Budapest Live Trading Show Birger Schäfermeier Private Trader Portfolio Manager bschaefermeier@quantcapital.de
Profitábilis Daytrading Stratégiák Figyelj, és tanulj a profi tradertől! kereskedési alapszabályok risk management sikeres kereskedés eszközei speciális day -trading stratégiák
A kereskedés első alapszabálya Egy egyedi ügylet eredménye véletlenszerű Minden ügyletet egy érme feldobásához hasonlíthatunk
A kereskedés második alapszabálya A vesztesség és a nyereség mértéke kontrollálható!
Konklúzió: A kereskedés olyan mint egy fogadás Az alábbi tényezőket kontrollálhatjuk: Kockázat Saját magunk
A kereskedésnek semmi köze a szerencséhez! A casino bankjához hasonlóan a tradernek is előnyt kell szereznie!
Mi lehet az előnyünk a kereskedés során! Mi az esélye annak, hogy az árfolyam kiüti a stop-loss szintet, mielőtt a célárat elérjük? Tételezzük fel, hogy az árfolyam a stop és a célár között van.
Mi lesz az első találat?
Mi történik, ha a stop loss szint megadása nélkül kereskedek? Azonos profit Kisebb veszteségek Nagyobb veszteségek Veszteség / Találati arány 0,5 0,55 0,6 0,667-1 0 0,1 0,2 0,334-1,5-0,25-0,125 0 0,1675-2 -0,5-0,35-0,2 0,001
Risk of Ruin (veszteség) 50% 100% Hit Rate Találati arány
Risk of Ruin (vesztesség) Ø Profit Ø Loss
Mentális kondíció Teljesítmény Kereskedési számla egyenlege A piac 12
Kereskedési taktika 1: Mérjük fel az alábbiakat A piac Kereskedési számla Mentális kondíciónk 2: Döntsük el, hogy agresszív vagy konzervatív kereskedési stratégiát választunk.
Beszállás 1. ELŐNY: Azonosítsuk a trendet egy nagyobb időbeosztású grafikonon (Ha 5 perces grafikon alapján kereskedsz, használj 60 perceset a trend azonosítására) 2. Ellenőrizd, hogy kitöréseket vagy visszateszteléseket szeretnél lekereskedni. 3. Határozzuk meg a stop loss szintet 4. Célár meghatározása 5. Találjunk egy beszállási pontot megfelelő hozam kockázat arányokkal 6. Kedvelem azokat a beszállási pontokat, ahol egyből látom, hogy ha rosszul döntöttem. 7. Várjunk a kereskedési jelzésre!
Azonosítsuk a trendet egy nagyobb időbeosztású grafikonon 5 min 5 min 5 min 5 min 5 min 5 min 60 min Nagyobb időbeosztású grafikon
Mikor kereskedjünk kitöréseket? Egészen a 3. hullámig megjátszhatóak a kitörések A lendület kifulladása után már nem kereskedjük a kitörést Trend közepe=breakout trading Trend kezdete= kitörés kereskedése (breakout trading)
Visszatesztelések kereskedése Ha már trendel a piac, a visszatesztelések kiváló beszállót teremtenek Ha már van piaci momentum (lendület) akkor kereskedjük le a korrekciós hullámokat. (visszatesztelés) ITT még kerüljük el a visszatesztelések lekereskedését
Mik a jó stop szintek? Napi maximum/minimum és nyitó ár ellenállás támasz Relative mélypontok Mik a rossz stop szintek? Swing mélypontok Kereskedési sávhoz kötődő pontok Fibonacci szintek
Célár meghatározása Napi maximum és minimum, akár az előző kereskedési napra vonatkozóan is. Elliott szintek Régebbi támaszok és ellenállások Mágikus számok Piaci anomáliák
Beszállás, jó hozam-kockázat arányok mellett Jól trendelő piacokon, akár az 1:1-es arányt is bevállalom De leginkább a következő aránypárt kedvelem: 1: 1,5 Veszteséges ügyletek száma/ nyereséges ügyletek száma = profit factor, ami ahhoz szükséges, hogy hosszabb távon ne legyünk veszteségesek.
Az a legjobb, ha hamar kiderül, hogy jó avagy rossz irányba kereskedünk. Figyeljünk azokra a kereskedési szituációkra, amikor gyakorlatilag egyből kiderül számunkra, ha rossz irányba vettünk fel pozíciót.
Opening Strategies Bika nap kitörés vétel (Long) Stop Opening Range A nyitóár tesztelése(agressziv vétel)
Opening Strategies Bika nap kitörés vétel Stop Opening Range A nyitóár tesztelése(agresszív vétel)
Opening Strategies Medve nap Nyitó Range (sáv) tesztelése (agresszív short) Opening Range Stop Kitörés lefelé Short Sell
Opening Strategies Medve nap Nyitó ár sáv tesztelése (agresszív eladás) Nyitó ár Stop Mélypont áttörése Short Sell
Opening Strategies Ping Pong Bull kitörés vétel High Stop Opening Range Low Testing Opening Range (aggressive Buy)
Opening Strategies Ping Pong Bear Opening Range High Testing Opening Range (aggressive Short Sell) Stop Low Breaking new Low Short Sell
Bezáródó rés stratégia nyitóár Stopping same as Target(kockázat = hozam) (1:1) rés Eléri az árfolyam az előző napi maximumot Előző napi záróár
Gap Chart
Réskövető stratégia Nyitóár Új napi maximum a rés betöltése után: vétel rés Stop záróár rés bezáródik- (agresszív vétel)
Trendkövető Gap
Momentum - Strategies aggressive Sell A piac mozgása (Momentum) Stop defensive Sell Short Recovery Called ABC
Range(kereskedési sáv) - Stratégia Profit Taking a 2/3 elérésekor Stop = 1:1 vétel Csak az uralkodó trend irányába lépjünk a piacra (superior Trend!)
Hírek lekereskedése ca.: 1/3 Stop e.g. 2:30 pm News Payrolls etc.
Kitörés- Strategy defensive Buy aggressive Buy 1 2 3 4 Stop Test
Exit - kiszállás Kontrolláljuk a nyereségeket és a veszteségeket jól megválasztott kiszállókkal.
Az exit (kiszállás) meghatározása Idő Volatilitás (ATR indikátor) Célár Kiterjesztés Árfolyam követő Százalékos meghatározás Relative High/Low indikátor 02.03.2009
Agresszív vs. konzervatív Mindegyik kiszállási szabályt használhatjuk agresszívabb üzemmódban úgy, hogy csökkentjük a grafikon időbeosztását. Némelyik kiszállási szabály agresszívabb kiszállást eredményez Az agresszív kiszállási szabályok nem adnak túl nagy mozgásteret a tradenek, de biztonságos nyereségeket biztosítanak. Ne legyünk agresszívak a kereskedés elején, óvatosan nyissuk a pozíciót, és ha már nyereséget értünk el, akkor váltsunk agresszív módszerre. Az agresszív kereskedés mértéke a számlánk egyenlegétől és mentális kondíciónktól függ.
Kockázat minimalizálása vs. Nyereség maximalizálása Lehetetlen egyszerre minimalizálni a kockázatot és maximalizálni a nyereséget! Válasszuk ki valamelyik opciót! Nézzük melyik lehet hasznosabb számunkra!
Követő stop variációk Trailing Percent vagy Tick Stop Az árfolyam mozgása esetén minden egyes pont elmozdulás után módosítjuk a stop szintet. (a piac után húzzuk) Amikor a pozíció nyerőbe fordult, védjük meg a nyereséget X bars Low/High Stop A stop szintet az elmúlt x kereskedési egység maximumához illetve minimumához kössük. (Donachian csatorna, highest high/lowest low indikátor) Relative Low/High Stop Lokális csúcsokhoz, mélypontokhoz kössük a stop szintet
Trailing Stop példa
Lokális csúcs/mélypont kiszállási szabály New High Stop a relatív mélyponton New High New High New High Relative Low Stopped out Relative Low No Relative Low Relative Low
Trend követő kiszállás (Exit) H H H H T T T Stop trigger Stop beszállás
Minden kereskedési stratégiához meghatározott kiszállási stratégia párosul Kiszállási stratégiák trendkövető kereskedéshez: - Lokális csúcspont/mélypont: relative Low/High - Highest high/lowest low (Donachian csatorna) - ATR indikátor (volatilitás) Sáv (range) kereskedés kötelező eleme - Profit realizálás a célár elérésekor Trenddel szembeni kereskedés esetén: - Idő stop, profit realizálás a célár elérésekor
Saját kiszállási szabályaim No 1: Minden kereskedés esetén van egy szint, amely elérése esetén azonnal lezárom a pozíciót No 2: Trend irányú kereskedés esetén a kiszállókat a relatív csúcsokhoz és mélypontokhoz kötöm No 3: Ha a kereskedés kockázatát megkeresetem a stop szintet megemelem, hogy legrosszabb esetben is 0-ban kiszálljak. No 4: Ha az árfolyam elérte a célárat, agresszív kiszállási stratégiára váltok.
Pozíció méretezés
A Pozició Management 2 eszköze: - Kiszállás ha bukóban vagyunk - Pozíció növelése, ha nyerőben vagyunk(piramis építés)
Kiszállás, ha ellenünk megy a piac Időzítés: mennyire gyors a piac? Erős Momentum: - gyors kiszállás - bejön a spekuláció, vagy elvágjuk egyből a veszteséget - piaci megbízásokat használunk Gyenge Momentum: - limit áras megbízásokat használunk - ha lassú a piac, időbe telik amíg jó árat kapunk - egyből szálljunk ki, ha kicsi a pozíció - fokozatosan szálljunk ki, ha nagyobb a pozíciónk.
Pozíció méretezés Hasonlóan működik, mint a gáz és a fékpedál az autóban Néha autópályán megyünk, néha rázós úton, a sebesség nem lehet ugyan az!
Amivel fontos tisztában lenni: Hogyan viselem a sorozatos veszteségeket? Hogyan tudom meghatározni a sorozatos veszteségek bekövetkeztének valószínűségét?
Számlánk egyenlege 10,000 euró. Találati arányunk 50%. Ha nyerünk, a kockázat kétszeresét nyerjük meg. Mekkora összeget tegyünk kockára a kereskedés során?
Sorozatos veszteségek esélye Odd for a loss 50% Trades Odd Series of losses Chance at 1000 Chance at 10.000 stake Payout A 1 50,00% 500 5000 10000,00 5000 2 25,00% 250 2500 5000,00 2500 3 12,50% 125 1250 3333,33 1666,667 4 6,25% 62,5 625 2500,00 1250 5 3,13% 31,25 312,5 2000,00 1000 6 1,56% 15,625 156,25 1666,67 833,3333 7 0,78% 7,8125 78,125 1428,57 714,2857 8 0,39% 3,90625 39,0625 1250,00 625 9 0,20% 1,953125 19,53125 1111,11 555,5556 10 0,10% 0,9765625 9,765625 1000,00 500 13 0,01% 0,122070313 1,220703125 769,23 384,6154 14 0,01% 0,061035156 0,610351563 714,29 357,1429 19 0,00% 0,001907349 0,019073486 526,32 263,1579 20 0,00% 0,000953674 0,009536743 500,00 250 50 0,00% 8,88178E-13 8,88178E-12 200,00 100
Long without adjustment Long immediately negative feedback
Adjust direction of the trade long short
Aggressive Donchian 1 min 10 bars
Defensiv donchian 5 min 10 bars