KIEGÉSZÍTŐ MELLÉKLET AZ ÉVES BESZÁMOLÓHOZ

KIEGÉSZÍTŐ MELLÉKLET AZ ÉVES BESZÁMOLÓHOZ I. ÁLTALÁNOS KIEGÉSZÍTÉSEK 1. A vállalkozás bemutatása 1.1. A társaság neve, székhelye A társaság cégneve Argenta Kereskedelmi Szolgáltató Rt (rövidített neve: Argenta Rt) amely a Fővárosi Bíróságon, mint Cégbíróságon került bejegyzésre 1991. július 19. napján, 09-07487 cégjegyzéki számon Argenta Plusz Kft-ként és 1995. november 30-án átalakult részvénytársasággá. (Cégjegyzékszám: 01-10-042982) A társaság székhelye: 1026 Budapest, Hűvösvölgyi út 27. A társaság másutt telephellyel nem rendelkezik. A társaság határozatlan időre alakult. 1.2. A társaság törzstőkéje A társaság 1 Mft törzstőkével alakult 1991. február 21. napján. A törzstőkét a felhalmozott vagyon terhére 75 Mft összegre emelte 1991. augusztus 8. napján. Az alaptőke emelés a Cégbíróságon 1991. évben került bejegyzésre. Az 1995. december 1-én történt átalakulás időpontjában alaptőkéjét a tőketartalék és eredménytartalék terhére 400 Mft összegre emelte. 1996. május hónapban 100 Mft készpénz befizetéssel újabb tőkeemelésre került sor. Az 500 Mft törzstőke 5000 db, egyenként 10000 Eft névértékű törzsrészvényből állt. A tulajdonosok 1999-ben leszállították az alaptőkét 20 Mft-ra, amely 1999.06.17. napjától hatályos. 1.3. A társaság tulajdonosi köre 2001. július 27-e óta a társaság részvényeinek 99,5 %-os tulajdonosa Orehóczki László, a részvények 0,5 %-a az Argenta Trend Kft. (1026 Budapest, Hűvösvölgyi út 27.) tulajdona. 1.4. A társaság tevékenységi köre A társaság a hitelintézetekről és pénzügyi vállalkozásokról szóló törvényben (Hpt) meghatározott pénzügyi szolgáltatások közül pénzügyi lízinggel foglalkozott, amelynek megszüntetésére vonatkozó bejelentést az Állami Pénz- és Tőkepiaci Felügyelet 1394/98 számú határozatával tudomásul vette. Az 1997. év folyamán kötött pénzügyi lízing szerződéseit 1998-ban a cég átengedte erre szakosodott vállalatának. A részvénytársaság 2001. április végéig a kifutó pénzügyi- és operatív lízing szerződéseit kezelte, besorolása 6523 Egyéb máshová nem sorolt pénzügyi szolgáltatási tevékenység. Jelenleg a társaság tevékenységi körei 7414 Üzletviteli tanácsadás, valamint 7415 Vagyonkezelés. 1

Az Argenta Rt. leányvállalatai, tulajdoni részarány Név Argenta Credit Rt. Argenta Faktor Rt. Argenta Reál Kft. Argenta Car Kft. Argenta Office Kft * Argenta Risk Kft. Argenta Lízing ZRt. Jegyzett tőke Eredménytartalé k 2004.12.31 2004. évi eredmény Saját tőke 2004.12.31 ezer Ft Tulajdonosi részarány 400.000 194.538 423.877 1.018.415 82,25 % 50.000 975 233 51.208 100 % 45.000 158 17.436 62.594 99,8 % 5.000 3.498 11.184 19.682 98 % 153.000-67.313 58.101 319.179 100 % 10.000 100.732 113.872 224.604 100 % 50.000 50.000 2 % *Argenta Office Kft. értékelési tartalék: 175.391 eft A felsorolt társaságok székhelye: 1026 Budapest, Hűvösvölgyi út 27. 2. A számviteli politika főbb vonásai A vállalkozás a 2000. évi C törvény által meghatározott számviteli szabványt alkalmazza. 2.1. Értékelési elvek A társaság az immateriális javak, tárgyi eszközök mérlegben kimutatott értékének meghatározásakor a számviteli politikájában meghatározott elvek szerint jár el. A vállalkozás csak vásárolt készletekkel rendelkezik, azokat tényleges beszerzési áron tartja nyilván. Az év végén meglévő készletek esetében az értékesítési lehetőségek figyelembe vételével, a mérlegkészítéskor ismert piaci értéken - értékvesztés elszámolásával - szerepelteti mérlegében. A forgatási célú eszközök esetében amennyiben nem állhat rendelkezésre piaci érték (pl. üzletrész, részvény esetében nincs tőzsdei bevezetettség), akkor vagy a vagyonértékelő, vagy a könyvvizsgáló által hitelesített beszámoló szerinti saját tőkét kell piaci értéknek tekinteni. Az társaság a devizaszámláin lévő pénzeszközeit számviteli politikájának megfelelően MNB fordulónapi középárfolyamon értékeli. Gazdasági társaságban lévő üzletrészeire értékvesztést számol el a társaság a könyv szerinti érték és a piaci érték szerinti, veszteségjellegű, tartósnak és jelentős mértékűnek mutatkozó különbözetre. A hitel és más miatt külföldi pénzértékre szóló tartozás forintértékét az MNB által meghirdetett, az év utolsó napjára vonatkozó deviza közép árfolyamon átszámított forintértéken szerepelteti a társaság mérlegében, amennyiben a mérlegfordulónapi értékelésből adódó különbözetnek az eredményre gyakorolt összesített hatása jelentős. A társaság nem alkalmazza a valós értéken történő értékelést. 2

2.2. Az értékcsökkenés elszámolásának módszerei Az értékcsökkenést lineárisan, a bruttó érték százalékában, az üzembe helyezéskor meghatározott kulccsal vette számításba a társaság. Az Rt saját használatú eszközeire azok élettartama, erkölcsi avulása, illetve betöltött szerepe alapján határozta meg az értékcsökkenés elszámolását. Gép, 1992. január 1. előtti beszerzésű 15 %, jármű 9 %, 1992. január 1. után aktivált gép 14.5 %, jármű 20 %, ügyvitel-technikai eszköz 33%. Földterületek, telkek, üzembe nem helyezett beruházások után értékcsökkenés nem került elszámolásra. Az immateriális javak körében nyilvántartott szoftverek leírási kulcsa 33 %- os. A társaság kis értékűnek minősíti a 50 eft alatti egyedi beszerzési értékű eszközöket, amelyek azonnal elszámolásra kerülnek terv szerinti értékcsökkenési leírásként. 2.3. 2005. évi beszámolója elkészítésénél a társaság a számvitelről szóló 2000. évi C törvény előírásait alkalmazza. A beszámoló forduló napja december 31., elkészítésének időpontja január 31. Aláírására a vezérigazgató Mankher Magdolna (1118 Budapest, Csiki-hegyek utca 5.) jogosult. 2.4. A rendkívüli eseménynek tekintjük az esetenként 1 Mft összeghatárt meghaladó kárértéket. Számviteli elszámolás és közzététel szempontjából lényegesnek és jelentősebb összegű hibának tekintjük azt, amely az adott év mérlegfőösszegének 1 %-át, vagy 500 Mft-ot - vagy mérlegszerinti eredményét 10 Mft-ot - meghaladó mértékben érintené, figyelemmel a Számvitelről szóló 2000. évi C. tv. 3 (3) 3. pontjára. 2.5. A vállalkozás tevékenységét meghatározó szabályzatok A vállalkozás rendelkezik: számviteli- (ez magában foglalja az értékelési-, kintlévőség minősítési-, céltartalék képzési, belső ellenőrzési előírásokat), leltározási-, selejtezési-, pénz- és értékkezelési-, pénzmosás megelőzéséről és megakadályozásáról szóló-, számítástechnikai-, tűzvédelmi-, szerződéskötési és kezelési-, valamint általános iratkezelési szabályzattal. 3

II. A VALÓS VAGYONI, PÉNZÜGYI ÉS JÖVEDELMI HELYZET ALAKULÁSA 2.5.1.1.Az eszközök értékének és összetételének bemutatása Az eszközök 24,5 %-át befektetett eszközök 74,3 %-át a forgóeszközök 1,2 %-át az aktív időbeli elhatárolások teszik ki. A forgóeszközök összetétele 45,2 % pénzeszköz 34,5 % forgatási célú értékpapír 20,3 % egyéb követelések 1.1. Befektetett pénzügyi eszközök A társaság befektetett pénzügyi eszközei a leányvállalatokban birtokolt tulajdoni részeket tartalmazza, melynek részletezését a társaság leányvállalatai c. pontban részleteztünk. 1.2. Immateriális javak és tárgyi eszközök Imm. Javak Számítástechn. Irodabútor Összesen Eszk. Bruttó érték 2004.12.31. 662 5977 211 6850 Értékcsökkenés 2004.12.31 305 2728 31 3064 Beszerzések 2005. évben 2357 430 0 2787 Értékcsökkenés 2005.12.31 859 2012 31 2902 Könyv szerinti érték 2005.12.31 1855 1667 149 3671 1.3. Készletek A társaság készletekkel nem rendelkezik. 1.4. Követelések Követelések kapcsolt vállalkozással szemben: Argenta Faktor Rt-nek adott kölcsön 367.522 eft Argenta Office kft-nek adott kölcsön 2.500 eft Az Argenta Faktor Rt. 2004. decemberben kezdte pénzügyi tevékenységét. 2005. év folyamán kötött egy bankkal refinanszírozási szerződést. A faktorált követelések refinanszírozásáig, mely a gyakorlatban 2-3 hét, az Argenta Rt. nyújt hitelt az Argenta Faktor Rt.-nek. 4

Egyéb követelések Ezen a mérlegsoron szerepelnek: Költségvetéssel szembeni követelés 55.221 eft ** Helyi önkormányzattal szembeni követelés 1.612 eft Magánnyugdíjpénztárral szembeni túlfizetés 80 eft Óvadék gazdasági adatszolgáltatónak (Reuters) Egyéb nyújtott kölcsön Mindösszesen: 141 eft 16.453 eft 443.529eFt ** jelentős része a társasági adó előző évek alapján megállapított és befizetett előlege 1.5. Értékpapírok A társaság 753.154 eft nyilvántartási áru, forgatási célú értékpapírral rendelkezik, melynek megoszlása a következő: Kamatozó államkötvények 430.221 eft Diszkont kincstárjegyek: 322.933 eft 1.6.. Pénzeszközök részletezése 2004.12.31. 2005.12.31. Pénztár 1.344 761 Elszámolási betétszámla, folyószámla 28.491 985.085 PÉNZESZKÖZÖK ÖSSZESEN: 29.835 985.846 A pénzeszközök az előző évhez képest jelentősen, több mint háromszorosra növekedtek. Az Argenta Rt. 2005. év folyamán több külföldi bankszámlát nyitott UBS Bank, Saxo Bank, Citybank London határidős ügyletek elszámolására. A külföldön kötött forward ügyletek fedezeteként a bankszámlákon zárolt összegek növelték a pénzeszközök értékét. 1.7. Aktív időbeli elhatárolások 2004.12.31. 2005.12.31. Kamat bevételek elhatárolása, értékpapír 45.754 20.972 kamatok Kiadások elhatárolása 340 1.836 Egyéb kölcsön kamatok elhatárolása 13.704 14.770 Összesen 59.798 37.578 Az aktív időbeli elhatárolásoknál a kamat elhatárolásban a diszkont kincstárjegyek, államkötvények kamata szerepel. A kiadások elhatárolásában a 2006. évre vonatkozó, 2005. évben számlázott költségek találhatók. Bevételként került elhatárolásra a nyújtott kölcsönök után járó kamat. 5

2. A források változása 2.1. Saját tőke 2004.12.31. 2005.12.31. Jegyzett tőke 20.000 20.000 Eredménytartalék 831.090 1.071.161 Mérlegszerinti eredmény 240.071 301.983 Tőketartalék Értékelési tartalék - - Általános tartalék - - Saját tőke 1.091.161 1.393.144 2.2. Kötelezettségek Rövid lejáratú kötelezettségek 2004. 12. 31. 2005. 12. 31. Adók 20.734 3.696 Rövid lejáratú kölcsön, kapcsolt vállalkozástól 339.381 Szállítók 421 3.832 Társadalombiztosítási kötelezettség 1.284 2.611 Január 3-i munkabér 4.478 Osztalékelőleg, Argenta Credit Rt.-től 246.750 Egyéb, ki nem emelt rövidlejáratú kötelezettségek 524 230 ÖSSZESEN: 22.963 600.978 Hosszú lejáratú kötelezettségek A hosszú lejáratú kötelezettségek között a 300.000 eft névértékű Argenta G kötvény értéke, valamint az ERSTE Bank Rt. által nyújtott 1.362.640 CHF hitel szerepel, 2005.12.31-i MNB középárfolyamra átértékelve, 221.197 eft értéken. 2.3. Céltartalék Az Argenta Rt-nek hosszú lejáratú kötvénykibocsátásból következően jelentős kamatfizetési kötelezettsége van. A 300.000 eft névértékű kötvény után fizetendő kamat alap- és változó kamatrészből áll. A változó kamat sávosan, az adózás előtti eredmény függvényében kerül megállapításra, 2 év átlagát alapul véve. A társaság a már ismert eredmény figyelembe vételével, a kibocsátási tájékoztatónak megfelelő sávos kamatszázalékkal számított jövőben fizetendő kamatrészre 330.000 eft céltartalékot képzett, az alábbiak szerint. 6

Az Argenta G kötvény kamatára képzett céltartalék 2005. évben időszak Eredménysáv Kamat %/név Kamat összege MFt 2006. I.név 350-400 18 54 000 000 2006.II-IV. név 350-400 18 162 000 000 2007. I. név 350-400 18 54 000 000 2007. II-IV. név 180-200 5 45 000 000 2008. I. név 180-200 5 15 000 000 öszesen 330 000 000 Az Argenta Rt. egyes dolgozói részére prémiumfeladatokat tűzött ki, melyek 2005 év folyamán teljesültek. Két alkalmazott saját kérésére a prémium összeget halasztottan, egy meg nem határozott jövőbeli időpontban kívánja felvenni, így erre az összegre a társaság céltartalékot képzett, az alábbiak szerint: Dr. Darvas Zsolt részére fizetendő prémium 24.000.000 Ft Valentinyi Ákos részére fizetendő prémium 7.000.000 Ft 2.4. Passzív időbeli elhatárolás 2004.12.31. 2005.12.31. Bevételek időbeli elhatárolása Kiadások, kamatok elhatárolása 16.253 62.508 ÖSSZESEN: 16.253 62.508 A kamatok elhatárolásában a G kötvény 2006. évre áthúzódó kamatfizetése 59.295 eft, társult vállakozásoknak fizetendő kamat 2.123 eft, devizahitel kamat 600 eft. A kiadások passzív elhatárolása 490 eft, mely 2005. évre vonatkozó költségeket tartalmaz ( telefon, bérleti díj) 7

3. Az Argenta Rt pénzügyi helyzete a mutatószámok tükrében A különböző pénzügyi mutatókat három fő csoportra osztva szemléltetjük az Argenta Rt. 2005. évi eredményeit. A. BIZTONSÁGI MUTATÓK 2004. 2005. 1. Saját tőke / mérlegfőösszeg % 39,68 47,4 2. Tárgyi eszközök / mérlegfőösszeg % 0.1 0,1 B. JÖVEDELMEZŐSÉGI MUTATÓK 1. Nettó eredmény / árbevétel % 12 14,50 2. Nettó eredmény / saját tőke % 22 21,7 C. LIKVIDITÁS 1. Likviditási mutató 80,26 3,63 A vizsgált mutatók: A. Vagyoni helyzet 1./ Saját tőke az összes eszköz százalékában 2./ Tárgyi eszközök/összes forrás B. Jövedelmezőség 1./ Nettó bevétel arányos eredmény (%) (adózott eredmény / pü.szolg. + nem pü. árbevétel) 2./ Vagyon megtérülési ráta (%) (adózott eredmény / saját tőke) C. Likviditás, hatékonyság 1./ Likviditási mutató: (forgóeszközök / rövid lejáratú kötelezettségek) 4. Kötvénykibocsátás Az Argenta Rt. által kibocsátott, 2004.08.16-a óta dematerializált értékpapír megnevezése: Argenta G sorozatú kötvény. Mennyisége: 3000 db Névérték: 100.000,- Ft Lejárata: 2026. december 31. A kamat mértéke és számításának módja: A kötvény változó kamatozású. A fizetendő kamat két részből, alapkamatból és változó összegű kamatrészből áll. Az alapkamat a tárgynegyedévet megelőző negyedév utolsó napján megállapított 3 hónapos BUBOR + 1 %. A változó összegű kamatrész mértéke a Társaság előző 2 évi adózás előtti eredményének függvénye. Ez utóbbi jövőbeli kifizetésére, a kibocsátási tájékoztató alapján megállapítható időintervallum szerinti kiszámítható kamatrészre, a társaság céltartalékot képzett. 8

III. EREDMÉNYKIMUTATÁS 1. Értékesítés bevétele A társaságnál 2005. év folyamán értékesítési bevétel nem volt. 2. Egyéb bevételek Az egyéb bevételek összege 945 487 eft, melyből céltartalék felhasználás 941 000 eft. 3. Anyagjellegű, személyi jellegű és egyéb ráfordítások 2004. 2005. Anyagköltség 1324 1498 Ebből: - üzemanyag költség - nyomtatvány 1244 1498 - energia Értékvesztés 4000 Igénybevett szolgáltatás 21.847 26.525 Ebből: - jogi tanácsadás, közgazdasági kutatás 5.431 10.384 - bérleti díj 6.550 4.183 - Raktározás, biztonsági őrzés 1.194 1.189 karbantartás 634 462 hirdetés 1.369 1.842 Könyvviteli szolgáltatás 2.050 923 Telefon, internet 860 1519 Egyéb szolgáltatás 6.023 Személyi jellegű ráfordítások 35.731 123.430 Ebből: - bérköltség 26.340 91.495 - bérjárulékok 9.166 31.081 - személyi jellegű egyéb kifizetés 225 854 Értékcsökkenési leírás 1.937 3.012 Nem anyagjellegű szolgáltatás 3.310 5.641 - pénzügyi, befektetési szolgáltatás költsége 3.144 5.429 Egyéb ráfordítások 1.104.792 200.116 - ebből céltartalék képzés 1.103.000 199.000 - adójellegű ráfordítások 1.090 Jelentős növekedés történt a személyi jellegű ráfordítások tekintetében. Oka az alkalmazotti létszám bővülése kvalifikált, elemző közgazdászok alkalmazásával. 9

4. Pénzügyi műveletek bevételei, ráfordítása az Argenta Rt. 2005. évi működésében is jelentős értékkel szerepelnek tőzsdén kívül kötött futures és forward ügyletek. Az ügyletek nagy része határidős devizapozíció, melynek év végi nyitott állományát a mérlegen kívüli tételek között részletezzük. A határidős ügyleteket az Argenta Rt. belföldi és külföldi bankoknál, bankközi piacon kötötte 2005 évben. ezer forintban Pénzügyi műveletek bevételei 2004.12.31 Pénzügyi műveletek bevételei 2005.12.31 Pénzügyi műveletek ráfordításai 2004.12.31 Pénzügyi műveletek ráfordításai 2005.12.31 Leányvállalatnak fizetett, 33.293 15.020 5.945 2.123 ill. leányvállalattól kapott kamat G kötvény kamata 235.800 241.417 Pénzintézet kamat 1.566 9.668 5.315 6.216 Értékpapír kamat 117.063 64.319 Devizás tételek 12.877 53.457 6.908 árfolyamváltozása Határidős ügyletek 1.431.212 841.985 151.738 411.487 nyeresége /vesztesége Kapott osztalék 40.175 126 Árfolyamnyereség 9.121 79.433 (részvény, kamatozó értékpapír) Részesedés értékesítés 71.000 71.100 Összesen 1.645.307 1.135.008 398.798 739.251 10

5. Rendkívüli bevételek és ráfordítások A rendkívüli bevételek összege 2005. évben az alábbi tételeket tartalmazza: Az Argenta Forex Rt. végelszámolással megszűnt részvénytársaság, melynek az Argenta Rt. 99 %-os tulajdonosa volt. A vagyonfelosztás alapján az anyavállalatnak átutalt összeg, illetve átadott értékpapír értéke: 129.086 eft Az Argenta Car Kft.-től térítésmentes vagyonátengedésként átutalt összeg, ill. átengedett értékpapír: 100.000 eft A rendkívüli ráfordítások között az alábbi tételek szerepelnek: Argenta Risk Kft. részére térítésmentes vagyonátengedés Argenta Faktor Rt. részére térítésmentes vagyonátengedés Alapítványi támogatás, 82 alapítványnak átutalva 750.000 eft 10.000 eft 13.290 eft A végelszámolással megszüntetett Argenta Forex Rt. ben nyilvántartott részesedés könyv szerinti értéke 99.000 eft. Adózás TÁRSASÁGI ADÓ Adózás előtti eredmény 337.818 Adózás előtti eredményt csökkentő tételek 1.090.404 ebből: Tao. szerinti értékcsökkenés, tárgyi eszköz kivezetési ért. 3.012 Céltartalék felhasználás 941.000 Kapott osztalék 126 Kivezetett részesedésre a bekerülési érték felett elsz. 30.086 bevétel Közhasznú szervezetnek adomány 11.735 Visszaírt értékvesztés 4.000 Térítésmentes vagyonátengedéssel kapott eszköz 100.000 Helyi iparűzési adó 50 %-a 445 Adózás előtti eredményt növelő tételek 976.552 ebből: Sztv. szerinti értékcsökkenés, te. Kivezetés 3.012 Céltartalék képzés miatt 199.000 Visszafizetési kötelezettség nélkül adott támogatás 773.290 Követelésre elszámolt értékvesztés 2004.12.31 7 (14) ny 1.250 A számított adó alapja 223.966 Számított adó 16% 35.835 Adókedvezmény Fizetendő adó 35.835 11

EGYÉB ADÓK 2005. Személyi jövedelem adó 31.483 Általános forgalmi adó -5.719 Munkaadói járulék 2.741 Munkavállalói járulék 903 Helyi iparűzési adó 890 Egészségügyi hozzájárulás 408 Szakképzési hozzájárulás 1.372 7. Létszám és béradatok A munkavállalókkal kapcsolatos költségek Megnevezés Fő Összeg Bér: főfoglalkozású, főállású, szell. alkalmazott bére 12 91.495 Társadalombiztosítási járulék 31.081 Egyéb személyi jellegű költségek 854 Vezető tisztségviselők részére történt tiszteletdíj kifizetések: Felügyelő Bizottság (tiszteletdíj) 0 Igazgatóság 0 A Felügyelő Bizottság és Igazgatóság tagjai tiszteletdíjat nem vesznek fel. A vezérigazgató alkalmazotti státuszban munkabért kap. 8. Mérlegen kívüli tételek A vállalkozás 2005. december 31-én függő kötelezettségként az 1. sz. mellékletben kimutatott határidős deviza vételi és eladási nyitott pozíciókkal rendelkezik. 2005.december 31-én a határidős nyitott devizaügyletek kötésértéke 14.460.593 eft. 12

A könyvviteli szolgáltatásokért felelős: Láner Judit Lakcím: 1111 Budapest, Lágymányosi u. 13. PM regisztrációs szám: 124264 A társaság könyvvizsgálója: Benkő Pálné dr. 1121 Budapest, Rácz A.u. 41. Kamarai tagsági szám: 002972 Budapest, 2006. január 31. a vállalat vezetője 13

14