KIEGÉSZÍTŐ MELLÉKLET A Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár 2014. évi éves beszámolójához
ÁLTALÁNOS RÉSZ Önkéntes pénztári ágazat alakulása A Generali (korábban Évgyűrűk) Önkéntes Nyugdíjpénztár 1999. október 1-től működik, a fenti időpontban 5 pénztár olvadt be a Postabank Kiegészítő Nyugdíjpénztárba: Pest-Buda Nyugdíjpénztár Észak-Magyarországi Nyugdíjpénztár Jóreménység Postabank Nyugdíjpénztár Göcsej-Őrség Postabanki Regionális Nyugdíjpénztár Zenit Országos Nyugdíjpénztár 2001. 06. 27-én a Magyar Szakszervezetek Országos Nyugdíjpénztára, a Zemplén Nyugdíjpénztár, valamint a Kelet Jövője Nyugdíjpénztár közgyűlése is úgy döntött, hogy 2001. június 30-i fordulónappal beolvad az akkor még Évgyűrűk Önkéntes Nyugdíjpénztárba. 2003. szeptember 30-i hatállyal az Aranyhíd Országos Nyugdíjpénztár olvadt be a Nyugdíjpénztárba. A vagyonátadás megtörtént, a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete határozatában engedélyezte a beolvadást. Az Évgyűrűk Önkéntes Nyugdíjpénztár közgyűlése 2005. december 20-án úgy határozott, hogy a Pénztár nevét megváltoztatja, az új név: Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár. A névváltozást a Fővárosi Bíróság 2006. 02. 10-i keltezésű végzésében elfogadta. Magánpénztári ágazat alakulása A Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár 2008. május 7-én megtartott Küldöttközgyűlésén kinyilvánította azon szándékát, hogy magán-nyugdíjpénztári tevékenységet is végezni kíván, azaz a jogszabályban meghatározott engedélyek beszerzését követően vegyes pénztárrá alakul, és így az önkéntes pénztár magánnyugdíjpénztári feladatokat is el fog látni. PSZÁF működési engedély határozat száma, dátuma: E-IV/14/2008. sz. határozat, 2008. június 06. Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 2
PSZÁF tevékenységi engedély határozat száma, dátuma: E-IV/26/2008. sz. határozat, 2008. november 07. A Generali Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár 2011. június 1-jén megtartott küldöttközgyűlése az Öpt. 44/B. (1) és a magánnyugdíjról és magánnyugdíjpénztárakról szóló 1997. évi LXXXII. törvény 81/B. (1) alapján elfogadott 3/2011.(VI.1.) számú magán ágazati, 4/2011.(VI.1) számú önkéntes ágazati küldöttközgyűlési határozataival elhatározta magán és önkéntes ágazatainak szétválását. A Generali Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár ágazatai szétválásának időpontja 2011. június 30.- a Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár létrejöttének időpontja 2011. július 1. 2013. január 1-jei hatállyal a K&H Önkéntes Nyugdíjpénztár, míg 2013. július 1-jei hatállyal a Masped Kiegészítő Nyugdíjpénztár olvadt be a Nyugdíjpénztárba. Jelen kiegészítő melléklet a Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár 2014. december 31-ei fordulónapra elkészített éves beszámolójához kapcsolódik. Általános adatok A pénztár elnevezése: Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár A pénztár székhelye: 1066 Budapest, Teréz krt. 42-44. Levelezési cím: 6713 Szeged Pf.: 97. Telefonszám: Generali TeleCenter 06 (40) 200-250 Internetes honlap: www.generalipenztar.hu Adószám: 18215625-1-42 Pénztár szolgáltatói Vagyonkezelő: Letétkezelő: Számlavezető: Generali Alapkezelő Zrt. K&H Bank Zrt. CIB Bank Zrt. Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 3
Könyvvizsgáló: Circulum Audit Könyvelő és Tanácsadó Kft Székhelye: 1088 Budapest, Rákóczi u. 13. II/9. cégjegyzékszám: 01-09-708967 könyvvizsgálói eng.száma: 002121 képviseletében Karikás Judit természetes személy (lakcíme: 1066 Budapest, Zichy Jenő utca 34. 3/26. anyja neve: Gere Erzsébet könyvvizsgálói eng. száma: 006234). Beszámoló elkészítésével megbízott személy: Harasztosiné Szilágyi Zsuzsanna PM 156318 (2141 Csömör, Patak utca 2.) Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 4
A számviteli politika rövid ismertetése A 2014. évről készített beszámoló mérlegkészítésének időpontja: 2015. február 28. Amortizációs politikánk megfelel a nyugdíjpénztárak beszámolókészítési és könyvvezetési kötelezettséget szabályozó kormányrendeletben meghatározottaknak. Tárgyi eszközeink a mérlegben nyilvántartási értéken szerepelnek. Az immateriális javak és tárgyi eszközök értékcsökkenésének a bekerülési értékhez (bruttó értékhez) viszonyított arányát a következő amortizációs kulcsok alapján kell megállapítani: Vagyoni értékű jogok 16% Szellemi termékek 33% Épületek és kapcsolódó vagyoni értékű jogok 2% Építmények és kapcsolódó vagyoni értékű jogok 3% Gépek, berendezések, felszerelések 14,5% Számítástechnikai és ügyviteltechnikai eszközök 33% Járművek 20% A pénztár az értékcsökkenés elszámolásánál az immateriális javak és tárgyi eszközök bekerülési (beszerzési, illetve előállítási) értékét maradványértékkel nem csökkenti. Az értékcsökkenési leírást a pénztárnak negyedévenként kell elszámolni a használatba vett (aktivált) immateriális javak és tárgyi eszközök után az üzembe helyezést, illetve a használatbavételt követő negyedév első napjától kezdődően. Az ingatlanokhoz kapcsolódó vagyoni értékű jogok közül a pénztár tulajdonában lévő ingatlanhoz (épület, építmény) kapcsolódó vagyoni értékű jogok értékcsökkenését az épületre, építményre vonatkozó amortizációs kulcsok alapján kell megállapítani. A pénztár tulajdonába nem tartozó ingatlanokhoz kapcsolódó vagyoni értékű jogok értékcsökkenésének elszámolásánál a vagyoni értékű jogra megállapított amortizációs kulcsot kell alkalmazni. A 100 ezer forint egyedi beszerzési, előállítási érték alatti vagyoni értékű jogok, szellemi termékek, tárgyi eszközök bekerülési értékét a használatbavételkor a Pénztár értékcsökkenési leírásként számolja el egy összegben. Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 5
Az Öbr.-ben meghatározott befektetési formákba eszközölt működési, fedezeti, likviditási és kockázati célú befektetések, valamint a függő portfólió mérlegfordulónapra, illetve a negyedév utolsó napjára vonatkozóan meghatározott (kamatozó értékpapírok, illetve diszkontértékpapírok esetében a felhalmozott kamatot is tartalmazó) piaci értéke és könyv szerinti értéke közötti különbözet összegét a befektetési tevékenység bevételei között az értékelési különbözet várható hozamaként kell elszámolni az egyes eszközcsoportokon belül elkülönítetten megnyitott és vezetett értékelési különbözet számlákkal szemben. Az értékelési különbözet várható hozambevételei között elkülönítetten kell kimutatni az időarányosan járó kamatot, a járó osztalékot, a devizaárfolyam-változásból adódó különbözeteket, valamint az egyéb piaci értékítéletból adódó értékkülönbözeteket. A pénztár elszámolóegységes rendszert nem alkalmaz, hozamfelosztás negyedévente történik, a negyedév fordulónapjára vonatkozóan. A pénztár a pénztári beszámoló részét képező mérleget és eredménykimutatást a közgyűlés jóváhagyását követően, de legkésőbb az üzleti évet követő év június 30-ig a beszámoló könyvvizsgálói záradékával együtt köteles közzétenni. A Pénztár az önkéntes kölcsönös nyugdíjpénztárak befektetési és gazdálkodási szabályairól szóló 281/2001. (XII. 26.) számú kormányrendelet 25. (1) bekezdésében részletezett adatokat az üzleti évet követő év június 30-ig a Pénzügyi Közlönyben hozza nyilvánosságra. A pénztár az 1993. évi XCVI. Tv. 64/a (1) bekezdése értelmében köteles könyvvizsgálót igénybe venni. A könyvvizsgálói feladatok ellátására csak akkor adható az érvényes könyvvizsgálói engedéllyel rendelkező, bejegyzett könyvvizsgáló (könyvvizsgáló társaság) részére megbízás, ha a Felügyelet az általa vezetett pénztári minősítésű könyvvizsgálók névjegyzékében a könyvvizsgálót határozatával nyilvántartásba vette. A könyvvizsgáló alkalmazásának és jogkörének további részleteit az Öpt. idevágó paragrafusai tartalmazzák. Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 6
Számszaki rész 1. A Pénztár taglétszámára vonatkozó információk 2014. évi változás Összesen (fő) Időszak elején 38 548 Időszak alatti változás -348 - Új belépő 616 - Átlépő más pénztárból 139 - Önsegélyező pénztárból átlépő 0 - Átlépő más pénztárba 131 - Szolgáltatásban részesült 376 - Elhalálozott 72 - Kilépett 328 - Egyéb megszűnés 196 Időszak végén 38 200 Ebből: férfi 18 335 nő 19 865 - Ebből: szüneteltető 0 - Járadékot igénybe vevő 7 Taglétszám életkor szerinti megoszlása Fő 20 év alatt 7 20-30 év 2 928 31-40 év 10 685 41-50 év 12 161 51-60 év 10 530 60 év felett 1 889 Összesen 38 200 Önkéntes pénztárunk 4.661 munkáltatóval áll kapcsolatban. Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 7
2. Bevételek A befizetések megoszlása jogcímenként: adatok eft-ban Jogcím 2013. év %-os megoszlásban 2013. év 2014. év %-os megoszlásban 2014. év Tagdíjbevételek 1 357 067 57,10% 1 619 464 61,71% Pénztártagok egyéb befizetései 82 954 3,49% 98 018 3,74% Támogatások, adományok 44 200 1,86% 18 265 0,70% Egyéb bevételek 892 483 37,55% 888 407 33,85% Összesen 2 376 704 100,00% 2 624 154 100,00% A befizetések tartalékok szerinti megoszlása: adatok eft-ban Tartalék 2013. év %-os megoszlásban 2013. év 2014. év %-os megoszlásban 2014. év Működési tartalék 152 289 6,41% 131 825 5,02% Fedezeti tartalék 2 222 671 93,52% 2 490 921 94,93% Likviditási tartalék 1 744 0,07% 1 408 0,05% Összesen 2 376 704 100,00% 2 624 154 100,00% A tagdíjbevételek tartalékok közötti felosztásának aránya a következő: A belépést követően befizetett első tagdíj(ak) 4.000,- Ft összeg erejéig 100%-ban a működési tartalékon kerül(nek) jóváírásra. Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 8
A továbbiakban megfizetett tagdíjak felosztása: Éves befizetés Fedezeti tartalék Működési tartalék Likviditási tartalék 1-10.000 Ft-ig 90,0% 10,0% 0,0% 10.001-100.000 Ft 95,0% 4,9% 0,1% 100.001-400.000 Ft 98,0% 2,0% 0,0% 400.000 Ft felett 99,5% 0,5% 0,0% Az egységes tagdíj valamennyi pénztártagra vonatkozóan havi 3.000 Ft, évente összesen 36.000 Ft. A tag az egységesen megállapítottnál magasabb tagdíjfizetési kötelezettséget is vállalhat. A pénztár munkáltatói a vállalt kötelezettségeiket teljesítették. 3. Szolgáltatások, elszámolások adatok eft-ban Szolgáltatás, elszámolás jogcímek szerint 2013. év 2014. év Elhalálozás miatti kifizetés 28 887 35 509 Átlépők 181 552 69 598 10 éves várakozási idő utáni kifizetések 596 396 558 162 Egyösszegű kifizetés 466 094 442 863 Járadékfolyósítás 2 219 2 925 ÖSSZESEN: 1 275 148 1 109 057 A pénztár a kilépő, átlépő, elhunyt, szolgáltatást igénybe vevő tagokkal szemben a szolgáltatási szabályzat értelmében kilépési költséget számított fel 7.371 eft értékben. Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 9
Kifizetés igénybevételére jogosultak 2014. december 31-én: Felhalmozási időszakban kifizetés igénybevételére jogosultak vagy egy éven belül jogosulttá váló tagok száma Felhalmozási időszakban kifizetés igénybevételére jogosultak vagy egy éven belül jogosulttá váló tagok egyéni számlaköveteléseinek összege eft 14 989 14 135 110 4. Működési eredmény, céltartalék alakulása Adatok eft-ban 2013. év %-os megoszlásban 2013. év 2014. év %-os megoszlásban 2014. év I. Működési célú bevételek 152 289 100,00% 131 825 100,00% - Tagdíjbevételek 60 561 39,77% 67 112 50,91% - Tagok egyéb befizetései 0 0,00% 0 0,00% - Támogatás, adomány 27 958 18,36% 631 0,48% - Egyéb bevételek 63 770 41,87% 64 082 48,61% II. Működési költségek és ráfordítások 203 147 100,00% 171 766 100,00% - Anyagjellegű ráfordítások 78 285 38,53% 57 111 33,25% - Személyi jellegű ráfordítások 58 559 28,83% 46 932 27,32% - Elszámolt értékcsökkenési leírás 7 061 3,48% 7 489 4,36% - Működéssel kapcsolatos egyéb ráfordítások 59 242 29,16% 60 234 35,07% III. Befektetési tevékenység bevételei 2 804 100,00% 1 654 100,00% - Kapott kamatok 2 770 98,79% 1 417 85,67% - Értékpapírok eladásának árfolyam nyeresége 37 1,32% 33 2,00% - Pénzügyi műveletek egyéb bevétele 0 0,00% 0 0,00% - Értékelési különbözetben elszámolt várható hozam -3-0,11% 204 12,33% IV. Befektetési tevékenység ráfordításai 620 100,00% 714 100,00% - Fizetendő kamatok és kamat jellegű ráfordítások 0 0,00% 0 0,00% - Értékelési különbözetből képzett működési céltartalék -3-0,48% 204 28,57% - Értékpapírok eladásának árfolyam vesztesége 5 0,81% 3 0,42% - Befektetési tevékenységgel kapcs. egyéb ráfordítások 618 99,67% 507 71,01% V. Rendkívüli eredmény -180 0 100,00% VI. Pénztári tevékenység eredménye -48 854-39 001 VII. Tartaléktőke 140 260 123 110 Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 10
Működési céltartalék alakulása adatok eft-ban Nyitó állomány Változás Záró állomány - Jövőbeni kötelezettségekre 0 0 0 - értékelési különbözetre 83 203 286 ÖSSZESEN: 83 203 286 Tárgyidőszakban rendkívüli bevétel és rendkívüli ráfordítás nem merült fel. A Pénztár kiegészítő tevékenységet nem folytat. 5. Pénzügyi tervtől való eltérés vizsgálata A tényadatok a 2014. május 26-án elfogadott 2014. évre vonatkozó terv-számokkal kerültek összehasonlításra. Pénztárunk taglétszáma 1.337 fővel volt magasabb a tervezett létszámhoz képest, 2014. évben az új belépők és átlépők száma 85 fővel volt több, mint a tervben szereplő érték. Tervezésnél 2.355 fő létszám csökkenéssel számoltunk, a tényadat ennél kedvezőbben alakult, taglétszámunk 1.103 fővel csökkent. Taglétszám alakulása (fő) Terv Tény Záró 2014.12.31. 36 863 38 200 A tényleges tagdíjbevétel 241.526 eft-al magasabb a tervezett összeghez képest, melynek oka a kedvezőbben alakult taglétszám adat és a magasabb tagdíjfizetési hajlandóság. Tagdíjbevételek alakulása (eft) Fedezeti tartalék terv Fedezeti tartalék tény Fedezeti tartalék 1 316 809 1 551 594 Likviditási tartalék 688 758 Működési tartalék 60 441 67 112 ÖSSZESEN: 1 377 938 1 619 464 Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 11
Tagjaink felé 191.938 eft-al kevesebb kifizetést teljesítettünk a tervezett értékhez képest. Elszámolások, szolgáltatások (eft) Terv Tény Elszámolások, szolgáltatások fedezete 1 300 995 1 109 057 A magasabb tagdíjbevételeknek köszönhetően tényleges működési eredményünk 21.574 eft-tal magasabb a tervezett eredményhez képest. Működési eredmény alakulása (eft) Terv Tény Működés eredménye (tagdíjat nem fizető tagoktól levont hozam figyelembevételével) -28 893-7 319 A tervezettnél jelentősen magasabb tagdíj és hozambevételeknek illetve a tagok részére történő alacsonyabb visszatérítésnek köszönhetően a fedezeti céltartalék 1.402.553 eft-tal volt magasabb a tervezettnél. Céltartalékok alakulása (eft) Terv Tény Fedezeti céltartalék 18 706 318 20 108 871 Likviditási céltartalék 19 333 19 132 Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 12
6. Befektetések Befektetett eszközök és forgóeszközök között nyilvántartott befektetések értékeinek változása: Eft Nyilvántartási érték Piaci érték Értékelési különbözet Nyitó Változás Záró Nyitó Változás Záró Nyitó Változás Záró Pénzeszközök 440 598 116 959 557 557 441 600 119 004 560 604 1 002 2 045 3 047 Egyéb részesedések 4 443 494 809 872 5 253 366 4 900 365 1 102 812 6 003 177 456 871 292 940 749 811 Határidős ügyletek 0 0 0 3 628-28 842-25 214 3 628-28 842-25 214 Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok 11 666 681 783 123 12 449 804 12 520 451 1 124 802 13 645 253 853 770 341 679 1 195 449 Befektetési tevékenységből származó követelés/ kötelezettség 1 392 4 694 6 086 1 392 4 694 6 086 0 0 0 Tagi kölcsön 29 826 2 358 32 184 29 826 2 358 32 184 0 0 0 Összesen: 16 581 991 1 717 006 18 298 997 17 897 262 2 324 828 20 222 090 1 315 271 607 822 1 923 093 Forgatási célú értékpapírok értékpapír fajtánként 2014. december 31-én: adatok eft-ban Megnevezés Bekerülési érték Piaci érték (2014.12.31.) Értékelési különbözet Egyéb kötvények 2 453 214 2 580 327 127 113 Magyar Államkötvények 8 374 209 9 413 420 1 039 211 Diszkont Kincstárjegyek 1 070 314 1 073 741 3 427 Befektetési jegyek (határozott futamidejű) 9 999 10 725 726 Jelzáloglevelek 542 068 567 040 24 972 Belföldön kibocsátott részvények 765 512 732 037-33 475 Befektetési jegyek (határozatlan futamidejű) 4 085 541 4 870 353 784 812 Külföldön kibocsátott részvények 402 313 400 787-1 526 Határidős ügyletek 0-25 214-25 214 Összesen: 17 703 170 19 623 216 1 920 046 Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 13
Befektetések főbb adatainak földrajzi megoszlása 2014. december 31-én: adatok eft-ban Megnevezés Befektetések időszak végi értéke könyv szerinti értéken Befektetések időszak végi értéke - piaci értéken Befektetésekből a részvények és egyéb változó hozamú értékpapírok - piaci értéken ÖSSZESEN: 18 298 997 20 222 090 6 013 901 Európai Gazdasági Térség összesen 17 789 741 19 655 499 5 449 981 EU tagországok összesen 17 789 741 19 655 499 5 449 981 Ausztria 156 419 151 002 151 002 Cseh Köztársaság 20 767 23 511 23 511 Lengyelország 226 653 227 799 226 273 Luxemburg 361 641 366 790 0 Magyarország 16 109 069 17 837 684 4 000 482 Németország 915 192 1 048 713 1 048 713 Egyéb ország 509 256 566 591 563 920 Amerikai Egyesült Államok 509 256 566 591 563 920 Egyéb más országok 0 0 0 Befektetések főbb adatainak devizanemenkénti megoszlása 2014. december 31-én: adatok eft-ban Megnevezés Befektetések időszak végi értéke - könyv szerinti értéken Befektetések időszak végi értéke - piaci értéken HUF 14 995 373 16 592 386 EUR 1 914 734 2 119 423 USD 1 141 423 1 258 924 Egyéb 247 467 251 357 Összesen 18 298 997 20 222 090 A Pénztár opciós ügyleteket nem kötött. A Pénztárnak egyéb függő és jövőbeni (biztos) kötelezettsége, kölcsönbe adott értékpapír és kockázati tőkealapjegy állománya nincs. Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 14
7. Immateriális javak és tárgyi eszközök Bruttó érték alakulása (eft): Bruttó érték alakulása Eft Nyitó Csökkenés Növekedés Záró Immateriális javak 45 025 38 751 45 738 - Vagyoni értékű jogok 45 025 38 751 45 738 - Szellemi termékek 0 0 0 0 Gépek, berendezések 719 448 158 429 Járművek 0 0 0 0 Beruházások, felújítások 0 0 0 0 Összesen: 45 744 486 909 46 167 Értékcsökkenés alakulása (eft): ÉCS alakulása Eft Nyitó Csökkenés Növekedés Záró Immateriális javak 26 578 0 7 261 33 839 - Vagyoni értékű jogok 26 578 0 7 261 33 839 - Szellemi termékek 0 0 0 0 Gépek, berendezések 475 239 189 425 Járművek 0 0 0 0 Összesen: 27 053 239 7 450 34 264 8. Követelések alakulása Adatok eft-ban Jogcím 2013. év 2014. év Tagdíjkövetelések 908 417 895 045 Tagi kölcsönök 29 826 32 184 Rendszeres támogatásokhoz kapcsolódó követelés 0 370 Befektetési tevékenységből származó követelés 1 392 6 086 Pénztártagokkal szembeni egyéb követelés 516 91 Munkavállalókkal szembeni követelések 0 62 Összesen: 940 151 933 838 Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 15
9. Kötelezettségek állománya Adatok eft-ban Jogcím 2013. év 2014. év Tagokkal szembeni kötelezettségek 469 1 479 Kötelezettség áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók) 4 588 1 758 Rövid lejáratú hitelek 1 0 Vagyonkezelővel szembeni kötelezettség 29 885 34 598 Letétkezelővel szembeni kötelezettségek 1 358 1 671 Pénztárfelügyelettel szembeni kötelezettségek 1 434 1 490 Költségvetési befizetési kötelezettségek 4 244 3 003 Jövedelem elszámolási számla 2 335 0 Azonosítatlan függő befizetések 16 905 14 285 Egyéb rövid lejáratú kötelezettség 292 178 Összesen: 61 511 58 462 10. Aktív időbeli elhatárolások részletezése Adatok eft-ban Jogcím 2013. év 2014. év Bevételek aktív időbeli elhatárolása 5 0 Költségek és ráfordítások aktív időbeli elhatárolása 137 121 Összesen: 142 121 Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 16
A költségek aktív időbeli elhatárolása között a következő tételek találhatók: Jogcím eft - biztosítási díjak 16 - rendszergazda szolgáltatás díja 78 - fiókbérleti díj 27 Összesen: 121 11. Passzív időbeli elhatárolások Adatok eft-ban Jogcím 2013. év 2014. év Bevételek passzív időbeli elhatárolása 1 300 971 Költségek és ráfordítások passzív időbeli elhatárolása 2 354 3 372 Összesen: 3 654 4 343 Bevételek passzív időbeli elhatárolása között a tagi kölcsönök után elszámolt, de a tárgyévet követő időszakot megillető kamat került kimutatásra. A költségek passzív időbeli elhatárolása között a következő tételek találhatók: Jogcím eft - könyvvizsgálói díj 2 159 - informatikai szolgáltatás díja 1 142 - iroda bérleti díja 45 - egyéb igénybevett szolgáltatások 26 Összesen: 3 372 Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 17
12. Céltartalékok alakulása, alapokat érintő rendezések Adatok eft-ban Céltartalék megnevezése Nyitó állomány Változás Záró állomány Megoszlás Működési céltartalék 83 203 286 Fedezeti céltartalék 17 770 926 2 337 945 20 108 871 100,00% - Egyéni számlákon 17 763 037 2 337 676 20 100 713 99,96% - Szolgáltatási számlákon 7 889 269 8 158 0,04% Likviditási és kockázati 17 579 1 553 19 132 100,00% céltartalék - Értékelési különbözetre 51-8 43 0,22% - Egyéb likviditási célokra 17 325 1 733 19 058 99,62% - Azonosítatlan befizetések 203-172 31 0,16% hozamára Meg nem fizetett tagdijak 879 869-25 390 854 479 100,00% tartaléka - Működési célú 54 867-1 382 53 485 6,26% - Fedezeti célú 824 351-23 985 800 366 93,67% - Likviditási és kockázati célú 651-23 628 0,07% Céltartalékok összesen 18 668 457 2 314 311 20 982 768 Alapokat érintő rendezések eft Fedezeti céltartalékot érintő rendezések: -31 632 - azonosított függő tételek hozama 413 - tagdíjat nem fizető tagoktól levont hozam -32 062 - egyéb rendezés 17 Likviditási céltartalékot érintő rendezések: 670 - azonosított függő tételek hozama 16 - tagdíjat nem fizető tagoktól levont hozam 380 - kilépők, átlépők, visszautalt szolgáltatás leírása 304 - függő tételek hozamának átvezetése 125 - értékhatár alatti negatív elszámolások leírása -47 - egyéb rendezés -108 Függő tételekre képzett céltartalékot érintő rendezések: -576 - azonosított függő tételek hozama fedezeti tartalékra -413 - azonosított függő tételek hozama likviditási tartalékra -16 - azonosított függő tételek hozama működési tartalékra -22 - függő tételek hozamának átvezetése likvid tartalékra -125 Működési céltartalékot érintő rendezések: 31 704 - azonosított függő tételek hozama 22 - tagdíjat nem fizető tagoktól levont hozam 31 682 Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 18
Specifikus rész 13. Mutatószámok Gazdálkodást közvetlenül jellemző mutatók 2013. év 2014. év 1. Tagdijbevétel / összes bevétel tartalékonként - Fedezeti tartalék 32,02% 33,90% - Likviditási tartalék 12,09% 22,47% - Működési tartalék 39,05% 50,28% 2. Befektetési tevékenység bevétele / összes bevétel tartalékonként - Fedezeti tartalék 45,08% 45,58% - Likviditási tartalék 69,09% 58,26% - Működési tartalék 1,81% 1,24% 3. Támogatások, adományok / összes bevétel tartalékonként - Fedezeti tartalék 0,40% 0,39% - Likviditási tartalék 0,00% 0,00% - Működési tartalék 18,03% 0,47% 4. Tagok egyéb befizetései+egyéb és rendkívüli bevételek/ összes bevétel tartalékonként - Fedezeti tartalék 22,50% 20,13% - Likviditási tartalék 18,82% 19,27% - Működési tartalék 41,11% 48,01% 5. Anyagjellegű ráfordítások / működéssel kapcsolatos költségek, ráfordítások 38,50% 33,25% 6. Bér és személyi jell. kiadások / működéssel kapcsolatos költségek, ráfordítások 28,80% 27,32% 7. Egyéb költségek, ráfordítások / működéssel kapcsolatos költségek, ráfordítások 32,61% 39,43% 8. Rendkívüli ráfordítások / működéssel kapcsolatos költségek, ráfordítások 0,09% 0,00% 9. Likviditási tartalék egyes tartalékai / likviditási tartalék záró állománya - Értékelési különbözetre 0,29% 0,22% - Egyéb kockázatokra 98,56% 99,62% - Azonosítatlan befiz. hozamára 1,15% 0,16% Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 19
Egyéb mutatók 2013. év 2014. év Egyéni számlák állományának átlagos értéke Ft/fő 460 803 526 197 Egy főre jutó átlagos havi befizetés Ft/fő/hó 3 030 3 517 Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 20
14. Pénztár befektetési politikája Gazdasági növekedés Makrogazdasági összefoglaló Idén a visszafogott európai átlaghoz képest dinamikusan bővült a magyar gazdaság. A növekedéshez nagyobb mértékben járult hozzá a belföldi kereslet a lakossági fogyasztásnak, valamint a magán és állami beruházásoknak köszönhetően. Tovább bővült az export, melyen belül kiemelkedő volt a turisztikai, szállítási és egyéb szolgáltatások mértéke, ám az áruexport volumene lecsökkent, összhangban az ipari kibocsátás lendületvesztésével. Ágazati szempontból az ipar, az építőipar és a mezőgazdaság járult hozzá legnagyobb mértékben a kibocsátáshoz, ám a hozzáadott értéke az iparnak és az építőiparnak is lecsökkent, míg a szolgáltató szektoré nőtt. A következő években a növekedés motorja a hazai kereslet lehet. A lakossági fogyasztást meghatározó óvatossági megfontolások oldódhatnak a jövőben, ez látható a reáljövedelemre érzékeny keresletű termékek (élelmiszer, nem tartós fogyasztási cikkek) iránti megemelkedett fogyasztásból. Növekedett egyúttal a lakossági hitelezések mértéke is, mind a fogyasztási hitelek és a lakáshitelek területén is, ami az emelkedő reáljövedelmeknek és a csökkenő kamatoknak tulajdonítható. A magánberuházásokat idén az EU támogatások gyorsuló lehívása, a növekedési hitelprogram kedvező hitelfeltételei, valamint a növekvő kereslet stimulálta. Az egyes szektorokon belül kiemelkedő volt a feldolgozóipari beruházás, mely az autóipari termelésnek beszállító tevékenységekhez köthető, továbbá jelentősek voltak a mezőgazdasági beruházások is. Az állami tulajdonban lévő vállalatok beruházásai elsősorban a tömegközlekedés fejlesztéséhez és vízgazdálkodási projektekhez köthetők. Lakossági szinten a válság miatt korábban elhalasztott beruházások - jellemzően lakásfelújítások- megvalósítása meghatározó volt az elmúlt időszakban. Infláció A harmadik negyedévben is alacsony szinteken maradt az infláció Magyarországon. A közvetlen fogyasztói árindex alacsony mértékben negatív tartományba süllyedt, ám a változékony árú termékek (pl.: élelmiszer) és a hatóságilag módosított áraktól megtisztított maginfláció alapján továbbra sem beszélhetünk deflációról. A csekély pénzromlást támogatta az alacsony nemzetközi infláció, az olaj világpiaci árának meredek csökkenése, azonban a leértékelődő forint áttételesen inflációt gerjesztő hatású lehet az importtermékeken keresztül. Ez előbbi hatást ellentételezi viszont a kereskedelmi partnerek mérsékelt termelése, mely továbbra is Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 21
kihasználatlanul hagyhatja a hazai export kapacitásokat, így mérsékelve tovább az inflációt. Költségvetés, egyensúly A külső államadósság a GDP 39%-ára növekedett a már meglévő állampapírok felértékelődése miatt, amely az az alacsony hozamoknak volt köszönhető, valamint közrejátszott a forint 1%-os gyengülése az euróval szemben. A nettó finanszírozási képesség magas szinten stabilizálódhat 2015-ben és 2016-ban. A lakossági és vállalati magas finanszírozási képesség mellett alacsony maradhat az állam finanszírozási képessége. A nettó export hozzájárulása viszont a finanszírozási többlethez képest elapadhat. A lakossági rész a csökkenő eladósodottságnak, a vállalati rész pedig az olcsó hiteleknek és a növekedési hitelprogramnak köszönhetően. A nominális GDP növekedéstől elmaradóan növekvő társadalombiztosítási kiadások a költségvetési egyensúly fenntartását segíti. A 2014-es költségvetési hiány a GDP 2,5%-2,6%-ára rúghat, ami kedvezőbb a korábbi előrejelzéseknél. Magyarország külső egyensúlyi többlete a GDP 8%-ában stabilizálódott az elmúlt negyedévek adatai alapján, amihez főleg az EU-s transzferek felhasználása és a gazdaság visszamenőleg is jelentős külkereskedelmi többlete járult hozzá. Munkaerőpiac A munkanélküliségi ráta 7,6%-ra apadt, amihez hozzájárult a májusban megtorpant közmunkaprogram újbóli felfutása, valamint a versenyszférában apránként növekvő munkakereslet. A gazdasági növekedéssel tovább bővülhet a foglalkoztatottság, elsősorban a versenyszférában jelentkezhet a közeljövőben. A fokozódó munkakereslet, valamint az üzemanyagok árának csökkenése, az általános árszint csökkenésével a reálbérek értékének növekedését idézhetik elő, ami a lakosság eladósodottágának mérséklése mellett a fogyasztást is dinamizálhatja. Állampapírpiac, CDS felár Az elmúlt negyedévben a hozamgörbe jelentős változáson ment keresztül, meredeksége több mint 100 bázisponttal csökkent. Az éven belüli állampapírok hozamai tartósan, továbbra is alapkamat szintje alatt tartózkodtak, melynek oka a bőséges likviditás, régiós alacsony hozamkörnyezet. 3 hónapos aukciós hozamszintek elérték az 1,3-1,4 szinteket. Az éven túli állampapírok hozamai történelmi Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 22
mélypontra süllyedt, különösen a 10-15 éves futamidejű papírok esetében, mely közel 1 %-ot mérséklődött a negyedév során. Jelentős hozamesés oka az EKB által lebegtetett likviditásbővítésnek volt köszönhető. Annak érdekében, hogy az államadósság ne halmozódjon még az olcsó finanszírozás adta körülmények között sem, az államadósság kezelő központ visszafogta az összes kibocsátott mennyiséget. A forint államkötvények CDS felára lényegében változatlan maradt, a devizakötvények kockázati felára pedig csökkent. Forint árfolyam A forint árfolyama számottevő árfolyam ingadozás mellett gyengült a negyedik negyedévben a legfontosabb devizákkal szemben (EUR, USD, CHF). Jellemzően 305-310- es sávban mozgott a forint az euróval szemben, majd a felerősödött orosz helyzetnek köszönhetően év végére megközelítette a 318-as szintet. A sokak által várt év végi korrekció az árfolyamban aminek következtében alacsonyabb államadósság vált volna elérhetővé végül elmaradt. A deviza alapú hitelek forintosításával a gyengülő árfolyam következtében nem szenvednek el veszteséget a hitelesek, és az exportorientált vállalatok nyereségére jótékony hatással van. Alapkamat A Magyar Nemzeti Bank 2014. júniusában átmenetileg befejezte a két évig tartó kamatcsökkentő ciklusát. A jegybanki alapkamat 2,1%-on állapodott meg a második félévben és további kamatcsökkentésre csak 2015. március és április hónapjaiban került sor. A kedvező nemzetközi kamat és inflációs környezet miatt a jegybanki alapkamat két lépcsőben 1,8%-ra csökkent. Részvénypiaci összefoglaló Az előző évek határozott emelkedő trendje után 2014, számos meghatározó részvénypiacon nagyobb ingadozásokat hozott. Az ukrán-orosz háborús veszély, Krím katonai elfoglalása, majd az ezt követő diplomáciai fenyegetések már az év első felében negatívan hatottak a befektetői hangulatra, a gazdasági szankciók és a rubel/hrivnya látványos gyengülése pedig a harmadik negyedévtől érzékelhetően hatott az európai ipari termelési adatokra. A dollár erősödése egy markáns, meghatározó trend maradt az év második felében, a forinttal szemben mintegy 20%-kal tudott erősödni éves szinten az amerikai deviza. Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz 23