CODEX HÍRLEVÉL szeptember 30, Kedd

Átírás

1 PIACI KÖRKÉP Magyarország Szerkesztette: Bánréti Gábor A BUX-nak hétfőn csak megközelítenie sikerült a múlt pénteki záróértéke által megképzett ellenállási szintet, ám a hétvégi bankpiaci eseményekre érkezett reakciók, valamint az Egyesült Államokban vasárnap éjjel bejelentett banki segélycsomaggal kapcsolatos kételyek tovább növelték a befektetők bizalmatlanságát. A BUX pontnál tetőzött, közel 30 ponttal elmaradva a pénteki zárértéktől, majd a nagyobb európai tőzsdék trendjét követve jelentős, közel 350 pontos zuhanásba kezdett. A mutató egészen a tengerentúli tőzsdék nyitásáig a pontos sáv közelében mozgott, majd késő délután újabb, a délelőttinél is meredekebb lejtőnek ment. Az irányadó index végül napi minimumán, ,8 ponton fejezte be a kereskedést. Az OTP árfolyama a bank papírjainak esetleges varsói másodlagos bevezetéséről szóló bejelentés ellenére 3,7 százalékot, a Mol még ennél is többet, 4,5 százalékot veszített értékéből. A bankpapír forgalma meghaladta a 9,3 milliárd forintot, míg az olajospapírral 3,7 milliárd forint értékben kereskedtek. Előbbi 6262 forinton, utóbbi forinton zárt. Bár az MTelekomnak a nap folyamán sikerült meghaladnia a pénteki záróárát, a nap végére mégis 0,4 százalékos mínuszban, 811 forinton zárt, forgalma megközelítette az 1,6 milliárd forintot. gyógyszergyártó záróárfolyama forint lett, míg a Richteré forint. A kisebb részvények közül az FHB bukta a legnagyobbat; az árfolyam közel 12 százalékkal 1001 forintra csökkent, a papír forgalma 50 millió forint körül állt meg. AAA ANY DANUBIUS ECONET EGIS EMASZ FHB FOTEX FREESOFT GENESIS GSPARK HUMET MOL MTELEKOM OTP PANNERGY PFLAX PHYLAXIA RABA RICHTER SYNERGON TVK % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % A Richter 2,9, szektortársa, az Egis 5,6 százalékos értékvesztéssel fejezte be a kereskedést, ám míg a nagyobbik gyógyszerpapír iránt kiemelkedő, 1,5 milliárd forint értékű kereslet mutatkozott, addig az Egist épp csak bekóstolták. A kisebbik

2 PIACI KÖRKÉP USA Szerkesztette: Bánréti Gábor Azt követően, hogy az amerikai Kongresszus elutasította azt a 700 milliárd dolláros pénzügyi mentőcsomagot, amelynek keretein belül a pénzintézetek megszabadulhattak volna elértéktelenedett eszközeiktől, az amerikai részvénypiacok zuhanórepülésbe kezdtek. A Nasdaq 9.1%-ot esett, amely 2000 áprilisa óta a legnagyobb százalékos zuhanást jelenti, az S&P %-kal értékelődött le, amely 1987 óta a legnagyobb esést jelenti. A Dow 780 pontos mínuszban fejezte be a kereskedést, amelyre még nem volt példa a történelemben, ez 7%-os zuhanást jelent, amelyre 2001 szeptembere óta a legnagyobb mértékű leértékelődés. Az ázsiai részvénypiacok is pirosba borultak a mai reggelen, a Nikkei %-kal, a hongkongi Hang Seng 2.4%- kal, a dél-koreai Kospi 0.9%-kal menetelt lefelé. A kínai piacon a héten nincs kereskedés nemzeti ünnep miatt. Az amerikai Kongresszus elutasította azt a 700 milliárd dolláros pénzügyi mentőcsomagot, amelynek keretén belül a pénzintézetek megszabadulhattak volna elértéktelenedett eszközeiktől. A hírre az amerikai részvénypiacok hatalmas zuhanásba kezdtek, melyben a főszerepet a pénzügyi szektor játszotta. A mentőcsomag elbukása bizonytalanságot hozott a piacokra és a VIX index emelkedik. "A piacokat jelenleg a félelem vezérli" - nyilatkozta Marc Groz, a Topos LLC alapkezelője a Marketwatch-nak. A Dow mind a 30 komponense csökkenéssel zárta a napot, a legnagyobb zuhanást a pénzügyi szektor szereplői szenvedték el. A Bank of America 17.6%-kal, az American Express 17.6%-kal értékelődött le. Az amerikai részvénypiacok már a pénzügyi mentőcsomag elutasítását megelőzően is erőteljes mínuszban tartózkodtak az újabb bankmegmentésekről szóló hírek hatására. A Citigroup bejelentette, hogy 2.1 milliárd dollárért felvásárolja a Wachovia banki tevékenységeit, valamint átvállalja az társaság hiteleit. A hírre a Wachovia részvényei több mint 81%-os mínuszban fejezték be a kereskedést, a Citigroup árfolyama 11.9%-ot esett. A Fortist a BENELUX államok mentették meg több mint 16 milliárd dolláros tőkeinjekcióval, amelyért cserében 49%-os részesedést szereznek a cégben, a Hypo Real Estate pedig többmilliárd eurós hitelhez jut német bankoktól. A nagy technológiai kitettségű Nasdaq 9.1%-kal értékelődött le a tegnapi kereskedés során, az Apple árfolyama 17.9%-ot zuhant azt követően, hogy a Morgan Stanley és az RBC Capital elemzői is leminősítették a társaság részvényeit. A technológiai szektor a lakossági fogyasztás alakulásával kapcsolatos félelmek következtében vette lefelé az irányt, a tegnap közzétett makroadatok ugyanis azt mutatták, hogy a várttal ellentétben augusztusban nem emelkedtek (stagnáltak) az amerikai személyes kiadások. A júliusi 0.1 százalékos értéket követően ez azt jelezi, hogy a munkaerő és ingatlanpiaci folyamatok romlása miatt az amerikai fogyasztók vásárlási hajlandósága igen gyenge. A technológiai szektor körüli negatív hangulat a Google papírjait is elérte, a társaság részvényei 11.6%-os leértékelődést követően 2 éves mélypontra estek, 400 dollár alatt fejezte be a napot az árfolyam. A National City Corp. árfolyama 63.3%-ot zuhant, ugyanis a piaci spekulációk szerint a bank lehet a hitelpiaci válság következő áldozata. Az olaj árfolyama 11%-kal zuhant bőven 100 dollár alá a tegnapi kereskedési napon a New York Mercantile Exchange-en, az arany árfolyama viszont közel 2%-kal emelkedett. Miután a kongresszus elutasította a pénzügyi mentőcsomagot, a Fed bejelentette, hogy a jegybankok 30 milliárd dollárt pumpálnak a pénzügyi piacokba likviditásfokozó célzattal. A határidős amerikai indexek már a pozitív tartományban mozognak, a Dow futures 136 pontos, az S&P 19 pontos, a Nasdaq pedig 19.8 pontos pluszban tartózkodik. BOVESPA DOW JONES COMP DOW JONES INDU DOW JONES TRANS DOW JONES UTIL IPC IPSA MERVAL MSCI AC WORLD MSCI WORLD NASDAQ COMP NASDAQ100 S&P500 TSE % % % % % % % % 290,1-6.84% % % % % %

3 PIACI KÖRKÉP Európa Szerkesztette: Babrián Ildikó Az európai brókerek kedélyét előbb az amerikai Wachovia állami felügyelettel végrehajtott kényszerű átvétele, majd több gyengén teljesítő európai bank húzta le. A Fortist ugyanis részben államosítják 16 milliárd dolláros tőkével; a német Hypo Real Estate Holding 35 milliárd eurós hitelkeretet kapott; de a megrendült brit Bradford & Bingley jelzálogkölcsönző hitelportfolióját is állami kezelésbe veszik, a lakossági banki részlegét pedig a másik nagy brit jelzálogbank, az Abbey veszi át. Mindezt tükrözi az európai gazdasági hangulat változása is, ugyanis az európai cégvezetők és fogyasztók gazdaságba vetett bizalma azóta nem volt annyira alacsony, hogy 2001-ben összedőlt a két torony New Yorkban. Ezen kívül szeptemberben is csökkent a kiskereskedelmi forgalom az eurórégióban, jelentette a Bloomberg saját felmérésére hivatkozva.az esésben a bankok vitték a prímet; az RBS-papírok közel 17, az UBS részvényei majd 14, az Unicredit értékpapírjai pedig több mint 10 százalékot veszítettek értékükből. A hírekben is szereplő német Hypo részvényei 74 százalékkal gyengültek, míg a Fortis megúszta 17 százalékos árfolyamveszteséggel. AEX ATGI ATX BEL20 BET BUMIX BUX CAC40 DAX FTSE250 HEX IBEX35 ISE100 MDAX MIB30 OSE PX50 RIGSE RTS SAX SDAX SOFIX TALSE TECDAX WIG % % % % % % % % 5807, % % % % % % % % % % 1194, % % % % % % % Az indexek mind a 18 nyugat-európai tőzsdén csökkentek. A londoni FTSE 5,3, a frankfurti DAX 4,2, a párizsi CAC 40 pedig 5 százalékos gyengüléssel zárt hétfőn.

4 PIACI KÖRKÉP Ázsia Szerkesztette: Babrián Ildikó Az ázsiai piacok mínuszban állnak ma reggel, az amerikai 700 milliárdos pénzügyi segélycsomag elutasítása pánikot generált a tőzsdéken, és 21 éve nem tapasztalt eladási hullámot generált. A japán Nikkei 225 index 4,1%-os mínuszban áll, a hong kong-i Hang Seng index 2,4%-ot gyengült. Az ausztrál S&P/ASX 200 index 4,3%-ot haladt lefelé, a dél-koreai Kospi 0,6%-ot veszített értékéből. A kínai piac zárva tart. Az amerikai mentőcsomag tegnap nem került magszavazásra, ami a piaci félelmeket a magasba tornászta. A Dow nagyot zuhant, melyet követően az ázsiai piacok is lefelé vették az irányt. A legnagyobb zuhanást a jpán piac szenvedte el, a Nikkei 225 index 4.1%-ot esésett. Ez talán nem is csoda annak fényében, hogy a japán piacon számos olyan társaságot találhatunk, melyek jelentős exportkitettséggel rendelkeznek a jelenlegi piaci turbulenciák középpontjának számító amrikai gazdaságnak. A MArketwatch által megkérdezett Dale Tsang, az Imperial Dragon Asset Management elnöke szerint a szenátus kezében lehet a piacok sorsa. Amennyiben szerdán ők a csomag mellett szavaznak, a piacok ugyanilyen hevesen kezdhetnek majd emelkedésbe. A japán piacon olyan exportorientált cégek, mint a Toyota 3, a Sony 5.6, a Mitsubishi UFJ 6.5%-kal zuhantak. Nemzeti ünnep miatt a kínai tőzsde zárva tartott, de Honkongban sem volt olyan veszedelmes a szakadás mint máshol. A tőzsdeindex 1.7%-kal került lejjebb (bár a nyitás itt is jóval borúsabb volt), mellyel a régióban ezúttal felülteljesítőnek számított, csakúgy mint a stagnáló indiai vagy dél-koreai piac. A Mitsubishi UFJ Financial Group Inc. és a DBS Group Holdings Ltd. jelentős visszaesést produkáltak, miután a pénzpiaci ráták és a vállalati kötvénykockázatok emelkedtek. A BHP Billiton Ltd. és az SK Energy Co. árfolyama csökkent, miután az olaj 10 dollárral esett vissza tegnap. Japán legnagyobb autógyártója, a Toyota Motor Co. 3,7%-kal ért el alacsonyabb értéket, a gazdasági lassulás kártékony hatással van a nemzetközi keresletre. BSE30 HANG SENG KLSE KOSPI NIKKEI225 NZSE50 PSE SET STRAITS TIMES TWSE % % % % % % % % % %

5 Makroadatok Szerkesztette: Bánréti Gábor Közzététel időpontja Hely Információ, adat Időszak Tényadat Előrejelzés Előző adat 01:50:00 CET JP Tankan, tőkenövekedés Q3-2.5 % 2.4 % 01:50:00 CET JP Tankan, nagyvállalatok Q :50:00 CET JP Tankan, nagy szolgáltatók Q :50:00 CET JP Tankan kisvállalatok Q :50:00 CET JP Tankan kis szolgáltatók Q :00:00 CET JP Építkezési megrendelések Aug -0.3 % % 07:00:00 CET JP Új házépítések Aug % 49.5 % 19.0 % 08:30:00 CET HU C/A Balance qq Q bln EU bln EU bln EU 08:45:00 CET FR Termelői árak, második becslés Aug % - 08:45:00 CET FR Termelői árak h/h Jul % 0.70 % 09:00:00 CET HU Termelői árak év/év Aug % 10:00:00 CET DE Munkanélküliségi ráta, szezonálisan korrigált Sep % 7.6 % 10:00:00 CET DE Munkanélküliek száma Sep mln mln 10:00:00 CET DE Munkanélküliség változása, szezonálisan korrigált Sep mln 10:00:00 CET DE Munkanélküliség változása Sep k -40 k 10:00:00 CET IT Termelői árak h/h Aug % 0.50 % 10:00:00 CET IT Termelői árak év/év Aug % 8.30 % 10:30:00 CET GB Folyó fizetési egyenleg, II. negyedév Q bln GB bln GB 10:30:00 CET GB GDP, végső adat, II. negyedév n.év/n.év Q % 0.00 % 10:30:00 CET GB GDP, végső adat, év/év Q % 1.40 % 11:00:00 CET EZ Infláció év/év Sep % EUR 3.8 % EUR 11:00:00 CET IT Infláció előzetes h/h Sep % 0.10 % 11:00:00 CET IT Infláció, előzetes év/év Sep % 4.10 % 11:00:00 CET IT Harmonizált infláció, előzetes h/h Sep % 0.00 % 11:00:00 CET IT Harmonizált infláció, előzetes év/év Sep % 4.20 % 13:45:00 CET US ICSC áruházláncok forgalma hét/hét w/e -1.0 % 13:45:00 CET US ICSC áruházláncok forgalma év/év w/e 1.3 % 14:30:00 CET CA GDP h/h Jul 0.2 % C$ 0.1 % C$ 14:30:00 CET CA Termelői árak h/h Aug -0.3 % 0.4 % 14:30:00 CET CA Termelői árak év/év Aug 6.8 % 14:30:00 CET CA Nyersanyagárak változása h/h Aug -3.0 % 1.4 % 14:30:00 CET CA Nyersanyagárak változása év/év Aug 28.9 % 14:55:00 CET US Redbook index h/h w/e -1.2 % 14:55:00 CET US Redbook index év/év w/e 1.2 % 15:00:00 CET US CaseShiller ingatlanindex h/h Jul -0.6 % $ -0.5 % $ 15:00:00 CET US CaseShiller ingatlanindex é/é Jul % $ % $ 15:00:00 CET US NY NAPM beszerzési menedzserindex Sep :45:00 CET US Chicago beszerzési menedzserindex Sep :00:00 CET US Fogyasztói bizalmi index Sep :00:00 CET US ABC CCI w/e Forrás: Reuters

6 Figyelmeztetés: Tisztelt Ügyfeleink! A évi CXXXVIII. törvény 40. előírásainak alapján felhívjuk a figyelmüket, hogy az értékpapír-ügyletek nyereséget, de veszteséget is hozhatnak. A részvények árát befolyásolhatja, az egyes vállalatok vagy részlegek árfolyam süllyedése, amit a társaságok bevétel csökkenése, a nyereség lassú növekedése, a vezető tőzsde ügynökségek csökkentett ratingje és más negatívumok idézhetnek elő. A hírlevél kizárólag informatív jellegű és nem számít ajánlatnak bármilyen értékpapíroknak a vételére vagy eladására, és nem jelent semilyen biztosítékot a haszonra. Az összeállított hírlevél nem szolgál általános áttekintéssel az egyes értékpapírokról, piacokról vagy fejlődő trendekről. A történelmi részvény árak fejlődése nem garantálja a jövőbeli hozamot. A külföldi pénznem árfolyama befolyásolhatja a hírlevélben leírt értékeket. A hírlevél a CODEX Értéktár és Értékpapír Zrt. által hitelesnek, megbízhatónak és pontosnak tartott forrásokon alapuló információk alapján készült, de azokért a CODEX Értéktár és Értékpapír Zrt. semmilyen szavatosságot vagy felelősséget nem vállal. A hírlevélben szereplő adatok, árfolyamok, hozamok tájékoztató jellegűek. Ezt a dokumentumot tilos reprodukálni a CODEX Értéktár és Értékpapír Zrt. beleegyezése nélkül!!! További információkért és befektetési ajánlatok elemzéséért forduljon a befektetési tanácsadójához. CODEX Értéktár és Értékpapír Zrt. Derék utca 2, 1016 Budapest Tel: (1)