ESPA STOCK COMMODITIES

Átírás

1 ESPA STOCK COMMODITIES Az InvFG 20. -a szerinti közös tulajdonú alap évi féléves jelentés

2 2009. évi féléves jelentés Tartalomjegyzék Általános információk az Alapkezelőről... 2 A Befektetési alap alakulása... 3 A Befektetési alap vagyonának összetétele augusztus 31-i vagyonkimutatás... 4

3 ESPA STOCK COMMODITIES Általános információk az Alapkezelőről A társaság ERSTE-SPARINVEST Kapitalanlagegesellschaft m. b. H. Habsburgergasse 1a, A-1010 Wien Telefon: , Telefax: Törzstőke Tagok Felügyelőbizottság Ügyvezetők Cégjegyzők Állami felügyelők Könyvvizsgáló Letétkezelő 4,50 millió EUR Erste Bank der oesterreichischen Sparkassen AG (2008. augusztus 8-ig: 81,42%; augusztus 9-től október 5-ig: 38,46%) Erste Group Bank AG (2008. augusztus 9-től október 5-ig: 42,96%) Erste Asset Management GmbH (korábban: FINAG Holding GmbH, október 6-tól: 81,42%) DekaBank Deutsche Girozentrale (2,87%) Kärntner Sparkasse Aktiengesellschaft (2,87%) NÖ-Sparkassen Beteiligungsgesellschaft m. b. H. (1,37%) Salzburger Sparkasse Bank Aktiengesellschaft (2,87%) Sieben Tiroler Sparkassen Beteiligungsgesellschaft m. b. H. (2,87%) Steiermärkische Bank und Sparkassen Aktiengesellschaft (5,73%) Mag. Wolfgang TRAINDL igazgató (elnök) Mag. Dr. Gerhard FABISCH igazgató (elnökhelyettes) Mag. Dr. Kurt STÖBER igazgató (elnökhelyettes) Dr. Christian AICHINGER igazgató Mag. Rupert ASCHER igazgató Mag. Alois HOCHEGGER igazgató Mag. Dr. Michael MALZER osztályigazgató Franz RATZ igazgató az üzemi tanács küldöttei: Mag. (FH) Regina HABERHAUER Mag. Dieter KERSCHBAUM Mag. Gerhard RAMBERGER Herbert STEINDORFER Mag. Heinz BEDNAR Mag. Harald GASSER Dr. Franz GSCHIEGL Mag. Karl BRANDSTÖTTER Mag. Winfried BUCHBAUER Mag. Harald EGGER Oskar ENTMAYR Dr. Dietmar JAROSCH Mag. Franz KISSER Anton KOVAR Günther MANDL Peter RIEDERER Mag. Jürgen SINGER Ernst Rudolf THIER MR Mag. Wolfgang Pechriggl AD Erwin Gruber ERNST & YOUNG WIRTSCHAFTSPRÜFUNGSGESELLSCHAFT MBH Erste Group Bank AG 2

4 2009. évi féléves jelentés Tisztelt befektetésijegy-tulajdonos! Engedje meg, hogy bemutassuk Önnek a befektetési jegyekről szóló osztrák törvény 20. -a szerinti ESPA STOCK COMMODITIES közös tulajdonú alapnak a március 1-től augusztus 31-ig tartó időszakra vonatkozó jelentését. A Befektetési alap alakulása Visszatekintés Az ESPA STOCK COMMODITIES egy globális részvényalap, amely a világ legjelentősebb nyersanyagipari vállalataiba fektet be. A részvényállomány regionális eloszlása augusztus 31-én az alábbi volt: Észak-Amerika 47%, Európa 28%, Ausztrália 9%, Latin-Amerika 8%, Afrika 4%, Ázsia 4%. Az ágazatok vonatkozásában az alap túlnyomórészt az energia- és a nyersanyag szektorba, valamint ezeket kiegészítve a szolgáltatóvállalatok és a nem ciklikus fogyasztási cikkek gyártóinak részvényeibe fektetett be. Az ESPA STOCK COMMODITIES a pénzügyi év első felét 30,63%-os árfolyamemelkedéssel zárta. Valamennyi nyersanyagipari papír jegyzésének tavaly nyár óta tartó erőteljes visszaesése után, az év elején bekövetkezett stabilizálódási folyamatot követően, márciustól széleskörű és részben erőteljes felfelé irányuló elmozdulás kezdődött. Így 2009 eleje óta a CRB nyersanyagindex közel 17%-kal emelkedett, amely eredményhez különösen a nem nemesfémek 76%-os pozitív teljesítménnyel, valamint az energia szektor (+59%) és a nemesfémek (+27%) járultak hozzá. Ezzel szemben a mezőgazdasági nyersanyagok a 2009 első félévében várt kedvező betakarítási kilátások miatt nem tudták tartani ezt az irányzatot. Az egyes nyersanyagok tekintetében a vizsgált időszakban a réz (+117%), a nikkel (+78%) és a nyersolaj (+73%) esetében volt a legnagyobb áremelkedés megfigyelhető. Az ezüst (+35%) és az arany (+9%) szintén pozitívan teljesítettek. Jelentős mértékben csak a földgáz ára csökkent (-54%). Az ESPA STOCK COMMODITIES alap legfontosabb részvényei között az Exxon Mobil, BHP Billiton, Gaz de France, Chevron és a Petroleo Brasileiro papírjai találhatók. Kitekintés Számos kormányzat erőteljes gazdaságélénkítő intézkedései a jegybankok kamatcsökkentéseivel világszerte végül az általános gazdasági recesszió stabilizálódásához vezetett. Az Amerikai Egyesült Államokban úgy tűnik, véget ér az évtizedek óta tapasztalt legkomolyabb recesszió, más régiók pedig végül még növekedést is elkönyvelhettek. E fejlemények hatására az utolsó hónapokban még a nyersanyagoknál is megfordult az irány. Mindenekelőtt az egyes ágazatokban - főleg a nem nemesfémek körében tapasztalható - kínai kereslet időközben ismét erőteljes áremelkedéshez vezetett. Ha az utolsó hetek pozitív fejleményei tartósak maradnak, akkor az év második felére és ezen túlmenően is a nyersanyagok iránti növekvő keresletet feltételezhetünk, ami az e szektorokban működő vállalatok és ezáltal az ESPA STOCK COMMODITIES alap számára is vonzó környezetet jelent. 3

5 ESPA STOCK COMMODITIES A Befektetési alap vagyonának összetétele augusztus február 28. millió EUR % millió EUR % Az alábbi valutákban jegyzett részvények Ausztrál dollár 2,3 8,76 1,6 9,00 Brit font 1,6 6,08 1,2 7,08 Euró 3,3 12,79 1,6 9,10 Hongkongi dollár 0,7 2,52 0,8 4,41 Japán jen 0,3 1,18 0,3 1,88 Kanadai dollár 0,9 3,59 0,4 2,45 Norvég korona 0,6 2,25 0,8 4,78 Brazil reál 1,8 7,12 1,9 10,77 Szingapúri dollár - - 0,1 0,32 Dél-afrikai rand 1,0 3,83 0,7 3,98 Tajvani dollár - - 0,2 1,37 USA dollár 12,0 46,12 6,1 35,18 Értékpapír-állomány 24,5 94,25 15,7 90,30 Bankbetétek 1,5 5,75 1,7 9,69 Kamatkövetelések 0,0 0,00 0,0 0,01 A Befektetési alap vagyona 25,9 100,00 17,3 100, augusztus 31-i vagyonkimutatás (az értékpapír-vagyonban március 1. és augusztus 31. között bekövetkezett változásokkal együtt) Értékpapír megnevezése Azonosító- Vétel/ Eladás/ Állomány Árfolyam Árfolyamérték %-os szám Bejöv Kimen EUR-ban arány a kötvényvagyonra vetítve T ZSDÉN JEGYZETT ÉRTÉKPAPÍROK Euróban jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: NÉMETORSZÁG BASF AG DE , ,00 1,12 Összesen ,00 1,12 Kibocsátó ország: SPANYOLORSZÁG GAS NATURAL SDG INH ES , ,14 0,50 REPSOL ES , ,70 1,60 Összesen ,84 2,10 Összesen EUR ,84 3,22 Brazil reálban jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: BRAZÍLIA PETROLEO BRASILEIRO BRPETRACNOR , ,10 4,09 USINAS SIDER.DE MINAS BRUSIMACNOR , ,81 0,64 Összesen ,91 4,73 Összesen BRL-ban, 2, s árfolyammal számítva ,91 4,73 4

6 2009. évi féléves jelentés Értékpapír megnevezése Azonosító- Vétel/ Eladás/ Állomány Árfolyam Árfolyamérték %-os szám Bejöv Kimen EUR-ban arány a kötvényvagyonra vetítve USA dollárban jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: OROSZORSZÁG JSC MMC NORILSK NICKEL RU , ,89 0,58 LUKOIL OI COMPANY RU , ,96 1,58 NOVOLIPETSKIY METALLURG. RU , ,98 0,74 SEVERSTAL RU , ,39 0,37 Összesen ,22 3,27 Kibocsátó ország: AMERIKAI EGYESÜLT ÁLLAMOK ARCHER-DANIELS-MIDLAND US , ,37 0,98 Összesen ,37 0,98 Összesen USD-ban, 1, s árfolyammal számítva ,59 4,25 T ZSDÉN JEGYZETT ÉRTÉKPAPÍROK ÖSSZESEN ,34 12,20 SZERVEZETT PIACOK ÉRTÉKPAPÍRJAI Ausztrál dollárban jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: AUSZTRÁLIA BHP BILLITON AU000000BHP , ,96 5,51 NEWCREST MINING LTD AU000000NCM , ,95 0,61 RIO TINTO LTD AU000000RIO , ,46 1,14 WOODSIDE PETROL AU000000WPL , ,11 1,50 Összesen ,48 8,76 Összesen AUD-ban, 1, s árfolyammal számítva ,48 8,76 Brit fontban jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: NAGY-BRITANNIA ANGLO AMERICAN GB00B1XZS , ,89 2,29 BP PLC GB , ,93 2,98 CENTRICA GB00B033F , ,38 0,81 Összesen ,20 6,08 Összesen GBP-ban, 0, s árfolyammal számítva ,20 6,08 Euróban jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: FRANCIAORSZÁG GAZ DE FRANCE FR , ,28 4,89 TOTAL FINA S.A. FR , ,00 1,69 Összesen ,28 6,58 Kibocsátó ország: NAGY-BRITANNIA ROYAL DUTCH SHELL A GB00B03MLX , ,00 1,87 Összesen ,00 1,87 5

7 ESPA STOCK COMMODITIES Értékpapír megnevezése Azonosító- Vétel/ Eladás/ Állomány Árfolyam Árfolyamérték %-os szám Bejöv Kimen EUR-ban arány a kötvényvagyonra vetítve Kibocsátó ország: OLASZORSZÁG ENI S.P.A. IT , ,00 1,12 Összesen ,00 1,12 Összesen EUR ,28 9,56 Hongkongi dollárban jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: HONGKONG CNOOC LTD SUBDIV. HK , ,05 1,76 HKG & CHINA GAS HK , ,36 0,76 Összesen ,41 2,52 Összesen HKD-ban, 11, s árfolyammal számítva ,41 2,52 Japán jenben jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: JAPÁN NIPPON MITS.OIL JP , ,33 0,45 TOKYO GAS CO. LTD. JP , ,41 0,73 Összesen ,74 1,18 Összesen JPY-ben, 133, s árfolyammal számítva ,74 1,18 Kanadai dollárban jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: KANADA BARRICKS GOLD CA , ,26 0,83 GOLDCORP INC CA , ,46 1,40 NORTHERN DYNASTY MIN. CA66510M , ,19 0,19 SINO-FOREST CA82934H , ,57 0,83 YAMANA GOLD INC. CA98462Y , ,03 0,34 Összesen ,51 3,59 Összesen CAD-ban, 1, s árfolyammal számítva ,51 3,59 Norvég koronában jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: NORVÉGIA STATOIL NO , ,15 2,25 Összesen ,15 2,25 Összesen NOK-ban, 8, s árfolyammal számítva ,15 2,25 Brazil reálban jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: BRAZÍLIA BRASKEM S.A. BRBRKMACNPA , ,70 0,39 CIA VALE DO RIO DOCE BRVALEACNOR , ,25 2,01 Összesen ,95 2,39 Összesen BRL-ban, 2, s árfolyammal számítva ,95 2,39 6

8 2009. évi féléves jelentés Értékpapír megnevezése Azonosító- Vétel/ Eladás/ Állomány Árfolyam Árfolyamérték %-os szám Bejöv Kimen EUR-ban arány a kötvényvagyonra vetítve Dél-afrikai randban jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: DÉL-AFRIKA ANGLO AMERICAN PLATINUM ZAE , ,78 1,12 EXXARO RES LTD ZAE , ,15 0,22 GOLD FIELDS LTD. ZAE , ,31 0,42 IMPALA PLATINUM HLDG ZAE , ,42 0,75 SASOL LTD ZAE , ,97 1,33 Összesen ,63 3,83 Összesen ZAR-ban, 11, s árfolyammal számítva ,63 3,83 USA dollárban jegyzett RÉSZVÉNYEK Kibocsátó ország: KANADA ENCANA CORP. CA , ,48 0,81 POTASH CORP CA73755L , ,61 0,74 ULTRA PETROLEUM CORP. CA , ,01 0,38 Összesen ,10 1,92 Kibocsátó ország: HOLLAND ANTILLÁK SCHLUMBERGER N.V. AN , ,85 3,57 Összesen ,85 3,57 Kibocsátó ország: OROSZORSZÁG NOVATEK GDR REG. S US , ,57 0,33 OAO GAZPROM US , ,94 1,66 Összesen ,51 1,99 Kibocsátó ország: AMERIKAI EGYESÜLT ÁLLAMOK ALCOA INC. US , ,07 1,33 ALPHA NATURAL RESOURCES US02076X , ,11 1,56 ANADARKO PETROLEUM US , ,89 1,31 APACHE CORP US , ,24 1,50 BAKER HUGHES INC US , ,22 0,56 BALL CORP. US , ,64 1,07 CAMERON INTL US13342B , ,47 0,41 CHEVRONTEXACO US , ,98 4,41 CONOCOPHILLIPS US20825C , ,58 0,97 CONSOL ENERGY INC. US20854P , ,22 0,80 DEVON ENERGY CORP. US25179M , ,88 1,43 DIAMOND OFFSHORE DRILLING US25271C , ,67 0,96 EXXON MOBIL US30231G , ,84 6,03 FMC TECHNOLOGIES US30249U , ,30 0,32 FREEPORT MCMORAN & GOLD US35671D , ,51 1,28 HALLIBURTON CO US , ,10 1,10 HESS CORP. US42809H , ,76 0,82 7

9 ESPA STOCK COMMODITIES Értékpapír megnevezése Azonosító- Vétel/ Eladás/ Állomány Árfolyam Árfolyamérték %-os szám Bejöv Kimen EUR-ban arány a kötvényvagyonra vetítve MASSEY ENERGIES US , ,42 1,11 MONSANTO CO. US61166W , ,79 0,92 MURPHY OIL CORP. US , ,51 0,57 NATIONAL-OILWELL US , ,99 0,80 NEWMONT MINING CORP. US , ,83 0,93 OCCIDENTAL PET. US , ,95 1,18 PIONEER NATURAL RESOURCES US , ,26 1,01 STOUTHERN COPPER CORP. US84265V , ,24 0,94 THE MOSAIC CO. US61945A , ,31 0,52 UNITED STATES STEEL CORP. US , ,89 0,54 Összesen ,67 34,40 Összesen USD-ban, 1, s árfolyammal számítva ,13 41,87 SZERVEZETT PIACOK ÉRTÉKPAPÍRJAI ÖSSZESEN ,48 82,05 AZ ALAP VAGYONÁNAK ÖSSZETÉTELE ÉRTÉKPAPÍROK ,82 94,25 BANKBETÉTEK ,11 5,75 KAMATKÖVETELÉSEK 710,17 0,00 AZ ALAP VAGYONA ,10 100,00 FORGALOMBAN LEV OSZTALÉKOS BEFEKTETÉSI JEGYEK darab FORGALOMBAN LEV HOZAMT KÉSÍT BEFEKTETÉSI JEGYEK darab FORGALOMBAN LEV TELJES HOZAMT KÉSÍT BEFEKTETÉSI JEGYEK darab 128 OSZTALÉKOS BEFEKTETÉSI JEGYEK ÉRTÉKE EUR 84,55 HOZAMT KÉSÍT BEFEKTETÉSI JEGYEK ÉRTÉKE EUR 85,42 TELJES HOZAMT KÉSÍT BEFEKTETÉSI JEGYEK ÉRTÉKE EUR 85,62 Megjegyzés a befektetőknek: A nem likvid piacok vagyoni értékeinek értékelése eltérhet a tényleges értékesítési ártól. 8

10 2009. évi féléves jelentés A jelentési időszakban végrehajtott értékpapír-vételi és -eladási ügyletek, amennyiben a vagyonkimutatásban nem szerepelnek. Értékpapír megnevezése Azonosító- Devizanem Vétel/ Eladás/ szám Bejöv Kimen T ZSDÉN JEGYZETT ÉRTÉKPAPÍROK CATERPILLAR US USD FORMOSA PETROCHEMICAL TW TWD GAS NATURAL SDG -ANR.- ES EUR SZERVEZETT PIACOK ÉRTÉKPAPÍRJAI JOHN BEAN TECH. US USD KAGARA ZINC LTD AU000000KZL6 AUD KUMBA IRON ORE LTD ZAE ZAR MONDI LTD ZAE GBP MONDI PLC GB00B1CRLC47 GBP PETER HAMBRO MINING GB GBP RANDGOLD RESOURCES GB00B01C3S32 GBP RIO TINTO LTD -ANR.- AU00000RIOR0 AUD SINGAPORE PETROLEUM SG1A SGD SUNOCO INC. US86764P1093 USD VALERO ENERGY CORP. US91913Y1001 USD VALLOUREC INH. FR EUR Bécs, szeptember ERSTE-SPARINVEST Kapitalanlagegesellschaft m.b.h. Mag. Bednar Mag. Gasser Dr. Gschiegl 9