Szent István Egyetem Gazdasági és Társadalomtudományi Kar Pénzügyi és Számviteli Intézet Beadandó feladat Pénzügy tárgyból Pénzügy MSc. képzés I. évfolyam levelező tagozat számára A Pénzügyi és Számviteli Intézetbe való beérkezés határideje: 2012. novembert 21. 12.00 óra (Kérjük az összes feladatot hiánytalanul, kézzel írva elkészíteni!)
1. feladatsor Egyszerű és kamatos kamatozás 1. 1000 Ft-os betét értéke mennyi lesz 120 nap múlva, ha az éves kamatláb 15 % és francia módszerrel számolok? 2. 2500 Ft-ot teszek a bankba március 1-én. Ha az éves kamatláb 12 %, akkor mennyit fog érni a pénzem június 30-án angolszász módszerrel számolva? 3. Mennyi lesz 1000 Ft értéke 4 év múlva, ha az éves kamatláb 15 % és évente tőkésítik? 4. Beteszek a bankba 100.000 Ft-ot 6 évre, évi 16 %-os kamatra. Mennyi lesz a betétem jövőbeni értéke a következő feltételek mellett: nincs tőkésítés, éves tőkésítés, féléves tőkésítés, negyedéves tőkésítés, havi tőkésítés, napi tőkésítés. 5. 300000 Ft-os betétnek március 1-jétől május 31-ig 20 %-os kamatláb mellett, havi kamatos kamatozással mennyi lesz a jövőértéke a különböző kamatszámítási módszerekkel? Számítsa ki az egyes módszerekhez tartozó EBKM-et is! 6. 500000 Ft-ot szeretnék elhelyezni a bankba április 1-jétől június 30-ig. Két lehetőség közül választhatok: az egyik bank egyszerű kamatozással 15,1 % kamatot ad a betétemre francia módszerrel számolva, a másik bank havi kamatos kamatozással évi 15 % kamatot ad a betétemre angolszász módszerrel számolva. Melyik lehetőséget válasszam? Jelenérték, nettó jelenérték 2. feladatsor Pénzáramlás jelenértéke 1. Mennyi a jelenértéke annak a pénzáramlásnak, amely 1, 2, 3, és 4 év múlva 25.000-25.000 Ft-ot fizet? A diszkontáláshoz az éves 20 %-os kamatlábat használjuk! 2. Egy beruházás 500.000 Ft-ba kerül. A következő években az alábbi pénzáramlás tartozik hozzá: 1. év 20.000 Ft; 2. év 350.000 Ft; 3. év 400.000 Ft; 4. év 150.000 Ft. Az alternatív kamatláb 25%. Érdemes volt-e beruházni? 3. Mennyit ér ma az a 3,5 év múlva lejáró 1.790.905 Ft-os tőkebefektetés, amelynek névleges hozama 18 %, a kamatokat évente tőkésítik és csak lejáratkor fizetik ki? Értékpapírok pénzáramlása 5. Írja fel egy 80 %-on kibocsátott, 3 éves futamidejű, 15 %-os névleges kamatozású, 10.000 Ft névértékű értékpapír pénzáramlását, ha a kamatokat minden év végén, egyenlő részletekben fizetik ki, a tőkét pedig a futamidő végén egy összegben! 6. Írja fel egy 88 %-on kibocsátott, 4 éves futamidejű, 100000 Ft névértékű, 24 %-os névleges kamatozású értékpapír pénzáramlását, ha a törlesztés minden év végén, egyenlő részletekben történik és kamatot is évente fizet!
3. feladatsor Annuitás, járadék 1. Egy magánszemély 300.000 Ft áruvásárlási hitelt vesz fel 3 év lejáratra, 20 %-os éves kamatláb mellett. Egyenletes törlesztés esetén mennyit kell havonta fizetnie? 2. Egy magánszemély 500.000 Ft áruvásárlási hitelt vesz fel 4 év lejáratra, 18 %-os éves kamatláb mellett. Egyenletes törlesztés esetén mennyit kell havonta fizetnie? 3. Mennyi a jelenértéke annak az örökjáradéknak, amely évente 1.200.000 Ft-ot fizet, ha a hozam 25 %? 4. Mennyi a jelenértéke annak a korlátlan ideig tartó, évente egyszer esedékes pénzáramlásnak, amely az első évben 700.000 Ft-ot fizet, ha a hozam 22 % és a járadéktag évi 2 %-os emelkedésével kell számolni? 5. Egy magánszemély szeretne évjáradékra számítani. Erre a célra hajlandó 2.000.000 Ft-ot áldozni. Mennyi lesz az évjáradék összege, ha a hozam 18% a következő esetekben? 15 éven keresztül folyósítják az évjáradékot, 20 éven keresztül folyósítják az évjáradékot, örökjáradékot folyósítanak. 4. feladatsor Értékpapír hozamok 1. Egy kötvény névértéke 5.000 Ft, kibocsátáskori árfolyama 84 %, névleges kamat évi 19%, futamidő 3 év, alternatív kamatláb 15 %. Válaszoljon a következő kérdésekre! Mi az értékpapírhoz tartozó pénzáramlás? Érdemes volt-e befektetni? Mennyi a névleges hozam? Mennyi a szelvényhozam? Mennyi az egyszerű hozam? Mennyi a lejáratig számított hozam? Mennyi az ex post hozam? Mennyi az évi átlagos növekedés? 2. Egy kötvény névértéke 2.000 Ft, kibocsátáskori árfolyama 75 %, névleges kamat évi 15%, futamidő 5 év, alternatív kamatláb 10 %. Válaszoljon a következő kérdésekre! Mi az értékpapírhoz tartozó pénzáramlás? Érdemes volt-e befektetni? Mennyi a névleges hozam? Mennyi a szelvényhozam? Mennyi az egyszerű hozam? Mennyi a lejáratig számított hozam? Mennyi az ex post hozam? Mennyi az évi átlagos növekedés?
5. feladatsor Pénzgazdálkodás 1. Egy vállalkozás havi kifizetése 105.000 ezer Ft. A kincstárjegy kamatozása 10 %, a látra szóló betété 2 %. Egy tranzakció költsége 20 ezer Ft (értékpapír adás-vétel kezelési költsége). Mennyi az egyszerre értékesítendő értékpapírok összege? Hány alkalommal kell egy év alatt eladni Q összegű értékpapírt? Mennyi az átlagos pénzkészlet? 2. Egy vállalkozás havi kifizetése 210.000 e Ft. A kötvény kamatozása 15 %, a látra szóló betété 4%. Egy tranzakció költsége 18 e Ft (értékpapír adás-vétel kezelési költsége). Mennyi az egyszerre értékesítendő értékpapírok összege? Hány alkalommal kell egy év alatt eladni Q összegű értékpapírt? Mennyi az átlagos pénzkészlet? 3. Egy vállalat minimális pénz készlete 15.000 ezer Ft. A napi pénzáramlás szórása 3.000 ezer Ft. Az államkötvény hozama 14%, a látra szóló betété 3,05%. Az értékpapír tranzakciós költsége 15 ezer Ft. Mennyi az a sáv, amelyben a pénzállomány tartandó? Mennyi a felső korlát? Mennyi a visszatérési pont értéke? 4. Egy vállalat minimális pénz készlete 10.000 e Ft. A napi pénzáramlás szórása 2.500 e Ft. Az értékpapírok napi többlethozama a látra szóló betéthez képest 0,025%. Az értékpapír tranzakciós költsége 20 e Ft. Mennyi az a sáv, amelyben a pénzállomány tartandó? Mennyi a felső korlát? Mennyi a visszatérési pont értéke? 6. feladatsor Árfolyamparitás 1. Az inflációs ráta USA 1,5%, Mo. 7%. Jelenleg 1 USD = 205 HUF. Az infláció alapján mennyinek kellene lennie a HUF/USD ill. a USD/HUF árfolyamnak fél év múlva? 2. A betéti kamatláb No. 3,7%, Anglia 7,2%. Jelenleg 1 GBP = 1,600 EUR. A kamatparitás alapján mennyinek kellene lennie a EUR/GBP ill. a GBP/EUR árfolyamnak fél év múlva? 3. A termékár változása Ausztriában 4,5%, Magyarországon 7,6%. Jelenleg 1 EUR=253 HUF. A vásárlóerőparitás alapján mennyinek kellene lennie a HUF/EUR ill. az EUR/HUF árfolyam fél év múlva?
7. feladatsor Társasági adó 1. Mennyi adóelőleget és milyen időközönként kell fizetnie annak a vállalkozásnak, amelynek az előző teljes évre vonatkozó eredménykimutatása szerint 3,4 millió Ft volt a társasági adója és a vállalkozás mezőgazdasági tevékenységet folytat? 2. Mennyi adóelőleget és milyen időközönként kell fizetnie annak a vállalkozásnak, amely az előző év április 1-vel kezdte meg ipari tevékenységét és az előző évre vonatkozó eredménykimutatása szerint 3,7 millió Ft volt a társasági adója? 3. Egy KFT. gazdálkodásáról a következőket tudjuk. Számolja ki a KFT. befizetendő társasági adóját! (az adatok ezer Ft-ban) A számviteli törvény szerint számított adózás előtti eredmény: 52.000; Kapott osztalék 3.000; Elszámolt kísérleti fejlesztés ktg-e 20.000; Számviteli tv. szerint elszámolt ÉCS: 1.000; Bevételként elszámolt céltartalék: 1.500; Társasági adótörvény szerint elszámolt ÉCS 3.000; Ráfordításként elszámolt céltartalék: 2.500 Beruházási adókedvezmény: 300 4. Egy KFT. gazdálkodásáról a következőket tudjuk. Számolja ki a KFT. befizetendő társasági adóját! (az adatok ezer Ft-ban) A számviteli törvény szerint számított adózás előtti eredmény: 31.000; Kapott osztalék 3.500; Elszámolt kísérleti fejlesztés ktg-e 15.000; Számviteli tv. szerint elszámolt ÉCS: 1.400; Bevételként elszámolt céltartalék: 1.100; Társasági adótörvény szerint elszámolt ÉCS 2.000; Ráfordításként elszámolt céltartalék: 2.400 Beruházási adókedvezmény: 200
8. feladatsor Általános forgalmi adó 1. Egy vállalkozás IV. negyedévi értékesítéseiről és beszerzéseiről a következő információkkal rendelkezünk (adatok Ft-ban): Értékesítés nettó árbevétele, ebből 16.000.000 AM-os értékesítés 8.000.000 5%-os áfás értékesítés 4.500.000 27%-os áfás értékesítés 3.500.000 Beszerzéseinek bruttó értéke, ebből 12.000.000 5%-os áfás beszerzés 4.500.000 27%-os áfás beszerzés, ebből 7.500.000 Számolja ki a KFT. IV. negyedévi áfa fizetési kötelezettségét, ha az I-II-III. negyedévi összes nettó árbevétele 51.200.000 Ft, mely csak 27%-os áfa körös értékesítésből tevődött össze, előzetesen felszámított levonható adója 8.800.000 Ft, I-II-III. negyedévben befizetett 4.000.000 Ft áfát. 2. Egy vállalkozás IV. negyedévi értékesítéseiről és beszerzéseiről a következő információkkal rendelkezünk (adatok Ft-ban): Értékesítés nettó árbevétele, ebből 6.000.000 AM-os értékesítés 2.000.000 5%-os áfás értékesítés 2.500.000 27%-os áfás értékesítés 1.500.000 Beszerzéseinek bruttó értéke, ebből 2.000.000 5%-os áfás beszerzés 400.000 27%-os áfás beszerzés, ebből 1.600.000 Számolja ki a KFT. IV. negyedévi áfa fizetési kötelezettségét, ha az I-II-III. negyedévi összes nettó árbevétele 21.200.000 Ft, mely csak 27%-os áfa körös értékesítésből tevődött össze, előzetesen felszámított levonható adója 4.200.000 Ft, I-II-III. negyedévben befizetett 1.100.000 Ft áfát.