NAPI JELENTÉS

Átírás

1 NAPI JELENTÉS HAZAI ADATOK KÜLFÖLDI PIACOK Záró Változás Záró Változás BUX ,97 1,47% S&P ,65 0,62% Részvényforgalom 4,45 Mrd Ft Nasdaq Composite 4 566,14 0,37% M. Telekom 323-0,31% Stoxx ,71 0,59% MOL ,57% DAX 9 114,84 0,35% OTP ,53% FTSE ,55 0,15% Richter ,18% Nikkei ,8 4,83% EUR/HUF 308,21-1,08 WIG ,0-0,23% FÓKUSZBAN A MAI NAPON TOVÁBB LAZÍT A BANK OF JAPAN JÓL ALAKULT EDDIG A GYORSJELENTÉSI SZEZON AZ USA- BAN a japán jegybank ma reggel nagy meglepetést okozva bejelentette, hogy megemeli az eszközvásárlási programja keretében lehívandó keretösszeget az évi ezer Mrd jenről 80 ezer Mrd jenre a hír hatására jelentős szárnyalásba kezdett a japán tőzsde, az USD/JPY kurzus pedig a 112-es szint közelébe ugrott mint ismert, tavaly áprilisban a japán jegybank rendkívüli mennyiségi és minőségi lazításba kezdett, aminek eredményeként a monetáris bázist duplájára kívánta növelni; ez a lépés az egyik a legfontosabb eleme volt a Sinzo Abe nevével fémjelzett reformcsomagnak idén áprilisban pedig megemelték pl. az áfakulcsot (5%-ről 8%-ra, majd jövőre 10%-ra emelnék), ami meg is látszott a fogyasztás alakulásán, ami jelentősen visszavetette a gazdasági aktivitást; a számolt átmeneti hatások mellet, már kijelenthető, hogy elhúzódó a japán gazdaság gyengélkedése a legfrissebb makrogazdaság adatok alapján még akár az is elképzelhető (kicsi az esély), hogy átmenetileg újra recesszióba süllyedhetett vissza a japán gazdaság, amennyiben a III. negyedéves GDP adat visszaesést mutatna, miután a II. negyedévben 7,1%-kal zsugorodott a japán gazdaság a jegybanki döntésen kívül több fontos makroadat is napvilágot látott a szigetországban, melyek közül pl. a munkanélküliségi ráta a várakozásoknak megfelelően 3,5%-ról 3,6%-ra nőtt szeptemberben, az építőipari megrendelések viszont 40,3%-kal zuhantak az augusztusi 8,6%-os bővülés után; az inflációs adatok pedig lényegében megfeleltek a piaci várakozásoknak a mostani beszámolási időszak lassan a feléhez érkezik, miután az S&P 500 tagjai közül már 350 vállalat tette közzé negyedéves számait. Az árbevétel esetében a beszámolók 60%-a, míg az eredmény esetében pedig kb. 80% szárnyalta túl az elemzői várakozásokat ami pedig az eredmény illetve a bevétel növekedési ütemeket illeti, a most záruló negyedévre vonatkozó előrejelzések jelenleg 6,3% éves növekedést vetítenek előre, a bevétel tekintetében pedig +4,1% a piaci várakozás. Ezzel szemben az eddigi gyorsjelentések alapján 10,2% ill. 4,8%-os az eredmény valamint a bevételbővülés; a beszámolási időszak megkezdése előtt a piaci várakozás az eredmények vonatkozásában 5,1%-os a bevételek esetében pedig 4,3%-os bővüléssel számolt KIEMELT ESEMÉNYEK MAGYARORSZÁG 09:00 szeptemberi ipari termelői árak (aug.: 0,7% hó/hó ill. -0,4% év/év) 09:00 augusztusi külkereskedelmi egyenleg (részletes) előzetes: 269,5 m

2 EUROZÓNA 11:00 októberi előzetes fogyasztói árak várt: 0,4% év/év (szeptember: 0,3%) 11:00 szeptemberi munkanélküliségi ráta várt: 11,5% (augusztus: 11,5%) USA 13:30 szeptemberi személyi jövedelmek várt: 0,3% (augusztus: 0,3%); személyi kiadások várt: 0,1% (aug.: 0,5%) GYORSJELENTÉS 14:55 októberi Michigan fogyasztói bizalmi index (végleges) várt/előzetes: 86,4 pont 14:45 októberi Chicago BMI várt: 60,0 pont (szeptember: 60,5 pont) Európa: Anheuser-Busch InBev, BNP Paribas, Endesa, RBS USA: AbbVie, Berkshire Hathaway, Chevron, ExxonMobil DEVIZA- ÉS ÁRUPIACI ÖSSZEFOGLALÓ KILŐTT AZ USD/JPY A JAPÁN QE EMELÉSÉRE jelentős mértékben ugrott meg az USD/JPY árfolyama ma reggel arra a hírre, hogy a japán jegybank ma hajnali monetáris politikai ülését követően váratlanul megemelte eszközvásárlási programjának keretét az USD/JPY árfolyama a bejelentésre a tegnap esti 109,2 körüli szintekről ma reggelre 111,4 közelébe erősödött technikai elemzési szempontból az árfolyam éppen hó végével ugrotta meg a 110-es nagyon fontos ellenállást, ami felett, ha ott tud maradni a mai kereskedés alatt, akkor havi bontásban több évtizedes csökkenő trendvonal adta ellenállást törhet át, mely további jelentős emelkedést rejt magában a dollár önmagában tovább erősödött a hírrel más főbb devizákkal szemben is, ami azt jelenti, hogy az EUR/USD árfolyama valamelyest5 közelebb került az 1,25-ös támaszhoz, a GBP/USD árfolyama pedig 1,596 közelébe süllyedt a forint kedvezően reagált a japán hírekre, érthető, hiszen újabb nagy jegybank jelentett be globális likviditásbővítést KÜLFÖLDI MAKROGAZDASÁGI HÍREK VÁRATLANUL CSÖKKENT A NÉMET MUNKANÉLKÜLIEK SZÁMA Munkanélküliek számának változása Október: -22 ezer Piaci várakozás: +4 e Szeptember: +9 e A várt enyhe növekedés helyett ezúttal jelentősen csökkent a munkanélküliek száma Németországban a friss októberi adatok szerint. Az állástalanok száma havi szinten az elmúlt 3 évben csupán kétszer esett vissza a mostaninál nagyobb mértékben. A munkanélküliségi ráta pedig maradt 6,7%-on, ami továbbra is két évtizedes mélypontot jelent. A legutóbbi felmérések ugyan az üzleti hangulat romlását mutatják Németországban, viszont a munka iránti kereslet egyre nő, az új álláshelyek száma pedig majdnem három éve nem látott magas szinten van. A mostani egy pozitív adat azok után, hogy a német gazdaság kilátásait az elmúlt hónapokban jelentősen romlottak. A Bloomberg legfrissebb konszenzusa szerint a GDP idén 1,5%-kal bővülhet, miközben augusztusban még a 2% körüli értéket vártak az elemzők.

3 EMELKEDNI TUDOTT A GAZDASÁGI BIZALMI INDEX AZ EUROZÓNÁBAN USA: VÁRTNÁL VALAMIVEL TÖBB HETI ÚJ MUNKANÉLKÜLI USA: REMEK GDP ADAT Gazdasági bizalmi index Október: Piaci várakozás: Szeptember: a várakozások ellenére októberben javulni tudott a gazdasági bizalom az euroövezetben, miután az Európai Bizottság átfogó gazdasági bizalmi indexe tíz havi mélypontjáról (99,9 pont) 100,7 pontra emelkedett, miközben a piac további csökkenésre (99,7) számított a fogyasztói bizalom a múlt heti előzetes adattal összhangban -11,1 pont lett a szeptemberi -11,4 pont után; szintén javult a hangulat az iparban és a szolgáltatószektorban, az előbbire vonatkozó index -5,5-ról, -5,1 pontra nőtt, míg a szolgáltatószektor bizalmi indexe 3,2 pontról 4,4 pontra emelkedett összességében a mostani adatok abba az irányba mutatnak, hogy a kilátások romlása talán elérte a mélypontját az eurozónában, de erre utal pl. a Citigroup által számított (a különböző gazdasági adatok meglepetéseit összesítő) index is, ami pl. az október közepi 1,5éves mélyponthoz képest (-57 pont) már 20 ponttal van magasabban Heti új munkanélk. kér. múlt hét: 287 ezer Piaci várakozás: 285 Előző hét: 284 a piaci várakozásoknak valamivel nagyobb mértékben nőtt a heti új munkanélküli kérelmek száma az október 25-én záródott héten. A várakozásokhoz és az előző heti adathoz képest is csupán minimális volt az eltérés, de kiemelendő, hogy 300 ezer alatti érték, historikus összevetésben továbbra is kedvezőnek számít. A heti ingadozásokat kiszűrő 4 hetes mozgóátlag viszont minimálisan lejjebb került (281,25 ezerről 281 ezerre), ami 2000 óta nem látott alacsony szintnek számít a tartósan állás nélkül levők száma viszont a várt stagnálás helyett kissé emelkedett (2355 ezerről 2384 ezerre). Erről az adatsorról azonban elmondható, hogy összességében nagy lendülettel csökken, és historikus összevetésben is alacsonynak számít a mostani adat érdemen nem változtat az amerikai munkaerőpiac kedvező megítélésén GDP III. negyedév: 3,5% Piaci várakozás: 3,0% II. né: 4,6% a mai első közzététel szerint a várt felett nőtt az amerikai gazdaság a III. negyedévben. Az évesített negyedéves növekedési ütem továbbra is impozáns a hagyományos, év/év alapú számításmód szerint pedig 2,4% volt a növekedés, melynek üteme az előző negyedévhez képest valamelyest lassult a vártnál viszont kisebb mértékben (1,9% helyett 1,8%-kal) nőtt a személyes fogyasztás az előző negyedévi 2,5% után. A GDP növekedéshez pedig 1,2%ponttal járult hozzá. A személyes fogyasztáson belül a nagyobb részt kitevő szolgáltatások 1,1%-kal nőttek a külkereskedelem viszont kedvező képet mutat, az export éves növekedési ütem 7,8% volt, miközben az import 1,7%-kal esett vissza. A nettó export a GDP-t így1,3%ponttal javította a kormányzati kiadások szintén jelentősen javították a GDP-t (0,8%ponttal). a bruttó magánberuházások az előző negyedévi robosztus ütem után 1,0%-kal nőttek, a GDP-hez való hozzájárulás pedig 0,2%pont volt a készletváltozás viszont rontotta az összképet, miután 0,6%-kal vetette vissza a GDP-t a II. negyedévi adatok után a most közzétett III. negyedéves számok is impozánsan alakultak, ami felerősítheti azokat a vélekedéseket, hogy a kamatemelések a vártnál hamarabb is elkezdődhetnek

4 HAZAI MAKROGAZDASÁGI HÍREK KORMÁNY BENYÚJTOTTA A JÖVŐ ÉVI KÖLTSÉGVETÉS TERVEZETÉT csütörtök délután a kormány benyújtotta a parlamentnek a 2015-ös költségvetésről szóló törvényjavaslatát az Országgyűlés elnöke elmondta, hogy november 17-i héten indul a 2015-ös törvényjavaslat általános vitája, míg a részletes vita november én lesz; a költségvetésről pedig várhatóan december 15-én szavaznak a benyújtott javaslat a bevételi főösszegét Mrd Ft-ban, a kiadási főösszegét pedig Mrd Ft-ban állapított meg, az éves hiány így 878 Mrd Ft lehet a kormány várakozásai szerint 2,5%-lehet a GDP-növekedés 2015-ben, a háztartások fogyasztási kiadásai pedig 2,6%-kal bővülhetnek; az éves infláció pedig 1,8%-os lehet a benyújtott javaslat a jövő évre 2,4%-os hiánycéllal számolt, míg az államadósság 2015-ben a tervek szerint 75,4%-ra csökkenhet

5 RÉSZLETES ADATOK (az adatok tájékoztató jellegűek, forrás: Bloomberg) HAZAI ÉS FELTÖREKVŐ PIACOK VEZETŐ KÜLFÖLDI TŐZSDÉK Záró Változás Záró Változás BUX ,97 1,47% DJIA ,42 1,30% Részvényforgalom 4,45 Mrd Ft S&P ,65 0,62% BUMIX 1 448,92 0,66% S&P Futures 2 012,10 1,20% BUX ,45% Nasdaq Composite 4 566,14 0,37% RTS $ 1 100,50 5,27% Nasdaq Futures 4 146,25 1,40% PX 964,88 0,81% DAX 9 114,84 0,35% WIG ,0-0,23% CAC ,24 0,74% BOVESPA ,5-0,43% FTSE ,55 0,15% Shanghai Comp ,7 1,40% Nikkei ,8 4,83% Hang Seng ,39 1,20% ATX 2 192,29 1,17% DEVIZAÁRFOLYAMOK ÁKK REFERENCIAHOZAMOK Utolsó Változás Záró Változás EUR/USD 1,2567-0, hónap 1,71 0,00 USD/JPY 111,31 2,20 6 hónap 1,74 0,02 GBP/USD 1,5970-0, év 1,70 0,00 USD/CHF 0,9601 0, év 2,91 0,04 USD/HUF 244,44 1,45 5 év 3,38 0,01 EUR/HUF 308,21-1,08 10 év 4,00 0,02 CHF/HUF 255,34-1,03 15 év 4,29 0,03 WTI legközelebbi határidő Földgáz legközelebbi hat. Urals/Med crack spread NYERSANYAGOK ($) Utolsó Vált. Utolsó Vált. 81,19 0,09% Arany spot 1171,5-2,28% 3,85 0,47% Réz 3 havi forward (LME) 6740,0-1,10% 13,25-6,92% Cink 3 havi forward (LME) 2300,0 0,22% HAZAI RÉSZVÉNYEK Záró Vált. Vol (e) Záró Vált. Vol (e) MTelekom 323-0,31% 815 4iG ,00% 0,0 MOL ,57% 53 Fuso Ecosystem 3 0,00% 20,0 OTP ,53% 697 TWD Investments 7 0,00% 0,0 Richter ,18% 195,5 GS Park ,69% 8,2 ANY 853 3,90% 54,3 HUNMining 23 4,55% 1,1 Appeninn 191 0,00% 1,9 Kárpótlási jegy 700 0,00% 0,0 Altera ,00% 0,0 KEG 23 4,55% 30,0 BIF 349 0,00% 0,0 Masterplast 387 0,00% 0,0 BTel 178-0,56% 60,2 Nutex 47 0,00% 0,0 CIG Pannónia 223 0,00% 2,1 Opimus 22 0,00% 0,0 Danubius ,02% 0,0 Pannergy 311-0,32% 8,9 Elmű ,21% 0,0 Pannon-Flax 42 #ÉRTÉK! 0,1 Émász ,86% 1,2 Plotinus ,23% 0,3 ENEFI 143 1,42% 4,0 Rába ,43% 0,2 Est Média 2 0,00% 232,2 Libri-Shopline 349 0,00% 0,0 FHB 716 0,00% 4,0 Synergon ,07% 95,9 Forrás törzs 602 0,00% 0,0 TVK ,95% 0,1 Forrás oszt. els ,00% 0,0 Zwack ,15% 0,0

6 USA RÉSZVÉNYEK Záró Vált. Vol (m) Záró Vált. Vol (m) Diamond 171,6 1,30% 7,4 Google "C" 550,31 0,18% 0,5 Spider 199,4 0,64% 113,3 Hewlett-Packard 35,32-0,17% 2,5 QQQ 100,0 0,21% 35,9 IBM 164,35 0,54% 0,6 Alibaba Group 98,73 0,43% 15,5 Intel 32,58-3,95% 12,4 Amazon.com 299,07 1,68% 1,3 JP Morgan Chase 59,39 0,17% 3,1 Apple 106,98-0,34% 13,4 McDonald's 93,38 0,70% 1,1 AT&T 34,51 0,32% 4,0 Merck 57,31 1,98% 2,2 Bank of America 17,03 0,24% 15,0 Microsoft 46,05-1,22% 9,7 Cisco Systems 24,08-0,08% 6,4 Oracle 38,50-0,21% 3,4 Citigroup 53,15 0,95% 4,3 Pfizer 29,84 1,19% 5,9 Coca-Cola 41,40 1,07% 4,5 Procter & Gamble 86,94 0,46% 1,6 ebay 51,55 0,43% 2,2 Tesla Motors 238,66 0,24% 0,9 ExxonMobil 94,45-0,15% 2,8 Twitter 41,80-0,67% 42,0 Facebook 74,11-2,31% 18,3 Visa 236,65 10,24% 1,9 General Electric 25,67 0,04% 5,9 Wal-Mart Stores 76,45 0,08% 1,1 Google "A" 560,27 0,33% 0,5 Yahoo! 45,63 0,44% 4,5 NÉMET ÉS EURÓPAI RÉSZVÉNYEK Záró Vált. Vol (m) Záró Vált. Vol (m) Adidas 56,95-1,21% 1,2 K+S 22,05 0,78% 2,0 Allianz 124,20 0,36% 1,7 Lanxess 40,26-1,31% 1,2 BASF 68,57 0,01% 3,5 Linde 150,90-2,83% 2,1 Bayer 109,95 2,71% 3,0 Merck KGaA 71,68 0,66% 0,4 BMW 83,03 0,44% 1,9 Münchener Rück. 153,45 0,36% 0,7 Beiersdorf 63,99 0,13% 0,4 RWE 27,74 0,47% 2,4 Commerzbank 11,71 1,25% 15,9 SAP 52,66 1,00% 3,0 Continental 153,80 0,75% 0,6 Siemens 87,36 0,06% 2,6 DaimlerChrysler 60,61 0,18% 4,2 ThyssenKrupp 18,78-0,64% 3,4 Deutsche Bank 24,30-1,42% 12,1 Volkswagen 165,15 1,88% 2,2 Deutsche Boerse 54,11 0,11% 1,0 Diageo ,03% 4,2 Lufthansa 11,52-6,61% 15,3 Erste Group 19,98 4,17% 1,5 Deutsche Post 24,39 1,10% 4,9 Fotex 0,95 0,00% 0,0 D.Telekom 11,68 0,43% 12,8 Gazprom ADR 5,36 0,00% 0,7 E.ON 13,32 0,23% 7,6 Glencore 317,10-2,04% 40,2 Fresenius Medical 58,18 1,15% 1,3 Nokia 6,59 0,30% 18,5 Fresenius SE 40,55-0,98% 1,5 OMV 25,11 0,66% 0,4 HeidelbergCement 53,47-0,04% 0,6 Raiffeisen Bank 16,66 0,73% 0,7 Henkel 77,58-0,04% 0,6 Telenor 150,00 0,81% 2,1 Infineon 7,29 0,05% 9,5 UniCredit 5,53-0,27% 111,8 NYERTESEK ÉS VESZTESEK USA Németország Visa Inc 10,24% Intel Corp -3,95% Bayer AG 2,71% Deutsche Lufth -6,61% MasterCard Inc 9,40% Facebook Inc -2,31% Volkswagen AG 1,88% Linde AG -2,83% Bristol-Myers 8,90% Microsoft Corp -1,22% Deutsche Post 1,10% Evonik Industr -2,42% Baidu Inc 5,55% Comcast Corp -1,00% SAP AG 1,00% Deutsche Bank -1,42% Gilead Science 3,16% Apple Inc -0,34% Bayerische Mot 0,44% Fresenius SE & -0,98%

7 A évi CXXXVIII. törvény 40. előírásainak alapján felhívjuk a figyelmet, hogy a jelentésben szereplő adatok és információk egy része a múltra vonatkozik és múltbeli adatokból és információkból nem lehetséges a jövőbeni hozamra, változásra, illetőleg teljesítményre vonatkozó megbízható következtetéseket levonni; az adatok és információk egy része pedig becslésen alapul, és ezen előrejelzésből nem lehetséges a valós jövőbeni hozamra, változásra, illetőleg teljesítményre vonatkozó megbízható következtetéseket levonni. Az adatok és információk egy része a magyar forinttól eltérő valuta- vagy devizanemben van meghatározva, az egyes valuta- vagy devizanemek közötti átváltás befolyásolja a forintban elérhető eredményt. A jelentésben említett pénzügyi eszközök és pénzügyi eszközökből képzett indexek múltbeli hozama és változása nyilvános forrásokból (nyomtatott és elektronikus sajtó, tőzsdék és társaságok hivatalos weboldalai, nyilvános pénzügyi portálok) hozzáférhető. A felhasznált adatok forrása a Bloomberg Professional illetve a nyomtatott és elektronikus sajtó. A kiadvány a Buda-Cash Brókerház Zrt. által hitelesnek, megbízhatónak és pontosnak tartott forrásokon alapuló információk alapján készült, de azokért a Buda-Cash Brókerház Zrt. semmilyen szavatosságot vagy felelősséget nem vállal. A jelentésben szereplő adatok, árfolyamok, hozamok tájékoztató jellegűek. A kiadvány nem minősül befektetési tanácsadásnak, befektetésre, értékpapírok jegyzésére, vásárlására vagy eladására vonatkozó felhívásnak, arra vonatkozó ajánlatnak. A jelentésben szereplő információkra, véleményekre, becslésekre a pénz- és tőkepiaci, valamint a makrogazdasági helyzet változásai és egyéb tényezők lehetnek hatással, ezekre a Buda- Cash Brókerház Zrt-nek nincs befolyása és a meghozott befektetői döntések következményei a Buda-Cash Brókerház Zrt-re nem háríthatóak át. A jelentésben foglaltak felhasználása, átdolgozása, publikálása kizárólag a Buda-Cash Brókerház Zrt. előzetes írásos engedélyével lehetséges.