Richter Csoport Richter Csoport 2016. I-IV. negyedévi jelentés Budapest, 2017. február 6.
Összefoglaló 2016. I-IV. negyedév Konszolidált árbevétel: +6,1% ( ), +6,7% (Ft) + Vraylar TM royalty + jó ütemű növekedés szinte mindegyik piacon visszaesés az Egyéb FÁK régióban és az EU10-ben Adózott eredmény*: +16,8% ( ), +17,5% (Ft) + rendkívül nagyarányú eredményjavulás a pénzügyi tevékenység eredménye soron + Rxmidas felvásárlás egyszeri valós érték átértékelése + Recordati mérföldkő bevétele rubel-euró árfolyam hatás 12,8%-os gyengülés S&M költségek emelkedése Lisvy termékvisszahívással kapcsolatos költségek elszámolása *Anyavállalat tulajdonosaira jutó eredmény 2
Kiemelt események I. Teriparatide bioszimiláris készítmény Terrosa 2016. november 14. EMA-CHMP pozitív vélemény, amelyben javasolja a forgalombahozatali engedély kiadását. 2017. január 4. Európai Bizottság engedélyezte a készítmény forgalmazását. Pegfilgrastim bioszimiláris készítmény 2016. december 19. a Richter által kifejlesztett bioszimiláris pegfilgrastim törzskönyvezési kérelmének visszavonása az Európai Gyógyszerügynökségtől (EMA). 3
Kiemelt események II. 2017. január 17. Ulipristal acetate Venus II (fázis III) klinikai vizsgálat pozitív eredményei; az ulipristal acetate hatásosságának és biztonságosságának vizsgálata rendellenes vérzést okozó méhmiómában szenvedő nők körében. 2017. január 19. Levosert forgalmazási megállapodás az Allergan-nal annak levonorgestrel hatóanyagot kibocsátó, méhen belüli eszközének értékesítéséről; forgalmazása: Levosert márkanév alatt Nyugat-Európában és más európai országokban. 4
Főbb pénzügyi adatok Ft Változás % Változás % Árbevétel 389,7 Mrd 6,7 1.251,2 M 6,1 Üzleti tevékenység eredménye 56,0 Mrd (16,0) 179,8 M (16,5) Adózott eredmény* 63,3 Mrd 17,5 203,1 M 16,8 EPS (higított) 340 16,8 1,09 16,0 *Anyavállalat tulajdonosaira jutó eredmény 5
A konszolidált árbevétel földrajzi megoszlása Oroszország 22% Magyarország 10% Lengyelország 6% Oroszország 21% Magyarország 9% Lengyelország 6% Ukrajna Egyéb FÁK LatAm 2% 9% Kína 2% 2015. 1-12. hó 14% 7% 5% 14% 5% 4% EU15 USA Egyéb országok Románia EU10 Ukrajna Egyéb FÁK LatAm 2% 8% Kína 2% 6% 2016. 1-12. hó 5% 15% 4% USA EU15 Egyéb országok 6% 16% EU10 Románia Összesen: 365,2 MrdFt 1.179,4 M + 6,7% (Ft) + 6,1% ( ) Összesen: 389,7 MrdFt 1.251,2 M 6
Eredménykimutatás MFt 2016. 1-12. hó Változás % M 2016. 1-12.hó Változás % Árbevétel 389.690 6,7 1.251,2 6,1 az összes árbevétel %-ában Bruttó fedezet 225.404 2,4 723,7 1,8 57,8 Értékesítési és marketing költségek (107.213) 9,1 (344,2) 8,4 27,5 Igazgatási és egyéb működési költségek (20.159) 6,2 (64,7) 5,5 5,2 K+F költségek (35.081) 0,7 (112,7) 0,3 9,0 Egyéb bevételek és ráfordítások (6.941) 396,5 (22,3) 395,6 1,7 Üzleti tevékenység eredménye 56.010 (16,0) 179,8 (16,5) 14,4 Pénzügyi tevékenység eredménye 8.658 n.a. 27,8 n.a. 2,2 Adózott eredmény* 63.271 17,5 203,1 16,8 16,2 * Anyavállalat tulajdonosaira jutó eredmény 7
Csökkenő bruttó fedezet, fedezeti hányad + Vraylar TM royalty + Árbevétel növekedés az EU15 piacokon és Kínában Árbevétel csökkenése az Egyéb FÁK piacokon RUB árfolyam gyengülése az -val és a Ft-tal szemben (év/év) /RUB 12,8% Nagy- és kiskereskedelemi szegmens növekvő aránya MFt 250 000 200 000 150 000 100 000 50 000 0 60,4% 57,8% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% Esmya és Bemfola amortizáció Bruttó fedezet Fedezeti hányad 8
Csökkenő üzleti eredményhányad + Vraylar TM royalty + Rxmidas felvásárlás egyszeri valós érték átértékelése + Recordati mérföldkő bevétele + K+F költségek mérséklődése Rubel-euró árfolyam hatás 12,8% gyengülés S&M költségek növekedése Lisvy termékvisszahívással kapcsolatos költségek elszámolása Bemfola amortizációs költségek MFt 80 000 70 000 60 000 50 000 40 000 30 000 20 000 10 000 0 Üzleti tevékenység eredménye 25% 18,3% 14,4% 20% 15% 10% 5% 0% Üzleti eredményhányad 9
Gyógyszergyártási szegmens árbevétele* Ellentétes irányú árbevétel mozgások + növekedés szinte mindegyik piacon + növekvő ESMYA forgalom csökkenő OC értékesítés visszaesés: EU10, Egyéb FÁK Sikeres termékbevezetések *Az árbevétel 89%-a Magyarországon kívüli 10
Magyarország Stabil gyógyszerpiac Forgalomnövekedés: 2,8% (Ft) 40 30 MrdFt Árbevétel * Az elmúlt néhány évben bevezetett készítmények sikere 20 10 0 *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 11
EU a forgalom földrajzi megoszlása* EU15 piaci pozíciónk erősítése a főbb nyugat-európai piacokon saját nőgyógyászati értékesítési és marketing hálózat 51% 49% * A gyógyszergyártási szegmens árbevétele Lengyelország, Románia, EU10 több évtizedes sikeres jelenlét saját specializált értékesítési hálózat 12
EU15 11,2%-os ( ) forgalom növekedés Saját értékesítési és marketing hálózat Nőgyógyászati termékek: Esmya, Bemfola, Richter OC portfolió, megvásárolt fogamzásgátlók Orális fogamzásgátló piac visszaesése M 200 180 160 140 120 100 80 60 40 20 0 Árbevétel* *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 13
Lengyelország, Románia, EU10 Növekvő generikus verseny Árerózió Lengyelország: 6,9%-os növekedés (PLN) erős influenzajárvány Groprinosin forgalom növekedése M 200 150 100 50 Árbevétel* Románia: 8,8% árbevétel növekedés (RON) bázis időszak: alacsony nagykereskedelmi készletszint 0 Lengyelország Románia EU10 *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 14
FÁK Forgalom csökkenése (-0,9% ) Oroszország RUB devalváció (év/év) lassuló orosz gazdaság (de pozitív kilátások 2017-ben) Ukrajna politikai bizonytalanság UAH devalváció M 500 400 300 200 100 0 Árbevétel* Oroszország Ukrajna Egyéb tagköztársaságok csökkenő vásárlóerő *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 15
Oroszország Forgalom növekedése RUB-ben (+12,8% RUB; 0,0% ) 400 300 M Árbevétel* 2016. február 4%-os átlagos áremelés a teljes portfólióra vetítve 200 100 0 Volumen növekedés /RUB árfolyam gyengülése 2016. I-IV. negyedév: 12,8% (év/év) MRUB 20000 18000 16000 Árbevétel* Nagykereskedelmi piacokon konszolidáció zajlik 14000 12000 10000 16 *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele
Ukrajna, egyéb tagköztársaságok Ukrajna árbevétel növekedés (+11,2% US$) bázis időszaki alacsony árbevétel politikai és gazdasági bizonytalanság hrivnya leértékelődése US$/UAH: 17,3% (év/év) Egyéb tagköztársaságok 8,0%-os csökkenés ( ) (-8,3% US$) kazah tenge leértékelődése KZT/ : 73,3% (év/év) bizonytalan gazdasági és devizapiaci környezet 17 M$ 200 150 100 50 0 Árbevétel* Ukrajna Egyéb tagköztársaságok *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele
USA Árbevétel növekedése (+3,2% US$) Cariprazine (Vraylar TM ) royalty árbevétel: 17,3 MUS$ Sürgősségi fogamzásgátló forgalom továbbra is jelentős Profitmegosztásból származó bevétel jelentős csökkenés Nőgyógyászati termékcsoport meghatározó aránya 64% M$ 160 120 80 40 0 Árbevétel* *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 18
Kína Árbevétel 2016. I-IV. negyedévben: 69,4 M Dinamikusan bővülő gyógyszerpiac 2016-tól a GR Rxmidas a Richter 100%-os tulajdonában működik 232 fős értékesítési hálózat Cavinton és Escapelle készítmények forgalmának növekedése 19
Latin-Amerika Árbevétel* 2016. I-IV. negyedévben: 20,7 MUS$ Régiós jelenlét: Brazília Mexikó Kolumbia Ecuador Bolívia Peru Chíle Mediplus N. V. Fókuszban a nőgyógyászati termékek ESMYA fokozatos bevezetése *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 20
A gyógyszerértékesítés terápiás terület szerint Egyéb Központi idegrendszeri 18% 15% Izomlazítók Gasztrointesztinális 6% 3% 2016. 1-12. hó 20% Szív és érrendszeri 38% Nőgyógyászat Összesen: 1.039,7 M 21
Nőgyógyászati árbevétel régiós bontásban Magyarország KKE FÁK 4% 10% M 22% Grünenthal portfolió 400 350 300 5% Kína 4% LatAm 10% USA 6% 39% EU15 250 200 150 100 50 0 Egyéb országok Összesen: 124,6 MrdFt 400,1 M Nőgyógyászati árbevétel Egyéb árbevétel 22
Grünenthal-tól megvásárolt portfólió és ESMYA árbevétel hatása Grünenthal-tól megvásárolt portfólió árbevétel: 46,7 M ESMYA árbevétel: 69,0 M Nőgyógyászat árbevétele Együtt: 115,7 M Nőgyógyászat árbevétele: 400,1 M 17% ESMYA Grünenthal-tól megvásárolt portfólió 12% 23
Fertilitás Bemfola a női fertilitással összefüggő, innovatív bioszimiláris készítmény a Gonal-f bioszimiláris termékeként fejlesztették ki egy rekombináns humán follikulus stimuláló hormon (r-hfsh) piaci bevezetés: 2014. II. negyedév jelenleg az Európai Unióban, Izraelben, a Közel-Keleten és Ausztráliában forgalmazzák a Richter megvásárolta a készítmény globális értékesítési jogait (az USA kivételével) 2016. II. félévben az árbevétel: 10,6 M * *Szerepel a konszolidált árbevételben. 24
Levosert forgalmazási megállapodás az Allergan plc-vel levonorgestrel hatóanyagot kibocsátó, méhen belüli eszköz a Richter a készítményt Levosert márkanév alatt forgalmazhatja Nyugat-Európában és más európai országokban készítmény nemzeti forgalomba hozatali engedélyekkel rendelkezik a nyugat-, valamint észak-európai országokban, amelyek többségében az Allergan már bevezette a közép- és kelet-európai régió legtöbb piacán a Richter jelenleg is értékesíti (Uteron Pharma 2011) mérföldkő kifizetések, royalty: szerződés aláírásakor a termék bevezetését követően további, forgalomhoz kötött royalty bevételek és mérföldkő kifizetések 25
Értékesítési hálózatunk fő 1 800 1 600 1 400 1 200 1 000 800 600 400 200 0 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 FÁK KKE Magyarország EU15 Kína LatAm 26
Nagy- és kiskereskedelem A nagy és kiskereskedelmi szegmens árbevétele a konszolidált árbevétel 19%-a. A szegmens árbevételének 76%-a Romániából származik. Romániában 21,8% árbevétel növekedés -ban. 27
Tulajdonosi struktúra 2016. december 31. Belföldi befektetők 7,00% 67,75% Nemzetközi befektetők Magyar Nemzeti Vagyonkezelő Zrt. 25,25% 28
Köszönjük a figyelmet! 29
Függelék Árfolyamok 30
Devizaárfolyamok alakulása 340 Ft 320 300 /Ft US$/Ft 280 260 31
Devizaárfolyamok alakulása 100 90 80 /RUB 70 60 32
Devizaárfolyamok alakulása Ft 5,00 4,75 4,50 4,25 4,00 Ft/RUB 3,75 3,50 3,25 33
Árfolyamok Időszak végi 2016.12.31. 2016.09.30. 2016.06.30. 2016.03.31. 2015.12.31. /Ft 311,02 309,15 316,16 314,16 313,12 US$/Ft 293,69 276,35 284,29 276,62 286,63 RUB/Ft 4,78 4,36 4,43 4,09 3,88 /RUB 65,07 70,91 71,37 76,81 80,70 /US$ 1,06 1,12 1,11 1,14 1,09 Időszaki átlag 2016. 1-9. hó 2016. 1-6. hó 2016. 1-3. hó 2015. 1-12. hó 34 /Ft 311,46 312,23 312,67 311,98 309,67 US$/Ft 281,24 279,64 279,95 283,12 279,16 RUB/Ft 4,19 4,09 4,00 3,77 4,70 /RUB 74,33 76,34 78,17 82,75 65,89 /US$ 1,11 1,12 1,12 1,10 1,11