Karagich István Blochamps Capital Kft. Society of Trust and Estate Practitioners Hungarian Chapter H-1036 Budapest Bécsi út 52. I/1.

Átírás

1 Karagich István Blochamps Capital Kft. Society of Trust and Estate Practitioners Hungarian Chapter H-1036 Budapest Bécsi út 52. I/1.

2 Vagyonkezelés Ebben a rendeltetésben idegen vagyon feletti tulajdonosi jogok gyakorlásának folyamata. Vagyongyarapítási, befektetési célú vagyon kezelés; Vagyonmegőrzési, egységképzési vagyonkezelés Biztosíték célú bizalmi vagyonkezelés Ebben az esetben nem a haszonszerzés, hanem sokkal inkább a megőrzés hangsúlyos. Ingyenes jogügyletek és öröklés Ajándékozási jogügyletek, végrendelkezési ügyletek. A vagyon tulajdonosa halála után is ráhatással lehet vagyonára. Kvázi képviselet A vagyonkezelés kedvezményezettje a külvilág számára nem látható. Itt ismét a bizalmi jelleg érvényesül. Pénzügyi műveletek Az angolszász világban közkedveltek a trust-ok az értékpapírosítási tranzakciókban. Kényszer vagyonkezelés Vagyonkezelési jogviszony létrejötte a törvény erejénél fogva, akár az érintettek akaratának ellenére is.

3

4 *2011-től az éves oszlopokban szerepeltetetett összesítések kerülik a nem privátbanki és nem kiemelt privátbanki üzletágakra vonatkozó adatfelvételt.

5 *2011-től az éves oszlopokban szerepeltetetett összesítések kerülik a nem privátbanki és nem kiemelt privátbanki üzletágakra vonatkozó adatfelvételt.

6 *2011-től az éves oszlopokban szerepeltetetett összesítések kerülik a nem privátbanki és nem kiemelt privátbanki üzletágakra vonatkozó adatfelvételt.

7

8

9 Vagyonkezelés és termékek Bevételek és költségek Fejlesztések VERSENY További koncentrálódás megy végbe a hazai piacon, miközben a verseny nő! NEMZETKÖZI REBOOTING A nemzetközi szabályozói környezet változására ország szinten kínálkozó lehetőség a kiszámítható adókörnyezet megteremtésével. BELÉPÉSI LIMITEK Emelkednek a privátbanki belépési limitek, nő a szolgáltatások között a kényelmi fókusz súlypontja. Várható hatás: ÚJ SZEREPLŐK POZITÍV SEMLEGES NEGATÍV Csekély az esély új külső szereplők piacra lépésére, a versenyben tovább izmosodó bölények mellett. VÁLTOZÓ SZABÁLYOZÁS A költségnövelő tényezők szaporodása, növekvő adminisztrációs terhek. Az egy ügyfélre eső vagyon megtérülési breakeven szintje emelkedik. BIZALOM ÉS MINŐSÉG A befektetői bizalmi környezet változásai miatt kulcsfontosságú lesz az ügyfelek felé eljáró privátbankárok képzettsége és a mutatott kooperációs szándék. DIFFERENTÁLÓDÁS Bár lassan alakulnak át az ügyfél igények, a differentálódás a horizontális és vertikális szolgáltatási irányok mentén valósul meg. BEVÉTELEK Nemzetközi téren a korábbi jövedelmezőségi és díjstruktúrák komoly átrendeződése történik. TECHNOLÓGIA Piac szerte lezajlik a portfoliókezelő, az IT, és a CRM rendszerek fejlesztése, a tanácsadói adminisztrációs terhek mérséklése és a riportolások modernizálása érdekében. VAGYONTRANSZFER A privát vagyonok határ felé lejtő iránya fennmarad. Gazdasági növekedés és megfelelő hitel/beruházás aktivitás híján a következő 3-5 évben 3-6% CAGR-t (kiugró évben 5-8%-ot) tud a szektor felmutatni ügyfélszámlák vagy vagyonbővülés terén. ROA SZINTEK A ROA szintek a hazai piacon fenntarthatóak. A jellemzően költségérzékeny ügyfelek a diverzifikálódó portfóliókhoz kapcsolódó tanácsadói díjakkal költség szocializálódnak. KOMMUNIKÁCIÓ A nemzetközi private banking a digitális kommunikáció lényeges felértékelődésével számol, melyre a hazai szolgáltatóknak is reagálniuk kell. ÚJ GENERÁCIÓ A bankoknak újra kell gondolniuk a vagyonkezelés fogalmát, ha vonzóak szeretnének maradni és megtartani a fiatalabb generációkat. KAMATSZINTEK Az eurózóna gyengélkedése, az alacsony infláció és az 5 % alatti kamatkörnyezet a betétekből a befektetési alapok felé tereli az ügyfeleket. TERMÉKEK A fejlesztési fókuszokat illetően, a termékfejlesztések igénylik a legkevesebb plusz ráfordítást a hazai szolgáltatóktól.

10

11

12

13

14

15 ÖNKORMÁNYZATI EREDŐK ÖSSZESEN ÉVENTE: ÖSSZESEN ÉVENTE: MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF (NAPI POLITIKAI AKTIVITÁS ÖNKORMÁNYZATI FEDEZÉSÉN TÚLI TÉTELEK) EREDŐK (NAPI POLITIKAI AKTIVITÁS FEDEZÉSÉN TOP100 NAGYVÁLLALAT TÚLI TÉTELEK) (INFORMATIKA, TOP100 AUTÓPÁLYA, NAGYVÁLLALAT STB) (INFORMATIKA, AUTÓPÁLYA, STB) TOP500 MANAGER TOP500 MANAGER KKV SZEKTOR ÉS FELSŐ KÖZÉPRÉTEG KKV SZEKTOR ÉS FELSŐ KÖZÉPRÉTEG SZÜRKEGAZDASÁG MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF MRD HUF ÖSSZESEN ÖSSZESEN ÉVENTE: ÉVENTE: MRD HUF MRD HUF MRD HUF SZÜRKEGAZDASÁG FELSŐ KÖZÉPOSZTÁLY (KORÁBBAN A PRIVÁT FELSŐ VAGYONTRANSZFER KÖZÉPOSZTÁLY FOLYAMATOKBAN (KORÁBBAN A PRIVÁT RÉSZT VAGYONTRANSZFER NEM VEVŐK) FOLYAMATOKBAN RÉSZT NEM VEVŐK) MRD HUF MRD HUF MRD HUF

16 KÖSZÖNÖM A FIGYELMET! Karagich István ügyvezető igazgató TEP A STEP (Society of Trust and Estate Practioners) tagja, A Magyar Bizalmi Vagyonkezelők Egyesületének tagja. Blochamps Capital Pénzügyi Tanácsadó Kft Budapest, Hunyadi János út 13. IV/2. Tel.: , Fax: Mobil: blochamps@blochamps.hu, karagich@blochamps.hu Honlap: Society of Trust and Estate Practitioners Hungarian Chapter H-1036 Budapest Bécsi út 52. I/1.