Magyar Posta Takarék Önkéntes Nyugduj)iénztár 2015-2017. évi hároméves Pénzügyi terv Elfogadó közgyűlés időpontja: 2015.05.28 A pénztár közgyűlése által elfogadva: 2015.05.28.
750B1 Fedezeti tartalék Nagyságrend: eze, (orbs? 1.é 2.óv 3.év Összesen Mód Sorszám Sorkód Megnevezés 1 2 3 4 5 a b c d z 001 750811 Ev 2015 2016 2017 002 750812 Egyéni számlák 003 7508121 Nyitó állomány 18 650 930 18 680 000 18 874 000 004 75081 22 Bevételek Összesen 2 209 309 2 316 996 2 588 468 7 114 773 005 75081221 Tagd~bevétel 1 144 083 1 197 121 1 247 828 3 589 032 006 75081222 Tagok egyéb befizetése 325 080 310 333 334 537 969 950 007 75081223 Támogatás, adomány 0 0 0 0 008 750B1224 Más pénztárból hozott fedezet 12 651 75 600 78 000 166 251 009 750B1225 Átcsoportosítás más tartalékból 0 0 0 0 DIG 75031226 Befektetések hozama 727 495 733 942 928 103 2 389 540 Oil 7503123 Kiadások összesen 2 180 239 2 122 996 2 140 468 6 443 703 012 750B1231 Befektetési kiadások 88 624 76 553 82 868 248 045 013 750812311 ebből: vagyonkezelés költsége 77 368 65 178 71 200 213 746 014 750812312 letétkezelés költsége 11 076 11 183 11 468 33 727 015 750812313 egyéb befektetési ráfordítás 180 192 200 572 016 75081232 Más pénztárba emtt fedezet 110 304 121 800 115000 347 104 017 750B1233 Átcsoportosltás szolgáltatási számlára 895 161 948 883 892 600 2 736 644 018 750B1234 Átcsoportosltás más tartalékba 0 0 0 0 019 750B1235 Várakozási idő letelte utáni kifizetések 603 147 450 000 500 000 1 553 147 020 75081236 Kilépés miatti kifizetések 453 991 502 760 527 000 1 483 751 021 75081237 Egyéb terhelő tételek 29 012 23 000 23 000 75 012 022 7508124 Záró állomány 18 680 000 18 874 000 19 322 000 023 7508125 Átlagos befektetett vagyon 18 187 375 18 348 550 18 562 060 18 365 995 024 7508126 Tervezett időszaki hozamráta (%) 4,00 4,00 5,00 13,01 025 750813 Szolgáltatási számlák 026 7508131 Nyito allomany 19 737 23 587 35 988 027 7508132 Bevételek Összesen 895 628 949 571 893 949 2 739 148 028 75081321 Átcsoportosítás egyéni számláről 895 161 948 883 892 600 2 736 644 029 75081322 Más pénztárból hozott fedezet 0 0 0 0 030 75081323 Atcsoportosítás más tartalékból O O 0 0 031 75081324 Befektetések hozama 467 688 1 349 2 504 032 7508133 Kiadások összesen 891 778 937 170 879 649 2 708 597 033 75081 331 Szolgáltatási kiadások 891 686 937 051 879 500 2 708 237 034 75031332 Befektetési kiadások 92 119 149 360 035 750313321 ebből: vagyonkezelés költsége 32 51 67 150 036 750313322 letétkezelés költsége 48 52 62 162 037 750313323 egyéb befektetési ráfordltás 12 16 20 48 038 75081333 Más pénztárba elvitt fedezet O O O O 039 75031334 Egyéb terhelő tételek O O O O 040 7503134 Záró áltomány 23 587 35 988 50 288 041 7508135 Atlagos befektetett vagyon 23 350 34 400 44 967 34 239 042 7508136 Tervezett időszaki hozamráta (%) 2,00 2,00 3,00 7,31 043 750314 Fedezeti tartalék összesen 044 7508141 Nyito allomany 18 670 667 18 703 587 18 909 988 045 7508142 Bevételek Összesen 2 209 776 2 317 684 2 589 817 7 117 277 046 75031421 Tagdljbevétel 1 144 033 I 197 121 1 247 828 3 589 032 047 75081422 Tagok egyéb befizetése 325 080 310 333 334 537 969 950 048 75081423 Támogatás, adomány O O 0 0 049 75081424 Más pénztárból hozott fedezet 12 651 75 600 78 000 166 251 050 75031425 Átcsoportosítás más tartalékból O O O O 051 75031426 Befektetések hozama 727 962 734 630 929 452 2 392 044 052 7503143 Kiadásokösszesen 2176856 2111 283 2127517 6415656 053 75081431 Szolgáltatási kiadások 891 686 937 051 879 500 2 708 237 054 75031432 Befektetési kiadások 88 716 76 672 83 017 248 405 055 750814331 ebből: vagyonkezelés költsége 77 400 65 229 71 267 213 896 056 750814332 letétkezelés költsége 11 124 II 235 11 530 33 889 057 750314333 egyéb befektetési ráfordltás 192 208 220 620 058 75081434 Más pénztárba elvitt fedezet 110 304 121 800 115 000 347 104 059 75081435 Atcsoportositás más tartalékba O O 0 0 060 75031436 Várakozási idő letelte utáni kitizetések 603 147 450 000 500 000 1 553 147 061 75031437 Kilépés miatti kifizetések 453 991 502 760 527 000 1 483 751 062 750B1438 Egyéb terhelő tételek 29 012 23 000 23 000 75 012 063 7508144 Záró állomány 18 703 587 18 909 988 19 372 288 064 7508145 Atlagos befektetett vagyon 18 210 725 18 382 950 18 607 027 18 400 234 065 7508146 Tervezett időszaki hozamráta (%) 4,00 4,00 5,00 13,00
~ Likviditási tartalék Nagyságrend: ezer fon vi 1. óv 2. óv 3. óv Összesen 7~rd Sorszám Sorkód Megnevezés 1 2 3 4 5 a b c d z 001 750621 Ev 2015 2016 2017 002 750622 Nyito allomany 83 705 81 555 79 325 003 750B23 Bevételek összesen 3 145 3 060 3 712 9 917 004 7506231 Tagdíjbevétel O 005 750B232 Tagok egyéb befizetése Q 006 7506233 Támogatás, adomány O 007 7506234 Átcsoportosítás más tartalékból O 008 750B235 Befektetések hozama 3 145 3 060 3 712 9 917 009 7508236 Egyéb O 010 750624 Kiadások összesen 5 295 5 290 5 282 15 867 011 750B241 Befektetési kiadások 295 290 282 867 012 75062411 ebből: vagyonkezelés költsége 199 194 190 583 013 75082412 letétkezelés költsége 84 84 80 248 014 75062413 egyéb befektetési ráfordítás 12 12 12 36 015 7506242 Átcsoportosítás fedezeti tartalékba 0 0 016 7506243 Átcsoportosítás működési tartalékba 5 000 5 000 5 000 15 000 017 750625 Zaro aliomany 81 555 79 325 77 755 018 750B26 Átlagos befektetett vagyon 78 625 76 500 74 240 76 455 019 750B27 Tervezett időszaki hozamráta (%) 4,00 4,00 500 12,82
750B3 Működési tartalék Na ~j ságrend: ezer forint 1.év 2.év 3.év Összesen Mód Sorszám Sorkód Megnevezés 1 2 3 4 5 ~ a b c d z 001 750B31 Ev 2015 2016 2017 002 750B32 Nyito allomany 344 694 297 550 251 500 003 750833 Bevételek Összesen 93 048 95 167 100 114 288 329 004 750B331 Tagdíjbevétel 60 215 63 007 65 675 188 897 005 750B332 Tagok egyéb befizetése 0 006 7508333 Támogatás, adomány O 007 750B334 Átcsoportosítás más tartalékból 15 000 16 000 16 500 47 500 008 7508335 Befektetések hozama 12 542 10 679 10 958 34 179 009 7503336 Egyéb 5291 5481 6981 17753 010 750334 Kiadások összesen 140 192 141 217 147 364 428 773 011 750B341 Befektetési kiadások 1 083 946 862 2 891 012 75033411 ebből: vagyonkezelés költsége 802 685 610 2 097 013 75033412 letétkezelés költsége 233 213 204 650 014 75033413 egyéb befektetési ráfordítás 48 48 48 144 015 7503342 Tiszteletdíjak és járulékaik 13 852 14 906 16 262 45 020 016 7503343 Bérköltség ésjárulékai 33 153 37 026 38 354 108 533 017 7503344 Nyilvántartási díj 31 932 34 384 35 000 101 316 018 7503345 Tagszervezési díj 300 2 240 4 340 6 880 019 7508346 Anyagjellegű ráfordítások 36418 28611 28 895 93 924 020 7503347 Felügyeleti díj 4 602 4 164 4 200 12 966 021 7508348 Átcsoportosítás fedezeti tartalékba O O O O 022 7508349 Egyéb terhelő tételek 18 852 18 940 19 451 57 243 023 750335 Zaro allomany 297 550 251 500 204 250 024 750336 Mukodesi tevekenyseg eredmenye -47 144-46 050-47 250 025 750337 Átlagos befektetett vagyon 313 550 266 975 219 160 266562 026 750838 Tervezett időszaki hozamráta (%) 4,00 4,00 5,00 12,82
750B4 Tagiétszám, tagdij alakulása Na ; ságrend: ezer brijit táv 2.év 3.év Összesen d Sorszám Sorkód Megnevezés 1 2 3 4 5 a b c d z 001 750841 Ev 2015 2016 2017 002 750842 Tagdijfizetök 003 7508421 Taglétszám időszak elején 27 815 26 979 27 955 004 7508422 Idöszak alatti taglétszám növekedés 468 2 298 2 840 5 606 005 75084221 Újbelépő 445 2172 2710 5327 006 75084222 Átlépő másik önkéntes nyugdíjpénztárból 23 126 130 279 007 75084223 Átlépő önsegélyező pénztárból O O 0 0 008 7508423 Időszak alatti taglétszám csökkenés 1 304 1 322 1 666 4 292 009 75084231 Átlépő másik önkéntes nyugdijpénztárba 60 62 50 172 010 75084232 Átlépő egészségpénztárba 0 0 3 3 011 75084233 Átlépő önsegélyező pénztárba 0 0 0 0 012 75084234 Szolgáltatásban részesült 666 675 600 1 941 013 75084235 Elhalálozott 54 56 55 165 014 75084236 Kilépett 399 526 650 1 575 015 75084237 Tagdíj nemfizetés miatt kizárt 120 0 300 420 016 75084238 Egyéb megszűnés 5 3 8 16 017 7508424 Taglétszán időszak végén 26 979 27 955 29 129 018 75084241 Aktív taglétszám 16 351 17 395 18 887 019 75084242 Passzív taglétszám 10 618 10 560 10 242 020 750842421 Járadékot igénybe vevő 26 30 31 021 750842422 Tagdijat nem fizetö 10 448 10 406 10 101 022 750842423 Tagdíjfizetéstszüneteltető 144 124 110 023 750843 Szolgáltatást igénybevevők átlagos száma az időszak alatt 024 7508431 Egyösszegű kifizetés 56 56 50 162 025 7508432 Banktechnikai járadék 26 30 31 87 026 7508433 Életjáradékok O O O Q 027 7508434 Egyősszegu kifizetés és banktechnikai jaradek 028 7508435 Egyösszegű kifizetés és életjáradék O O O O 029 750844 Teljes létszám 030 7508441 Nyitó 27 815 26 979 27 955 031 7508442 Záró 26979 27955 29129 032 750B46 Szolgáltatás átlagos értéke az időszak alatt (Ft/fő/hó) 033 7508461 Egyösszegű kifizetés 1 324 579 1 375 524 1 450 000 4 150 103 034 7508462 Banktechnikai járadék 30 004 30 382 30 500 90 886 035 7508463 Életjáradékok O O O 0 036 7508464 Egyösszegű kifizetés és banktechnikai laradek 0 0 0 0 037 7508465 Egyösszegű kifizetés és életjáradék O O 0 0 038 750847 Tagdij 039 7508471 Tagdíjbevétel összesen (eft) 1 204 297 1 260 127 1 313 503 3 777 927 040 75084711 Egységes tagdij (Ft/fö/hó) 3 000 3 200 3 200 041 750847111 fedezeti tartalék % 95,00% 9500% 95,00% 042 750847112 működési tartalék % 5,00% 5,00% 5,00% 043 750847113 likviditási tartalék % 0,00% 0,00% 0,00% 044 75084712 Magasabb tagdij (Ft/fő/hó) 672 646 635 045 750847121 fedezeti tartalék % 95,00% 9500% 95,00% 046 750847122 működésitartalék% 5,00% 5,00% 5,00% 047 750847123 likviditási tartalék % 0,00% 0,00% 0,00% 048 75084713 Átlagos tagdíjbevétel (Ft/fő/hó) 3 672 3 846 3 835 049 750847131 fedezeti tartalék % 95.00% 95,00% 95,00% 050 750847132 működési tartalék % 5,00% 5,00% 5,00% 051 750847133 likviditási tartalék % 0,00% 0,00% 0,00% 052 7508472 Egyéb befizetés (Ft/fő/hó) 588 540 500 053 75084721 fedezeti tartalék % 100,00% 100,00% 100,00% 054 750B4722 működési tartalék % 000% 0,00% 0,00% 055 75084723 likviditási tartalék % 0,00% 0,00% 0,00%
750B5 Befektetések Nagyságrend: ezer forint 1.év 2.év 3.év Mód Sorszám Sorkód Megnevezés 1 2 3 a b c z 001 750B51 ~v 2015 2016 2017 002 750B52 Összes befektetett eszköz (eft) 18 602 900 18 726 425 18 900 427 003 7508521 Fedezeti tartalék % 97,89 98,18 98,45 004 7508522 Műkődésitartalék% 1,69 1,43 1,16 005 7508523 Likviditási tartalék % 0,42 0,41 0,39 006 750B53 Fedezeti tartalék portfóliója (eft) 18 210 725 18 382 950 18 607 027 007 75085301 Bankszámlák és készpénz összesen % 0,1 0,1 0,1 008 75085302 HiteMszonyt megtestesítő értékpapírok (kotvenyek) Jo 81,5 78,2 76,9 009 75085303 Részvények % 3,5 4,7 5 010 75085304 Befektetési jegyek, illetve egyéb kollektív befektetesi ertekpapir Jo 10,9 11,5 12 011 75085305 Jelzáloglevél % 3 3,5 4 012 75085306 Határidős ügyletek % 1 2 2 013 75085307 Opciós ügyletek % O O O 014 75085308 Repó ügyletek % O O O 015 75085309 SWAP ügyletek % O O O 016 75085310 Ingatlan % O O O 017 75085311 Tagi kölcsön % O O O 018 750B5312 Kockázatitőkealap-jegy % O O O 019 75085313 Értékpapir-kölcsönzési ügyletekből származó követelések % 020 750B5314 Egyéb, tőzsdén vagy más szabályozott piacon jegyzett ertekpapir /a
Magyar Posta Takarék Önkéntes Nyugdíjpénztár 2015-2017. évi hároméves Pénzügyi terv szöveges értékelése 2015. MÁJUS 28
Bevezetés A Magyar Posta Takarék Önkéntes Nyugdíjpénztár Igazgatótanácsa és Ügyvezetése az előírá sok szerint elkészítette a 2015-2017. évi hároméves tervét, melyet a Küldöttközgyűlés elé terjesztett. A tervet előzetesen átadta az Ellenőrző Bizottságnak, a Pénztár biztosításmatema tikusának, valamint a Pénztár könyvvizsgálójának véleményezésre. A tervvel kapcsolatos nyilatkozataik ismertetésére a szóbeli kiegészítést követően kerül sor. 2015-2017 évi terv A gördülő tervezéssel készülő Új középtávú tervünk kialakításánál a iuúltbéli tapasztalatok mellett, a pénzügyi-gazdasági folyamatok prognózisaira, jövőbeni várakozásokra építve készí tettük cia 2015-2017. évi középtávú tervünket. A Magyar Posta Takarék Önkéntes Nyugdíjpénztár középtávú elképzeléseinek középpontjá ban a Takarékbank koordinációja mellett végrehajtandó takarékszövetkezeti tagszervezés áll. Létszámpo[itika Létszám mozgás 2015-2016-2017 években (Fő) = Taglétsz1im dőszak~égén ~~ Egyél meg~zünés Tagdíj nemfizetős rnniattkiz~rt Kilépett Elhalálozott Szolgiltat%sban részesült Átlépő egészségpénztárha Átlépő n isik ünl~éntes... Átlépő önsegélyező pénz~árból f...;j_~~ Átlépő n~sik önkéntes... Új»elépő TaglétsMm időszak elején B 5 000 0 5000 10 001) 15000 20000 25000 30 000 35000 D 2011. év 02010. év III 2015. év A graf~kon szemléletesen mutatja, hogy középtávon a tervezett létszám mozgás lényeges el mozdulást a taglétszám alakulásában nem vált ki. Évenként vizsgálva a létszám növekedés és csökkenés arányát az átlaglétszárnhoz viszonyít va, megállapítható, hogy a változások nem érik el annak 10%-át. 2
Megnevezés 2015 év 2016 év 2017 év Átlag létszám Jó 27.397 27.467 28.542 Létszám-növekedés % 1,68% 8,37% 9,95% Létszám-csökkenés % 4,76% 4,8~% 5,84% Lassú elmozdulás 2016. évtől tapasztalható. Míg a létszám csökkenése szinte stagnál, a tét számbővülés a tagszervezés eredményeként már megmutatkozik az átlaglétszámok adataiban. Tagdíjbevételek Középtávú tervünk nem számol a tagdíjbevételek dinamikus fejlődésével. 1 340 000 Tagd~jUevétel alakulása 2015-2016-Zol7évekbeii 1320000 1300000. 1 280 000 1 260 000 1 240 000 1220 000 E101$, óv Ó 2016. óv 2017. óv 12(X) 000 1 180 000 1160000 a 140000 Tagdljbevó[e( összewn (ert) 2016. évben a tagdíjbevételek kiugróbb emelkedéséhez a létszámbővülés mellett hozzájárul az egységes tagdíj 200 Ft/fó/hó összeggel történt emelése is. Tervünk évenkénti 1,2-1,3 Mrd körüli tagdíjbevétellel és a tagdíjmegosztás változatlanul hagyásával számol. Tagdíj felosztási arányok: Fedezeti tartalék: Működési tartalék: Likviditási tartalék: 95,0% 5,0% 0% 3
Szolgáltatások, kifizetések A tervezési cikiusra továbbra is azt prognosztizáljuk, hogy a klasszikus nyugdíjpénztári szol gáltatások mellett, sőt azt meg is haladóan, a fedezeti tartalék legnagyobb kiadási tételei a várakozási idő utáni és a kilépések miatti kifizetések. Szolgáltatási, várakozási idő utáni és a kilépések miatti kitizetések 2015-2016-2017 években (E Ft) 1000000 800 000 600 000 400 000 200 000 O 2017. Év E Várakozási idő letelte utáni ki(izeksek liii Kilépés miatti kifizetések ±~SzoIgáItatási kiadások A fedezeti tartalék összes kiadása évenként (befektetési ráfordítások nélkül): 2015. év 2016. év 2017. év Kiadások Összesen E Ft 2 087 944 2 034611 2 044 500 Működés Az éves terv szöveges értékelésében kitértünk a működési tartalék, a működési bevételek és ráfordítások kényes egyensúlyára. Az ott tett megállapítások érvényesek a középtávú terv folyamataira is. Működési bevételeink behatároltsága szigorú költséggazdálkodást kényszerít a Pénztárra, de a fejlődés, a hosszú távú rentabilitás érdekében, akár tartalékunk terhére is, áldoznunk szüksé ges Ráfordítási tervünk tükrözi ezt a kettős célkitűzést. 4
2015. 6v 2016.év 2017.év Megnevezés /2014.6v /2015.év /2016.év Kiadások összesen (befektetési ráfordítások nélkül) 102,65% 100,84% 104,44% A fejlesztési kiadásoktól megtisztított, üzemviteli kiadások alakulása: 2015.év 2016.6v 2017.év Megnevezés /2014.év /2015.év /2016.év Kiadások összesen (befektetési és tagszervezéshez kapcsolódó ráfordí- 91,16% 101,46% 103,98% tások nélkül) A tagszervezési fejlesztési kiadások és az eredményre gyakorolt hatásuk a hosszú távú fejlő dés érdekében tudatosan vállalat tartalékcsökkenést eredményez, melynek a hároméves terv minden évében jelentkeznek. A befektetések, hozamok tervezése a 2015. 2017. évek közötti tervidőszakra A pénzügyi szolgáltatói szektorban 2015 elején történt események miatt a Pénztár Igazgatóta nácsa megvizsgálta a befektetésekkel kapcsolatos kockázatokat és ezek alapján módosította a vagyonkezelő partnerek körét, valamint a vagyonkezelési keretrendszer átalakításával, a célarányok meghatározásával tovább erősítette a Pénztárra eddig is jellemző konzervatív, bizton ságra törekvő befektetési stratégiát. Az Igazgatótanács úgy határozott továbbá, hogy 2015 őszén folytatja a Befektetési politika felülvizsgálatát, ás áttekinti a választható portfóliós rendszer bevezetésének kérdését is. A Magyar Nemzeti Bank előrejelzése alapján a 2015-ben még 0% körüli éves infláció 2016- ban 2%, 2017-ben 3% körüli szintre emelkedik, majd a továbbiakban ezen a szinten történő stabilizálódása vetíthető előre. 2015-től a magyar állampapír befektetések esetében mérsékelt hozamlehetőségre számítunk, amelyet a magasabb hozamú befektetési eszközök teljesítménye növelhet. A befektetések középtávú tervezésekor a pénztárszinten elérhető hozamokat 2015-re és 2016-ra évi 4%, 2017-re 5% körüli értékekre irányoztuk elő, ami várhatóan reálhozamot biztosít majd a pénz tártagoknak. A szolgáltatási tartalékon 2-3% körüli hozamszintet tervezünk, tekintettel arra, hogy a járadék szolgáltatást igénybe vevő pénztártagok vagyona a folyamatos kifizetések időszakában - a járadékos portfolió vagyonkezelési irányelvei szerint - már a lehető legalacsonyabb kockázat tal, így mérsékeltebb hozamlehetőséggel kerülnek befektetésre. 5
Ossze2ezve: Az Igazgatótanács a Pénztár 20 15-2017. évet átfogó középtávú tervében a külső és belső folyamatokat és lehetőségeket is értékelve a stratégiánkban meghatáro zottak megvalósítását tűzte ki célul. A tervben megfogalmazódó folyamatok és feladatok, majd az évenkénti cselek vési programok meggyőződésünk szerint biztosítják küldetésünk megvalósítását. Budapest, 2015. május 28