A kisvállalat tulajdonosának dilemmái az időskor küszöbén és időskorban: eladni, átadni vagy maradni? Nagy Ildikó ügyvezető partner Ratio & Practice Kft.
Megoszlás Üzlet és magánélet egyensúlya/egyensúlytalansága Mit szeretne a vállalkozó? És mit vár el tőle az üzlet? Vállalkozó vs. vállalkozás 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% > 30 év > 40 év > 50 év > 60 év > 65 év Üzlet Család
Visszavonulás Természetes élethelyzet alkalmazott esetében általában automatikus folyamatot jelent vállalkozó számára döntési helyzet általában több személyes döntésnél Hogyan viszonyul a vállalkozó és vállalkozása a helyzethez?
A vállalkozó elvárásai Jellemző egyéni emberi szempontok: - Szabadulni a napi nyomástól és mókuskeréktől - Átadni a munkát másik nemzedéknek, gondoskodni az utódokról - Több idő a családdal - Több idő pihenésre - Élvezni az eddigi munka gyümölcsét - Más jellegű elfoglaltságok, hobbi
Az üzlet, a vállalkozás elvárásai A működés folytonossága (minden menjen a maga útján, vagy még jobban) Kompetens vezetés, döntéskészség Azonnali reakciók a külső és belső változásokra Fejlődés lehetőségének fenntartása
Milyen tényezők befolyásolják a vállalkozó gondolkodását? Erőteljes érzelmi kötődés: Racionalitás:» Az alapításba, a cég felépítésébe befektetett idő és energia, nosztalgia a régi időkre emlékezve» Saját teremtményének tekinti a vállalkozást» Felelősség a munkatársak sorsa iránt» Tekintély megtartásának fontossága, félelem a társadalmi szerep csökkenésétől» Érzékeli a változó környezet új elvárásait» Csökkenő teljesítmény, fáradtság» Az élet rendje átadni a stafétabotot
Kérdés: csak a cégvezetést vagy a tulajdonlást is átadja a vállalkozó? Csak a cégvezetés átadása: A tulajdon további kötődést jelent Folyamatos jövedelem a vállalkozásból Gondoskodik a gyermeke jövőjéről A család lehetőséget kaphat De: nem jut egyszeri nagyobb összeghez a tulajdonos A tulajdon átadása: Megszűnik a kötődés Egyszeri nagyobb összeghez jut Más tevékenységbe is foghat DE: nem biztos, hogy megkapja az elvárt összeget
Megoldási lehetőségek Utódnak (gyermek, rokon átadni a vállalkozás irányítását) tulajdonjog maradhat Külső vezető alkalmazása a vállalkozás élén tulajdonjog marad A cég értékesítése tulajdonjog megszűnik, szakmai hozzáértésre még igényt tarthat az új tulajdonos
Cégvezetés átadása utódnak (gyermek/rokon) Mikor válassza ezt megoldást a cégvezető? 1. Ha az utód - valóban ezzel akar foglalkozni, - szakmailag és emberileg alkalmas az irányításra, döntésképes, - más vállalkozásokat is megismert, van külső szakmai tapasztalata - megfelelő tudással rendelkezik a cég ügyeit illetően 2. Ha a cégvezetőnek van felhalmozott jövedelme és az osztalékjövedelem elegendő a számára. Probléma: 1. Az utód megfelelési kényszerben van, ezért elvállalja, de nem megfelelően teljesít 2. A cégvezető nem hagyja önállóan dönteni az utódot 3. A szervezet nem fogadja el az utódot
Alkalmazott ügyvezető/igazgató beléptetése Mikor válassza ezt megoldást a cégvezető? 1. Ha nincs megfelelő utód 2. Ha a cégvezetőnek van felhalmozott jövedelme és az osztalékjövedelem elegendő a számára 3. A cég működésében frissítés szükséges 4. Képes megbízni egy idegenben 5. Képes lemondani a hatásköréről, az új vezető belépését és betanulását követően hagyja őt önállóan dolgozni Probléma: 1. Nem megfelelő személyt választ ki a feladatra 2. A tulajdonos nem hagyja önállóan dönteni a vezetőt 3. A szervezetben maradó hozzátartozók nem fogadják el az új vezetőt
Cégeladás Mikor válassza ezt megoldást a cégvezető? 1. Ha nincs megfelelő utód, külső vezetővel pedig nem akar dolgozni 2. Ha a tulajdonos más területen kívánja a cégeladásból származó pénzét kamatoztatni 3. A cégnek új tőkére és a folyamatok frissítésére van szüksége Probléma: 1. A jelenlegi piaci környezetben túl sok cég vár eladásra 2. Az elvárt értékesítési ár túl magas, a cég nem képes kitermelni, az eszközök pedig gyakran túlértékeltek 3. A korábbi évek adóoptimalizáló módszerei kockázatot jelentenek a befektetők számára 4. A cég nincs felkészülve egy akvizícióra 5. A befektető nem látja át a működést, emiatt alacsonyabb árat kínál a cégért vagy nem vásárolja meg.
Mit gondoljon át a tulajdonos/cégvezető a kivonulási döntés meghozatala előtt? 1. Fejben és lélekben felkészült a változtatásra? 2. A cége felkészült arra, hogy más irányítsa? 3. Ha a cége nem készült fel, milyen problémák vannak, melyek megoldása még az Ön feladata lenne?
Jellemző kockázatok a vállalatok működésében SZERVEZETI PROBLÉMÁK 1. A tulajdonos/cégvezető egy személyben irányít. 2. A tulajdonos/cégvezető az üzlettel és a működéssel foglalkozott az elmúlt években, modern irányítási ismeretekkel nem rendelkezik, ösztönös döntéseket hoz. 3. A vezetők döntési jogköre korlátozott, jellemző az önállóság hiánya. 4. Tisztázatlan (vagy akár hiányzó) felelősségi körök miatt a felelősségre vonás korlátozott. 5. Összefolynak egyes munkakörök 6. A működési folyamatok nem igazodnak a cég méretéhez. 7. A folyamatok nincsenek írásban rögzítve, gyakran szokás alapján folynak a napi tevékenységek.
Jellemző kockázatok a vállalatok működésében MŰKÖDÉSI PROBLÉMÁK I. 1. Nincs tervezési folyamat (esetleg a bank részére készül elnagyolt terv), nincs mihez igazodniuk a munkatársaknak 2. Stratégia, jövőkép hiánya, úsznak az árral 3. Költséggazdálkodás, elő- és utókalkuláció hiánya, rossz ármegállapítás 4. Egységes beszerzési stratégia hiánya 5. Hiányosságok a termelési és technológiai folyamatokban (termelésprogramozás hiánya, normák stb.) 6. Termelés és értékesítés összehangolásának hiánya
Jellemző kockázatok a vállalatok működésében MŰKÖDÉSI PROBLÉMÁK II. 1. Értékesítési problémák: hiányzik a modern értékesítési szervezet vagy nem megfelelő a működése (adminisztratív) 2. Helytelen ármegállapítás, egységes árpolitika hiánya 3. Nincs marketingstratégia, piackutatás, nem látják az egyes marketingeszközök alkalmazásának hatását 4. Havi információs csomag, illetve annak elemzése hiányában nem képesek gyorsan reagálni a változásokra, időben felfigyelni a problémákra 5. A beruházások nincsenek megfelelően előkészítve, megtérülést nem számolnak, ezért jellemző a túlzott kapacitás.
Jellemző kockázatok a vállalatok működésében PÉNZÜGYI PROBLÉMÁK 1. Cash-flow tervezés hiánya, nincsenek összehangolva a szállítói és vevői szerződések kondíciói, emiatt likviditási problémák fordulhatnak elő. 2. A likviditás fenntartására kedvezőtlen kondíciókkal kötnek ügyleteket, emiatt romlik a jövedelmezőség is. 3. Rövid lejáratú pénzeszközből hosszan megtérülő beszerzéseket (beruházásokat) finanszíroznak, emiatt hitel visszafizetési problémák alakulnak ki. 4. Befektetési tanácsadók hatására indított, túlzottan bátor devizás vagy értékpapírügyletekből gyakran veszteségek származnak. 5. A korábbi hitelek egy részéből kapcsolt vállalkozásokat hitelezett az anyavállalat, ez nem áramlott vissza a későbbiekben, így a központi cégnek problémái vannak a hitel visszafizetésével.
Jellemző kockázatok a vállalatok működésében EGYÉB TÉNYEZŐKBEN LEVŐ KOCKÁZAT Integrált rendszer hiánya, illetve a meglevő rendszer korlátozott képességei Rendszergazda hiánya, adatbiztonság kérdése, külső szolgáltatás kockázatai Logisztikai kockázatok» Szállítás szervezetlensége» Készletkezelés hiányosságai» Előnytelen szállítási feltételek Vagyonvédelmi kockázatok Környezetvédelmi kockázatok
Milyen feltételei vannak a sikeres kivonulásnak? A tulajdonos/cégvezető akkor adhatja át a vezetést vagy adhatja el a céget: - ha a cég működéséből ki tud lépni - ha a cég folyamatai transzparensek és az átvevő/vevő is képes átlátni a működést - a szervezetet felkészítette az új helyzetre - a korábbi rossz folyamatok megszüntetésre kerültek
Mit tegyen a tulajdonos/cégvezető az átadás/cégeladás előtt? Általában: Szabályozott munkafolyamatok felállítása, illetve azoknak a szervezet méreteihez igazítása Átláthatóság biztosítása Az egyéb, nem a cég működésébe tartozó folyamatok leválasztása Cégértékesítés esetén: - Tervek készítése a következő évekre - Eszközök valós piaci értékének felmérése - A szervezet átalakítása - A kockázatos folyamatok megszüntetése Minden esetben célszerű külső szakértő igénybevétele, ez a költség megtérül a működésben vagy a cégértékesítés során.
ÖSSZEGZÉS I. Először a kivonulás módját kell megválasztani I. Csak átadja a vezetést vagy eladja a céget II. Ha meghozta a döntést, elő kell készíteni a kivonulást I. Utód kiválasztása I. Gyermek esetében: fel kell készíteni az utódlásra II. Alkalmazott vezető esetében: szakember segítségével válassza ki III. Cégeladás esetén ne eszközeladásban gondolkodjon II. Szervezet és működés állapotának felmérése, a szükséges változtatások megállapítása I. A felmérés eredményét az utóddal részletesen meg kell beszélni II. Belső ellenőrzési rendszer felállítása a tulajdonosi érdekek védelmére III. Cégeladásnál: a transzparenciához szükséges változtatásokat végre kell hajtani IV. Valamennyi kockázatos ügyletet meg kell szüntetni.
Időszükséglet Minimális időszükséglet Megnevezés (hó) Cég átadása utódnak 3 Alkalmazott vezető beléptetése 3 Cégeladás 6 Legnagyobb lépés a döntés meghozatala, de készüljön fel arra, hogy nem tud azonnal kilépni régi életéből.
KÖSZÖNÖM A FIGYELMET! Nagy Ildikó Ratio & Practice Kft. nagy.ildiko@randp.hu +36/30-982-0210