1 MVM PÉNZÜGYI JELENTÉS 2009

Átírás

1 1 CSOPORT PÉNZÜGYI TÁJÉKOZTATÓ

2 2

3 1

4 T A R T A L O M A. A társaságcsoport bemutatása 9 A.1. A társaságcsoport főbb jellemzői, tevékenysége 10 A.1.1. A társaságcsoport kialakulása, célja és főbb tevékenységei 10 A.1.2. A társaságcsoport konszolidációs körének kialakítása, tagjainak bemutatása 11 B. Mérleghez kapcsolódó kiegészítések 13 B. 1. Befektetett eszközök 14 B Immateriális javak 15 B Tárgyi eszközök 15 B Befektetett pénzügyi eszközök 17 B. 2. Forgóeszközök 18 B Készletek 18 B Követelések 20 B Értékpapírok 21 B Pénzeszközök 21 B. 3. Aktív időbeli elhatárolások 21 B. 4. Saját tőke alakulása 22 B. 5. Céltartalék 23 B. 6. Kötelezettségek 25 B. 7. Passzív időbeli elhatárolások 27 C. Az eredménykimutatáshoz kapcsolódó kiegészítések 29 C. 1. A társaságcsoport adózás előtti eredményének értékelése 30 C Üzemi eredmény alakulása 31 C Értékesítés nettó árbevételének alakulása 31 C Aktivált saját teljesítmények 31 C Költségek részletezése 32 C Egyéb bevételek és ráfordítások alakulása 32 C Pénzügyi műveletek eredményének értékelése 34 C A rendkívüli eredmény értékelése 35 C. 2. A társaságcsoport konszolidált adófizetési kötelezettsége 35 D. Vagyoni, pénzügyi, jövedelmi helyzet alakulását bemutató mutatószámok 36 D. 1. A társaságcsoport vagyoni helyzetének alakulása 37 D. 2. A társaságcsoport pénzügyi helyzetének alakulása 38 D. 3. A társaságcsoport jövedelmezőségének alakulása 39 D. 4. Cash-flow kimutatás 40 D. 5. Hitelszerződéshez kapcsolódó mutatók 42 E. Tájékoztató rész 43 E. 1. Kapcsolt vállalkozások és egyéb részesedési viszonyok 44 E. 2. A részvénytársaság tisztségviselőinek járandósága 44 E. 3. Kutatás-kísérleti fejlesztési tevékenység 44 E. 4. A könyvviteli szolgáltatás körébe tarto zó feladatok irányításáért, vezetéséért felelős személy nyilvántartásban szereplő adatai 45 E. 5. Az éves beszámoló aláírására jogosult személyek 45 E. 6. Könyvvizsgálat 45 E. 7. Egyéb kiegészítő információk 46

5 3 MÉRLEG ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK). DECEMBER 31. adatok -ban Sorszám A tétel megnevezése Előző év Előző évek Tárgyév módosításai a b c d e 01. A. Befektetett eszközök ( ) I. Immateriális javak ( ) Alapítás-átszervezés aktivált értéke Kísérleti fejlesztés aktivált értéke Vagyoni értékű jogok Szellemi termékek Üzleti vagy cégérték Immateriális javakra adott előlegek Immateriális javak értékhelyesbítése II. Tárgyi eszközök ( ) Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok Műszaki berendezések, gépek, járművek Egyéb berendezések, felszerelések, járművek Tenyészállatok Beruházások, felújítások Beruházásokra adott előlegek Tárgyi eszközök értékhelyesbítése III. Befektetett pénzügyi eszközök ( ) Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban Tartósan adott kölcsön kapcsolt vállakozásban Egyéb tartós részesedés Tartósan adott kölcsön egyéb részesedési viszonyban álló vállalkozásban Egyéb tartósan adott kölcsön Tartós hitelviszonyt megtestesítő értékpapír Befektetett pénzügyi eszközök értékhelyesbítése Befektetett pénzügyi eszközök értékelési különbözete Aktív tőkekonszolidációs különbözet (28+29) leányvállalkozásokból társult vállalkozásokból 0 0

6 4 adatok -ban Sorszám A tétel megnevezése Előző év Előző évek Tárgyév módosításai a b c d e 30. B. Forgóeszközök ( ) I. Készletek ( ) Anyagok Befejezetlen termelés és félkész termékek Növendék-, hízó- és egyéb állatok Késztermékek Áruk Készletekre adott előlegek II. Követelések ( ) Követelések áruszállításból és szolgáltatásból (vevők) Követelések kapcsolt vállalkozással szemben Követelések egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben Váltókövetelések Egyéb követelések Követelések értékelési különbözete Származékos ügyletek pozitív értékelési különbözete Konszolidálásból eredő társasági adó követelés III. Értékpapírok ( ) Részesedés kapcsolt vállalkozásban Egyéb részesedés Saját részvények, saját üzletrészek Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok Értékpapírok értékelési különbözete IV. Pénzeszközök (54+55) Pénztár, csekkek Bankbetétek C. Aktív időbeli elhatárolások ( ) Bevételek aktív időbeli elhatárolása Költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolása Halasztott ráfordítások ESZKÖZÖK ÖSSZESEN ( )

7 5 MÉRLEG ESZKÖZÖK (PASSZÍVÁK). DECEMBER 31. adatok -ban Sorszám A tétel megnevezése Előző év Előző évek Tárgyév módosításai a b c d e 61. D. Saját tőke ( ) I. Jegyzett tőke Ebből: visszavásárolt tulajdoni részesedés névértéken II. Jegyzett, de még be nem fizetett tőke (-) III. Tőketartalék IV. Eredménytartalék V. Lekötött tartalék VI. Értékelési tartalék (69+70) Értékhelyesbítés értékelési tartaléka Valós értékelés értékelési tartaléka VII. Mérleg szerinti eredmény VIII. Leányvállalati saját tőke változás IX. Konszolidáció miatti változások ( ) Adósság konszolidálás különbözetből Közbenső eredmény különbözetből Aktív tőkekonszolidációs különbözet amortizációja Társult vállalkozások részesedés értékének vátozása Látens adó X. Külső tulajdonosok részesedése E. Céltartalékok ( ) Céltartalék a várható kötelezettségekre Céltartalék a jövőbeni költségekre Egyéb céltartalék F. Kötelezettségek ( ) I. Hátrasorolt kötelezettségek ( ) Hátrasorolt kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Hátrasorolt kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben Hátrasorolt kötelezettségek egyéb gazdálkodóval szemben Passzív tőkekonszolidációs különbözet

8 6 adatok -ban Sorszám A tétel megnevezése Előző év Előző évek Tárgyév módosításai a b c d e 90. II. Hosszú lejáratú kötelezettségek ( ) Hosszú lejáratra kapott kölcsönök Átváltoztatható kötvények Tartozások kötvénykibocsátásból Beruházási és fejlesztési hitelek Egyéb hosszú lejáratú hitelek Tartós kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Tartós kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben Egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek III. Rövid lejáratú kötelezettségek ( ) Rövid lejáratú kölcsönök Ebből: az átváltoztatható kötvények Rövid lejáratú hitelek Vevőktől kapott előlegek Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók) Váltótartozások Rövid lejáratú kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Rövid lejáratú kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek Kötelezettségek értékelési különbözete Származékos ügyletek negatív értékelési különbözete Konszolidálásból adódó társasági adó kötelezettség G. Passzív időbeli elhatárolások ( ) Bevételek passzív időbeli elhatárolása Költségek, ráfordítások passzív időbeli elhatárolása Halasztott bevételek FORRÁSOK ÖSSZESEN ( )

9 7 A EREDMÉNYKIMUTATÁS (ÖSSZKÖLTSÉG ELJÁRÁSSAL) adatok -ban Sorszám A tétel megnevezése Előző év Előző évek Tárgyév módosításai a b c d e 01. Belföldi értékesítés nettó árbevétele Exportértékesítés nettó árbevétele I. Értékesítés nettó árbevétele (01+02) Saját termelésű készletek állományváltozása Saját előállítású eszközök aktivált értéke II. Aktivált saját teljesítmények értéke (04+05) III. Egyéb bevételek Ebből: visszaírt értékvesztés III/A. Adósságkonszolidálás miatt keletkező - eredményt növelő - konszolidációs különbözet Anyagköltség Igénybe vett szolgáltatások értéke Egyéb szolgáltatások értéke Eladott áruk beszerzési értéke Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke IV. Anyagjellegű ráfordítások ( ) Bérköltség Személyi jellegű egyéb kifizetések Bérjárulékok V. Személyi jellegű ráfordítások ( ) VI. Értékcsökkenési leírás VII. Egyéb ráfordítások Ebből: értékvesztés VII/A. Adósságkonszolidálás miatt keletkező - eredményt csökkentő - konszolidációs különbözet A. Üzemi (üzleti) tevékenység eredménye ( ) Kapott osztalékok társult vállalkozástól Kapott osztalékok egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozástól Részesedések értékesítésének árfolyamnyeresége Ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott Befektetett pénzügyi eszközök kamatai, árfolyamnyeresége Ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott Egyéb kapott (járó) kamatok és kamatjellegű bevételek Ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott

10 8 adatok -ban Sorszám A tétel megnevezése Előző év Előző évek Tárgyév módosításai a b c d e 33. Pénzügyi műveletek egyéb bevételei Ebből: értékelési különbözet VIII. Pénzügyi műveletek bevételei ( ) Befektetett pénzügyi eszközök árfolyamvesztesége Ebből: kapcsolt vállalkozásnak adott Fizetendő kamatok és kamatjellegű ráfordítások Ebből: kapcsolt vállalkozásnak adott Részesedések, értékpapírok, bankbetétek értékvesztése Pénzügyi műveletek egyéb ráfordításai Ebből: értékelési különbözet IX. Pénzügyi műveletek ráfordításai ( ) B. Pénzügyi műveletek eredménye (35-43) C. Szokásos vállalkozási eredmény (24+44) X. Rendkívüli bevételek XI. Rendkívüli ráfordítások D. Rendkívüli eredmény (46-47) E. Adózás előtti eredmény (45+48) XII. Adófizetési kötelezettség XII/A. Konszolidálásból adódó (számított) társasági adókülönbözet (+ - ) F. Adózott eredmény ( ) Eredménytartalék igénybevétele osztalékra, részesedésre Jóváhagyott osztalék, részesedés Kisebbségi tulajdonosok részesedése G. Mérleg szerinti eredmény ( )

11 9 A A TÁRSASÁGCSOPORT BEMUTATÁSA

12 10 A.1. A társaságcsoport főbb jellemzői, tevékenysége A.1.1. A TÁRSASÁGCSOPORT KIALAKULÁSA, CÉLJA ÉS FŐBB TEVÉKENYSÉGEI A társaságcsoport a gazdálkodó szervezetek és a gazdasági társaságok átalakulásáról szóló évi XIII. törvény 16. -a szerint, a Kormány 3165/1991. sz. április 25-én kelt határozatának megfelelően, a Magyar Villamos Művek Tröszt átalakulásával jött létre a Tröszt Központ jogutódaként működő Rt-ből, valamint a Tröszt tagvállalataiból kialakított részvénytársaságokból, korlátolt felelősségű társaságokból. A társaságcsoport a magyar villa mos - energia-rendszeren belül meghatározó: a villamosenergia-termelés vonatko zásában a Paksi Atomerőmű Zrt. kiemelkedő jelentőségű, az ország teljes villamos energia termelésének mintegy 40%-át adja, a Vértesi Erőmű ZRt. termelése ennél lényegesen kisebb volumenű. A tár saságcsoport tulajdonolja az átviteli hálózatot, melyen a teljes hazai nagyfe szültségű villamosenergia-forgalom bonyolódik, valamint nagykereskedelmi tevékenységével kiszolgálja a hazai közüzemi fogyasztás döntő részét, továbbá biztosít ja a rendszerirányításhoz szükséges eszközállomány döntő részét, közte a szekunder tartalék erőművi kapacitást is. A társaságcsoporthoz 2005-ben visszakerült MAVIR ZRt.-vel a magyar villa mosenergiarendszert irányító tevé kenység, a rendszerirányítási engedélyes tevékenység is vissza került a társaságcsoporthoz, lényegesen emelve ezzel eddigi jelentőségét. A társaságcsoport célja a villamos energia rendszerben betöltött funkciójá nak megfelelni, s ezáltal lehetővé tenni az ország biztonságos és minden igényt kielégítő áramellátását. A Villamos Energia Törvény (VET) tevékenységi kategóriáit alkalmazva a társaságcsoport tevékenységi struktúrájában csaknem minden villamosenergiaipari tevékenység képviselve van (termelés, rendszerirányítás, átvitel, kereskedelem). A Paksi Atomerőmű Zrt., a Vértesi Erőmű ZRt., az GTER Zrt., a Tata bánya Erőmű Kft., a MIFŰ Kft., az Észak-Budai Fûtôerômû Kft. és a Hun ga ro wind Kft. termelői engedélyesként működnek. A közüzemi nagykereskedel mi tevékenységet augusztus 1-jé től az anyavállalattól átvette a év végén alapított, 100%-ban Zrt. tulajdonában lévő Trade ZRt., és továbbra is kereskedelmi engedélyesként tevékenykedik az Partner ZRt.. A MAVIR ZRt évi bevonásával a rendszerirányítói engedélyes tevékeny ség is a társaságcsoporthoz került. A szol gáltató típusú rendszerirányítás (TSO) létrehozásával az anyavállalat 2006-ban átadta az átviteli engedélyes tevékenységét a MAVIR ZRt.-nek, így az Zrt. holdingközpontként a társaság cso port irányítói szerepét tölti be. Az -csoport 2006-ban stratégiai holdinggá alakult, amely az Zrt júliusában elfogadott középtávú üzleti stratégiájában rögzített cél elérése érdekében történt. A Holding június 1-től ún. elismert vállalatcsoportként működik. Az irányítási rendszer átalakításának jogi keretrendszerét a július 1-jével hatályba lépett, a gazdasági társaságokról szóló évi IV. törvény biztosítja, amely az elismert vállalatcsoport intézményének bevezetésével lehetőséget ad arra, hogy az elkülönült anyavállalat-leányvállalat jellegű viszonyban álló, de üzleti értelemben mégis közös irányítású cégek egységes üzletpolitikai koncepció alapján működhessenek. Ennek során az elismert vállalatcsoport uralkodó tagja a csoport stratégiai céljainak elérése érdekében egységes eszközrendszer alkalmazásával irányítja a társaságcsoport vállalatait. Az elismert vállalatcsoporttá alakulás során létrejöttek az anyavállalat és az irányított társaságok közötti együttműködést szabályozó szerződések, illetve a társaságok vezető testületei módosították az érintett cégek alapszabályait. Az új irányítási rendszer nem cél, hanem egy korszerű eszköz a cégcsoport versenyképességének javítása, értékének növelése érdekében. Ugyanakkor semmiféle módon nem érinti az egyes leányvállalatok engedélyes tevékenységét, elsődleges célja a csoportszinten hatékony üzleti működés biztosítása. A Gazdasági Társaságokról szóló évi IV. törvényben bevezetett jogintézmény révén az anyavállalat Zrt. immár egységes, hatékony irányítási esz közrendszer birtokában koordinálja a cégcsoport leányvállalatainak üzleti te vékenységét.

13 11 Az elismert vállalat csoportba az alábbi leányvállalatok tartoznak: Paksi Atomerőmű Zrt. Országos Villamostávvezeték ZRt. (OVIT ZRt.) Trade Villamosenergia Kereskedelmi ZRt. ( Trade ZRt.) Partner Energiakereskedelmi ZRt. ( Partner ZRt.) GTER Gázturbinás Erőmű Zrt. ( GTER Zrt.) Tatabánya Erőmű Kft. (Tatabánya Kft.) MIFŰ Miskolci Fűtőerőmű Kft. (MIFŰ Kft.) Észak-Budai Fűtőerőmű Kft. ERBE ENERGETIKA Mérnökiroda Zrt. ( ERBE Zrt.) VILLKESZ Villamosipari Kereskedelmi és Szolgáltató kft. (VILLKESZ kft.) I Informatika ZRt. (I ZRt.) KONTÓ Pénzügyi és Számviteli Szolgáltató Központ ZRt. ( KONTÓ ZRt.) Vértesi Erőmű ZRt. A.1.2. A társaságcsoport konszolidációs körének kialakítása, tagjainak bemutatása A társaságcsoportban kölcsönös részesedés az Zrt. és a Paksi Atomerőmű Zrt. között áll fenn, de ennek mértéke elhanyagolható, így a teljes körbe bevont vállalkozások egyszintű társaságcsoportot képeznek. A konszolidációs kör kialakítása során az Zrt., mint anyavállalkozás a Szám - viteli törvényben meghatározott szabályok szerint járt el. A kapcsolattípusok meghatározásánál egyrészt a szavazati jogokra, másrészt a tisztségviselők választási és visszahívási lehetőségére, illetve az irányítást biztosító megállapodás létére támaszkodott. A konszolidációba teljes körűen bevont vállalkozások esetében a teljes kör kialakításánál a következő szempontokat vette figyelembe: a teljes körbe bekerült társaságok több sége közvetve vagy közvetlenül funkcionáló része a lényegében vett villamos energia-rendszernek, ezek vagyoneszközei és tevékenységei jelentősek a rendszeren belül; ezek a társaságok felkészültek a konszolidációs információszolgáltatás vonatkozásában, adatfeldolgozási, technikai lehetőségeik ismertek, az eddigi együttműködési tapasztalatok alapján feltételezni lehetett, hogy képesek a kon szolidációs követelményeket teljesíteni; a hitelező bankok információs igénye is alapvetően az Zrt. irányítása alatt lévő ezen társaságokra terjed ki. A társaságcsoportot. december 31- én, a tulajdoni jogokat tekintve, 1 anya, 30 leány, 2 közös vezetésű, 7 társult és 9 egyéb részesedési viszonyú vállalkozás azaz összesen 49 társaság alkot ta. A évi 28 vállalkozáshoz viszonyítva a. évben a konszolidációba teljes körűen bevont vállalkozások köre három társasággal bővült, egy társaság pedig teljes körűen bevontból közös vezetésű státuszba került, így az anyavállalaton kívül 30 leányvállalatot foglal magába. A konszolidációba teljes körűen bevont leányvállalkozások: Paksi Atomerőmű Zrt.: villamosenergia-termelést végez nukleáris üzemanyag ból; OVIT ZRt.: hálózati létesítmények kivitelezője; Vértesi Erőmű ZRt.: villamosenergiatermelő, -kereskedő, szénbányászati tevékenységet folytat; MAVIR ZRt.: az átviteli hálózatot működteti és rendszerirányítási tevékenységet folytat; Trade ZRt.: villamosenergia-kereskedelmi tevékenységet végez; Partner ZRt.: villamosenergia-kereskedelmi tevékenységet végez; GTER Zrt.: fő tevékenysége az Zrt. tulajdonú gyorsindítású tartalék gázturbinás erőművek kezelése, üzemeltetése; ERBE Zrt.: energetikai létesítmények tervezését, beruházások bonyolítását végzi; Tatabánya Erőmű Kft.: Tatabánya hőel látása, illetve kapcsolt tevékenységként villamosenergia-előállítás a felad ata; MIFŰ Kft.: Miskolc város távhőellátását biztosítja; Észak-Budai Fűtőerőmű Kft.: gáz turbinás kogenerációs fűtőerőmű létesítése és üzemeltetése; VILLKESZ kft.: főleg létesítmények üzemeltetésével, őrzésével, karbantartásával foglalkozik; ENERGO-MERKUR Kft.: elsősorban villamos szerelvények, kábelek kereskedelmét végzi; I ZRt.: a társaságcsoport tagjainak informatikai szolgáltatást nyújt;

14 12 Kontó ZRt.: a társaságcsoport tagjainak számviteli és pénzügyi szolgáltatásokat nyújt; Atomix Kft.: a Paksi Atomerőmű Zrt. leányvállalata, a Paksi Atomerőmű Zrt. te rületén végez szolgáltatásokat; Adwest GmbH: ausztriai bejegyzésű, bécsi székhelyű társaság, az Zrt. első külföldi befektetése, elsősorban villamosenergia-kereskedelemmel foglalkozik; Hotel Vértes Kft.: fő tevékenysége az üdültetés; Hotel Aranyhíd Panoráma Kft.: fő tevékenysége az üdültetés, a Vértesi Erő - mű ZRt. leányvállalata; Bánhida Erőmű Kft.: fő tevékenysé ge a villamosenergia-termelés, ami jelenleg szünetel, a Vértesi Erő mű ZRt. leányvállalata; Kárpát Energo Zrt.: fő tevékenysége erőmű beruházás; Investment Ukrajna Beruházási Kft: fő tevékenysége gép és nagyberendezés-nagykereskedelem; HUPX Magyar Szervezett Villamosenergia-piac ZRt.: az áramtőzsde működtetése a feladata; Niker d.o.o.: Horvátországban bejegyzett, üdültetéssel foglalkozó leányvállalat; ER-EF Erőmű Kft.: gépek, szállítóeszközök nagykereskedelmével foglalkozó vállalkozás; Bakonyi Kombiciklus Kft.: fő tevékenysége egyéb speciális szaképítés (erőmű beruházás); System Investment Ukraine LV: fő tevékenysége egy Ukrajnában található söntfojtó bérbeadása az Trade ZRt-nek. Az Investment Ukrajna Beruházási Kft. leányvállalata; Mátrai Villamos Művek Termelő Zrt.: fő tevékenysége erőmű-beruházás egy új széntüzeléses, 500 MW blokk-kategóriájú villamosenergia-termelő egység létesítésére és működtetésére Visontán, a Mátrai Erőmű ZRt. üzemi területéből bérelt területen; Római Irodaház Kft.: fő tevékenysége a társaságcsoport székhelyéül szolgáló Budapest, Szentendrei úti irodaépületnek az üzemeltetése és bérbeadása a társaságcsoport tagjai részére; Hungarowind Kft.: fő tevékenysége villamosenergia-termelés szélenergiából. A konszolidációba társultként bevont vállalkozások: Közös vezetésű vállalkozás: EKS Service Kft.: döntően távvezeték-korrózióvédelemmel foglalkozó társaság; Powerforum Zrt.: fő tevékenysége villamosenergia-kereskedési informá ciós felület üzemeltetése. Társult vállalkozások: Dunamenti Erőmű zrt.: szénhid rogénfelhasználáson alapuló villamos ener - gia termelést végző vállal kozás, amely - ben az Zrt-nek jelentős részesedése van; Mátrai Erőmű ZRt.: alapvető en villamos energia-termelést és ehhez kapcsolódó szénbányászati tevékenységet foly tató jelentős részesedés; Zsigmondy Vilmos Harkányi Gyógyfür dőkórház Kht.: üdültetéssel foglalkozó vállalkozás; MM Energy Corporate Finance Beratungs GmbH; Biomassza Erőművek Egyesülése; Dél-Dunántúli Humán Erőforrás Kht.; Technopark Ukraine LV.

15 13 B MÉRLEGHEZ KAPCSOLÓDÓ KIEGÉSZÍTÉSEK

16 14 Az eszköz- és forrástételek mérlegfőcsoportonkénti alakulása évhez viszonyítva az alábbi: Megnevezés Megoszlás Megoszlás. Eltérés Változás % Befektetett eszközök ,02 75, ,11 Forgóeszközök ,09 23, ,68 Aktív időbeli elhatárolások ,89 1, ,84 ESZKÖZÖK ,00 100, ,76 Saját tőke ,47 60, ,54 Céltartalékok ,77 8, ,10 Kötelezettségek ,22 23, ,44 Passzív időbeli elhatárolások ,54 7, ,06 FORRÁSOK ,00 100, ,76 B. 1. Befektetett eszközök A befektetett eszközök mérlegsorainak bázisévhez viszonyított alakulása az alábbi: Megnevezés Eltérés Változás % Immateriális javak ,35 Tárgyi eszközök ,82 Befektetett pénzügyi eszközök ,11 Befektetett eszközök ,11 A befektetett eszközök bázishoz viszonyított jelentős növekedését egyrészt két -ben bevont új leányvállalat tárgyi eszközei (Hungarowind Kft.: millió Ft; Római Irodaház Kft.: millió Ft) eredményezték, melyek kapcsán gyakorlatilag az új szentendrei úti irodaházzal, valamint szélerőműparkkal növekedett az eszközállomány. A befektetett eszközök (és ezen belül a tárgyi eszközök) állományát millió Ft-tal csökkentette a Kárpát Energo Zrt. tárgyi eszközeinek 100%-os leírása egy külső tanulmány alapján. Ugyancsak millió Ft-tal növelte a befektetett eszközök állományát a társult vállalkozásokban való részesedések értékének növekedése, melyből a legjelentősebb tétel a Mátrai Erőmű ZRtben levő részesedés értékének növekedése volt (6 038 millió Ft). Az Zrt. továbbá millió Ft értékben vásárolt ELMŰ Nyrt., millió Ft értékben pedig ÉMÁSZ Nyrt. részvényeket. Tárgyévben teljes körűen bevonásra került 3 új társaság: Mátrai Villamos Művek Termelő Zrt. Római Irodaház Kft. Hungarowind Kft. A Powerforum Zrt.-ben az Trade ZRt.-n keresztül a csoportnak december 31-én 100%-os részesedése volt. -ben az Trade ZRt. eladta részesedésének 50%-át az E.ON Földgáz Trade Zrt.-nek, így a Powerforum Zrt. közös vezetésű vállalkozássá vált.

17 15 B Immateriális javak Az egyes mérlegsorok változása a bázisévhez viszonyítva: Megnevezés Eltérés Változás % Alapítás-átszervezés aktivált értéke ,41 Kísérleti fejlesztés aktivált értéke ,43 Vagyoni értékű jogok ,31 Szellemi termékek ,78 Immateriális javak értékhelyesbítése ,78 Immateriális javak összesen ,35 A társaságcsoport immateriális javainak nettó értéke 3,35 %-kal, az előző évi millió Ft-ról millió Ftra növekedett.. évben 35,41 %-kal, 135 millió Ftra csökkent az alapítás-átszervezés akti vált értéke, ami főként az Zrt. egyedi könyveiben elszámolt amortizáció növekedését tükrözi. Jelentősnek mondható a kísérleti fejlesztés aktivált értékének 27,43 %-os csökkenése is, ami a Paksi Atomerőmű Zrt.- nél és a Vértesi Erőmű ZRt.-nél megvalósult növekedés, illetve Paksi Atomerőmű Zrt.-nél megvalósult tárgyi eszközök közé történt átsorolás eredménye. A tárgyévben a vagyoni értékű jogokra elszámolt értékhelyesbítés összege 0,4 millió Ft-tal nőtt, a. év végén a vagyoni jogokra elszámolt értékhelyesbítés összege 4 millió Ft. A tárgyévben a szellemi termékek értékhelyesbítése az alábbi módon alakult: szellemi termékek nyitó 235 millió Ft változás MAVIR ZRt.-nél 0 millió Ft konszolidáció során elszámolt értékhelyesbítés -64 millió Ft szellemi termékek záró 171 millió Ft A konszolidáció során pótlólagosan feladott értékhelyesbítés a 2006-ban az Zrt. által a MAVIR ZRt-nek átadott TSO eszközök értékéből az átadás során keletkezett eszközérték-növekedés kiszűrése miatti csoportszintű eszközcsökkenés ellentételezésére szolgál. Ezen felértékelt eszközök értéke a konszolidációs módosítások elvégzése után is összességében az egyedi társaságok nyilvántartásaiban szereplő értéken szerepel, de a nettó értékük és a hoz zájuk kapcsolódó értékhelyesbítés aránya eltér a társaságoknál szereplőétől. A társaságcsoport így megtartja az eszközök értékelése során alkalmazott módszerrel becsült eszközértéket. B Tárgyi eszközök A mérlegsorok bázisévhez viszonyított alakulása az alábbi: Megnevezés Eltérés Változás % Ingatlanok és kapcsolódó vagyoni értékű jogok ,59 Ingatlanok és kapcsolódó vagyoni értékű jogok értékhelyesbítése ,37 Műszaki berendezések, gépek, járművek ,41 Műszaki berendezések, gépek, járművek értékhelyesbítése ,60 Egyéb berendezések, felszerelések, járművek ,33 Egyéb berendezések, felszerelések, járművek értékhelyesbítése ,84 Beruházások, felújítások ,58 Beruházásokra adott előlegek ,34 Tárgyi eszközök összesen ,82

18 16 A társaságcsoport tárgyi eszközeinek nettó értéke 7,82 %-kal, az előző évi millió Ft-ról millió Ftra nőtt. A legnagyobb részt továbbra is a Paksi Atomerômû Zrt. ingatlanjai, műszaki és egyéb berendezései, valamint a MAVIR ZRt. átviteli tevékenységet kiszolgáló eszközei, továbbá az ezekre elszámolt értékhelyesbítés teszik ki. Tárgyévi üzembe helyezés millió Ft Tárgyi eszközök utáni elszámolt terv szerinti értékcsökkenés millió Ft Új társaságok bevonása millió Ft Értékhelyesbítés változása millió Ft Beruházásra adott előleg változása millió Ft Tárgyi eszközök utáni elszámolt terven felüli értékcsökkenés millió Ft Selejtezés miatti tárgyi eszköz csökkenés (kivéve beruházás selejtezése) millió Ft Értékesített tárgyi eszköz nettó értéke (kivéve beruházás értékesítése) millió Ft Beruházás változása (kivéve új bevonások) millió Ft Egyéb változás millió Ft A beruházások nettó millió Ft-os csökkenése tartalmazza a Kárpát Energo Zrt. beruházásainak millió Ftos leírását, a beruházásra adott előlegek nettó millió Ft-os növekedése pedig tartalmazza a Kárpát Energo Zrt. beruházásra adott előlegeinek millió Ft-os leírását. A számviteli törvény 53. (1) a. pontja értelmében a folyamatban lévő beruházásra nem számolható el terven felüli értékcsökkenés. A független külső szakértő által készített értékelés alapján a Csoport a számviteli törvény 4. (4) bekezdésében foglaltaknak megfelelő en a könyvvizsgáló egyetértése és ilyen tartalmú nyilatkozata mellett eltért a törvény előírásaitól a megbízható és valós összkép fenntartása érde kében. Így a Kárpát Energo Zrt. által a. évi konszolidált beszámolóba hozott befektetett eszközök értékét (8 429 millió Ft) nullára írta, melynek túlnyomó többségét az előző bekezdésben említett millió Ft-os beruházás-leírás, illetve millió Ft-os beruházási előleg leírás eredményezte. A millió Ft-os leírás ezeken kívül még az ingatlanok 41 millió Ft-os, illetve egyéb berendezések 9 millió Ft-os leírását tartalmazta. Értékhelyesbítés a könyvekbe először 2003-ban került felvételre az Zrt.- nél az átviteli hálózat és a távközlés eszközeire. Az átviteli hálózat ban átkerült a MAVIR ZRt. tulajdonába. Az átviteli eszközök értékét az Zrt. és a MAVIR ZRt., független vagyonértékelő értékelése alapján, év végén a mérlegkészítéskori piaci értékre módosította, amely különbözet értéke. évben a MAVIR ZRt.-nél millió Ft. Az immateriális javaknál leírt módon az Zrt. által a MAVIR Zrt.-nek átadott TSO eszközök értékéből az átadás során keletkezett eszközérték-növekedés kiszűrése miatti csoportszintű eszközcsökkenés ellentételezésére az átviteli tárgyi eszközök esetében is pótlólagos értékhelyesbítés feladása szükséges a konszolidált beszámolóban. A tárgyév végéig felmerült belső nyereség kiszűrések miatti értékhelyesbítés halmozott értéke millió Ft. A távközlési eszközök továbbra is az anya vállalat tulajdonában vannak,. évben millió Ft az értékhelyesbítés halmozott összege. Így a. évi konszolidált mérlegben megjelenő tárgyi eszköz értékhelyesbítés összege millió Ft lett.

19 17 B Befektetett pénzügyi eszközök A befektetett pénzügyi eszközök mérlegsoronkénti alakulását az alábbi táblázat mutatja: Megnevezés Eltérés Változás % Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban ,87 Tartósan adott kölcsön kapcsolt vállalkozásban ,00 Egyéb tartós részesedés ,10 Tartósan adott kölcsön egyéb részesedési viszonyban álló vállalkozásban ,00 Egyéb tartósan adott kölcsön ,80 Tartós hitelviszonyt megtestesítő értékpapír ,00 Aktív tőkekonszolidációs különbözet ,18 Befektetett pénzügyi eszközök összesen ,11 A kapcsolt vállalkozásokban lévő részesedések értékének növekedése főként a társult és közös vezetésű vállalkozások értékeléséből adódik, melyből a legje- lentősebb tétel a Mátrai Erőmű ZRt-ben levő részesedés értékének növekedése volt (6 038 millió Ft). Az egyéb tartós részesedés nagyarányú növekedése a. évben vásárolt ELMŰ Nyrt. (3 075 millió Ft) és ÉMÁSZ Nyrt. (1 527 millió Ft) részvények vásárlásából adódik. Tartós hitelviszonyt meg - testesítő érték papír a tárgyidőszak ban nincs a társaságcsoportban. Az egyéb tartósan adott kölcsön csökkené sét főleg a Paksi Atomerőmű Zrt millió Ft értékű vagyon-, fele lősség-, és üzemszüneti biztosításból adódó követelésének rövid lejáratú követelésekbe való átsorolása okozta. A. évi konszolidációba történt leányvállalati bevonások főbb adatait az alábbi táblázat szemlélteti: Bevont leányvállalat Bevont nettó eszközérték Kivont részesedés Tőkekonszolidációs különbözet (aktív (+) / passzív (-) Külső tulajdonosi részesedés Mátrai Villamos Művek Termelő Zrt Római Irodaház Kft Hungarowind Kft

20 18 B. 2. Forgóeszközök A forgóeszközök mérlegsorainak bázisévhez viszonyított alakulása az alábbi: Megnevezés Eltérés Változás % Készletek ,97 Követelések ,67 Értékpapírok ,09 Pénzeszközök ,33 Forgóeszközök ,68 B Készletek A készletek mérlegsorainak bázisévhez viszonyított alakulása az alábbi: Megnevezés Eltérés Változás % Anyagok ,19 Befejezetlen termelés és félkész termékek ,08 Késztermékek ,00 Áruk ,88 Készletekre adott előlegek ,01 Készletek összesen ,97 Az anyagok között a legjelentősebb a nukleáris üzemanyagkészlet, mely millió Ft-tal növekedett az alábbi tárgyévi készletmozgások hatására: Megnevezés Eltérés Változás % Nyitó készlet (+) ,09 Beszerzés (+) ,39 Felhasználás (-) ,47 Értékvesztés (selejtezés) (-) ,06 Értékvesztés visszaírása (+) ,00 Záró készlet (+) ,02

21 19 A beszerzés a bázisévhez képest millió Ft-tal nőtt. A növekedés millió Ft összegben mennyiségi-, összetétel (típus) és árváltozás miatti növekedés, millió Ft-os növekedés az árfolyam (EUR, USD) hatására következett be. A tárgyévi felhasználás (költség) a évhez képest millió Ft-tal nőtt az alábbiak hatására: a termelés- és a teljesítménynövelés miatt (4 helyett 3 éves üzemeltetés után kikerülő kazetta-csoportok elszámolása 4 évesről 3 évesre változott) millió Ft; millió Ft a töltetérték és a töltetösszetétel fajlagos költség-változás következménye, + 35 millió Ft az elszámolási módszer módosításának hatása. A tárgyévben csak 1 db inhermetikussá vált nukleáris üzemanyag-kazetta (19 millió Ft-os) értéke került elszámolásra értékvesztésként (selejtezésként), szem ben az előző évben az 52 db alacsony dúsítású friss üzemanyag-kazetta (836 millió Ft-os) és a 156 db értékkel nyilvántartott részben kiégett kazetta (1 180 millió Ft-os) értékvesztésként elszámolt értékével. A. évi nukleáris üzemanyagkészlet értékét 17 millió Ft-tal növelte a felhasználásra került, előző évben értékvesztéssel elszámolt kazetta értékének visszaírása. A nukleáris üzemanyagkészlet értéke a felhasználás módszerének változása mellett. évben az alábbi módon alakult: Megnevezés Kiégésarányos módszer Termelésarányos módszer Eltérés Változás % Nyitó készlet (+) ,19 Beszerzés (+) ,00 I-XII. havi ktg. (-) ,30 Értékvesztés (-) ,00 Értékvesztés visszaírása (+) ,00 Záró készlet ,98 Az elszámolási módszer változásának termelésarányos (GJ) módszer bevezetése a kiégésarányos módszer helyett hatása. évre vonatkozóan 35 millió Ft-os átmeneti költségnövekedés, illetve blokki készletcsökkenés. A két módszer közötti eltérés csak átmeneti, mert a használati idő (üzemidő) a nukleáris üzemanyag-kazetta típusától függően 3 vagy 4 év alatt kiegyenlítődik, és ezt követően megszűnik. Az 1., 3., 4. blokknál az előző évben, a 2. blokk esetében a tárgyévben leállt kampányok költségeinek elszámolásával a kiégésarányos és a termelésarányos módszer közötti eltérés megszűnt.

22 20 B Követelések A követelések mérlegsorainak bázisévhez viszonyított alakulása az alábbi: Megnevezés Eltérés Változás % Követelések áruszállításból és szolgáltatásból (vevők) ,96 Követelések kapcsolt vállalkozással szemben ,69 Követelések egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben ,33 Egyéb követelések ,79 Konszolidálásból eredő társasági adó követelés ,18 Összesen ,67 A kapcsolt vállalkozásokkal szembeni jelentősebb követelések az alábbiak sze - rint alakultak: Dunamenti Erőmű zrt. Powerforum Zrt. Mátrai Erőmű ZRt. 82 millió Ft 26 millió Ft millió Ft Az egyéb követelések részleteiben az alábbiak szerint alakultak: Megnevezés Eltérés Változás % Költségvetéssel szembeni követelések ,18 Társasági adó ,07 Különadó ,44 VPOP ,00 Energiaellátók jövedelemadója ,00 Egyéb ,52 Helyi adó ,25 KÁT ,10 Munkavállalókkal szembeni követelés ,35 Adott előlegek ,88 Rövid lejáratú kölcsön ,06 Egyéb követelés értékvesztése ,42 Részesedéssel kapcs. követelés ,08 Különféle egyéb követelés ,45 Összesen ,79 Az egyéb követeléseken belül a legnagyobb növekedést a MAVIR ZRt. által a kötelező átvételi rendszer (KÁT) működtetése érdekében folytatott tevékenység során keletkezett követelések növekedése okozta.. júniusában az Aquiflex Ltd. az Zrt. vele szemben fennálló 1,8 milliárd Ft összegű követeléséből EUR-t kifizetett.

23 21 B Értékpapírok A forgóeszközök állományán belül az értékpapírok értéke a tárgyidőszak vé - gén 302 millió Ft, amely az alábbi tételekből tevődik össze: Eladásra vásárolt egyéb részesedés 7 millió Ft, Saját részvények 295 millió Ft, Az eladásra vásárolt egyéb részesedés az Zrt. tulajdonában lévő MOL rész - vény, a saját részvény a Paksi A tomerômû Zrt-nél az Zrt. részvénye (205 millió Ft), valamint az Zrt. tulajdonában lévő saját részvény (90 millió Ft). B Pénzeszközök A pénzeszközök változása a bázisévhez viszonyítva az alábbi: Megnevezés Eltérés Változás % Pénztár, csekkek ,76 Bankbetétek ,35 Összesen ,33 B. 3. Aktív időbeli elhatárolások Az aktív időbeli elhatárolások mérlegsorainak bázishoz viszonyított alakulása az alábbi: Megnevezés Eltérés Változás % Bevételek aktív időbeli elhatárolása ,21 KÁT ,00 Kamat ,68 Árbevétel ,29 Egyéb ,90 Költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolása ,77 Bérleti díj ,40 Egyéb költségek ,95 Halaszott ráfordítások ,33 Összesen ,84 A bevételek aktív időbeli elhatárolása jogcím legjelentősebb tétele (3 997 millió Ft) a. évi tarifakorrekció elszámolásának hatása, millió Ft a. évre járó ITC elszámolásokból adódó árbevétel elhatárolása, millió Ft pedig a. évre utólag ki- számlázott határkeresztező kapacitás lekötési díj értéke. A költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolásai között meghatározó az optikai szálak hosszú távú bérletének következő időszakokat érintő része.

24 22 B. 4. Saját tőke alakulása A saját tőke értékét meghatározó mérlegsorok bázisévhez viszonyított alakulása az alábbi: Megnevezés Eltérés Változás % Jegyzett tőke ,00 Jegyzett, be nem fizetett tőke (-) ,00 Tőketartalék ,00 Eredménytartalék ,01 Lekötött tartalék ,04 Értékelési tartalék ,89 Mérleg szerinti eredmény ,55 Leányvállalati saját tőke változása ,22 Konszolidáció miatti változások ,20 Külső tulajdonosok részesedése ,72 Saját tőke összesen ,54 A társaságcsoport saját tőkéje a bázishoz viszonyítva 8,54 %-kal, abszolút összegben millió Ft-tal növekedett. Ez a változás főként a tárgyévi eredményből, a konszolidáció miatti tételekből és az eszközök piaci értékeléséből adódik. A konszolidáció során évben lekötött tartalék képzésére került sor a Paksi Atomerőmű Zrt. által vásárolt Zrt. részvényekre. Az értékelési tartalék. december 31-i záró állománya millió Ft, melynek összetétele a következő: Ingatlanok és kapcsolódó vagyoni értékű jogok értékhelyesbítése millió Ft Műszaki berendezések, gépek értékhelyesbítése millió Ft Szellemi termékek értékhelyesbítése 171 millió Ft Egyéb berendezések, felszerelések értékhelyesbítése 47 millió Ft Vagyoni értékű jogok értékhelyesbítése 4 millió Ft

25 23 B. 5. Céltartalék A céltartalékok mérlegsorainak, valamint tételeinek alakulása a bázisévhez viszonyítva az alábbi: Jogcím Nyitó egyenleg Tárgyévi felhasználás Tárgyévi képzés Záró egyenleg t Céltartalék a várható kötelezettségekre Kollektív szerződés szerint jövőbeni kifizetésekre Dunamenti számlavita AES Tisza számlavita Környezetvédelem, rekultiváció Rendszerszintű tartalékteljesítmények beszerzési költségeinek változására Rendszerszintű szolgáltatások 5% felüli Csepeli Áramtermelő Kft. Take or pay kötelezettség Hosszú távú alapítványi támogatásra AES Tisza függő kötelezettség Bányabezárás Végkielégítésre Korengedményes nyugdíj MIP- közötti opciós szerződés EMS elszámolási vita Vill. en. ker. szerződés miatti kötelezettség fedezetére CO 2 -kvóta hiány fedezetére Adókockázatra Egyéb Összesen: Céltartalék a jövőbeni költségekre Tokozott üzemanyag hosszú távú kezelésének megoldására, II. blokki munkák költségeire Karbantartási munkálatok Folyékony radioaktív hulladék feldolgozásra Korkedvezmény-biztosítási járulék Várható környezetvédelmi költségek Biztosítási költségekre és járulékaira Egyéb Összesen: Egyéb céltartalék BEDE-COOP kártérítési igény Összesen: Összes céltartalék:

26 24 Az aktuáriusi számítás becslése szerint a társaságcsoportnak. december 31-én millió Ft értékű halmozott kötelezettsége merül fel, melynek kifizetése a jövőben, a Kollektív Szerződés szerint, a munkavállalók nyugdíjba vonulásakor, jutalmazásakor válna esedékessé. A Dunamenti Erőmű zrt.-vel fennálló számlavitákra képzett céltartalékban nem volt változás -ben. Ez az öszszeg a augusztus évek során keletkezett kötelezettségre vonatkozó legjobb vezetőségi becslés, mely a kapacitástöbbletek le nem köté sét, a mérés alapú és a menetrendes elszámolás különbségét, valamint a G 1 hőtartaléktartást foglalja magában. A rendszerszintű tartalékteljesítmények beszerzési költségeinek változására képzett céltartalék a rendszerszintű tartalékok árazásához vagyis a tartalékok Trade ZRt. általi beszerzéseinek szerződés szerinti illetve hatóságilag szabályozott árai közötti különbségének fedezésére megképzett összeg kapcsolódik, mely millió Ft-tal nőtt -ben. A Csepeli Áramtermelő Kft.-vel kötött villamosenergia-beszerzési szerződés alapján az Trade ZRt. köteles megtéríteni minden, a tüzelőanyag beszerzéssel közvetlenül összefüggő, el nem kerülhető költséget. A Csepeli Áramtermelő Kft. a. évi alacsony terhelésének következtében, a. július június 30. közötti időszakra szóló gázszerződésében szereplő úgynevezett take or pay kötelezettség miatt, az Trade ZRt.-nek. év második félévében időarányosan millió Ft, pénzügyileg csak a gázszerződés lejártát követően rendezendő-kötelezettsége áll fenn, melyre az teljes egészében céltartalékot képzett. A Paksi Atomerőmű Zrt. által létrehozott két alapítvány (Duna-Mecsek Terü - letfejlesztési Alapítvány, ESZI Intézményfenntartó és Működtető Alapítvány) jövőbeni támogatására hosszú távú megállapodást írt alá, melynek kifizetési kötelezettségére ig összesen millió Ft céltartalékot képzett. Mindkét alapítvány vonatkozásában millió Ft céltartalék feloldására került sor a tárgyévben. A Tiszai Erőmű privatizációs szerződéséből adódó, környezetvédelmi kárelhárítási munkákkal kapcsolatos potenciális AES veszteség megtérítésére irányuló kötelezettségre az Zrt.-nél a tárgyidőszakban is visszatérően sor került céltartalék képzésre, a beszámolási időszak végén ennek összege millió Ft. A paksi 2. blokki I. aknában történt üzem - zavar helyreállítása során tokokba helyezett sérült üzemanyag tartós elhelyezésének megoldására 344 millió Ft felhasználása mellett további 589 millió Ft céltartalékot képzett a Paksi Atomerőmű Zrt. A Paksi Atomerőmű Zrt. a termelés során keletkező kis- és közepes aktivitású folyékony hulladék kezelésének és tárolásának jövőbeni költségeire további millió Ft céltartalékot képzett tárgyévben. Az Zrt. Igazgatósága január 27-i ülésén a 6/2010 (I. 27.) számú határozata szerint tudomásul vette A munkavállalók nyugdíj korkedvezményt biztosító besorolásának rendezése tár gy - ban készült tájékoztatót. Hozzájárulását adta, hogy az ezen a jogcímen felmerülő költségnövekedés az Csoport évre vonatkozó üzleti tervébe beépítésre kerüljön. Az Zrt. Igazgatóságának határozata alapján a Paksi Atomerőmű Zrt. a helyi szakszervezetekkel I. 28-án aláírta a Megállapodás a korkedvezményes nyugdíjazás kérdésében című dokumentumot. A megállapodásból eredő évi járulékkülönbözetre céltartalékot képeztek millió Ft értékben. A Vértesi Erőmű ZRt.-nél a villamosenergia-kereskedelmi szerződés miatti kötelezettségeknél évben képzett céltartalékokból (8 261 millió Ft) tárgyévi felhasználásra visszaírt 931 mil lió Ft összeg részletezése az alábbi (lezárt ügyletek): EZPADA Hungary Kft ezer Ft ATEL Energia Kft ezer Ft RE Magyarország Kft ezer Ft A. évi millió Ft összegű céltartalék-képzés (villamosenergia-kereskedelmi szerződések miatt) részletezése: CEZ Magyarország Kft ezer Ft (árfolyamkülönbözet és további költségek) Energy Capital Zrt ezer Ft (árfolyamkülönbözet) HSE Hungary Kft ezer Ft (árfolyamkülönbözet) EFT Budapest Zrt ban képzett kötelezettségre ezer Ft ( EUR) árfolyamkülönbözet további követelésre képzés ezer Ft ( EUR) Környezetvédelmi kötelezettségre megelőző években képzett céltartalékok. évi felhasználásának főbb tételei: Oroszlányi Erőmű Megvalósult zagytéri függönyfal 412 millió Ft Zagytér-rekultivációs kötelezettség csökkenés 229 millió Ft Egységes környezethasználati engedély (megvalósult) 105 millió Ft Erőmű bezárás-visszaírás (mert nincs törvényi előírás) 268 millió Ft Bánhidai Erőmű Zagytér-rekultivációs terv felülvizs - gálata miatti visszaírás (Me csekérc Környezetvédelmi Zrt. terve alapján) 530 millió Ft Tatabányai Erőmű Zagytér- (volt V/C külfejtés) rekultivációs terv felülvizsgálata miatti visszaírás 185 millió Ft

27 25 Az Zrt millió Ft értékben, a Deloitte értékelése alapján céltartalékot képzett a Meinl International Power Limited és az Zrt. között létrejött opciós szerződésben foglaltakra. Ennek értelmében az Zrt. jogot biztosít a MIP részére, ami bizonyos körülmények esetén megköveteli az Zrt.-tőt az eladási opciós részvények megvételét. Ez a kötelezettség a Deloitte i értékelése alapján mil lió Ftra nőtt. Az Zrt. jogelődje, az Tröszt és a JUGEL között én kötött tranzitmegállapodás rendezése kapcsán az Zrt. és az EMS képviselői között egyeztetésre került sor. Az egyeztetés nem vezetett eredményre, a szerb fél keresetet nyújtott be a Magyar Kereskedelmi és Iparkamara mellett szervezett Választottbíróságnál. Az EMS keresetében EUR összeg megtérítését kéri, melyre a. december 31-i MNB árfolyammal számolva az Zrt millió Ft céltartalékot képzett. B. 6. Kötelezettségek A kötelezettségek összegét meghatározó mérlegsorok bázishoz viszonyított alakulását az alábbi táblázat szemlélteti: Megnevezés Eltérés Változás % Hátrasorolt kötelezettségek ,49 Passzív tőkekonszolidációs különbözet ,49 Hosszú lejáratú kötelezettségek ,08 Beruházási és fejlesztési hitelek ,82 Egyéb hosszú lejáratú hitelek ,29 Egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek ,98 Rövid lejáratú kötelezettségek ,99 Rövid lejáratú kölcsönök ,61 Rövid lejáratú hitelek ,20 Vevőtől kapott előlegek ,82 Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók) Rövid lejáratú kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Rövid lejáratú kötelezettségek egyéb rész. visz. lévô vállalkozással szemben , , ,00 Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek ,35 Kötelezettségek összesen ,44 A hosszú lejáratú kötelezettségek növekedését főként 2 új leányvállalat a Római Irodaház Kft. ( millió Ft), és a Hungarowind Kft. (8 049 millió Ft). évi akvizíciója miatti beruházási hitel növekedés eredményezte.

28 26 A rövid lejáratú kötelezettségek nettó 17 %-os csökkenésének főbb összetevői az alábbiak voltak: Növekedések: Hungarowind Kft.. évi akvizíciója miatti rövid lejáratú hitel növekedés MAVIR Zrt. által az MKB Banktól felvett folyószámlahitel KÁT finanszírozáshoz MAVIR Zrt. által vevőktől kapott előlegek növekedése. évre elfogadott osztalék kifizetett osztalékelőleggel csökkentett része 150 millió Ft millió Ft millió Ft millió Ft Csökkenések: Zrt. anyavállalata felé fizetendő évi osztalék kifizetése millió Ft A kapcsolt vállalkozásokkal szembeni kötelezettségek az alábbiak szerint alakultak: Dunamenti Erőmű zrt. 138 millió Ft Powerforum Zrt. 1 millió Ft Zsigmondy Vilmos Harkányi Gyógyfürdőkórház Kht. 1 millió Ft Mátrai Erőmű ZRt millió Ft Az egyéb rövid lejáratú kötelezettségek alakulását az alábbi táblázat mutatja: Megnevezés Eltérés Változás % Költségvetéssel kapcsolatos ,23 ÁFA ,40 Társadalombiztosítási köt ,03 Személyi jövedelemadó ,88 Vízkészlet-használati díj ,96 VPOP ,56 Egyéb ,76 Munkavállalókkal szemben ,61 VET által előírt kötelezettségek ,86. évi KÁT elszámolásból eredő kötelezettség ,00 Egyéb ,07 Összesen ,35

29 27 B. 7. Passzív időbeli elhatárolások A passzív időbeli elhatárolások mérlegsorainak bázishoz viszonyított alakulása az alábbi: Megnevezés Eltérés Változás % Bevételek passzív időbeli elhatárolása ,46 KÁP ,60 Rendszerirányítási díj ,00 Rendszerszintű szolgáltatások ,05 Bérleti díj ,50 Árbevétel (villamos energia) ,14 Egyéb bevétel ,05 Költségek, ráfordítások passzív időbeli elhatárolása ,15 KÁP ,00 Villamosenergia-beszerzés ,34 Működési költség ,74 Import villamos energia ,33 Vásárolt gáz ,75 Egyéb ,68 Halasztott bevételek ,40 CO 2 -kvóta ,00 Kapacitásaukció bevétele ,67 Fejlesztésre kapott támogatás ,24 Egyéb ,57 Összesen ,06 A KÁP, a rendszerirányítási díj és a rendszerszintű szolgáltatások passzív időbeli elhatárolása a rendszerirányítási tevékenységre vonatkozó speciális árképzési eljárás következménye. A KÁP-pal kapcsolatban 2007-ből még millió Ft passzív időbeli elhatárolás maradt én. A bevételek passzív időbeli elhatárolása főként, az előző évekhez hasonlóan, a rendszerirányítási tevékenységre vonatkozó speciális árképzési eljárás következménye. A. évi villamos energia rendszerhasználati díjak tarifái a 43/2008 (XII. 31.) KHEM rendelet alapján kerültek meghatározásra. Az ármeghatározás alapját a VET (5) bekezdése szerint a MEH által október 31-én kihirdetett A villamosenergia rendszerhasználati díjak szabályozásának módszertana a közötti időszakban című dokumentumban foglaltak szabályozzák. A villamos energiáról szóló évi LXXXVI. törvény (14) bekezdése

30 28 szerint, az éves árkorrekciós mechanizmus alapján keletkező, az átviteli rendszerirányítónak járó, a következő évek díjaiban elismerendő különbözeteket az átviteli rendszerirányító köteles az éves beszámolójának mérlegében aktív időbeli elhatárolásként szerepeltetni. Köteles továbbá az átviteli rendszerirányító éves beszámolójának mérlegében az átviteli rendszerirányítótól a következő évek díjaiban elvonandó különbözeteket a határkeresztező aukcióból származó bevételeinek a tárgyévi, az átviteli-rendszerirányítási díjban a következő évben figyelembe vett bevételeivel együtt passzív időbeli elhatárolásként szerepeltetni. A jelenlegi árképzési rendszer szerint időbeli elhatárolásként az alábbi tételek elszámolása történt meg: a évet lezáró várható és tény, illetve a. évi tarifa megállapításnál figyelembe vett értékek különbözete, amely a évi tarifa megállapításánál kerül figyelembevételre a. évi tarifában figyelembe vett tervezett és a tényleges értékek különbözete, amely a évi tarifába épül majd be. Rendszerszintű szolgáltatások évet lezáró korrekciójaként millió Ft, a rendszerszintű szolgáltatások. évi korrekciójaként pedig millió Ft szerepel a bevételek passzív időbeli elhatárolásai között. A villamosenergia beszerzési költségek passzív időbeli elhatárolás állományán belül jelentős tétel az átviteli díj viszszatérítéssel kapcsolatos be nem érkező számlák értéke (3 529 millió Ft), a rendszerszintű szolgáltatások (hálózati veszteség pótlása, üzemzavari tartalékszolgáltatás, szekunder szabályozás ráfordítása) teljesítéséhez szükséges ráfordítások értéke (2 859 millió Ft), valamint az Trade ZRt.-nek a Csepeli Erőművel szembeni elszámolásból adódó díjak összege (979 millió Ft). A halasztott bevételek jelentős tétele, a rendszerirányítási tevékenységre vonatkozó speciális árképzési szabályokból következően, a tárgyévben befolyt kapacitásaukció bevételei, melyek a következő év ráfordításainak fedezetéül szolgálnak, amelynek (értéke mil - lió Ft), valamint a térítésmentesen kapott, fel nem használt CO 2 -kvóta (értéke (2 851 millió Ft). A és. évre járó CO 2 -kvótát egyaránt -ben kapták meg a tagvállalatok, ezek összegére halasztott bevételt képeztek -ben. A - ben felhasznált és értékesített egységekhez, valamint a piaci értékelés alapján elszámolt értékvesztéshez kapcsolódóan ezt a halasztott bevételt részben feloldották -ben.

31 29 C AZ EREDMÉNYKIMUTATÁSHOZ KAPCSOLÓDÓ KIEGÉSZITÉSEK

32 30 C. 1. A társaságcsoport adózás előtti eredményének értékelése A társaságcsoport tárgyévi gazdasági helyzetének alakulása a bázisidőszakkal az alábbi főbb tényezők hatásának figyelembevételével hasonlítható össze: A évben megvalósult jelentős szervezeti és tevékenységi változások a TSO létrehozásával a Hálózati Igazgatóság tevékenységének integrálása a MAVIR ZRt.-be, a villamosenergia közüzemi nagykereskedelmi tevékenység átkerült az Trade Villamosenergia Kereskedelmi ZRt.-be mind a konszolidálásra előkészített eredménykimutatás alapján az egyedileg elért adózás előtti eredmény alakulására, mind pedig a konszolidációs módosító tételekre jelentős hatással voltak. Ebből a TSO lét- rehozásával kapcsolatos apporton és értékesítésen elért eredmény a közbenső eredmény kiszűrésével millió Ft összegben visszavételre került, azaz csökkentette a társaságcsoport egyedileg elért adózás előtti eredményét (2006. évben a konszolidált adózás előt - ti eredmény millió Ft). A tárgyévben a konszolidációba teljeskörűen bevont vállalkozások köre három társasággal (Mátrai Villamos Művek Ter - melő Zrt., Római Irodaház Kft., Hun ga rowind Kft.) bővült, melyek egyedi leg elért adózás előtti eredménye a társaságcsoport előkészítő ered mény kimutatásának adózás előtti eredményét együttesen 408 millió Ft-tal csökkentette. A társaságcsoport a -es üzleti évet millió Ft adózás előtti eredménnyel zárta, mely az eredménykimutatás fő tételei vonatkozásában az alábbiak szerint alakult: Hiv. Tétel megnevezése Eltérés Változás % I. Értékesítés nettó árbevétele ,49 II. Aktivált saját teljesítmények értéke ,91 III. Egyéb bevételek ,13 IV. Anyagjellegű ráfordítások ,03 V. Személyi jellegű ráfordítások ,82 VI. Értékcsökkenési leírás ,25 VII. Egyéb ráfordítás ,96 A Üzemi (üzleti) tevékenység eredménye ,00 B Pénzügyi műveletek eredménye ,39 D Rendkívüli eredmény ,22 E Adózás előtti eredmény ,31

33 31 A társaságcsoport konszolidálásra előkészített eredménykimutatásának adózás előtti eredménye millió Ft nyereség, mely a konszolidálás során millió Ft-tal csökkent. A tárgyévi adózás előtti eredmény alakulását az alábbi főbb konszolidációs tényezők befolyásolták: A tőkekonszolidáció az adózás előtti eredmény változását főként a tárgyévben elszámolt, leányvállalatokban lévő üzletrészre elszámolt értékvesztés a Vértesi Erőmű ZRt. Bánhida Erőmű Kft.-ben lévő üzletrészére elszámolt értékvesztés 948 millió Ft, az Zrt. Kárpát Energo Zrt.-ben lévő üzlet részére elszámolt értékvesztés 820 millió Ft visszaírt összegével, együtte sen millió Ft-tal növelte. A tárgyévben a társultként (részesedés értékeléssel) kezelt társaságok tárgyévi értékelésének hatása millió Ft-os növekedés. A hozam-ráfordítás konszolidálás során kiszűrt fizetett, jóváhagyott oszta lék, részesedés millió Ft adózás előtti eredmény csökkenést jelent. Ugyancsak a hozam-ráfordítás konszolidáció során kiszűrt csoporton belü li kölcsön értékvesztés kiszűrés millió Ft adózás előtti eredmény növekedést jelent. A közbenső eredmény konszolidáció millió Ft-tal csökkentette az adó - zás előtti eredményt, ebből a kiemelkedő tételek: A TSO évi létrehozásával kapcsolatosan elért tárgyévi eredmény millió Ft, A. előtti csoporton belüli beruházásokon és eszközértékesítéseken keletkezett fedezet értékcsökkenése -ben millió Ft, A. évi csoporton belüli beruházásokon és eszközértékesítéseken kelet kezett fedezet millió Ft, A Kárpát Energo Zrt. tárgyi eszközeinek 100%-os leírása egy külső tanulmány alap ján millió Ft. A bázisidőszakhoz viszonyítva a konszolidációs szinten elért adózás előtti eredmény millió Ft-os növekedését főként a társaságok egyedileg elért eredményességének jelentős változása befolyásolta, mely az adózás előtti eredmény (az Trade ZRt.- nél millió Ft-tal, a Paksi Atomerőmű Zrt.-nél millió Ft-tal, az Partner ZRt.-nél millió Fttal, az Zrt.-nél millió Ft-tal való) növekedésében mutatkozik meg. Az eredmény alakulását befolyásoló tényezők további részletes bemutatását a következő pontok tartalmazzák. C Üzemi eredmény alakulása C Értékesítés nettó árbevételének alakulása C Aktivált saját teljesítmények Az értékesítés nettó árbevételének bázisévhez viszonyított millió Ftos (19,5 %-os) csökkenése a villamosenergia-kereskedelmi tevékenység millió Ft-os csökkenéséhez, a szolgáltatási tevékenység millió Ftos növekedéséhez, a termelési divízió eredményének millió Ft-os csökkenéséhez és a rendszerirányítás, rendszerszintű szolgáltatások értékesítésének 812 millió Ft-os növekedéséhez kapcsolódik. Az erőművek (Termelési di- vízió) által termelt villamosenergia-értékesítés árbevétele 73 %-ban a társaságcsoporton belül realizálódik. Az értékesítés nettó árbevételén belül az exportértékesítés millió Ftos növekedését főként az Adwest GmbH konszolidált szintű export értékesítésének millió Ft-os növekedése magyarázza. Az aktivált saját teljesítmények bázisidőszakhoz viszonyított millió Ftos növekedése főként a Szolgáltatási divízió elsősorban az OVIT ZRt. építőipari tevékenysége által a társaságcsoporton belül végzett saját teljesítmények millió Ft összegű növekedésének, a MAVIR ZRt millió Ft-os növekedésének és a Paksi Atomerőmű Zrt. által elszámolt saját előállítású eszköz millió Ft-os növekedésének az eredménye.

34 32 C Költségek részletezése A költségként* elszámolt tételek a bázisévhez viszonyítva az alábbiak szerint alakultak: Megnevezés Eltérés Változás % Anyagköltség ,56 Igénybevett szolgáltatások értéke ,05 Egyéb szolgáltatások értéke ,42 Eladott áruk beszerzési értéke ,84 Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke ,75 Anyagjellegű ráfordítások ,03 Bérköltség ,11 Személyi jellegű egyéb kifizetések ,72 Bérjárulékok ,66 Személyi jellegű ráfordítások ,82 Értékcsökkenési leírás ,25 Költségek összesen ,12 *Beleértve az eladott áruk és közvetített szolgáltatások beszerzési értékét is. A költségként* elszámolt tételek öszszességében millió Ft-tal csökkentek (24 %) a bázisidőszakhoz viszonyítva, erre főként az eladott áruk beszerzési értékének a csökkenése volt hatással, melyet főként az Trade ZRt. csoporton kívüli felektől történő villamosenergia beszerzési költségeinek csökkenése befolyásolt. A személyi jellegű ráfordítások összességében millió Ft-tal növekedtek (5,82%) a bázisévhez képest, mely túlnyomó részt a társaságcsoportban elfogadott átlagos bérfejlesztésből adódik. C Egyéb bevételek és ráfordítások alakulása Az egyéb bevételek növekedésének legfőbb oka a CO 2 -kvótával kapcsola tos halasztott bevétel feloldásának igen nagymértékű növekedése volt, melynek legfőbb magyarázata, hogy a és. évre járó CO 2 -kvótát egyaránt -ben kapták meg a tagvállalatok. Ezek összegére halasztott bevételt képeztek -ben, és az ebben az évben felhasznált és értékesített egységekhez, valamint a piaci értékelés alapján elszámolt értékvesztéshez kapcsolódóan ezt a halasztott bevételt részben feloldották az egyéb bevételekkel szemben. A változás másik fő oka az Partner ZRt. általi. évi követelés fakto rálásból származó bevétel volt, a faktorált követelések értéke az egyéb ráfordítások között szerepel (2 441 millió Ft). Az Európai Bizottság által jóváhagyott magyar szénipar évekre vonatkozó szerkezetátalakítási terve keretében a társaságcsoporton belül a Vértesi Erőmű ZRt. jogosult évenként degresszív módon meghatározott támogatásra, melynek tárgyévi összege millió Ft. Az Trade ZRt évi mérlegében (és a konszolidált mérlegben is) a passzív időbeli elhatárolások között szereplő, millió Ft értékű import többletköltség rendezéséről az ATEL AG a szerződés megszüntetése kapcsán utólag adott engedményként rendelkezett. A Niker d.o.o Jadran Ltd.-vel szembeni követelésére elszámolt értékvesztés visszaírása ( EUR) külső szakértői értékbecslés alapján történt. A céltartalék-képzés és -felhasználás jogcímek szerinti bemutatását a B.5 pont részletesen tartalmazza.

35 33 Az egyéb bevételek alakulását a következő táblázat szemlélteti: Megnevezés Eltérés Változás % Értékesített immateriális javak és tárgyi eszközök ,44 Kapott bírság, kötbér, késedelmi kamatok, kártérítés ,79 Káresemények bevételei ,90 Kapott támogatás, juttatás ,15 Szénipari szerkezetátalakítási támogatás ,12 KÁP ,00 Céltartalék-felhasználás ,22 CO 2 -kvótával kapcsolatos halasztott bevétel feloldás ,78 Értékesített követelés ellenértéke (faktoring) ,00 Atel utólag adott engedmény ,00 Jadran Ltd.-vel szembeni követelés értékvesztés visszaírása ,00 Egyéb ,21 Összesen ,13 Az egyéb ráfordításokat a következő táblázat tartalmazza: Megnevezés Eltérés Változás % Értékesített immateriális javak és tárgyi eszközök nyilvántartási értéke ,84 Kárpát Energo Zrt. aktív tőkekonszolidációs különbözet értékvesztése ,00 Fizetett kártérítések, károkkal kapcsolatos ráfordítások ,85 Fizetett bírság, kötbér, késedelmi kamatok ,62 Dolgozóknak fizetett rendszeres járadék ,81 Támogatások és juttatások ,03 KÁP ,00 CO 2 -kvóta ,11 Céltartalék-képzés ,34 Értékvesztés elszámolása ,12 Értékesített (faktorált) követelés értéke ,00 Tárgyi eszközök és immat. javak selejtezésének, egyéb kivezetésének nettó értéke ,99 KNPA ,00 Költségvetéssel szemben elszámolt adók, járulékok ,67 Önkormányzatokkal szemben elszámolt adók ,87 Egyéb ,24 Összesen ,96

36 34 A Paksi Atomerőmű Zrt. által a Központi Nukleáris Pénzügyi Alapba (KNPA) befizetett, a költségvetési törvényben meghatározott tárgyévi összeg millió Ft. A céltartalék-képzés és -felhasználás jogcímek szerinti bemutatását a B.5 pont részletesen tartalmazza. Az egyéb ráfordítások növekedésének egyik legfőbb oka, hogy a és. évre járó CO 2 -kvótát egyaránt -ben kapták meg a tagvállalatok, és az ezek felhasználásával, illetve érté kesítésével kapcsolatos kivezetések az egyéb ráfordításokban jelennek meg. A tárgyévben elszámolt értékvesztés értékéből a Paksi Atomerőmű Zrt. nukleáris üzemanyagkészletét érintő értékvesztése millió Ft-tal alacsonyabb a bázisévben nukleáris üzemanyagkészletre elszámolt millió Ft öszszegű értékvesztéshez viszonyítva. Az egyéb ráfordításokat növelte millió Ft-al a Kárpát Energo Zrt. tárgyi eszközeinek. évi 100%-os leírása egy külső tanulmány alapján. A számviteli törvény 53. (1) a. pontja értelmében a folyamatban lévő beruházásra nem számolható el terven felüli értékcsökkenés. A független külső szakértő által készített értékelés alapján a Csoport a számviteli törvény 4. (4) be- kezdésében foglaltaknak megfelelően a könyvvizsgáló egyetértése és ilyen tartalmú nyilatkozata mellett eltért a törvény előírásaitól a megbízható és valós összkép fenntartása érdekében. A Kárpát Energo Zrt. által a. évi konszolidált beszámolóba hozott befektetett eszközök értékét (8 429 millió Ft) nullára írta, melynek túlnyomó többségét beruházás leírás (7 325 millió Ft), illetve beruházási előleg leírás (1 054 millió Ft) eredményezte. A millió Ft-os leírás ezeken kívül még az ingatlanok 41 millió Ft-os, illetve egyéb berendezések 9 millió Ft-os leírását tartalmazta. C Pénzügyi műveletek eredményének értékelése Pénzügyi műveletek eredménye bázisévhez viszonyított változása az alábbi: Megnevezés Eltérés Változás % Pénzügyi bevételek ,93 Kapott osztalék ,20 Kamatbevétel kapcs. váll-tól ,94 Kamatbevétel pénzintézettől ,14 Egyéb kapott kamat ,84 Társult vállalkozások értékelése ,03 Egyéb ,22 Pénzügyi ráfordítások ,74 Pénzintézetnek fizetett kamat ,21 Egyéb fizetett kamat ,47 Társult vállalkozások értékelése ,42 Egyéb ,61 Pénzügyi eredmény ,00 A pénzügyi műveletek eredménye évhez képest millió Ft-tal növekedett, melyre az alábbi főbb tényezők voltak hatással: A pénzügyi műveletek eredményének változását a kapott osztalékok -696 mil - lió Ft-tal befolyásolták.. évben a kapott osztalékok jelentősebb tételei az alábbiak szerint alakultak: Közös vezetésű vállalkozástól (Powerforum Zrt.) 26 millió Ft, Egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozástól (ÉMÁSZ Nyrt.) 572 millió Ft, Egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozástól (ELMŰ Nyrt.) millió Ft. Pénzintézeteknek fizetett és kapott kamatok együttesen a pénzügyi eredményt millió Ft-tal javították. A kapcsolt vállalkozásoktól kapott kamatok az alábbiak szerint alakultak: EKS Service Kft. 1 millió Ft

37 35 C A rendkívüli eredmény értékelése A rendkívüli eredmény fő tételei vonatkozásában az alábbiak szerint alakult: Megnevezés Eltérés Változás % Rendkívüli bevételek ,65 Véglegesen átvett pénzeszközök ,05 Többletként fellelt eszközök ,33 Elengedett kötelezettség értéke ,00 Egyéb rendkívüli bevétel ,00 Rendkívüli ráfordítások ,02 Véglegesen átadott pénzeszközök, nyújtott támogatás ,74 Állami alapjuttatás fix járadéka ,00 Térítés nélkül átadott eszközök nyilvántatási értéke ,50 Elengedett követelés értéke ,00 Nem a szokásos vállalkozási tevékenység körébe tartozó módon keletkezett értékvesztés ,98 Egyéb rendkívüli ráfordítás ,43 Rendkívüli eredmény ,22 A rendkívüli eredmény a bázisidőszakhoz viszonyítva millió Ft-tal nőtt. A fejlesztési célra átvett pénzeszközök a számviteli törvény előírásainak megfelelően a fejlesztés során létrejött eszközhöz kapcsolódóan, az eszköz ér tékcsökkenési leírási ütemének megfelelően kerülnek rendkívüli bevételként elszámolásra. A fejlesztési célra átvett pénzeszközből rendkívüli bevételként elszámolásra került a MAVIR ZRt.-nél 155 millió Ft, a Vértesi Erőmű ZRt.-nél pedig 40 millió Ft a megvalósult használatba vett eszközök értékcsökkenési leírásával egyezően. A nem a szokásos vállalkozási tevékenység körébe tartozó módon keletkezett értékvesztéssel kapcsolatos rendkívüli ráfordítások összegét a paksi Erzsébet Szállóval kapcsolatos beruházásra elszámolt terven felüli értékcsökkenés (2 217 millió Ft) adja. C. 2. A társaságcsoport konszolidált adófizetési kötelezettsége A társaságcsoportnak azaz a konszolidációba teljes körűen bevont leányvállalatoknak a. évben ténylegesen millió Ft adófizetési (társasági adó és különadó) kötelezettsége keletkezett. A tárgyévi látens adó -274 millió Ft, ami a konszolidálás miatti társasági adókülönbözet értéke, mely a ténylegesen fizetendő adófizetési kötelezettséget nem változtatja, csak megmutatja, hogy a konszolidálásba bevont vállalkozásoknak 274 millió Ft-tal kevesebb társasági adófizetési kötelezettsége keletkezett volna az összevont (konszolidált) eredménykimutatás alapján.

38 36 D VAGYONI, PÉNZÜGYI, JÖVE- DELMI HELYZET ALAKULÁSÁT BEMUTATÓ MUTATÓSZÁMOK

39 37 D. 1. A társaságcsoport vagyoni helyzetének alakulása Befektetett eszközök aránya Befektetett eszközök Összes eszköz Érték december %. december % Forgóeszközök aránya Forgóeszközök Összes eszköz Érték december %. december % Tőkeellátottsági mutató Saját tőke Összes forrás Érték december %. december % Tőkefeszültségi mutató Kötelezettségek Saját tőke Érték december %. december % Tőkenövekedési ráta Saját tőke Jegyzett tőke Érték december %. december % Befektetett eszközök fedezettsége Saját tőke + Hosszú lejáratú kötelezettségek Befektetett eszközök december %. december % Érték Egy részvényre jutó könyv szerinti érték (BVPS) Saját tőke (E Ft) Részvények darabszáma Érték (E Ft/db) december ,02. december ,56 A befektetett eszközök és a forgóeszközök arányára meghatározó befolyással volt a befektetett eszközökön belül a tárgyi eszközök és a befektetett pénzügyi eszközök növekedése, míg a forgóeszközökön belül a pénzeszközök csökkenése. A tőkenövekedési ráta javulását a saját tőke növekedése okozta.

40 38 D. 2. A társaságcsoport pénzügyi helyzetének alakulása Tőkeáttétel Kötelezettségek Összes forrás Érték december %. december % Eladósodottsági ráta Nettó adósság 1 Saját tőke Érték december %. december % Likviditási ráta Forgóeszközök Rövid lejáratú kötelezettség Érték december ,83. december ,95 Likviditási gyorsráta Pénzeszközök + követelések + értékpapírok Rövid lejáratú kötelezettség december ,32. december ,20 Készletek forgási időtartama Készletek átlagos állománya (CO 2 kvóta nélkül) Értékesítés nettó árbevétele/nap december ,79. december ,34 Vevők forgási időtartama Átlagos vevőállomány (kapcsolt vevőkkel) Értékesítés nettó árbevétele/nap december ,77. december ,43 Szállítók forgási időtartama Átlagos szállítóállomány (kapcsolt szállítókkal) Anyagjellegű ráfordítás/nap december ,53. december ,35 Kamatfedezeti mutató EBITDA 2 Kamatráfordítás Érték december ,71. december ,24 Érték Érték (nap) Érték (nap) Érték (nap) 1 Kamatozó kötelezettségek pénzeszközök forgatási célú értékpapírok 2 Üzemi eredmény+amortizáció A likviditás javulását a rövid lejáratú kötelezettségek a forgóeszközöket meghaladó csökkenése okozta. A kamatfedezeti mutató javulására az üzemi eredmény millió Ft-os növekedése volt hatással.

41 39 D. 3. A társaságcsoport jövedelmezőségének alakulása Sajáttőke-arányos nyereség (ROE) Adózott eredmény Saját tőke Érték december ,79%. december ,41% Eszközarányos eredmény (ROA) Adózott eredmény Összes eszköz Érték december ,05%. december ,46% Árbevételarányos eredmény (ROS) Adózott eredmény Értékesítés nettó árbevétele Érték december ,50%. december ,47% Osztalékfizetési ráta Fizetendő osztalék Jegyzett tőke Érték december ,38%. december ,51% Egy részvényre jutó adózott eredmény (EPS) Adózott eredmény (E Ft) Részvények darabszáma Érték (E Ft/db) december ,58. december ,43 EBITDA ráta EBITDA Értékesítés nettó árbevétele Érték december ,23%. december ,09% A társaságcsoport jövedelmezősége az előző évhez képest javult.

42 40 D.4. Cashflow-kimutatás A társaságcsoport. december 31- én millió Ft záró pénzeszközállománnyal rendelkezett, amely millió Ft-tal kevesebb az előző évi állománynál. Az akvizícióval kapcsolatos pénzeszközváltozás soron belül a jelentős tétel a Hungarowind Kft.. évi megszerzésével kapcsolatos pénzeszközváltozás, melynek értéke millió Ft (az Zrt. által a Hungarowind Kft. megvásárlásáért kifizetett összeg), csökkent ve 2 millió Ft-tal (a Hungarowind Kft. pénzeszközállománya az akvizíció időpontjában), azaz összességében millió Ft pénzeszköz csökkenés. A Hungarowind Kft. tárgyi eszközeinek állománya az akvizíció időpontjában millió Ft volt. Mivel ezek egy akvizíció keretében megszerzett eszközök voltak, ez az eszköznövekedés nem lett figyelembe véve a cashflowkimutatás Befektetett eszközök növe- kedése sorában bemutatott pénzeszköz-csökkenésben. A Hungarowind Kft. egyéb követeléseinek az állománya az akvizíció időpontjában 24 millió Ft volt. Mivel ezek egy akvizíció keretében megszerzett eszközök voltak, ez az eszköznövekedés nem lett figyelembe véve a cashflow-kimutatás Egyéb követelések változása sorában bemutatott pénzeszközváltozásban. A Hungarowind Kft. aktív időbeli elhatárolásainak az állománya az akvizíció időpontjában 95 millió Ft volt. Mivel ezek egy akvizíció keretében megszerzett eszközök voltak, ez az eszköznövekedés nem lett figyelembe véve a cashflow-kimutatás Aktív időbeli elhatárolások változása sorában bemutatott pénzeszközváltozásban. A Hungarowind Kft. harmadik féltől kapott hiteleinek az állománya az akvizíció időpontjában millió Ft volt. Mivel ezek egy akvizíció keretében bekerült kötelezettségek voltak, ez a kötelezettség-növekedés nem lett figyelembe véve a cashflow-kimutatás Hitel, kölcsön felvétele sorában bemutatott pénzeszköz növekedésben. A Hungarowind Kft. egyéb rövid lejáratú kötelezettségeinek az állománya az akvizíció időpontjában 37 millió Ft volt. Mivel ezek egy akvizíció keretében bekerült kötelezettségek voltak, ez a kötelezettség-növekedés nem lett figyelembe véve a cashflow-kimutatás Egyéb rövid lejáratú kötelezettség változása sorában bemutatott pénzeszközváltozásban. A Hungarowind Kft. passzív időbeli elhatárolásainak az állománya az akvizíció időpontjában 204 millió Ft volt. Mivel ezek egy akvizíció keretében megszerzett kötelezettségek voltak, ez a kötelezettség növekedés nem lett figye lembe véve a cashflow-kimutatás Passzív időbeli elhatárolások változása sorában bemutatott pénzeszközváltozásban. Sorszám Megnevezés (értékek -ban) dec dec Adózás előtti eredmény (+/-) Elszámolt amortizáció (+) Elszámolt értékvesztés és visszaírás (+/-) Elengedett követelések értéke Tárgyi eszközök, immateriális javak selejtje, leltárhiánya (+) Terven felüli é.cs. (+) Befektetett eszközök értékesítésének, vagyontárgyak apportálásának eredménye (-/+) Kapott osztalék, részesedés (-) Hitel, adott-kapott kölcsön és kötvénytartozások átértékelési különbözete (+/-) Társult vállalkozások tárgyévi értékelése (+/-) Véglegesen átadott pénzeszközök (+) Véglegesen kapott pénzeszközök (-) Fizetett, fizetendő adó (nyereség után) (-) Fizetett, fizetendő osztalék, részesedés (-) I./A MŰKÖDÉSI CASHFLOW, A MŰKÖDŐ TŐKE VÁLTOZÁSA NÉLKÜL Vevőkövetelés változása (-/+) Forgóeszközök (vevőkövetelés, cash pool, egyedi kölcsön és pénzeszköz nélkül) változása (-/+)

43 41 Sorszám Megnevezés (értékek -ban) dec /a. Készletek változása (-/+). dec /b. Kapcsolt vállalkozásokkal szembeni követelések (cash pool és egyedi kölcsön nélküli) változása (-/+) /c. Egyéb követelések változása (-/+) /d. Értékpapírok változása (-/+) Aktív időbeli elhatárolások változása (-/+) Céltartalék képzés és -felhasználás különbözete (+/-) Szállítói kötelezettség változása (+/-) Egyéb rövid lejáratú kötelezettség változása (+/-) /a. Kapcsolt vállalkozásokkal szembeni kötelezettségek (cash pool és egyedi kölcsön nélküli) változása (+/-) /b. Rövid lejáratú kötelezettségek egyéb változásai (+/-) Passzív időbeli elhatárolások változása (+/-) Aktív tőkekonszolidációs különbözet változása (+/-) Passzív tőkekonszolidációs különbözet változása (+/-) I./B MŰKÖDŐ TŐKE VÁLTOZÁSA I. MŰKÖDÉSI CASHFLOW Befektetett eszközök beszerzése (-) /a. Befektetett eszközök növekedése(-) /b. Beruázásra adott előlegek változása (+/-) /c. Beruházási szállító változása (+/-) Befektetett eszközök eladása (+) Akvizícióval kapcsolatos pénzeszközváltozás (+/-) Kapott osztalék, részesedés (+) II. BEFEKTETÉSI CASHFLOW Részvénykibocsátás, tőkebevonás bevétele (+) Részvénybevonás, tőkekivonás (tőkeleszállítás) (-) Külső tulajdonosok részesedése (+/-) Kötvény, hitelviszonyt megtestesítő értékpapír kibocsátásának bevétele (+) Kötvény, hitelviszonyt megtestesítő értékpapír visszafizetése (-) Hitel, kölcsön felvétele (+) Hitel és kölcsön törlesztése, visszafizetése (-) Cash pool követelések és lv.-nak adott egyedi kölcsön változása (-/+) Cash pool kötelezettségek és anyavállalattól kapott egyedi kölcsön változása (+/-) Hosszú és rövid lejáratra nyújtott kölcsönök és elhelyezett bankbetétek törlesztése, megszüntetése, beváltása (+) Hosszú és rövid lejáratra nyújtott kölcsönök és elhelyezett bankbetétek növekedése (-) Véglegesen kapott pénzeszközök (+) Véglegesen átadott pénzeszközök (-) Alapítókkal szembeni, ill. egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek változása (+/-) III. FINANSZÍROZÁSI CASHFLOW IV. PÉNZESZKÖZÖK VÁLTOZÁSA

44 42 D. 5. Hitelszerződéshez kapcsolódó mutatók Szindikált hitelmutató I. Korrigált EBITDA 1 Kamatráfordítások 2 Érték december ,71. december ,59 Szindikált hitelmutató II. Korrigált Nettó Adósság 3 Nettó Eszközérték 4 Érték december ,05. december , csoportszintű üzemi eredmény - teljes körűen bevont projekttársaságok üzemi eredménye + csoportszintű kapott osztalék + csoportszintű amortizáció - teljes körűen bevont projekttársaságok amortizációja 2 + csoportszintű fizetett kamatok - teljes körűen bevont projekttársaságok fizetett kamatai 3 + csoportszintű kamatozó kötelezettség - teljes körűen bevont projekttársaságok konszolidációs körön kívüli kamatozó kötelezettségei - csoportszintű pénzeszközök + teljes körűen bevont projekttársaságok pénzeszközei 4 + csoportszintű eszközök - csoportszintű immateriális javak - csoportszintű céltartalékok - csoportszintű költségek, ráfordítások passzív időbeli elhatárolása projekttársaságok = Miskolci Fűtőerőmű, Észak-Buda, Tatabánya Erőmű A Nettó Eszközérték és a Korrigált Nettó Adósság esetében a szindikált hitelszerződésnek megfelelően pontosítottuk a kalkuláció módját, és ezért a évi mutatót is ennek megfelelően mutatjuk be. A BNP Paribas, ING London, KBC és Citibank fő szervező bankokkal kötött szindikált hitelszerződés alapján a korrigált EBITDA és a kamatráfordítások arányának nagyobbnak kell lennie 3-nál, míg a Korrigált nettó adósság és a Nettó Eszközérték arányának kisebbnek kell lennie 0,9-nél. A és. évi hitelmutatók alapján az Zrt. teljesítette a hitelszerződésben meghatározott mutatókat.

45 43 E TÁJÉKOZTATÓ RÉSZ

46 44 E. 1. Kapcsolt vállalkozások és egyéb részesedési viszonyok Az Zrt. a számviteli törvény előírásai alapján konszolidált éves beszámolót készít az társaságcsoportra vonatkozóan. A konszolidált és a társasági egyedi beszámoló a társaság székhelyén tekinthető meg. E. 2. A részvénytársaság tisztségviselőinek járandósága Az Igazgatóság és Felügyelő Bizottság tagjainak. évi tevékenységéért az alábbi járandóság került kifizetésre: Megnevezés Tiszteletdíj bruttó összege Ft Igazgatóság Felügyelő Bizottság Összesen: Részükre sem elôleg, sem kölcsön folyósítására nem került sor. E. 3. Kutatás-kísérleti fejlesztési tevékenység A Paksi Atomerőmű Zrt-nél a kísérleti fejlesztés aktivált értékének állománya a bázisévhez képest 67 millió Ft-tal csökkent az alábbi tételek összesített hatásaként: A kísérleti fejlesztés nyitó állománya: +175 millió Ft A tárgyévben kutatás-fejlesztési költségként elszámolt 644 millió Ft-ból az immateriális javak befejezetlen kísérleti fejlesztésként állományba vett értéke: +75 millió Ft A tárgyévben a kísérleti fejlesztés állománya csökkent, az eszközökre történő aktiválás következtében: -142 millió Ft A kísérleti fejlesztés tárgyévi záró állománya: +108 millió Ft

47 45 E. 4. A könyvviteli szolgáltatás körébe tarto zó feladatok irányításáért, vezetéséért felelős személy nyilvántartásban szereplő adatai Gombkötő Zsuzsa Lakcím: 2111 Szada, Szőlő utca 22. Az Zrt. számviteli osztályának vezetője, a Pénzügyminisztérium 93/ 2002.(V.5.) Kormányrendelet alapján, számon nyilvántartásba vett könyvviteli szolgáltatási tevékenység folytatására jogosult személy. A Magyar Villamos Művek Zrt. részére a számviteli szolgáltatást a KON- TÓ Pénzügyi és Számviteli Szolgáltató Központ ZRt. nyújtja. Az KONTÓ ZRt-nél a könyvviteli szolgáltatás körébe tartozó feladatok irányításáért felelős személy nyilvános adatai: Sziklai Marianna Éva Lakcím: 1063 Budapest, Szinyei Merse u A Pénzügyminisztérium 93/2002. (V. 5.) Kormányrendelet alapján, számon nyilvántartásba vett könyvviteli szolgáltatási tevékenység folytatására jogosult személy. E. 5. Az éves beszámoló aláírására jogosult személyek Aláírásra jogosultak Név Cím Együttes aláírási jogosultsággal: Mártha Imre vezérigazgató 4644 Mándok, Petőfi S. utca 7. Lehőcz Balázs Gábor - gazdasági vezérigazgató-helyettes 1029 Budapest, Dámvad utca 2. E. 6. Könyvvizsgálat A Társaság könyvvizsgálója: Ernst & Young Könyvvizsgáló Kft. Könyvvizsgálat elvégzéséért felelős személy: Havas István könyvvizsgáló Anyja neve: Dr. Faragó Anna Lakcím: 1021 Budapest, Széher út 10. Könyvvizsgálói engedély száma:

48 46 E. 7. Egyéb kiegészítő információk Az Trade ZRt. és az Partner ZRt. tőkeemelése Az csoport kereskedelmi divíziójában régóta tervezett és szükséges, a jövőt szolgáló tőkerendezésre kerül sor 2010-ben a gazdasági környezetből eredő esetleges kedvezőtlenebb jövőbeni finanszírozási feltételek megelőzése érdekében. Mérlegben nem szereplő kötelezettségek: Zrt. Biztosítékokkal fedezett kötelezettségek (90. (3) (a)) A Világbanktól a szekunder tartalék gázturbinák létesítésére 1998-ban felvett hitelhez kapcsolódóan az Zrt júliusában árbevétel-engedménye zési megállapodást kötött a Pénzügyminisztériummal (PM). Ennek értelmében a DÉMÁSZ Nyrt. az Zrt. felé fennálló mindenkori tartozását a PM felé teljesíti, amennyiben a Világbanknak érvényesítenie kellene a magyar állammal szembeni garanciaigényét (a hitel lejárata: március 15.). Vállalt kezességek (90. (3) (c)) Az Zrt. az -Adwest GmbH EEX tőzsdetagságához kapcsolódóan EUR összegig készfizető kezességet vállalt az érintett klíringtag felé. Az Zrt. az Trade ZRt., az Partner ZRt. és az -Adwest GmbH villamosenergia kereskedelmi ügyleteiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire összesen EUR összegig kezességet vállalt egy külföldi villamosenergia-ipari társaság felé. Az Zrt. az Partner ZRt. és az -Adwest GmbH villamosenergia-kereskedelmi ügyleteiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire összesen EUR összegig kezességet vállalt három külföldi villamosenergia-ipari társaság felé. Az Zrt. az -Adwest GmbH villamosenergia-kereskedelmi ügyleteiből eredő mindenkori fizetési köte lezettségeire összesen EUR összegig kezességet vállalt három külföldi villamosenergia-ipari társaság felé. Az Zrt. az Partner ZRt. vil lamosenergia-kereskedelmi ügyleteiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire összesen EUR öszszegig kezességet vállalt három külföldi villamosenergia-ipari társaság felé. Az Zrt. az Partner ZRt. villamosenergia-kereskedelmi ügyleteiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire rendre EUR, EUR, illetve EUR összegig kezességet vállalt három hazai villamosenergia-ipari társaság felé. Az Zrt. az Trade ZRt. villamosenergia-kereskedelmi ügyleteiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire EUR összegig kezességet vállalt egy hazai villamosenergia-ipari társaság felé. Az Zrt. a Vértesi Erőmű ZRt. villa mosenergia-kereskedelmi ügyleteiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire 195 millió Ft összegig kezes séget vállalt egy hazai villamosenergia-ipari társaság felé. Az Zrt. az Észak-Buda Projekt Kft. hosszú távú karbantartási szerződésből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire kezességet vállalt a TURBOMACH S.A. felé. Az Zrt. egyes leányvállalatai (MAVIR ZRt., Trade ZRt., Paksi Atomerőmű Zrt., OVIT ZRt., Partner ZRt., Vértesi Erőmű ZRt., Tatabánya Erőmű Kft., Investment Ukrajna Kft., Bakonyi Kombiciklus Kft.) K&H Bank Zrt.-vel kötött treasury keretszerződéseiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire készfizető kezességet vállalt a K&H Bank Zrt. felé. Az Zrt. az Trade ZRt. Unicredit Bank Zrt.-vel kötött treasury keretszerződéseiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire készfizető kezességet vállalt az érintett bank felé.

49 47 Az Zrt. a Római Irodaház Kft. Erste Bank Hungary Nyrt.-vel kötött szerződéseiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire készfizető kezességet vállalt az érintett bank felé 39 millió EUR összegig. Az Európai Bizottság Versenypolitikai főigazgatósága C 41/2005. számon a tiltott állami támogatások kapcsán, COMP/B-1/ számon pedig versenyjogi vizsgálat kapcsán vizsgálta az Zrt. által kötött HTM-ek össze - egyeztethetőségét a közösségi joggal. A C41/2005. számon indított ügyben az eljárás a Magyar Állammal szemben folyt, a vizsgálat célja annak tisztázása volt, hogy az erőművi HTM-ek, illetve a kapacitás-felszabadítás után fizetett átállási költségmechanizmus tiltott állami támogatásnak minősülhet-e. A COMP/B-1/ számon indított ügyben a Bizottság azt vizsgálja, hogy az érintett villamosenergia-piacon, elsősorban a megkötött HTM-eken keresztül megvalósít-e erőfölénnyel való visszaélést az Zrt., illetve a tulajdonában álló kereskedelmi társaságok. A fentiekben ismertetett EU vizsgálatokra figyelemmel, a Kormány, a villamosenergia-iparban kötött hosszú távú szerződések rendezésé ről szóló 2080/2007.(V.11.) Korm. sz. határozatában előírta, a villamos energia-iparban kötött hosszú távú szerződések (HTM-ek) az EU feltételeihez igazodó újratárgyalását, rendezését. A HTM-ek helyzetének rendezésére irányuló tárgyalások során a kormányzat által előírt alapelvek és feltételek mentén az Trade ZRt végéig sikeresen újratárgyalta a Paksi Atomerőművel, a Mátrai Erőművel, a Csepeli Erőművel és a Budapesti Erőművel érvényben lévô HTM-jeit, ezen társaságokkal új, EU konform kereskedelmi megállapodásokat kötött. A C-41/2005. számú ügyben az Európai Bizottság június 4-én, C(2008)2223 számon határozatot hozott, melyben megállapította, hogy az erőművekkel kötött HTMek tiltott állami támogatást tartalmaznak, és felszólította a Magyar Államot, hogy a tiltott állami támogatásokat 6 hónapon belül szüntesse meg. A határozat végrehajtásaként a Parlament meghozta a évi LXX. törvényt, mely törvény december 31-ével megszüntette az ezen időpontig egyéb módon meg nem szüntetett HTMeket. A törvény erejénél fogva így megszűnt az Trade ZRt. és a Dunamenti Erőmű Zrt., valamint az AES Tisza Erőmű Kft. között fennállt HTM. A fentiekben megjelölt, korábban sikeresen újratárgyalt HTM- ek az új kereskedelmi megállapodások létrejöttével, a Felek akaratából szűntek meg. A COMP/B-1/ számon indított ügyben az Európai Bizottság december 19-én arról értesítette levélben az Zrt.-t, hogy a közel két évig tartó versenyjogi vizsgálatot érdemi határozat meghozatala nélkül lezárták. Az ügy adminisztratív lezárása azt jelentette, hogy az Európai Bizottság semmi olyan körülményt nem tudott feltárni, ami megalapozta volna a feltételezett tiltott versenyjogi magatartások kapcsán felmerült aggályokat. A Társaság vezetésének megítélése szerint a HTM-ekkel össze függésben az erőművek felé esetlegesen felmerülő kötelezettségek a Magyar Államot terhelik. Emiatt, valamint mivel az említett esetleges jövőbeni kötelezettségnek sem a felmerülése, sem pedig az öszszege jelenleg nem megítélhető, sem a Társaság, sem az Trade ZRt. nem képzett céltartalékot a HTM-ek megszűnésével kapcsolatban. MAVIR ZRt. Az Energy Capital Zrt. kártérítés megfizetése iránt peres eljárást indított a MAVIR ZRt. ellen a Fővárosi Bíróságon. A felperes a kereseti kérelmében a kártérítés jogalapjaként azt jelölte meg, hogy a MAVIR ZRt év során megtagadta a felperes hálózati hozzáférését a magyar-ukrán határmetszéken. Ennek következtében a felperes állítása szerint, őt EUR összegű kár érte, valamint ennek kamata és a felmerült perköltség. Felperes a kereseti követelésében a kár összegét május 26-tól szeptember 30-ig terjedő időre határozta meg. Fenntartotta azonban a jogot arra, hogy az ítélethozatalig felmerülő további kárait, annak kamatait és a perköltséget is érvényesítse. A 15/. (I.30.) Kormányrendelet értelmében azonban. február 1-től határmetszékenként legfeljebb 350 MW határkeresztező kapacitás használati jog az allokáció során szabad kapacitásnak minősül és a magyar-ukrán határmetszéken is kiosztásra kerül. A Fővárosi Bíróságon az elsőfokú peres eljárás jelenleg is folyamatban van. A kereset beadásától számítottan közel másfél év telt el, de az eljáró elsőfokú bíróság még nem határozott. Ebből egyrészt arra lehet következtet-

50 48 ni, hogy az ügy rendkívül komplex, bonyolult, a magyar bírósági gyakorlatban hasonló vagy analóg esetek nem ismertek, másrészt pedig, hogy a felperesi kereset jogalapja és összegszerűsége nem megalapozott. Az elsőfokú bírósági eljárásban jelenleg a jogalap kérdésében folyik a bizonyítási eljárás. A következő tárgyalás időpontja: április 14. Arra a nem várt esetre, ha a MAVIR ZRt. a peres eljárásban részben vagy egészben elmarasztalnák, akkor mindenképpen szándékukban áll fellebbezést beadni a Magyar Köztársaság Legfelsőbb Bíróságának. A Gazdasági Versenyhivatal Hálózatos Ágazatok Irodája. február 2-án kelt végzésében értesítette a MAVIR ZRt.-t arról, hogy az ukrán-magyar határmet székhez történő hozzáfé rés kérdésében gazdasági erőfölénnyel való visszaélés tilal má nak feltételezett megsértése miatt versenyfelügyeleti eljá rást kezdeményezett a társaság ellen. A vizsgálat jelenleg is folyamatban van. A Gazdasági Versenyhivatal. év során több levélben kért adatokat, információkat és magyarázatokat a MAVIR ZRt.-től. Számos alkalommal sze mélyes meghallgatásokat is fogana tosítottak az ügyben. A Gazdasági Versenyhivatal a. decem ber 16- án kelt végzésében tájékoztatta a MAVIR ZRt.-t arról, hogy a verseny felügyeleti eljárás elintézési határidejét április 16-ig meghosszabbította. A Gazdasági Versenyhivatal ezen versenyfelügyeleti eljárása szoros öszszefüggésben van a fentiekben részletezett Energy Capital Zrt. által indított polgári peres kártérítési eljárással. A peres ügyek közül a fentiekben röviden összefoglalt ügylet kimenetele a mérlegkészítés időpontjában még nem megítélhető, ezért erre vonatkozóan a beszámoló nem tartalmaz céltartalékot. A MAVIR ZRt. vezetése minden vonatkozó jogszabályt és előírást figyelembe vett és betartott augusztus 4-én a 08/44/951/170. számú megbízólevél alapján az APEH elindította a MAVIR ZRt évi átfogó adóellenőrzését.. február 18-án a társaság megkapta a vizsgálattal kapcsolatos hivatalos jegyzőkönyvet, melyben néhány kisebb tétel mellett társasági adóhiányként 503 millió Ft-ot, míg általános forgalmi adóban millió Ft adóhiányt állapítottak meg a MAVIR ZRt. terhére. A MAVIR ZRt. a jegyzőkönyvben leírtakkal nem értett egyet, ezért törvényi lehetőségükkel élve. március 4-én hivatalosan benyújtásra került a jegyzőkönyv észrevételezése.. július 3-án megkapták a hivatalos határozatot, melyben a társaság terhére több adónemet érintően 20,3 millió Ft adókülönbözet került megállapításra, melyre 9,7 millió Ft adóbírságot és 4,9 millió Ft késedelmi pótlékot szabtak ki. A. február 18-i hivatalos APEH jegyzőkönyvben szereplő, fentiekben leírt adóhiányok tekintetében a jegyzőkönyvben szereplő APEH álláspont fenntartása ellenére a társasággal szemben adókülönbözet, valamint ezzel kapcsolatos szankció nem került megállapításra. Kaposvár Megyei Jogú Város Közigazgatási Igazgatóság Adóügyi Irodája a /. számú megbízólevéllel helyi iparűzési adónemben bevallások utólagos vizsgálatára irányuló ellenőrzést rendelt el a MAVIR ZRt.-nél. Az ellenőrzés alá vont időszak: adóévek. A megbízólevél. október 26-án került aláírásra. Az ellenőrzés befejezésének határideje, beleértve az ellenőrzés megkezdésének és befejezésének napját, 120 nap, azaz február 22. A jegyzőkönyvbe foglalt észrevételek a társaság számára még nem ismertek, azonban az ellenőr szóban tett tájékoztatásakor kilátásba helyezte, hogy a revízió kifogásolja a társaságunk által igénybevett közvetített szolgáltatások között kimutatott rendelkezésre állási díjak (lekötött kapacitások) helyi iparűzési adóalapból történő levonhatóságát. Mivel a társaság a fenti állásponttal nem ért egyet, ezért ezzel kapcsolatban a beszámolóban céltartalékot nem szerepeltet. Paksi Atomerőmű Zrt. A részvénytársaság helyzetére, annak értékelésére jelentősen kiható mérlegben nem szereplő kötelezettségek (kezességvállalás, váltó átruházásából eredő, függő és biztos fizetési kötelezettség, stb.) az alább részletezetteken túl nincsenek. A Paksi Atomerőmű Zrt. pénzügyi hely - zetének szempontjából jelentőséggel bíró, az 5-6. blokkot érintő, a mérlegben kimutatott fix összegű járadékfizetési kötelezettség. év szeptemberében megszűnt. A társaságnak nincs olyan zálogjoggal vagy hasonló joggal biztosított kötelezettsége, aminek visszafizetendő öszszege nagyobb a kapott összegnél. A társaság a halasztott vámfizetési en - gedélyhez 500 millió Ft összegű bankgaranciával rendelkezik. A társaság igazgatósága megtárgyalta a Felügyelő Bizottság által folytatott vizsgálatok (Erzsébet Szálló, Energianád, pótdíj) lezárásáról szóló jelentéseket. Az igazgatóság indokoltnak tartotta a büntetőjogi felelősség megállapítására irányuló eljárás megindítását. Ugyanakkor, az Zrt. vezérigazgatójának tájékoztatása szerint, az

51 49 Zrt. igazgatósága a szükséges jogi lépéseket már megtette, ezért külön eljárás nem került elindításra. Az Atomenergiáról szóló évi CXVI. törvény (Atomtörvény) 40. -a ren delkezik a radioaktív hulladékok végleges elhelyezéséről, valamint a kié gett üzemanyag átmeneti tárolásával és végleges elhelyezésével, továbbá a nukleáris létesítmény leszerelésével összefüggő feladatok elvég zéséről. A 41. kimondja, hogy a radioaktív hulladék végleges elhelyezé sével, valamint a kiégett üzemanyag átmeneti tárolásának és végleges elhelyezésének, továbbá a nukleáris létesítmény leszerelésének költsége az engedélyest, költségvetési intézmény esetén a központi költségvetést terheli. A Kormány az Országos Atomenergia Hivatalt bízta meg azzal, hogy a feladatok ellátására alapítsa meg a Radioaktív Hulladékokat Kezelő Közhasznú Társaságot. Ugyanezen rendelet 62. -a szerint a Központi Nukleáris Pénzügyi Alap (KNPA vagy Alap) elkülönített állami pénzalapként finanszírozza e feladatok végrehajtását, úgy, hogy az arra kötelezett személyek vagy szervezetek befizetéseiket közvetlenül a KNPA Magyar Államkincstárnál vezetett számlájára teljesítik. A 240/1997. (XII.18.) Korm. rendelet 2. -ának (1) bekezdés c) pontjában a tervezési és beszámolási feladatok körében elrendelte az Alapból finanszírozandó tevékenységek és bevételi források közép- és hosszú távú terveinek elkészítését és azok évenkénti felülvizsgálatát. A közép- és hosszú távú tervek és a költségbecslés rendszeres felülvizsgálatát az indokolja, hogy a távoli jövőben esedékes kiadásokra reális fedezetet biztosítson a KNPA. Így valósul meg az az alapelv, hogy az atomenergiát felhasználó generáció fizesse meg a felhasználásból fakadó, jövőben esedékes tevékenységek költségeit, és ne hagyjon indokolatlan terheket a következő generációra. Az Alap évi létrejöttétől a Paksi Atomerőmű Zrt. összes Alapba történő befizetése millió Ft (2010. évi értéken ,4 millió Ft). A társaságot a KNPA közép- és hosszú távú terveinek prognózisa alapján 2010-től 2017-ig, a társaság üzemelési engedélyeinek lejártáig, azaz az erőművi blokkok jelenleg várható üzemidejének végéig (2010. évi értéken) további ,9 millió Ft befizetési kötelezettség terheli. Az éves befizetési kötelezettséget az RHK Kft. által készített (a KNPA Szakbizottság és az Országos Atomenergia Hivatal által jóváhagyott) közép- és hosszú távú terv alapján határozzák meg, amelyet az OAH-t felügyelő miniszter véglegesít. Ezt követően KNPA a felé fennálló befizetési kötelezettség az éves állami költségvetési törvényben kerül rögzítésre. A jövőben várható költségek meghatározása, a befizetési kötelezettség, és annak évek közti megoszlása egy komplex, jelentős becslési bizonytalanságokat tartalmazó számítási módszeren alapul. Ezen kötelezettségre vonatkozó becslés a jövőben jelentősen módosulhat, amelynek következtében a társaság éves befizetési kötelezettsége is jelentősen megváltozhat. Továbbá az éves befizetések összege és azok évek közötti megoszlása eltérhet az összes befizetési kötelezettség időarányos részétől. A Paksi Atomerômû Zrt. rendelkezik a jogszabályi elő írásokon alapuló, illetve a nemzetközi gyakorlatban általában alkalmazott biztosításokkal. Ezek közül kiemelkedik a Nukleáris Kárfelelősségi, a Vagyonbiztosítás, valamint a vezető tisztségviselőkre vonatkozó biztosítás évtől a Paksi Atomerőmű Zrt. céltartalékot képzett az üzem közben képződött folyékony hulladék feldolgozással kapcsolatban.. év végén történt meg a folyékonyhulladékfeldolgozó technológia üzembe helyezése, így a év végén képzett céltartalékból felhasználás nem történt. Az üzembe helyezést követően felülvizsgálatra került a céltartalékképzési elv, és társasági döntés értelmében a. december 31-én már meglévő, a múltban keletkezett menynyiségre egy ütemben képezték meg a céltartalékot, hiszen ennek a menynyiségnek a feldolgozási költsége a jövőben bizonyosan felmerül, de felmerülésének időpontja és összege bizonytalan. A Paksi Atomerőmű Zrt. a tulajdonos által is támogatott módon arra készül, hogy az atomerőmű üzemidejét meghosszabbítsa. Az erre vonatkozó előkészítő munkák 2002-ben megkezdődtek. Az Üzemidő-hosszabbítási Program Országos Atomenergia Hivatal Nukleáris Biztonsági Igazgatósága (OAH NBI) általi hatósági felülvizsgálata megtörtént. A felülvizsgálat eredményeként kapott határozatok értelmében a hatóság lehetőséget lát a felülvizsgálatból származó további hatósági előírások teljesítésére és ezzel a program megvalósítására, az üzemidő-hosszabbítás megvalósítását ellehetetlenítő körülmény az eddigiekben nem merült fel. A munkák előkészítésére, illetve folytatására a társaság mindenkori üzleti terve a szükséges for rásokat biztosítja.

52 50