NAPI JELENTÉS

Átírás

1 NAPI JELENTÉS HAZAI ADATOK KÜLFÖLDI PIACOK Záró Változás Záró Változás BUX ,83 0,54% S&P ,51-0,42% Részvényforgalom 9,08 Mrd Ft Nasdaq Composite 4 716,70-0,23% M. Telekom 367 0,55% Stoxx ,10 0,49% MOL ,11% DAX ,32 0,19% OTP ,33% FTSE ,02-0,17% Richter ,36% Nikkei ,6-0,98% EUR/HUF 307,79-1,04 WIG ,9 0,04% FÓKUSZBAN A MAI NAPON A ZÁRÁSRA CSÖKKENÉS AZ USA-BAN FIGYELMEZTETŐ LÉPÉS AZ ECB-TŐL A GÖRÖGÖKNEK MOST ÉPPEN ZUHAN AZ OLAJ a kereskedés vége felé, az ECB váratlan bejelentése után az addig szerény pluszba kapaszkodó USA részvénypiacok visszaestek, az S&P pontot vesztett és végül mínuszban zárt az energia iparági csoport volt a leggyengébb -1,6%-kal, majd az egészségügy következett -1,4%-kal; az olaj zuhanása és a Mercktől illetve a Gileadtól érkező rossz hírek voltak ennek fő okai a Walt Disney erősítette a médiát, a kedvező tegnapi gyorsjelentés közzétevő GM pedig az autógyártókat, így a ciklikus fogyasztási cikkek iparági csoport lett a nap nyertese a két fő tegnapi makroadat közül a munkaerőpiaci a vártnál kissé gyengébb lett, míg a menedzser index kedvezően alakult; összességében ezek nem voltak nagy hatással a piacokra az ázsiai tőzsdék lefelé tartottak ma hajnalban, elsősorban az ECB miatt; az európai nyitásra is elsősorban ennek lehet hatása az ECB tegnap késő este (időzítését tekintve mindenképpen) váratlanul bejelentette, hogy jelentősen korlátozza, drágítja a görög bankoknak nyújtott hiteleket ezentúl nem fogadja el fedezetként a görög állampapírokat, mivel valószínűsíti, hogy a február végén lejáró hitelprogramot nem újítja meg a görög kormány, a görög bankok így csak az ECB rendkívüli likviditási forrásaihoz (Emergency Liquidity Assistance) férhetnek hozzá a görög pénzügyminiszter szerint bankrendszerük megfelelően tőkésített és az ELA védernyője alatt áll azt nem említette, hogy az eddigi 0,05% helyett 1,55%-on juthatnak forráshoz a bankok (a Bloomberg információja alapján) a helyzet nem drámai, de jelzi, hogy az ECB vezetői sem nézik tétlenül az új görög kormány próbálkozásait (pár órával korábban ért véget a görög pénzügyminiszter tárgyalása az ECB vezetőovel), és a már eddig kikényszerítetteken túl tovább mérsékelhetik a lendületüket a részvény- és a devizapiacokon is egyelőre maradandónak tűnő hatásokat váltott ki az ECB lépése (eurogyengülés, részvénypiaci csökkenés) továbbra is nyugtalan a kőolaj piaca, a hét eleji jelentős erősödés után tegnap és ma hajnalban jókorát estek a jegyzések a Brent, amely a múlt pénteki 50 dollárról 58 közelébe ugrott, ma hajnalban már csak kevéssel 53 dollár felett jár (ez egy nap alatt több mint -8%); a 45- ről 54-ig száguldó WTI pedig 48 dollár alá zuhant (-11%) a tegnapi az USA készletadatok ismét a túlkínálat veszélyeire irányították a figyelmet

2 BŐVÜLŐ NÉMET IPARI RENDELÉSEK, GYORSJELENTÉSEK a ma reggeli adatok szerint decemberben a vártnál sokkal jobban, 4,2%-kal nőttek szezonálisan kiigazítva a német feldolgozóipar rendelései, így az éves változás a novemberi -0,7%-ról +3,4%-ra javult ez újabb jele, hogy a német gazdaság túljuthatott a múlt év végi gyengébb időszakon szintén frissek a ma reggeli európai gyorsjelentések, közülük a Daimler a várakozásokat felülmúló bevételről és üzemi nyereségről számolt be, és további javulást jelez előre a BNP Paribas nyeresége nagyjából a vártnak megfelelően nőtt, viszont az idei évre szerényebb teljesítményt jeleznek előre az AstraZeneca árbevétele szerényen, részvényenkénti nyeresége érdemben elmaradt a piaci várakozástól; a Sanofi hozta a várakozásokat, de az idei évre szerényebb növekedést vár KIEMELT ESEMÉNYEK MAGYARORSZÁG EUROZÓNA NAGY-BRITANNIA USA GYORSJELENTÉS 16:00 januári államháztartási egyenleg (előzetes) 12:30 sajtótájékoztató a német-görög pénzügyminiszteri találkozó után 13:00 a BoE kamatdöntő ülése várt: változatlan 14:30 heti új munkanélküli kérelmek várt: 290 ezer (előző: 265 ezer) 14:30 decemberi külkereskedelemi egyenleg várt: -38 Mrd$ USA: Allergan, Cigna, CME, Estee Lauder, LinkedIn (zárás után, várt: 53 cent), News Corp, Philip Morris International, Sirius XM Holding, Twitter (z.u., várt: 6 cent) DEVIZA- ÉS ÁRUPIACI ÖSSZEFOGLALÓ A KÍNAIAK IS LAZÍTOTTAK, DE KICSIT MÁSKÉPP 50 bázisponttal csökkentette a bankok kötelező tartalékrátáját a kínai nemzeti bank, ami piaci becslések szerint nagyjából milliárd jüanos, azaz nagyságrendileg 100 milliárd amerikai dolláros likviditáspumpának felel meg a bank döntése után az ausztrál és az új-zélandi dollár kissé erősödött, ám ez az erősödés ma reggelre szinte már alig látható ezalatt a főbb devizakeresztek nagyjából ugyanazokon a szinteken tartózkodnak, mint ahol tegnap ilyenkor a forint tovább erősödött, ami azt jelenti, hogy a tegnapi törökök miatti rossz térségi hangulatban is jól teljesített, mellyel az EURHUF kurzusa 307,4 alá süllyedt átmenetileg ma a cseh és a brit jegybankok döntésére lesz érdemes figyelni, noha mindkét esetben a jelenlegi 0,05 és 0,50 százalékos kamatok tartását várja a piac KÜLFÖLDI MAKROGAZDASÁGI HÍREK A VÁRTNÁL KISSÉ GYENGÉBB USA MUNKAERŐPIACI ADAT ADP foglalkoztatottság Január: +213 ezer Piaci várakozás: +220e December: +253e az ADP Research Institute adatai szerint januárban a felmérésükben szereplő vállalkozásoknál 213 ezer új álláshelyet hoztak létre, ez kissé elmarad az átlagos várakozástól (a Bloomberg szerinti az egyes elemzői becslések ezer között voltak) a decemberi növekedést utólag 253 ezerre emelték 241 ezerről, ahhoz képest illetve a novemberi 274 ezerhez képest is lanyhult a foglalkoztatás bővülése, de még a szeptember óta jellemző és kedvezőnek számító ezres sávban

3 TOVÁBBRA IS ERŐS AZ USA SZOLGÁLTATÓ SZEKTORA maradt az USA munkaerőpiacán a régóta tartó javulás valószínűleg folytatódott januárban, a holnap délután esedékes átfogó, országos jelentéstől a piac azt várja, hogy újabb 230 ezer álláshelyről és 5,6%-on maradó munkanélküliségi rátáról szól majd Nem-feldolgozó ISM Január: 56,7 Piaci várakozás: 56,4 December: 56,5 az ISM adatai szerint januárban emelkedett a döntően a szolgáltató szektorokat lefedő beszerzési menedzser index Ugyanígy a Markit által közzétett hasonló és szinten tegnap megjelent BMI is javult januárban, ez 54,0-ról 54,1 pontra Az ISM indexe évek óta 52 pont fölötti, tehát a kérdés mindig csak az, hogy a bővülés üteme mekkora; ez az ütem 2014 nyara óta nőtt meg, azóta a BMI 56 pont fölött jár, a csúcs a novemberi 58,8 volt így tehát már több mint fél éve jelentős a lendület az USA gazdasági teljesítményének nagyobbik részét adó szektorokban habár óvatosságra intő, hogy a foglalkoztatási részindex közel egy éve a legszerényebb volt, illetve az árak indexe is alaposan visszaesett, összességében kedvezőnek tűnik a helyzet és a kilátások is JAVULT AZ EUROZÓNA SZOLGÁLTATÓI BIZALMA IS ERŐSÖDŐ KIS- KERESKEDELEM AZ EUROZÓNÁBAN Szolgáltató BMI Január: 52,7 Piaci várakozás: 52,3 December: 51,6 a Markit végleges, részletes adatai szerint még inkább javult az eurozóna szolgáltató szektorainak beszerzési menedzser indexe januárban tavaly nyártól az év végéig csökkent a mutató (54-ről 51 pontig), azóta némi javulás mutatkozik az előzeteshez képest jobb lett a német BMI (54,0), javiult az olasz (51,2), megugrott a spanyol (56,7), viszont a francia (49,4) nem túl bíztató jó hír, hogy a foglalkoztatási mutató kedvezően alakult az eurozónás BMI felmérésben a Markit szerint az 53 közeli BMI óvatos gazdasági növekedést sejtet az I. negyedévre, és ha az ECB újabb lazítása is besegít, akkor talán javulhat a helyzet a későbbiekben a tavalyi III. negyedévben 0,2%-os volt az eurozóna GDP növekedése (negyedév/negyedév alapon), az utolsó három hónapban is 0,2% lehetett; ezt esetleg +0,3% követheti az idei I. negyedévben Kisker. forgalom December: +2,8% év/év Piaci várakozás: 2,0% November: 1,6% az Eurostat adatai szerint decemberben is nőtt a kiskereskedelmi forgalom volumene az eurozónában, a megelőző két havi 0,7% után 0,3%-kal (az előző hónaphoz képest) az éves növekedési ütem közel 7 éve nem volt ekkora, a 2,8% a várakozásokat is felülmúlta;a 28 tagú Európai Unióban még jobban, 3,2%-kal nőtt a forgalom a nagy tagállamok közül Németországban 4,4%-os, Franciaországban 1,1%- os, Spanyolországban 6,6%-os volt az éves ráta az élénkülés bíztató, és nem kis részben az olcsóbb üzemanyagoknak és az igen visszafogottan dráguló élelmiszereknek, illetve más cikkeknek köszönhető - de ettől még az európai növekedési kilátások általában véve nem lesznek kevésbé bizonytalanok

4 HAZAI MAKROGAZDASÁGI HÍREK FOLYTATÓDÓ ÉLÉNK NÖVEKEDÉS A KISKERES- KEDELEMBEN a KSH előzetes adatai szerint decemberben is élénk maradt a hazai kiskereskedelem, a várakozásokkal összhangban: a forgalom volumene az egy ével korábbit 5,6%-kal haladta meg, ami április óta a legnagyobb mértékű a három termékcsoport közül az élelmiszer-kiskereskedelemben a mostanában szokásos, 2,9%-os volt a növekedés; viszont tovább élénkült, 7,6%-osra a nem élelmiszer-kiskereskedelem forgalma ennél is jobban, az egy ével korábbihoz képest 10,7%-kal bővült az üzemanyag kiskereskedelem volumene a várakozásoknak megfelelően egyrészt a lényegesen csökkenő üzemanyagáraknak, másrészt a többek számára javuló jövedelmi helyzetnek köszönhetően továbbra is élénk a hazai kiskereskedelem és általában a háztartások fogyasztása; bizonyára segít ebben a devizahiteles elszámolás is, valamint a KSH adatai szerint tartósan javuló foglalkoztatás valószínű, hogy a következő negyedévekben a fogyasztás továbbra is bővülni fog, habár a bázisidőszak (2014 eleje) elég erős volt, így szerényebb éves ütemeken sem kell meglepődni a hosszabb távú kilátások természetesen már bizonytalanabbak, de egyelőre úgy tűnik, hogy tartós lehet a növekedés

5 RÉSZLETES ADATOK (az adatok tájékoztató jellegűek, forrás: Bloomberg) HAZAI ÉS FELTÖREKVŐ PIACOK VEZETŐ KÜLFÖLDI TŐZSDÉK Záró Változás Záró Változás BUX ,83 0,54% DJIA ,02 0,04% Részvényforgalom 9,08 Mrd Ft S&P ,51-0,42% BUMIX 1 459,31 1,70% S&P Futures 2 026,50-0,18% BUX ,95% Nasdaq Composite 4 716,70-0,23% RTS $ 757,39-5,80% Nasdaq Futures 4 194,25-0,23% PX 980,24 0,47% DAX ,32 0,19% WIG ,9 0,04% CAC ,30 0,39% BOVESPA ,5-0,43% FTSE ,02-0,17% Shanghai Comp ,7-1,27% Nikkei ,6-0,98% Hang Seng ,73-0,13% ATX 2 252,72-0,46% DEVIZAÁRFOLYAMOK ÁKK REFERENCIAHOZAMOK Utolsó Változás Záró Változás EUR/USD 1,1346-0, hónap 1,60-0,01 USD/JPY 117,28-0,40 6 hónap 1,55 0,00 GBP/USD 1,5194 0, év 1,62 0,00 USD/CHF 0,9264 0, év 2,10 0,02 USD/HUF 269,74 0,52 5 év 2,41 0,04 EUR/HUF 307,79-1,04 10 év 2,82 0,05 CHF/HUF 294,30 3,36 15 év 3,02 0,02 WTI legközelebbi határidő Földgáz legközelebbi hat. Urals/Med crack spread NYERSANYAGOK ($) Utolsó Vált. Utolsó Vált. 47,81-1,32% Arany spot 1270,9 0,13% 2,67 0,26% Réz 3 havi forward (LME) 5705,0 0,26% 13,25-6,92% Cink 3 havi forward (LME) 2140,0-0,70% HAZAI RÉSZVÉNYEK Záró Vált. Vol (e) Záró Vált. Vol (e) MTelekom 367 0,55% iG ,05% 0,3 MOL ,11% 149 Fuso Ecosystem 6 3,45% 23,4 OTP ,33% TWD Investments 8 0,00% 0,0 Richter ,36% 392,0 GS Park ,08% 3,1 ANY 864-0,12% 12,9 HUNMining 20-9,09% 3,0 Appeninn 166 5,06% 79,9 Kárpótlási jegy 660 0,00% 0,0 Altera ,00% 0,0 KEG 25-3,85% 0,5 BIF 256 0,00% 0,0 Masterplast 429-1,38% 0,3 BTel 32 0,00% 18,5 Norbi Update 909-1,73% 2,5 CIG Pannónia 169 0,00% 49,3 Nutex 44 12,82% 1,3 Danubius ,66% 1,0 Opimus 23 0,00% 51,4 Elmű ,60% 0,4 Pannergy 308 0,98% 19,4 Émász ,13% 0,1 Plotinus ,47% 0,6 ENEFI 113 1,80% 60,5 Rába ,35% 0,6 Est Média 2 7,14% 444,0 Libri-Shopline 256 0,00% 0,0 FHB 740 5,11% 95,7 Synergon ,55% 110,0 Forrás törzs 590-1,67% 0,1 TVK ,00% 4,2 Forrás oszt. els ,37% 0,0 Zwack ,67% 0,0

6 USA RÉSZVÉNYEK Záró Vált. Vol (m) Záró Vált. Vol (m) Diamond 176,5 0,11% 5,9 Google "C" 522,76-1,22% 0,6 Spider 204,1-0,38% 134,3 Hewlett-Packard 37,90 0,34% 2,1 QQQ 102,9-0,09% 34,1 IBM 156,96-0,95% 0,8 Alibaba Group 90,00-0,67% 14,6 Intel 33,60-0,30% 6,9 Amazon.com 364,75 0,33% 1,4 JP Morgan Chase 56,38-0,60% 3,2 Apple 119,56 0,77% 16,4 McDonald's 94,05 0,14% 1,7 AT&T 34,41 0,20% 6,8 Merck 59,05-3,23% 4,0 Bank of America 15,79-0,63% 18,3 Microsoft 41,84 0,58% 12,0 Cisco Systems 26,69-1,59% 7,3 Oracle 42,42-1,44% 2,5 Citigroup 48,40-0,98% 3,8 Pfizer 32,07 0,16% 7,8 Coca-Cola 41,68 0,12% 3,5 Procter & Gamble 85,79-0,19% 2,3 ebay 53,71-1,00% 2,7 Tesla Motors 218,55 0,09% 0,9 ExxonMobil 91,46-0,86% 4,1 Twitter 40,72 2,34% 23,1 Facebook 75,63 0,31% 5,8 Visa 264,89 1,96% 1,8 General Electric 24,16-1,27% 8,6 Wal-Mart Stores 86,65 0,53% 1,8 Google "A" 526,10-1,35% 0,7 Yahoo! 44,05-1,47% 4,7 NÉMET ÉS EURÓPAI RÉSZVÉNYEK Záró Vált. Vol (m) Záró Vált. Vol (m) Adidas 63,83 0,79% 1,2 K+S 27,85-1,22% 1,6 Allianz 149,60-0,40% 1,6 Lanxess 43,86-0,45% 0,8 BASF 80,98 0,24% 3,5 Linde 173,00 0,70% 0,5 Bayer 129,70 0,04% 2,0 Merck KGaA 88,44 1,68% 0,6 BMW 106,65 0,33% 1,3 Münchener Rück. 181,85-0,30% 0,7 Beiersdorf 77,50 0,66% 0,5 RWE 23,58-1,38% 3,3 Commerzbank 11,17 0,13% 9,8 SAP 59,60 0,81% 3,3 Continental 206,20 0,22% 0,5 Siemens 95,54-0,49% 2,7 DaimlerChrysler 82,63 0,58% 4,5 ThyssenKrupp 22,99-1,29% 2,1 Deutsche Bank 27,13-0,33% 9,5 Volkswagen 209,80 1,30% 1,2 Deutsche Boerse 68,61 0,31% 0,5 Diageo ,05% 5,7 Lufthansa 14,31 0,74% 10,4 Erste Group 20,33 0,07% 1,0 Deutsche Post 29,54 0,32% 3,5 Fotex 1,14 0,00% 0,0 D.Telekom 15,79 0,61% 12,3 Gazprom ADR 3,72 0,00% 1,6 E.ON 13,28-0,71% 10,0 Glencore 267,00-0,87% 54,9 Fresenius Medical 64,90 0,00% 0,8 Nokia 6,84 0,00% 11,9 Fresenius SE 49,64-0,38% 1,3 OMV 23,30-1,00% 0,7 HeidelbergCement 66,37 0,18% 0,8 Raiffeisen Bank 10,61-3,59% 0,9 Henkel 104,10 2,16% 0,5 Telenor 166,50-1,13% 2,0 Infineon 10,05 0,15% 7,5 UniCredit 5,54-0,72% 70,4 NYERTESEK ÉS VESZTESEK USA Németország Walt Disney Co 7,63% Gilead Science -8,16% Henkel AG & Co 2,16% RWE AG -1,38% General Motors 5,44% AbbVie Inc -7,69% Merck KGaA 1,68% ThyssenKrupp A -1,29% Comcast Corp 2,69% Merck & Co Inc -3,23% Volkswagen AG 1,30% E.ON SE -0,71% Visa Inc 1,96% Google A -1,35% SAP AG 0,81% Siemens AG -0,49% Apple Inc 0,77% Google C -1,22% Daimler AG 0,58% Allianz SE -0,40%

7 A évi CXXXVIII. törvény 40. előírásainak alapján felhívjuk a figyelmet, hogy a jelentésben szereplő adatok és információk egy része a múltra vonatkozik és múltbeli adatokból és információkból nem lehetséges a jövőbeni hozamra, változásra, illetőleg teljesítményre vonatkozó megbízható következtetéseket levonni; az adatok és információk egy része pedig becslésen alapul, és ezen előrejelzésből nem lehetséges a valós jövőbeni hozamra, változásra, illetőleg teljesítményre vonatkozó megbízható következtetéseket levonni. Az adatok és információk egy része a magyar forinttól eltérő valuta- vagy devizanemben van meghatározva, az egyes valuta- vagy devizanemek közötti átváltás befolyásolja a forintban elérhető eredményt. A jelentésben említett pénzügyi eszközök és pénzügyi eszközökből képzett indexek múltbeli hozama és változása nyilvános forrásokból (nyomtatott és elektronikus sajtó, tőzsdék és társaságok hivatalos weboldalai, nyilvános pénzügyi portálok) hozzáférhető. A felhasznált adatok forrása a Bloomberg Professional illetve a nyomtatott és elektronikus sajtó. A kiadvány a Buda-Cash Brókerház Zrt. által hitelesnek, megbízhatónak és pontosnak tartott forrásokon alapuló információk alapján készült, de azokért a Buda-Cash Brókerház Zrt. semmilyen szavatosságot vagy felelősséget nem vállal. A jelentésben szereplő adatok, árfolyamok, hozamok tájékoztató jellegűek. A kiadvány nem minősül befektetési tanácsadásnak, befektetésre, értékpapírok jegyzésére, vásárlására vagy eladására vonatkozó felhívásnak, arra vonatkozó ajánlatnak. A jelentésben szereplő információkra, véleményekre, becslésekre a pénz- és tőkepiaci, valamint a makrogazdasági helyzet változásai és egyéb tényezők lehetnek hatással, ezekre a Buda- Cash Brókerház Zrt-nek nincs befolyása és a meghozott befektetői döntések következményei a Buda-Cash Brókerház Zrt-re nem háríthatóak át. A jelentésben foglaltak felhasználása, átdolgozása, publikálása kizárólag a Buda-Cash Brókerház Zrt. előzetes írásos engedélyével lehetséges.