Foglalkoztatói nyugdíjellátást szolgáltató intézmények

Átírás

1 Foglalkoztatói nyugdíjellátást szolgáltató intézmények Erdős Mihály

2 Előzmények Előadás felépítése A Törvény Gyakorlati Megvalósulás

3 I. Előzmények

4 Nyugdíjrendszerek felépítése alapellátás nyugdíjrendszer egésze nem állami alapellátás kiegészítő

5 Felejtsük el a Pilléreket! Világbank ILO OECD EU 1. pillér állami DB PAYG alapnyugdíj adóból állami PAYG állami DB PAYG 2. pillér 3. pillér magán kötelező DC magán önkéntes állami munkanyug. PAYG magán önkéntes DC munkáltató -kötelező -önkéntes egyéni -kötelező -önkéntes munkáltató egyéni

6 Nem alapellátás: Szervezetek mutual assurance association Pensionskasse trust form joint stock company association Pensionsfond cooperative societies foundation mutual saving association fund managing company retirement savings account Unterstützungskasse

7 Nem állami szervezetek elterjedtsége % Tagok száma az összlakossághoz képest A B DK UK GR NL IRL L D P E S

8 Egy tipikus EU ország részvétel szervező elv kockázatviselő finanszírozás 1. kötelező állam PAYG DB pillér társadalom 2. pillér kötelező önkéntes munkáltató/ zárt tőkésített DB munkáltató 3. pillér önkéntes egyén tőkefede zeti DC egyén

9 Egy tipikus csatlakozó ország részvétel szervező elv kockázatviselő finanszírozás 1. kötelező állam PAYG DB pillér társadalom 2. pillér kötelező tőkefedezeti egyén/munkáltató/zárt /nyílt DC munkáltató /egyén 3. pillér önkéntes egyén tőkefedezeti DC egyén

10 Alapellátások szabályozása 2000 Lisszabon 2001 Göteborg/Laeken: 3 irányelv 11 cél 2002 Barcelona NSJ társadalmi céloknak megfelelő nyugdíjrendszer, amely pénzügyileg fenntartható és megfelel a változó kihívásoknak

11 Alapellátás szabályozása jelöltek célok szerinti értékelése: saját stratégia (nincs explicit elvárás) egységes szabályozás: migráns munkavállalók (1408/71 rendelet) kötelező rendszerekre vonatkozik felosztó-kirovó logika magánnyugdíjpénztárak felosztó-kirovó logika alkalmazhatatlan

12 II. A törvény és a Direktíva: Directive on the activities and supervision of institutions for occupational retirement provision

13 Előzmények első tervezet 1991-ben Green Paper (1997) befektetések szabályozása prudenciális alapon, munkaerő szabad áramlása Lámfalussy Bizottság harmonizációs követelmény, nyugdíjrendszer felépítésére nincs előírás DE! mintha elfogadna egyet

14 Nem alátartozó területek könyvszerinti tartalék rendszerek felosztó kirovó rendszerek UCITS és biztosítási direktívák alá tartozók 100 tagnál kisebb alapok, kivételekkel 1408/71 tanácsi rendelet hatálya alá tartozók

15 Direktíva tartalma működési keretek jogilag elkülönült szervezet ellenőrzés alatt vagy regisztrálva jó hírnevű, szakértő vezetők (tanácsadó) tagok tájékoztatása (kérésre) éves beszámoló, befektetési politika várható szolgáltatásokról, választható portfolióról, költségek befektetési politika minimális tartalma

16 Direktíva tartalma felügyeleti eljárás: bírósághoz fellebbezni szervezet nem védi a tagok érdekét működés feltételei nem állnak fenn technikai tartalékok maximum hozam: portfolió várható hozama vagy állampapírhozam halandósági tábla: figyelemmel a tagságra határon átnyúlónál csak fedezett

17 Direktíva tartalma prudent person rule és prudenciálisan munkáltatói befektetés (kibocsátói): 5%, 10% szabad vagyonkezelő választás szabad letétkezelő választás előírható határon átnyúló tagság pán-európai nyugdíjalapok

18 meur Pán-európai nyugdíjalapok Pension Funds of Multinationals, 2005 Shell Philips Siemens Novartis IBM Nestle Unilever ABB Aventis Nokia Nordea Alcatel Du Pont Ericsson HP BAT Total Source: IPE, Sept

19 Pán-európai nyugdíjalapok meur International Companies, KLM BASF Lufthansa BMW Irish Airlines Heineken Ford GM Coca Cola Source: IPE, Sept

20 Hatálya alá tartozó területek institution for occupational retirement provision : tőkefedezeti, elkülönült, csak erre a célra egyéni vagy több munkavállalót érintő megállapodáson nyugvó munkahelyi tevékenység keretében sponsoring undertaking : támogató vállalkozás befizető munkáltató nincs ilyen szervezet Magyarországon

21 alapvető tartalma A Évi CXI. Tv. határon átnyúló befizetés/kifizetés kezelése semmilyen kapcsolat nyugdíjpénztárral nincs adókapcsolat (ECJ döntése) befizetés: magyar tb- és. munkajog szerinti szerződés alapján tag is fizethet önkéntesen magyar nyelvű dokumentumok nyugdíjkorhatár: magyar szabályok

22 Az egyszerű modell IORP Direktíva IORP vagyonk. admin. IT ALM releváns TB&M jog Forrás: EU IMS DG nyugdíjséma cég & munkaváll. nyugdíjséma cég & munkaváll

23 A felügyeleti eljárás Székhely Fogadó IORP fogadó neve cég neve jellemzők nyugdíj felügyelés info Felügy. releváns TB&M jog admin. strukt. pénzügyi h. jó hírnév info Felügy. releváns TB&M jog közzétételi köv. befektetési köv. befizetés cég munkavállaló releváns TB&M jog közzétételi köv. befektetési köv

24 A törvény tartalma PSZÁF ellenőrizhet, adatot kérhet IORP-től és támogatótól megtilthat, felszólíthat, bírságolhat, stb. itteni letétkezelőnél zár alá vétel felügyeletek közötti együttműködés CEIOPS OPC

25 III. Gyakorlati megvalósulás

26 Külföldön 20 ország implementációja év végéig várakozás nagy cégek: jobb szabályozás, felügyelés multik: + költség csökkentés országok nyertesek, ahol jobb jogi, aktuáriusi, befektetési, stb. szolgáltatás Mi a relevant social and labor law? adózási sokszínűség

27 Korábbi 15 EU ország adózása X X T E E X X X E T T X X X X X X X X X X X E E T U K S S F P A N L L I R L I F E G R D D K B

28 Külföldön rövid távon: vagyon összevonás Luxemburg, Írország (Belgium) sok szabályozási bizonytalanság hatálya alá nyugdíjszámlák? új direktíva tervezet: hordozhatóság

29 Magyarországon rövid távon nincs változás Bizottság álláspontja? felügyeleti munkában új feladatok (?) tb.- és munkajog (stb.) meghatározása mint cél ország nem valószínű ha alátartoznánk lehetőség vagy veszély? adókedvezmények?

30 Mi lenne, ha (Veszélyek) tulajdonos cég érdekeltség Van EU occupational? EU Chinoin - igen EU Taurus - igen EU Unilever (CR, SL?) igen EU T-Com MAC, MON igen EU 3M - igen EU Győri Keksz - igen EU Főgáz - igen (csak host lehet) EU Főtáv - igen (csak host lehet)

31 Mi lenne, ha (Esélyek) cég MOL Richter Danubius OTP Malév érdekeltség A, RO, SLO, SZE, CRO(?) UK, BG, CS, EST, PL, LIT, SL, RUS, UA CS, SL, RO, UK BG, SL, RO, CR, (SZE) sok Van EU occupational? A, SLO UK, PL, LIT UK (?) - sok

32 There was a dream that was Rome. It shall be realized. (Gladiator, 2000)