MKB Alapkezelô Zrt. Havi portfóliójelentés

Átírás

1 MKB Alapkezelô Zrt. Havi portfóliójelentés MKB Forint Tôkevédett Likviditási Alap MKB Energia Tôkevédett Likviditási Alap MKB Differencia Tôkevédett Likviditási Alap MKB 24 Karát 2. Tôkevédett Likviditási Alap MKB24 Karát 3. Tôkevédett Likviditási Alap MKB Természeti kincsek Hozam Plusz Tôkevédett Likviditási Alap MKB Feltörekvô Kína 2 Tôkevédett Likviditási Alap MKB Primátus Tôkevédett Likviditási Alap MKB Triász Tôkevédett Likviditási Alap MKB Dollár Likviditási Alap MKB Euro Likviditási Alap MKB Prémium Rövid Kötvény MKB Bázis Nyíltvégû MKB Bázis Euró Alapba Fektetô Alap MKB Bázis Dollár Alapba Fektetô Alap MKB Állampapír MKB Adaptív Kötvény Abszolút Hozamú Származtatott MKB Adaptív Kötvény Euró Alapba Fektetô Alap MKB Adaptív Kötvény Dollár Alapba Fektetô Alap MKB Egyensúly Nyíltvégû MKB Egyensúly Euró Alapba Fektetô Alap MKB Egyensúly Dollár Alapba Fektetô Alap MKB Ambíció Nyíltvégû MKB Ingatlan Alapok Alapja MKB Észak-Amerikai Részvény MKB Nyersanyag Alapok Alapja MKB Európai Részvény MKB Bonus Közép-Európai Részvény MKB Aktív Alfa Abszolút Hozamú Származtatott MKB Aktív Alfa Euró Alapba Fektetô Alap MKB Aktív Alfa Dollár Alapba Fektetô Alap MKB PB TOP Abszolút Hozamú Származtatott MKB Zártvégû Alapok JANUÁR

2 Aktualitások Részesedjen Ön is nagy német vállalatok részvénypiaci teljesítményébôl az MKB Német Részvények Tôkevédett Származtatott on keresztül, lejáratkori tôkevédelem mellett! Jegyzési idôszak: További információt a közzétételi helyeken és az MKB Bank fiókjaiban érik el. rövid közép hosszú (-) (1-) () 2 Alap neve MKB Forint Tôkevédett Likviditási Alap MKB Energia Tôkevédett Likviditási Alap MKB Differencia Tôkevédett Likviditási Alap MKB 24 Karát 2. Tôkevédett Likviditási Alap MKB 24 Karát 3. Tôkevédett Likviditási Alap MKB Természeti kincsek Hozam Plusz Tôkevédett Likviditási Alap MKB Feltörekvô Kína 2 Tôkevédett Likviditási Alap MKB Primátus Tôkevédett Likviditási Alap MKB Triász Tôkevédett Likviditási Alap MKB Dollár Likviditási Alap MKB Euro Likviditási Alap MKB Prémium Rövid Kötvény MKB Bázis Nyíltvégû MKB Bázis Euró Alapba Fektetô Alap MKB Bázis Dollár Alapba Fektetô Alap MKB Állampapír MKB Adaptív Kötvény Abszolút Hozamú Származtatott MKB Adaptív Kötvény Euró Alapba Fektetô Alap MKB Adaptív Kötvény Dollár Alapba Fektetô Alap MKB Egyensúly Nyíltvégû MKB Egyensúly Euró Alapba Fektetô Alap MKB Egyensúly Dollár Alapba Fektetô Alap MKB Ambíció Nyíltvégû MKB Ingatlan Alapok Alapja MKB Észak-Amerikai Részvény MKB Nyersanyag Alapok Alapja MKB Európai Részvény MKB Bonus Közép-Európai Részvény MKB Aktív Alfa Abszolút Hozamú Származtatott MKB Aktív Alfa Euró Alapba Fektetô Alap MKB Aktív Alfa Dollár Alapba Fektetô Alap MKB PB TOP Abszolút Hozamú Származtatott MKB Zártvégû Alapok alap típusa likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási alap rövid kötvényalap vegyes/óvatos kötvényalap vegyes/óvatos kötvényalap vegyes/óvatos kötvényalap hosszú kötvényalap szabad futamidejû kötvényalap szabad futamidejû kötvényalap szabad futamidejû kötvényalap vegyes/kiegyensúlyozott kötvényalap vegyes/kiegyensúlyozott kötvényalap vegyes/kiegyensúlyozott kötvényalap vegyes/dinamikus kötvényalap ingatlanforgalmazó alap részvénytúlsúlyos alap árupiaci alap részvénytúlsúlyos alap részvénytúlsúlyos alap abszolút hozamú alap abszolút hozamú alap abszolút hozamú alap abszolút hozamú alap tôkevédett alap

3 Mi történt januárban a pénz- és tôkepiacokon? NEMZETKÖZI RÉSZVÉNY: Igen nagymértékû volatilitással indult a nemzetközi részvénypiacokon az év, gyakorlatilag a kapunyitás után azonnal elkezdtek beszakadni a részvényindexek. Két hét leforgása alatt 10-15%-os veszteséget szedett össze a legtöbb európai, de még az amerikai részvényindex is, bár a hónap legvégére némileg kicsit enyhült a nyomás a piacokon. A fô ok az olajárak esése és a továbbra is rossz makrogazdasági adatok voltak. NEMZETKÖZI KÖTVÉNY: A kockázatkerülési hajlandóság felerôsödésének köszönhetôen a fejlett kötvénypiacokon viszont jelentôsebb hozamcsökkenés volt látható az amerikai 10 éves államkötvény hozama ismét jóval 2% alatt, a német 10 éves kötvény hozama pedig újra 0,3%-on volt a hónap végén. Segítette a kötvénypiaci ralit, hogy az EKB januári döntése utáni sajtótájékoztatón Mario Draghi erôs jelzéseket küldött a piacoknak azzal kapcsolatban, hogy márciusban megemelhetik kötvényvásárlási programjuk havi keretösszegét. HAZAI RÉSZVÉNY: A magyar részvénypiacot a vérzivataros idôkben is mintha teflonpáncél védené, néhány naptól eltekintve szinte teljesen kimaradtunk a kedvezôtlen nemzetközi piaci mozgásokból. Olyannyira igaz volt ez, hogy a januárt egyébként a BUX index még ha csak igen kis mértékben is pluszban zárta a tavalyi záró értékhez képest. A két kedvenc az OTP és a Richter volt, a MOL és a Magyar Telekom árfolyama csendesebb volt. HAZAI KÖTVÉNY: Jól kezdte az idei évet a hazai kötvénypiac, hozamcsökkenés volt megfigyelhetô a referencia-kötvények hozamában mind rövidebb, mint hosszabb futamidôknél. Például az évet 3,33%-on befejezô 10 éves államkötvényünk hozama január végére 3% alá süllyedt. A jegybank igen aktív volt kamatcsere ügyletek terén, ami szintén segítette a hozamgörbénk csökkenését/laposodását. A forint a kötvénypiachoz hasonlóan jó teljesítményt nyújtott a hónapban és nem csak a feltörekvô piaci devizákhoz és az euróhoz, hanem a lengyel zlotyhoz képest is erôsödni tudott. 3

4 MKB Forint Tôkevédett Likviditási Alap Ft 1, Ft HU T NAP POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôk rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : 3 hó 6 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** 0,0630% 0,13% 0,39% 1,26% 3,02% 4,69% 0,43% 0,70% 3,14% 6,15% 5,18% 5,10% 8,19% 7,90% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB FORINT TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,60 1,50 1,40 1,30 1,20 1,10 1, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) (min 90%) Lekötött betét Magyar Állampapír 0% Lekötött betét 83% 17% Magyar állampapír (max 10%) 0 Költség ,01% Az MKB Forint Tôkevédett Likviditási Alap teljesítményének alakulásában a folyamatosan csökkenô hozam- és kamatkörnyezet meghatározó szerepet játszik. Az Alapkezelô célja, továbbra is az Alap likviditásának biztosítása mellett az elérhetô legkedvezôbb teljesítmény.

5 MKB MKB Energia Tôkevédett Likviditási Alap Ft 1, Ft HU T NAP POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôk rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** 0,06% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB ENERGIA TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,2 1,0 0,8 0,6 0,4 0,2 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) (min 90%) Lekötött betét 0 Magyar Állampapír 0% Lekötött betét 0% 100% 1 Magyar állampapír (max 10%) 0 Költség nincs Az MKB Energia Tôkevédett Likviditási Alap teljesítményének alakulásában a folyamatosan csökkenô hozam- és kamatkörnyezet meghatározó szerepet játszik. Az Alapkezelô célja, továbbra is az Alap likviditásának biztosítása mellett az elérhetô legkedvezôbb teljesítmény. 5

6 MKB Differencia Tôkevédett Likviditási Alap Ft 1, Ft HU T NAP POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôk rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** 0,08% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB DIFFERENCIA TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,2 1,0 0,8 0,6 0,4 0,2 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) (min 90%) Lekötött betét 0 Magyar Állampapír 0% Lekötött betét 0% 100% Magyar állampapír (max 10%) 0 Költség nincs Az MKB Differencia Tôkevédett Likviditási Alap teljesítményének alakulásában a folyamatosan csökkenô hozam- és kamatkörnyezet meghatározó szerepet játszik. Az Alapkezelô célja, továbbra is az Alap likviditásának biztosítása mellett az elérhetô legkedvezôbb teljesítmény. 6

7 MKB 24 Karát 2. Tôkevédett Likviditási Alap Ft 1, Ft POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôk rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** 0,11% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB 24 KARÁT 2. TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,2 1,0 HU ,8 0,6 T NAP 0,4 0,2 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) (min 90%) Lekötött betét 0 Magyar Állampapír 0% Lekötött betét 0% 100% Magyar állampapír (max 10%) 0 Költség nincs Az MKB 24 Karát 2. Tôkevédett Likviditási Alap Alap teljesítményének alakulásában a folyamatosan csökkenô hozam- és kamatkörnyezet meghatározó szerepet játszik. Az Alapkezelô célja, továbbra is az Alap likviditásának biztosítása mellett az elérhetô legkedvezôbb teljesítmény. 7

8 MKB 24 Karát 3. Tôkevédett Likviditási Alap Ft 1, Ft HU T NAP POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôk rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** 0,05% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB 24 KARÁT 3. TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,2 1,0 0,8 0,6 0,4 0,2 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) (min 90%) Lekötött betét 0 Magyar Állampapír 0% Lekötött betét 0% 100% Magyar állampapír (max 10%) 0 Költség nincs Az MKB MKB 24 Karát 3. Tôkevédett Likviditási Alap teljesítményének alakulásában a folyamatosan csökkenô hozam- és kamatkörnyezet meghatározó szerepet játszik. Az Alapkezelô célja, továbbra is az Alap likviditásának biztosítása mellett az elérhetô legkedvezôbb teljesítmény. 8

9 MKB Természeti kincsek Hozam Plusz Tôkevédett Likviditási Alap Ft 1, Ft HU T NAP POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôk rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** 0,06% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB TERMÉSZETI KINCSEK HOZAM PLUSZ TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,2 1,0 0,8 0,6 0,4 0,2 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) (min 90%) Lekötött betét Magyar Állampapír 0% Lekötött betét 0% % Magyar állampapír (max 10%) 0 Költség nincs Az MKB Természeti kincsek Hozam Plusz Tôkevédett Likviditási Alap az Alap teljesítményének alakulásában a folyamatosan csökkenô hozam- és kamatkörnyezet meghatározó szerepet játszik. Az Alapkezelô célja, továbbra is az Alap likviditásának biztosítása mellett az elérhetô legkedvezôbb teljesítmény. 9 9

10 MKB Feltörekvô Kína 2 Tôkevédett Likviditási Alap Ft 1, Ft HU T NAP POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôk rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** 0,03% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB FELTÖREKVÔ KÍNA 2 TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,6 1,4 1,2 1,0 0,8 0,6 0,4 0,2 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) (min 90%) Lekötött betét 0 Magyar Állampapír 0% Lekötött betét 0% 100% Magyar állampapír (max 10%) 0 Költség nincs Az MKB Feltörekvô Kína 2 Tôkevédett Likviditási Alap: az Alap teljesítményének alakulásában a folyamatosan csökkenô hozam- és kamatkörnyezet meghatározó szerepet játszik. Az Alapkezelô célja, továbbra is az Alap likviditásának biztosítása mellett az elérhetô legkedvezôbb teljesítmény.

11 MKB Primátus Tôkevédett Likviditási Alap Ft 1, Ft HU T NAP POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôk rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** 0,07% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB PRIMÁTUS TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,4 1,2 1,0 0,8 0,6 0,4 0,2 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) (min 90%) Lekötött betét 0 Magyar Állampapír 0% Lekötött betét 0% 100% Magyar állampapír (max 10%) 0 Költség nincs Az MKB Primátus Tôkevédett Likviditási Alap: az Alap teljesítményének alakulásában a folyamatosan csökkenô hozam- és kamatkörnyezet meghatározó szerepet játszik. Az Alapkezelô célja, továbbra is az Alap likviditásának biztosítása mellett az elérhetô legkedvezôbb teljesítmény

12 MKB Triász Tôkevédett Likviditási Alap Ft 1, Ft HU T NAP POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôk rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** 0,06% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB TRIÁSZ TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,4 1,2 1,0 0,8 0,6 0,4 0,2 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) (min 90%) Lekötött betét 0 Magyar Állampapír 0% Lekötött betét 0% 100% Magyar állampapír (max 10%) 0 Költség nincs Az MKB Triász Tôkevédett Likviditási Alap: az Alap teljesítményének alakulásában a folyamatosan csökkenô hozam- és kamatkörnyezet meghatározó szerepet játszik. Az Alapkezelô célja, továbbra is az Alap likviditásának biztosítása mellett az elérhetô legkedvezôbb teljesítmény. 12

13 MKB Dollár Likviditási Alap ,13 USD 1, USD USD HU POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôknek rövid távon rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, átmeneti befektetési lehetôséget nyújtson. A befektetési politika megváltozása, a tôkevédelem kikerülése nem feltétlenül jelenti magának a tôkevédelemnek az eltûnését, mivel változatlan stratégia mellett a kockázat mértéke sem változik. Az tôkéjének nagy része továbbra is betétekbe lesz befektetve. HOZAMOK : 3 hó 6 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** 0,23% 0,44% 0,87% 1,06% 1,19% 1,25% 0,87% 1,14% 1,18% 1,31% 1,50% 1,45% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB DOLLÁR LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,09 1,08 1,07 1,06 1,05 1,04 1,03 T NAP 1,02 1,01 1, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (USD) (min 90%) Lekötött betét 0 OECD dollár állampapír 0% Lekötött betét 0% 100% 1 OECD dollár állampapír (max 10%) 0 Költség ,03% Az MKB Dollár Likviditási Alap teljesítményének alakulásában a folyamatosan csökkenô hozam- és kamatkörnyezet meghatározó szerepet játszik. Az Alapkezelô célja, továbbra is az Alap likviditásának biztosítása mellett az elérhetô legkedvezôbb teljesítmény

14 MKB Euro Likviditási Alap ,04 EUR 1, EUR EUR HU T NAP POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôknek rövid távon rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, átmeneti befektetési lehetôséget nyújtson. A befektetési politika megváltozása, a tôkevédelem kikerülése nem feltétlenül jelenti magának a tôkevédelemnek az eltûnését, mivel változatlan stratégia mellett a kockázat mértéke sem változik. Az tôkéjének nagy része továbbra is betétekbe lesz befektetve. HOZAMOK : 3 hó 6 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** 0,09% 0,22% 0,43% 0,63% 0,87% 1,03% 0,43% 0,67% 0,85% 1,00% 1,44% 0,93% 1,06% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB EURO LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,09 1,08 1,07 1,06 1,05 1,04 1,03 1,02 1,01 1, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (EUR) (min 90%) Lekötött betét EU eurós állampapír 0% Lekötött betét 0% % EU eurós állampapír (max 10%) 0 Költség ,01% Az MKB Euro Likviditási Alap teljesítményének alakulásában a folyamatosan csökkenô hozam- és kamatkörnyezet meghatározó szerepet játszik. Az Alapkezelô célja, továbbra is az Alap likviditásának biztosítása mellett az elérhetô legkedvezôbb teljesítmény. 14

15 MKB Prémium Rövid Kötvény Ft 2, Ft POLITIKA Az Alapkezelô a Befektetôktôl összegyûjtött tôkét az Európai Unió és az OECD tagállamok által kibocsátott rövid lejáratú állampapírokba, ezen belül is fôként a Magyar Állam által kibocsátott állampapírokba fekteti be. Az Alap vállalatok által kibocsátott, hitelviszonyt megtestesítô értékpapírokba, jelzáloglevelekbe és egyéb hitelviszonyt megtestesítô értékpapírba is befektetheti forrásainak egy részét, ezáltal az Alapkezelô az állampapírokénál magasabb hozam elérésének lehetôségét kívánja megteremteni. Az Alap célja, hogy a befektetési jegy tulajdonosok számára alacsony kockázat, kiszámítható árfolyam-alakulás mellett biztosítsa a rövid futamidejû magyar állampapírok és a banki betétek hozamához hasonló teljesítményt. HOZAMOK : 3 hó 6 hó Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** -0,03% 0,27% 0,62% 1,88% 1,93% 0,21% 1,46% 4,04% 0,33% 3,85% 4,80% 10,54% 6,45% 6,57% 5,53% 7,11% 11,28% 7,59% 0,44% Referenciaindex hozama** 0,20% 0,95% 2,02% 3,51% 4,81% 1,85% 3,31% 5,72% 8,52% 5,17% 5,53% 10,73% 8,50% 7,69% 6,57% 8,31% 12,07% 6,07% 9,83% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB PRÉMIUM RÖVID KÖTVÉNY ALAP VÁLTOZÁSA* HU T + 2 NAP 2,05 1,95 1,85 1, % MAX + 75% RMAX 2 PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE ÁTLAGOS HÁTRALÉVÔ FUTAMIDÔ 1,50 év Összeg (Ft) Lekötött betét 0 Állampapír Vállalati kötvény Befektetési alap 0 Jelzálog kötvény Fedezeti ügylet Költség ,19% 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK A180622C15, A181220A13, A190520B13, MAGNOLIA FIN* Jelzálog kötvény 9% Befektetési alap 0% Vállalati kötvény 29% 3% Lekötött betét 0% Állampapír 59% Az MKB Prémium Rövid Kötvény az év elsô hónapjában referencia indexéhez hasonló átlagos hátralévô futamidôvel rendelkezett. Vagyonának 59%-át magyar állampapírok, 29%-át vállalati kötvények, 9%-át jelzálog kötvények alkotják. Deviza kitettségét fedezte hó végén. 15

16 MKB Bázis Nyíltvégû Ft 1, Ft HU T+4 NAP POLITIKA Az Alapkezelô az Alap összetételének kialakításakor arra törekszik, hogy a portfólió teljesítménye a referencia indexét elérje vagy meghaladja. Ezért az Alap jellemzôen Európai Uniós (EU), Európai Gazdasági Térség (EGT) állampapírokba, ugyanezen országok jegybankjai és az Európai Központi Bank (EKB) által kibocsátott hitelviszonyt megtestesítô értékpapírokba, valamint ugyanezen térség jelzálog leveleibe, vállalati kötvényeibe, kollektív befektetési értékpapírjaiba fektethet. Deviza kitettségét fedezheti. HOZAMOK : 3 hó 6 hó indulástól** Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** 0,14% 1,22% 1,73% 4,12% 2,20% 5,59% Referenciaindex hozama** 0,22% 1,15% 1,51% 4,46% 2,40% 5,69% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB BÁZIS NYÍLTVÉGÛ ALAP VÁLTOZÁSA* 1,14 1,12 1,10 1,08 1,06 1,04 1,02 1,00 0,98 0,96 0,94 0, % RMAX 30% MAX PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Állampapír Vállalati kötvény Befektetési alap, ETF 2% Vállalati kötvény 31% 1,43% Állampapír 66% Befektetési alap, ETF Fedezeti ügylet Költség ÁTLAGOS HÁTRALÉVÔ FUTAMIDÔ 3,00 év 0,29% 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK nincs Az MKB Bázis Nyíltvégû tartotta a korábban kialakított kötvény felül súlyos pozícióját, ezzel referencia indexétôl kockázatosabb volt. A portfólió durationje 2,84 év volt hó végén. Deviza kitettségét fedezte. Az Alap teljesítménye meghaladta referencia indexét. 16

17 MKB Bázis Euró Alapba Fektetô Alap ,35 EUR 1, EUR EUR HU POLITIKA Az Alap befektetetési célja, hogy az MKB Bázis Nyíltvégû forintban számított teljesítményét lehetô legjobban megközelítô teljesítményt biztosítson euróban a befektetôk számára. A befektetési cél megvalósítása érdekében az Alap portfóliójában az MKB Bázis Nyíltvégû forintban denominált befektetési jegyei mellett likvid eszközök, valamint a forintban denominált eszközök árfolyamértékéhez igazodó mennyiségû folyamatosan görgetett, éven belüli futamidejû, határidôs EUR/ devizavételi ügyletek szerepelnek. HOZAMOK : 3 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** -0,17% -0,01% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB BÁZIS EURÓ ALAPBA FEKTETÔ ALAP VÁLTOZÁSA* 1,004 1,002 1,000 0,998 T + 5 NAP 0,996 0,994 0,992 0,990 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (EUR) Befektetési alap, ETF Befektetési alap, ETF 94% 5% Fedezeti ügylet Költség nincs 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK MKB Bázis Nyíltvégû AK Az MKB Bázis Euró Alapba Fektetô Alap: az Alap portfólióját folyamatosan töltjük fel MKB Bázis Nyíltvégû pal és a devizaárfolyam kockázatot fedezéssel csökkentjük

18 MKB Bázis Dollár Alapba Fektetô Alap ,95 USD 0, USD USD HU T + 5 NAP POLITIKA Az Alap befektetetési célja, hogy az MKB Bázis Nyíltvégû forintban számított teljesítményét lehetô legjobban megközelítô teljesítményt biztosítson dollárban a befektetôk számára. A befektetési cél megvalósítása érdekében az Alap portfóliójában az MKB Bázis Nyíltvégû forintban denominált befektetési jegyei mellett likvid eszközök, valamint a forintban denominált eszközök árfolyamértékéhez igazodó mennyiségû folyamatosan görgetett, éven belüli futamidejû, határidôs USD/ devizavételi ügyletek szerepelnek. HOZAMOK : 3 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** -0,17% -0,13% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB BÁZIS DOLLÁR ALAPBA FEKTETÔ ALAP VÁLTOZÁSA* 1,002 1,000 0,998 0,996 0,994 0,992 0, , PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (USD) Befektetési alap, ETF Fedezeti ügylet Költség -643 Befektetési alap, ETF 91% % 1 - nincs 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK MKB Bázis Nyíltvégû AK Az MKB Bázis Dollár Alapba Fektetô Alap: az Alap portfólióját folyamatosan töltjük fel MKB Bázis Nyíltvégû pal és a devizaárfolyam kockázatot fedezéssel csökkentjük. 18

19 MKB Állampapír EHO mentes Ft 6, Ft HU POLITIKA Az Alap azokat a befektetôket célozza meg, akik hosszabb idôtávon szeretnének megtakarítani. A portfólió átlagos hátralévô futamideje jellemzôen négy év. Az Alap tôkéjét jellemzôen, legalább 80%-ban forintban kibocsátott állampapírokba fekteti, ezzel az Alap teljesíti az EHO mentességet. A tôke maradék része betétbe, vállalati kötvénybe, jelzálog papírba kerül befektetésre. HOZAMOK : 3 hó 6 hó Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** 0,33% 2,43% 0,90% 6,96% 6,75% 3,52% 7,73% 8,71% 16,72% -0,31% 4,32% 8,34% 0,20% 5,12% 5,07% 8,91% 13,06% -0,41% 6,35% Referenciaindex hozama** 0,59% 2,91% 1,60% 9,25% 9,33% 4,46% 12,45%10,14% 20,41% 2,88% 6,31% 14,10% 2,68% 6,22% 6,58% 9,07% 14,09% -0,37% 10,17% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB ÁLLAMPAPÍR ALAP VÁLTOZÁSA* 7,0 6,5 6,0 5,5 T+3 NAP MAX 4 5,0 4,5 4, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Állampapír Vállalati kötvény Jelzálog kötvény 0 Befektetési alap, ETF 0 Fedezeti ügylet Költség ÁTLAGOS HÁTRALÉVÔ FUTAMIDÔ 4,37 év 0,69% Befektetési alap, ETF 0% Jelzálog kötvény 0% Vállalati kötvény 13% % Állampapír 80% Az MKB Állampapír forintban kibocsátott magyar állampapírok tartásával biztosította az EHO mentességet. Az Alap tartotta az elôzô idôszakban kialakított portfólióját, amivel átlagos hátralévô futamideje referencia indexéhez hasonló szintû volt. Deviza kitettségét fedezte a hónap folyamán. 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK A180622C15 A200624B14 A201112A04 A220624A11 19 A231124A

20 MKB Adaptív Kötvény Abszolút Hozamú Származtatott Ft 1, Ft HU T + 4 NAP 20 4 POLITIKA Az Alap befektetési célja, hogy elsôsorban a magyar, illetve európai régió kötvénypiacán befektetve, a hazai pénzpiacon elérhetô hozamoknál magasabb hozamban részesítse a befektetôket. A küszöbhozam célja az RMAX Index teljesítménye. HOZAMOK : 3 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** 0,36% 0,19% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB ADAPTÍV KÖTVÉNY ABSZOLÚT HOZAMÚ SZÁRMAZTATOTT ALAP VÁLTOZÁSA* 1,006 1,004 1,002 1,000 0,998 0,996 0,994 0,990 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Állampapír Vállalati kötvény Jelzálog kötvény 0 Befektetési alap, ETF 0 Határidôs ügylet Költség ÁTLAGOS HÁTRALÉVÔ FUTAMIDÔ 4,8 nincs 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK REP OF HUNGARY REPHUN /41 REPHUN /25/24 CORP Befektetési alap, ETF 0% Jelzálog kötvény 0% Vállalati kötvény 45% Az MKB Adaptív Kötvény Abszolút Hozamú Származtatott a hónap folyamán forintban és devizában denominált magyar államkötvényekkel (62%) és devizában denominált vállalati kötvényekkel (45%) töltötte fel a portfóliót. Az Alap átlagos hátralévô futamideje 4,0 volt hó végén. Az Alap USD kitettségét fedezte, euró kitettségét mintegy 24%-kal túlfedezte. Hónap végén az Alap teljesítménye meghaladta küszöb hozamát % Állampapír 62%

21 MKB Adaptív Kötvény Euró Alapba Fektetô Alap ,84 EUR 1, EUR EUR POLITIKA Az Alap befektetetési célja, hogy az MKB Adaptív Kötvény Euró Alapba Fektetô forintban számított teljesítményét lehetô legjobban megközelítô teljesítményt biztosítson euróban a befektetôk számára. A befektetési cél megvalósítása érdekében az Alap portfóliójában az MKB Adaptív Kötvény Abszolút Hozamú Származtatott forintban denominált befektetési jegyei mellett likvid eszközök, valamint a forintban denominált eszközök árfolyamértékéhez igazodó mennyiségû folyamatosan görgetett, éven belüli futamidejû, határidôs EUR/ devizavételi ügyletek szerepelnek. HOZAMOK : indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** 0,20% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB ADAPTÍV KÖTVÉNY EURÓ ALAPBA FEKTETÔ ALAP VÁLTOZÁSA* HU ,003 1,002 1,001 1,000 T + 5 NAP 0,999 0,998 0,997 0,996 0,995 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (EUR) Befektetési alap, ETF Fedezeti ügylet Befektetési alap, ETF 95% 6% Költség -624 nincs 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK MKB Adaptív Kötvény Abszolút Hozamú Az MKB Adaptív Kötvény Euró Alapba Fektetô Alap: az Alap portfólióját folyamatosan töltjük fel MKB Egyensúly Nyíltvégû Befektetési alappal és a devizaárfolyam kockázatot fedezéssel csökkentjük. 21 Származtatott AK 21

22 MKB Adaptív Kötvény Dollár Alapba Fektetô Alap ,48 USD 1, USD USD HU POLITIKA Az Alap befektetetési célja, hogy az MKB Adaptív Kötvény Dollár Alapba Fektetô forintban számított teljesítményét lehetô legjobban megközelítô teljesítményt biztosítson dollárban a befektetôk számára. A befektetési cél megvalósítása érdekében az Alap portfóliójában az MKB Adaptív Kötvény Abszolút Hozamú Származtatott forintban denominált befektetési jegyei mellett likvid eszközök, valamint a forintban denominált eszközök árfolyamértékéhez igazodó mennyiségû folyamatosan görgetett, éven belüli futamidejû, határidôs USD/ devizavételi ügyletek szerepelnek. HOZAMOK : indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** 0,39% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB ADAPTÍV KÖTVÉNY DOLLÁR ALAPBA FEKTETÔ ALAP VÁLTOZÁSA* 1,006 1,004 1,002 T + 5 NAP 1,000 0,998 0,996 0,994 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (USD) Befektetési alap, ETF Fedezeti ügylet -958 Befektetési alap, ETF 94% 6% Költség nincs 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK MKB Adaptív Kötvény Abszolút Hozamú Származtatott AK Az MKB MKB Adaptív Kötvény Dollár Alapba Fektetô Alap: az Alap portfólióját folyamatosan töltjük fel MKB Egyensúly Nyíltvégû Befektetési alappal és a devizaárfolyam kockázatot fedezéssel csökkentjük.

23 MKB Egyensúly Nyíltvégû Ft 1, Ft POLITIKA Az Alapkezelô az Alap összetételének kialakításakor arra törekszik, hogy a portfólió teljesítménye a referencia indexét elérje vagy meghaladja. Ezért az Alap Európai Uniós (EU)-, Európai Gazdasági Térség (EGT) állampapírokba, ugyanezen országok jegybankjai és az Európai Központi Bank (EKB) által kibocsátott hitelviszonyt megtestesítô értékpapírokba, valamint ugyanezen térség jelzálog leveleibe, vállalati kötvényeibe, kollektív befektetési értékpapírjaiba fektethet. Továbbá az Alap vásárolhat hazai és külföldi részvényeket. Deviza kitettségét fedezheti. HOZAMOK : 3 hó 6 hó indulástól** Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** -1,18% -0,31% 0,58% 6,60% 4,13% 11,14% Referenciaindex hozama** -1,74% -0,56% -0,81% 7,03% 4,12% 11,44% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB EGYENSÚLY NYÍLTVÉGÛ ALAP VÁLTOZÁSA* 1,25 1,20 HU ,15 1,10 1,05 1,00 T+4 NAP 0,95 0,90 0, % MAX 10% RMAX 10% MSCI ACW 5% MSCI EM 5% STOXXEUROPE600 4 PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Állampapír Vállalati kötvény Befektetési alap, ETF Részvény Fedezeti ügylet Költség ,89% 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK nincs Részvény 1% Befektetési alap, ETF 25% Vállalati kötvény 23% -2,5% Állampapír 54% Az MKB Egyensúly Nyíltvégû : az Alap tartotta a korábban kialakított kötvény túlsúlyos pozícióját, ezzel indexétôl kockázatosabb volt. Az európai, a világpiaci és a fejlôdô piaci kitettsége benchmark szint alatt tartotta. Euró kitettségét fedezte és dollár kitettségének 68%-át fedezte. Hó végén az Alap teljesítménye meghaladta referencia indexét. 23

24 MKB Egyensúly Euró Alapba Fektetô Alap ,65 EUR 0, EUR EUR HU T+5 NAP rendelkezik referenciaindexszel (benchmark) POLITIKA Az Alap befektetetési célja, hogy az MKB Egyensúly Nyíltvégû forintban számított teljesítményét lehetô legjobban megközelítô teljesítményt biztosítson euróban a befektetôk számára. A befektetési cél megvalósítása érdekében az Alap portfóliójában az MKB Egyensúly Nyíltvégû forintban denominált befektetési jegyei mellett likvid eszközök, valamint a forintban denominált eszközök árfolyamértékéhez igazodó mennyiségû folyamatosan görgetett, éven belüli futamidejû, határidôs EUR/ devizavételi ügyletek szerepelnek. HOZAMOK : 3 hó 6 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** -1,69% -1,36% -0,91% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB EGYENSÚLY EURÓ ALAPBA FEKTETÔ ALAP VÁLTOZÁSA* 1,03 1,02 1,01 1,00 0,99 0,98 0,97 0,96 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (EUR) % 24 4 Befektetési alap, ETF Fedezeti ügylet Költség ,74% 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK MKB Egyensúly Nyíltvégû Befektetési alap, ETF 96% Az MKB Egyensúly Euró Alapba Fektetô Alap: az Alap portfólióját folyamatosan töltjük fel MKB Egyensúly Nyíltvégû pal és a devizaárfolyam kockázatot fedezéssel csökkentjük.

25 MKB Egyensúly Dollár Alapba Fektetô Alap ,57 USD 0, USD USD HU T+5 NAP rendelkezik referenciaindexszel (benchmark) POLITIKA Az Alap befektetetési célja, hogy az MKB Egyensúly Nyíltvégû forintban számított teljesítményét lehetô legjobban megközelítô teljesítményt biztosítson dollárban a befektetôk számára. A befektetési cél megvalósítása érdekében az Alap portfóliójában az MKB Egyensúly Nyíltvégû forintban denominált befektetési jegyei mellett likvid eszközök, valamint a forintban denominált eszközök árfolyamértékéhez igazodó mennyiségû folyamatosan görgetett, éven belüli futamidejû, határidôs USD/ devizavételi ügyletek szerepelnek. HOZAMOK : 3 hó 6 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** -1,51% -1,13% -1,36% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB EGYENSÚLY DOLLÁR ALAPBA FEKTETÔ ALAP VÁLTOZÁSA* 1,02 1,01 1,00 0,99 0,98 0,97 0,96 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (USD) % 4 Befektetési alap, ETF Fedezeti ügylet Költség nncs 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK MKB Egyensúly Nyíltvégû Befektetési alap, ETF 95% Az MKB Egyensúly Dollár Alapba Fektetô Alap: az Alap portfólióját folyamatosan töltjük fel MKB Egyensúly Nyíltvégû pal és a devizaárfolyam kockázatot fedezéssel csökkentjük

26 MKB Ambíció Nyíltvégû Ft 1, Ft HU T+4 NAP 50% MAX 10% RMAX 20% MSCI ACW 10% MSCI EM 10% STOXXEUROPE600 4 POLITIKA Az Alapkezelô az Alap összetételének kialakításakor arra törekszik, hogy a portfólió teljesítménye a referencia indexét elérje vagy meghaladja. Ezért az Alap Európai Uniós (EU)-, Európa Gazdasági Térség (EGT) állampapírokba, ugyanezen országok jegybankjai és az Európai Központi Bank (EKB) által kibocsátott hitelviszonyt megtestesítô értékpapírokba, valamint ugyanezen térség jelzálog leveleibe, vállalati kötvényeibe, kollektív befektetési értékpapírjaiba fektethet. Továbbá az Alap vásárolhat hazai és külföldi részvényeket. Deviza kitettségét fedezheti. HOZAMOK : 3 hó 6 hó indulástól** Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** -3,82% -4,06% -2,64% 5,64% 3,96% 11,83% Referenciaindex hozama** -3,99% -3,76% -3,28% 6,45% 3,96% 12,04% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB AMBÍCIÓ NYÍLTVÉGÛ ALAP VÁLTOZÁSA* 1,30 1,25 1,20 1,15 1,10 1,05 1,00 0,95 0,90 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Állampapír Vállalati kötvény Befektetési alap, ETF Részvény Fedezeti ügylet Költség ,80% 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK Vanguard Total World Stock Index Részvény 1% Befektetési alap, ETF 36% Vállalati kötvény 24% Az MKB Ambíció Nyíltvégû : az elmúlt hónapban az Alap kötvény kitettsége nagyobb átlagos hátralévô futamidôvel rendelkezett, mint a referencia indexe. Az Alap alacsonyabb részvény kitettséggel rendelkezett, mint a benchmarkja. Euró kitettségét fedezte és dollár kitettségének felét fedezte. Hó végén az Alap teljesítménye nem haladta meg referencia indexét ,76% Állampapír 38% 26

27 MKB Ingatlan Alapok Alapja A sorozat ESZKÖZ- ÉRTÉK A Ft A 1, Ft A A HU A T+4 NAP A rendelkezik referenciaindexszel A 4 POLITIKA A SOROZAT Az Alapkezelô a stratégia megvalósítása érdekében európai uniós, illetve nemzetközi ingatlanpiaci kitettséggel bíró befektetési jegyekbe, ETF-ekbe, és az ingatlanok fejlesztésével/forgalmazásával foglalkozó Európai Unió vagy az OECD tagállamok tôzsdéin jegyzett, vállalatok részvényeibe fekteti tôkéjének jelentôs részét. HOZAMOK A SOROZAT : 3 hó 6 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** -7,79% -6,08% -3,86% 5,45% 2,08% 1,66% 6,90% 14,83% 8,12% 8,62% -18,24% 10,80% 2,75% -12,29% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: ( A sorozat) MKB INGATLAN ALAPOK ALAPJA ALAP VÁLTOZÁSA A SOROZAT* 1,30 1,25 1,20 1,15 1,10 1,05 1,00 0,95 0,90 0,85 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) A Nemzetközi ingatlan piaci bef. jegyek A Hazai ingatlan piaci bef. jegyek A 0 Ingatlan részvények A Likviditási alapok A" Magyar állampapír A 0 Fedezeti ügylet A Költségek A ,02% 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK, A SAJÁT SOROZATÁN BELÜL DBX-TRACKERS FTSE EPRA DEV EUR EASY ETF FTSE EPRA EUROZONE MKB Forint Tôkevédett Likviditási Alap AK SPDR S&P HOMEBUILDERS ETF Hazai ingatlan piaci bef. jegyek A 0% Likviditási alapok A 18% A SOROZAT Magyar állampapír A 0% Ingatlan részvények A 9% A 5% Nemzetközi ingatlan piaci bef. jegyek A 68% A SOROZAT Az MKB Ingatlan Alapok Alapja A sorozat: az Alapban 68%-nyi európai és amerikai ingatlan piaci ETF és 9%-nyi ingatlan részvényt tartottunk. Devizakitettsége fedezve volt a hónap végén. 27

28 MKB Ingatlan Alapok Alapja IL sorozat ESZKÖZ- ÉRTÉK IL Ft IL 0 Ft IL IL HU IL POLITIKA IL SOROZAT Az Alap IL sorozatának befektetési célja, hogy a befektetôk számára az MKB Ingatlan Alapok Alapja A sorozatán belül illikviddé vált eszközöket a befektetôk közötti egyenlô elbánás érdekében az IL sorozaton belül elkülönítetten kezelje. Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: ( IL sorozat) MKB INGATLAN ALAPOK ALAPJA ALAP VÁLTOZÁSA IL SOROZAT* 1,1 1,0 0,9 0,8 0,7 0,6 0,5 0,4 0,3 0,2 0,1 0,0-0, NINCS FORGALAMZÁS IL (benchmark) PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) IL Hazai ingatlan piaci bef.jegyek IL 0 Ingatlan részvények IL 0 Egyéb alapok IL 0 IL SOROZAT TÁJÉKOZTATÁS Az MKB Ingatlan Alapok Alapja IL sorozatban szereplô MAG Ingatlanbefektetési Alappal szemben az Alapkezelôje (CARION kezelô ZRt.) a megszûnési eljárást megindította, mivel az érintett alap december 6. napjára vonatkozó nettó eszközértéke negatívvá vált, ezért az Alapban a MAG Alap értéke nullára csökkent. 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK, A SAJÁT SOROZATÁN BELÜL nincs IL SOROZAT Az MKB Ingatlan Alapok Alapja IL sorozat: a befektetôkkel szembeni egyenlô elbánás elve miatt április 11-én új sorozatot hozott létre, a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete H-KE-III-138/2012. számú határozata alapján. Az elkülönített eszközök aránya április 11-én 16,36%-volt. Az Alapkezelô az IL sorozatot az A sorozatú befektetési jegyek számának 16,36% arányban határozta meg. Ezzel párhuzamosan az Alap elszámolását T+4 napra állította át, így az A sorozatnál ismét elindult a folyamatos forgalmazás. Az IL sorozat esetén a forgalmazó nem fogad el eladási, illetve visszavételi megbízást. 28

29 MKB Észak-Amerikai Részvény Ft 1, Ft HU POLITIKA Az Alapkezelô hosszú távon az Alap tôkéjének átlagosan 90%-át észak-amerikai, kanadai, mexikói vállalatok részvényeibe fektetheti, a maradék részt likvid eszközök vásárlására fordítja. HOZAMOK : 3 hó 6 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** -6,46% -3,90% 2,06% 14,50% 11,88% 11,81% 10,98% 25,28% 23,49% 3,35% 3,75% Referenciaindex hozama** -7,19% -6,42% 1,09% 15,95% 14,69% 14,44% 10,53% 29,71% 25,80% 5,60% 10,31% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: Referencia indexe módosult: tól. MKB ÉSZAK-AMERIKAI RÉSZVÉNY ALAP VÁLTOZÁSA* 2,20 2,00 1,80 1,60 1,40 1,20 1,00 T+4 NAP 0,80 S&P100 90%-BAN ÉS ZMAX 10%-BAN PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Befektetési alap, ETF Állampapír Részvény 65% % Befektetési alap, ETF 25% 6 Részvény Fedezeti ügylet 0 Költség ,08% 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK ISHARES S&P 100 ETF SPIDER Állampapír 0% Az MKB Észak-Amerikai Részvény : a januári mélypontok környékén részvény és részvény piaci index ETF vásárlással ismét referencia indexének megfelelô kockázati kitettséggel rendelkezett. Deviza kitettségét nem fedezte

30 MKB Nyersanyag Alapok Alapja Ft 0, Ft HU T+4 NAP POLITIKA Az Alapkezelô tôkéjének likvid hányadon felüli részét elsôsorban nyersanyagpiacot követô kollektív befektetési jegyekbe, valamint nyersanyagkapcsolt vállalati részvényekbe fekteti be. HOZAMOK : 3 hó 6 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** --11,19% -15,38% -22,99% -13,13% -9,79% -4,42% -20,94% -3,43% -8,54% -10,19% -7,05% 15,05% Referenciaindex hozama** -10,10% -14,03% -18,06% -9,61% -5,96% 0,13% -15,65% -1,04% -6,43% -6,82% -2,23% 27,24% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: Referencia indexe módosult: tól. MKB NYERSANYAG ALAPOK ALAPJA ALAP VÁLTOZÁSA* 1,4 1,2 1,0 0,8 0,6 0,4 0,2 0, BLOOMBERG COMMODITY IDX 90%- BAN ÉS ZMAX 10%-BAN PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Állampapír 0 Árupiaci kitettség (részvény) 0% 10% Állampapír 0% 6 Árupiaci kitettség (ETF, bef. alap) Árupiaci kitettség (részvény) 0 Fedezeti ügylet 1 Költség Árupiaci kitettség (ETF, bef. alap) 90% 3,99% 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK POWERSHARES DB COMMODITY IND Az MKB Nyersanyag Alapok Alapja: a januári mélypontok környékén árupiaci egyedi és széles index ETF vásárlással ismét referencia indexének megfelelô kockázati kitettséggel rendelkezett. Deviza kitettségét nem fedezte. 30

31 MKB Európai Részvény Ft 0, Ft HU T+3 NAP DOWSTOXX50 90%-BAN ÉS ZMAX 10%-BAN 6 POLITIKA Az Alapkezelô az Alap tôkéjének likvid hányadon felüli részét lehetôség szerint az OECD tagállamokban székhellyel rendelkezô szervezetek európai tôzsdékre bevezetett részvényekbe fekteti be. HOZAMOK : 3 hó 6 hó Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** -9,14% -10,99% -5,80% 6,34% 1,00% 5,47% 7,76% 22,04% 5,12% -20,45% -1,68% 13,36% -40,25% 2,08% 15,56% 19,84% 3,92% 22,51% -29,89% Referenciaindex hozama** -9,41% -12,22% -7,53% 5,30% 3,48% 3,63% 7,79% 20,77% 9,76% -10,83% -2,08% 28,30% -43,25% 7,22% 14,18% 25,45% 1,31% 28,33% -39,65% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: Refetencia indexe módosult tôl., valamint tól. MKB EURÓPAI RÉSZVÉNY ALAP VÁLTOZÁSA* PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK Összeg (Ft) Befektetési alap, ETF Állampapír 0 Részvény Fedezeti ügylet Költség ,78% nincs 0,78 0,73 0,68 0,63 0,58 0,53 0,48 0,43 0, Részvény 82% 10% Befektetési alap, ETF 7% Állampapír 0% Az MKB Európai Nyíltvégû Részvény : a januári mélypontok környékén részvény és részvény piaci index ETF vásárlással ismét referencia indexének megfelelô kockázati kitettséggel rendelkezett. Deviza kitettségének 7%-át fedezte a hónap végén. 31

32 MKB Bonus Közép-Európai Részvény Ft 1, Ft HU T+3 NAP CETOP20 90%-BAN ÉS ZMAX 10%-BAN 6 POLITIKA Az Alapkezelô hosszú távon az Alap tôkéjének átlagosan 90%-át közép-kelet európai vállalatok részvényeibe fekteti, a maradék részt likvid eszközök vásárlására fordítja. HOZAMOK : 3 hó 6 hó Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** -8,95% -13,27% -8,40% -3,68% -4,96% 0,91% -1,81% -1,11% 12,97% -23,45% 17,97% 49,52% -46,40% 7,23% 13,91% 27,81% 33,82% 9,61% 0,52% Referenciaindex hozama** -9,41% -15,25% -10,16% -6,00% -5,62% -1,47% -1,98% -4,91% 14,36% -20,86% 16,79% 60,12% -49,66% 13,33% 24,99% 42,03% 41,31% 8,58% 3,88% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: Referencia indexe módosult tól, valamint tól. MKB BONUS KÖZÉP-EURÓPAI RÉSZVÉNY ALAP VÁLTOZÁSA* 2,50 2,25 2,00 1,75 1, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE ,28% 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK LYXOR UCITS ETF EASTERN EUROPE (CECE EUR) ERSTE BANK STK (CZK) Összeg (Ft) Állampapír 0 Befektetési alap, ETF Részvény Fedezeti ügylet Költség Részvény 79% Az MKB Bonus Közép-Európai Részvény : a januári mélypontok környékén részvény és részvény piaci index ETF vásárlással ismét referencia indexének megfelelô kockázati kitettséggel rendelkezett. Deviza kitettségét nem fedezte % Állampapír 0% Befektetési alap, ETF 11% 32

33 MKB Aktív Alfa Abszolút Hozamú Származtatott Ft 1, Ft HU T+4 NAP 4 POLITIKA Az Alap kötvény túlsúlyos vegyes összetételû befektetési alap, amelynek egyik fô befektetési célpontja a magyar állampapír-piac. Az Alap ezen felül kitettséggel rendelkezhet kollektív befektetési eszközökben, részvényekben, árupiaci befektetésekben. Az Alap kockázati kitettsége fedezeti ügyletekkel csökkenthetô. Tekintettel az Alap denominációjára, az Alapkezelô törekszik arra, hogy a forint árfolyam-ingadozásából eredô árfolyam-kockázatot csökkentse a befektetett portfólió nem forintban denominált elemei esetén, melynek érdekében devizafedezeti ügyleteket köt. Az Alapkezelô aktív portfólió-kezeléssel valósítja meg az Alap esetében követni kívánt befektetési stratégiát. A küszöbhozam célja az RMAX Index teljesítménye. HOZAMOK : 3 hó 6 hó indulástól** 2015 Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** -0,82% -0,39% 2,17% 2,52% 3,80% Referenciaindex hozama** 0,07% 0,39% 1,45% 1,54% 1,50% *** Felügyeleti nyilvántartásba vétel dátuma: MKB AKTÍV ALFA ABSZOLÚT HOZAMÚ SZÁRMAZTATOTT ALAP VÁLTOZÁSA* 1,06 1,05 1,04 1,03 1,02 1,01 1,00 0,99 0,98 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Állampapír Vállalati kötvények Befektetési alap, ETF Részvény Határidôs ügylet Költség ,70% 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK nincs Részvény 13% Befektetési alap, ETF 7% Vállalati kötvények 34% % Állampapír 11% Az MKB Aktív Alfa Abszolút Hozamú Származtatott Befektetési Alap: januárban az évet kockázati szempontból semleges portfólióval indítottuk, az európai részvénykitettségünk USA-beli részvényindex short pozíciókkal volt lefedezve. Az európai piacok alulteljesítése némi veszteséget eredményezett, de a hó közepén lezárt index short-ok és a hóvégi rali segített az Alap árfolyamának visszapattanásában

34 MKB Aktív Alfa Euró Alapba Fektetô Alap ,79 EUR 0, EUR EUR HU T + 5 NAP POLITIKA Az Alap befektetetési célja, hogy az MKB Aktív Alfa Abszolút Hozamú Származtatott forintban számított teljesítményét lehetô legjobban megközelítô teljesítményt biztosítson euróban a befektetôk számára. A befektetési cél megvalósítása érdekében az MKB Aktív Alfa Abszolút Hozamú Származtatott forintban denominált befektetési jegyei mellett likvid eszközök, valamint a forintban denominált eszközök árfolyamértékéhez igazodó mennyiségû folyamatosan görgetett, éven belüli futamidejû, határidôs EUR/ devizavételi ügyletek szerepelnek. HOZAMOK : 3 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** -1,33% -1,13% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB AKTÍV ALFA EURÓ ALAPBA FEKTETÔ ALAP VÁLTOZÁSA* 1,0020 1,0015 1,0010 1,0005 1,0000 0,9995 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (EUR) Befektetési alap, ETF Fedezeti ügylet Befektetési alap, ETF 94% 5% Költség nincs 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK MKB AKTÍV ALFA ABSZOLÚT HOZAMÚ SZÁRMAZTATOTT ALAP Az MKB Aktív Alfa Euró Alapba Fektetô Alap: az Alap portfólióját folyamatosan töltjük fel MKB Aktív Alfa Abszolút Hozamú Származtatott befektetési jegyeivel és a devizaárfolyam kockázatot fedezéssel csökkentjük.

35 MKB Aktív Alfa Dollár Alapba Fektetô Alap ,38 USD 0, USD USD HU T + 5 NAP POLITIKA Az Alap befektetetési célja, hogy az MKB Aktív Alfa Abszolút Hozamú Származtatott forintban számított teljesítményét lehetô legjobban megközelítô teljesítményt biztosítson dollárban a befektetôk számára. A befektetési cél megvalósítása érdekében az Alap portfóliójában MKB Aktív Alfa Abszolút Hozamú Származtatott forintban denominált befektetési jegyei mellett likvid eszközök, valamint a forintban denominált eszközök árfolyamértékéhez igazodó mennyiségû folyamatosan görgetett, éven belüli futamidejû, határidôs USD/ devizavételi ügyletek szerepelnek. HOZAMOK : 3 hó indulástól*** Nem évesített hozam** Alap hozama** -1,25% -1,25% *** Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelet engedélyének dátuma: MKB AKTÍV ALFA DOLLÁR ALAPBA FEKTETÔ ALAP VÁLTOZÁSA* 1,010 1,005 1,000 0,995 0,990 0,985 0,980 0, , PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (USD) Befektetési alap, ETF Fedezeti ügylet Költség -836 nincs Az MKB Aktív Alfa Dollár Alapba Fektetô Alap: az Alap portfólióját folyamatosan töltjük fel MKB Aktív Alfa Abszolút Hozamú Származtatott Be- 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK fektetési Alap befektetési jegyeivel és a devizaárfolyam kockázatot fedezéssel csökkentjük. 35 SZÁRMAZTATOTT ALAP MKB AKTÍV ALFA ABSZOLÚT HOZAMÚ Befektetési alap, ETF 92% %

36 MKB PB TOP Abszolút Hozamú Származtatott Ft 1, Ft HU T+4 NAP 4 POLITIKA Az Alap vegyes összetételû befektetési alap, amely vagyonának hosszútávon mintegy felét kockázatmentes, kamatjellegû jövedelmet biztosító eszközökbe, illetve ezen túlmenôen kockázatosabb eszközökbe (részvényekbe, ingatlan piaci kitettséget adó eszközökbe, devizába, árupiacot lefedô eszközökbe) fekteti. Az Alap kockázati kitettsége fedezeti ügyletekkel csökkenthetô. Tekintettel az Alap denominációjára, az Alapkezelô törekszik arra, hogy a forint árfolyam-ingadozásából eredô árfolyam-kockázatot csökkentse a befektetett portfólió nem forintban denominált elemei esetén, melynek érdekében devizafedezeti ügyleteket köt. Emellett kontrollált kockázat felvállalása mellett származtatott eszközökbe is fektethet. Az Alapkezelô az Alap befektetési politikájának megvalósítása során törekszik arra, hogy a változó piaci körülmények között is pozitív hozamot biztosítson befektetôi számára. Az Alapkezelô aktív portfólió-kezeléssel valósítja meg az Alap esetében követni kívánt befektetési stratégiát és jelentôs hangsúlyt fektet a kockázatkezelésre a befektetési politika megvalósítása során. A küszöbhozam célja az RMAX Index teljesítménye. HOZAMOK : 3 hó 6 hó indulástól** 2015 Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok Alap hozama** -1,40% -1,48% 1,56% 1,97% 3,58% Referenciaindex hozama** 0,07% 0,39% 1,45% 1,54% 1,50% *** Felügyeleti nyilvántartásba vétel dátuma: MKB PB TOP ABSZOLÚT HOZAMÚ SZÁRMAZTATOTT ALAP VÁLTOZÁSA* 1,07 1,06 1,05 1,04 1,03 1,02 1,01 1,00 0,99 0,98 0,97 0, PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Állampapír Vállalati kötvények Részvény 22% % Állampapír 10% 36 Befektetési alap, ETF Részvény Határidôs ügylet Költség ,11% 10%-OT MEGHALADÓ ESZKÖZÖK MAGNOLIA FIN OPUS VAR NITROGÉN MÛVEK ZRT NITROG7.875 Befektetési alap, ETF 15% Vállalati kötvények 43% Az MKB PB TOP Abszolút Hozamú Származtatott : viszonylag aktív hónapot zártunk az alapban, kockázat-semleges kitettségbôl a hónap közepén az amerikai index short pozíciók zárásával újra jelentôsebb, mintegy 25%-os kockázati kitettsége lett az alapnak. A hónap második felében az amerikai piacon óvatosan egyedi részvénypozíciókat vettünk fel.