MKB Alapkezelô Zrt. Havi portfóliójelentés

MKB Alapkezelô Zrt. Havi portfóliójelentés MKB Garantált Likviditási Alap MKB Gránit Tôkevédett Likviditási Alap MKB Mozaik Tôkevédett Likviditási Alap MKB Euro Tôkevédett Likviditási Alap MKB Dollár Tôkevédett Likviditási Alap MKB Hozam Expressz 3. Tôkevédett Likviditási MKB Hozam Expressz 4. Tôkevédett Likviditási MKB Prémium Nyíltvégû Pénzpiaci MKB Nyíltvégû Állampapír MKB Nemzetközi Vállalati Kötvény MKB Ingatlan Alapok Alapja MKB Alapok Alapja Nyíltvégû MKB Nyersanyag Alapok Alapja MKB Hozamvadász Nyíltvégû MKB Bonus Közép-Európai Részvény MKB Európai Nyíltvégû Részvény MKB Észak-Amerikai Nyíltvégû Részvény MKB Pagoda Tôkevédett MKB Zártvégû Alapok 2 0 1 1. F E B R U Á R

Aktualitások Tájékoztatjuk kedves befektetôinket, hogy az MKB Hozam Expressz 3. Tôkevédett Likviditási Alap és az MKB Hozam Expressz 4. Tôkevédett Likviditási Alap 2011. 04. 01-én beolvad az MKB Garantált Likviditási Alapba. Bôvebb információ található az Alapkezelô honlapján (http://www.mkbalapkezelo.hu/) és az MKB Bank Zrt fiókhálózatában. Kockázat Abszolút hozamú alapok Részvénytúlsúlyos alapok / mérsékelt Ingatlanforgalmazó alapok Alapok alapja Hosszú kötvényalapok Tôkevédett alap Pénzpiaci alapok Likviditási alapok 2 rövid közép hosszú (-3 hó) (1-) () Alap neve MKB Garantált Likviditási Alap MKB Gránit Tôkevédett Likviditási Alap MKB Mozaik Tôkevédett Likviditási Alap MKB Euro Tôkevédett Likviditási Alap MKB Dollár Tôkevédett Likviditási Alap MKB Hozam Expressz 3. Tôkevédett Likviditási MKB Hozam Expressz 4. Tôkevédett Likviditási MKB Prémium Nyíltvégû Pénzpiaci MKB Nyíltvégû Állampapír MKB Nemzetközi Vállalati Kötvény MKB Ingatlan Alapok Alapja MKB Alapok Alapja MKB Nyersanyag Alapok Alapja MKB Hozamvadász Nyíltvégû MKB Bonus Közép-Európai Részvény MKB Európai Nyíltvégû Részvény MKB Észak-Amerikai Nyíltvégû Részvény MKB Pagoda Tôkevédett MKB Zártvégû Alapok alap típusa likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási befektetési alap likviditási befektetési alap pénzpiaci alap hosszú kötvényalap hosszú kötvényalap ingatlanforgalmazó alap alapok alapja alapok alapja abszolút hozam alap részvénytúlsúlyos alap részvénytúlsúlyos alap részvénytúlsúlyos alap tôkevédett alap tôkevédett alap

Mi történt februárban a pénz- és tôkepiacokon? NEMZETKÖZI RÉSZVÉNY: Februárban a nemzetközi részvénypiacokon az alapvetô trend folytatódott, vagyis összességében emelkedésnek lehettünk tanúi. Ennek ellenére nem volt izgalmaktól mentes a hónap, mivel a közelkeleti forrongás terjedése, valamint Líbiában fegyveres polgárháborúvá fajulása átmenetileg megakasztotta a felfelé mutató trendet. Ezek ellenére a részvénypiacok továbbra is a közel-keleti helyzet kezelhetôsége mellett tették le a voksot és inkább a továbbra is kiválónak mondható vállalati eredményekre és makrogazdasági adatokra fókuszáltak. Ennek megfelelôen a nyersanyagfeldolgozással és az energetikai szektorral kapcsolatba hozható cégek ugrottak a hónap során a leginkább. NEMZETKÖZI KÖTVÉNY: A nemzetközi kötvénypiacok tekintetében már vegyesen alakult a hónap. A közel-keleti események megakasztották az amerikai és fejlett európai kötvénypiacokon a hozamemelkedési trendet és csökkenésbe váltottak, annak ellenére, hogy az inflációs adatok mind a tengeren túlon, mind Európában, mind Ázsia nagy országaiban jelentôs mértékben emelkedtek és immár a fogyasztói árakba is kezdenek átszivárogni. HAZAI RÉSZVÉNY: A magyar parketten februárban a nemzetközi trendek mellett a nyugdíjpénztári átlépésekkel kapcsolatos hírek, valamint a negyedéves gyorsjelentések mozgatták a piacokat. Utóbbiak vegyesek lettek: míg a Richter és az OTP csalódást keltô volt, addig az MTelekom és a MOL jelentése pozitív meglepetést hozott. Az áralakulás is ennek volt megfelelô, elôbbi kettô alulteljesítô volt a hónapban, utóbbi kettô pedig új éves csúcsra szaladt. HAZAI KÖTVÉNY: A kötvénypiacon tovább tartott a külföldiek vételi kedve a már nagyon várt kormányzati bejelentések reményében. Utóbbi fogadtatása egyébként meglehetôsen vegyes volt, mivel az összességében 2400 milliárd forintos hároméves megtakarítással számoló reformprogram a várakozásoknál nagyobbra sikeredett, azonban annak végrehajtásával kapcsolatban sok a kétség és az elemzôk a program felpuhulásától tartanak. A 10 éves kötvény hozama majdnem 7%-ig süllyedt a hónap végére, azonban a csomag bemutatása után már korrekció volt megfigyelhetô, vélhetôen a gyors pénzre utazó befektetôk profitrealizálásának eredményeképp. 3

MKB Garantált Likviditási Alap 39 442 513 661 Ft 1,293937 Ft HU0000705280 T NAP Az Alap nem rendelkezik referenciaindexszel (benchmark). 4 POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek abb hozamával. Cél, hogy a Befektetôknek rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : Nem évesített hozam** 3 hó 6 hó indulástól*** 2010 2009 2008 Alap hozama** 1,25% 2,41% 4,99% 6,95% 6,90% 5,10% 8,19% 7,90% ***Az alap indulása 2007.04.26. MKB GARANTÁLT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,28 1,24 1,20 1,16 1,12 1,08 1,04 1,00 2007.04.26. 2007.06.26. 2007.08.26. 2007.10.26. 2007.12.26. 2008.02.26. 2008.04.26. 2008.06.26. 2008.08.26. 2008.10.26. 2008.12.26. 2009.02.26. 2009.04.26. 2009.06.26. 2009.08.26. 2009.10.26. 2009.12.26. 2010.02.26. 2010.04.26. 2010.06.26. 2010.08.26. 2010.10.26. 2010.12.26. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Likvid eszköz 13 172 411 932 Betét 26 319 682 776 Költség -49 581 047 Likvid eszköz 33% AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 0,0119% Betét 67% Az MKB Garantált Likviditási Alap portfoliójában látra szóló és rövid lejáraton lekötött fix kamatozású instrumentum volt. A hónap végén a betétek aránya meghaladta a 66%-ot.

MKB Gránit Tôkevédett Likviditási Alap 607 335 508 Ft 11 382,276472 Ft POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek abb hozamával. Cél, hogy a Befektetôknek rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : Nem évesített hozam** 3 hó 6 hó indulástól*** 2010 Alap hozama** 1,26% 2,40% 4,87% 6,37% 4,92% ***Az alap indulása 2009.01.27. HU0000704424 T NAP MKB GRÁNIT TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 11 500 11 400 11 300 11 200 11 100 11 000 10 900 10 800 10 700 10 600 10 500 10 400 10 300 10 200 10 100 10 000 Az Alap nem rendelkezik referenciaindexszel (benchmark). 2009.01.27. 2009.02.28. 2009.03.30. 2009.04.29. 2009.05.29. 2009.06.28. 2009.07.28. 2009.08.27. 2009.09.26. 2009.10.26. 2009.11.25. 2009.12.25. 2010.01.24. 2010.02.23. 2010.03.25. 2010.04.24. 2010.05.24. 2010.06.23. 2010.07.23. 2010.08.22. 2010.09.21. 2010.10.21. 2010.11.20. 2010.12.20. 2011.01.19. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Likvid eszköz 307 903 950 Betét 300 228 333 Likvid eszköz 51% Költség -796 775 Betét 49% AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 0,0110% Az MKB Gránit Tôkevédett Likviditási Alap portfoliójában látra szóló és rövid lejáraton lekötött fix kamatozású instrumentum volt a hónap végén. A betétek aránya meghaladta a 49,43%-ot. 5

MKB Mozaik Tôkevédett Likviditási Alap 682 710 967 Ft 12 781,0201 Ft HU0000704267 T NAP Az Alap nem rendelkezik referenciaindexszel (benchmark). 6 POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek abb hozamával. Cél, hogy a Befektetôknek rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : Nem évesített hozam** 3 hó 6 hó indulástól*** 2010 2009 Alap hozama** 1,27% 2,41% 4,88% 6,66% 4,92% 8,34% ***Az alap indulása 2008.11.04. MKB MOZAIK TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 12 870 12 700 12 530 12 360 12 190 12 020 11 850 11 680 11 510 11 340 11 170 11 000 2008.11.04. 2009.01.03. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE 2009.03.04. 2009.05.03. Összeg (Ft) Likvid eszköz 383 354 516 Betét 300 228 333 Költség -871 882 2009.07.02. 2009.08.31. 2009.10.30. AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 0,0111% Betét 44% 2009.12.29. 2010.02.27. 2010.04.28. 2010.06.27. 2010.08.26. 2010.10.25. Likvid eszköz 56% Az MKB Mozaik Tôkevédett Likviditási Alap portfoliójában látra szóló és rövid lejáraton lekötött, fix kamatozású instrumentum volt a hónap végén. A betétek aránya csaknem 43,98% volt. 2010.12.24.

MKB Euro Tôkevédett Likviditási Alap 24 751 386,48 EUR 1,035692 EUR EUR HU0000707138 T NAP Az Alap nem rendelkezik referenciaindexszel (benchmark). POLITIKA Az Alapkezelô az alap politikáját úgy határozta meg, hogy az alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek abb hozamával. Cél, hogy a Befektetôknek rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : Nem évesített hozam** 3 hó 6 hó indulástól*** 2010 2009 Alap hozama** 0,28% 0,53% 0,98% 1,36% 0,93% 1,06% ***Az alap indulása 2008.08.13. MKB EURO TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,040 1,035 1,030 1,025 1,020 1,015 1,010 1,005 1,000 2008.08.13. 2008.09.13. 2008.10.13. 2008.11.13. 2008.12.13. 2009.01.13. 2009.02.13. 2009.03.13. 2009.04.13. 2009.05.13. 2009.06.13. 2009.07.13. 2009.08.13. 2009.09.13. 2009.10.13. 2009.11.13. 2009.12.13. 2010.01.13. 2010.02.13. 2010.03.13. 2010.04.13. 2010.05.13. 2010.06.13. 2010.07.13. 2010.08.13. 2010.09.13. 2010.10.13. 2010.11.13. 2010.12.13. 2011.01.13. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (EUR) Likvid eszköz 11 673 901 Betét 13 099 322 Költség -21 837 Betét 53% Likvid eszköz 47% AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 0,0019% Az MKB Euro Tôkevédett Likviditási Alap portfoliójában az egynapos betét mellé, az emelkedô kamatkörnyezetnek köszönhetôen csak rövid lejáratú betétek kerültek. Az alap betétállomány aránya 53,91%-ra emelkedett a hónap végére. 7

MKB Dollár Tôkevédett Likviditási Alap 14 894 914,40 USD 1,021351 USD POLITIKA Az Alapkezelô az alap politikáját úgy határozta meg, hogy az alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek abb hozamával. Cél, hogy a Befektetôknek rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : Nem évesített hozam** 3 hó 6 hó indulástól*** 2010 Alap hozama** 0,39% 0,76% 1,48% 1,45% 1,45% ***Az alap indulása 2009.09.23. USD HU0000708052 MKB DOLLÁR TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,025 1,020 1,015 1,010 T NAP 1,005 Az Alap nem rendelkezik referenciaindexszel (benchmark). 1,000 2009.09.23. 2009.10.13. 2009.11.02. 2009.11.22. 2009.12.12. 2010.01.01. 2010.01.21. 2010.02.10. 2010.03.02. 2010.03.22. 2010.04.11. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (USD) Likvid eszköz 14 903 487 2010.05.01. 2010.05.21. 2010.06.10. 2010.06.30. 2010.07.20. 2010.08.09. 2010.08.29. 2010.09.18. 2010.10.08. 2010.10.28. 2010.11.17. 2010.12.07. 2010.12.27. 2011.01.16. 2011.02.05. Betét 0 Költség -8 572 AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 0,0038% Az MKB Dollár Tôkevédett Likviditási Alap portfoliójában egynapos fix kamatozású betét volt végig a hónap folyamán. 8

MKB Hozam Expressz 3. Tôkevédett Likviditási 425 990 834 Ft 1,013798 Ft HU0000709431 T NAP Az Alap nem rendelkezik referenciaindexszel (benchmark). POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek abb hozamával. Cél, hogy a Befektetôknek rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : Nem évesített hozam** indulástól*** Alap hozama** 1,24% ***Az alap indulása 2010.11.25. MKB HOZAM EXPRESSZ 3. TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,020 1,015 1,010 1,005 1,000 2010.11.25. 2010.12.02. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE 2010.12.09. 2010.12.16. Összeg (Ft) Likvid eszköz 226 519 379 Betét 200 150 222 Költség -678 767 2010.12.23. 2010.12.30. 2011.01.06. Betét 47% Az MKB Hozam Expressz 3. Tôkevédett Likviditási. Február folyamán a portfoliójába rövid lejáratú betét is került. A hónap végén a betétek aránya meghaladta a 46,98%-ot. 2011.01.13. 2011.01.20. 2011.01.27. 2011.02.03. 2011.02.10. Likvid eszköz 53% 2011.02.17. 9

MKB Hozam Expressz 4. Tôkevédett Likviditási 563 144 440 Ft 1,006684 Ft HU0000709795 T NAP Az Alap nem rendelkezik referenciaindexszel (benchmark). POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek abb hozamával. Cél, hogy a Befektetôknek rövid távon (on belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson. HOZAMOK : Nem évesített hozam** indulástól*** Alap hozama** 0,53% ***Az alap indulása 2011.01.19. MKB HOZAM EXPRESSZ 4. TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,010 1,009 1,008 1,007 1,006 1,005 1,004 1,003 1,002 1,001 1,000 2011.01.19. 2011.01.22. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE 2011.01.25. 2011.01.28. Összeg (Ft) Likvid eszköz 363 948 422 Betét 200 150 222 Költség -954 204 2011.01.31. 2011.02.03. 2011.02.06. Betét 36% Az MKB Hozam Expressz 4. Tôkevédett Likviditási. Február folyamán a portfoliójába rövid lejáratú betét is került. A hónap végén a betétek aránya meghaladta a 35,54%-ot. 2011.02.09. 2011.02.12. 2011.02.15. 2011.02.18. 2011.02.21. Likvid eszköz 65% 2011.02.24. 10

MKB Prémium Nyíltvégû Pénzpiaci 12 611 334 497 Ft 1,831167 Ft HU0000702972 T NAP RMAX POLITIKA Az Alap tôkéje az átlagosan egy évnél rövidebb hátralévô futamidejû, a piaci hozamok változásaira kisebb ingadozást mutató állampapírokba és vállalati kötvényekbe kerül befektetésre. HOZAMOK : Nem évesített hozam** Évesített hozam** 3 hó 6 hó 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002 Alap hozama** 1,09% 2,29% 4,21% 7,25% 6,78% 4,78% 10,54% 6,42% 6,57% 5,55% 7,13% 11,28% 7,59% 0,44% Referenciaindex hozama** 1,49% 2,86% 5,47% 8,25% 7,78% 5,53% 10,71% 8,53% 7,67% 6,62% 8,30% 12,05% 6,32% 9,83% ***Az alap indulása 2003.08.29. MKB PRÉMIUM NYÍLTVÉGÛ PÉNZPIACI ALAP VÁLTOZÁSA* 1,85 1,75 1.65 1,55 1,45 1,35 1,25 2003.08.29. 2006.04.03. 2006.10.03. ÁTLAGOS HÁTRALÉVÔ FUTAMIDÔ 0,593 AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 2007.04.03. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Likvid eszköz 6 318 002 641 Állampapír 4 034 918 494 Vállalati kötvény 842 714 569 Jelzálog kötvény 1 431 975 700 Fedezet eredménye 0 Költség -16 276 907 2007.10.03. 2008.04.03. 2008.10.03. Jelzálog kötvény 11% Vállalati kötvény 7% Állampapír 32% 2009.04.03. Az MKB Prémium ban az Alapkezelô a portfolióban szereplô eszközöket továbbra is úgy alakította, hogy az az indexének megfelelô átlagos hátralévô futamidôvel rendelkezzen. Az alap deviza kitettségét nem fedezte a hónap végén. 2009.10.03. 2010.04.03. 2010.10.03. Likvid eszköz 50% 0,0511% 11

MKB Nyíltvégû Állampapír 3 065 681 512 Ft POLITIKA Az Alap tôkéje a hosszabb futamidejû, a piaci hozamok változásakor nagyobb árfolyam ingadozást mutató állampapírokba, valamint vállalati kötvényekbe kerül befektetésbe. HOZAMOK : Évesített hozam** 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002 Alap hozama** 3,31% 5,07% 4,72% 4,32% 8,34% 0,20% 5,12% 5,07% 8,91% 13,06% -0,41% 6,35% Referenciaindex hozama** 7,45% 9,55% 7,70% 6,40% 14,18% 2,55% 6,11% 6,96% 8,80% 14,09% -0,39% 10,24% 4,774070 Ft HU0000702956 T+3 NAP MAX ***Az alap indulása 2003.08.29. MKB NYÍLTVÉGÛ ÁLLAMPAPÍR ALAP VÁLTOZÁSA* 5,0 4,8 4,6 4,4 4,2 4,0 3,8 3,6 3,4 3,2 3,0 2003.08.29. 2006.04.03. 2006.10.03. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Likvid eszköz 90 331 103 Állampapír 2 191 331 119 Vállalati kötvény 680 696 641 Jelzálog kötvény 107 369 600 Fedezet eredménye 0 2007.04.03. 2007.10.03. 2008.04.03. Vállalati kötvény 22% 2008.10.03. 2009.04.03. Jelzálog kötvény 4% 2009.10.03. 2010.04.03. Likvid eszköz 3% 2010.10.03. Állampapír 71% Költség -4 046 951 ÁTLAGOS HÁTRALÉVÔ FUTAMIDÔ 4,18 év Az MKB Állampapír Alapban az Alapkezelô a portfolióban szereplô eszközöket továbbra is úgy alakította, hogy az az indexének megfelelô átlagos hátralévô futamidôvel rendelkezzen. Az alap deviza kitettségét nem fedezte AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA a hónap végén. 0,39% 12

MKB Nemzetközi Vállalati Kötvény 646 233 648 Ft 1,143511 Ft HU0000707989 T+3 NAP EURO CORPORATES 90%-BAN, 3 HAVI EURIBOR 10%-BAN POLITIKA Az Alapkezelô hosszú távon az Alap tôkéjének 90%-át euróban kibocsátott nemzetközi vállalati kötvényekbe fekteti be, a maradék részt likvid eszközök vásárlására fordítja. HOZAMOK : Nem évesített hozam** indulástól*** 2010 Alap hozama** 5,91% 9,13% 10,77% Referenciaindex hozama** 2,78% 2,89% 7,01% ***Az alap indulása 2009.07.08. MKB NEMZETKÖZI VÁLLALATI KÖTVÉNY ALAP VÁLTOZÁSA* 1,20 1,15 1,10 1,05 1,00 2009.07.08. 2009.08.07. 2009.09.06. 2009.10.06. 2009.11.05. 2009.12.05. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Likvid eszköz 306 423 213 Állampapír 21 031 880 Hazai vállalati kötvény 63 168 133 Hazai befektetési alap 48 971 782 Külföldi vállalati kötvény 207 396 574 Fedezet eredménye 0 Költség -757 934 ÁTLAGOS HÁTRALÉVÔ FUTAMIDÔ 0,96 év AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 0,76% AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI General Elec Cap Corp NEW WORLD RESOUR 7.375 05/15 MKB DOLLÁR Tôkevédett Likviditási Alap MOBILE TELESYSTEMS 8 01/28/12 FIAT FINANC & TRADE 2010.01.04. 2010.02.03. 2010.03.05. 2010.04.04. Külföldi vállalati kötvény 32% Hazai befektetési alap 8% Hazai vállalati kötvény 10% Likvid eszköz 47% Állampapír 3% 2010.05.04. 2010.06.03. 2010.07.03. 2010.08.02. Az MKB Nemzetközi Vállalati Kötvény portfoliójának vállalati kötvény és jelzálog papír kitettsége a hónap végén 45,13% volt. Deviza kitettségét nem fedezte a hó végén. 2010.09.01. 2010.10.01. 2010.10.31. 2010.11.30. 2010.12.30. 2011.01.29. 13

MKB Ingatlan Alapok Alapja 761 837 006 Ft 1,023845 Ft POLITIKA Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az diverzifikált módon lehetôvé tegye, a hazai és nemzetközi ingatlanpiacon tevékenykedô alapok teljesítményébôl történô részesedést biztosítsa a befektetôk részére. HOZAMOK : Nem évesített hozam** indulástól*** 2010 2009 2008 Alap hozama** 7,25% -4,92% 0,41% 10,80% 2,75% -12,29% ***Az alap indulása 2007.01.31. MKB INGATLAN ALAPOK ALAPJA ALAP VÁLTOZÁSA* 1,10 1,05 1,00 HU0000705058 T+3 NAP VISSZAVÁLTÁS T+31 NAP 0,95 0,90 0,85 0,80 Az Alap nem rendelkezik referenciaindexszel (benchmark). 2007.01.31. 2007.04.30. 2007.07.31. 2007.10.31. 2008.01.31. 2008.04.30. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Likvid eszköz 9 847 976 Kötvény 52 579 700 Hazai alap 480 886 578 Külföldi alap 219 317 562 Fedezet eredménye 0 2008.07.31. 2008.10.31. 2009.01.31. Külföldi alap 29% 2009.04.30. 2009.07.31. 2009.10.31. 2010.01.31. 2010.04.30. 2010.07.31. Likvid eszköz 1% Kötvény 7% 2010.10.31. Hazai alap 63% 14 Költség -794 810 AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 0,49% AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI MKB Prémium Nyv. Pénzpiaci Bef. Alap MAG Ingatlanbefektetési alap DIALÓG INGATLANFEJLESZTÔ RÉSZVÉNY BEF ALAP EASY ETF FTSE EPRA EUROZONE DWS Invest RREEF Asia - Pacific Az MKB Ingatlan Alapok Alapja portfoliója jelentôsen nem változott, az Alapkezelô a kialakított, jól teljesítô struktúrát próbálta tartani a likviditás és limit rendszer fenntartása mellett. Az alap devizakitettsége nem volt fedezve a hónap végén.

MKB Alapok Alapja Nyíltvégû 250 102 254 Ft 0,909367 Ft HU0000703962 T+3 NAP Az Alap nem rendelkezik referenciaindexszel (benchmark). POLITIKA Az Alapkezelô a rendelkezésre álló befektetési alapok között a hazai és nemzetközi pénz és tôkepiaci folyamatok változékonyságát kihasználva, ahhoz alkalmazkodva folyamatosan elônyös szelekciók kiválasztására törekedik. HOZAMOK : Évesített hozam** Indulástól** 2010 2009 2008 2007 2006 Alap hozama** 4,87% -5,37% -3,14% -1,67% 6,16% 6,88% -26,41% 3,07% 5,18% ***Az alap indulása 2005.12.19. MKB ALAPOK ALAPJA NYÍLTVÉGÛ ALAP VÁLTOZÁSA* 1,15 1,05 0,95 0,85 0,75 0,65 2005.12.19. 2006.03.19. 2006.06.19. 2006.09.19. 2006.12.19. 2007.03.19. 2007.06.19. 2007.09.19. 2007.12.19. 2008.03.19. 2008.06.19. 2008.09.19. 2008.12.19. 2009.03.19. 2009.06.19. 2009.09.19. 2009.12.19. 2010.03.19. 2010.06.19. 2010.09.19. 2010.12.19. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Likvid eszköz 24 814 597 Hazai alap 225 676 308 Külföldi alap 0 Fedezet eredménye 0 Költség -388 651 AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 0,31% AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI MKB Prémium Nyv. Pénzpiaci Bef. Alap MAK-2013E MKB Bonus Közép-Európai Bef. Alap MKB Nyv. Államp. Bef. Alap Reálszisztéma Értékpapír Bef. Alap Külföldi alap 0% Likvid eszköz Hazai alap 90% 10% Az MKB Alapok Alapja februárban növelte részvény piaci és árupiaci kitettségét, amit a líbiai feszültség kialakulásáig tartott. Hó végére ismét abb kockázatú portfolióba csoportosította az eszközöket. Alacsony kockázatú befektetési alap, kötvény alap és magyar államkötvény aránya 88,17% volt a hó végén. Deviza kitettsége nem volt fedezve a hónap végén. 15

MKB Nyersanyag Alapok Alapja 1 362 137 817 Ft 1,268692 Ft HU0000707971 T+3 NAP DJ UBS COMMODITY 90%-BAN, RMAX 10%-BAN 16 POLITIKA Az Alapkezelô tôkéjének likvid hányadon felüli részét elsôsorban nyersanyagpiacot követô kollektív befektetési jegyekbe valamint nyersanyagkapcsolt vállalati részvényekbe fekteti be. HOZAMOK : Nem évesített hozam** indulástól*** 2010 Alap hozama** 10,61% 14,98% 15,05% Referenciaindex hozama** 21,43% 24,60% 26,59% ***Az alap indulása 2009.07.08. MKB NYERSANYAG ALAPOK ALAPJA ALAP VÁLTOZÁSA* 1,34 1,29 1,24 1,19 1,14 1,09 1,04 0,99 0,94 2009.07.08. 2009.07.22. 2009.08.19. 2009.09.16. 2009.10.14. 2009.11.11. 2009.12.09. 2010.01.06. 2010.02.03. 2010.03.03. 2010.03.31. 2010.04.28. 2010.05.26. 2010.06.23. 2010.07.21. 2010.08.18. 2010.09.15. 2010.10.13. 2010.11.10. 2010.12.08. 2011.01.05. 2011.01.19. 2011.02.02. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Likvid eszköz 194 080 836 Állampapír 36 668 484 Befektetési alap 1 133 436 918 Fedezet eredménye 0 Költség -2 048 421 AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 1,62% AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI ETFS CRUDE OIL ETFS NATURAL GAS ETFS GOLD ETFS COPPER ETFS SOYBEANS Befektetési alap 83% Likvid eszköz 14% Állampapír 3% Az MKB Nyersanyag Alapok Alapja a hó vége felé úgy próbálta kialakítani, hogy olaj ár esés esetén várható felül teljesítés. Árupiaci kitettsége meghaladta a 83%-ot. Devizakitettségét nem fedezte.

MKB Hozamvadász Nyíltvégû 294 306 109 Ft 0,632514 Ft HU0000703632 T+3 NAP Az Alap nem rendelkezik referenciaindexszel (benchmark). POLITIKA Az Alapkezelô az Alap tôkéjének likvid hányadon felüli részét lehetôség szerint az OECD tagállamokban kibocsátott értékpapírokba fekteti. HOZAMOK : Évesített hozam** Indulástól*** 2010 2009 2008 2007 2006 Alap hozama** -8,64% -14,85% -15,57% -7,52% 1,29% 16,11% -46,28% -2,80% 2,33% ***Az alap indulása 2005.05.12. MKB HOZAMVADÁSZ NYÍLTVÉGÛ ALAP VÁLTOZÁSA* 1,15 1,05 0,95 0,85 0,75 0,65 0,55 0,45 2005.05.12. 2006.04.30. 2006.07.31. 2006.10.31. 2007.01.31. 2007.04.30. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Likvid eszköz 222 794 828 Kötvény 10 515 940 Részvény 61 491 237 Nyersanyag alapok 0 Fedezet eredménye 0 Költség -495 896 AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 0,95% AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI REÁLSZISZTÉMA ÉRTÉKPAPÍR BEF. ALAP DEUTSCHE BÖRSE AG A131024E09 FREESOFT PROSHARES ULTRASHORT NEW 2007.07.31. 2007.10.31. 2008.01.31. 2008.04.30. 2008.07.31. 2008.10.31. 2009.01.31. Nyersanyag alapok 0% Részvény 21% Kötvény 4% 2009.04.30. Az MKB Hozamvadász február hónap során jellemzôen kitettséggel rendelkezett, a negatív árfolyamhatás a forint erôsödésének volt betudható. 2009.07.31. 2009.10.31. 2010.01.31. 2010.04.30. 2010.07.31. 2010.10.31. Likvid eszköz 76% 17

MKB Bonus Közép-Európai Részvény 2 139 474 390 Ft 2,156559 Ft HU0000702964 T+3 NAP CETOP20 90%-BAN RMAX 10%-BAN 18 POLITIKA Az Alapkezelô hosszú távon az Alap tôkéjének átlagosan 90%-át közép-kelet európai vállalatok részvényeibe fekteti, a maradék részt likvid eszközök vásárlására fordítja. HOZAMOK : Évesített hozam** 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002 Alap hozama** 13,40% -0,77% 0,76% 17,97% 49,52% -46,40% 7,23% 13,91% 27,81% 33,82% 9,61% 0,52% Referenciaindex hozama** 15,72% -0,32% 2,22% 16,54% 52,60% -49,66% 13,33% 24,99% 42,03% 41,31% 8,58% 3,88% ***Az alap indulása 2003.08.29. MKB BONUS KÖZÉP-EURÓPAI RÉSZVÉNY ALAP VÁLTOZÁSA* 2,5 2,2 1,9 1,6 1,3 1,0 2003.08.29. 2006.04.30. 2006.07.31. 2006.10.31. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE 2007.01.31. 2007.04.30. Összeg (Ft) Likvid eszköz 484 777 535 Részvény 1 657 310 545 Kötvény 0 Fedezet eredménye 0 Költség -2 613 690 AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 1,23% AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI ERSTE BANK STK (CZK) KGHM POLSKA MIEDZ SA PKO BANK POLSKI SA CEZ Bank PEKAO SA 2007.07.31. 2007.10.31. 2008.01.31. 2008.04.30. Kötvény 0% Részvény 77% Likvid eszköz 23% 2008.07.31. 2008.10.31. 2009.01.31. 2009.04.30. Az MKB Bonus Közép-Európai Részvény az Észak-Afrika országaiban kialakult helyzet hatására február végén is tartotta a relatív alul súlyát, így részvény kitettsége 77,46% volt. Deviza kitettségét nem fedezte a hó végén. 2009.07.31. 2009.10.31. 2010.01.31. 2010.04.30. 2010.07.31. 2010.10.31.

MKB Európai Nyíltvégû Részvény 2 030 612 645 Ft 0,597661 Ft HU0000702931 T+3 NAP DowStoxx50 POLITIKA Az Alapkezelô az Alap tôkéjének likvid hányadon felüli részét lehetôség szerint az OECD tagállamokban székhellyel rendelkezô szervezetek európai tôzsdékre bevezetett részvényekbe fekteti be. HOZAMOK : Évesített hozam** 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002 Alap hozama** 7,95% -10,59% -5,50% -1,68% 13,36% -40,25% 2,08% 15,56% 19,84% 3,92% 22,51% -29,89% Referenciaindex hozama** 8,48% -6,02% -3,09% -2,70% 19,17% -39,80% 8,04% 14,58% 24,83% 0,36% 29,47% -39,71% ***Az alap indulása 2003.08.29. MKB EURÓPAI NYÍLTVÉGÛ RÉSZVÉNY ALAP VÁLTOZÁSA* 0,98 0,86 0,74 0,62 0,50 0,38 2003.08.29. 2006.04.30. 2006.07.31. 2006.10.31. 2007.01.31. 2007.04.30. 2007.07.31. 2007.10.31. 2008.01.31. 2008.04.30. 2008.07.31. 2008.10.31. 2009.01.31. 2009.04.30. 2009.07.31. 2009.10.31. 2010.01.31. 2010.04.30. 2010.07.31. 2010.10.31. 2011.01.31. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Összeg (Ft) Likvid eszköz 448 021 145 Kötvény 52 579 700 Részvény 1 660 842 364 Fedezet eredménye 0 Költség -3 353 276 AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 1,42% AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI Deutsche Bank Total Fina SA Siemens AG Telefonica SA BASF AG Részvény 82% Likvid eszköz 22% Kötvény 3% Az MKB Európai Nyíltvégû Részvény az Észak-Afrika országaiban kialakult helyzet hatására hó végére részvény kitettségét 82,79%-ra csökkentette. Portfolióját egyedi részvények, magyar államkötvény és látra szóló forint és deviza eszközök alkották. Deviza kitettségét nem fedezte a hónap végén. 19

MKB Észak-Amerikai Nyíltvégû Részvény 225 680 457 Ft POLITIKA Az Alapkezelô hosszú távon az alap tôkéjének átlagosan 90%-át észak-amerikai, kanadai, mexikói vállalatok részvényeibe fektetheti, a maradék részt likvid eszközök vásárlására fordítja. HOZAMOK : Nem évesített hozam** indulástól*** Alap hozama** 1,13% Referenciaindex hozama** 6,38% 1,012777 Ft HU0000709506 T+3 NAP S&P 100 90%-BAN RMAX 10%-BAN ***Az alap indulása 2010.12.11. MKB ÉSZAK-AMERIKAI NYÍLTVÉGÛ RÉSZVÉNY ALAP VÁLTOZÁSA* 1,07 1,06 1,05 1,04 1,03 1,02 1,01 1,00 0,99 0,98 2010.12.11. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE 2010.12.25. Összeg (Ft) Likvid eszköz 45 367 864 Részvény 180 734 822 Befektetési alap, ETF 0 Kötvény 0 Fedezet eredménye 0 2011.01.08. Befektetési alap 0% Részvény 80% 2011.01.22. Kötvény 0% 2011.02.05. Likvid eszköz 20% Költség -422 229 AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI EXXON Apple Computer Inc CHEVRON GE MICROSOFT Az MKB Észak-Amerikai Nyíltvégû Részvény február végére 80% részvény és 20% látra szóló forintot és devizát tartott a portfoliójában. Deviza kitettségét nem fedezte a hónap végén. 20

MKB Pagoda Tôkevédett 5 868 807 084Ft 14 854,129300 Ft HU0000704531 T+3 NAP POLITIKA Az Alap befektetôinek mérsékelt kockázatvállalás mellett nyílik lehetôsége a kínai, japán és hongkongi részvénypiacok teljesítményébôl részesedni. A nyíltvégû, határozott futamidejû MKB Pagoda Tôkevédett a zártvégû MKB Pagoda Tôkegarantált 2009.09.09-ei átalakulásával jött létre. Az Alap határozott futamidejének lejáratáig (2012.09.28) tartó folyamatos forgalmazás feltételeirôl kérjük, tájékozódjon az Alap hivatalos kezelési szabályzatának 8. pontjában. HOZAMOK : Évesített hozam** indulástól*** 2010 Alap hozama** 3,48% -2,45% 1,21% ***Az alap indulása 2009.09.14. MKB PAGODA TÔKEVÉDETT SZÁRMAZTATOTT ALAP VÁLTOZÁSA* 16 000 15 500 15 000 14 500 14 000 13 500 13 000 50% HANG SENG CHINA ENTERPRISE, 25% NIKKEI225, 25% HANG SENG 2009.09.14. 2009.10.05. 2009.10.25. 2009.11.14. 2009.12.04. PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE 2009.12.24. 2010.01.13. 2010.02.02. 2010.02.22. Összeg (Ft) 2010.03.14. 2010.04.03. 2010.04.23. 2010.05.13. 2010.06.02. 2010.06.22. 2010.07.12. 2010.08.01. 2010.08.21. 2010.09.10. 2010.09.30. 2010.10.20. 2010.11.09. 2010.11.29. 2010.12.19. 2011.01.08. 2011.01.28. Likvid eszköz 6 764 267 Betét 5 585 885 069 Részvényindex opciós konstrukció 299 862 951 Részvényindex opciós konstrukció 5% Likvid eszköz 0% Fedezet eredménye 0 Betét 95% Költség -23 705 203 PORTFÓLIÓ JELLEMZÔI Az Alapkezelô az alap portfóliójának jelentôs részét az MKB Bank Zrt.-nél lekötött betétben tartja, amely biztosítja a befektetôk számára a lejáratkori tôkevédelmet. Az alap vagyonának kisebb részébôl pedig részvényindex opciós konstrukciót vásárolt, amely a kínai, japán és hongkongi részvénypiacok teljesítményétôl függô kifizetést nyújt lejáratkor. 21

MKB Zártvégû Alapok Alap neve Alap Alap Futamidô Befektetési terület indulásának lejáratának idôpontja idôpontja Jelenleg futó tôkevédett származtatott alapok MKB Szakura 2008.04.11. 2010.10.11. 2, Japán (Tokyo REIT) index, Hong Kong-i Tôkevédett ingatlanpiacok (HSP - Hang Seng Property index) és pénzpiac MKB Zöld Bolygó 2008.06.03. 2011.06.06. Észak-Amerika, Európa, Japán Tôkevédett környezettudatos vállalatai (15 egyedi részvény) és pénzpiac MKB Panoráma 2008.06.09. 2011.06.06. Amerikai és Európai részvénypiac (S&P 500 Tôke- és Hozamvédett és Eurostoxx50) és pénzpiac MKB Gemini 2008.07.16. 2011.07.11. Amerikai részvénypiac (15 Nasdaq-on Tôke- és Hozamvédett jegyzett technológiai részvény) és pénzpiac MKB Pagoda IV 2008.08.21. 2011.08.22. Ázsiai részvénypiacok: Kínai (FTSE Xinhua Tôkevédett China 25), Japán (Nikkei 225) és Hong Kong-i (Hang Seng) rv.piac MKB Panoráma II 2008.09.25. 2011.09.26. Amerikai és Európai részvénypiac Tôke- és Hozamvédett (S&P 500 és Eurostoxx50) és pénzpiac KB Mérleg 2008.10.09. 2011.10.10. Devizapiac: magyar forint, lengyel zloty, Tôkevédett török líra és orosz rubel euróval szembeni árfolyamalakulásától függô befektetés MKB Panoráma III 2008.11.05. 2011.11.07. Amerikai, európai és japán részvénypiac Tôke- és Hozamvédett (S&P 500, Eurostoxx 50 és Nikkei 225) és pénzpiac MKB Természeti Kincsek 2009.08.07. 2012.08.07. Nyersanyagpiac (Dow Jones UBS Tôke- és Hozamvédett Commodity Index) MKB Európa Csillagai 2009.10.15. 2012.10.16. Európai Monetáris Unió Forint Tôkevédett (DJ Euro Stoxx 50 Index) 22

MKB Zártvégû Alapok Alap neve Alap Alap Futamidô Befektetési terület indulásának lejáratának idôpontja idôpontja MKB Európa Csillagai 2009.11.06. 2012.11.06. Európai Monetáris Unió Euro Tôkevédett (DJ Euro Stoxx 50 Index) MKB Természeti Kincsek II 2009.12.18. 2013.06.28. 3, Nyersanyagpiac (Dow Jones UBS Tôke- és Hozamvédett Commodity Index) MKB BRIC Tôkevédett 2010.02.26 2013.09.05. 3, Brazília, Oroszország, India és Kína Származtatott alap részvénypiacai (S&P BRIC 40 Index) MKB Iránytû Tôkevédett 2010.04.29. 2013.10.31. 3, Brazília, Oroszország, India és Kína részvénypiacai (S&P BRIC 40 euró index) MKB Pagoda V. Tôkevédett 2010.04.29. 2013.10.31. 3, Kína, Honkong, Japán részvénypiacai (FTSE Xinhua China 50, Hang Seng, Nikkei 225) MKB Természeti Kincsek 2010.07.08. 2014.01.09. 3, Nyersanyagpiac (Dow Jones UBS Euró Tôkevédett Commodity Index) MKB Természeti Kincsek 2010.07.08. 2015.12.15. 5, Nyersanyagpiac (Dow Jones UBS Hozam Plusz Commodity Index) Tôke- és Hozamvédett MKB Energia Tôke- és 2010.09.15. 2015.12.15. Energia-nyersanyagpiaci befektetés (S&P Hozamvédett GSCI nyersolaj, földgáz és fûtôolaj indexek) MKB Triász Tôke- és 2010.11.04. 2015.12.15. 1,5 hónap Német részvénypiac, Eurózóna állampapír Hozamvédett piaca és nyersanyagpiac MKB GOLD Private 2010.11.04. 2012.11.05. 2 év Részesedés a londoni aranyfixing 2 éves Banking árfolyam-alakulásából MKB Primátus Tôke- és 2010.12.20. 2015.12.15. Az eurózóna és USA részvénypiaca Hozamvédett (15 részvénybôl álló kosár) 23

Tisztelt Ügyfelünk! A múltbeli hozamok teljesítménye nem jelent garanciát az alapok jövôbeli teljesítményére. Az alapok hírlevelében az Alapkezelô saját véleménye is megtalálható, amely újabb információk megjelenése esetén természetesen változhat. A hírlevélben szereplô információk hitelesnek tartott információkon alapulnak, de azok valódiságáért az Alapkezelô nem vállal felelôsséget. Az Alapkezelô nem vállal felelôsséget a hírlevelek alapján hozott befektetési döntésekért, valamint ezek következményeiért. A befektetési alapokkal felmerülô költségekrôl (forgalmazással kapcsolatos díjak, alapkezelési-, felügyeleti-, letétkezelési-, stb. díjak), a kockázatáról és a befektetési politikájáról, az alapok tájékoztatójában, kezelési szabályzatában, valamint a forgalmazási helyeken tájékozódjon. Fogalomtár os EURIBOR, az Euró-zóna irányadó bankközi kamatlába, olyan átlagos kamatláb, amely mellett Európa elsô osztályú bankjai os euró hitelt nyújtanak egymásnak.az EURIBOR értékét a 64 legfontosabb európai bank hitelkínálatának kamatlábaiból az Európai Központi Bank szabályai alapján állapítják meg és teszik közzé naponta. Átlagos hátralévô futamidô, azaz a duration megmutatja, hogy a piaci kötvényhozamok változására milyen érzékenyen reagál az adott kötvényportfólió árfolyama. Minél nagyobb az átlagos hátralévô futamidô, annál érzékenyebben reagál a piaci hozamingadozásokra a portfólió árfolyama. Mértékegysége: év. Az alap es hozamingadozása Egy olyan statisztikai mérôszám, ami egyetlen számként fejezi ki az árfolyamok ingadozását. Azaz egy olyan érték ami egy minta átlagától való átlagos eltérés mértékét mutatja meg. CETOP20 Index Az indexet Közép-európai Blue Chip indexnek is nevezik. A kosarába 20 meghatározó cég részvényei kerülnek be a budapesti, prágai, varsói, zágrábi, ljubljanai és pozsonyi tôzsdékrôl. Dow Jones EURO Stoxx 50 Az Európai Monetáris Unió 50 meghatározó tôzsdére bevezetett cégének teljesítményét jeleníti meg. Dow Jones UBS Commodity Index, nyersanyagok határidôs kontraktusaiból áll. A részvényindexektôl eltérôen a határidôs kontraktusok általában egy meghatározott idôpontra történô szállításra szólnak. Emiatt a kontraktus kifutása elôtt a rövid határidôs kontraktus eladása és a távoli kontraktus megvétele történik. EUR Performance Index OECD tagországok által kibocsátott kötvényekbôl összeállított értékpapírportfólióindex. Hang Seng Index a hong kong-i tôzsde 33 legnagyobb vállalatának részvényét tartalmazza. Hang Seng China Enterprise Index reprezentálja a kínai részvénypiacot. Az index a 43 legnagyobb kínai vállalat részvényeit tartalmazza. IBOXX EURO Liquid Corporates Total Return Index, amely 40 tôzsdén jegyzett vállalat euróban denominált kötvényének árfolyamát követi. Ezek fele pénzügyi és fele nem pénzügyi kibocsátó kötvénye. A kötvények hitelminôsítése AAA és BBB kategória közé esik. MAX Index Az egy év feletti hátralévô futamidejû, fix kamatozású Magyar Államkötvények találhatók. Az index a kosarában található egy évnél hosszabb futamidejû állampapírok árfolyamváltozásait mutatja meg. Nikkei 225 Index a Tokiói Részvénytôzsde mutatója. Az indexben 225 vezetô japán vállalat részvénye szerepel. RAX Index A hazai részvényekbe fektetô elméleti befektetési alap törvényi korlátok figyelembe vételével kialakított portfóliójának teljesítményét mutató index. RMAX Index A három hónapnál hosszabb, de egy évet meg nem haladó futamidejû fix kamatozású államkötvények és diszkontkincstárjegyek találhatók az index kosárban. Ennek az elméleti portfóliónak az árfolyamváltozását mutatja meg. S&P 100 Index tömöríti a 100 legnagyobb kapitalizációjú részvényt, melyeket az S&P 500 Indexnek is tagjai. T nap A vételi/visszaváltási megbízás adásának napja. (Pl. a T+2 nap esetében a megbízás felvételét követô 2. banki munkanapon érvényes árfolyamon kerül elszámolásra a tranzakció.) * Alap árfolyama = egy jegyre jutó nettó eszközérték ** Forgalmazási költségek levonása elôtti egy jegyre jutó nettó eszközértékbôl számított nettó hozamok, továbbá ezen hozamokat 2006. szeptember 1. napjától 20%-os kamatadó terheli. Az éven belüli hozamok nem évesített adatok. Információ MKB Alapkezelô zrt. 1056 Budapest, Váci utca 38. Tel.: 268-7834, 268-8492, 268-8284, 268-8184 Fax: 268-7509, 268-8331 E-mail: mkbalapkezelo@mkb.hu MKB Bank Zrt. 1056 Budapest, Váci utca 38. MKB TeleBANKár: 06 40 333 666 www.mkb.hu www.mkbalapkezelo.hu