Duna House Barométer 08. szám 2012. január
Tartalomjegyzék: Vezetői összefoglaló Tranzakciószám Becslés Keresletindex Lakásár adatok - Augusztus Érdeklődés, alku Ügyfélprofil: Vevők Ügyfélprofil: Eladók Tranzakció paraméterek Budapesten Tranzakció paraméterek vidéken Adatvédelem, várható megjelenések 3. oldal 4. oldal 5. oldal 6. oldal 7. oldal 8. oldal 9. oldal 10. oldal 11. oldal 12. oldal 2
VEZETŐI ÖSSZEFOGLALÓ Kiemelkedő, az elmúlt évek legnagyobb darabszám forgalmával zárt az idei első hónap. A Duna House becslése szerint 2012 januárjában országosan 12 970 db adás-vételi tranzakció zajlott. A végtörlesztés utolsó havában várható volt a forgalomnövekedés, amellyel egy időben jelentkezett a befektetési célú vásárlás megnövekedése. Ez utóbbi a januári forgalom közel egyharmadát tette ki, így a két jelentős ingatlanpiaci esemény összhatásaként a kínálat és a kereslet időben egymásra tudott találni. A Duna House aktuális Barométerének legizgalmasabb adatát a Keresletindex szolgáltatja. 2011. decemberében a szezonalitásnak megfelelően, de a piaci események hatására mérsékelten esett a kereslet, így várható volt, hogy erős lesz a január, és ezt a Tranzakciószám Becslés be is igazolta. A Keresletindex azonban minden várakozáson felüli értéket mutat, szinte megduplázódott a tavalyi átlag, így a válság előtti időket idézi. Nincs kiugró elmozdulás a lezárt tranzakciók átlagértékeiben decemberhez képest. Januárban az átlagosnál kevesebb felújításra szoruló ingatlan cserélt gazdát, s ezzel nőtt a jobb minőségű, illetve drágább ingatlanok aránya. Tovább erősítette népszerűségi vezető szerepét a 13. kerület, amelyet a felfokozott januári hónapban is az érdeklődők 2-a jelölt meg célpontjának. Nem sokkal lemaradva a második legkedveltebb kerület a 11., amely decemberhez hasonlóan 19%-on stagnál. Január csúcshónap volt a házeladásoknál mutatkozó árváltozásban is. Bár mindig ez az ingatlantípus volt a leginkább alkuképes, a végtörlesztés hajrája úgy tűnik itt követelte a legnagyobb kompromisszumokat az eladóktól. A vidéken átlagos 8%-os irányárváltozás és az azt követő 1-os vevői alku bár fájhatott az eladóknak, a jelek szerint mégis megegyezés született. Januárban 27-ről 4-ra ugrott a beosztott státuszúak aránya az eladói oldalon, mindössze egy hónap alatt, míg a vállalkozók 1-kal kevesebben váltak meg ingatlanjaiktól. Eladási oknak természetesen a fővárosban is az elő ill. végtörlesztést jelölték meg legtöbben (3), ezek a lakások átlagban 12,4 Millió Ft-ért találtak új tulajdonosra. Vidéken az eladók harmadát a végtörlesztők tették ki, átlagban közel 10 millió Ft-os lakásaiktól váltak meg. Itt is megugrott a beosztott státuszúak aránya, decemberben 4-ot tettek ki, januárban pedig már 52-t. Januárban Budán kelendőek voltak a kisebb garzonlakások, és ennek megfelelően az 5 millió Ft alatti árú ingatlanok mentek inkább. Pest Megyében ezzel ellentétben nőtt a nagy, 160 négyzetméter fölötti ingatlanok kereslete, bár a vásárlók fele 40-80 közöttieket vett. A nagy mérethez megfelelően négyszeresére ugrott a 35-40 millió közötti ingatlanok aránya, bár így is csak 8%-ot tesznek ki. 2012-re a tavalyi évihez hasonló, vagy azt valamelyest meghaladó tranzakciószámot várunk. Az első negyedév (főleg a végtörlesztés áthúzódó hatása miatt) lényegesen erősebb lesz, mint 2011. hasonló időszaka, ami historikusan is jelentős negyedéves mélypontnak számított. A januári 12 970 darabos havi tranzakciószám több mint két és félszer akkora, mint a tavalyi hasonló érték, és hároméves csúcsnak számít, de a jelentős egyszeri hatások miatt nem beszélhetünk még trendfordulóról. Amennyiben nem lesz negatív gazdaságpolitikai fordulat, vagy ilyen jellegű piaci várakozás, akkor a második és harmadik negyedév hasonlóan alakulhat, mint 2011-ben. Az utolsó negyedévben a forgalom várhatóan nem éri el a 2011. évi értéket, amit a végtörlesztés egyszeri hatása jelentősen befolyásolt. További információk: Rutai Gábor PR és elemzési vezető rutai.gabor@dh.hu Mob.: +36 30 811 0690 3
TRANZAKCIÓSZÁM DH -TB (Duna House Tranzakciószám Becslés) Kiemelkedő, az elmúlt évek legnagyobb darabszám forgalmával zárt az idei első hónap. A Duna House becslése szerint 2012 januárjában országosan 12 970 db adás-vételi tranzakció zajlott. A végtörlesztés utolsó havában várható volt a forgalomnövekedés, amellyel egy időben jelentkezett a befektetési célú vásárlás megnövekedése. Ez utóbbi a januári forgalom közel egyharmadát tette ki, így a két jelentős ingatlanpiaci esemény összhatásaként a kínálat és a kereslet időben egymásra tudott találni. DH-TB 250 000 225 734 12970 14 000 200 000 150 000 100 000 191 170 154 097 6 097 91 137 90 300 87 880* 5 183 7 332 6 387 7 437 7 285 6 825 8 008 7 685 7 146 8 949 9 544 12 000 10 000 8 000 6 000 4 000 50 000 2 000 0 0 *Duna House Becslés Korrekció: Január 30-án újabb adatokkal jelentkezett a KSH, melyben végleges adatként publikálták a 2010-es tranzakciószámot (a korábbi előzetes adathoz képest 83 000-ről 90 300-ra emelkedett végleges szám). A 2011-es Q1-Q2 időszakra vonatkozóan is megnövekedett előzetes adatokat közöltek. Mivel a Duna House Tranzakciószám Becslése ezekre az adatokra támaszkodik, korrigáltuk a DH-TB 2011-es havi adatait is a KSH növekménnyel azonos mértékben, vagyis ~9%-kal. Így továbbra is érvényes a hónapok egymáshoz való viszonya, viszont a felülvizsgált becslésünk szerint a tavalyi évben összességében 87 900 adás-vétel bonyolódott, ami egy a mélyponton történő 3 éve tartó piaci stagnálást jelent. Prognózis 2012-re 2012-re a 2011. évihez hasonló tranzakciószámot várunk. Az első negyedév (főleg a végtörlesztés áthúzódó hatása miatt) lényegesen erősebb lesz, mint 2011. hasonló időszaka, ami historikusan is jelentős negyedéves mélypontnak számított. A januári 12-970 darabos havi tranzakciószám több mint két és félszer akkora, mint a tavalyi hasonló érték, és hároméves csúcsnak számít, de a jelentős egyszeri hatások miatt nem beszélhetünk még trendfordulóról. Amennyiben nem lesz negatív gazdaságpolitikai fordulat, vagy ilyen jellegű piaci várakozás (, mint volt például tavaly a moratórium miatt), akkor a második és harmadik negyedév hasonlóan alakulhat, mint 2011-ben. Az utolsó negyedévben a forgalom várhatóan nem éri el a 2011. évi értéket, amit a végtörlesztés egyszeri hatása jelentősen befolyásolt. A DH-TB módszertana Az ingatlanpiac alakulásának mindenkori legfontosabb mutatószáma az évenkénti adás-vételi tranzakciószám. A hivatalos adatot a KSH adja ki. (Ezt kékkel jelöltük.) A DH-TB egy becslés, amely évközi megközelítő adatot mutat. Alapja a KSH által kiadott hivatalos adat és a Duna House által bonyolított tranzakciók aránya. A becslés ebből az arányból indul ki és a Duna House havi tranzakciószámát veszi alapul, illetve olyan szakmai korrekciókat tartalmaz, amely hatással lehet az aktuális piaci részesedésre. Ilyenek: Svájci frank árfolyam hatása az ingatlan piacra, kizárólagos megbízások aránya, MNB hitelfolyósítási adatok és Duna House Hitel Centrum teljesítmény, hitel/kp vásárlások aránya, Földhivatali minta ellenőrzések, stb. 4
KERESLETINDEX A Duna House aktuális Barométerének legizgalmasabb adatát a Keresletindex szolgáltatja. 2011 szeptemberét követően várható és indokolt volt a 74-ről 79 százalékpontra történő keresleti ugrás, hiszen a végtörlesztők kínálta ingatlanokról feltételezte a piac, hogy áron alul lehet majd megvásárolni. (A korábbi Barométer az ingatlanár zuhanásra végül rácáfolt, nem volt jelentős az esés.) Decemberben a szezonalitásnak megfelelően, de a piaci események hatására mégis mérsékelten esett a kereslet, így várható volt, hogy erős lesz a január. A Tranzakciószám Becslés ezt be is igazolta. A Keresletindex azonban minden várakozáson felüli értéket mutat, szinte megduplázódott a tavalyi átlag, így a válság előtti időket idézi. 142 100 95 88 84 83 78 84 83 82 79 70 72 75 77 70 72 64 75 75 74 79 79 65 41 02.jan 09.jan 16.jan 23.jan 2 28% 26% 2 A Mellékelt táblázatból látszik a kereslet heti megoszlása, a januári 4 teljes hétre elosztva. Kitűnik ugyan egy mérsékelt csökkenés, de az utolsó két heti magas intenzitás is jelzi, hogy a januári keresletnövekedést nem csak a végtörlesztés pörgette fel, hiszen a vevőknek január 30-ig érkeztetni kellett a vételi összeget az eladó számlájára. 4 35% 3 25% 2 1 5% 3 35% 3 2 2 2 Befektetők Végtörlesztők 2011/10 2011/11 2011/12 2012/01 A végtörlesztéses ingatlanok által gerjesztett piaci élénkülés mellett rendkívüli módon élénkültek a befektetési célú tranzakciók is. Arányuk az összes vásárlók között folyamatosan növekszik, tavaly októberben -ot, idén januárban már 3-ot tesznek ki. Feltételezhető, hogy nemcsak a befektetők, de a lakosság egy része is ingatlanba teszi vagyonát, bízva az ingatlanárak hosszú távú emelkedésében, illetve a bérbeadás éves hozama is 7,5-1 közé tehető, ami jó befektetésnek számít. A Keresleti Indexről Az országszerte, közel 1100 értékesítőnk által személyesen regisztrált új vevők aktivitását vesszük alapul. Korrekciós tényező az aktív értékesítők és az adott hónap munkanapjainak száma. A Keresleti index hasznos mutatószáma annak, hogy a politikai döntésekre, vagy a pénzügyi szektor által kínált megoldásokra miként reagál a vásárlói oldal. 2011-ben is kínálati piac lesz, így az eladók számára is értékes mutatószám. A Keresleti Index egy mennyiségi mutató, nincs közvetlen összefüggésben a tranzakciószámmal. Ez utóbbi már minőségi kérdés, amely a piaci hangulattól, ill. banki termékektől is nagyban függ. 5
LAKÁSÁR ADATOK - 2012. január Panel országos 2011. december 2012. január m2 ár fajlagos ár m2 ár fajlagos ár Kelet 127 000 6 196 000 133 000 7 021 000 Nyugat 124 000 6 788 000 132 000 6 901 000 Tégla országos 2011. december 2012. január Kelet 174 000 9 138 000 162 000 8 787 000 Nyugat 179 000 9 008 000 179 000 9 375 000 Panel Bp 2011. december 2012. január Buda 187 000 9 675 000 181 000 8 193 000 Pest 162 000 8 354 000 168 000 8 297 000 Tégla Bp 2011. december 2012. január Buda 314 000 19 422 000 322 000 18 969 000 Pest 248 000 13 785 000 222 000 11 841 000 Belváros 266 000 15 611 000 265 000 14 017 000 Nincs kiugró elmozdulás a lezárt tranzakciók átlagértékeiben decemberhez képest. A minőségi preferencia diagramból kiderül (lásd lent), hogy januárban az átlagosnál jóval kevesebb - Budapesten mindössze 6% a 1 helyett - felújításra szoruló ingatlan cserélt gazdát, s ezzel nőtt a jobb minőségű, illetve drágább ingatlanok aránya. Ez indokolhatja az itt-ott látható magasabb értéket, de az sem kizárható, hogy elmozdultak valamelyest az ingatlanárak, erre viszont áprilisig várni kell, mikor megjelenünk az első negyedéves Ingatlanár Indexekkel. 10 9 8 7 6 5 4 3 2 Új építés Nagyon jó Jó Lakható Felújítandó 1 Budapest Közép-Magyarország Kelet-Magyarország Nyugat-Magyarország 6
ÉRDEKLŐDÉS A KERÜLETEK IRÁNT Kerület 2011. dec. 2012. jan. Budapest 01. ker. 1 1 Budapest 02. ker 16% 1 Budapest 03. ker. 1 1 III. IV. XV. Budapest 04. ker. 5% 6% Budapest 05. ker. 1 II. XIII. Budapest 06. ker. 1 1 XIV. XVI. Budapest 07. ker. Budapest 08. ker. 1 1 Budapest 09. ker. Budapest 10. ker. Budapest 11. ker. 19% 19% Budapest 12. ker. 1 1 Budapest 13. ker. 2 2 XII. XI. I. V VI. VII. XXI. VIII. IX. XX. X. XIX. XVIII. XVII. Budapest 14. ker. 1 XXII. Budapest 15. ker. 5% 5% Budapest 16. ker. XXIII. Budapest 17. ker. Budapest 18. ker. Budapest 19. ker. Budapest 20. ker. Budapest 21. ker. Budapest 22. ker. Budapest 23. ker. Módszertan: Vásárolni szándékozó ügyfeleink az értékesítővel történő személyes konzultáció alkalmával megjelölik azokat a kerületeket (egyszerre többet is!), amely számukra érdekes célpont lehet. Ezekből az adatokból állítjuk össze a fenti népszerűségi térképet. Tovább erősítette népszerűségi vezető szerepét a 13. kerület, amelyet a felfokozott januári hónapban is az érdeklődők 2-a jelölt meg célpontjának. Nem sokkal lemaradva a második legkedveltebb kerület a 11., amely decemberhez hasonlóan 19%-on stagnál. Továbbra is népszerű a drágább 2. és 12. kerületek, bár nyilván a valós vásárlások végül kevesebb arányban köttetnek itt. Budapest déli kerületei a sereghajtók, náluk a keleti kerületek mutatnak kicsivel nagyobb érdeklődést. ALKU - 2012. január Irányár változás Alku HÁZ Budapest 6% 1 Pest megye 1 9% Vidék 8% 1 PANEL Budapest 5% Vidék 5% 6% TÉGLA Budapest 6% 6% Vidék 6% 6% ÖSSZES Budapest 5% 6% Vidék 6% 8% Január csúcshónap volt a házeladásoknál mutatkozó árváltozásban is. Bár mindig ez az ingatlantípus volt a leginkább alkuképes, a végtörlesztés hajrája úgy tűnik itt követelte a legnagyobb kompromisszumokat az eladóktól. A vidéken átlagos 8%-os irányárváltozás és az azt követő 1-os vevői alku bár fájhatott az eladóknak, a jelek szerint mégis megegyezés született. A leginkább túlárazott szegmens a pest megyei házak voltak, itt 1-kal kellett mérsékelni az ajánlati árat, hogy vevői érdeklődés mutatkozzon. Az irányár változás nem más, mint az a különbség, amely a megbízásban szereplő első irányár és a vevő megjelenésekor éppen rögzített utolsó irányár közt mutatkozott. Az alku azt a további árcsökkentést mutatja, amelyről a vevő és az eladó állapodott meg a tárgyalások során. A két szám együtt tehát jól mutatja azt a különbséget az árban, amelyet eredetileg az eladó elgondolt és ami végül köttetett. 7
ÜGYFÉLPROFIL: A VEVŐK Decemberhez képest nőtt a fiatalabb, 40 év alatti vevők aránya -kal. Ugyanekkora aránnyal nőtt a magukat vállalkozónak vallók is. Az első lakásukat vásárlók továbbra is a vevők harmadát teszik ki és mint arról már írtunk, nagy arányban nőtt a befektetők köre is egy másik egyharmaddal. Ők átlagban 11,8 millió Forintot költöttek lakásonként. VEVŐK KORA Bp. VEVŐK STÁTUSZA Bp. VÁSÁRLÁS OKA Bp. KOR ÁTLAGÁR M2-20 11 008 000 50 20-30 11 017 000 47 30-40 16 707 000 65 40-50 11 397 000 49 50-60 11 396 000 48 60-12 919 000 49 KOR ÁTLAGÁR M2 Felső vezető 14 840 000 60 Nyugdíjas 10 746 000 44 Közép vezető 14 115 000 57 Tanuló 10 807 000 47 Vállalkozó 17 952 000 66 Beosztott 10 561 000 48 ÉLETHELYZET ÁTLAGÁR M2 Generációk összeköltöznek 12 750 000 60 Házasság miatt összeköltöznek 14 588 000 57 Válás 12 000 000 60 Kisebbe költözés 8 213 000 43 Generációk különválása 10 935 000 44 Nagyobba költözés 22 845 000 87 Befektetés 11 820 000 46 Első lakás vásárlása 11 389 000 49 A fiatalabbak aránya vidéken még nagyobb mértékben, 6%-kal nőtt decemberhez viszonyítva. Ugrott egy hónap alatt az első lakásukat vásárlók aránya is 5%-kal, illetve 1-kal a befektetőké is. Vidéken a befektetők 9,5 millió Ft-ot költöttek átlagban egy lakásra, ezért 60 négyzetméteres ingatlanba tudtak beruházni. VEVŐK KORA vidék VEVŐK STÁTUSZA vidék VÁSÁRLÁS OKA vidék KOR ÁTLAGÁR M2-20 5 300 000 38 20-30 8 308 000 61 30-40 12 871 000 84 40-50 12 009 000 75 50-60 7 798 000 52 60-9 847 000 65 STÁTUSZ ÁTLAGÁR M2 Tanuló 7 434 000 52 Felső vezető 21 913 000 128 Nyugdíjas 6 906 000 53 Közép vezető 13 911 000 92 Vállalkozó 13 357 000 79 Beosztott 8 159 000 61 ÉLETHELYZET ÁTLAGÁR M2 Generációk összeköltöznek 10 900 000 66 Házasság miatt összeköltöznek 21 834 000 133 Válás 7 813 000 85 Generációk különválása 8 957 000 60 Kisebbe költözés 10 803 000 63 Nagyobba költözés 18 048 000 111 Első lakás vásárlása 8 059 000 63 Befektetés 9 512 000 60 8
ÜGYFÉLPROFIL: AZ ELADÓK Januárban 27-ről 4-ra ugrott a Beosztottak aránya az eladói oldalon, mindössze egy hónap alatt, míg a vállalkozók 1-kal kevesebben váltak meg ingatlanjaiktól. Eladási oknak természetesen a fővárosban is az elő ill. végtörlesztést jelölték meg legtöbben (3), ezek a lakások átlagban 12,4 Millió Ft-ért találtak új tulajdonosra. ELADÓK KORA Bp. ELADÓK STÁTUSZA Bp. ÉRTÉKESÍTÉS OKA Bp. KOR ÁTLAGÁR M2 20-30 10 777 000 43 30-40 11 906 000 49 40-50 12 874 000 54 50-60 12 837 000 57 60-11 592 000 53 STÁTUSZ ÁTLAGÁR M2 Tanuló 9 175 000 37 Felső vezető 28 463 000 72 Közép vezető 12 307 000 48 Nyugdíjas 9 571 000 49 Vállalkozó 14 226 000 56 Beosztott 10 342 000 48 ÉLETHELYZET ÁTLAGÁR M2 Generációk különválása 9 675 000 54 Generációk összeköltöznek 15 234 000 53 Válás 11 375 000 67 Kisebbe költözés 14 924 000 74 Örökölt ing. értékesítés 10 411 000 52 Nagyobba költözés 12 767 000 48 Előtörlesztés miatt adja el 12 363 000 49 Vidéken az eladók harmadát a végtörlesztők tették ki, átlagban közel 10 millió Ft-os lakásaiktól váltak meg. Szintén megugrott a beosztott státuszúak aránya, decemberben 4-ot tettek ki, januárban pedig már 52-t. Az általuk eladott lakások mérete és ára viszont nem változott, 8,5 millió körül alakul és nagyjából 65 négyzetméteresek. ELADÓK KORA vidék ELADÓK STÁTUSZA vidék ÉRTÉKESÍTÉS OKA vidék KOR ÁTLAGÁR M2 20-30 6 768 000 49 30-40 12 021 000 73 40-50 10 605 000 83 50-60 9 876 000 69 60-8 729 000 66 STÁTUSZ ÁTLAGÁR M2 Tanuló 8 600 000 76 Felső vezető 16 963 000 76 Közép vezető 11 100 000 68 Nyugdíjas 8 982 000 64 Vállalkozó 15 385 000 93 Beosztott 8 499 000 63 ÉLETHELYZET ÁTLAGÁR M2 Generációk különválása 7 600 000 44 Válás 16 572 000 98 Generációk összeköltöznek 6 829 000 51 Kisebbe költözés 17 312 000 117 Nagyobba költözés 9 722 000 60 Örökölt ing. értékesítés 7 437 000 62 Előtörlesztés miatt adja el 9 892 000 63 9
5% 5% 6% 9% 1 9% 1 1 2 19% 16% 25% 26% 3 28% 46% 49% 4 9% 9% 1 1 1 1 1 1 1 1 16% 1 1 2 2 2 2 28% 3 5% 6% 8% 1 2 2 29% 3 3 39% 4 4 4 DUNA HOUSE TRANZAKCIÓ PARAMÉTEREK BUDAPEST A januári tranzakció paramétereket a 2011-es második féléves adatokkal hasonlítottuk össze, hogy a különlegesen kiugró hónapot egy nagyobb átlaggal lehessen összevetni. Jól látszik, hogy míg Pesten nem számottevő az eltérés, addig a budai oldalon már markánsabb. Itt kelendőek voltak a kisebb garzonlakások, és ennek megfelelően az 5 millió Ft alatti árú ingatlanok mentek inkább. BUDA Lakásméret (m2) PEST Lakásméret (m2) m2 ár (ezer Ft) m2 ár (ezer Ft) Lakás ár (millió Ft) Lakás ár (millió Ft) 2012. január 2011 2. félév 10
1 6% 5% 1 8% 8% 1 1 1 2 28% 5 56% 3 3 5% 1 1 1 1 1 1 1 2 26% 28% 28% 4 4 39% 36% 8% 8% 6% 16% 1 9% 2 1 1 2 25% 2 46% 46% 2 DUNA HOUSE TRANZAKCIÓ PARAMÉTEREK VIDÉK Vidéken lakásméreteket tekintve maradt januárban is a tavalyi év második felére jellemző eloszlás és árakban sem volt tapasztalható erősebb eltérés. Pest Megyében (Budával ellentétben) látványosat nőtt a nagy, 160 négyzetméter fölötti ingatlanok kereslete, bár a vásárlók fele 40-80 közöttieket vett. A nagymérethez megfelelően négyszeresére ugrott a 35-40 millió közötti ingatlanok aránya, bár így is csak 8%-ot tesznek ki. ORSZÁGOS (Közép-M. ország nélkül) Lakásméret (m2) PEST MEGYE Lakásméret (m2) m2 ár m2 ár Lakás ár Lakás ár 2012. január 2011 2. félév 11
ADATVÉDELMI SZABÁLYZAT A Duna House Barométerben közzétett statisztikai információk és becslések a Duna House szellemi tulajdonát képezik. A Duna House Barométer statisztikai információi és becslései kizárólag tájékoztatás célját szolgálják, azok teljességéért, pontosságáért a Duna House felelősséget nem vállal. A Duna House Barométerben közzétett statisztikai információkat és becsléseket saját céljaira, saját felelősségére bárki szabadon felhasználhatja az alábbi feltételekkel: A Duna House Barométerben közzétett statisztikai információk és becslések nem változtathatóak meg, azok csak változatlan formában közölhetőek. A Duna House Barométerben közzétett statisztikai információk és becslések csak a forrás egyértelmű megjelölésével közölhetőek: Forrás: Duna House Barométer" szöveget kell közölni a szöveg elején, vagy végén. A szövegkörnyezetnek, ha van, egyértelműen utalnia kell a Duna House Barométerre, mint forrásra. A fentiektől eltérő, jogosulatlan felhasználás büntető és polgári jogi következményeket von maga után. A Duna House követelheti a jogsértés abbahagyását és teljes kárának megtérítését. A linkelésre vonatkozó szabályok megsértése esetén a Duna House jogosult a weboldalra mutató link azonnali eltávolítását, és a jogsértéssel felmerült kárának megtérítését követelni. KÖVETKEZŐ MEGJELENÉSEK Megjelenés időpontja Tárgya 2012 március 2012 februári adatok 2012 április 2012 I. negyedév adatai 2012 május 2012 áprilisi adatok 2012 június 2012 májusi adatok 2012 július 2012 I. féléves adatok A Duna House Barométer minden hónap 8-án (ha hétvége, akkor rákövetkező munkanapon) válik elérhetővé honlapunkon: www.dh.hu/barometer Ha szeretné a Duna House Ingatlan Barométert rendszeresen megkapni vagy az előző kiadványokat letölteni, keresse fel weboldalunkat: www.dh.hu 12