Richter Csoport 2013. I-III. negyedévi jelentés 2013. október 31.
Összefoglaló 2013. I-III. III. negyedév Konszolidált árbevétel: +5,2% ( ), +7,1% (Ft) + jó ütemű növekedés Kínában, az EU15 piacokon és az egyéb FÁK tagköztársaságokban árerózió Adózott eredmény*: +5,7% ( ), +7,5% (Ft) + bruttó fedezet növekedése marketing és K+F költségek növekedése *Anyavállalat tulajdonosaira jutó eredmény 2
Főbb pénzügyi adatok Ft Változás Változás Árbevétel 260,5 Mrd 7,1% 878,5 M 5,2% Üzleti tevékenység eredménye Adózott eredmény* 42,2 Mrd 6,2% 142,2 M 4,3% 39,9 Mrd 7,5% 134,5 M 5,7% EPS (higított) 214 7,5% 0,72 5,7% *Anyavállalat tulajdonosaira jutó eredmény 3
A konszolidált árbevétel földrajzi megoszlása Magyarország Magyarország Oroszország 30% 10% 7% Lengyelország Oroszország 10% 28% 7% Lengyelország 2012. 1-9. hó 12% Románia 2013. 1-9. hó 12% Románia 6% 7% Ukrajna EU10 8% 1% 10% Egyéb FÁK 4% 5% EU15 Kína USA Egyéb országok Ukrajna 6% 7% EU10 8% 10% Egyéb FÁK 4% 3% 5% EU15 Kína USA Egyéb országok Összesen: 243,2 MrdFt 834,7 M + 7,1% (Ft) 5,2% ( ) Összesen: 260,5 MrdFt 878,5 M 4
Eredménykimutatás MFt Változás M Változás az összes ár- 1-9. hó % 1-9.hó 9hó % bevétel %-ában Árbevétel 260.473 7,1 878,5 5,2 Bruttó fedezet 165.148 9,9 557,0 8,0 63,4 Értékesítési és marketing költségek (79.723) 723) 15,11 (268,9) 13,0 30,6 Igazgatási és egyéb működési költségek (13.872) -9,5 (46,8) -11,0 5,3 K+F költségek (30.292) 9,0 (102,1) 7,0 11,6 Egyéb bevételek és ráfordítások 901-51,5 3,0-53,1 0,3 Üzleti tevékenység eredménye 42.162 6,2 142,2 4,3 16,2 Pénzügyi tevékenység eredménye 240-55,3 0,8-55,6 0,1 Adózott eredmény* 39.865 7,5 134,5 5,7 15,3 * Anyavállalat tulajdonosaira jutó eredmény 5
Növekvő bruttó fedezet, növekvő fedezeti hányad + Átlag feletti árbevételnövekedés Kínában, az EU 15 piacokon és az egyéb FÁK tagköztársaságokban + Saját fejlesztésű készítmények arányának növekedése - A magas fedezeti hányadú USA bevételének visszaesése - Nagy-és kiskereskedelmi szegmens növekvő aránya MFt 63,4% 61,8% 250 000 200 000 150 000 100 000 50 000 0 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 12M9 13M9 Bruttó fedezet Fedezeti hányad 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% 6
Stagnáló üzleti eredményhányad Értékesítési és marketing költségek bővülő nyugat-európai hálózat Esmya piaci bevezetései S&M tevékenység Kínában MFt 70000 60000 50000 40000 16,3% 16,2% 25,0% 20,0% 15,0% Kutatási és fejlesztési költségek Forest, PregLem, bioszimiláris kutatás Amortizáció ió Esmya + Grünenthal OC-k 30000 20000 10000 0 10,0% 5,0% 0,0% 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 12M9 13M9 Üzleti tevékenység eredménye Üzleti eredményhányad 7
Gyógyszergyártás árbevétele* A növekedés fő pillérei: Kína, EU15 és Ukrajna Nőgyógyászat Sikeres termékbevezetések *Az árbevétel 89%-a Magyarországon kívüli 8
Magyarország Stabilizálódó gyógyszerpiac Forgalomnövekedés: 3,4% (Ft) Sikeres termék bevezetések MrdFt 40 30 20 Árbevétel * 10 0 2007 2008 2009 2010 2011 2012 12M9 13M9 *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 9
EU a forgalom földrajzi megoszlása* Korábbi EU-tagállamok piaci pozíciónk erősítése a 39% főbb nyugat-európai piacokon saját nőgyógyászati értékesítési és marketing hálózat 61% * A gyógyszergyártási szegmens árbevétele ** Beleértve Horvátországot Lengyelország, Románia, EU10 ** több évtizedes sikeres jelenlét lét saját specializált értékesítési hálózat 10
EU15 6,3%-os ( ) forgalom növekedés M 120 Árbevétel* Újonnan kiépített értékesítési és marketing hálózat Nőgyógyászati termékek: Richter OC portfolió, megvásárolt fogamzásgátlók, Esmya 100 80 60 40 20 0 2007 2008 2009 2010 2011 2012 12M9 13M9 *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 11
Lengyelország, Románia, EU10 Növekvő generikus verseny Árerózió Lengyelország: 4,2%-os csökkenés (PLN) Avonex licensz szerződés lejárt M 200 150 100 50 Avonex-szel korrigált forgalom: +7,7% 7% (PLN) 0 Románia: növekvő forgalom (+3,9% RON; +4,5% ) jelentős fizetési késedelmek Árbevétel* 2007 2008 2009 2010 2011 2012 12M9 13M9 Lengyelország Románia EU10** *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele ** Az éves adatok nincsenek korrigálva Horvátországgal 12
FÁK Mérsékelt forgalom növekedés (+1,2% ) Ukrajna: ütemes forgalom növekedés M 500 400 300 200 100 Árbevétel* Oroszország: 2012-ben 2007 2008 2009 2010 2011 2012 12M9 13M9 Suprax licensz szerződés Oroszország Ukrajna Egyéb tagköztársaságok lejárt 0 *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 13
Oroszország Forgalom növekedés (+4,8% RUB; +0,2% ) Suprax licensz szerződés lejárt (árbevétel kiesés: 0,5 MrdRUB / 11,6 M ) M 400 300 Áb Árbevétel* Suprax-szal korrigált forgalom (+10,0% RUB; +5,1% ) Hatékony marketing tevékenység 200 100 0 2007 2008 2009 2010 2011 2012 12M9 13M9 *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele Termelés- és raktárkapacitás növelése 14
Ukrajna, egyéb tagköztársaságok Ukrajna 9,2%-os növekedés ($) M$ hatékony promóciós tevékenység 200 150 Árbevétel* Egyéb tagköztársaságok 4,1%-os növekedés ($) 100 50 0 2007 2008 2009 2010 2011 2012 12M9 13M9 Ukrajna Egyéb tagköztársaságok *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 15
USA Mérséklődő árbevétel visszaesés (-11,3% $) M$ 200 Árbevétel* Nőgyógyászati termékcsoport meghatározó aránya 93% Plan B növekedése Finasteride kiszállítások 160 120 80 40 0 2007 2008 2009 2010 2011 2012 12M9 13M9 *A gyógyszergyártási szegmens árbevétele 16
Kína Dinamikusan bővülő gyógyszerpiac 2013-tól a JV Richter többségi tulajdonban működik 210 fős orvoslátogató hálózat Árbevétel 2013M9: 32,4 M Előszállítások (2013. I. félévben): 9,5 M 17
A gyógyszerértékesítés terápiás terület szerint Egyéb Központi idegrendszeri 17% 13% Izomlazítók Gasztrointesztinális 6% 4% 2013. 1-9. hó 26% Szív és érrendszeri 34% Nőgyógyászat Összesen: 764,9 M 18
Nőgyógyászati árbevétel régiós bontásban Magyarország FÁK Kína 30% KKE M 5% 400 14% 300 200 Grünenthal 100 portfolió 4% 28% 0 USA 11% 8% Egyéb országok EU15 Nőgyógyászati árbevétel Egyéb árbevétel Összesen: 75,9 MrdFt 256,1 M 19
Nőgyógyászat: Esmya - bevezetések Támogatott Ország Bevezetés Támogatás Németország 12Q1 12Q1 Egyesült Királyság 12Q2 12Q2 Ausztria 12Q2 12Q4 Dánia 12Q4 12Q4 Svédország 13Q1 13Q1 Hollandia 12Q3 13Q2 Franciaország 13Q3 13Q3 Spanyolország 13Q4 13Q3 Belgium 13Q3 13Q3 Magyarország 12Q2 13Q1 Cseh Köztársaság 12Q2 13Q3 Szlovákia 12Q3 13Q1 Szlovénia 12Q4 13Q2 Nem támogatott Ország Lengyelország Balti államok Bulgária Románia Norvégia Portugália Oroszország Kanada Bevezetés 12Q2 12Q3 12Q3 12Q3 12Q4 12Q3 13Q2 13Q3
Értékesítési hálózatunk fő 1800 1600 1400 1200 1000 800 600 400 200 0 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 12M9 13M9 FÁK KKE Magyarország EU15 Kína 21
Nagy-és kiskereskedelem A nagy és kiskereskedelmi szegmens árbevétele a teljes árbevétel 15%-a. A szegmens árbevételének 72%-a Romániából származik. 22
Részvénytizedelés Tartósan alacsony forgalom a BÉT-en 2012. november 15: a Richter kikerül az MSCI index-ből 2013. április 25. Éves Közgyűlés: részvénytizedelés elfogadása Részvénytizedelés értéknapja (D nap): 2013. július 16. Jegyzett tőke: átalakítás előtt: 18.637.486db x 1.000,-Ft = 18,6 MrdFt átalakítás után: 186.374.860db x 100,-Ft = 18,6 MrdFt 23
Tulajdonosi struktúra 2013. szeptember 30. Belföldi befektetők 9,37% 65,39% Nemzetközi befektetők tők 25,24% Magyar Nemzeti Vagyonkezelő Zrt. 24
Köszönjük a figyelmet! 25
Függelék Árfolyamok 26
Devizaárfolyamok alakulása 340 Ft 320 300 280 260 240 /Ft $/Ft 220 200 180 27
Árfolyamok Időszak végi 2013.09.30. 2013.06.30. 2013.03.31. 2012.12.31. 2012.09.30. /Ft 298,48 295,16 304,30 291,29 283,71 $/Ft 221,06 226,18 237,36 220,93 219,17 RUB/Ft 680 6,80 6,91 7,65 7,26 7,09 Időszaki átlag 2013. 1-6. hó 2013. 1-3. hó 2012. 1-12. hó 2012. 1-9. hó /Ft 296,5 295,9 296,1 289,1 291,3 $/Ft 225,1 225,1 224,0 225,0 227,3 RUB/Ft 7,1 7,3 7,4 7,2 7,3 28