Szójapiaci kilátások 2018/19.

Szójapiaci kilátások 2018/19. Fülöp Péter kereskedelmi igazgató UBM Feed Kft. 2018. 12. 03. 1

Általános megállapítások: Rekordtermés közeli számok világszinten. A vezető exportőrök USA, ARG, BRA együttes termelése, továbbra is a globális kibocsátás közel 80 %-a. További zárókészlet emelkedés várható. Az USA-Kína közötti kereskedelmi háború az árakat (elsősorban a prémiumokat) volatilissá teszi. 2

Általános megállapítások: A dara és bab piac erősen koncentrált, az ABCD globális traderek bonyolítják az elsődleges kereskedelem közel 2/3-át, illetve, a készletek több, mint 50 %-a felett is ők diszponálnak. Komoly rizikó a jövőre nézve a Kínában az afrikai sertéspestis kitörése, amely súlyos esetben az ottani sertésállomány 20%-ának (!) kivágásával járhat, ami alapvetően befolyásolhatja a gabona- és szemestermények iránt meglévő keresletet. Az argentin szója iránt továbbra is nagy a kereslet, de a gazdák vonakodnak megválni a terménytől, tekintettel a nemzeti valuta értékének bizonytalanságára. 3

600,00 A világ olajmag termelése 500,00 400,00 300,00 200,00 100,00 0,00 KÓKUSZDIÓ GYAPOTMAG PÁLMAMAG MOGYORÓ REPCEMAG SZÓJABAB NAPRAFORGÓ MAG 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 ÖSSZESEN Termelés, millió tonna 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kókuszdió 5,72 5,42 5,42 5,32 5,41 5,54 Gyapotmag 46,37 45,04 44,40 35,81 39,13 44,99 Pálmamag 15,05 15,94 16,56 15,96 17,30 18,59 Mogyoró 40,89 41,87 40,45 40,42 43,05 44,45 Repcemag 64,06 71,68 71,45 69,96 71,28 73,95 Szójabab 268,47 282,75 320,02 313,77 351,32 340,86 Napraforgó mag 35,02 41,54 39,25 40,30 47,80 46,11 Összesen 475,57 504,22 537,55 521,53 575,30 574,50 4

600,00 A világ olajmag termelésének felhasználása 500,00 400,00 300,00 200,00 100,00 0,00 KÓKUSZDIÓ GYAPOTMAG PÁLMAMAG MOGYORÓ REPCEMAG SZÓJABAB NAPRAFORGÓ MAG 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 ÖSSZESEN Felhasználás, millió tonna 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kókuszdió 5,84 5,44 5,42 5,35 5,39 5,52 Gyapotmag 46,54 44,95 44,45 36,56 38,74 44,59 Pálmamag 15,05 15,96 16,61 16,00 17,28 18,61 Mogyoró 39,55 40,84 40,10 40,89 42,75 43,27 Repcemag 65,69 69,47 70,62 71,00 72,18 72,99 Szójabab 263,10 276,59 302,69 314,15 329,77 343,78 Napraforgó mag 34,67 40,88 39,39 40,66 47,10 46,37 Összesen 470,44 494,14 519,29 524,60 553,22 575,12 5

A világ olajmag kereskedelme 180,00 160,00 140,00 120,00 100,00 80,00 60,00 40,00 20,00 0,00 KÓKUSZDIÓ GYAPOTMAG PÁLMAMAG MOGYORÓ REPCEMAG SZÓJABAB NAPRAFORGÓ MAG 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 ÖSSZESEN Import, millió tonna 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kókuszdió 0,04 0,09 0,10 0,13 0,13 0,08 Gyapotmag 0,94 0,78 0,68 0,68 0,96 1,01 Pálmamag 0,06 0,06 0,07 0,06 0,06 0,07 Mogyoró 2,36 2,39 2,52 3,31 2,99 3,18 Repcemag 12,83 15,55 14,32 14,42 15,65 16,52 Szójabab 97,20 113,07 124,36 133,33 144,28 151,27 Napraforgó mag 1,36 1,62 1,56 1,87 2,15 1,82 Összesen 114,78 133,57 143,60 153,79 166,21 173,93 6

A világ olajmag termelésének zárókészlete 120,00 100,00 80,00 60,00 40,00 20,00 0,00 KÓKUSZDIÓ GYAPOTMAG PÁLMAMAG MOGYORÓ REPCEMAG SZÓJABAB NAPRAFORGÓ MAG 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 ÖSSZESEN Zárókészlet 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kókuszdió 0,16 0,12 0,10 0,08 0,09 0,09 Gyapotmag 1,85 1,78 1,68 0,92 1,35 1,71 Pálmamag 0,29 0,29 0,26 0,24 0,24 0,24 Mogyoró 3,19 3,71 3,28 2,59 2,25 2,56 Repcemag 4,84 7,50 7,54 6,58 5,42 6,19 Szójabab 55,91 62,42 77,89 78,28 96,65 94,40 Napraforgó mag 2,70 3,02 2,78 2,28 2,65 2,12 Összesen 68,94 78,83 93,53 90,97 108,64 107,30 7

Összesen 269,80 283,41 301,11 306,43 322,31 335,29 A világ olajmag dara termelése 350,00 300,00 250,00 200,00 150,00 100,00 50,00 0,00 KÓKUSZDIÓ LISZT GYAPOTMAG DARA HALLISZT PÁLMAMAG DARA MOGYORÓ LISZT REPCEDARA SZÓJADARA NAPRAFORGÓ DARA ÖSSZESEN 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Termelés, millió tonna 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kókuszdió liszt 1,92 1,80 1,80 1,77 1,78 1,83 Gyapotmag dara 15,76 15,71 15,54 13,08 13,47 15,43 Halliszt 4,84 4,45 4,69 4,51 5,06 4,60 Pálmamag dara 7,81 8,29 8,60 8,31 8,92 9,63 Mogyoró liszt 6,62 7,06 6,66 6,67 7,25 7,34 Repcedara 36,49 38,78 39,09 39,45 40,05 40,60 Szójadara 182,21 190,48 208,61 216,13 226,44 236,70 Napraforgó dara 14,16 16,85 16,13 16,50 19,35 19,17 8

Összesen 74,73 80,43 82,48 83,12 84,38 86,66 A világ olajmag dara kereskedelme 90,00 80,00 70,00 60,00 50,00 40,00 30,00 20,00 10,00 0,00 KÓKUSZDIÓ LISZT GYAPOTMAG DARA HALLISZT PÁLMAMAG DARA MOGYORÓ LISZT REPCEDARA SZÓJADARA NAPRAFORGÓ DARA ÖSSZESEN 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kereskedelem, millió tonna 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kókuszdió liszt 1,00 0,70 0,67 0,56 0,47 0,46 Gyapotmag dara 0,43 0,36 0,26 0,21 0,25 0,23 Halliszt 2,47 2,74 2,50 2,47 2,98 2,49 Pálmamag dara 6,20 6,51 6,82 6,45 7,51 7,32 Mogyoró liszt 0,04 0,10 0,03 0,02 0,13 0,11 Repcedara 5,61 6,50 5,99 5,70 5,90 5,82 Szójadara 54,07 57,77 60,69 61,75 60,18 63,26 Napraforgó dara 4,93 5,76 5,52 5,95 6,97 6,98 9

Összesen 266,98 279,19 294,16 303,82 318,90 332,10 A világ olajmag dara felhasználása 350,00 300,00 250,00 200,00 150,00 100,00 50,00 0,00 KÓKUSZDIÓ LISZT GYAPOTMAG DARA HALLISZT PÁLMAMAG DARA MOGYORÓ LISZT REPCEDARA SZÓJADARA NAPRAFORGÓ DARA ÖSSZESEN 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Felhasználás, millió tonna 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kókuszdió liszt 1,94 1,78 1,71 1,71 1,70 1,65 Gyapotmag dara 15,66 15,68 15,48 13,19 13,36 15,32 Halliszt 4,81 4,94 4,87 4,76 5,45 4,86 Pálmamag dara 7,86 8,18 8,93 8,45 9,70 9,67 Mogyoró liszt 6,57 7,02 6,64 6,61 7,25 7,28 Repcedara 36,56 38,94 39,09 39,35 40,00 40,23 Szójadara 178,78 186,74 201,83 213,50 222,51 233,66 Napraforgó dara 14,80 15,91 15,61 16,27 18,94 19,43 10

Összesen 12,75 14,09 17,34 16,18 15,67 14,67 A világ olajmag dara zárókészlete 18,00 16,00 14,00 12,00 10,00 8,00 6,00 4,00 2,00 0,00 KÓKUSZDIÓ LISZT GYAPOTMAG DARA HALLISZT PÁLMAMAG DARA MOGYORÓ LISZT REPCEDARA SZÓJADARA NAPRAFORGÓ DARA ÖSSZESEN 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Zárókészlet, millió tonna 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kókuszdió liszt 0,11 0,11 0,14 0,18 0,24 0,23 Gyapotmag dara 0,22 0,22 0,22 0,07 0,09 0,09 Halliszt 0,45 0,23 0,26 0,27 0,28 0,28 Pálmamag dara 0,38 0,61 0,65 0,59 0,59 0,56 Mogyoró liszt 0,02 0,03 0,02 0,05 0,03 0,03 Repcedara 0,99 0,98 0,89 1,01 0,94 0,86 Szójadara 9,75 10,61 13,67 12,64 12,11 11,71 Napraforgó dara 0,84 1,31 1,49 1,37 1,39 0,92 11

Összesen 161,72 171,86 177,36 176,92 189,11 197,78 A világ növényolaj termelése 200,00 180,00 160,00 140,00 120,00 100,00 80,00 60,00 40,00 20,00 0,00 KÓKUSZDIÓ GYAPOTMAG BOGYÓ (OLIVA) PÁLMA PÁLMAMAG MOGYORÓ REPCE SZÓJA NAPRAFORGÓ ÖSSZESEN 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Termelés, millió tonna 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kókuszdió olaj 3,62 3,38 3,37 3,32 3,35 3,44 Gyapotmag olaj 5,21 5,16 5,12 4,29 4,42 5,06 Olajbogyó (oliva) olaj 2,51 3,20 2,40 3,12 2,50 2,71 Pálma olaj 56,43 59,36 61,87 58,90 64,87 69,77 Pálmamag olaj 6,66 7,07 7,31 7,01 7,59 8,12 Mogyoró olaj 5,40 5,72 5,43 5,44 5,90 5,97 Repce olaj 25,69 27,28 27,62 27,86 28,33 28,76 Szója olaj 43,33 45,24 49,32 51,60 53,92 56,16 Napraforgó olaj 12,87 15,45 14,92 15,38 18,22 17,79 12

Összesen 65,52 67,23 71,11 70,62 75,45 76,14 A világ növényolaj kereskedelme 80,00 70,00 60,00 50,00 40,00 30,00 20,00 10,00 0,00 KÓKUSZDIÓ GYAPOTMAG BOGYÓ (OLIVA) PÁLMA PÁLMAMAG MOGYORÓ REPCE SZÓJA NAPRAFORGÓ ÖSSZESEN 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kereskedelem 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kókuszdió olaj 1,89 1,74 1,82 1,58 1,51 1,45 Gyapotmag olaj 0,08 0,08 0,07 0,05 0,05 0,05 Olajbogyó (oliva) olaj 0,83 0,74 0,90 0,79 0,79 0,83 Pálma olaj 42,11 41,94 44,84 42,55 45,91 47,18 Pálmamag olaj 2,86 2,50 3,06 2,63 2,68 2,73 Mogyoró olaj 0,16 0,19 0,25 0,24 0,22 0,24 Repce olaj 3,93 3,82 3,95 4,13 4,41 4,52 Szója olaj 8,50 9,26 10,04 11,64 10,89 10,75 Napraforgó olaj 5,16 6,97 6,18 7,00 8,99 8,39 13

A világ növényolaj felhasználása 200,00 180,00 160,00 140,00 120,00 100,00 80,00 60,00 40,00 20,00 0,00 KÓKUSZDIÓ GYAPOTMAG BOGYÓ (OLIVA) PÁLMA PÁLMAMAG MOGYORÓ REPCE SZÓJA NAPRAFORGÓ ÖSSZESEN 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Felhasználás 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kókuszdió olaj 3,75 3,34 3,29 3,26 3,26 3,16 Gyapotmag olaj 5,21 5,09 5,06 4,40 4,40 4,97 Olajbogyó (oliva) olaj 2,83 2,96 2,65 2,82 2,61 2,59 Pálma olaj 55,76 57,77 58,72 59,23 61,68 64,63 Pálmamag olaj 6,36 6,58 7,22 6,81 7,12 7,47 Mogyoró olaj 5,44 5,68 5,50 5,44 5,80 6,02 Repce olaj 24,28 26,16 27,33 28,37 29,16 29,27 Szója olaj 42,60 45,26 47,84 52,17 53,74 56,28 Napraforgó olaj 13,12 14,15 14,11 15,17 16,66 17,25 Összesen 159,34 166,98 171,72 177,67 184,43 191,63 14

Összesen 22,32 24,19 24,44 20,75 19,95 21,21 A világ növényolaj termelésének a zárókészlete 25,00 20,00 15,00 10,00 5,00 0,00 KÓKUSZDIÓ GYAPOTMAG BOGYÓ (OLIVA) PÁLMA PÁLMAMAG MOGYORÓ REPCE SZÓJA NAPRAFORGÓ ÖSSZESEN 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Zárókészlet 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17 2017/18 Kókuszdió olaj 0,46 0,33 0,29 0,38 0,31 0,33 Gyapotmag olaj 0,21 0,23 0,22 0,10 0,11 0,15 Olajbogyó (oliva) olaj 0,52 0,64 0,29 0,49 0,28 0,28 Pálma olaj 9,24 9,58 10,20 8,69 9,00 11,19 Pálmamag olaj 0,82 0,93 0,85 0,67 0,78 0,99 Mogyoró olaj 0,22 0,24 0,15 0,13 0,22 0,16 Repce olaj 4,44 5,54 5,71 5,17 4,21 3,63 Szója olaj 4,08 3,89 4,31 3,61 3,39 3,14 Napraforgó olaj 2,33 2,81 2,41 1,51 1,65 1,35 15

Általános megállapítások 16

zójabab Európában: Oroszország, Ukrajna termésmennyisége nőtt (cca. 8,7 millió tonna)- Az EU-ban a termőterület 2 %-os növekedése mellett cca. 990.000 hektárra nőtt. A hektárra vetített termésátlag 7 %-os növekedés mellett 2,8 tonna/hektárra nőtt. Olaszországban csúcstermés volt (3,4 tonna / hektár, 340.000 hektár betakarított területről). 20

zójabab Európában: Franciaországot a szárazság jelentősen sújtotta (153.000 hektár, 2,6 tonna / hektár). Románia 2,2 tonna/hektár termésátlag. Magyarország: cca. 60.000 ha-on 2,9 tonna/ha átlaghozam mellett cc.174.000 tonna szójababot állított elő. 21

1988 1989 1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 Ezer hektár / tonna Szójatermelés Magyarországon 1998-2018 Vetésterület (hektár) Termésátlag (kg/hektár) Termés (tonna) 1980 20 205 1 830 36 959 1981 24 059 1 770 42 668 1982 23 667 2 290 54 105 1983 30 207 1 700 51 484 1984 30 328 1 620 49 249 1985 24 105 1 900 45 775 1986 23 383 2 200 51 424 1987 36 020 1 860 67 075 1988 66 227 1 560 103 543 1989 53 598 2 170 116 400 1990 41 634 1 240 52 643 1991 24 698 2 300 57 506 1992 27 720 1 430 39 909 1993 15 746 1 710 26 127 1994 9 197 1 840 16 665 1995 10 346 1 850 19 270 1996 13 241 2 170 27 494 1997 13 830 2 240 30 970 1998 23 962 2 090 49 564 1999 32 421 2 400 77 491 2000 22 317 1 390 30 785 2001 20 266 2 020 41 489 2002 25 151 2 240 56 231 2003 30 262 1 650 50 137 2004 27 390 2 370 64 804 2005 33 800 2 320 77 963 2006 36 040 2 370 85 035 2007 32 692 1 640 53 982 2008 29 339 2 560 74 143 2009 31 553 2 270 71 587 2010 36 391 2 270 85 440 2011 41 520 2 320 94 955 2012 41 458 1 660 67 727 2013 40 866 2 068 84 503 2014 42 337 2 684 113 640 2015 72 016 2 030 115 594 2016 61 029 3 030 184 725 2017 65 824 2 462 162 051 200 180 160 140 120 100 80 60 40 20 0 Szójatermelés Magyarországon (1998-2018) 185 162 Forrás: KSH, NAK 72 66 3 500 3 000 2 500 2 000 1 500 1 000 500 0 Vetésterület (hektár) Termés (tonna) Termésátlag (kg/hektár) Forrás: KSH, NAK 25 kg/hektár

Magyarország szójadara-importja Magyarország szójadara-importja (2008. okt./2009. szept. - 2016. okt. /2017. aug.) 2016/2017 augusztus 386 2015/2016 443 2014/2015 517 2013/2014 455 2012/2013 518 2011/2012 639 2010/2011 695 2009/2010 2008/2009 653 665-100 200 300 400 500 600 700 800 Ezer tonna Forrás: KSH 27

HUF/tonna Szójabab felvásárlási árak Magyarországon 2014-2018 okt. nov. dec. jan. febr. márc. ápr. máj. jún. júl. aug. szept. okt. nov. dec. jan. febr. márc. ápr. máj. jún. júl. aug. szept. okt. nov. dec. jan. febr. márc. ápr. máj. jún. júl. aug. szept. 120 000 Szójabab felvásárlási árak Magyarországon (2014-2018) 117 500 116 605 116 469 115 000 112 500 110 000 107 500 107 938 105 000 102 500 100 000 101 735 97 500 95 000 2014/2015 2015/2016 2016/2017 Forrás: KSH 28

Köszönöm a megtisztelő figyelmüket! 29