Richter Csoport 2016. I. félévi jelentés 2016. július 28.
Összefoglaló 2016. I. félév Konszolidált árbevétel: 0,0% ( ), +1,8% (Ft) + árbevétel emelkedés az EU15 régióban + jó ütemű növekedés Romániában (nagyker) és Kínában jelentős visszaesés az Egyéb FÁK régióban és az USA-ban Adózott eredmény*: -20,7% ( ), -19,2% (Ft) + Egyéb bevételek és ráfordítás eredménye között elszámolt egyszeri valós érték értékelési különbözet + K+F költségek mérséklődése a S&M költségek emelkedése rubel-euró óáf árfolyam hatás 25,0% gyengülés *Anyavállalat tulajdonosaira jutó eredmény 2
Kiemelt esemény II. negyedév Finox Holding felvásárlása 2016. június 29. A női fertilitással összefüggő innovatív és hatékony termékek fejlesztését és értékesítését végző, svájci székhelyű biotechnológiai vállalat Felvásárlás értéke: 190 millió CHF BEMFOLA bioszimiláris r-hfsh, meddőség kezelésére Globális értékesítései jogok, kivéve USA az EU területére 2014 májusában kapott forgalombahozatali engedélyt már több mint 20 országban értékesítik A felvásárlás előnyei: 3 kiegészíti a Richter meglévő nőgyógyászati portfolióját tovább erősíti a Richter jelenlétét a főbb európai piacokon növeli a Richter bioszimiláris piaci lehetőségeit
Főbb pénzügyi adatok Ft Változás % Változás % Árbevétel 187,3 Mrd 1,8 598,9 M 0,0 Üzleti tevékenység eredménye 28,0 Mrd (11,5) 89,6 M (13,1) 1) Adózott eredmény* 30,3 Mrd (19,2) 96,9 M (20,7) EPS (higított) 163 (19,7) 0,52 (21,2) *Anyavállalat tulajdonosaira jutó eredmény 4
A konszolidált árbevétel földrajzi megoszlása Oroszország 23% Magyarország 11% Lengyelország 6% Oroszország 21% Magyarország g 11% Lengyelország 6% Ukrajna Ukrajna 2% 2015. 12% Románia 2% 2016. 1-6. hó 1-6. hó Egyéb FÁK 9% 10% Egyéb FÁK 7% 2% EU10 LatAm 2% 6% LatAm 5% 13% Kína 4% Kína 5% 14% 4% 4% EU15 USA USA EU15 Egyéb országok Egyéb országok 15% Románia 6% EU10 Összesen: 184,0 MrdFt 599,1 M + 1,8% (Ft) - 0,0% ( ) Összesen: 187,3 MrdFt 598,9 M 5
Eredménykimutatás MFt 2016. 1-6. hó Változás % M 2016. 1-6.hó Változás % az összes ár- bevétel %-ában Árbevétel 187.272 1,8 598,9 0,0 Bruttó fedezet 111.669 (4,3) 357,1 (6,0) 59,6 Értékesítési és marketing költségek (54.383) 5,8 (173,9) 3,9 29,0 Igazgatási és egyéb működési költségek (9.316) 0,9 (29,8) (1,0) 4,9 K+F költségek (19.757) (5,9) (63,2) (7,6) 10,5 Egyéb bevételek és ráfordítások (212) (93,8) (0,6) (94,6) 0,1 Üzleti tevékenység eredménye 28.001 (11,5) 89,6 (13,1) 15,0 Pénzügyi tevékenység eredménye 4.536 (42,7) 14,5 (43,8) 2,4 Adózott eredmény* 30.295 (19,2) 96,9 (20,7) 16,2 * Anyavállalat tulajdonosaira jutó eredmény 6
Csökkenő bruttó fedezet, fedezeti hányad + Árbevétel növekedés az EU15 piacokon és Kínában + Árbevétel növekedés Oroszországban ors RUB-ben MFt 250 000 63,4% 59,6% 60% Árbevétel csökkenése az Egyéb FÁK és az USA piacokon RUB árfolyam gyengülése az - val és a Ft-tal szemben (év/év) /RUB 25,0% 200 000 150 000 100 000 50 000 0 50% 40% 30% 20% 10% 0% Nagy- és kiskereskedelemi szegmens növekvő aránya Bruttó fedezet Fedezeti hányad 7
Csökkenő üzleti eredményhányad + Egyéb bevételek és ráfordítás eredménye között elszámolt egyszeri valós érték értékelési különbözet 70 000 17,2% 60 000 + K+F költségek mérséklődése 15,0% 50 000 Csökkenő fedezeti hányad Értékesítési és marketing költségek növekedése Rubel-euró árfolyam hatás 25,0% gyengülés 80 000 40 000 30 000 20 000 10 000 0 MFt Üzleti tevékenység eredménye Üzleti eredményhányad 25% 20% 15% 10% 5% 0% 8
Gyógyszergyártási szegmens árbevétele* Ellentétes irányú árbevétel mozgások + növekedés: Magyarország, Lengyelország, Románia, EU15, Oroszország (rubelben), Kína, Egyéb országok + növekvő ESMYA forgalom csökkenő OC értékesítés visszaesés: Egyéb FÁK, USA Sikeres termékbevezetések *Az árbevétel 87%-a Magyarországon kívüli 9
Magyarország Stabil gyógyszerpiac Forgalomnövekedés: 3,1% (Ft) Az elmúlt néhány évben bevezetett készítmények sikere MrdFt 40 30 20 10 Árbevétel * 0 *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 10
EU a forgalom földrajzi megoszlása* EU15 piaci pozíciónk erősítése a főbb nyugat-európai piacokon saját nőgyógyászati értékesítési és marketing hálózat 47% 53% * A gyógyszergyártási szegmens árbevétele Lengyelország, Románia, EU10 több évtizedes sikeres jelenlét saját specializált értékesítési hálózat 11
EU15 1,8%-os ( ) forgalom növekedés Saját értékesítési és marketing hálózat Nőgyógyászati termékek: ESMYA, Lisvy, Richter OC portfolió, megvásárolt fogamzásgátlók M 180 160 140 120 100 80 60 40 20 0 Árbevétel* Orális fogamzásgátló piac visszaesése *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 12
Lengyelország, Románia, EU10 Növekvő generikus verseny Árerózió Lengyelország: 8,7%-os növekedés (PLN) erős influenzajárvány Groprinosin forgalom növekedése Románia: 8,0% árbevétel növekedés (RON) bázis időszak: alacsony nagykereskedelmi készletszint M 200 150 100 50 0 Árbevétel* Lengyelország Románia EU10 *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 13
FÁK Forgalom csökkenés (9,1% ) Oroszország RUB devalváció (év/év) lassuló orosz gazdaság Ukrajna politikai bizonytalanság UAH devalváció csökkenő vásárlóerő M 500 400 300 200 100 0 Árbevétel* Oroszország Ukrajna Egyéb tagköztársaságok *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 14
Oroszország Forgalom növekedése RUB-ben (15,9% RUB; -7,4% ) 4%-os átlagos áremelés a teljes portfólióra vetítve Volumen növekedés M 400 300 200 100 Árbevétel* /RUB árfolyam gyengülése 0 2016. I. félév: 25,0% (év/év) *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 15
Ukrajna, egyéb tagköztársaságok Ukrajna stagnáló árbevétel (14,5 MUS$) politikai és gazdasági M$ 200 bizonytalanság bázis időszaki alacsony 150 árbevétel 100 hrivnya leértékelődése 50 $/UAH: 19,4% (év/év) 0 vásárlóerő csökkenése Árbevétel* Egyéb tagköztársaságok 18,6%-os csökkenés ( ) (-18,5% US$) kazah tenge leértékelődése KZT/ : 83,8% (év/év) Ukrajna Egyéb tagköztársaságok *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 16
USA Árbevétel csökkenése (20,4% US$) Nőgyógyászati termékcsoport meghatározó aránya 78% M$ 160 120 80 Árbevétel* Profitmegosztásból származó 40 bevétel jelentős csökkenés 0 Cariprazine (Vraylar TM ) royalty árbevétel az 1. negyedéves értékesítés után: 1,4M$ *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 17
Kína Árbevétel 2016. I. félévben: 35,3 M Dinamikusan bővülő gyógyszerpiac 2016-tól a GR Rxmidas a Richter 100%-os tulajdonában működik 231 fős orvoslátogatói hálózat Cavinton, Panangin és Escapelle készítmények forgalmának növekedése 18
Latin-Amerika Árbevétel* 2016. I. félévben: 10,4 MUS$ Régiós jelenlét: Brazília Mexikó Kolumbia Ecuador Bolívia Mediplus N. V. Peru Chíle Fókuszban a nőgyógyászati termékek ESMYA fokozatos bevezetése *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 19
A gyógyszerértékesítés terápiás terület szerint Egyéb Központi idegrendszeri 17% 15% Izomlazítók 6% Gasztrointesztinális 3% 2016. 1-6. hó 22% Szív és érrendszeri Nőgyógyászat 37% Összesen: 503,0 M 20
Nőgyógyászati árbevétel régiós bontásban Magyarország KKE FÁK 24% 5% 11% Grünenthal portfolió M 200 150 Kína LatAm 4% 4% 9% 37% EU15 100 50 USA 6% 0 Egyéb országok Összesen: 57,6 MrdFt 184,1 M Nőgyógyászati árbevétel Egyéb árbevétel 21
Grünenthal-tól megvásárolt portfólió és ESMYA árbevétel hatása Grünenthal-tól megvásárolt portfólió árbevétel: 23,8M ESMYA árbevétel: 31,1M Nőgyógyászat árbevétele Együtt: 54,9 M Grünenthal-tól megvásárolt portfólió 13% Nőgyógyászat árbevétele: 17% 184,1 M ESMYA 22
Értékesítési hálózatunk fő 1 800 1 600 1 400 1 200 1 000 800 600 400 200 0 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2015H1 2016H1 FÁK KKE Magyarország EU15 Kína 23
Nagy- és kiskereskedelem A nagy és kiskereskedelmi szegmens árbevétele a konszolidált árbevétel 18%-a. A szegmens árbevételének 75%-a Romániából származik. Romániában 22,4% árbevétel növekedés -ban. 24
Tulajdonosi struktúra 2016. június 30. Belföldi befektetők 7,15% 67,60% Nemzetközi befektetők Magyar Nemzeti Vagyonkezelő Zrt. 25,25% 25
Köszönjük a figyelmet! 26
Függelék Árfolyamok 27
Devizaárfolyamok alakulása Ft 340 320 300 280 /Ft $/Ft 260 240 28
Devizaárfolyamok alakulása 95 90 85 80 75 70 65 /RUB 60 55 50 45 29
Devizaárfolyamok alakulása Ft 5,25 5,00 4,75 4,50 4,25 4,00 Ft/RUB 375 3,75 3,50 325 3,25 30
Árfolyamok Időszak végi 2016.06.30. 2016.03.31. 2015.12.31. 2015.09.30. 2015.06.30. /Ft 316,16 314,16 313,12 313,32 315,04 $/Ft 284,29 276,62 286,63 279,05 282,75 RUB/Ft 4,43 4,09 3,88 4,26 5,07 /RUB 71,73 76,81 80,70 73,55 62,14 /$ 1,11 1,14 1,09 1,12 1,11 Időszaki átlag 2016. 1-3. hó 2015. 1-12. 12 hó 2015. 1-9. hó 2015. 1-6. hó 31 /Ft 312,67 311,98 309,67 308,82 307,03 $/Ft 279,9595 283,12 279,16 277,39 275,7373 RUB/Ft 4,00 3,77 4,70 4,78 4,91 /RUB 78,17 82,75 65,89 64,61 62,53 /$ 1,12 1,10 1,11 1,11 1,11