ÉVES JELENTÉS 21 1) Alapadatok a) az Alap megnevezése, típusa, futamideje Az Alap neve: Az Alap típusa: Az Alap futamideje: K&H amerika alapok nyíltvégű befektetési alapja K&H amerika alapok nyíltvégű befektetési alapja nyilvános, nyíltvégű, alapok alapja határozatlan b) Az Alapkezelő, az igénybe vett forgalmazó és a letétkezelő társaság neve és székhelye Alapkezelő: (151 Budapest, Vigadó tér 1.) Letétkezelő: K&H Bank Zrt. (151 Budapest, Vigadó tér 1.) Forgalmazó: K&H Bank Zrt. (151 Budapest, Vigadó tér 1.) KBC Securities Magyarországi fióktelepe (151 Budapest, Roosevelt tér 7/8) KBC Equitas Zrt. (151 Budapest, Roosevelt tér 7-8.) - kizárólag az online kereskedési rendszereken keresztül Intézményi ügyfelek számára további értékesítő hely: (151 Budapest, Vigadó tér 1) c) Könyvvizsgáló neve és székhelye Ernst&Young Kft. (1132 Budapest, Váci út 2.) Bertalan Zsuzsanna 2) A befektetési eszközök összetétele fajtánként, típusonként, illetve a befektetési politikában meghatározott kategóriák az időszak elején és végén, valamint a származtatott ügyletekre vonatkozó adatok a) a befektetési eszközök összetétele A Mellékletben található 29. decemberi és 21. decemberi portfoliójelentésekben olvasható. b) származtatott ügyletekre vonatkozó adatok A származtatott ügyletekre vonatkozó adatok a Melléklet részét képező Éves beszámoló Kiegészítő mellékletében találhatók. c) Az Alap által az alap saját tőkéjének legalább 25%-át meghaladó mértékben vásárolható kollektív befektetési formák (és alapkezelési díjaik) KBC Equity Fund America (évi 1,25%); KBC Index Fund United States (évi,7%) 3) Az Alap működésével kapcsolatos információk a) Az Alap részére igénybe vett hitel feltételei A tárgyidőszakban az Alap látraszóló folyószámla hitelkerettel rendelkezett, kamatozása O/N BUBOR + 1,5%. b) Az Alapkezelő működésében bekövetkezett változások, a befektetési politika alakulására ható fontosabb tényezők Az Alapkezelőnél a tárgyidőszakban 4 igazgatósági tag és 1 felügyelő bizottsági tag változás történt. A tárgyidőszak során az Alap befektetési politikájában változás nem történt. c) Az Alap könyvvizsgáló által hitelesített mérlege, valamint a könyvvizsgálói jelentés Az Alap könyvvizsgáló által hitelesített mérlege, valamint a könyvvizsgálói jelentés a Mellékletben található. d) Az Alap bevételei, az Alap által fizetett adók, díjak értékvesztés és egyéb hatások A Melléklet részét képező Éves beszámolóban találhatóak az alábbiak: a befektetésekbõl származó bevételek az Eredménykimutatás I. és II. pontja egyéb bevételek az Eredménykimutatás III. pontja az alapkezelõnek fizetett díjak Az üzleti évben elszámolt költségek pont a letétkezelõnek fizetett díjak Az üzleti évben elszámolt költségek pont egyéb díjak és adók Az üzleti évben elszámolt költségek pont kifizetett és újrabefektetett bevételek az Eredménykimutatás I. és II. pontja a befektetett eszközökre elszámolt értékvesztés a Mérleg B. I. 2. valamint C. 2. pontja más, az eszközök értékét befolyásoló változások --- 4) Nettó eszközérték- és hozamadatok a) a befektetési jegy darabszámok alakulása a 29.12.31. napi nettó eszközértékben a forgalomban lévő befektetési jegyek száma: 62 191 577 21. évben eladott befektetési jegyek száma: 552 862 86 21. évben visszaváltott befektetési jegyek száma: 454 28 629 a 21.12.31. napi nettó eszközértékben a forgalomban lévő befektetési jegyek száma: 7 845 88 a portfolió összesített nettó eszközértéke 21.12.31. napján (Ft (HUF)): 339 629 845 egy jegyre jutó nettó eszközérték 21.12.31. napján (Ft (HUF)):,4846 b) az Alap saját tőkéjének és az egy jegyre jutó nettó eszközértékének változása havi bontásban, valamint a kifizetett hozamok Tárgyhó utolsó nettó eszközértékének napja Nettó eszközérték (saját tőke, (Ft (HUF)) 21.1.29. 271 253 89,4355 21.2.26. 34 6 634,458892 1 Egy jegyre jutó nettó eszközérték (Ft (HUF))
K&H amerika alapok nyíltvégű befektetési alapja Éves Jelentés 21 Tárgyhó utolsó nettó eszközértékének napja Nettó eszközérték (saját tőke, (Ft (HUF)) 21.3.31. 337 687 366,485729 21.4.3. 345 447 465,4995 21.5.31. 377 61 913,46594 21.6.3. 327 776 129,446937 21.7.3. 331 646 693,447315 21.8.31. 328 766 328,438643 21.9.3. 312 55 21,4383 21.1.29. 327 373 24,428688 21.11.3. 35 837 67,479112 21.12.31. 339 629 845,4846 Az Alap a tárgyidőszak során hozamot nem fizetett. c) Az Alap és referenciahozamainak hozamadatai 5 naptári évre visszamenően Az Alap meghirdetett benchmarkkal nem rendelkezik. A nettó hozam az egy jegyre jutó nettó eszközérték változását fejezi ki nominálisan. Egy jegyre jutó nettó eszközérték (Ft (HUF)) 26: -4,73% 27: -,57% 28: -42,52% 29: 3,75% 21: 7,37% d) a tárgyévben számolt utolsó összesített nettó eszközérték vonatkozási napja: 21.12.31. 339 629 845 Ft (HUF) e) az egy jegyre jutó nettó eszközérték az utolsó három év végére vonatkozóan ide nem értve a tárgyidőszakot Időszak Vonatkozási nap Egy jegyre jutó nettó eszközérték 27 27.12.28.,6499 28 28.12.31.,345196 29 29.12.31.,451334 Budapest, 211. április 22. dr. Krizsai János Horváth Barnabás Jelen dokumentum sajátkezű aláírásképet biztonsági okból nem tartalmaz. Jelen dokumentum tartalma az eredeti, cégszerű aláírással és egyéb felelős személy aláírásával ellátott papír alapú dokumentum tartalmával mindenben egyező és sajátkezű aláírás nélkül is cégszerűnek illetve hitelesnek tekinthető. 2
a K&H amerika alap havi jelentése 29. december 31. Az alap célja, befektetési politikája A K&H amerika alap célja, hogy a hazai befektetők számára könnyen és olcsón elérhetővé tegye az amerikai részvény befektetéseket, kihasználva a K&H Bank anyavállalatának - a KBC Banknak - több évtizedes nemzetközi tapasztalatát. A portfolió olyan befektetési alapok befektetési jegyeit tartalmazza, amelyek észak-amerikai vállalatok részvényeit vásárolják. Méretüknél fogva ezek az alapok széles nemzetközi portfolióval rendelkeznek, mellyel a kockázatok jelentős mérséklése érhető el. Javasolt befektetési időtáv: legalább 5 év Minden olyan tény, kiegészítő információ, amely a teljesítmények megítéléséhez, illetve a bemutatott teljesítmény teljes értékű magyarázata szempontjából fontos lehet, megtalálható Heti piaci összefoglalóinkban (www.khalapok.hu). Az alap folyószámlahitel-kerettel rendelkezik, amelynek feltételeit a Tőkepiacról szóló, 21.évi CXX. törvény szabályozza. A hitelkeret a jogszabályban meghatározottak szerint kizárólag a befektetési jegyek folyamatos forgalmazásának biztosítása érdekében használható fel.,6,5,4,3,2,1 a K&H amerika alap vagyona és jegyeinek árfolyama vagyon (millió Ft, jobb skála) árfolyam (bal skála) 28.dec.. 29.febr.. 29.ápr.. 29.jún.. 29.aug.. 29.okt.. 29.dec.. az egyes alapok várható (évesített) hozamának várható eltérése a hasonló futamidejű betéti termék hozamától K&H tőkevédett forint pénzpiaci 1 év 3 év 7 év 3 25 2 15 1 5 a portfolió összetétele pénzpiaci betétek, pénzeszközök* 14 838 469 Ft 5,4% befektetési jegyek 263 972 766 Ft 96,7% fedezeti ügylet -5 742 Ft -2,1% bruttó eszközérték 273 69 235 Ft - nettó eszközérték 271 789 29 Ft - befektetési jegyek darabszáma 62 191 577 - egy jegyre jutó nettó eszközérték,451334 Ft - * követelésekkel, kötelezettségekkel korrigálva az alap teljesítménye az elmúlt időszakokban ** 3 hónap* 6 hónap* 1 év 2 év 5,99% 17,48% 3,75% -13,25% *nem évesített hozamok az alap teljesítménye az elmúlt években ** 29.12.31-i adatok 29 28 27 26 25 3,75% -39,92% -,57% -4,73% 19,88% A táblázatokban nettó hozamokat mutatunk be, melyhez felhasznált adatok forrása a Letétkezelő. A befektetési jegy hozama kamatjövedelemnek minősül, mely után a személyi jövedelemadó adó mértéke 2%. Bizonyos esetekben a befektetőt forgalmazási, számlavezetési és egyéb költségek is terhelhetik, amelyek befolyásolhatják a befektetés eredményét. A múltbeli hozamok nem jelentenek garanciát az alap jövőbeli teljesítményére! A befektetési alap a sajátjától eltérő devizában denominált pénzügyi eszközt tartalmaz, ezért felhívjuk figyelmét arra, hogy a devizák árfolyamváltozása befolyásolja az elérhető eredményt. K&H Amerika alap szektorok szerinti összetétele Egyéb 2% Ipar 6% Pénzeszköz 8% IT 16% Energia 12% Egészségügy 11% K&H kötvény K&H ingatlanpiaci Egyéb fogyasztási cikkek 8% Pénzügyi 9% Alapvető fogyasztási cikkek 1% K&H amerika -4% -2% % 2% 4% 6% forgalmazó helyek: alapkezelő: letétkezelő: internet: K&H Bank Zrt. fiókhálózata és K&H Bank Zrt. www.khalapok.hu telefonos ügyfélszolgálata amely a PSZÁF III/1.58/22. engedélye (Befektetési vonal: 6-1/2/3/7- alapján végzi tevékenységét -335-3355)
29.dec. 21.jan. 21.febr. 21.márc. 21.ápr. 21.máj. 21.jún. 21.júl. 21.aug. 21.szept. 21.okt. 21.nov. 21.dec. a K&H amerika alap havi jelentése - 21.12.31. az alap célja, befektetési politikája A K&H amerika alap célja, hogy a hazai befektetők számára könnyen és olcsón elérhetővé tegye az amerikai részvény befektetéseket, kihasználva a K&H Bank anyavállalatának - a KBC Banknak - több évtizedes nemzetközi tapasztalatát. A portfolió olyan befektetési alapok befektetési jegyeit tartalmazza, amelyek észak-amerikai vállalatok részvényeit vásárolják. Méretüknél fogva ezek az alapok széles nemzetközi portfolióval rendelkeznek, mellyel a kockázatok jelentős mérséklése érhető el. nettó eszközérték a portfolió összetétele (Ft (HUF)-ban) pénzpiaci betét, pénzeszköz (követelésekkel, kötelezettségekkel korrigálva) befektetési jegyek fedezeti ügylet bruttó eszközérték befektetési jegyek darabszáma egy jegyre jutó nettó eszközérték 11 516 769 3,38% 329 536 497 96,62%,% 341 53 266 1,% 339 629 845 99,58% 7 845 88 25,49%,4846 Az alap folyószámlahitel-kerettel rendelkezik, amelynek feltételeit a Tőkepiacról szóló, 21.évi CXX. törvény szabályozza. A hitelkeret a jogszabályban meghatározottak szerint kizárólag a befektetési jegyek folyamatos forgalmazásának biztosítása érdekében használható fel. az alap teljesítménye az elmúlt időszakokban ** 3 hónap* 6 hónap* 1 év 2 év 12,68% 8,43% 7,37% 18,48% *nem évesített hozamok ** 21.12.31-i adatok, naptári hónapokra számítva Javasolt befektetési időtáv: legalább 5 év az alap teljesítménye az elmúlt naptári években az alap kockázati besorolása: 29 28 27 26 25 védekező óvatos dinamikus merész 3,75% -42,52% -,57% -4,73% 19,88% a K&H amerika alap jegyeinek árfolyama a K&H amerika alap szektorok szerinti irányadó összetétele,52 3,% 3,% IT,5 3,% Energia,48,46 9,% 17,% Egészségügy Alapvető fogyasztási cikkek,44 8,% 12,% Pénzügyi,42,4 12,% 11,% 22,% Egyéb fogyasztási cikkek Ipar Közművek, közszolgáltatók Telekom Nyersanyag Az alap részletes leírását, befektetési politikáját, a maximális kezelési díjat és költségeket a Tájékoztató és a Kezelési szabályzat tartalmazzák, melyek elérhetők a K&H Bank fiókjaiban, mint forgalmazási helyeken, a www.khalapok.hu és a www.kh.hu internetes oldalon. A táblázatokban a jelentés dátumát megelőző hónap utolsó forgalmazási napja óta elért teljes, nettó (a kezelési díj és költségek levonása utáni) hozamokat mutatunk be, melyhez felhasznált adatok forrása a Letétkezelő. A befektetési jegy hozama kamatjövedelemnek minősül, melyet személyi jövedelemadó fizetési kötelezettség terhel, ennek mértéke 21. december 31. napját követően 16%. Az adózással összefüggő következmények a jövőben változhatnak és pontosan csak az ügyfelek egyedi körülményei alapján határozhatók meg. Bizonyos esetekben a befektetőt forgalmazási, számlavezetési és egyéb költségek is terhelhetik, amelyek befolyásolhatják a befektetés eredményét. A múltbeli hozamok nem jelentenek garanciát az alap jövőbeli teljesítményére! A teljesítmény megítéléséhez, illetve magyarázata szempontjából fontos tények, információk, megtalálhatók a K&H Alapkezelő Heti piaci összefoglalóiban a www.kh.hu, www.khalapok.hu oldalon. forgalmazó helyek: K&H Bank Zrt. (151 Budapest, Vigadó tér 1.) elérhető a fiókhálózatban, a K&H TeleCenteren (6 1/2/3/7) 335 33 55 valamint lakossági e-bankon keresztül KBC Securities Magyarországi fióktelepe (151 Budapest, Roosevelt tér 7/8) alapkezelő: amely a PSZÁF III/1.58/22. engedélye alapján végzi tevékenységét letétkezelő: K&H Bank Zrt. internet: www.khalapok.hu KBC Equitas Zrt. (151 Budapest, Roosevelt tér 7-8.) - kizárólag az online kereskedési rendszereken Intézményi ügyfelek számára további értékesítő hely: (151 Budapest, Vigadó tér 1.)
K&H amerika alapok nyíltvégű befektetési alapja 21. évi Éves beszámoló Beszámolási időszak: 21.1.1-21.12.31. Budapest, 211.április 1. Ziaja György s.k. Horváth Barnabás s.k.
2 K&H amerika alapok nyíltvégű befektetési alapja EREDMÉNYKIMUTATÁS (eft) I. Pénzügyi műveletek bevételei II. Pénzügyi műveletek ráfordításai III. Egyéb bevételek IV. Működési költségek V. Egyéb ráfordítások VI. Rendkívüli bevételek VII. Rendkívüli ráfordítások VIII. Fizetett,fizetendő hozamok IX. Tárgyévi eredmény MÉRLEG: ESZKÖZÖK (eft) A. Befektetett eszközök I. Értékpapírok 1. Értékpapírok 2. Értékpapírok értékelési különbözete 2.1. értékelési különbözet kamatokból, osztalékból 2.2. egyéb értékelési különbözet II. Hosszú lejáratú bankbetétek B. Forgóeszközök I. Követelések 1. Követelések 2. Követelések értékvesztése 3.Külföldi pénzértékre szóló követelések értékelési különbözete 4.Forintkövetelések értékelési különbözete II. Értékpapírok 1. Értékpapírok 2. Értékpapírok értékelési különbözete 2.1. értékelési különbözet kamatokból, osztalékból 2.2. egyéb értékelési különbözet III. Pénzeszközök 1.Pénzeszközök 2.Valuta,devizabetét értékelési különbözete C. Aktív időbeli elhatárolások 1. Aktív időbeli elhatárolás 2. Aktív időbeli elhatárolások értékvesztése D. Származtatott ügyletek értékelési különbözete E S Z K Ö Z Ö K ÖSSZESEN: MÉRLEG: FORRÁSOK (eft) E. Saját tőke I. Induló tőke 1. Kibocsájtott befektetési jegyek névértéke 2. Visszavásárolt befektetési jegyek névértéke II. Tőkeváltozás (tőkenövekmény) 1. Visszavásárolt befektetési jegyek bevonási értékkülönbözete 2. Értékelési különbözet tartaléka 3. Előző évek(ek) eredménye 4. Üzleti év eredménye F. Céltartalékok G. Kötelezettségek I. Hosszú lejáratú kötelezettségek II. Rövid lejáratú kötelezettségek III.Külföldi pénzértékre szóló kötelez. értékelési különbözete H. Passzív időbeli elhatárolások F O R R Á S O K ÖSSZESEN: 29. 1.1-12.31. 4.242 4.235 5.19-5.12 28.888 266.52 292.97-26.45-26.224 179 14.836 14.836-5.742 275.146 273.848 62.192 713.97-11.95-328.344-129.782-31.787-161.763-5.12 1.298 275.146 21. 1.1-12.31 14.931 79.343 6.464-7.876 343.48 331.533 27.236 61.297 32.999 28.298 11.515 11.515 343.48 341.67 7.845 1.155.54-454.29-359.238-182.884 61.297-166.775-7.876 39 39 1.132 343.48 Budapest, 211.április 1. Ziaja György s.k. Horváth Barnabás s.k.
3 K&H amerika alapok nyíltvégű befektetési alapja (eft) Alapkezelői díj Letétkezelői díj Forgalmazási költség Felügyeleti díj Könyvvizsgálati díj Könyvelési díj Bankköltség Költségek összesen: Az üzleti évben elszámolt költségek 29. 1.1-12.31. 795 172 2.274 54 1.15 638 71 5.19 21. 1.1-12.31 1.217 263 3.453 82 638 65 161 6.464 Portfólió jelentés A Portfólió jelentés a beszámoló adatai alapján került összeállításra. Az alábbiakban található egy jegyre jutó nettó eszközérték nem egyezik meg a hivatalosan közzétett jelentésben szereplő értékkel,az eltérés magyarázata a Kiegészítő melléklet 4. pontjában található. Alapadatok: Alap lajstromszáma: 1111-111 Alapkezelő neve: Letétkezelő neve: K&H Bank Zrt. Nettó Eszköz Érték számítás típusa: Tárgynap (T): Saját tőke: Egy jegyre jutó NEÉ: Darabszám: 29. 29.12.31 273.848.494,454753 62.191.577 Forint 21. 21.12.31 341.68.437,487423 7.845.88 A tárgynapi nettó eszközérték meghatározása: eft 29. 21. I. KÖTELEZETTSÉGEK Összeg % Összeg % I/1. Hitelállomány: Futamidő:,, I/2. Egyéb kötelezettségek és elhatárolt költségek: 1.298 1, 1.441 1, Alapkezelői díj miatt 84 6,47 19 7,56 Letétkezelői díj miatt 18 1,39 24 1,67 Bizományosi díj miatt,, Forgalmi ktg. miatt 472 36,36 617 42,82 Közzétételi ktg. miatt,, Reklám ktg. miatt,, Költségként elszámolt egyéb tétel miatt 724 55,78 691 47,95 Egyéb - nem költség alapú - kötelezettség,, I/3. Céltartalékok:,, I/4. Egyéb passzív időbeli elhatárolás:,, Kötelezettségek összesen: 1.298 1, 1.441 1,
4 K&H amerika alapok nyíltvégű befektetési alapja eft 29. 21. II. ESZKÖZÖK Összeg % Összeg % II/1. Folyószámla, készpénz (összes): 14.836 5,39 11.515 3,36. K&H Bankszámla 14.836 5,39 11.515 3,36 II/2. Egyéb követelés (összes):,, II/3. Lekötött bankbetétek (összes):,, II/3.1. Max. 3 hó lekötésű (összes):,, II/3.2. 3 hónapnál hosszabb lekötésű (összes):,, II/4. Értékpapírok (összes): Devizanem Névérték-tárgyév 266.52 96,7 331.533 96,64 II/4.1. Állampapírok (összes):,, II/4.1.1. Kötvények (összes):,, II/4.1.2. Kincstárjegyek (összes):,, II/4.1.3. Egyéb jegybankképes ép. (összes):,, II/4.1.4. Külföldi állampapírok (összes):,, II/4.2. Gazdálkodói és egyéb hitelviszonyt megtestesítő ép.:,, II/4.2.1. Tőzsdére bevezetett (összes):,, II/4.2.2. Külföldi kötvények (összes):,, II/4.2.3. Tőzsdén kívüli (összes):,, II/4.3. Részvények (összes):,, II/4.3.1. Tőzsdére bevezetett (összes):,, II/4.3.2. Külföldi részvények (összes):,, II/4.3.3. Tőzsdén kívüli (összes):,, II/4.4. Jelzáloglevelek (összes):,, II/4.4.1. Tőzsdére bevezetett (összes):,, II/4.4.2. Tőzsdén kívüli (összes):,, II/4.5. Befektetési jegyek (összes): 266.52 96,7 331.533 96,64 II/4.5.1. Tőzsdére bevezetett (összes): 266.52 96,7 331.533 96,64 KBC EQUITY Fund America USD 1.25 255.756 92,96 282.222 82,27 KBC INDEX Fund United States USD 474 1.296 3,74 13.48 3,8 KBC Equity Fund Oil -C EUR 2, 36.263 1,57 II/4.5.2. Tőzsdén kívüli (összes):,, II/4.6. Kárpótlási jegy (összes):,, II/5. Aktív időbeli elhatárolások (összes):,,. Aktív elhatárolás - járó kamat,, II/6. Származtatott ügyletek értékelési különbözete -5.742-2,9,. Határidős deviza különbözete -5.742-2,9, Eszközök összesen: 275.146 1, 343.48 1, Megjegyzés: A külföldi pénznemre szóló értékpapíroknál az eft-ban kifejezett névérték helyett a darabszám szerepel. Értékpapírok és azok értékkülönbözetének részletezése ezer Ft Megnevezés Névér- Beszerzési Kamat Árfolyam különbözet Piaci érték ték érték deviza papír KBC EQUITY Fund America 1.25 228.246 28.515 25.461 282.222 KBC INDEX Fund United States 474 11.495-378 1.931 13.48 KBC Equity Fund Oil -C 2 3.495 4.862 96 36.263 Befektetési jegyek összesen: 27.236 32.999 28.298 331.533 A Nettó Eszközérték Számításban szereplő piaci érték: 329.536 Megjegyzés: A külföldi pénznemre szóló értékpapíroknál az eft-ban kifejezett névérték helyett a darabszám szerepel. Az eltérés oka és magyarázata a 7.oldal 4. pontjában. Budapest, 211.április 1. Ziaja György s.k. Horváth Barnabás s.k.
5 Kiegészítő melléklet 1. Az alap bemutatása: A K&H amerika alapok nyíltvégű befektetési alapját a Felügyelet 21.2.15-én, 1111-111 lajstromszámon vette nyilvántartásba. A befektetési alap alapkezelője a, Vezető Forgalmazója a K&H Bank Zrt. Az Alapkezelő felelős vezetői, akik a beszámolót kézjegyükkel ellátják: Ziaja György igazgató 2141 Csömör, Körmendi u.23/a Horváth Barnabás igazgató 1124 Budapest, Zsámbéki u. 15. 2.em.5. Az Alap külföldi befektetési jegyekbe és pénzpiaci instrumentumokba fektető nyiltvégű befektetési alap. Az Alapkezelő a befektetők felé az Alap befektetési jegyei után sem tőkére, sem hozamra vonatkozó garanciát vagy hozamígéretet nem tett. Az Alap számára a könyvvizsgálat kötelező. A könyvvizsgáló: Ernst & Young Könyvvizsgáló Kft. Székhelye: 1132 Budapest, Váci út 2. Engedélyszáma: 1165. Kijelölt könyvvizsgáló: Bertalan Zsuzsanna Engedélyszáma: 5611 Az Alap számára nyújtandó, a könyvviteli szolgáltatások körébe tartozó feladatok irányításáért, vezetéséért az Alapkezelő által megbízott társaság a KH Alapokat Könyvelő Bt. (Székhelye: 2 Szentendre,Tavasz u.7.), személyében felelős munkatársa Garamvölgyi Zoltán (regisztrációs szám: 129785 ) Az Alapkezelő a következő hirdetményi, közzétételi helyeket használja: az Alapkezelő és a Vezető Forgalmazó honlapja ( www.khalapok.hu, www.kh.hu ), valamint a www.kozzetetelek.hu. Az Alapkezelő minden rendszeres és rendkívüli eseményről tájékoztatja a Befektetőket a fenti közzétételi helyeken történő közzététellel. Az alap nettó eszközértékei, tájékoztatója, kezelési szabályzata, rövidített tájékoztatója, éves és féléves jelentései, havi portfoliójelentései, az alappal kapcsolatos hirdetmények letölthetők a közzétételi helyekről. 2. Számviteli politika: Az Alap könyveit és nyilvántartásait a számvitelről szóló 2.évi C. törvényben, valamint a 215/2.(XII.11.) számú Kormányrendeletben foglaltak szerint vezeti. Az Alap eszközeit képező értékpapírokat a 21.12.31-i piaci árfolyamokon értékeltük. A mérlegkészítés időpontja a fordulónapot követő január 31-e. Az "Aktív időbeli elhatárolások" mérlegsoron a lekötött bankbetétek időarányos, járó de pénzügyileg még nem esedékes kamata szerepel. A működési költségek között kimutatott Alapkezelési díj 29-től már nem foglal magában más szolgáltatást, az összes egyéb felmerült költséget az Alap közvetlenül viseli. Az alap devizás eszközei és forrásai a fordulónapi MNB árfolyamra kerülnek átértékelésre. A jelentős és lényeges hibák mértéke a számviteli törvényben meghatározott 2% illetve 2%-os határértékeken kerültek rögzítésre. A számviteli politikában a tárgyévben változás nem volt.
6 3. Változások beszámoló összeállításánál, összehasonlíthatóság: Az 'I.Induló tőke' összetevőinél a '1.Kibocsájtott befektetési jegyek névértéke' magában foglalja az év eleji nyitóállományt is, míg a '2.Visszavásárolt befektetési jegyek névértéke' csak a tárgyévi forgalmat tartalmazza. Ezért ez utóbbi teljes mértékben,míg az első csak korlátozottan összehasonlítható ez előző évi adatokkal. 4. Értékelés: Az Alap számviteli értelemben vett induló tőkéje a fordulónapon: Az alap fordulónapi halmozott tőkeváltozása ( tőkenövekménye ) : Az alap letétkezelője által a 21.12.31-i bázisnappal 211.1.4-én számított Nettó Eszközérték Jelentés az az Alap szabályzatának megfelelően került összeállításra. A fenti jelentés és jelen beszámoló közötti eltérés az alábbiak szerint tevődik össze: - a beszámolóban a külföldi pénznemre szóló értékpapírok és a deviza bankszámlák MNB árfolyamon, míg a Nettó Eszközérték Jelentésben a K&H Bank által közzétett devizaárfolyamokon kerülnek értékelésre. Hosszú lejáratú bankbetétek Követelések Értékpapírok Pénzeszközök Aktív időbeli elhatárolások Származtatott ügyletek értékelési különbözete Eszközök összesen Kötelezettségek Passzív elhatárolások Nettó eszközérték / Saját tőke 7.845 eft -359.238 eft eft Nettó eszközérték jelentés beszámoló Éves 329.536 331.533 11.517 11.515 341.53 343.48 39 1.423 1.132 339.63 341.67 Forgalomban lévő jegyek (db) (T) Egy jegyre jutó NEÉ ( Ft ) (T) 7.845.88,4846 Forgalomban lévő jegyek (db) (T) Nettó eszközérték / Saját tőke (T) 7.845.88 339.63 7.845.88 341.67 5.Likvid eszközök alakulása havi bontásban: Hónap DKJ MÁK MNB Január Február Március Április Május Június Július Augusztus Szeptember Október November December Bank 18.517.86 28.971.831 33.133.638 25.219.255 88.365.619 16.894.99 18.742.22 21.824.975 1.726.722 8.535.188 13.728.87 11.515.224 Forint Összesen 18.517.86 28.971.831 33.133.638 25.219.255 88.365.619 16.894.99 18.742.22 21.824.975 1.726.722 8.535.188 13.728.87 11.515.224 * A devizabank beszerzési értéken szerepel.
7 6. Az Alapra kibocsátott befektetési jegyek darabszámának változása (tárgyévben havi bontásban), valamint az éves hozamok bemutatása: Év Hónap Nyitó mennyiség Kibocsátás Visszaváltás Záró mennyiség Éves hozam* db db db db 21. 299.1.125 124.992.82 174.17.35-16,64% 22. 174.17.35 264.95.663 14.941.117 298.26.851-37,3% 23. 298.26.851 111.9.639 121.795.455 287.241.35 9,37% 24. 287.241.35 121.316.254 15.659.371 257.897.918-7,4% 25. 257.897.918 1.45.21.549 511.828.47 791.27.997 2,12% 26. 791.27.997 1.35.86.23 1.53.596.39 1.87.761.188-4,63% 27. 1.87.761.188 365.365.851 871.38.748 581.746.291-3,47% 28. 581.746.291 124.224.519 25.7.767 5.9.43-37,89% 29. 5.9.43 212.197.7 11.95.473 62.191.577 25,9% 21. Január 62.191.577 33.387.31 12.723.928 622.854.959 Február 622.854.959 55.261.86 14.341.84 663.774.241 Március 663.774.241 78.124.616 46.681.333 695.217.524 Április 695.217.524 39.613.817 31.21.29 73.63.51 Május 73.63.51 164.23.519 57.163.245 81.49.325 Június 81.49.325 14.18.788 91.287.88 733.383.233 Július 733.383.233 52.833.122 44.799.267 741.417.88 Augusztus 741.417.88 31.352.966 23.262.59 749.57.995 Szeptember 749.57.995 13.822.749 37.761.15 725.569.639 Október 725.569.639 55.552.34 17.459.511 763.662.432 November 763.662.432 3.967.471 35.363.16 732.266.743 December 732.266.743 1.743.112 42.164.47 7.845.88 7,18% Mindösszesen az Alap indulásától: 4.446.224.697 3.745.378.889 * A hozamok meghatározása: a beszámoló alapján meghatározott egy jegyre jutó nettó eszközérték tárgyévi összegének és az előző évi hasonló összeg hányadosa szorozva százzal, és az így kapott százalékból kivonva százat. 7. Cash flow alakulása 29-21. években I. Szokásos tevékenységből származó pénzeszköz-változás 1. Tárgyévi eredmény ( kapott hozamok nélkül) ± 4. Elszámolt értékelési különbözet * 9. Forgóeszközök állományváltozása (követelések,értékpapírok)** 1. Rövid lejáratú kötelezettségek állományváltozása 13. Passzív időbeli elhatárolások állományváltozása ± Származtatott ügyletek értékelési különbözetének változása II. Befektetési tevékenységből származó pénzeszköz-változás III. Pénzügyi műveletekből származó pénzeszköz-változás 2. Befektetési jegy kibocsátása + 22. Befektetési jegy visszavásárlása - 23. Befektetési jegyek után fizetett hozamok - Pénzeszközök változása 29. 21. eft eft -36.615-48.872-5.12-7.876 55.131 93.84-93.61-65.481 39 585 5.742-166 -5.742 41.628 87.239 45.551 255.116-45.611-29.565 5.13-3.321 * A 4. sorban az értékpapírok értékelési különbözetének tőkeváltozásként (tőkenövekmény) elszámolt, értékelési különbözettartalék változása szerepel. ** A 9. sorban az értékpapírok állománya változása szerepel piaci értéken.
8 8. Időbeli elhatárolások Az aktív időbeli elhatárolások alakulása: 29. Lekötött betét járó kamata Összesen 21. eft A passzív időbeli elhatárolások alakulása: 29. Alapkezelési díj 84 Letétkezelési dij 18 Forgalmazási díj 472 Felügyeleti díj 16 Könyvvizsgálati díj 58 Könyvelési díj 2 Összesen 1.298 eft 21. 19 24 39 21 319 35 1.132 9. Nettó Eszközértékben szereplő származtatott ügyletek bemutatása: Az Alap a fordulónapon nem rendelkezett származtatott ügyletekkel. Budapest, 211.április 1. Ziaja György s.k. Horváth Barnabás s.k.
ÜZLETI JELENTÉS 21 K&H amerika alapok nyíltvégű befektetési alapja 1 Az Alap megnevezése, típusa, futamideje Az Alap neve: Az Alap típusa: Az Alap futamideje: 2 Az Alap gazdálkodásának bemutatása K&H amerika alapok nyíltvégű befektetési alapja nyilvános, nyíltvégű, alapok alapja határozatlan a) üzleti környezet Az Alap nem folytat kutatás-fejlesztési tevékenységet. Nincsenek telephelyei. Az Alapkezelő a törvényi szabályozásnak és Felügyeleti előírásoknak megfelelő foglalkoztatáspolitikát folytat. Az Alap tevékenysége pénzügyi befektetések környezeti terheléssel nem járt, és nem is fog, így erre külön figyelmet az Alapkezelőnek fordítania nem kell. b) célja és stratégiája A tárgyidőszak során az Alap befektetési politikájában változás nem történt. c) főbb erőforrások és kockázatok, az ezekkel kapcsolatos változások és bizonytalanságok Az Alap nettó eszközértékét naponta számítottuk, azok mindig a valós piaci értéket tükrözték. Az Alap Value at Risk mutatóját havonta számítjuk, értékével a hozamingadozásokat ellenőrizzük. Az Alap a tárgyidőszak folyamán részben fedezte a forint-dollár árfolyamváltozás kockázatát. Az Alap értékében a legfontosabb kockázati tényezők az amerikai nagyvállalatok tőzsdei értéke és a forint - dollár árfolyam alakulása. Az Alap forgalmazóinak köre 21. üzleti évben kibővült a KBC Equitas Zrt-vel. A Letétkezelő a tárgyidőszakban nem változott Az Alap könyvvizsgálója a tárgyidőszakban nem változott. d) a tárgyidőszakban elért eredmények és kilátások A mérleg lezárása után lényeges esemény az Alap tárgyévi gazdálkodásával kapcsolatban nem került felszínre. Az alap változatlan befektetési politikával igyekszik kihasználni az amerikai gazdaság fejlődését. e) a teljesítmény mérésének mennyiségi és minőségi mutatói, illetve jelzői Az Alap 21. évi (tárgyidőszaki évesített) nettó hozama: 7,37%. A nettó hozam a közzétett egy jegyre jutó nettó eszközérték változását mutatja meg nominálisan kifejezve. Az Alap a tárgyidőszak során hozamot nem fizetett. Budapest, 211. április 1. Horváth István Szépe Mónika Jelen dokumentum sajátkezű aláírásképet biztonsági okból nem tartalmaz. Jelen dokumentum tartalma az eredeti, cégszerű aláírással és egyéb felelős személy aláírásával ellátott papír alapú dokumentum tartalmával mindenben egyező és sajátkezű aláírás nélkül is cégszerűnek illetve hitelesnek tekinthető.