ELŐTERJESZTÉS. a Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár küldöttközgyűlésére május 10.

Átírás

1 ELŐTERJESZTÉS a Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár küldöttközgyűlésére május 10.

2 M E G H Í V Ó A Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár május 10-én (szerdán) órakor tartandó küldöttközgyűlésére tisztelettel meghívom. Helye: HM Védelemgazdasági Hivatal tanácsterme Budapest, XIII. Aba u. 4. Megközelíthető: A kék metróvonal Lehel téri megállójától a 14-es villamossal (két megálló), vagy a 75-ös, 79-es trolibusszal (Lehel úti megálló). Gépkocsival történő parkolásra javasoljuk a Szabolcs utcát. Tervezett napirendi pontok: 1. Az Igazgatótanács beszámolója a évben végzett tevékenységről. Az éves beszámoló ismertetése. Az ingatlanértékelő beszámolójának, az aktuárius jelentésének, az EB beszámolójának és a könyvvizsgáló jelentésének ismertetése, a pénztár évi beszámolójának jóváhagyása 2. Az Alapszabály módosítása 3. Egyéb kérdések Tájékoztatom, hogy a küldöttközgyűlés napirendi pontjait képező teljes dokumentáció április 20-tól a honlapon ( illetve a Pénztár ügyfélszolgálatán (1135 Budapest, Aba u. 4.) megtekinthető. Kérjük a küldötteket, hogy esetleges akadályoztatás esetén gondoskodjanak a megválasztott pótküldött megjelenéséről, és erről a területileg illetékes megbízottjukat tájékoztatni szíveskedjenek. Határozatképtelenség esetén változatlan helyszínnel és napirendi pontokkal a küldöttközgyűlést május 10-én órára ismételten összehívom. Ebben az esetben az eredeti napirendi pontok tekintetében a küldöttközgyűlés a megjelentek számától függetlenül határozatképes. Budapest, április 19. Tisztelettel: Fodor Lajos sk. IT elnök

3 1. sz. napirendi pont Az Igazgatótanács beszámolója a évben végzett tevékenységről. Az éves beszámoló ismertetése. Az ingatlanértékelő beszámolójának, az aktuárius jelentésének, az EB beszámolójának és a könyvvizsgáló jelentésének ismertetése, a pénztár évi beszámolójának jóváhagyása

4 HONVÉD KÖZSZOLGÁLATI ÖNKÉNTES NYUGDÍJPÉNZTÁR Adószám: Székhely: 1135 Budapest Aba utca 4. Tel./Fax.: , HM , , ÉVES BESZÁMOLÓ december Ballainé Krikker Zsuzsanna Fodor Lajos gazdasági igazgatóhelyettes IT elnöke

5 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár Adatszolgáltató törzsszáma: Sorszám sorkód Megnevezés Előző évi beszámoló záró adatai 73OME MÉRLEG-Eszközök Megállapított eltérések (+, -) Előző évi felülvizsgált beszámoló záró adatai Tárgyévi beszámoló záró adatai Megállapított eltérések (+, -) Nagyságrend: ezer forint Tárgyévi felülvizsgált beszámoló záró adatai c d e f g h z OME1 ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) ÖSSZESEN OME11 A) Befektetett eszközök OME111 I. Immateriális javak OME Vagyoni értékű jogok OME Szellemi termékek OME Immateriális javakra adott előlegek OME Immateriális javak értékhelyesbítése OME112 II. Tárgyi eszközök OME Működtetett ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok OME Tartós befektetési célú ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok OME Gépek, berendezések, felszerelések, járművek OME Beruházások, felújítások OME Beruházásokra adott előlegek OME Tárgyi eszközök értékelési különbözete OME Tárgyi eszközök értékhelyesbítése OME113 III. Befektetett pénzügyi eszközök OME Egyéb tartós részesedések OME Egyéb tartósan adott kölcsön OME Tartós hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok OME11331 a) Kötvények OME11332 b) Állampapírok OME11333 c) Befektetési jegyek OME11334 d) Jelzáloglevél OME11335 e) Egyéb értékpapírok OME Befektetett pénzügyi eszközök értékelési különbözete OME12 B) Forgóeszközök OME121 I. Készletek OME Anyagok OME Áruk OME Készletekre adott előlegek OME Áruk értékelési különbözete OME122 II. Követelések OME Tagdíjkövetelések OME Követelések áruszállításból és szolgáltatásból (vevők) OME Tagi kölcsön OME Értékpapír kölcsönbe adásából származó követelés OME Egyéb követelések OME Értékpapír kölcsönbe adásából származó követelés értékelési különbözete OME123 III. Értékpapírok OME Egyéb részesedések OME Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok OME12321 a) Kötvények OME12322 b) Kincstárjegyek és más állampapírok OME12323 c) Befektetési jegyek OME12324 d) Jelzáloglevél OME12325 e) Egyéb értékpapírok OME Értékpapírok értékelési különbözete OME Határidős ügyletek értékelési különbözete OME124 IV. Pénzeszközök OME Pénztárak OME Pénztári elszámolási betétszámla OME Elkülönített betétszámla OME Rövid lejáratú bankbetétek OME Devizaszámla OME Pénzeszközök értékelési különbözete OME13 C) Aktív időbeli elhatárolások OME Bevételek aktív időbeli elhatárolása OME Költségek és ráfordítások időbeli elhatárolása Mód Budapest, március 24. cégszerű aláírás

6 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár Adatszolgáltató törzsszáma: Sorszám sorkód Megnevezés Előző évi beszámoló záró adatai Megállapított eltérések (+/-) Előző évi felülvizsgált beszámoló záró adatai Tárgyévi beszámoló záró adatai Megállapított eltérések (+/-) Tárgyévi felülvizsgált beszámoló záró adatai k l m n o p z OMF1 FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) ÖSSZESEN OMF11 D) Saját tőke OMF111 I. Induló tőke OMF Működés fedezetének induló tőkéje OMF Nyugdíjszolgáltatás fedezetének induló tőkéje OMF Likviditási célú induló tőke OMF112 II. Be nem fizetett alapítói támogatások (-) OMF113 III. Tartalék tőke OMF114 IV. Működés és kiegészítő vállalkozási tevékenység tárgyévi eredménye OMF115 V. Értékelési tartalék OMF12 E) Céltartalékok OMF121 I. Működési céltartalék OMF Jövőbeni kötelezettségekre képzett céltartalék OMF Működési portfolió értékelési különbözetéből képzett céltartalék OMF Időarányosan járó kamat (+) OMF Járó osztalék (+) OMF Devizaárfolyam-változás (+/-) OMF Egyéb piaci értékítéletből adódó értékkülönbözet (+/- ) 73OMF Mérleg - Forrás Nagyságrend: ezer forint OMF122 II. Fedezeti céltartalék OMF Egyéni számlákon OMF Egyéni számlákon jóváírt szolgáltatási célú bevételekből képzett céltartalék OMF Egyéni számlákon jóváírt realizált hozambevételekből képzett céltartalék OMF Egyéni számlákon jóváírt értékelési különbözet OMF Időarányosan járó kamat (+) OMF Járó osztalék (+) OMF Devizaárfolyam-változás (+/-) OMF Egyéb piaci értékítéletből adódó értékkülönbözet (+/-) OMF Szolgáltatási tartalékon OMF Szolgáltatási tartalékon kimutatott fedezeti céltartalék OMF Szolgáltatási tartalékon jóváírt realizált hozambevételekből képzett céltartalék OMF Szolgáltatási tartalékon jóváírt értékelési különbözet OMF Időarányosan járó kamat (+) OMF Járó osztalék (+) OMF Devizaárfolyam-változás (+/-) OMF Egyéb piaci értékítéletből adódó értékkülönbözet (+/-) OMF123 III. Likviditási céltartalék OMF Likviditási portfolió értékelési különbözete OMF Időarányosan járó kamat (+) OMF Járó osztalék (+) OMF Devizaárfolyam-változás (+/-) OMF Egyéb piaci értékítéletből adódó értékkülönbözet (+/- ) OMF Egyéb likviditási célokra OMF Azonosítatlan befizetések befektetési hozamának tartaléka OMF124 IV. Meg nem fizetett tagdíjak tartaléka OMF Működési célú tagdíjak tartaléka OMF Fedezeti célú tagdíjak tartaléka OMF Likviditási célú tagdíjak tartaléka OMF13 F) Kötelezettségek OMF131 I. Hosszú lejáratú kötelezettségek OMF132 II. Rövid lejáratú kötelezettségek OMF Tagokkal szembeni kötelezettségek OMF Kötelezettség áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók) OMF Rövid lejáratú hitelek és kölcsönök OMF Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek OMF Azonosítatlan függő befizetések OMF13251 a) munkáltatóhoz rendelhető függő befizetések OMF13252 b) munkáltatóhoz nem rendelhető függő befizetések OMF13253 c) pénztártaghoz nem rendelhető függő befizetések OMF14 G) Passzív időbeli elhatárolások OMF Bevételek passzív időbeli elhatárolása OMF Költségek és ráfordítások időbeli elhatárolása OMF Halasztott bevételek Mód Budapest, március 24. cégszerű aláírás

7 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár Adatszolgáltató törzsszáma: Sorszám sorkód Megnevezés 73OA Eredménykimutatás - Pénztár működési tevékenysége Előző évi beszámoló záró adatai Megállapított eltérések (+/-) Előző évi felülvizsgált beszámoló záró adatai Tárgyévi beszámoló záró adatai Megállapított eltérések (+/-) Nagyságrend: ezer forint Tárgyévi felülvizsgált Mód beszámoló záró adatai c d e f g h z OA01 Tagok által fizetett tagdíj OA02 Munkáltatói tagdíj-hozzájárulás OA03 Meg nem fizetett tagdíjak miatt tartalékképzés (-) OA04 Utólag befolyt tagdíjak OA05 Tagdíjbevételek összesen ( ) OA06 Tagok egyéb befizetései OA07 Működési célra kapott rendszeres támogatás OA08 Működési célra juttatott eseti adomány OA09 Egyéb bevételek OA10 Működési célú bevételek összesen ( ) OA11 Működéssel kapcsolatos ráfordítások OA111 Anyagjellegű ráfordítások OA1111 Anyagköltség OA1112 Igénybe vett szolgáltatások OA11121 Adminisztrációs és nyilvántartási feladatokat ellátó szervezetnek fizetett díj (számla alapján) OA11122 Tagszervezéssel kapcsolatos ügynöki díj (számla alapján) OA11123 Könyvvizsgálat díja (számla alapján) OA11124 Aktuáriusi díj (számla alapján) OA11125 Szaktanácsadás díja (számla alapján) OA11126 Marketing-, hirdetés-, propaganda- és reklámköltség OA1113 Egyéb szolgáltatások költsége OA112 Személyi jellegű ráfordítások OA1121 Bérköltség OA11211 Állományba tartozó pénztári alkalmazottak munkabére OA11212 Állományba nem tartozók munkadíja OA Aktuáriusi díj (megbízási díj) OA Szaktanácsadás díja (megbízási díj) OA Tagszervezéssel kapcsolatos ügynöki díj (megbízási díj) OA Pénztári tisztségviselők tiszteletdíja OA Egyéb, állományba nem tartozók munkadíja OA1122 Személyi jellegű egyéb kifizetések OA1123 Bérjárulékok OA113 Értékcsökkenési leírás OA114 Működéssel kapcsolatos egyéb ráfordítások OA1141 Felügyelettel kapcsolatos ráfordítások OA1142 Működési céltartalékképzés jövőbeni kötelezettségekre Budapest, március 24. cégszerű aláírás

8 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár Adatszolgáltató törzsszáma: Sorszám sorkód Megnevezés 73OA Eredménykimutatás - Pénztár működési tevékenysége Nagyságrend: ezer forint Előző évi beszámoló záró Megállapított Előző évi felülvizsgált Tárgyévi beszámoló záró Megállapított Tárgyévi felülvizsgált adatai eltérések (+/-) beszámoló záró adatai adatai eltérések (+/-) beszámoló záró adatai Mód c d e f g h z OA1143 Egyéb ráfordítások OA12 Szokásos működési tevékenység eredménye (10-11) (+/- ) OA13 Nem befektetési célú tulajdoni részesedést jelentő befektetések értékvesztése, visszaírása (+/-) OA14 Kapott (járó) kamatok, kamat jellegű bevételek OA141 Tartósan adott kölcsönök, lakáscélú kölcsönök után kapott (járó) kamat OA142 Pénzügyileg realizált kamat, kamatjellegű bevétel OA143 Hitelviszonyt megtestesítő kamatozó értékpapír vételárában lévő kamat (-) OA15 Tulajdoni részesedést jelentő befektetések és hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok nyereségjellegű különbözete (árfolyamnyereség) OA16 Befektetési jegyek realizált hozama OA17 Kapott osztalékok és részesedések OA18 Pénzügyi műveletek egyéb realizált bevételei OA19 Értékelési különbözetben elszámolt várható hozam OA191 Időarányosan járó kamat OA192 Járó osztalék OA193 Devizaárfolyam-változásból adódó értékkülönbözet OA1931 Nyereségjellegű különbözet (árfolyamnyereség) OA1932 Veszteségjellegű különbözet (árfolyamveszteség) (-) OA194 Egyéb piaci értékítéletből adódó értékkülönbözet OA1941 Nyereségjellegű különbözet (árfolyamnyereség) OA1942 Veszteségjellegű különbözet (árfolyamveszteség) (-) OA20 Befektetési célú ingatlanok hasznosításából, eladásából származó bevételek OA21 Befektetési tevékenység bevételei összesen ( ) OA22 Fizetendő kamatok és kamatjellegű ráfordítások OA23 Tulajdoni részesedést jelentő befektetések és hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok veszteségjellegű különbözete (árfolyamveszteség) OA24 Befektetési jegyek realizált vesztesége OA25 Értékelési különbözetből képzett működési céltartalék OA251 Időarányosan járó kamat OA252 Járó osztalék OA253 Devizaárfolyam különbözet OA254 Egyéb piaci értékítéletből adódó értékkülönbözet OA26 Pénzügyi műveletek egyéb ráfordítása OA27 Befektetési célú ingatlanokkal kapcsolatos ráfordítások Budapest, március 24. cégszerű aláírás

9 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár Adatszolgáltató törzsszáma: OA Eredménykimutatás - Pénztár működési tevékenysége Nagyságrend: ezer forint Előző évi beszámoló záró Megállapított Előző évi felülvizsgált Tárgyévi beszámoló záró Megállapított Tárgyévi felülvizsgált Mód adatai eltérések (+/-) beszámoló záró adatai adatai eltérések (+/-) beszámoló záró adatai Sorszám sorkód Megnevezés c d e f g h z OA28 Befektetési tevékenységgel kapcsolatos egyéb ráfordítások OA281 Vagyonkezelői díjak OA282 Letétkezelői díjak OA283 Befektetési tevékenységgel kapcsolatos különböző egyéb ráfordítások OA29 Befektetési tevékenység ráfordítási összesen ( ) OA30 Befektetési tevékenység eredménye (21-29) (+/-) OA31 Rendkívüli bevételek OA32 Rendkívüli ráfordítások OA33 Rendkívüli eredmény (31-32) (+/-) OA34 Kiegészítő vállalkozási tevékenység bevételei OA35 Kiegészítő vállalkozási tevékenység ráfordításai OA36 Kiegészítő vállalkozási tevékenység adózás előtti eredménye (34-35) OA37 Adófizetési kötelezettség (-) OA38 Működés és kiegészítő vállalkozási tevékenység tárgyévi eredménye (12+/-13+/-30+/-33+/-36-37) (+/-) Budapest, március 24. cégszerű aláírás

10 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár 73OB Eredménykimutatás - Pénztári szolgáltatások fedezete Nagyságrend: ezer forint Adatszolgáltató törzsszáma: Sorszám sorkód Megnevezés Előző évi beszámoló záró adatai Megállapított eltérések (+/-) Előző évi felülvizsgált beszámoló záró adatai Tárgyévi beszámoló záró adatai Megállapított eltérések (+/-) Tárgyévi felülvizsgált beszámoló záró adatai c d e f g h z OB01 Tagok által fizetett tagdíj OB02 Munkáltatói tagdíj-hozzájárulás OB03 Meg nem fizetett tagdíjak miatti tartalékképzés (-) OB04 Utólag befolyt tagdíjak OB05 Tagdíjbevételek összesen ( ) OB06 Tagok egyéb befizetései OB061 A tag nyilatkozata alapján az adóhatóság által átutalt összeg OB07 Szolgáltatások fedezetére kapott rendszeres támogatás OB08 Szolgáltatások fedezetére juttatott eseti adomány OB09 Szolgáltatási célú egyéb bevételek OB10 Egyéni számlán jóváírt szolgáltatási célú bevételek összesen ( ) OB11 Egyéni számlán elszámolt szolgáltatási célú egyéb ráfordítások OB12 Kapott kamatok, kamat jellegű bevételek OB121 Pénzügyileg realizált kamat, kamatjellegű bevétel OB122 Hitelviszonyt megtestesítő kamatozó értékpapír vételárában lévő kamat (-) OB13 Tulajdoni részesedést jelentő befektetések és hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok nyereségjellegű különbözete (árfolyamnyereség) OB14 Befektetési jegyek realizált hozama OB15 Kapott osztalékok és részesedések OB16 Pénzügyi műveletek egyéb realizált bevételei OB17 Értékelési különbözetben elszámolt várható hozam OB171 Időarányosan járó kamat OB172 Járó osztalék OB173 Devizaárfolyam-változásból adódó értékkülönbözet OB1731 Nyereségjellegű különbözet (árfolyamnyereség) OB1732 Veszteségjellegű különbözet (árfolyamveszteség) (-) OB174 Egyéb piaci értékítéletből adódó értékkülönbözet OB1741 Nyereségjellegű különbözet (árfolyamnyereség) OB1742 Veszteségjellegű különbözet (árfolyamveszteség) (-) OB18 Befektetési célú ingatlanok hasznosításából, eladásából származó bevételek OB19 Befektetési tevékenység bevételei összesen ( ) OB191 Egyéni számlákat megillető hozambevételek OB1911 Egyéni számlákat megillető realizált hozam OB1912 Egyéni számlákat megillető értékelési különbözet OB192 Szolgáltatási tartalékot megillető hozambevételek OB1921 Szolgáltatási tartalékot megillető realizált hozam OB1922 Szolgáltatási tartalékot megillető értékelési különbözet OB20 Fizetendő kamatok és kamatjellegű ráfordítások OB21 Tulajdoni részesedést jelentő befektetések és hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok veszteségjellegű különbözete (árfolyamveszteség) OB22 Befektetési jegyek realizált vesztesége OB23 Pénzügyi műveletek egyéb ráfordítása Mód Budapest, március 24. cégszerű aláírás

11 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár 73OB Eredménykimutatás - Pénztári szolgáltatások fedezete Nagyságrend: ezer forint Adatszolgáltató törzsszáma: Sorszám sorkód Megnevezés Előző évi beszámoló záró adatai Megállapított eltérések (+/-) Előző évi felülvizsgált beszámoló záró adatai Tárgyévi beszámoló záró adatai Megállapított eltérések (+/-) Tárgyévi felülvizsgált beszámoló záró adatai c d e f g h z OB24 Befektetési célú ingatlanokkal kapcsolatos ráfordítások OB25 Befektetési tevékenységgel kapcsolatos egyéb ráfordítások OB251 Vagyonkezelői díjak OB252 Letétkezelői díjak OB253 Befektetési tevékenységgel kapcsolatos különböző egyéb ráfordítások OB26 Befektetési tevékenység ráfordításai összesen ( ) OB261 Egyéni számlákat terhelő befektetéssel kapcsolatos ráfordítások OB262 Szolgáltatási tartalékot terhelő befektetéssel kapcsolatos ráfordítások OB27 Befektetési tevékenység eredménye (19-26) (+/-) OB271 Egyéni számlákon jóváírható nettó hozam OB272 Egyéni számlákon jóváírható értékelési különbözet OB273 Szolgáltatási tartalékba helyezhető nettó hozam OB274 Szolgáltatási tartalékba helyezhető értékelési különbözet OB28 Fedezeti céltartalék képzés (10-11+/-27) (-) OB281 Egyéni számlákon a szolgáltatási célú bevételek és ráfordítások különbözetének összegében OB282 Egyéni számlákon jóváírt nettó hozamból OB283 Egyéni számlákon jóváírt értékelési különbözet OB2831 Időarányosan járó kamat OB2832 Járó osztalék OB2833 Devizaárfolyam különbözetből OB2834 Egyéb piaci értékítéletből adódó értékkülönbözetből OB284 Szolgáltatási tartalékon jóváírt nettó hozamból OB285 Szolgáltatási tartalékon jóváírt értékelési különbözetből OB2851 Időarányosan járó kamat OB2852 Járó osztalék OB2853 Devizaárfolyam különbözetből OB2854 Egyéb piaci értékítéletből adódó értékkülönbözet Mód Budapest, március 24. cégszerű aláírás

12 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár Adatszolgáltató törzsszáma: Sorszám sorkód Megnevezés Előző évi beszámoló záró adatai Megállapított eltérések (+/-) Előző évi felülvizsgált beszámoló Tárgyévi beszámoló záró adatai záró adatai Megállapított eltérések (+/-) Nagyságrend: ezer forint Tárgyévi felülvizsgált Mód beszámoló záró adatai c d e f g h z OC01 Tagok által fizetett tagdíj OC02 Munkáltatói tagdíj-hozzájárulás OC03 Meg nem fizetett tagdíjak miatti tartalékképzés (-) OC04 Utólag befolyt tagdíjak OC05 Tagdíjbevételek összesen ( ) OC06 Tagok egyéb befizetései OC07 Likviditási célra kapott rendszeres támogatás OC08 Likviditási célra juttatott eseti adomány OC09 Likviditási célú egyéb bevételek OC10 Likviditási célú bevételek összesen ( ) OC11 Likviditási célú egyéb ráfordítások OC12 Kapott kamatok, kamat jellegű bevételek OC121 Pénzügyileg realizált kamat, kamatjellegű bevétel OC122 Hitelviszonyt megtestesítő kamatozó értékpapír vételárában lévő kamat (-) OC13 Tulajdoni részesedést jelentő befektetések és hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok nyereségjellegű különbözete (árfolyamnyereség) OC14 Befektetési jegyek realizált hozama OC15 Kapott osztalékok és részesedések OC16 Pénzügyi műveletek egyéb realizált bevételei OC17 Értékelési különbözetben elszámolt várható hozam OC171 Időarányosan járó kamat OC172 Járó osztalék OC173 Devizaárfolyam-változásból adódó értékkülönbözet OC1731 Nyereségjellegű különbözet (árfolyamnyereség) OC1732 Veszteségjellegű különbözet (árfolyamveszteség) (-) OC174 Egyéb piaci értékítéletből adódó értékkülönbözet OC1741 Nyereségjellegű különbözet (árfolyamnyereség) OC1742 Veszteségjellegű különbözet (árfolyamveszteség) (-) OC18 Befektetési célú ingatlanok hasznosításából, eladásából származó bevételek OC19 Befektetési tevékenység bevételei összesen ( ) OC191 Likviditási és kockázati célú pénzeszközök befektetésével kapcsolatos bevételek OC192 Azonosítatlan befizetések befektetésével kapcsolatos bevételek OC20 Fizetendő kamatok és kamatjellegű ráfordítások OC21 Tulajdoni részesedést jelentő befektetések és hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok veszteségjellegű különbözete (árfolyamveszteség) 73OC Eredménykimutatás - Likviditási fedezet OC22 Befektetési jegyek realizált vesztesége OC23 Pénzügyi műveletek egyéb ráfordítása OC24 Befektetési célú ingatlanokkal kapcsolatos ráfordítások Budapest, március 24. cégszerű aláírás

13 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár Adatszolgáltató törzsszáma: Sorszám sorkód Megnevezés 73OC Eredménykimutatás - Likviditási fedezet Nagyságrend: ezer forint Előző évi beszámoló záró adatai Megállapított Előző évi felülvizsgált beszámoló Megállapított Tárgyévi felülvizsgált Tárgyévi beszámoló záró adatai eltérések (+/-) záró adatai eltérések (+/-) beszámoló záró adatai Mód c d e f g h z OC25 Befektetési tevékenységgel kapcsolatos egyéb ráfordítások OC251 Vagyonkezelői díjak OC252 Letétkezelői díjak OC253 Befektetési tevékenységgel kapcsolatos különböző egyéb ráfordítások OC26 Befektetési tevékenység ráfordításai összesen ( ) OC OC262 Likviditási és kockázati célú pénzeszközök befektetésével kapcsolatos ráfordítások Azonosítatlan befizetések befektetésével kapcsolatos ráfordítások OC27 Befektetési tevékenység eredménye (19-26) (+/-) OC28 Likviditási és kockázati céltartalék képzés (10-11+/-27) (-) OC281 Értékelési különbözetből képzett likviditási céltartalék OC2811 Időarányosan járó kamat OC2812 Járó osztalék OC2813 Devizaárfolyam különbözetből OC2814 Egyéb piaci értékítéletből adódó értékkülönbözetből OC282 Egyéb likviditási célokra OC283 Azonosítatlan befizetések befektetési hozamára Budapest, március 24. cégszerű aláírás

14 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár Adatszolgáltató törzsszáma: Sorszám sorkód Megnevezés OD01 73OD Cash-Flow kimutatás Működés és kiegészítő vállalkozási tevékenység mérleg szerinti eredménye (+/- ) Nagyságrend: ezer forint Előző év Tárgyév Mód c d z OD02 Immateriális javak nettó értékében bekövetkezett állományváltozás (+/-) OD03 Immateriális javakra adott előlegek állomány változása (+/-) OD04 Tárgyi eszközök (beruházások és beruházásra, felújításra adott előlegek kivételével) nettó értékében bekövetkezett állományváltozás (+/-) OD05 Beruházások, beruházásra, felújításra adott előlegek állomány változása (+/-) OD06 Befektetett pénzügyi eszközök (hosszú lejáratú bankbetétek kivételével) állomány változása (+/-) OD07 Készletek (készletekre adott előlegek kivételével) értékében bekövetkezett állományváltozás (+/-) OD08 Készletekre adott előlegek állományváltozása (+/-) OD09 Tartaléktőke állomány változása (+/-) OD10 Követelésállomány változása (+/-) OD11 Forgóeszközök között kimutatott értékpapírok állományváltozása (+/-) OD12 Működési céltartalék állományváltozása, céltartalékok egymás közötti átcsoportosítása miatt (+/-) OD13 Meg nem fizetett tagdíjak tartalék állományának változása (+/-) OD14 Hosszú lejáratú kötelezettségek állomány változása (+/-) OD15 Tagokkal szembeni kötelezettségek állomány változása (+/-) OD16 Szállítói kötelezettség állomány változása (+/-) OD17 Hitelfelvétel, kapott kölcsönök (+) OD18 Hitel, kölcsön visszafizetés (-) OD19 Azonosítatlan függő befizetés állomány változása (+/-) OD20 Egyéb rövid lejáratú kötelezettség állomány változása (+/-) OD21 Hosszú lejáratú bankbetétek elhelyezése (-) OD22 Hosszú lejáratú bankbetétek megszüntetése (+) OD23 Aktív időbeli elhatárolások állomány változása (+/-) OD24 Passzív időbeli elhatárolások állomány változása (+/-) OD25 Fedezeti céltartalékképzés (+) OD26 Fedezeti céltartalékba átcsoportosítás likviditási céltartalékból (+) OD27 Fedezeti céltartalékba átcsoportosítás működési tartalékból (+) OD28 Más pénztártól átlépő pénztártagok áthozott tagi követelése (+) OD29 Likviditási céltartalékba átcsoportosítás fedezeti tartalékból (-) OD30 Más pénztárba átlépő pénztártagok átvitt tagi követelése (-) OD31 Tagoknak, kedvezményezetteknek visszatérítés fedezeti céltartalékból (-) OD32 Fedezeti céltartalék felhasználás szolgáltatásnyújtásra (-) OD33 Egyéb fedezeti céltartalék állományváltozás (+/-) OD34 Likviditási céltartalékképzés (+) OD35 Likviditási céltartalékba átcsoportosítás fedezeti céltartalékból (+) OD36 Likviditási céltartalékba átcsoportosítás tartaléktőkéből (+) OD37 Likviditási céltartalékból átcsoportosítás fedezeti tartalékba (-) OD38 Likviditási céltartalék átcsoportosítás tartaléktőkébe (-) OD39 Egyéb likviditási céltartalék állományváltozás (+/-) OD40 Pénzeszköz változás OD401 Készpénz állomány változása (forint- és valutapénztár) OD402 Számlapénz (pénztári elszámolási számla, éven belüli lejáratú forint és deviza betétszámlák, egyéb elkülönített betétszámlák) állomány változása Budapest, március 24. cégszerű aláírás

15 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár Adatszolgáltató törzsszáma: Sorszám sorkód Megnevezés OEA1 I. Egyéni számlákon Nagyságrend: ezer forint Előző év Tárgyév Mód c d z OEA101 Nyitó állomány OEA102 Tárgyévben egyéni számlákon jóváírt szolgáltatási célú bevételek (+) OEA103 Más pénztárból átlépő tagok által áthozott tagi követelés egyéni számlákon (+) OEA104 Egyéni számlákat megillető hozambevételek (+) OEA105 Egyéni számlákat megillető értékelési különbözet (+/-) OEA106 Likviditási tartalékokból átcsoportosítás (+) OEA107 Tartaléktőke átcsoportosítás (+/-) OEA108 Szolgáltatások fedezetére átcsoportosítás szolgáltatási tartalékba (-) OEA109 Tagoknak, kedvezményezetteknek, munkáltatóknak visszatérítés (-) OEA110 Más pénztárba átlépő tag követelésének átadása (-) OEA111 Egyéni számlákat terhelő szolgáltatási célú egyéb ráfordítások (-) OEA112 Egyéni számlákat terhelő befektetésekkel kapcsolatos ráfordítások (-) OEA113 Egyéb változás (+/-) OEA114 Egyéni számlák záróállománya OEA2 II. Szolgáltatási tartalékon 73OEA Fedezeti céltartalék OEA201 Nyitó állomány OEA202 Egyéni számláról tárgyévben átcsoportosított szolgáltatások fedezete (+) OEA203 Más pénztárból átlépő tagok által hozott tagi követelés (+) OEA204 Szolgáltatási tartalékon jóváírt egyéb bevételek (+) OEA205 Szolgáltatási tartalékot megillető értékelési különbözet (+/-) OEA206 Szolgáltatási tartalékot megillető hozambevételek (+) OEA207 Likviditási tartalékokból átcsoportosítás (+) OEA208 Tartaléktőkéből átcsoportosítás (+) OEA209 Tagoknak, kedvezményezetteknek nyújtott pénztári szolgáltatások (-) OEA210 Tagoknak, kedvezményezetteknek visszatérítés (-) OEA211 Más pénztárba átlépő tag szolgáltatási fedezetének átadása (-) OEA212 Szolgáltatások folyósításával kapcsolatos kiadások (-) OEA213 Szolgáltatási számlát terhelő egyéb kiadások (-) OEA214 Szolgáltatási számlákat terhelő befektetéssel kapcsolatos kiadások (-) OEA215 Egyéb változás (+/-) OEA216 Szolgáltatási tartalék záró állománya Budapest, március 24. cégszerű aláírás

16 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár Adatszolgáltató törzsszáma: Sorszám sorkód Megnevezés OEB1 I. Likviditási portfolió értékelési különbözetére Nagyságrend: ezer forint Előző év Tárgyév Mód c d z OEB101 Nyitó állomány OEB102 Tárgyévben likviditási portfolió értékelési különbözetére képzett céltartalék (+) OEB103 Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékába átcsoportosítás egyéni számláról (+) OEB104 Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékába átcsoportosítás szolgáltatási tartalékból (+) OEB105 Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékába átcsoportosítás működési céltartalékból (+) OEB106 Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékának egyéb bevételei (+) OEB107 Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékából átcsoportosítás egyéni számlára (-) OEB108 Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékából átcsoportosítás szolgáltatási tartalékba (-) OEB109 Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékából átcsoportosítás működési célra (-) OEB110 Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékának felhasználása egyéb célra (-) OEB111 Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékának záró állománya OEB2 II. Azonosítatlan befizetések befektetési hozamára OEB201 Nyitó állomány OEB202 Tárgyévben az azonosítatlan befizetések befektetési hozamára képzett céltartalék (+) OEB203 Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékába átcsoportosítás egyéni számláról (+) 0 0 Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékába átcsoportosítás OEB204 szolgáltatási tartalékból (+) OEB205 Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékába átcsoportosítás működési céltartalékból (+) OEB206 Azonosítatalan befizetések befektetési hozama kockázati tartalékának gyéb bevételei (+) OEB207 Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékából átcsoportosítás egyéni számlára (-) OEB208 Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékából átcsoportosítás szolgáltatási tartalékba (-) 0 0 Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékából átcsoportosítás OEB209 működési tartalékba (-) OEB210 Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékából átcsoportosítás likviditási tartalékba (-) OEB211 Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékának záró állománya OEB3 III. Egyéb likviditási célokra 73OEB Likviditási tartalékok OEB301 Nyitó állomány OEB302 Tárgyévben egyéb likviditási célokra képzett tartalék (+) OEB303 Egyéb likviditási célokra képzett tartalékba átcsoportosítás egyéni számláról (+) OEB304 Egyéb likviditási célokra képzett tartalékba átcsoportosítás szolgáltatási tartalékból (+) OEB305 Egyéb likviditási célokra képzett tartalékba átcsoportosítás működési céltartalékból (+) OEB306 Egyéb likviditási célokra képzett tartalék egyéb bevételei (+) OEB307 Egyéb likviditási célokra képzett tartalékból átcsoportosítás egyéni számlára (-) OEB308 Egyéb likviditási célokra képzett tartalékból átcsoportosítás szolgáltatási tartalékba (-) OEB309 Egyéb likviditási célokra képzett tartalékból átcsoportosítás működési célra (-) OEB310 Egyéb likviditási célokra képzett tartalék felhasználás egyéb célokra (-) OEB311 Egyéb likviditási célokra képzett tartalék záró állománya Budapest, március 24. cégszerű aláírás

17 Adatszolgáltató neve: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár Adatszolgáltató törzsszáma: Nyitó állomány Tárgyévi változások Záró állomány Mód c d e z OEC01 Működési céltartalék OEC011 jövőbeni kötelezettségekre OEC012 működési portfolió értékelési különbözetére OEC02 Fedezeti céltartalék OEC021 egyéni számlákon (értékelési különbözettel együtt) OEC022 szolgáltatási tartalékon (értékelési különbözettel együtt) Sorszám sorkód Megnevezés 73OEC Céltartalékok állománya összesen Nagyságrend: ezer forint OEC03 Likviditási céltartalék OEC031 értékelési különbözetre OEC032 egyéb likviditási célokra OEC033 azonosítatlan befizetések befektetési hozamára OEC04 Meg nem fizetett tagdíjak tartaléka OEC041 működési célú OEC042 fedezeti célú OEC043 likviditási és kockázati célú OEC05 Összesen: Budapest, március 24. cégszerű aláírás

18 Adatszolgáltató neve: Adatszolgáltató törzsszáma: Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár OF A taglétszám alakulása Sorszám sorkód Megnevezés 1 2 c OF1 Időszak elején OF2 Időszak alatti változás OF21 Új belépő OF22 Átlépő más pénztárból OF221 Önsegélyező pénztárból átlépő OF23 Átlépő más pénztárba OF24 Szolgáltatásban részesült OF25 Elhalálozott OF26 Kilépett OF27 Egyéb megszünés OF3 Időszak végén OF31 ebből: járadékot igénybe vevő OF32 73OF3.sorból: férfi OF33 nő Fő Mód Budapest, március 24. cégszerű aláírás

19 HONVÉD KÖZSZOLGÁLATI ÖNKÉNTES NYUGDÍJPÉNZTÁR Adószám: Székhely: 1135 Budapest Aba utca 4. Tel./Fax.: , HM , , KIEGÉSZÍTŐ MELLÉKLET december 31. Budapest, március 24. Póda Jenő ügyvezető igazgató Fodor Lajos Igazgatótanács elnöke

20 Tartalomjegyzék 1. A PÉNZTÁR BEMUTATÁSA Általános információk a pénztárról A Pénztár számviteli politikájának bemutatása A Pénztár amortizációs politikája A PÉNZTÁRI TAGLÉTSZÁM ÉVI ALAKULÁSA A SZOLGÁLTATÁSOK ÉS A FEDEZETI TARTALÉKOT TERHELŐ EGYÉB KIFIZETÉSEK ALAKULÁSA A szolgáltatások és a fedezeti tartalékot terhelő egyéb elszámolások alakulása a bázisévhez képest A szolgáltatások alakulása a tárgyévi tényadatok és az éves pénzügyi terv előirányzatai alapján A kifizetések elszámolásának módja A ÉVI GAZDÁLKODÁST MEGHATÁROZÓ FŐBB TÉNYEZŐK A munkáltatói kötelezettségvállalások alakulása A pénztár működési tevékenységét meghatározó főbb tényezők, a pénzügyi terv teljesülése A pénztár üzleti éveket átfogó, hosszú távú pénzügyi tervének teljesülése a ciklus középső évében A PÉNZTÁR VAGYONI, PÉNZÜGYI ÉS JÖVEDELMI HELYZETÉNEK BEMUTATÁSA A pénztár eszközállományának bemutatása Az eszközállomány megoszlása és évi állományváltozása mérlegcsoportonként és eszköztípusonként A) BEFEKTETETT ESZKÖZÖK IMMATERIÁLIS JAVAK TÁRGYI ESZKÖZÖK BEFEKTETETT PÉNZÜGYI ESZKÖZÖK B) FORGÓESZKÖZÖK KÉSZLETEK KÖVETELÉSEK ÉRTÉKPAPÍROK PÉNZESZKÖZÖK C) AKTÍV IDŐBELI ELHATÁROLÁSOK A pénztár forrásainak alakulása A forrásállomány megoszlása és évi állományváltozása mérleg főcsoportonként

21 D) SAJÁT TŐKE A SAJÁT TŐKE ALAKULÁSA MÉRLEG FŐCSOPORTONKÉNT A MŰKÖDÉSI EREDMÉNY ÉS TARTALÉK ALAKULÁSA E) CÉLTARTALÉKOK A FEDEZETI CÉLTARTALÉK ALAKULÁSA A MŰKÖDÉSI CÉLTARTALÉK ALAKULÁSA A LIKVIDITÁSI CÉLTARTALÉK ALAKULÁSA MEG NEM FIZETETT TAGDÍJAK TARTALÉKA A CÉLTARTALÉKOK ÁLLOMÁNYÁNAK ÖSSZESÍTETT ALAKULÁSA F) KÖTELEZETTSÉGEK HOSSZÚ LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK RÖVID LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK G) PASSZÍV IDŐBELI ELHATÁROLÁSOK BEVÉTELEK ÉS RÁFORDÍTÁSOK PASSZÍV IDŐBELI ELHATÁROLÁSA AZ ÉVES BESZÁMOLÓHOZ KAPCSOLÓDÓ KIEGÉSZÍTŐ, TÁJÉKOZTATÓ ADATOK A pénztár bérköltségeinek megoszlása állománycsoportonként Dolgozói juttatások A pénztár tisztségviselőinek tiszteletdíj- és létszám alakulása A pénztár alkalmazotti létszáma (fő) Egyéb kiegészítések az éves beszámolóhoz Jelentős események a mérlegfordulónapot követően A BEFEKTETÉSEK ALAKULÁSA 45 3

22 1. A PÉNZTÁR BEMUTATÁSA 1.1. Általános információk a pénztárról A Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár (továbbiakban: pénztár) október 24- én határozatlan időre alakult, a Fővárosi Bíróság december 14-én kelt 11.Pk /1994. számú végzéssel vette nyilvántartásba. A pénztár tevékenységi engedélyének kiadására az Állami Pénztárfelügyelet március 6-i E/55/1994. számú határozatával került sor. A pénztár jogi személy, az évi XCVI. törvény hatálya alá tartozó kiegészítő nyugdíjpénztár, mely a magánpénztári ágazat jogerős megszűnését kimondó január 22- én jogerőre emelkedett Fővárosi Törvényszéki határozatot követően kizárólag önkéntes nyugdíjpénztári tevékenységet folytat. A pénztár tevékenységének székhelye: 1135 Budapest, Aba u. 4., a székhelyén kívül más telephellyel, fiókkal nem rendelkezik. A pénztár tevékenységét alapvetően a védelmi ágazatnál dolgozók körére, valamint azok közvetlen hozzátartozóira kiterjedően végzi. A pénztár főbb munkáltatói tagjai: Honvédelmi Minisztérium, Magyar Honvédség, Országos Rendőrfőkapitányság, Büntetés-Végrehajtás Országos Parancsnoksága, Információs Hivatal, Alkotmányvédelmi Hivatal, Nemzetbiztonsági Szakszolgálat. A pénztár január 1-jétől a közszolgálati szféra irányában történő nyitásról határozott, mellyel az alapvetően a védelmi ágazathoz tartozó tagsági és támogatói bázisa szélesítését tűzte ki célul. Az előző üzleti év során (2015. március 3l-i fordulónappal) a Nyugdíjbiztosítási Dolgozók Nyugdíjpénztára beolvadt a Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztárba. A beolvadás a pénztár vagyoni-jövedelmi helyzetét lényegesen befolyásoló, jelentős körülmény volt, presztízsértéke mellett fős létszám és mintegy 4 milliárd forintos vagyon növekményt jelentett a Honvéd Nyugdíjpénztár számára A Pénztár számviteli politikájának bemutatása A pénztár a vagyoni és pénzügyi helyzetére ható eseményekről a kettős könyvvitel rendszerében üzemgazdasági szemléletű számviteli nyilvántartást vezet. A könyvvezetés belső szabályait a pénztár a törvényi előírásoknak megfeleltetett számviteli politikájának általános előírásai, valamint egyéb belső szabályzatai rögzítik (Eszközök és Források Értékelési Szabályzata, Számlarend és Számlatükör, Tartalékképzési Szabályzat). A pénztár számviteli politikájában, valamint a könyvvezetés és a beszámoló készítés során az alkalmazott értékelési elvekben, eljárásokban az előző évhez képest változás nem történt. A pénztár elszámoló egységen alapuló befektetési- és elszámolási rendszert, a fedezeti tartalékon belül pedig választható (klasszikus, kiegyensúlyozott, növekedési, pénzpiaci) portfóliókat működtet. 4

23 A pénztár a jogszabályi követelményekhez igazított szintetikus és analitikus nyilvántartásokat vezet, melyek egyeztetését a havi-, a negyedéves-, valamint az éves zárlat keretében rendszeresen elvégezte. A pénztár az önkéntes nyugdíjpénztárak beszámoló készítési és könyvvezetési sajátosságairól szóló kormányrendeletekben formailag és tartalmilag kötelezően előírt mérleg és eredmény kimutatás készítésére kötelezett. A üzleti évhez kapcsolódó éves beszámoló és eredmény kimutatás fordulónapja december 31., a mérlegkészítés időpontja a tárgyévet követő év január 31. A pénztár számviteli politikájának célja, hogy olyan számviteli rendszert működtessen, amely alapján megbízható és valós információkat tartalmazó éves beszámoló állítható össze, és amely számviteli rendszer egyidejűleg a pénztár vezető testületei döntéseinek előkészítésére pontos információ bázisul szolgál. A pénztár jelentős hibának tekinti, az éves pénztári beszámolóra vonatkozóan, amennyiben az ellenőrzés során feltárt hibák a hiba feltárásának évében, a különböző ellenőrzések során, egy adott üzleti évet érintő /évenként külön-külön/ feltárt hibák és hibahatások értékének együttes összege (előjeltől függetlenül) összege meghaladja a számviteli politikában meghatározott értékhatárt, illetve ha a megállapított hibák, hibahatások működési eredményt, nyugdíjszolgáltatási, illetve likviditási és kockázati célú tartalékot növelő-csökkentő értékének együttes összege meghaladja az ellenőrzött üzleti év mérlegfőösszegének 2 százalékát, vagy 30 millió forintot A Pénztár amortizációs politikája A pénztár a beszámoló készítés és a könyvvezetés sajátosságairól szóló kormányrendelet 28. -a szerinti amortizációs kulcsok alapján számol el értékcsökkentést az üzembe helyezett, illetve használatba vett immateriális javak és tárgyi eszközök egyedi beszerzési értéke után. A pénztár a terv szerinti értékcsökkenés elszámolására a bruttó érték alapú, lineáris módszert alkalmazza. Az értékcsökkenési leírás elszámolása negyedévenként történik, az aktiválást követő negyedév első napjától kezdődően. A pénztár a kormányrendelet 28. -ának (5) bekezdésében foglalt lehetőségével élve a 100 ezer forint egyedi beszerzési érték alatti immateriális javak és tárgyi eszközök bekerülési értékét a használatbavételkor értékcsökkenési leírásként egy összegben költségként elszámolja. 2. A PÉNZTÁRI TAGLÉTSZÁM ÉVI ALAKULÁSA A évi taglétszámváltozások a következőképpen alakultak: a pénztárba összesen 942 fő lépett be, mely az elmúlt év azonos adatának (3.546 fő) közel egynegyede. Az előző évben tagságot létesítő főből a beolvadással átvett létszám fő volt, ennek kiszűrésével a tárgyévi belépések száma az előző évi adat 75 %-a. A pénztárból távozók (átlépők, szolgáltatást igénybevevők, kilépők, elhunytak) összlétszáma fő volt, mely az előző évi adatot (1.638 fő) mintegy 10 %-kal meghaladta. Összességében a beolvadást követő első teljes évben a negatív tényezők összegződése (belépők csökkenése, kilépők növekedése) alapján éves szinten 862 fő nettó létszámcsökkenés következett be. Összehasonlításul: az előző évi fős nettó létszámnövekedés után ismét a korábbi évek mérsékelt ütemű lemorzsolódása látható. A pénztár záró taglétszáma december 31-én fő, mely éves átlagban 2,15 %-os létszámcsökkenést jelent a nyitó taglétszámhoz ( fő) viszonyítva. 5

24 A évi taglétszám alakulását jogcímenként a következő táblázat mutatja be: Megnevezés Létszám (fő) Nyitó taglétszám ( ) Új belépő 885 Más pénztárból átlépő 57 Szolgáltatást igénybevevők 589 Más pénztárba átlépők 162 Kilépők 996 Kizártak 4 Elhunytak 53 Nettó létszámváltozás fő Záró taglétszám ( ) A SZOLGÁLTATÁSOK ÉS A FEDEZETI TARTALÉKOT TERHELŐ EGYÉB KIFIZETÉSEK ALAKULÁSA A pénztár pénzügyi évben teljesített szolgáltatásainak és fedezeti tartalékot terhelő egyéb elszámolásainak jogcímenkénti megoszlását, valamint a bázisévhez viszonyított alakulását a következő táblázat mutatja be: 3.1. A szolgáltatások és a fedezeti tartalékot terhelő egyéb elszámolások alakulása a bázisévhez képest Kifizetés jogcíme év év fő eft fő eft - Nyugdíjszolgáltatás Elhalálozás Átlépés Várakozási idő utáni kifizetés Összesen:

25 A tárgyévben a fedezeti tartalékot terhelő kifizetési igények összesített esetszáma lényegében az előző évivel közel azonos szinten teljesült, ezen belül a szolgáltatási célú kifizetések mérsékelt növekedést, a várakozási idő utáni kifizetések mérsékelt csökkenést mutattak az előző évhez képest. A fedezeti tartalék terhére elszámolt összegek teljes volumene az előző évhez viszonyítva közel 7 %-os visszaesést mutat, mely éven belül egyenlőtlen eloszlásban jelentkezett. A más pénztárba történő átlépések bázisévi létszám- és összeg adatai a beolvadó tagok által kezdeményezett megtakarításaik jövőbeni kezelésére nem a jogutód Honvéd Nyugdíjpénztárt választó mozgásokat is tartalmazzák, így sem a 2014., sem a évvel való közvetlen összehasonlításra nem alkalmasak. A pénztár a évben a 10 éves várakozási időt elérő igényjogosultak köréből összesen fő részére teljesített kifizetést, mely az előző évi adattól mindössze 2,4 %-kal maradt el. Az elszámolások teljes összege eft-ot tett ki, melyből eft adóköteles tőkeösszegként, eft adómentes hozamként került kifizetésre. A tőke igénybevétel teljes kifizetéseken belüli részaránya (38 %) volt, mely körülbelül megfelel az előző évi aránynak. Az igénybejelentések esetben a tagsági jogviszony fenntartása mellett szóltak, míg 996 fő teljes elszámolást kért és tagságát megszüntetve a pénztárból kilépett. A szolgáltatási célú kifizetések az év egészében folyamatosan magas volumenben alakultak, az első és harmadik negyedévben volt a legjelentősebb összegű kivét. Összességében az előző évhez képest 1 %-kal kevesebb esetszámú igényt és 7 %-kal alacsonyabb kifizetési összeget teljesített 2016-ban a pénztár, ezen belül kizárólag az egyösszegű nyugdíjszolgáltatások mutattak növekedést. A folyamatosan magas számú igények ellenére is a várakozási idő utáni kifizetési volumen a tényleges jogosultságokhoz képest töredéknek tekinthető, amennyiben figyelembe vesszük a évi beszámolóban prognosztizált adatokat: a évben a 10 éves várakozási idő utáni kifizetésre jogosult pénztártagok várható száma fő volt, egyéni számlakövetelésük összege pedig az előző év végén megközelítette a 20 milliárd forintot. Összességében megállapítható, hogy a várakozási idő utáni kifizetések közel egyötöde zárult a tagsági jogviszony megszüntetésével, azaz a korábbi évekhez képest kedvező arányeltolódás látszik a kifizetések szerkezetében. (2014-ben még átlagosan minden harmadik igénybejelentés vonatkozott kilépésre, de ez az arány már 2015-ben is jelentősen csökkent) A szolgáltatások alakulása a tárgyévi tényadatok és az éves pénzügyi terv előirányzatai alapján A pénztár a beszámolás évére, pontosabban annak első felére a júniusában elfogadott július június 30. közötti időszakra vonatkozó keresztféléves pénzügyi tervvel rendelkezik, mely a pénzügyi tervezésre vonatkozó szabályok változásai miatt az utolsó ilyen formában elfogadott pénzügyi terv. E változásból adódóan a pénztárnak II. félévére nincs érvényes pénzügyi terve, így a tényadatok éves viszonyítású vizsgálata a évekre elfogadott hosszú távú pénzügyi terv évre vonatkozó adatai tükrében végezhető el. 7

26 A hosszú távú pénzügyi terv szolgáltatási kiadásainak megtervezésekor a pénztár a korábbi évek tendenciáinak folytatódását valószínűsítette, ily módon a tervszámok a bázisévi tényadatokkal és a tárgyévi várakozásokkal összhangban kerültek meghatározásra. Az éves terv- és tényadatok összehasonlítása azt mutatja, hogy a tényleges szolgáltatási adatok mind az igénybevevők száma, mind a részükre kifizetett összegek éves volumene tekintetében a terv szerint alakultak A kifizetések elszámolásának módja A pénztár az elszámoló egységen (ELSZE) alapuló elszámolási rend január 1-i bevezetése óta az elszámolás fordulónapjának tekintett úgynevezett T napi árfolyamon számol el a tagokkal, a kifizetés összege legkésőbb a T+8. napon kerül tényleges kiutalásra. Az elszámolás és a kifizetés napja közötti időszakra hozam nem jár. A pénztár évtől kezdődően a kifizetések elszámolásával és teljesítésével kapcsolatos adminisztrációs és a pénzügyi költségeit június 15-ig bezárólag a járadék-szolgáltatások kivételével - valamennyi elszámolástípusnál érvényesíti. A díjak utoljára 2014-ben módosultak, mivel akkor a pénztár áttért a tagokkal való elektronikus kapcsolattartásra (2016. december 31-én fő, egy évvel korábban fő), mely a tagsági jogviszony során keletkező különféle elszámolási bizonylatok megküldésére is kiterjed, ily módon befolyásolja (jellemzően csökkenti) az eljárások fix költségeit (pl. levélpapír, boríték, postaköltség stb.) A tagok részére nyújtott kifizetések (nyugdíjszolgáltatás, átlépés, haláleseti kifizetés, várakozási idő utáni kifizetés, tagi kölcsön folyósítás stb.) különféle eljárás-technikai díjait a pénztár a évi aktuális költségviszonyoknak megfelelően felülvizsgálta. A felülvizsgálat azért vált szükségessé, mert az eljárások fix költségeinek összetevői - pl. levélpapír, boríték, nyomtató festék, postai levelezés, munkabér stb. - számottevően növekedtek az utolsó, áprilisában végrehajtott felülvizsgálat óta. A fix díjtételek elszámolás típusonkénti elfogadása az Igazgatótanács hatáskörébe tartozik. A tételes költségkalkulációval alátámasztott fix összegű, az utalás költségét nem tartalmazó díjak összegére vonatkozó határozatokat az IT június 15-i ülésén fogadta el és a következő naptól léptette hatályba. A költségek emelkedése folytán a pénztár úgy döntött, hogy a díjkötelezettséget kiterjeszti a június 16-át követően induló járadékszolgáltatásokra is, ugyanakkor - méltányosságból - a már folyamatban lévő járadékszolgáltatások esetében a futamidő végéig továbbra is díjmentességet biztosít. A felszámított díj az első járadéktag esetében fix- és változó díjból, a továbbiakban a járadék teljes futamideje alatt a járadéktagonként számított változó díjból (utalási költség) áll. Általánosságban elmondható, hogy a tagoktól levont költség továbbra is két összetevőből áll, azaz fix- és változó díjrészt tartalmaz, utóbbi a pénzügyi teljesítés összegének függvényében alakul. A költségátalány, azaz a díj fix része az indokolt, tételes jogcímenkénti kalkulációval alátámasztott költségeket tartalmazza a következők szerint: 8

27 Költségtényezők FIX KÖLTSÉGEK FIX KÖLTSÉGEK ELEKTRONIKUS Ktg tényező egységköltsége Felhasználás Költség Átlépési kérelem kézhezvétele Bejövő levél iktatása (6 perc), ügykezelő 1557,26 0,1 156 Ft Ügyintézés (12 perc), szolgáltatási főelőadó 3991,43 0,2 798 Ft Összesen: 954 Ft Lezárás Elszámolási igazolás 7, Ft Ügyintézés (12 perc), szolgáltatási főelőadó 3991,43 0,2 798 Ft Kísérőlevél a pénztárnak 7, Ft Számlakivonat a tagnak 7, Ft Iktatás (6 perc), ügykezelő 1557, Ft Boríték 4, Ft Postai díj 115, Ft Összesen: 798 Ft Utalás Utalás előkészítés, utalás (6 perc), PSZ főelőadó 4762,50 0,1 476 Ft Összesen: 476 Ft Mindösszesen fix költség: Mindösszesen fix költség, kerekítve: 2229 Ft Ft Költségtényezők FIX KÖLTSÉGEK POSTAI Ktg tényező egységköltsége Felhasználás Költség Átlépési kérelem kézhezvétele Bejövő levél iktatása (6 perc), ügykezelő 1557,26 0,1 156 Ft Ügyintézés (12 perc), szolgáltatási főelőadó 3991,43 0,2 798 Ft Összesen: 954 Ft Lezárás Elszámolási igazolás 7, Ft 9

28 Költségtényezők Ktg tényező egységköltsége Felhasználás Költség Ügyintézés (12 perc), szolgáltatási főelőadó 3991,43 0,2 798 Ft Kísérőlevél a pénztárnak 7, Ft Számlakivonat a tagnak 7, Ft Iktatás (6 perc), ügykezelő 1557, Ft Boríték 4, Ft Postai díj 115, Ft Összesen: 925 Ft Utalás előkészítés, utalás (6 perc), PSZ főelőadó 4762,50 0,1 476 Ft Összesen: 476 Ft Mindösszesen fix költség: Mindösszesen fix költség, kerekítve: 2355 Ft Ft Költségtényezők FIX KÖLTSÉGEK ADÓMENTES ELEKTRONIKUS Ktg tényező egységköltsége Felhasználás Költség Bejövő kérelem iktatása (6 perc), ügykezelő 1557,26 0,1 156 Ft Ügyintézés (15 perc), szolgáltatási főelőadó 3991,43 0,3 998 Ft Elszámolás + jövedelemigazolás 7, Ft Boríték 4, Ft Postai díj 115, Ft Összesen: 1154 Ft Igazolás Iktatás (6 perc) ügykezelő 1557,26 0,0 0 Ft Összesen: 0 Ft Utalás Utalás előkészítés, utalás (6 perc), PSZ főelőadó 4762,50 0,1 476 Ft Összesen: 476 Ft Mindösszesen fix költség: Mindösszesen fix költség, kerekítve: Ft Ft 10

29 FIX KÖLTSÉGEK ADÓMENTES POSTAI Költségtényezők Ktg tényező egységköltsége Felhasználás Költség Bejövő kérelem iktatása (6 perc), ügykezelő 1557,26 0,1 156 Ft Ügyintézés (15 perc), szolgáltatási főelőadó 3991,43 0, Ft Elszámolás 7, Ft Boríték 4, Ft Postai díj 115, Ft Összesen: Ft Igazolás Iktatás (6 perc) ügykezelő 1557,26 0,0 0 Ft Összesen: 0 Ft Utalás Utalás előkészítés, utalás (6 perc), PSZ főelőadó 4762,50 0,1 476 Ft Összesen: 476 Ft Mindösszesen fix költség: Ft Mindösszesen fix költség, kerekítve: Ft FIX KÖLTSÉGEK ADÓKÖTELES POSTAI Költségtényezők Ktg tényező egységköltsége Felhasználás Költség Bejövő kérelem iktatása (6 perc), ügykezelő 1557,26 0,1 156 Ft Ügyintézés (15 perc), szolgáltatási főelőadó 3991,43 0,3 998 Ft Elszámolás + jövedelemigazolás 7, Ft Boríték 4, Ft Postai díj 115, Ft Összesen: Ft Igazolás Iktatás (6 perc) ügykezelő 1557,26 0,0 0 Ft Összesen: 0 Ft Utalás Utalás előkészítés, utalás (6 perc), PSZ főelőadó 4762,50 0,1 476 Ft Összesen: 476 Ft Mindösszesen fix költség: Ft Mindösszesen fix költség, kerekítve: Ft 11

30 FIX KÖLTSÉGEK ADÓKÖTELES ELEKTRONIKUS Költségtényezők Ktg tényező egységköltsége Felhasználás Költség Bejövő kérelem iktatása (6 perc), ügykezelő 1557,26 0,1 156 Ft Ügyintézés (15 perc), szolgáltatási főelőadó 3991,43 0,3 998 Ft Elszámolás + jövedelemigazolás 7,05 2 Ft Boríték 4,83 1 Ft Postai díj 115,00 1 Ft Összesen: Ft Igazolás Iktatás (6 perc) ügykezelő 1557,26 0,0 0 Ft Összesen: 0 Ft Utalás Utalás előkészítés, utalás (6 perc), PSZ főelőadó 4762,50 0,1 476 Ft Összesen: 476 Ft Mindösszesen fix költség: Ft Mindösszesen fix költség, kerekítve: Ft A felszámított költségekből a pénztárnak a év során mindösszesen eft díjbevétele keletkezett, mely az előző évi évi bevételt közel 400 eft-tal haladta meg. 4. A ÉVI GAZDÁLKODÁST MEGHATÁROZÓ FŐBB TÉNYEZŐK 4.1. A munkáltatói kötelezettségvállalások alakulása A pénztár ágazati sajátosságainál fogva a tagság túlnyomó része a védelmi szférához tartozó nagy munkáltatókhoz kötődik. Az egyéni fizetők állománya összesen kb. 20 %-ot tesz ki. A pénztár jellemzően határozatlan időre szóló szerződést köt a hozzájárulást vállaló munkáltatókkal. A pénztár legnagyobb munkáltatói tagjai továbbra is a Honvédelmi Minisztérium, a Magyar Honvédség és háttérintézményei, a Belügyminisztérium, illetve a polgári titkosszolgálatok szervezetébe tartoznak. A évben az ágazati munkáltatói körbe tartozó foglalkoztatók körében számottevő változás nem történt. Egyéb munkáltatók vonatkozásában a kör az előző év során bővült a beolvadó pénztárral szerződéses jogviszonyban álló foglalkoztatói partnerekkel, melyek közül az Országos Nyugdíjbiztosítási Főigazgatóság a legjelentősebb. 12

31 A támogatást nyújtó munkáltatói kör stabil hátteret jelent a pénztár működéséhez. A következő táblázat a legjelentősebb munkáltatói tagok évi megállapodásaiban rögzített kötelezettségvállalásait foglalja össze a december 31-i állapot szerint: Munkáltató megnevezése Tag által fizetett Önkéntes pénztári tagdíj Munkáltatói hozzájárulás HM-MH 1 % Ft/fő/hó ORFK egyéni vállalás *cafeteria Büntetés-végrehajtás 2 % *cafeteria Katasztrófavédelem egyéni vállalás *cafeteria Nemzetbiztonsági Szakszolgálat min. alaptagdíj *cafeteria Alkotmányvédelmi Hivatal min. alaptagdíj *cafeteria Információs Hivatal 1 % 4 % Nemzeti Adó- és Vámhivatal egyéni vállalás *cafeteria Országos Nyugdíjbiztosítási Főigazgatóság egyéni vállalás *cafeteria *Cafeteria: a munkavállaló által meghatározott mértékű juttatás A munkáltatói kötelezettségvállalásokból adódóan a pénztár vagyoni és jövedelmi helyzetét érintő jelentős változás a évben nem történt. A legnagyobb munkáltató (Honvédelmi Minisztérium) az önkéntes pénztári tagságot továbbra is a április 01-jétől érvényes formában, fix összegű hozzájárulással támogatja. A hozzájárulás összege január 1-jétől az előző évben érvényes Ft/fő/hó összegről Ft/fő/hó összegre emelkedett. A választható béren kívüli juttatások éves összegére vonatkozó törvényi korlát miatt mely a évi központi költségvetésről szóló évi CCIV. törvény 53. (2) bekezdése alapján a közalkalmazottak, köztisztviselők éves cafeteria keretét bruttó Ft/fő összegben maximálja - az év előrehaladtával a felső korlát fokozatos elérése miatt a folyó tagdíjbevétel mérsékelt ütemben folyamatosan csökkent. Az ágazati foglalkoztatók szervezett kereteik között jelentősen segítik a pénztár munkáját a tagok informálásának területén, támogatják a kihelyezett ügyfélszolgálatok működtetését, esetenként szóróanyagok elhelyezésével hívják fel a figyelmet a pénztár tevékenységére. Nagy szerepük van a pályakezdők, az oktatási intézményekből kikerülők pénztár felé irányításában, illetve a szakmai érdekképviseletekkel történő együttműködés alakításában is. A beszámolás évében a munkáltatói kötelezettségvállalások teljesülése a pénztár alapszabályával összhangban, a foglalkoztatókkal kötött szerződéses feltételek szerint alakultak. A munkáltatók adatszolgáltatási, illetve tagdíjfizetési kötelezettségeiknek határidőben rendre eleget tettek. Általánosságban elmondható, hogy a stabil foglalkoztatói háttérből adódóan kiemelkedő a tagdíjfizetési- és adatszolgáltatási fegyelem. A pénztár foglalkoztatókkal való kapcsolattartása, együttműködése a gyakorlatban jól működik, az esetleges problémák megoldásában hatékony és eredményes. 13

32 4.2. A pénztár működési tevékenységét meghatározó főbb tényezők, a pénzügyi terv teljesülése A pénztár működési- és kiegészítő vállalkozási tevékenységének alakulását a tárgyévi terv- és tényadatok tükrében a következő táblázat mutatja be: Megnevezés (adatok eft-ban) Terv* Tény Működési tagdíj és egyéb bevételek Működési költségek és ráfordítások Szokásos működési tevékenység eredménye Működési célú befektetések eredménye Kiegészítő vállalkozási tevékenység eredménye - - Működési és kiegészítő vállalkozási tevékenység tárgyévi eredménye összesen: * a évi hosszú távú pénzügyi terv középső éve adatai Éves tervadatok hiányában - mivel a megszűnő keresztféléves terv és a következő naptári évre szóló (2017. évi) pénzügyi terv hatályba lépése közötti időszak (2016. II. félév) tervezéséről a jogszabály nem rendelkezett - a tényadatok összehasonlításának alapját a naptári évekre összeállított hosszú távú pénzügyi terv középső, évre vonatkozó adatai képezik. A vizsgált időszakban a szokásos tevékenységhez kapcsolódó működési bevételek és kiadások kissé alultervezettek. Az eredmény éven belüli eloszlása a kiemelkedőnek tekinthető I. negyedévet követően az év további részében jellemzően kiegyenlített volt (az I. negyedévben 8 MFt, a II. negyedévben 4,9 MFt, a III. negyedévben 5,9 MFt, a IV. negyedévben 4,9 MFt működési eredményt realizált a pénztár), így a év mérlege 23,7 millió forinttal növelte a működési tartalékot (a pénzügyi tervben szereplő 15,5 millió forint nyereséggel szemben). A táblázatból megállapítható, hogy a működési bevételek összesen több mint 6 %-kal túlteljesültek a tervadathoz képest. A működési célú kiadások vonatkozásában a hosszú távú pénzügyi tervhez képest összességében mintegy 2 %-os túllépés tapasztalható, mely részben előre nem látható kiadásokból (pl. iroda festés, javítás), részben egyes szolgáltatások feltételezettnél magasabb mértékű drágulásából adódott. A terv-tény eltérések elemzésekor figyelembe kell venni, hogy a terv őszén készült az akkor ismert és előrelátható feltételek figyelembe vételével. Az eltérésekkel együttesen is megállapítható, hogy a működési tevékenység eredménye az óvatosság elve alapján megtervezett tervadatokhoz képest lényegesen kedvezőbben alakult, közel másfélszeresével magasabb összegben teljesült. 14

33 4.3. A pénztár üzleti éveket átfogó, hosszú távú pénzügyi tervének teljesülése a ciklus középső évében Az elfogadott ( éves) pénzügyi terv paramétereit és főbb adatait a következő táblázat foglalja össze: Megnevezés Évek Záró létszám (fő) Költség infláció (%) 1,00% 1,00% 1,00% Fedezeti tartalék bruttó hozamráta (%) 6,93% 3,17% 4,03% Működési tartalék bruttó hozamráta (%) 1,78% 2,30% 2,85% Likviditási tartalék bruttó hozamráta (%) 1,78% 2,30% 2,85% Működési tartalék bevételei (eft) Működési tartalék kiadásai (eft) Működési tartalék eredménye (eft) Fedezeti tartalék bevételei (eft) Fedezeti tartalék kiadásai (eft) Fedezeti tartalék eredménye (eft) Likviditási tartalék bevételei (eft) Likviditási tartalék kiadásai (eft) Likviditási tartalék eredménye (eft) A június 23-i küldöttközgyűlésen elfogadott, három éves intervallumot átfogó pénzügyi terv főbb mutatószámait az adott üzleti évre vonatkozóan a következő táblázat foglalja össze: Megnevezés évi terv (a pü. tervből) évi tény Átlagos taglétszám (fő) Tagdíjcélú bevétel (eft/év) Egy főre jutó átlagos havi tagdíj (Ft/fő/hó) Befektetett pénztári vagyon (eft) Egy főre jutó pénztári vagyon (Ft/fő) Szolgáltatási kiadások (eft) Várakozási idő utáni kifizetés (eft) Fedezeti tartalék záró állománya Működési költség (eft/év) Működési eredmény (eft/év) Működési tartalék záró állománya Infláció (%) 1% 0,40 % 15

34 Megnevezés évi terv (a pü. tervből) Fedezeti tartalék nettó hozamráta (%) 6,85 % évi tény Klasszikus 6,00 % Kiegyensúlyozott 6,98 % Növekedési 8,56 % Pénzpiaci 0,60 % A tevékenység rövid- és középtávú jövőjét meghatározó feltételrendszer összetettsége folytán az előirányzatok tartalmazhatnak bizonytalan pontokat, ugyanakkor az óvatosság elvének figyelembe vételével készült becsléseken alapulnak. Az összevetés alapján a terv- és tényadatok között már az első évben is jelentősebb eltérések mutatkoztak, azonban a év önmagában rendkívülinek számított a beolvadás miatt. A évben mutatkozó eltérések nagyságrendje a pénztár gazdálkodását és vagyoni-jövedelmi helyzetét meghatározó legfőbb mutatók tekintetében - figyelembe véve a beolvadást követő első teljes évben jelentkező áthúzódó hatásokat is - is nem releváns. 5. A PÉNZTÁR VAGYONI, PÉNZÜGYI ÉS JÖVEDELMI HELYZETÉNEK BEMUTATÁSA 5.1. A pénztár eszközállományának bemutatása A pénztár mérleg főösszegének december 31-i mérleg szerinti értéke eft. A pénztár a év során eft vagyonnövekedést realizált, mely átlagosan 6,80 %-os növekedésnek felel meg. Az eszközvagyon alakulása a bázisévhez képest: Adatok eft-ban Megnevezés Mérlegfőösszeg Az eszközvagyon alakulása mérleg főcsoportonként: Adatok eft-ban Sor Mérleg főcsoport E11 Befektetett eszközök E12 Forgóeszközök E13 Aktív időbeli elhatárolások Eszközök(aktívák) összesen:

35 5.2. Az eszközállomány megoszlása és évi állományváltozása mérlegcsoportonként és eszköztípusonként A) BEFEKTETETT ESZKÖZÖK Immateriális javak Az immateriális javak bruttó értékében, elszámolt értékcsökkenésében, valamint nettó értékében történt tárgyévi változásokat a következő táblázatok adatai foglalják össze: Megnevezés Bruttó érték változása Adatok Ft-ban Nyitó állomány Növekedés Csökkenés Záró állomány Vagyoni értékű jog Szellemi termék Immateriális javak összesen: Megnevezés Értékcsökkenés változása Adatok Ft-ban Nyitó állomány Növekedés Csökkenés Záró állomány Vagyoni értékű jog Szellemi termék Immateriális javak összesen: Adatok Ft-ban Megnevezés Nettó érték ( ) Bruttó érték Értékcsökkenés Nettó érték Vagyoni értékű jog Szellemi termék Immateriális javak összesen: A pénztár a évben immateriális javakat, illetve szellemi termékeket nem szerzett be, beruházás nem történt. Az eszközcsoport bruttó értékét és értékcsökkenés állományát 415 eft összegű selejtezés csökkentette, melynek elszámolására az éves beszámoló fordulónapján ( ) került sor. A selejtezett eszközök mindegyike nullára íródott már korábbi években. 17

36 Tárgyi eszközök A pénztár tárgyi eszköz vagyonának mérleg szerinti nettó értéke a mérleg fordulónapján eft, melynek megoszlását rendeltetés szerint a következő táblázat adatai foglalják össze: Adatok Ft-ban Megnevezés Összeg Tartós befektetési célú ingatlanok értéke Tartós befektetési célú ingatlanok értékelési különbözete Tartós befektetési célú ingatlanok könyv szerinti értéke Működtetett ingatlanok, kapcsolódó vagyoni értékű jogok Gépek, berendezések, felszerelések, járművek Működési célú tárgyi eszközök Tárgyi eszközök mindösszesen A tárgyi eszközök bruttó értékében, elszámolt értékcsökkenésében, valamint nettó értékében történt tárgyévi változásokat a következő táblázatok adatai foglalják össze: Megnevezés Működtetett ingatlanok és kapcs. vagyoni értékű jog Tartós befektetési célú ingatlanok Ügyviteli és számítástechnikai gépek Nyitó állomány Bruttó érték változása Növekedés Csökkenés Adatok Ft-ban Záró állomány Kisértékű ügyviteli és számítástechnikai gépek Egyéb gépek Egyéb kisértékű gépek Járművek Gépek, berendezések és járművek összesen Tárgyi eszközök összesen :

37 Megnevezés Nyitó állomány Értékcsökkenés változása Növekedés Csökkenés Adatok Ft-ban Záró állomány Működtetett ingatlanok és kapcs. vagyoni értékű jog Tartós befektetési célú ingatlanok Ügyviteli és számítástechnikai gépek Kisértékű ügyviteli és számítástechnikai gépek Egyéb gépek Egyéb kisértékű gépek Járművek Gépek, berendezések és járművek összesen Tárgyi eszközök összesen : Adatok Ft-ban Megnevezés Bruttó érték Értékcsökkenés Nettó érték ( ) Működtetett ingatlanok és kapcs. vagyoni ért.jog Tartós befektetési célú ingatlanok Ügyviteli és számítástechnikai gépek Kisértékű ügyviteli és számítástechnikai gépek Egyéb gépek Egyéb kisértékű gépek Járművek Gépek, berendezések és járművek összesen Tárgyi eszközök nettó értéke összesen : Tárgyi eszközök értékelési különbözetének záró állománya: Tárgyi eszközök mérleg szerinti nettó értéke:

38 Működési célú tárgyi eszközök A működési célú tárgyi eszközök évi állomány változásai kisebb volumenű számítástechnikai eszközbeszerzésekből származnak. A pénztár az irodai ablakcseréhez kapcsolódó javítás, karbantartás jellegű kiadásait (pl. kábelcsatornák, árnyékoló eszközök cseréje, festés, stb.) költségként számolta el, így ezek a kiadások nem növelték az állományt. A selejtezés jogcímén történő kivezetés eft-tal csökkentette, az új eszközök aktivált beszerzési értéke Ft-tal növelte a bruttó érték állományt. A selejtezett eszközök mindegyike nullára íródott már a korábbi években, így kivezetésük a pénztárnak veszteséget nem okozott. Tartós befektetési célú ingatlanok A tartós befektetési ingatlanok állományát érintően a tárgyévben az előző évi mérleg fordulónapján kimutatott állományhoz képest változás nem történt, a fedezeti tartalékon belül a kiegyensúlyozott portfólió befektetését képező eszközcsoport december 31-én továbbra is egyetlen befektetési elemet tartalmaz, egy soproni építési telekingatlant. A pénztár piaci értéken kimutatott befektetési célú ingatlanvagyona december 31-én jóval a törvényben előírt befektetési korlát alatt maradva a pénztár fedezeti céltartalékán belül a kiegyensúlyozott portfólió befektetéseinek 1,33 %-át teszi ki. A tartós befektetési célú ingatlan portfolió beszerzési értéke eft volt, a beszerzési értékhez kapcsolódóan a pénztár az előző évi mérleg fordulónapján eft összegű negatív értékelési különbözetet tartott nyilván. A évben a tartós befektetési célú ingatlanvagyonhoz kapcsolódóan a pénztár beruházást nem eszközölt és a bruttó értéket befolyásoló egyéb esemény sem történt. Az ingatlan kizárólag földterületből áll, felépítményt nem tartalmaz, így értékcsökkenés elszámolására sem került sor. Mindezek alapján a tartós befektetési célú ingatlanok záró nyilvántartási értéke az előző évi mérleghez képest változatlan, összege eft. A pénztár a mérleg fordulónapjára (2016. december 31.) vonatkozóan az ingatlan-portfolióban szereplő ingatlanra vonatkozóan megbízást adott a korábbi értékbecslés felülvizsgálatára és az aktuális piaci érték meghatározására. Az ingatlan értékbecslése a vonatkozó jogszabályi előírásokkal összhangban megtörtént. Az értékelést a évben megbízott új vagyonértékelő, az Origó-Sánta Építő Zrt. végezte. Az értékelés az előző üzleti év végén kimutatott piaci értéket a mérlegfordulónapra vonatkozóan eft összegre emelte, mely december 31-i értéknapra a nyitó eft összegű értékelési különbözethez képest eft összegű pozitív értékelési különbözet elszámolását tette szükségessé. A pénztár a beruházói érdeklődés felmérése céljából júniusában nyílt pályázatot írt ki az ingatlan értékesítésére, de a pályáztatást az egyetlen érdeklődő által ajánlott rendkívül alacsony (elfogadhatatlan) vételár miatt végül eredménytelennek nyilvánította. A pénztár ingatlanbefektetési törekvése továbbra is a kínálati ár növekedésének kivárására irányul (elsősorban az egyben történő értékesítés szándékából adódóan), azonban kedvező fizetési kondíciók esetén a részenkénti, telkenkénti eladás lehetősége sem kizárt. 20

39 Befektetett pénzügyi eszközök A pénztár hosszú lejáratú, tartós befektetést képező eszközvagyona december 31-én eft volt, mely a bázis azonos adatával összehasonlítva 24 %-os növekedést mutat. A befektetett pénzügyi eszközök alakulása a bázisévhez képest: Adatok eft-ban Megnevezés III. Befektetett pénzügyi eszközök A befektetett pénzügyi eszközök alakulása mérlegcsoportonként: Adatok eft-ban Megnevezés E 113 Befektetett pénzügyi eszközök E 1131 Egyéb tartós részesedések E 1132 Egyéb tartósan adott kölcsön E Kötvények E Állampapírok E Jelzáloglevél E 1134 E 1135 Tartós hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok Befektetett pénzügyi eszközök értékelési különbözete A befektetett pénzügyi eszközök között kimutatott értékpapírok felhalmozott kamatot is tartalmazó piaci értéke eft volt, melynek összetételét a következő táblázat mutatja be: Adatok eft-ban Befektetési forma megnevezése Beszerzési érték Értékelési különbözet Piaci érték ( ) Egyéb tartós részesedések Vállalati és hitelintézeti kötvények Állampapírok Jelzáloglevél Tartós hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok Befektetett pénzügyi eszközök összesen:

40 A portfolió összetételén belül az egyes eszköztípusok részarányában lényeges elmozdulás nem történt az előző évhez képest. Továbbra is közel 70 %-ot tesz ki az éven túli lejáratú államkötvényekben lekötött befektetés, ezzel egyidejűleg a tulajdonviszonyt megtestesítő értékpapírokon belül a hitelintézeti kötvények és a jelzáloglevelek részaránya az előző évhez képest számottevően módosult. A záró portfólió értékelési különbözete az instrumentum típusok mindegyikére, illetve a tartós befektetési eszközállomány egészére nézve pozitív. B) FORGÓESZKÖZÖK Készletek A leltárral alátámasztott mérleg fordulónapi készletértékek: Adatok eft-ban Megnevezés E 121 Készletek E 1211 Anyagok A pénztár működési tevékenységét szolgáló készletek jellemző előfordulási formái: levélpapír és boríték, reklám- és propagandacélú anyagok, valamint kisebb volumenben különféle számítástechnikai kellékanyagok. A pénztár évközben a vásárolt készletek beszerzéseit elsődlegesen költségként számolja el. A mérleg fordulónapon fel nem használt készletérték meghatározása tényleges leltározással történik. A beszámolóban kimutatott készletértékek az előző évhez képest 20 %-kal alacsonyabb volumenben reklám- és marketing célú anyagokat, valamint számítástechnikai fogyóanyagokat tartalmaznak Követelések A követelések alakulása mérlegcsoportonként: Adatok eft-ban Megnevezés E 122 Követelések E 1221 Tagdíjkövetelések E 1223 Tagi kölcsön E 1224 Egyéb követelések A követelések mérleg szerinti állománya mindössze 1,5 %-kal marad el az előző év végi záró állománytól, ezen belül a meghatározó nagyságrendet képviselő tagdíjkövetelések növekedtek, a tagi kölcsön- és az egyéb követelések csökkentek az előző évhez képest. A évi tagdíjhátralék ( eft) leírása március hónapban megtörtént, ily módon a mérlegfordulónapi adat csak éven belül keletkezett (2016. évi) tagdíjkövetelést tartalmaz. 22

41 A pénztár évben felülvizsgálta a hátralékleírás gyakorlatát, és a jogszabályi változásokkal, illetve az MNB vizsgálat során megfogalmazódott elvárásokkal összhangban módosította azt. A január 1-jétől bevezetésre került eljárásrend szerint a hátralék utólagos megfizetésére legkésőbb a tárgyévet követő március 20-ig van lehetőség, ezt követően a pénztár március 31-ig az előző évi hátralékot leírja és a nyilvántartásokból történő kivezetéssel egyidejűleg a működési tartalékra jutó hányadnak megfelelő hozamelvonást a hátralékos tagok egyéni számláján kimutatott tárgyévi hozam terhére érvényesíti. Ezzel párhuzamosan a hátralék előírás gyakorlata is megváltozott, év közben csak a tagsági jogviszonyukat megszüntető tagokkal szembeni tagdíjkövetelés előírására kerül sor, egyebekben a pénztár lehetőséget biztosít az éves tagdíjfizetésre. A rövid lejáratú tagi kölcsön követelések záró állománya az előző év végi záró állománytól 17 %-kal elmaradt. A törvényben előírt befektetési limit alatt maradva a tagi kölcsönök nyitott állománya a tárgyévben átlagosan a fedezeti céltartalék 0,5-0,6 %-át tette ki. Az Igazgatótanács által jóváhagyott keretösszeg felső határa a folyamatosan növekvő igényekhez igazodóan április 01-i hatállyal 350 millió forintra emelkedett, e döntést követően az azóta eltelt évek folyamán nem változott. A mérlegben kimutatott eft összegű követelésállományból eft a nyitott tagi kölcsönök tőkeösszege, eft az értékelési különbözetben elszámolt időarányos járó kamat, és 716 eft a törlesztett tőkeösszeg alapján felszámított, de a mérleg fordulónapjáig még be nem folyt tényleges kamatelőírás összege. A nyitott tagi kölcsönnel rendelkező pénztártagok száma december 31-én összesen 672 fő (összehasonlításul: előző év végén 914 fő). A tagi kölcsön követelésállományból eftot tesz ki a lejárt, éven túli követelések összege, amely 51 fővel szemben nyilvántartott követelést tartalmaz a mérleg fordulónapján (a lejárt állomány is jelentősen elmarad az előző év végitől, összehasonlításul: december 31-én 120 fő, és 30 MFt volt). Ezekben az esetekben a folyósítástól számított egy év már letelt, de a követelés érvényesítésre még nem került (a pénztár a lejárattól számított legkésőbb 180. napon érvényesíti a követelést az egyéni számlával szemben). A lejárat és érvényesítés közötti időtartamra a tag késedelmi kamatot köteles fizetni. A pénztártag írásbeli nyilatkozatával biztosított 150 napos halasztási lehetőség 2015-ben megszűnt. Az egyéb követelések záró állománya az előző évhez képest felére csökkent. Az előző évhez hasonlóan a mérleg fordulónapján mindössze egyetlen jogcímen tart nyilván a pénztár egyéb követelést, két pénztári dolgozó részére nyújtott hosszú lejáratú lakáscélú (kamatmentes) hitel törlesztő részleteinek a naptári éven belül esedékes részét Értékpapírok A pénztár rövid lejáratú, forgatási célú befektetést képező értékpapír-vagyona december 31-én eft volt. Az előző év azonos adatával összehasonlítva a forgóeszközök között kimutatott értékpapírok állományában eft összegű, a nyitó állományra vetítve 38,08 %-os csökkenés következett be. 23

42 Az értékpapír állomány alakulása a bázisévhez képest: Adatok eft-ban Megnevezés III. Értékpapírok A forgóeszközként kimutatott értékpapír-állomány eft-tal csökkent. A forgóeszközök között kimutatott értékpapírok felhalmozott kamatot is tartalmazó piaci értéke instrumentum típusonkénti összetételét a következő táblázat mutatja be: Az értékpapír állomány alakulása mérlegcsoportonként: Adatok eft-ban Megnevezés E 123 Értékpapírok E 1231 Egyéb részesedések E Kötvények E Kincstárjegyek és más állampapírok E Jelzáloglevél E 1232 E 1233 Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok Értékpapírok értékelési különbözete A forgóeszközök között kimutatott értékpapírok összetételében a beszerzési érték és az értékelési különbözet alakulását a következő táblázat mutatja be: Adatok eft-ban Befektetési forma megnevezése Beszerzési érték Értékelési különbözet Piaci érték ( ) Egyéb részvények Kötvények Kincstárjegyek és más állampapírok Jelzáloglevél Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok Értékpapírok összesen:

43 Az eszközcsoport összetételén belül az egyes befektetési formák részarányában jelentősebb átrendeződés történt az előző évhez képest. A kincstárjegyek és más állampapírok, továbbá a tulajdoni részesedést megtestesítő befektetések (részvények, befektetési jegyek) állományon belüli dominanciája erőteljesen csökkent, a kötvényeké ugyanakkor jelentős mértékben nőtt. Az értékelési különbözet mérleg fordulónapi záró állománya az egyes instrumentum típusokra - a jelzáloglevelek kivételével és az eszközcsoportra összesítve egyaránt pozitív Pénzeszközök A pénzeszközök állományának alakulása a bázisévhez képest: Adatok eft-ban Megnevezés IV. Pénzeszközök A pénzeszközök megoszlása mérlegcsoportonként: Adatok eft-ban Megnevezés E 124 Pénzeszközök E 1242 Pénztári elszámolási betétszámla E 1243 Elkülönített betétszámla E 1244 Rövid lejáratú bankbetétek E 1246 Pénzeszközök értékelési különbözete A pénzeszközök mérleg fordulónapi záró állománya az előző évi záró állomány összetételéhez hasonlóan alakult. Az eszközcsoporton belül továbbra is alacsony a folyószámlán tartott pénzeszközök-, ugyanakkor meghatározó a rövid lejáratra lekötött betétek állománya. A betétállomány - a pénzpiaci portfólió kivételével a folyószámla december utolsó munkanapi záró egyenlegének január 02-ig történő lekötéséből származik. A pénztár feszített napi pénzügyi rendre törekszik, mellyel a folyószámlán tartott napi záró egyenlegek minimalizálása, lehetőség szerint egymillió forintos nagyságrend alatt tartása volt a cél mindaddig, amíg a szabad pénzeszközök rövid lejáratú lekötésével a napi folyószámlakamatnál magasabb hozamot lehetett realizálni októberétől azonban a számlavezető pénzintézetnél eszközölt napi rendszerességű betétlekötést a pénztár megszüntette, mivel tartósan nulla százalékra csökkent az elérhető kamat. E probléma áthidalására elsősorban a pénzpiaci és a szolgáltatási portfóliók pénzeszközeinek befektetésére őszén a pénztár keretszerződést kötött az MKB Bank Zrt.-vel a magasabb kamatok realizálása érdekében. A következő táblázat a lekötött betét és az értékelési különbözetben elszámolt időarányosan járó kamat mérlegfordulónapi állományának portfóliónkénti megoszlását mutatja be: 25

44 Adatok eft-ban Portfólió megnevezése Rövid lejáratra lekötött betétállomány Időarányos járó kamat Klasszikus Kiegyensúlyozott Növekedési Szolgáltatási Pénzpiaci Fedezeti portfóliók összesen Működési Likviditási Függő Mindösszesen C) AKTÍV IDŐBELI ELHATÁROLÁSOK Az aktív időbeli elhatárolások alakulása mérlegcsoportonként: Adatok eft-ban Megnevezés E 13 Aktív időbeli elhatárolások E 131 Bevételek aktív időbeli elhatárolása E 132 Költségek és ráfordítások aktív időbeli elhatárolása Kiadások aktív időbeli elhatárolásaként mutatja ki mérlegében a pénztár a tárgyévben kifizetett, de a következő üzleti évre vonatkozó újság előfizetések költségét (46 eft), a jövő évi tagdíjbefizetéshez rendelt postai utalvány (csekk) költségét (41 eft), a Bloomberg terminál használati díját és a számítógépes nyilvántartási rendszerhez kapcsolódó egyéb licenc díjakat illetve vírusvédelmi költségeket (1.669 eft), az internetszolgáltatás (6 eft) és a személygépjárművek, valamint az irodai vagyon biztosítási díjainak (232 eft), továbbá a befektetési eszközérték szerinti piaci értékben foglalt T-1 napig számított vagyonkezelési díj 1 napra jutó különbözetét (136 eft). Bevételek aktív időbeli elhatárolásaként mutatja ki a pénztár a évi teljesítésű, de évben kiállított és beérkezett vagyonkezelési díjak jóváíró szállítói számláinak összegét a Concorde Alapkezelő Zrt. és az Equilor Alapkezelő Zrt. külső vagyonkezelőkkel szemben. Kiegyenlítésük a kötelezettséget tartalmazó szállítói számlák összegével nettósítva január 18-án megtörtént. 26

45 5.3. A pénztár forrásainak alakulása A források alakulása mérleg főcsoportonként: Adatok eft-ban Sor Mérleg főcsoport F 11 Saját tőke F 12 Céltartalékok F 13 Kötelezettségek F 14 Passzív időbeli elhatárolások FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) ÖSSZESEN: A forrásállomány megoszlása és évi állományváltozása mérleg főcsoportonként D) SAJÁT TŐKE A saját tőke alakulása mérleg főcsoportonként Adatok eft-ban Megnevezés F 11 Saját tőke F 113 Tartaléktőke F 114 Működési és kiegészítő vállalkozási tevékenység tárgyévi eredménye A pénztár december 31-én eft saját tőkével rendelkezik, mely az előző évi szintet közel 7 %-kal haladja meg. Az előző évhez képest kimutatott eft állományváltozás (növekedés) a évi eft pozitív működési eredmény, a tagdíjbefizetések beazonosításakor felosztott, működési tartalékra jutó 6 eft függő hozam, valamint a hátralékos pénztártagok egyéni számláival szemben érvényesített eft összegű hozamvisszavonás elszámolásának együttes hatásából adódik. A pénztár a beszámolás évében elért eft összegű pozitív működési eredményéből eft-ot a szokásos működési tevékenységéből, eft-ot a működési célú befektetési tevékenységéből ért el. Kiegészítő vállalkozási tevékenységet a pénztár a évben sem folytatott. Az előző évi működési- és kiegészítő vállalkozási tevékenység eft összegű negatív eredményének tartaléktőkébe helyezésével, valamint a tárgyévben végrehajtott hozamvisszavonások eredményeként a tartaléktőke mérlegfordulónapi záró állománya eft-ra emelkedett. A tartaléktőke állományából más tartalékok javára történő átcsoportosítás, illetve egyéb állományváltozás a tárgyévben nem történt. 27

46 A működési eredmény és tartalék alakulása A pénztár működési és kiegészítő vállalkozási eredményének alakulását a terv- és tényadatok tükrében az alábbi táblázat mutatja be: Adatok eft-ban Megnevezés Terv Tény Terv Tény Működési tevékenység eredménye Kiegészítő vállalkozási tevékenység eredménye Működés tárgyévi eredménye összesen A működési célú bevételek alakulása A működési tartalék tárgyévi változását meghatározó bevételek jogcímek szerinti alakulását a következő táblázat mutatja be: Adatok eft-ban EK A) Megnevezés A 01 Tagok által fizetett tagdíj A 02 Munkáltatói tagdíj-hozzájárulás A 03 Meg nem fizetett tagdíjak miatti tartalékképzés (-) A 04 Utólag befolyt tagdíjak A 08 Működési célra juttatott eseti adomány A 05 Tagdíjbevételek összesen A 06 Tagok egyéb befizetései A 09 Meg nem fizetett tagdíjak tartalékának felhasználása hitelezési veszteség miatt A 09 Különféle egyéb bevételek A 10 Működési célú bevételek összesen A 21 Befektetési tevékenység bevételei A 34 Kiegészítő váll. tev. bevételei - - Működési tartalék bevételei összesen

47 A pénztár évi működési bevételei összességében eft-tal haladták meg az előző évi bevételeket, amely átlagosan 11 %-os növekedést jelent. A változás legfőbb eleme a tagdíjak növekedése, a másik legjelentékenyebb összetevője pedig a hozambevételek emelkedése. Ezzel párhuzamosan mérsékelten nőttek az egyéb bevételek is, emelkedésük részben a tagok elszámolásai során levont díjtételek évközi növeléséből adódott. Kiegészítő vállalkozási tevékenységet a pénztár nem folytatott, így ilyen címen bevétel sem realizálódott. Működési költségek és ráfordítások A működési tartalék tárgyévi változását meghatározó kiadások jogcímek szerinti alakulását a következő táblázat mutatja be: Adatok eft-ban EK A) Költségnemek A 111 Anyagjellegű ráfordítások A 112 Személyi jellegű ráfordítások A 113 Értékcsökkenési leírás Működési költségek A 1141 Felügyelettel kapcsolatos ráfordítások A 1143 Egyéb ráfordítások A 114 Működéssel kapcsolatos egyéb ráford Működéssel kapcs. költségek és ráford A 29 Befektetési tev. ráfordításai Működési tartalék ráfordításai A beszámolás évében a működési tartalék kiadásai az előző évi kiadásokhoz viszonyítva közel azonos volumenben merültek fel, az adatok azonban közvetlenül csak a évi beolvadás közel 17 millió forint összegű, egyszeri jellegű költségeinek kiszűrésével hasonlíthatóak össze. A mindinkább állandósuló kiadási szerkezetet évek óta az egypénztáras tevékenységre épülő működési modell megszilárdítására és a munkavégzés szakmai színvonalának megtartására irányuló költségtakarékos szempontok alakították. A működési tevékenység tárgyévi feltételei az év során kiegyenlített eloszlást mutatnak, így az első negyedévben kiemelkedően magas, a második, harmadik és negyedik negyedévben közel azonos nagyságrendű pozitív működési eredmény képződött. Összességében a pénztár figyelembe véve a tárgyévben elért eredményt is december 31-én 818 millió forint saját tőkével rendelkezik, így jövőbeni működési kockázatok nem valószínűsíthetők. 29

48 E) CÉLTARTALÉKOK A fedezeti céltartalék alakulása A pénztár egyéni- és szolgáltatási számlákon kimutatott, halmozott fedezeti céltartalékának terv- és tényadatait az alábbi táblázat foglalja össze: Adatok eft-ban Megnevezés Terv Tény Terv Tény Egyéni számlákon kimutatott Szolgáltatási számlákon kimutatott Fedezeti céltartalék összesen: A évi mérleg fordulónapján kimutatott fedezeti tartalék záró állománya a tervezett szint közelében alakult. Ezen belül az egyéni számlák állománya szinte pontosan a terv szerint, a szolgáltatási számláké jóval a terv felett alakult. (Ennek oka, hogy utóbbi nehezebben tervezhető, illetve a terv készítésekor még nem volt előre látható, hogy 2016-tól a szolgáltatási portfólióban lévő tagok lehetőségei kibővülnek a tagdíj tovább fizetésével.) A fedezeti céltartalék nyitó és záró állományának különbözete, azaz a tartalék tárgyévi növekedése eft-ot tett ki. Az éves fedezeti céltartalék képzés eft tervezett összegével szemben a évi tényleges fedezeti céltartalék képzés összege eft volt, mely az előző évit és a tervet is jelentősen meghaladta. Az éves képzés összegéből eft az egyéni számlákon jóváírt szolgáltatási célú bevételekből képzett céltartalék, eft az egyéni és szolgáltatási számlákon jóváírt realizált hozamból képzett céltartalék és eft az egyéni és szolgáltatási számlákon jóváírt értékelési különbözetből képzett céltartalék összege. A további terv-tény adatok összehasonlításából látható, hogy a fedezeti tartalék terhére elszámolt kifizetések összege a tervet meghaladóan alakult, további jelentős eltérést mutat a fedezeti tartalék nyitó állományának túltervezettsége. (Összehasonlításul: a évi nyitó fedezeti céltartalék tervezett összege eft, tényleges összege eft. Az igénybevett egyösszegű- és járadékszolgáltatások, várakozási idő utáni kifizetések, valamint az átlépésekhez kapcsolódóan elvitt fedezet együttes tervezett éves összege 2,9 milliárd Ft volt, ezzel szemben a tényleges kifizetés 3,9 milliárd forintot tett ki.) A pénztári szolgáltatások fedezetének tárgyévi bevételei: Adatok eft-ban Sor Megnevezés B 01 Tagok által fizetett tagdíj

49 Sor Megnevezés B 02 Munkáltatói tagdíj hozzájárulás B 03 Meg nem fizetett tagdíjak miatti tartalékképzés (-) B 04 Utólag befolyt tagdíjak B 05 Tagdíjbevételek összesen B 06 Tagok egyéb befizetései B 061 B 08 Tag nyilatkozata alapján az adóhatóság által átutalt összeg Szolgáltatások fedezetére juttatott eseti adomány B 09 Szolgáltatási célú egyéb bevételek B 10 Egyéni számlán jóváírt szolgáltatási célú bevételek összesen B 12 Kapott kamatok, kamatjellegű bevételek B 13 Tulajdoni részesedést jelentő és hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok nyereségjellegű különbözete B 14 Befektetési jegyek realizált hozama B 15 Kapott osztalékok és részesedések B 16 Pénzügyi műveletek egyéb realizált bevételei B 17 B 18 Értékelési különbözetben elszámolt várható hozam Befektetési célú ingatlanok hasznosításából, eladásából származó bevétel B 19 Befektetési tevékenység bevételei Fedezeti tartalék bevételei A pénztár évi fedezeti célú bevételei az előző évi bevételeket meghaladóan teljesültek. A tagdíjbevételek összességében mintegy 16 %-kal kedvezőbben alakultak, mind az egyéni-, mind a munkáltatói befizetések a tavalyi szint felett teljesültek, ezen belül mind az egységes-, mind a többlet tagdíjak emelkedtek. További kedvező körülményt jelent, hogy a tagok nyilatkozata alapján az adóhatóság által kiutalt személyi jövedelemadó kedvezmény (adójóváírás) éves összege több mint másfélszeresére emelkedett az előző évhez képest (ez a pozitív tendencia évek óta folyamatos, részben azért is, mert a konkurrenciát jelentő Honvéd Egészségpénztár megszűnt.) A pénzügyi tervben előirányzott fedezeti célú bevételek éves összegét eft-ban határozta meg a pénztár, melyből eft volt a tagdíjjellegűés eft a hozamjellegű bevételek tervezett összege. A terv- és tényadatok összehasonlítása alapján mind a tagdíjbevételek, mind a hozambevételek a várakozások felett teljesültek. Az eltérés oka a tervezésben rejlő nagyfokú bizonytalanságból, és a bázisalapon óvatos becsléssel meghatározott tervezési szempontokból adódott. 31

50 A pénztári szolgáltatások fedezetének tárgyévi ráfordításai: Adatok eft-ban Sor Megnevezés B 11 B 11 B 21 Meg nem fizetett tagdíjak hitelezési vesztesége Egyéni számlán elszámolt szolgáltatási célú egyéb ráfordítások Tulajdoni részesedést jelentő és hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok veszteségjellegű különbözete B 22 Befektetési jegyek realizált vesztesége B 24 Befektetési célú ingatlanokkal kapcsolatos ráfordítások B 251 Vagyonkezelői díjak B 252 Letétkezelői díjak B 25 B 26 Befektetési tevékenységgel kapcsolatos egyéb ráfordítások Befektetési tevékenység ráfordításai összesen Fedezeti tartalék ráfordításai A pénztár évi fedezeti célú ráfordításai mindössze 5 %-kal maradtak el az előző évihez képest, szerkezetükben jelentősebb átrendeződés nem történt. A befektetési ráfordítások alakulásában a befektetési jegyek realizált veszteségének csökkenése volt meghatározó. A fedezeti tartalékot növelő tételek tárgyévi alakulása jogcímenként: Adatok eft-ban Sor Megnevezés Bevétel összege B 281 Egyéni számlákon jóváírt szolgáltatási célú bevételek B 1911,21 Befektetési tevékenység realizált hozambevételei B 1912,22 Fedezeti portfólió értékelési különbözete EA 103 Más pénztárból átlépő pénztártagok áthozott tagi követelése EA 113 Egyéb állományváltozás 150 EA 106 Függő számla hozama 485 Fedezeti céltartalék tárgyévi növekedése

51 A fedezeti tartalékot csökkentő tételek tárgyévi alakulása jogcímenként: Adatok eft-ban Sor Megnevezés Kiadás összege B 26 Befektetési tevékenység ráfordításai B 11 Szolgáltatási célú egyéb ráfordítások EA 209 EA 109 EA 210 Tagoknak, kedvezményezetteknek nyújtott pénztári szolgáltatások Tagoknak, kedvezményezetteknek visszatérítés EA 110 Más pénztárba átlépő tag követelésének átadása EA 113 Tagi kölcsön fedezet átvezetése EA 113 Tagi lekötés érvényesítése EA 113 Portfólióváltás költsége 187 EA éves várakozási idő lejárta utáni kifizetés EA 113 Hozamvisszavonás működési tartalék javára EA 111 Egyéb állományváltozás 278 Fedezeti céltartalék tárgyévi csökkenése A fedezeti céltartalék záró állományának alakulása: Adatok eft-ban Sor Megnevezés Összeg F 122/k Nyitó állomány ( ) Tárgyévi növekedés összesen Tárgyévi csökkenés összesen F 122/p Záró állomány ( ) A fedezeti tartalék javára más tartalékból történő átcsoportosítás a tárgyévben a függő számla hozama címén történt, továbbá tévesen felszámított tagi kölcsön késedelmi kamat érvényesítése miatt a működési tartalékból 150 eft került visszapótlásra. A tagok pénztárváltásával összefüggésben elszámolt, hozott és elvitt fedezeti tartalék egymáshoz viszonyított nagyságrendje közel háromszoros nagyságrendben az elvitt fedezet javára alakult. 33

52 A fedezeti tartalék kiadásainak továbbra is meghatározó eleme a pénztártagok részére nyújtott várakozási idő utáni kifizetések 2,7 milliárd forint közeli éves összege, amely vagyonarányosan közel 6 %-kal csökkentette a tartalék állományát. A következő táblázat a mérleg fordulónapján igényjogosult (a várakozási idő figyelembevételével megállapított kifizetés igénybevételére jogosult), valamint a következő naptári éven belül igényjogosulttá váló pénztártagok létszámát és egyéni számlájuk állását tartalmazza a december 31-én érvényes tőke-hozam megbontás szerint: Megnevezés december 31-én igényjogosultsággal rendelkező tagok Következő naptári éven belül igényjogosulttá váló tagok Létszám (fő) Egyéni számla egyenlege én Tőke (eft) Hozam (eft) Összesen (eft) Összesen: A működési céltartalék alakulása A működési céltartalék alakulása mérlegcsoportonként: Adatok eft-ban Megnevezés F 121 Működési céltartalék F 1212 Működési portfolió értékelési különbözetéből képzett céltartalék F Időarányosan járó kamat F Egyéb piaci értékítéletből adódó értékkülönbözet A mérlegsoron a működési portfólió befektetett eszközeinek záró piaci értékéhez kapcsolódó értékelési különbözet kerül kimutatásra, mely a mérleg fordulónapján eft, ebből a pénztár által lekötött betét (123 millió Ft) időarányosan járó kamata 0 eft, a külső vagyonkezelésben lévő értékpapír portfólió (mely csak diszkont kincstárjegyet tartalmaz) értékelési különbözete eft, ebből eft a járó kamat és eft az egyéb piaci értékítéletből adódó (pozitív) értékelési különbözet. 34

53 A likviditási céltartalék alakulása A pénztár halmozott likviditási céltartalékának terv- és tényadatait a következő táblázat foglalja össze: Adatok eft-ban Megnevezés Terv Tény Terv Tény Likviditási és kockázati céltartalék Egyéb likviditási célokra képzett Azonosítatlan befizetések befektetési hozamára képzett Likviditási portfólió értékelési különbözete A likviditási tartalék december 31-ei záró állománya a pénzügyi tervvel összhangban alakult. A évi állományváltozások összevont hatásaként a tartaléknak a bázisév záró állományához viszonyított 1,60 %-os tárgyévi növekedése eft-ot tett ki. A tartalékból átcsoportosítás a év során sem történt, a tartalékot a tárgyévben 1633 eft összegű képzés növelte és 491 eft összegű felhasználás csökkentette. A tartalékból felhasználás 485 eft összegben a függő számla hozamának fedezeti tartalékba történő átvezetése jogcímén történt (a függőből történő beazonosítás T+5. napon történik), ezen felül további 101 eft került átvezetésre a függő hozamra képzett tartalékból az egyéb kockázatokra képzett likviditási céltartalékba, 6 eft pedig a működési tartalékba. A képzés összegéből 72 eft értékelési különbözetre, 595 eft a függő befizetések hozamára, 966 eft pedig egyéb likviditási célokra került megképzésre. A likviditási tartalékképzés tárgyévi alakulását továbbra is az határozza meg, hogy a pénztár a tagdíjbevételeiből likviditási tartalékot nem képez. Ennek megfelelően a pénzügyi terv és a tartalék tényleges tárgyévi növekménye csak a befektetési teljesítményből származó eredményt tartalmazza, ily módon nagy biztonsággal tervezhető. (Összehasonlításul: a likviditási tartalék befektetéséből képződött tárgyévi eredmény eft, ugyanez a pénzügyi tervben eft.) A likviditási tartalék tárgyévi bevételei: Adatok eft-ban Sor Megnevezés C 01 Tagok által fizetett tagdíj - - C 02 Munkáltatói tagdíj hozzájárulás - - C 03 Meg nem fizetett tagdíjak - - C 04 Utólag befolyt tagdíjak - - C 05 Tagdíjbevételek összesen

54 Sor Megnevezés C 09 Meg nem fizetett tagdíjak tartalékának felhasználása hitelezési veszt. miatt - - C 10 Likviditási célú tagdíj és egyéb bevételek - - C 12 Kapott kamatok C 13 Értékpapír eladás árfolyamnyeresége C 17 Értékelési különbözetben elszámolt várható hozam C 19 Befektetési tevékenység bevételei Likviditási tartalék bevételei A likviditási tartalék tárgyévi ráfordításai Adatok eft-ban Sor Megnevezés C 11 Likviditási célú egyéb ráfordítások - - C 21 Értékpapírok árfolyamvesztesége C 251 Vagyonkezelői díjak C 252 Letétkezelői díjak C 26 Befektetési tevékenység ráfordításai Likviditási tartalék ráfordításai A likviditási tartalék ráfordításai az értékpapírok árfolyamvesztesége miatt az előző évihez viszonyítva több mint kétszeres volumenben merültek fel, ugyanakkor a pénzügyi tervben előirányzott 56 eft-hoz képest is jelentősen túlteljesültek. (Az előző évben a befektetési ráfordítások csak vagyon- és letétkezelői díjakat tartalmaztak.)a likviditási portfólió vagyonkezelői befektetése kizárólag diszkont kincstárjegyet tartalmaz. A likviditási tartalék tárgyévi összesített állományváltozásai: Adatok eft-ban Sor Megnevezés Bevétel összege C 19 Befektetési tevékenység bevétele OEB 306 Egyéb likvid célú bevételek 101 Likviditási tartalék tárgyévi növekedése

55 Sor Megnevezés Kiadás összege C 11 Likviditási célú egyéb ráfordítások - C 26 Befektetési tevékenység ráfordításai 559 OEB 207 Átcsoportosítás egyéni számlákra (függő számla hozama) 485 OEB 210 Átcsoportosítás egyéb likviditási kock. képzett céltart-ba 101 OEB 209 Átcsoportosítás működési tartalékba 6 Likviditási tartalék tárgyévi csökkenése A likviditási tartalék állományának alakulása: Adatok eft-ban Sor Megnevezés Összeg F 123/k. Nyitó állomány ( ) Tárgyévi növekedés összesen Tárgyévi csökkenés összesen F 123/p. Záró állomány ( ) Meg nem fizetett tagdíjak tartaléka A meg nem fizetett tagdíjak tartalékának alakulása mérlegcsoportonként: Adatok eft-ban Sor Megnevezés F 124 Meg nem fizetett tagdíjak tartaléka F 1241 Működési célú tagdíjak tartaléka F 1242 Fedezeti célú tagdíjak tartaléka F 1243 Likviditási célú tagdíjak tartaléka 1 - A pénztár meg nem fizetett tagdíjak tartalékának tárgyévi állományváltozásai eredményeként a tartalék záró állománya az előző év végéhez képest 6,2 %-kal, eft-tal növekedett. 37

56 A évi hátralék leírása márciusában megtörtént, így a pénztár a meg nem fizetett tagdíjak tartalékában a mérleg fordulónapján csak éven belül előírt hátralékot tart nyilván. A Meg nem fizetett tagdíjak tartalékának évi állományváltozásai az alábbiak: Nyitó (429. fk január 01-én) Utólag befolyt (94 fk évi forgalma) Hitelezési veszteségként leírt ( fk évi forgalma) Előírt hátralék ( fk évi forgalma) Meg nem fizetett tagdíjak tartaléka dec. 31-én (429. fk december 31-én) A céltartalékok állományának összesített alakulása A céltartalékok állományának évi alakulását az alábbi táblázat foglalja össze: Sor Megnevezés Nyitó állomány ( ) évi változások Adatok eft-ban Záró állomány ( ) 01. Működési céltartalék jövőbeni kötelezettségre működési portfolió értékelési különbözetére Fedezeti céltartalék egyéni számlákon szolgáltatási számlán Likviditási céltartalék értékelési különbözetre egyéb likvid célra azonosítatlan befizetések befektetési hozamára Meg nem fizetett tagdíjak tartaléka működési célú fedezeti célú likviditási célú MINDÖSSZESEN:

57 F) KÖTELEZETTSÉGEK Hosszú lejáratú kötelezettségek A mérleg forduló napján éven túli, hosszú lejáratú kötelezettséget a pénztár nem tart nyilván Rövid lejáratú kötelezettségek A rövid lejáratú kötelezettségek alakulását mérlegcsoportonként az alábbi táblázat mutatja be: Adatok eft-ban Megnevezés F 132 Rövid lejáratú kötelezettségek F 1321 Tagokkal szembeni kötelezettségek F 1322 F 1324 F F F Kötelezettség áruszállításból és szolgáltatásból Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek Munkáltatóhoz rendelhető függő befizetések Munkáltatóhoz nem rendelhető függő befizetések Pénztártaghoz nem rendelhető függő befizetések F 1325 Azonosítatlan függő befizetések A rövid lejáratú kötelezettségek záró állománya mintegy 22 %-kal nőtt az előző évhez képest és összetétele is kissé módosult. Tagokkal szembeni kötelezettséget eft összegben egy fő elhunyt pénztártag kedvezményezettjével szemben tart nyilván a pénztár. A szállítókkal szembeni kötelezettségek záró állománya alacsony, mivel a számlázásra vonatkozó (2016. január 1-jétől hatályos) általános forgalmi adó levonási szabályok miatt a partnerek december havi számláik kiállításakor teljesítési, kiállítási és fizetési dátumként is évi dátumot határoztak meg, így minden olyan számla, melynek kelte december 31-nél későbbi, passzív időbeli elhatárolásként került könyvelésre. Az egyéb rövid lejáratú kötelezettségek között eft összegben felügyeleti díj címén elszámolt kötelezettséget és eft összegben a Concorde Zrt. vagyonkezelővel szembeni (értékpapír vásárlás, működési portfólió) tart nyilván a pénztár a mérleg fordulónapján. A év első hónapjában valamennyi kötelezettség rendezésre került. Az azonosítatlan függő befizetések záró állománya az előző évhez képest közel harmadával csökkent. A munkáltatóhoz rendelhető függő befizetések állományának évi nyitó állománya eft, tárgyévi növekedése eft, a beazonosítás révén egyéni számlán jóváírásra került eft, visszautalásra került eft, záró értéke eft december 31-i záró állomány december közepétől keletkezett befizetéseket tartalmaz, feldolgozásuk januárjában megtörtént. 39

58 A munkáltatóhoz nem rendelhető függő befizetések állományának évi nyitó állománya 5 eft, tárgyévi növekedése eft, a tárgyévben visszautalásra került eft, beazonosításra került nulla eft, záró állomány nulla eft. A pénztártaghoz nem rendelhető függő befizetések január 1-i nyitó állománya eft volt, tárgyévi növekedése eft, visszautalásra került eft, beazonosításra került eft. A december 31-i záró állomány eft, mely decemberben postai úton beérkezett egyéni befizetéseket tartalmaz, valamennyi tétel januárjában beazonosításra került. A függő állomány kizárólag harminc napon belüli azonosítatlan tételeket tartalmaz. A munkáltatóhoz rendelhető azonosítatlan függő befizetések állományának tárgyévi csökkenése havonkénti bontásban a következő: (Adatok eft-ban) Megnevezés Azonosított Visszautalt Csökkenés összesen Január Február Március Április Május Június Július Augusztus Szeptember Október November December Mindösszesen A munkáltatóhoz nem rendelhető azonosítatlan függő befizetések állományának tárgyévi csökkenése 30 napos időintervallumonkénti (havonkénti) bontásban, eft-ban: (Adatok eft-ban) Megnevezés Azonosított Visszautalt Csökkenés összesen Január Február Március Április Május Június

59 Megnevezés Azonosított Visszautalt Csökkenés összesen Július Augusztus Szeptember Október November December Mindösszesen A pénztártaghoz nem rendelhető azonosítatlan függő befizetések állományának tárgyévi csökkenése 30 napos időintervallumonkénti (havonkénti) bontásban a következő: (Adatok eft-ban) Megnevezés Azonosított Visszautalt Csökkenés összesen Január Február Március Április Május Június Július Augusztus Szeptember Október November December Mindösszesen G) PASSZÍV IDŐBELI ELHATÁROLÁSOK Bevételek és ráfordítások passzív időbeli elhatárolása A passzív időbeli elhatárolások bemutatása mérlegcsoportonként 41

60 Adatok eft-ban Megnevezés F 14 Passzív időbeli elhatárolások F 141 F 142 Bevételek passzív időbeli elhatárolása Költségek és ráfordítások passzív időbeli elhatárolása A mérleg fordulónapján passzív időbeli elhatárolásként a pénztár olyan költségeket mutat ki, melyek a december havi teljesítéseket tartalmazzák, de a számlázás során a teljesítés és a kiállítás kelte, továbbá a fizetési határidő egyaránt évi keltezéssel került meghatározásra. Ezek összértéke eft, melyből eft-ot tesznek ki a vagyon- és letétkezelési díjak, 165 eft-ot pedig az egyéb teljesítésből származó költségek. A kötelezettségek pénzügyi rendezése január 20-ig maradéktalanul megtörtént. Ez a mérlegsor tartalmazza továbbá 1 fő pénztári megbízott évi tevékenységéért januárjában kifizetett 115 eft eseti megbízási díjat, valamint annak járulékát 28 eft összegben. További passzív időbeli elhatárolásként mutatja ki a pénztár a számlavezető bank (Raiffeisen Bank Zrt.) által január 02-án terhelt, IV. negyedévet terhelő számlavezetési díjak és forgalmi jutalékok összegét eft összértékben. 6. AZ ÉVES BESZÁMOLÓHOZ KAPCSOLÓDÓ KIEGÉSZÍTŐ, TÁJÉKOZTATÓ ADATOK 6.1. A pénztár bérköltségeinek megoszlása állománycsoportonként A 6.1. és 6.2 pontban szereplő alábbi táblázatok a befektetési részleg költségeit nem tartalmazzák, azok a saját vagyonkezeléshez kapcsolódó ráfordításként a fedezeti tartalék terhére kerültek elszámolásra. Adatok eft-ban Megnevezés Pénztári alkalmazottak Tisztségviselők Megbízás és egyéb jogviszony Összesen:

61 6.2. Dolgozói juttatások A pénztár az alábbi béren kívüli juttatásokat nyújtotta a pénztári alkalmazottak részére: önkéntes pénztári munkáltatói hozzájárulás a bruttó besorolási bér 8 %-ában Ft/fő/hó egységes összegű egészségpénztári tagdíj hozzájárulás Ft/fő/hó összegű Erzsébet kártya feltöltés (étkezési zseb) Ft/fő/hó összegű SZÉP-kártya feltöltés A pénztári alkalmazottak részére nyújtott juttatások alakulása Adatok eft-ban Megnevezés Összeg Önkéntes pénztári hozzájárulás Egészségpénztári hozzájárulás 302 Erzsébet utalvány plussz (étkezési zseb) SZÉP-kártya Összesen A pénztár tisztségviselőinek tiszteletdíj- és létszám alakulása Megnevezés Létszám (fő) Tiszteletdíj (eft) Átlagos tiszteletdíj (eft/fő/év) Igazgatótanács Ellenőrző Bizottság Összesen: A tiszteletdíjak a minimálbér szabályozását előíró törvényi változásokkal összhangban alakultak, az elnöki tiszteletdíj továbbra is a minimálbér másfélszerese, a tagok esetében pedig a minimálbér összege az előző évek gyakorlatával megegyezően. Az IT és az EB létszámában és összetételében az előző év végi állapothoz képest változás nem történt A pénztár alkalmazotti létszáma (fő) Megnevezés Teljes munkaidőben foglalkoztatottak Részmunkaidőben foglalkoztatottak (takarító) 1 1 Összesen: A pénztári alkalmazottak záró állományi létszáma és összetétele az előző év végi állapothoz képest nem változott. 43

62 6.5. Egyéb kiegészítések az éves beszámolóhoz A pénztár ügyvezető igazgatójának a beszámolás időszakát terhelő bruttó pénzbeli járandósága Ft-ot tett ki, melyből Ft rendszeres, Ft pedig nem rendszeres jövedelemként került kifizetésre. Ezen felül az ügyvezető igazgató részére nyújtott természetbeni juttatások (Erzsébet étkezési kártya, egészség- és nyugdíjpénztári hozzájárulás, SZÉP kártya) együttes éves összege Ft volt. A vezető tisztségviselők nevében a pénztár garanciát nem vállalt, részükre a tárgyévben előleg, illetve kölcsön nyújtás nem történt. A pénztár évi könyvvezetése, munkafolyamatba épített belső ellenőrzése és a beszámoló összeállítása során jelentős összegű hiba feltárására nem került sor. A könyvvizsgálat a pénztár vagyoni-, jövedelmi helyzetét, tartalékainak alakulását, a pénztár éves beszámolóinak valódiságát érintő, a megbízható, valós képet befolyásoló jelentős összegű hibát nem tárt fel. A pénztár határidős- és opciós befektetési ügyleteket a évben, valamint a mérlegkészítés időszakában nem kötött. A beszámolás évében a pénztár értékpapír-kölcsönzési tevékenységet nem végzett, kockázati-tőkealap jellegű befektetési ügyleteket nem eszközölt. A pénztár fedezeti- és biztonsági céltartalékai az általános jövedelmi viszonyoknak, valamint a jellemző makrogazdasági tendenciáknak megfelelően alakultak, a tartalékok egymás közötti arányai az üzemszerű működést biztosították. A tartalékhányadok évközi módosítására, illetve a tartalékok egymás közötti átcsoportosítására nem került sor. A pénztár tárgyi eszköz állományában a környezet védelmét közvetlenül szolgáló eszközök nem szerepelnek, a beszámolás évében a pénztár tevékenységéhez kapcsolódóan környezetvédelemmel összefüggő költség, kötelezettség nem merült fel. A pénztár a mérleg fordulónapján eft összegű, MKB Bankkal szembeni hitelbiztosítékként nyilvántartott tagi lekötést mutat ki a nullás számlaosztályban összesen 8 fő pénztártag egyéni számlájának fedezete mellett. Más egyéb mérlegen kívüli függő-, illetve biztos jövőbeni kötelezettségvállalással a pénztár nem rendelkezik. A pénztár a évben kiegészítő vállalkozási tevékenységet nem folytatott. A taglétszám és a szolgáltatások korévenkénti bemutatása a beszámoló mellékletét képező biztosításmatematikai statisztikai jelentésben található. A pénztár január 1-jétől bevezette az elszámoló egységen alapuló nyilvántartási rendszert, illetve 2008-tól választható portfóliókon alapuló befektetési rendszert működtet. A pénztári beszámolót az ITAG Könyvvizsgáló Kft. (címe 9024 Győr, Kálvária u. 55, cégjegyzékszáma: , adószáma: ) auditálta. A társaság részéről a könyvvizsgálói feladatokat Dr. Szabóné Dr. Pente Ilona (kamarai tagsági szám: , PSZÁF nyilv.t.sz. Ept /03) látta el. A könyvvizsgálat éves díja számla alapján eft volt. A pénztár részéről a beszámoló összeállításáért felelős személy neve: Ballainé Krikker Zsuzsanna (gazdasági igazgatóhelyettes), regisztrációs száma:

63 6.6. Jelentős események a mérlegfordulónapot követően A mérlegkészítés és a könyvvizsgálat időszakában a üzleti évről összeállított éves beszámolóban bemutatott vagyoni helyzetet érdemben befolyásoló, a pénztár szokásos tevékenységét érintő rendkívüli esemény nem történt. 7. A BEFEKTETÉSEK ALAKULÁSA A ÉVBEN A pénztár a január 1-jétől bevezetett elszámoló egység alapú rendszer szerint működteti a fedezeti és a függő tartalék portfólióit. A pénztári vagyon letétkezelési tevékenységét az elmúlt évekhez hasonlóan a Raiffeisen Bank Zrt. végezte, a pénztár folyószámla vezetési feladatainak ellátása mellett. A pénztár a befektetett vagyon kezelését a tárgyév során saját, és külső vagyonkezelés keretében végezte. A évben a pénztár külső vagyonkezelői partnerei a Concorde Alapkezelő Zrt. és az Equilor Alapkezelő Zrt. voltak. A Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár vagyoni helyzetének alakulására jelentős hatással járó pénz- és tőkepiaci esemény a évben nem történt. A pénztár a évben is folytatta a tőle megszokott megfontolt, biztonságra törekvő befektetési tevékenységét a többes vagyonkezelési rendszerben. A Befektetési Politikában foglaltak maradéktalanul betartásra kerültek a évben. A Befektetési Politika a tavalyi esztendő során kikerült a Választható Portfóliós Szabályzatból, így visszakerült az Igazgatótanács hatáskörébe. A mérlegkészítés időszakában a évre vonatkozó, a Befektetési Politikát érintő módosítási szándék nem fogalmazódott meg. A külső, és a saját vagyonkezelést meghatározó portfóliókezelési irányelvek eltérő szerkezetet mutatnak, amelynek hatására az egyes portfoliók eltérő arányban kerültek elhelyezésre az egyes vagyonkezelőkhöz. Vagyonmegosztás a évben Klasszikus portfólió Kiegyensúlyozott portfólió Növekedési portfólió Pénzpiaci portfólió Szolgáltatási portfólió Függő portfólió Működési portfólió Likviditási portfólió Külső vagyonkezelés aránya Concorde Alapkezelő Zrt. Equilor Alapkezelő Zrt. 15% 100% 0% 40% 50% 50% 50% 50% 50% 0% 0 % 0% 0% 0% 0% 0% 0% 0% 80% 100% 0% 90% 100% 0% Saját vagyonkezelés aránya 85% 60% 50% 100% 100% 100% 20% 10% 45

64 A pénztár teljesítményméréshez és a stratégiai eszközallokációjához használt pénz és tőkepiaci indexei a következők: ZMAX index a rövid távú, pénzpiaci befektetések teljesítményének mérőszáma (6 hónapnál rövidebb állampapírokra vonatkozóan), MAX Composite a hazai kötvények referenciaindex mutatója (a három hónapnál hosszabb hátralévő futamidejű állampapírok mérőszáma), BUX index a hazai részvényekre vonatkozóan, CETOP20 index a közép-európai részvényekre vonatkozóan, MSCI World index a nemzetközi részvénypiacok mérésére a legátfogóbb globális részvényindex, amely a fejlett világ 23 országának közel 1900 részvényét tartalmazza, BIX index az ingatlan befektetések referencia indexeként a meghatározó ingatlanalapok eszközértékének változását képezi le, 1 éves BUBOR a tagi kölcsön referencia indexeként a bankközi átlagos forint hitelkamatlábat testesíti meg. A év során a pénztári Befektetési politikában meghatározott referencia indexek arányai a választható portfóliók tekintetében nem változtak. Referencia indexek összetétele Klasszikus portfólió Kiegyensúlyozott portfólió Növekedési portfólió Pénzpiaci portfólió ZMAX ,00% MAX Composite 91,00% 73,00% 56,00% - BUX 2,00% 4,00% 9,00% - CETOP20 4,00% 14,20% 18,50% - MSCI World 2,00% 5,80% 14,50% - BIX - 2,00% 1,00% - BUBOR 1 éves 1,00% 1,00% 1,00% - Összesen 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% A pénztár egyéb portfólióinak referencia indexe a év során nem változott, kivéve a Szolgáltatási portfóliót. Referencia indexek összetétele Likviditási portfólió Működési portfólió Szolgáltatási portfólió / tól/ RMAX 100,00% 100,00% BUBOR 1 havi ,00% Összesen 100,00% 100,00% 100,00% 46

65 A pénztári portfóliók év végi eszközarányait az alábbi táblázatok tartalmazzák: Befektetési eszközcsoport arányai én Klasszikus portfólió Kiegyensúlyozott portfólió Növekedési portfólió Pénzpiaci portfólió Bankszámla egyenleg 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% Bankbetét 0,59% 0,04% 0,01% 99,75% Magyar állampapír 86,12% 65,57% 50,07% 0,00% Állam által garantált értékp. 0,00% 1,49% 0,56% 0,00% Jelzáloglevél 2,76% 1,87% 1,99% 0,00% Magyar részvény 2,35% 5,40% 11,20% 0,00% Befektetési jegy (nemzetközi részvények) 7,63% 23,01% 34,83% 0,00% Befektetési jegy (hazai ingatlan befektetési alapok) 0,00% 0,84% 0,78% 0,00% Ingatlan 0,00% 1,33% 0,00% 0,00% Tagi kölcsön 0,55% 0,45% 0,56% 0,25% Összesen: 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% Befektetési eszközcsoport arányai én Szolgáltatási portfólió Függő portfólió Működési portfólió Likviditási portfólió Bankszámla egyenleg 0,00% 0,11% 0,00% 0,01% Bankbetét 100,00% 99,89% 15,24% 9,05% Magyar állampapír 0,00% 0,00% 84,76% 90,94% Hitelintézeti kötvény 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% Jelzáloglevél 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% Magyar részvény 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% Befektetési jegy (nemzetközi részvények) 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% Befektetési jegy (hazai ingatlan befektetési alapok) 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% Ingatlan 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% Tagi kölcsön 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% Összesen: 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% Az egyes portfóliókhoz tartozó pénzszámlák továbbra is folyószámlaként működnek, de a napi záró egyenlegek egynapos látra szóló betétként kamatoznak. A számlavezető bankkal kötött megállapodás alapján, a számlához kapcsolódó kamat mértéke december 31-én fix 0,20%, amely naponta kerül jóváírásra. A pénztár ingatlan portfóliója továbbra is egy beépítetlen telek-ingatlanból áll, mely Sopronkőhida-Tómalom területén m 2 -en helyezkedik el. Az ingatlan piaci értéke az ORIGO-SÁNTA Építő Zrt. (ingatlanértékelő) által december 31-ére, mint fordulónapra elvégzett értékbecslés alapján 445 millió Ft-ra emelkedett az előző évben kimutatott értékhez (a forgalmi érték én: Ft) képest. 47

66 Az ingatlan főbb adatai december 31-én: Megnevezés Beszerzési érték Beruházás Könyv szerinti érték Értékelési különbözet (adatok Ft-ban) Piaci érték Sopron A pénztár a telek-ingatlanon az eddig kiépítésre került vízvezeték és szennyvízcsatorna gerinchálózatokon kívül egyéb közműfejlesztést nem tervez. A terület szabályozási tervét és helyi építési szabályzatát Sopron MJV Közgyűlése az újra terveztetés után november 27- én elfogadta. A pénztár 2009-ben a telek bekerítési munkálatait végrehajtatta. A helyi Önkormányzat előírásainak történő folyamatos megfelelés érdekében a pénztár Vállalkozási szerződést kötött az ACTUAL Mérnökiroda Szolgáltató Bt.-vel. A szerződés értelmében a vállalkozó elvégzi a terület, illetve az azt övező 10,5 m sáv kaszálását. Ezzel a jogszabályban, illetve önkormányzati rendeletben meghatározott gyommentesítési kötelezettségeket a pénztár folyamatosan és hiánytalanul teljesíti. A vállalkozói díj évente ,- Ft + ÁFA. A pénztár fő törekvése az ingatlant osztatlanul, egy egységként, kedvező értéken értékesíteni. A pénztári vagyon piaci értékének évi alakulását az alábbi táblázat mutatja be: Portfólió Kiegyensúlyozott Klasszikus Növekedési Pénzpiaci Szolgáltatási Függő Működési Likviditási Pénztári vagyon összesen A pénztári portfoliók évi nyitó és záró piaci értékeit vagyonkezelőnként a következő táblázatok tartalmazzák: Kiegyensúlyozott portfólió Vagyonkezelő Piaci érték (Ft) december 31. Piaci érték (Ft) december 31. Concorde Alapkezelő Zrt Equilor Alapkezelő Zrt Saját vagyonkezelés Összesen:

67 Növekedési portfólió Vagyonkezelő Piaci érték (Ft) december 31. Piaci érték (Ft) december 31. Concorde Alapkezelő Zrt Equilor Alapkezelő Zrt Saját vagyonkezelés Összesen: Klasszikus portfólió Vagyonkezelő Piaci érték (Ft) december 31. Piaci érték (Ft) december 31. Concorde Alapkezelő Zrt Saját vagyonkezelés Összesen: Működési portfólió Vagyonkezelő Piaci érték (Ft) december 31. Piaci érték (Ft) december 31. Concorde Alapkezelő Zrt Saját vagyonkezelés Összesen: Likviditási portfólió Vagyonkezelő Piaci érték (Ft) december 31. Piaci érték (Ft) december 31. Concorde Alapkezelő Zrt Saját vagyonkezelés Összesen: A kizárólagosan pénztári kezelésben lévő portfoliók piaci értékeinek alakulása: Vagyonkezelő Piaci érték (Ft) december 31. Piaci érték (Ft) december 31. Pénzpiaci portfólió Szolgáltatási portfólió Függő portfólió

68 A pénztári vagyon könyv szerinti értékének évi alakulását az alábbi táblázat mutatja be: Portfolió állomány Nyilvántartási értékei Záró érték én (Ft) Záró érték én (Ft) Klasszikus Kiegyensúlyozott Növekedési Pénzpiaci Szolgáltatási Függő Likviditási Működési Összesen: Hazai és nemzetközi tőkepiaci folyamatok: Kötvénypiacok, devizák: Az amerikai jegybank szerepét betöltő FED év utolsó negyedévében a várakozásokkal összhangban kamatemelésről határozott, emellett előretekintve egy szigorúbb pálya felé mozdult el (háromszori kamatemelés várható a évben), mint amit korábban a jegybank kommunikált. Ezzel szemben az Európai Központi Bank (EKB) az elmúlt esztendő során több ízben is az eszközvásárlási programjának meghosszabbításáról döntött (fenntartva a laza monetáris politikáját). A leírtak hatására a forint az euró árfolyamához mérten valamelyest erősödött (0,67%), ugyanakkor az USA dollárhoz képest 2,46%-ot gyengült a hazai fizetőeszköz EUR/HUF ÉS USD/HUF alakulása a évben EUR/HUF USD/HUF 50

69 A Magyar Nemzeti Bank élve a nemzetközi hitelminősítő intézetek felminősítése (magyar szuverén adósság befektetési kategóriába került), illetve a javuló magyar makrogazdasági mutatók adta lehetőséggel, a tavalyi év során három lépésben 0,90%-ra csökkentette az irányadó kamatláb mértékét. A hazai kötvényárfolyamok mindezeknek a kedvező folyamatoknak köszönhetően az év egészét tekintve valamennyi futamidőn csökkentek, azaz árfolyamuk emelkedett. A jegybank deklaráltan 0,90%-on kívánja tartani az alapkamatot (azaz nem csökkenti tovább), ugyanakkor a pénzpiaci hozamok mérséklődésén keresztül kívánja elérni a monetáris kondíciók lazítását és a gazdasági növekedés ennek megfelelő ösztönzését. Ezért a Monetáris Tanács a évben megszűntette a bankok két hetes betételhelyezési lehetőségét, illetve év végén a Monetáris Tanács 750 milliárd forintban tovább korlátozta a három hónapos betét első negyedév végén fennálló állományát. Ez a monetáris politika vezetett oda, hogy év végére a rövidlejáratú (1 évnél rövidebb) bankközi kamatok (BUBOR) és a rövid lejáratú állampapírok hozamai lényegesen alacsonyabbak lettek, mint a jegybanki alapkamat. Jegybanki alapkamat 1 hetes BUBOR 2 havi BUBOR 6 havi BUBOR 12 havi BUBOR ,90% 0,22% 0,34% 0,42% 0,47% 8,00% 7,00% 6,00% 5,00% 4,00% 3,00% 2,00% 1,00% 0,00% -1,00% Hazai ingatlanpiaci és állampapír indexek teljesítménye a évben ZMAX RMAX CMAX BIX 51

70 Részvénypiacok: A tőzsdék emelkedése megállíthatatlan volt egész évben, annak ellenére, hogy az elmúlt időszak legnagyobb pénzügyi kockázataival néztek szembe a befektetők. A 2016-os év rendszerszintű kockázataiként említhetjük a Brexit népszavazást, az olasz alkotmány módosítás referendumát is. Mindemellett a befektetők aggódhattak a német bank óriás, a Deutsche Bank, és a legöregebb olasz bank, az 1452-ben alapított Banca Monté dei Paschi esetleges összeomlása, és annak az európai bankrendszerre gyakorolt negatív hatásai miatt. A felsorolásból természetesen nem maradhat ki az amerikai elnökválasztás sem, amelyben Donald Trump megválasztása váratlanul érte a befektetők nagy részét. Így a év a tőzsdei mozgások szempontjából a meglepetések éve lett, hiszen történhetett bármi, a fő amerikai és európai piacok trendjében a töretlen emelkedés volt tapasztalható (mind az S&P500, mind a Dow Jones részvényindex történelmi csúcsra tört év végére) ban ismét a magyar részvénypiac volt a régió favoritja. A BUX index 33,79%-os emelkedésével a világ kilencedik legjobban teljesítő részvényindexe volt. Ez azért is kiemelkedő teljesítmény, mert 2015-ben szintén figyelemreméltó, 43,81%-ot hozott az index. A tavalyi sikerben része volt mind a négy hazai blue chipnek, azonban az OTP és a MOL 40%- os és 44,76%-os menetelése páratlan volt. A lengyel részvényeknek sikerült az év végére csatlakozniuk a tőzsdei rallyhoz. A régiós versenytársak közül a cseh részvények nem tudták tartani a tempót a magyar és a lengyel részvényekkel az utolsó negyedévben sem, bár decemberi teljesítményükkel szépítettek az első 11 hónapban elért eredményen. 40,00% 35,00% 30,00% 25,00% 20,00% 15,00% 10,00% 5,00% 0,00% -5,00% -10,00% -15,00% Részvényindexek évi hozamalakulása (saját devizában) BUX CETOP20 MSCI World 52

71 A pénz és tőkepiaci indexek évi teljesítménye: Részvények: BUX (hazai) 33,79 % CETOP20 (HUF-ban) 3,63 % MSCI WORLD (HUF-ban) 7,91 % Hazai állampapírok: MAX Composite 6,39 % RMAX 1,22 % ZMAX 0,81 % Ingatlanbefektetések: BIX 7,05 % Bankbetétek: BUBOR (1 éves) 0,97 % Az infláció alakulása a tavalyi évben, illetve az elmúlt 10 és 15 évben: évi éves átlagos infláció mértéke: 0,40% évi december/december infláció mértéke: 1,80% Átlagos éves december/december infláció mértéke az elmúlt 10 évben: 3,22% Átlagos éves december/december infláció mértéke az elmúlt 15 évben: 3,86% A pénztár által nyilvánosságra hozott, hivatalos évi és hosszú távú (10, 15 éves) befektetési teljesítményt bemutató ráták a következők: Megnevezés Klasszikus portfólió Kiegyensúlyozott portfólió Növekedési portfólió Pénzpiaci portfólió Bruttó hozamráta (2016) 6,16% 7,20% 8,78% 0,68% Nettó hozamráta (2016) 6,00% 6,98% 8,56% 0,60% Referencia hozamráta (2016) 6,84% 7,29% 8,63% 0,81% Átlagos 10 éves nettó hozamráta ( ) 6,65% 5,77% 4,86% 4,17% Átlagos 10 éves referencia hozamráta ( ) 7,57% 6,43% 5,06% 4,20% Átlagos 15 éves nettó hozamráta ( ) 7,60% 7,00% 6,39% 5,92% Átlagos 15 éves referencia hozamráta ( ) 8,51% 7,74% 6,81% 6,23% 53

72 A fenti adatok alapján megállapítható, hogy a pénzpiaci portfólió kivételével valamennyi választható portfolió a évben kockázatarányosan több százalékpontnyi reálhozamot ért el. A pénzpiaci portfólió negatív reálhozamának okai a korábban részletezett hazai monetáris politikai célok és azok megvalósításai voltak. Az elmúlt 10, illetve 15 éves időszak átlagos nettó hozamrátái minden portfolió esetében biztosították a nyugdíjpénztári megtakarítások éves átlagos reálérték növekedését. A várakozásokkal szemben az éves átlaghozamok és az átlagos infláció közötti különbség a kockázatokkal fordítottan arányosan alakultak, ugyanis ezen időszak pénzügyi válságai miatti drasztikus részvényárzuhanások és korrekciók, valamint a jelentős magyar kötvénypiaci áremelkedések a Klasszikus portfolió számára hozták a legmagasabb relatív teljesítményt. Portfolió megnevezése Elszámoló egység árfolyam évi nettó hozamráta Kiegyensúlyozott 1, , ,98% Klasszikus 1, , ,00% Növekedési 1, , ,56% Pénzpiaci 1, , ,60% Az alábbi két táblázatban vagyonkezelőnként kerülnek bemutatásra a évben elért hozamok, illetve az egyes portfoliókhoz tartozó referencia indexek teljesítménye. Kiegyensúlyozott pf. Növekedési pf. Klasszikus pf. Pénzpiaci pf. Ref.index Saját Vkz. Ref.index Saját Vkz. Ref.index Saját Vkz. Ref.index Saját Vkz. 6,42% 5,46% 6,39% 6,03% 6,39% 5,37% 0,81% 0,68% Kiegyensúlyozott pf. Növekedési pf. Klasszikus pf. Ref.index Concorde Equilor Ref.index Concorde Equilor Ref.index Concorde 8,52% 9,46% 9,75% 10,71% 11,21% 11,82% 9,51% 10,13% évre vonatkozó pénz és tőkepiaci várakozások, megállapítások: A nemzetközi tőzsdei árfolyamok szárnyalása folytatódott 2017 első negyedévében is. Az amerikai tőzsdeindex hetente haladta meg történelmi csúcsát, és a szárnyalás a befektetők minden képzeletet felülmúlta. Az S&P 500 európai versenytársai, a német és az angol index is kiválóan szerepeltek. Mindemellett, az európai indexek olyan technikai árfolyamalakzatot alakítottak ki a napos grafikonon, ami inkább további emelkedést vetít előre a következő hónapokban is. A részvénypiaci emelkedés régiónkat is jellemzi, noha idén a BUX index a sereghajtó. 54

73 Ebben az extrém optimista részvénypiaci hangulatban természetesen várhatóan kialakulnak majd kisebb-nagyobb részvénypiaci korrekciók az év során, amelyben a főszerepet olyan tényezők játsszák többek között, mint a fokozódó feszültség az USA és Észak-Korea között, illetve a továbbra is súlyos szíriai konfliktus. Mindezek mellett az európai választásokkal kapcsolatos félelmek is egyre erőteljesebben jelentkezhetnek, ugyanis a holland, francia, német választások során előretörő euró szkeptikusok is növelik a befektetői bizonytalanságot. A magyar gazdaságtól idén reálisan 4%-os növekedést és moderált államháztartási hiányt várnak az elemzők. A Magyar Nemzeti Bank idén továbbra is laza monetáris politikával biztosítja a pénzbőséget (rövid futamidejű kamatok és kötvényhozamok 0% körüli szinten). Év vége felé azonban a 3% közelébe emelkedő hazai infláció, valamint a FED kamatemeléseinek begyűrűző hatásai korlátot szabhatnak ennek a folyamatnak. A leírtak alapján megítélésünk szerint a hatályos pénztári Befektetési politika igazodik a pénz és tőkepiaci folyamatokhoz, várakozásokhoz, módosítása rövid távon nem indokolt. Természetesen mind a Pénztár, mind a külső vagyonkezelői partnerek szoros figyelemmel kísérik a hazai és nemzetközi gazdasági folyamatokat, hogy szükség esetén a Befektetési politika módosításán keresztül hatékonyan lehessen alkalmazkodni a közép és/vagy hosszú távú pénz és tőkepiaci trendekhez. Befektetési tevékenység költségeinek, ráfordításainak bemutatása A külső portfólió kezelés fix díja mindkét külső vagyonkezelő esetében az éves átlagos lekötött tőke 0,18 %-a A portfóliókezelési díj számítása során a saját kibocsátású befektetési jegy állománya nem képezi a díj alapját. A fix díjjal csökkentett elért hozam (nettó hozam), és a referencia hozam pozitív különbsége alapján sikerdíj megfizetése került kikötésére, amelynek mértéke a nettó hozam és a referencia hozam pozitív különbségének az átlagos lekötött tőkére vetített összegének 10 %-a. A saját vagyonkezelés esetében A saját vagyonkezeléssel foglalkozó pénztári munkavállalók bére és járuléka, a portfóliók vagyonkezelési költségei között kerül elszámolásra. [281/2001. (XII.26.) Korm rendelet 15. (3)] A vagyonkezelési tevékenység szerződésben megállapított ellenértékének kereskedési költségek (jutalékok) nélkül számított éves összege nem haladta meg a kezelésre átadott vagyon(rész) napi bruttó piaci értékei számtani átlagának 0,8 százalékát. A letétkezelői díj a letétben lévő állomány nettó eszközértékére vetítve 0,08 %. A portfóliókezelési és a letétkezelési díj számítása az elszámoló egység bevezetése óta naponta történik, és a napi nettó eszközértékben kimutatásra került. A portfóliókezelési, és letétkezelési díj havonta került kiszámlázásra, és kifizetésre. A pénztári portfoliók befektetéseivel kapcsolatos évi díjak a következő táblázatban kerültek feltüntetésre: 55

74 Portfólió megnevezése Vagyonkezelési díjak (Ft) Letétkezelési díjak (Ft) Concorde Zrt. Equilor Zrt. Honvéd Nyp. Raiffeisen Bank Klasszikus Kiegyensúlyozott Növekedési Pénzpiaci Szolgáltatási Függő Likviditási Működési Összesen: A pénztár fedezeti tartalékának (klasszikus, kiegyensúlyozott, növekedési portfóliók) befektetési között a külső vagyonkezelői partnerek folyamatosan tartanak kollektív befektetési eszközöket, azaz befektetési alapok befektetési jegyeit. E megoldást a vagyonkezelők nemzetközi tőkepiaci eszközök tekintetében alkalmazzák, amelyet az indokol, hogy ezen eszközök közvetlen adás-vételével járó magasabb költségek (tranzakció díjak, transzferdíjak, átutalási díjak, stb.) a befektetési alapok tulajdonosai között megoszlanak, illetve a befektetési alapokon belül hatékonyabban kezelhetők, amely magasabb hozamlehetőséget nyújt az befektetési alapok tulajdonosai számára. A pénztár vagyonkezelő partnerei számára nem fizet fix vagyonkezelési díjat azon befektetési alapok után, amelyeket a vagyonkezelő (alapkezelő) saját maga bocsát ki. A befektetési alapoknál azonban felmerül ún. közvetett költség a Pénztár számára, amelyet a befektetési alap kibocsátója érvényesít a befektetési alap vagyonából alapkezelési díj címén. Az alábbi táblázatban azon befektetési alapok (nem ingatlan alapok) kerülnek bemutatásra, amelyek a pénztár fedezeti tartalékának befektetései között szerepeltek én: Befektetetési alapok megnevezése Alapkezelési díj (éves) Az alapban lévő eszközök száma (db) Fedezeti tartalék tulajdoni hányada CONCORDE Konvergencia részvény bef.alap 0,95% 50 felett 45,33% CONCORDE Közép-Európai részvény bef.alap 0,95% 50 felett 33,24% CONCORDE Nemzetközi részvény alapok alapja 0,95% 50 felett 15,57% EQUILOR Közép-Európai részvény bef.alap 0,80% 50 felett 75,76% EQUILOR Noé Nemzetközi részvény bef.alap 0,80% 50 felett 78,49% PIONEER Selecta Európai részvény bef.alap I. 0,70% 20 és 50 között 14,60% PIONEER USD deviza részvény alapok alapja I. 0,70% 20 és 50 között 24,84% CIB Közép-Európai részvény bef.alap 2,20% 20 és 50 között 10,05% 56

75 Az elszámoló egység árfolyamainak és darabszámának változása évben Választható portfoliók elszámoló egységeinek adatai Nyitó adatok napi árfolyam darabszám Záró adatok én napi árfolyam darabszám Kiegyensúlyozott portfólió 1, ,85 1, ,63 Klasszikus portfólió 1, ,31 1, ,03 Növekedési portfólió 1, ,50 1, ,02 Pénzpiaci portfólió 1, ,23 1, ,22 Szolgáltatási portfólió 1, ,19 1, ,63 A befektetések földrajzi megoszlása Megnevezés Befektetések időszak végi értéke könyv szerinti értéken Befektetések időszak végi értéke - piaci értéken (ezer Ft) Befektetésekből a részvények és egyéb változó hozamú értékpapírok - piaci értéken a b c Összesen (2+35) Európai Gazdasági Térség összesen ( ) Izland Liechtenstein Norvégia EU tagországok összesen ( ) Ausztria Belgium Bulgária Ciprus Cseh Köztársaság Dánia Egyesült Királyság Észtország Finnország Franciaország Görögország Hollandia Horvátország Írország Lengyelország Lettország Litvánia

76 Luxemburg Magyarország Málta Németország Olaszország Portugália Románia Spanyolország Svédország Szlovákia Szlovénia Egyéb ország ( ) Amerikai Egyesült Államok Kanada Japán Svájc Egyéb más országok A befektetések devizanemenkénti megoszlása (ezer Ft) Megnevezés Befektetések időszak végi értéke - könyv szerinti értéken Befektetések időszak végi értéke - piaci értéken HUF EUR 0 0 GBP 0 0 USD 0 0 CHF 0 0 JPY 0 0 Egyéb 0 0 Összesen

77 HONVÉD KÖZSZOLGÁLATI ÖNKÉNTES NYUGDÍJPÉNZTÁR Adószám: Székhely: 1135 Budapest Aba utca 4. Tel./Fax.: , HM , , ÜZLETI JELENTÉS A ÉVRŐL Budapest, március 24. Póda Jenő ügyvezető igazgató Fodor Lajos Igazgatótanács elnöke

78 Tartalomjegyzék 1. Gazdasági környezet A bevételek alakulása A fedezeti tartalék bevételei A működési tartalék bevételei A likviditási tartalék bevételei A kiadások alakulása A fedezeti tartalék kiadásai Az önkéntes pénztári kifizetések alakulása A tagi kölcsön folyósítások alakulása A tagi lekötések alakulása A működési tartalék kiadásai A likviditási tartalék kiadásai A pénztári tartalékok állományának alakulása A befektetések alakulása A vagyonkezelés helyzete A portfóliókezelői értékpapír-befektetések főbb mutatói A fedezeti tartalékban befektetett vagyon piaci értékének alakulása Az elszámoló egység (ELSZE) árfolyamok* alakulása Az ingatlanbefektetés alakulása A taglétszám alakulása Szakmai feladatok A évre tervezett feladatok, várható tendenciák Jelentős események a mérlegfordulónapot követően

79 1. Gazdasági környezet A üzleti év reálfolyamatai kedvező gazdasági hátteret biztosítottak a befektetői piac számára, a magyar gazdaság mérsékelt, kiegyensúlyozott növekedési pályán haladt. A bruttó hazai össztermék gyarapodása ugyan átmenetileg lelassult - mely nagyrészt az uniós források felhasználásának ciklikusságával magyarázható - ugyanakkor a külső és belső egyensúlyi mutatók továbbra is kedvezően alakultak. A fegyelmezett költségvetési politika, a csökkenő pályára állított államadósság, és a magyar gazdaság teljesítményének elismerése, hogy a három nagy hitelminősítő a piacok által már korábban elismert hazai eredményeket lekövetve folyamán sorra befektetésre ajánlott kategóriába emelte Magyarországot. A gazdasági fundamentumok stabil, kiegyensúlyozott és fenntartható növekedési trendet vetítenek előre. A várakozások szerint a gazdaság bővülését támogatja az uniós források felhasználásának, illetve a CSOK igénybevételével felépülő új otthonok számának felfutása is. Az erőteljes munkaerő kereslet következtében folytatódhat a foglalkoztatás bővülése, a munkanélküliségi ráta csökkenése és a bérek emelkedése, melyek eredményeként a háztartások jövedelmi helyzete tovább javulhat. A kormány továbbra is elkötelezett a fegyelmezett költségvetési politika fenntartásában, kizárólag a külső környezet esetleges változása jelenthet kockázatot a hazai teljesítményekre nézve. A szakértői prognózisok szerint tehát összességében dinamikusabb növekedésre, szélsőséges ingadozásoktól mentes, kiszámítható jövedelmezőségre lehet számítani a következő esztendőkben is. Az 1994-ben alapított Honvéd Önkéntes Nyugdíjpénztár 2013-tól Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztár néven végzi tevékenységét. A pénztár továbbra is stratégiailag elkötelezett arra nézve, hogy hosszú távon stabil, fenntartható működést valósítson meg. Ennek jegyében született döntés őszén a közszolgálat felé történő nyitásról, mellyel a pénztár a jövőbeni növekedési potenciál forrásának megteremtésére törekszik. A nyitás első lépéseként március 3l-i fordulónappal a Nyugdíjbiztosítási Dolgozók Nyugdíjpénztára beolvadt a Honvéd Közszolgálati Önkéntes Nyugdíjpénztárba. 3

80 Az önkéntes nyugdíjpénztárak száma a évben tovább csökkent, az év végén már csak 41 pénztár tevékenykedett a piacon az előző évi 44 pénztárral szemben. Az intézmények fő megtakarítását kezelték, összesített vagyonuk végére átlépte az 1,263 milliárdos határt. Az 1 főre vetített átlagos vagyon az összvagyonnál nagyobb mértékben, 9,90 %-kal ezer forintra növekedett, és kedvezően értékelhető, hogy a szektor folyó tagdíjbevételein belül mind az egyéni, mind a munkáltatói befizetések emelkedtek. A pénztárak tagdíjcélú bevételeit továbbra is alapvetően az aktuális adózási- illetve a béren kívüli juttatásokat szabályozó előírások határozzák meg, azáltal is befolyásolva természetesen, hogy hogyan alakul az egyéni megtakarítási hajlandóság. Az elmúlt években a szektor szereplői a munkáltatói támogatástól való függőség, a válsághatások lassú konszolidációja, valamint a foglalkoztatási problémák tartós jelenléte miatt tagdíjbevételi forrásaik stagnálásával, mérséklődésével számolhattak. Az egyéni befizetések után járó Ft/év összegű adókedvezmény továbbra is ösztönzőleg hat a tagdíjbevételek tartós növekedésére. A taglétszám csökkenése (az utóbbi egy-két évben inkább stagnálása) tendenciájában folyamatos, mérsékelt ütemben megy végbe (2016-ban 0,62 % volt), melyben szinte kivétel nélkül minden intézmény érintett. A pénztári hozamteljesítmények értékelésének egyik legfontosabb mércéje, hogy miként teljesítettek a különböző nyugdíjpénztári portfóliók az utóbbi négy-öt év során. A legrövidebb időszak, melyet vizsgálni érdemes, két közvetlenül egymást követő esztendő, melyekben az átmeneti hatások kiszűrődnek, esetleg összeadódnak, illetve kioltják egymást. A jövedelmezőségek szintje pénztáranként és portfóliónként jelentősen szóródik, hiszen a befektetési politika eltérő kockázatú stratégiák követésén alapszik, a tendencia azonban valamennyi portfólió esetében a növekedés irányába mutat. Fontos tudni, hogy egy adott tag egyéni számláján kimutatható hozam eltérhet a publikált pénztári hozamrátáktól, mégpedig az egyéni számlán lévő tőke nagyságának, a befizetések/kifizetések, esetleges portfólióváltások időbeli ütemezésének függvényében. Az elmúlt két üzleti évben igen jó hozameredmények születtek, a jövedelmezőségi mutatók különösen a rekord alacsony inflációval való összemérésben állták ki a próbát. Hasonló értékelés mondható el a esztendőről is, mivel (a pénzpiaci portfólió kivételével) mindegyik portfólió jelentős reálhozamot ért el. 4

81 Összességében 2016-ban a legkedvezőbb eredményt a fejlett piacok befektetési alapjaival és részvényeivel túlsúlyozott, kockázatvállalóbb portfóliókban, a legalacsonyabbat pedig a kizárólag pénzpiaci eszközökből álló portfóliókban lehetett elérni. Pénztárunk évi eredményei az alábbiak szerint alakultak: A Honvéd Nyugdíjpénztár évben elért hozamai portfóliónként 6,00 6,98 8,5 Klasszikus portfólió Kiegyensúlyo zott portfólió Növekedési portfólió 0,60 0,40 1,04 Pénzpiaci portfólió év fogyasztói árindex KSH Jegybanki alapkamat átlaga Adatsor1 6,00 6,98 8,56 0,60 0,40 1,04 A fenti adatok alapján megállapítható, hogy a pénzpiaci portfólió kivételével valamennyi választható portfolió a évben kockázatarányosan több százalékpontnyi reálhozamot ért el. A pénzpiaci portfólió negatív reálhozamának oka a hazai monetáris politikai célok megvalósításából következett. A valamennyi intézményre kiterjedő a pénztárak adatszolgáltatásán alapuló teljesítménymutatókat tartalmazó részletes (éves nettó hozamráta, átlagos tíz- és tizenöt éves hozamráta) tájékoztató az MNB honlapján ( megtalálható. 2. A bevételek alakulása A pénztár évi bevételeit az alábbi táblázatok tartalmazzák: 5

82 2.1. A fedezeti tartalék bevételei (Adatok eft-ban) Megnevezés év év Tagdíjbevételek összesen Tagok egyéb befizetései Eseti adomány Egyéb bevételek Befektetések bevételei Összesen: A pénztár évi fedezeti célú bevételei az előző évben teljesült bevételeket 27 %-kal meghaladóan teljesültek, ezen belül - az adomány kivételével - valamennyi bevételi jogcím nőtt. A pénztár jövedelmi helyzetének legmeghatározóbb eleme, az önkéntes pénztári tagdíjbevétel az előrejelzéseknek megfelelően teljesült, bár ezen belül az egyéni és a munkáltatói befizetések összetételét tekintve az utóbbi részaránya mérsékelten tovább csökkent. A legnagyobb munkáltató (Honvédelmi Minisztérium) az önkéntes pénztári tagságot továbbra is a április 01-jétől érvényes formában, fix összegű hozzájárulással támogatja. A hozzájárulás összege január 1-jétől az előző évben érvényes Ft/fő/hó összegről Ft/fő/hó összegre emelkedett. A pénztár évi vagyoni- és jövedelmi helyzetére a Nyugdíjpénztári Dolgozók Nyugdíjpénztárának előző évi beolvadása is kedvező hatást gyakorolt. A tagdíjbevételek összességében mintegy 16 %-kal kedvezőbben alakultak, mind az egyéni-, mind a munkáltatói befizetések a tavalyi szint felett teljesültek, ezen belül mind az egységes-, mind a többlet tagdíjak emelkedtek. További kedvező körülményt jelent, hogy a tagok nyilatkozata alapján az adóhatóság által kiutalt személyi jövedelemadó kedvezmény (adójóváírás) éves összege több mint másfélszeresére emelkedett az előző évhez képest. Összességében a pénztár bruttó tagdíjbevételből származó éves jövedelmi pozíciója az előző évhez képest 572 millió forinttal javult, melynek kb. 13 %-át tette ki a munkáltatói támogatások növekedése, a többi az egyéni befizetések növekedéséből származott. Az egyes tartalékokon jóváírt bevételek a sávos tagdíjmegosztás alapján, a január 1-jétől módosított és azóta változatlan megoszlási arányoknak megfelelően alakultak. A tárgyévben a befektetési környezet jövedelmezőségi viszonyai mellett a fedezeti tartalék befektetéséből származó hozambevételek a évhez képest másfélszeres volumenben realizálódtak. 6

83 2.2 A működési tartalék bevételei (Adatok eft-ban) Megnevezés év év Tagdíjbevételek összesen Tagok egyéb befizetései Eseti adomány Egyéb bevételek Befektetések bevételei Összesen: A pénztár évi működési bevételei összességében eft-tal haladják meg az előző évi bevételeket, amely éves átlagban 12,14 %-os növekedést jelent. A változás meghatározó eleme a tagdíjbevételek emelkedése, egyebekben valamennyi jogcím növekedett. A pénztár a működési tartalék esetében is külső vagyonkezelésben (alapvetően diszkont kincstárjegyben) történő befektetést alkalmaz, melyre július 1-jétől 500 millió forintos induló tőkével került sor. A befektetett tőke évben 74 MFt-tal emelkedett A likviditási tartalék bevételei (Adatok eft-ban) Megnevezés év év Tagdíjbevételek összesen - - Egyéb bevételek - - Befektetések bevételei Összesen: A likviditási tartalék bevétele csak befektetési tevékenységből származik, tekintettel arra, hogy a pénztár január 1-jétől a tagdíjakból likviditási tartalékot nem képez. A befektetési bevételek alakulása az alacsony kamatkörnyezet és az alapvetően diszkont kincstárjegyben tartott befektetéseken elérhető hozamok függvénye. A pénztár a likviditási tartalék esetében is a külső vagyonkezelésbe történő átadásról döntött, melyre július 1-jétől 60 millió forintos induló tőkével került sor. A z értékpapírban lévő befektetetett tőke évben mindössze 2 millió Ft-tal emelkedett. 7

84 3. A kiadások alakulása 3.1. A fedezeti tartalék kiadásai (Adatok eft-ban) Megnevezés év év Szolgáltatási célú egyéb ráford Befektetések ráfordításai Összesen: A pénztár fedezeti célú ráfordításai összességében az előző évi szint közelében alakultak, ezen belül az egyéb ráfordítások magasabb, a befektetési célú ráfordítások pedig alacsonyabb volumenben merültek fel. Az egyéb ráfordítások a hitelezési veszteségként leírt évi tagdíjköveteléseket tartalmazzák. A befektetési célú kiadások csökkenésében az átlagos befektetett vagyon-, továbbá a befektetési jegyek realizált veszteségének alakulása volt meghatározó Az önkéntes pénztári kifizetések alakulása A pénztár a évben a fedezeti tartalék terhére összesen fő részére teljesített kifizetést, melynek jogcímenkénti megoszlásáról a következő táblázat ad rövid áttekintést: Kifizetés jogcíme év év fő eft fő eft - Nyugdíjszolgáltatás Elhalálozás Átlépés Várakozási idő utáni kifizetés Összesen:

85 A tárgyévben a fedezeti tartalékot terhelő kifizetési igények összesített esetszáma lényegében az előző évivel közel azonos szinten teljesült, ezen belül a szolgáltatási célú kifizetések mérsékelt növekedést, a várakozási idő utáni kifizetések mérsékelt csökkenést mutattak az előző évhez képest. A fedezeti tartalék terhére elszámolt összegek teljes volumene az előző évhez viszonyítva közel 7 %-kal csökkent, melynek oka, hogy a tárgyévi kifizetésekben érintett tagok összességében alacsonyabb összegű egyéni nyugdíjszámlával rendelkeztek. A más pénztárba történő átlépések bázisévi létszám- és összeg adatai a beolvadó tagok által kezdeményezett megtakarításaik jövőbeni kezelésére nem a jogutód Honvéd Nyugdíjpénztárt választó mozgásokat is tartalmazzák, így sem a 2014., sem a évvel való közvetlen összehasonlításra nem alkalmasak. A pénztár a évben a 10 éves várakozási időt elérő igényjogosultak köréből összesen fő részére teljesített kifizetést, mely az előző év azonos adatától mindössze 2,4 %-kal maradt el. Az elszámolások teljes összege eft-ot tett ki, melyből eft adóköteles tőkeösszegként, eft pedig adómentes hozamként került kifizetésre. A tőke igénybevétel teljes kifizetéseken belüli részaránya 38 % volt, amely körülbelül megfelelt az előző évi aránynak. A várakozási idő utáni kifizetésekből fő vett fel csak hozamot, 489 fő tőkét is tartalmazó teljes- vagy részkifizetést, 996 fő pedig tagságát megszüntetve pénztárból kilépett. Összességében megállapítható, hogy évben a várakozási idő utáni kifizetések kb. egyötöde zárult a tagsági jogviszony megszüntetésével, mely az igényjogosultak számát tekintve körülbelül megfelel az elmúlt években kialakult arányoknak A tagi kölcsön folyósítások alakulása A pénztár a év során a fedezeti tartalék befektetéseként összesen 702 fő részére teljesített tagi kölcsön kifizetést, alakulását az alábbi táblázat adatai szemléltetik: Kifizetés jogcíme év év fő eft fő eft Tagi kölcsön folyósítás

86 A évi folyósítások száma az előző évhez képest a korábbi ütemet meghaladóan, 15 %- kal csökkent. Az igénylések számát a hazai hitellehetőségek alakulása, a kölcsön kezelési költségeinek és kamatainak alakulása, illetve a hitelfelvételi óvatosság egyaránt befolyásolta. Az Igazgatótanács április 1-i hatállyal a keretösszeg 350 millió forintra történő felemeléséről döntött, mely ezt követően a években nem változott. A tárgyévi adatok értékelése azt mutatja, hogy továbbra is magas szinten alakult és - a felvett kölcsönökkel épp ellentétben - jelentős mértékben nőtt a visszafizetetlen, egyéni számla terhére érvényesített tagi kölcsönök száma és összege is: a évben ez az állomány 440 esetben, összesen eft-ot tett ki (összehasonlítás-képpen: a évben ugyanez az adat 327 fő és eft volt). 3.4 A tagi lekötések alakulása Az alábbi táblázat az MKB Bankkal kötött együttműködési szerződés alapján nyújtott tagi lekötések hitelbiztosítékként nyilvántartott összegének, valamint igénylőinek számát mutatja be az előző évhez képest: Jogcím Tagi lekötés (egyéni számla fedezete mellett) fő eft fő eft Új igény benyújtására, illetve lekötésére évben nem került sor, a tárgyévi forgalmat mindösszesen 7 db lejárat képezte, így az üzleti év fordulónapján nyilvántartott állomány eft-tal csökkent az előző év végéhez képest. A lejárat egy fő esetében a tagi számlával szembeni igényérvényesítéssel, a többi esetben a hitelszerződés feltételeinek teljesítésével szűnt meg A működési tartalék kiadásai A pénztár évi működési kiadásairól a következő táblázat ad rövid áttekintést: 10

87 (Adatok eft-ban) Megnevezés év év Anyagköltség Igénybe vett szolgáltatások Bérköltség Személyi jellegű egyéb kifizetések Bérjárulékok Értékcsökkenési leírás Egyéb ráfordítások Befektetési tevékenység ráfordításai Összesen: A beszámolás évében a működési tartalék kiadásai az előző évi kiadásokhoz viszonyítva közel azonos volumenben merültek fel. A kiadások összehasonlítása során figyelembe kell venni, hogy az előző évet 17 millió forint egyszeri beolvadási költség terhelte, a évben pedig a pénztár eseti jellegű iroda felújítási- és karbantartási jellegű kiadásokat eszközölt. Az eseti hatások kiszűrésével a szokásos működéshez kapcsolódó kiadási szerkezetet továbbra is a korábbi években bevezetett racionalizálási és költségtakarékossági szempontok alakították A likviditási tartalék kiadásai (Adatok eft-ban) Megnevezés év év Egyéb likviditási célú ráfordítások - - Befektetési tevékenység ráfordításai Összesen: Likviditási célú ráfordítások a bázisévben kizárólag vagyon- és letétkezelői díj formájában jelentkeztek. A tartalék befektetett eszközei a év második felétől 85 %-ban értékpapírokban voltak lekötve, a fennmaradó összeg rövid lejáratra lekötött betét. A külső vagyonkezelési limitet a pénztár az alacsony kamatkörnyezet miatt júniustól 90 %-ra emelte. 11

88 4. A pénztári tartalékok állományának alakulása A tartalékok záró állományának alakulását a következő táblázat tartalmazza: (Adatok eft-ban) Megnevezés év év Fedezeti tartalék Működési tartalék Likviditási tartalék Összesen A pénztár fedezeti- és biztonsági céltartalékai az általános jövedelmi viszonyoknak, valamint a jellemző makrogazdasági tendenciáknak megfelelően alakultak. A éves gazdálkodás eredményeként valamennyi pénztári tartalék jelentős mértékben gyarapodott és az összesített záró állomány év végére megközelítette a 48 milliárd forintot. A tartalékokban lekötött éves vagyonnövekmény 3,04 Mrd forintot tesz ki, mely az egy évvel korábbi záró vagyonra vetítve 6,78 %-os éves átlagos növekedésnek felel meg. Az alábbi táblázat a működési tartalék évi állományváltozásait összegzi: A működési tartalék alakulása (adatok eft-ban) Megnevezés Tartaléktőke nyitó állománya évi működési eredmény átvezetése (veszteség) Hozamvisszavonás jóváírása Függő hozam jóváírása évi működési eredmény (nyereség) Összesen A működési feltételek alakulásával kapcsolatban továbbra is pozitív megállapítások tehetők. A pénztár március 31-i értéknappal a évi tagdíjhátralékot leírta, a működési tartalékra jutó hozamelvonást a tagokkal szemben érvényesítette, a tartaléktőkébe ezen a címen átvezetett összeg közel 33 millió Ft-ot tett ki. Míg az előző évben nem sikerült pozitív eredményt realizálni (a beolvadás egyszeri költségei miatt), addig a tárgyévi működési eredmény ismét pozitív tartományban, a várakozásokat meghaladóan alakult. 12

89 Összességében a pénztár figyelembe véve a tárgyévben elért eredményt is december 31-én 818 millió forint saját tőkével rendelkezik, így a pénztár működésének anyagi biztonságára nézve működési kockázatok nem valószínűsíthetők. 5. A befektetések alakulása 5.1. A vagyonkezelés helyzete A pénztár eszközértékeléseiben kimutatott vagyon piaci értéke december 31-én 48 milliárd Ft volt, a vagyon letétkezelését, valamint a folyószámla vezetési feladatait az elmúlt évekhez hasonlóan a Raiffeisen Bank Zrt. végezte. A befektetett vagyon kezelése a tárgyév során is saját és külső vagyonkezelés keretében történt. A évben a pénztár külső vagyonkezelői partnerei a Concorde Alapkezelő Zrt. és az Equilor Alapkezelő Zrt. voltak. A pénztár a évben is folytatta a tőle megszokott megfontolt, biztonságra törekvő befektetési tevékenységét a többes vagyonkezelési rendszerben. A külső, és a saját vagyonkezelést meghatározó portfóliókezelési irányelvek eltérő szerkezetet mutatnak, amelynek hatására az egyes portfoliók eltérő arányban kerültek elhelyezésre az egyes vagyonkezelőkhöz. A megosztási arányok a évben a következőképpen alakultak: Vagyonmegosztás a évben Klasszikus portfólió Kiegyensúlyozott portfólió Növekedési portfólió Pénzpiaci portfólió Szolgáltatási portfólió Függő portfólió Működési portfólió Likviditási portfólió Külső vagyonkezelés aránya Concorde Alapkezelő Zrt. Equilor Alapkezelő Zrt. 15% 100% 0% 40% 50% 50% 50% 50% 50% 0% 0 % 0% 0% 0% 0% 0% 0% 0% 80% 100% 0% 90% 100% 0% Saját vagyonkezelés aránya 85% 60% 50% 100% 100% 100% 20% 10% 13

90 A pénztár teljesítményméréshez és a stratégiai eszközallokációjához használt pénz- és tőkepiaci indexei a következők: ZMAX index a rövid távú, pénzpiaci befektetések teljesítményének mérőszáma (6 hónapnál rövidebb állampapírokra vonatkozóan), MAX Composite a hazai kötvények referenciaindex mutatója (a három hónapnál hosszabb hátralévő futamidejű állampapírok mérőszáma), BUX index a hazai részvényekre vonatkozóan, CETOP20 index a közép-európai részvényekre vonatkozóan, MSCI World index a nemzetközi részvénypiacok mérésére a legátfogóbb globális részvényindex, amely a fejlett világ 23 országának közel 1900 részvényét tartalmazza, BIX index az ingatlan befektetések referencia indexeként a meghatározó ingatlanalapok eszközértékének változását képezi le, 1 éves BUBOR a tagi kölcsön referencia indexeként a bankközi átlagos forint hitelkamatlábat testesíti meg. A pénztár által nyilvánosságra hozott, hivatalos évi és hosszú távú (10, 15 éves) befektetési teljesítményt bemutató hozamráták a következők: Megnevezés Bruttó hozamráta (2016) Nettó hozamráta (2016) Referencia hozamráta (2016) Átlagos 10 éves nettó hozamráta ( ) Átlagos 10 éves referencia hozamráta ( ) Átlagos 15 éves nettó hozamráta ( ) Átlagos 15 éves referencia hozamráta ( ) Klasszikus portfólió Kiegyensúlyozott portfólió Növekedési portfólió Pénzpiaci portfólió 6,16% 7,20% 8,78% 0,68% 6,00% 6,98% 8,56% 0,60% 6,84% 7,29% 8,63% 0,81% 6,65% 5,77% 4,86% 4,17% 7,57% 6,43% 5,06% 4,20% 7,60% 7,00% 6,39% 5,92% 8,51% 7,74% 6,81% 6,23% 14

91 Az elmúlt 10, illetve 15 éves időszak átlagos nettó hozamrátái minden portfólió esetében biztosították a nyugdíjpénztári megtakarítások éves átlagos reálérték növekedését. A várakozásokkal szemben az éves átlaghozamok és az átlagos infláció közötti különbség a kockázatokkal fordítottan arányosan alakultak, ugyanis ezen időszak pénzügyi válságai miatt a drasztikus részvényárzuhanások és korrekciók, valamint a jelentős magyar kötvénypiaci áremelkedések a klasszikus portfolió számára hozták a legmagasabb relatív teljesítményt. Az önkéntes pénztári piac legnagyobb vagyonú és taglétszámú szereplői közötti összehasonlításban a Honvéd Nyugdíjpénztár klasszikus portfóliója az első, a kiegyensúlyozott és növekedési portfoliói a negyedik helyen találhatók. Az MNB által közzétett mutatók alapján az önkéntes nyugdíjpénztárak évi átlagos hozama 6,20 % volt, mely 2 százalékponttal haladta meg az egy évvel korábbi értéket. A pénztár választható portfólióinak záró vagyonnal súlyozott átlagos bruttó hozamrátája 7,42 %, átlagos nettó hozamrátája 7,20 %. A Befektetési Politika a év során kikerült a Választható Portfóliós Szabályzatból, így visszakerült az Igazgatótanács hatáskörébe. A mérlegkészítés időszakában a évre vonatkozó, a Befektetési Politikát érintő módosítási szándék a pénztár részéről nem fogalmazódott meg A portfóliókezelői értékpapír-befektetések főbb mutatói Az egyes portfóliók piaci értékének alakulása portfólió-kezelőnkénti bontásban: Kiegyensúlyozott portfólió Vagyonkezelő Piaci érték (Ft) december 31. Piaci érték (Ft) december 31. Concorde Alapkezelő Zrt Equilor Alapkezelő Zrt Saját vagyonkezelés Összesen: Növekedési portfólió Vagyonkezelő Piaci érték (Ft) december Piaci érték (Ft) december 31. Concorde Alapkezelő Zrt Equilor Alapkezelő Zrt Saját vagyonkezelés Összesen:

92 Klasszikus portfólió Vagyonkezelő Piaci érték (Ft) december 31. Piaci érték (Ft) december 31. Concorde Alapkezelő Zrt Saját vagyonkezelés Összesen: Működési portfólió Vagyonkezelő Piaci érték (Ft) december 31. Piaci érték (Ft) december 31. Concorde Alapkezelő Zrt Saját vagyonkezelés Összesen: Likviditási portfólió Vagyonkezelő Piaci érték (Ft) december 31. Piaci érték (Ft) december 31. Concorde Alapkezelő Zrt Saját vagyonkezelés Összesen: A kizárólagosan pénztári kezelésben lévő portfóliók piaci értékeinek alakulása: Portfólió megnevezése Piaci érték (Ft) december 31. Piaci érték (Ft) december 31. Pénzpiaci Szolgáltatási Függő A év fontosabb gazdasági és pénzügyi mutatói: Részvények: BUX (hazai) 33,79 % CETOP20 (HUF-ban) 3,63 % MSCI WORLD (HUF-ban) 7,91 % Hazai állampapírok: MAX Composite 6,39 % RMAX 1,22 % ZMAX 0,81 % Ingatlanbefektetések: BIX 7,05 % Bankbetétek: BUBOR (1 éves) 0,97 % Éves átlagos infláció mértéke: 0,40 % 16

93 5.3. A fedezeti tartalékban befektetett vagyon piaci értékének alakulása (adatok eft-ban) Portfólió megnevezése Klasszikus Kiegyensúlyozott Növekedési Szolgáltatási Pénzpiaci Összesen: * forrás: letétkezelő, NAV táblák Az elszámoló egység (ELSZE) árfolyamok* alakulása Portfólió megnevezése Klasszikus 1, , Kiegyensúlyozott 1, , Növekedési 1, , Szolgáltatási 1, , Pénzpiaci 1, , * forrás: letétkezelő, NAV táblák 5.5. Az ingatlanbefektetés alakulása A pénztár ingatlan portfóliója továbbra is egy beépítetlen telek-ingatlanból áll, mely Sopronkőhida-Tómalom területén 11 hektár m 2 -en helyezkedik el. Az ingatlan piaci értéke a december 31-i fordulónapra az ORIGO-Sánta Építő Zrt. által elvégzett értékbecslés alapján 445 millió Ft, mely 25 MFt-tal magasabb az előző évi záró piaci értéknél. Az ingatlan főbb adatai december 31-én: (Adatok Ft-ban) Megnevezés Beszerzési érték Beruházás Könyv szerinti érték Értékelési különbözet Piaci érték Sopron (2001)

94 A pénztár a telekingatlanon a években kiépítésre került vízvezeték és szennyvízcsatorna gerinchálózatokon kívül egyéb közműfejlesztést nem tervez. A pénztár a beruházói érdeklődés felmérése céljából júniusában nyílt pályázatot írt ki az ingatlan próbaértékesítésére, de a pályáztatást az egyetlen érdeklődő által ajánlott rendkívül alacsony (elfogadhatatlan) vételár miatt végül eredménytelennek nyilvánította. A pénztár fő törekvése továbbra is az egyben, kedvező árban történő értékesítésre irányul. 6. A taglétszám alakulása A taglétszám alakulását az előző évvel történő összehasonlításban a következő táblázat szemlélteti: Megnevezés év év Nyitó taglétszám Új belépő Átlépő más pénztárból Átlépő más pénztárba Elhalálozott Szolgáltatásban részesült év után kilépett Kizárt 5 4 Időszak alatti összes változás Záró taglétszám ( fő) Míg az előző évben a fős beolvadásnak köszönhetően a pénztár tagsága 40 ezer fő fölé emelkedett, a évben ismét mérsékelt lemorzsolódás volt tapasztalható. Összességében a beolvadást követő első teljes évben a negatív tényezők összegződtek (belépők csökkenése, kilépők növekedése) így éves szinten 862 fő nettó létszámcsökkenés következett be. A pénztár záró taglétszáma december 31-én fő, mely éves átlagban 2,15 %-os létszámcsökkenést jelent a nyitó taglétszámhoz ( fő) viszonyítva. A közszolgálati nyitásként meghatározott stratégiaváltás azt a szándékot testesíti meg, amely szerint a pénztár jövőbeni fejlődési pályáját a közalkalmazottak, köztisztviselők, kormánytisztviselők mind szélesebb arányú tömörítése irányában képzeli el. 18

95 7. Szakmai feladatok Az előző évben végrehajtott beolvadás rendkívüli feladatait követően a év konszolidáltabb, nyugodtabb kereteket hozott a pénztár számára, így egyfajta szakmai építkezés időszaka lehetett. A beolvadás eredményeinek első teljes évi működésben való megszilárdítása, illetve a 2017-től hatályba lépő törvényi változások folyamatos megújulásra késztették a pénztárt. A szabályozási feladatok mellett megkülönböztetett hangsúlyt kapott a pénztári honlap színvonalának, tartalmasságának, kezelhetőségének javítása (pl. elektronikus személyes tárhely megvalósítása) és az ehhez szükséges informatikai fejlesztések napirenden tartása. Az őszi hónapok egyik fő feladatát képezte a korábban elmaradt beazonosítási kötelezettség pótlására szolgáló országos kampány megszervezése és lebonyolítása, mely utólag igen sikeresnek bizonyult, hiszen eredményeként év végéig közel 5 ezer pénztártag beazonosítása történt meg. Emellett a pénztár vezetése több alkalommal foglalkozott a befektetések aktuális kérdéseivel, ezen belül többek között pl. az ingatlanpiac felmérésével, a soproni ingatlan próbaértékesítésének lehetőségeivel is. A pénztár 2016-ban is aktív szerepet vállalt a Pénztárszövetség szakmai munkájában. 8. A évre tervezett feladatok, várható tendenciák A pénztár felkészült a jogszabály változások évi hatáselemzéseire, különös tekintettel megváltozott cafeteria szabályok tagdíjbevételekre gyakorolt hatásait illetően. Az önkéntes pénztári tagsághoz nyújtott munkáltatói hozzájárulás január 1-jétől kikerült a kedvezményes adózású béren kívüli juttatások (cafeteria) rendszeréből, és ez a változás kedvezőtlenül érintheti a pénztárba befolyó tagdíjakat. A felhalmozott működési tartalék nagyságrendje miatt a jövő évi pénzügyi tervezés keretében ismételten sor kerülhet a tartalékhányadok felülvizsgálatára és a működési tartalékhányad esetleges további csökkentésére. A taglétszám terén a lassú csökkenés megállítása, de legalább ütemének mérséklése, továbbá az általános korösszetétel lehetséges fiatalítása szerepel a fontosabb célkitűzések között. Mindezen túl a évben is különös figyelmet kívánunk fordítani a pénztári vagyon biztonságos gyarapítására, a tíz éves várakozási időt elérők (különösen a fiatal korosztály) tagdíjfizető pozícióban történő megtartására, a munkáltatói együttműködések elmélyítésére, összességében a biztonságos és költséghatékony működés hosszú távú fenntartására. 19

96 9. Jelentős események a mérlegfordulónapot követően A mérlegkészítés és a könyvvizsgálat időszakában a üzleti évről összeállított éves beszámolóban bemutatott vagyoni helyzetet érdemben befolyásoló, a pénztár szokásos tevékenységét érintő rendkívüli esemény nem történt. 20

97 I t 1006 Osr --\ d"+t.grcz, }oltsliuet / /.ttonad z< zozueqlueptgd t ltnzsq) 3f9 E)J-LU?'N\.llY9N I l ZY 9002lt00z lt00z YfILOZV I0 Nl85l E)tl-LUJ N\.t]V9NtZVOt)V ONNI oz 6002 'Lg.roquracep 9L0Z'uordos :lla) ergzsgr r9]zugdljponis seluelug tlelg6lozszo) CIANOH e ]lnzsgy grgsgzor gleq l 6eu 1eu9191"re ruleorol sepnl6e-sr; gn11e ]elrual rsgpselfe; - sep;ri6aue;1e6ur gsgzenauoeu ln s9lelnrel uellelldgeq lla^r) rllele L6L-i0LltzroL :'zsrh (zsg.rsorgn uolerxgf-eprq gluordog) uordo g LOV6 e sjrnslf I tg]ltylrul NVtrvcNl VINVS.ODIUO C

98

99

100

101

102