Pénzügyi instrumentumokkal kapcsolatos standardok IAS 32 IFRS 13 2014. január 1-től Pénzügyi instrumentumok - megjelenítés és értékelés IFRS 7 2013. január 1-től Megjelenés: 2014. július, Alkalmazás: 2018. január 1. EU:? Reizingerné Dr. Ducsai Anita 2014. szeptember 18. Egyéb speciális területek: IFRS 2 és IFRS 4 Pénzügyi instrumentum A pénzügyi instrumentumok útja Szerződés vagy megállapodás, mely az egyik félnél pénzügyi eszközt, míg a másik félnél pénzügyi kötelezettséget vagy tőkeinstrumentumot eredményez. Megjelenítés Pénzügyi eszköz Pénzeszköz, részesedés, szerződésen alapuló jogok, jogosultság pénzügyi eszközök, kötelezettségek cseréjére, származékos ügyletek, saját tőkeinstrumentummal teljesítendő szerződések Besorolás Kezdeti értékelés Pénzügyi kötelezettségek Követő értékelés Szerződéses kötelmek Kivezetés
Megjelenítés Besorolás pénzügyi eszközök A gazdálkodó egység szerződéses féllé válik. - Szokásos módon történő vétel vagy eladás - Származékos termékek Hogyan? - Kötési időpont szerinti elszámolás - Teljesítési időpont szerinti elszámolás Milyen elszámolás? Eredménnyel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszköz (FVTPL) Kereskedési célú pü-i eszközök Származékos termékek Valós érték opció Milyen célból tartja az eszközt? Kölcsönök, követelések Értékesíthető pénzügyi eszközök (AFS) Kezdeti értékelés pénzügyi eszközök Követő értékelés pénzügyi eszközök Valós érték Amin vettük, tehát a tényleges piaci ár Ha a tranzakció felel meg a szokásos piaci feltételeknek, akkor értékelni kell +/- a közvetlenül kapcsolódó tranzakciós költség összegével (kivéve FVTPL) FVTPL - valós értéken, a valós érték változása az eredménnyel szemben AFS valós értéken, de a valós érték változás az egyéb átfogó eredménnyel szemben et, illetve a kölcsönöket és a követeléseket amortizált bekerülési értéken Nem jegyzett tőke, melyek valós értéke határozható meg bekerülési értéken Cash Flow teszt Más Kamat Tőketörlesztés 1. Amortizált bekerülési érték 2. Valós érték
Besorolás pénzügyi eszközök Értékelés Eredménnyel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszköz (FVTPL) Kereskedési célú pü-i eszközök Származékos termékek Valós érték opció Milyen célból tartja az eszközt? Kölcsönök, követelések Értékesíthető pénzügyi eszközök (AFS) A pénzügyi eszköz kezelésének üzleti modellje Meg kell vizsgálni, hogy a gazdálkodó a pénzügyi eszközöket a) a szerződéses CF-k (hosszabb távú) realizálása, vagy b) az eszköz valós értékének változásából eredő (rövid távú) nyereség miatt tartja. 1. Amortizált bekerülési érték 2. Valós érték Szerződéses CF beszedése A CF tőkét és kamatot tartalmaz A pénz időértékét, valamint a hitelezési kockázatot ellentételező, fennmaradó tőkeösszegre és egy adott időszakra vonatkozó kifizetéseket kell érteni alatta. Hitelviszonyt megtestesítő Valós érték opció! Tőkebefektetés Származékos ügyletek Értékelés A szerződés CF-i csak tőkét és kamatot tartalmaznak? A szerződéses CF-k realizálása a cél? Forrás: http://www.ifrs.org/current-projects/ IASB-Projects/Financial-Instruments-A-Replacement-of-IAS-39-Financial-Instruments-Recognitio/ Documents/IFRS-9-Project-Summary-July-2014.pdf *Tőke esetén választhatja az egyéb Átfogó eredménnyel szembeni elszámolást is, FVTOCI A szerződéses CF-k realizálása vagy értékesítés? Átsorolás KIZÁRÓLAG hitelviszonyt megtestesítő eszközt lehet átsorolni FVTPL és amortizált bekerülési érték között. 1. Üzleti modell megváltozása 2. Átsorolás Valós érték opció? Amortizált bekerülési érték Valós érték az eredményen keresztül FVTPL * Valós érték opció? Valós érték az egyéb átfogó eredménnyel szemben FVTOCI
Értékvesztés Értékvesztés Alapelv Amortizált bekerülési értéken lévő eszközök esetén: értelmezhető Egyéb átfogó eredménnyel szemben valós értéken értékelt eszköz esetén: mérlegelés Objektív bizonyíték arra vonatkozóan, hogy egy meghatározott pénzügyi eszközből származó, várható jövőbeni CF-k a bekerülést követően történt események hatására visszaestek. Alapelv AFS -> FVTOCI, de az értékvesztés miatti változás az Amortizált bekerülési értéken lévő eszközök esetén: értelmezhető eredményben! Egyéb átfogó eredménnyel szemben valós értéken értékelt eszköz esetén: mérlegelés EZT AZ hatályon kívül helyezte! Objektív bizonyíték arra vonatkozóan, hogy egy meghatározott pénzügyi eszközből származó, várható jövőbeni CF-k a bekerülést követően történt események hatására visszaestek. Összege A könyv szerinti érték és a jövőbeni várható CF-k eredeti effektív kamatlábbal diszkontált jelenértéke közötti különbözet. Összege A könyv szerinti érték és a jövőbeni várható CF-k eredeti effektív kamatlábbal diszkontált jelenértéke közötti különbözet. Értékvesztés ÚJ! Pénzügyi kötelezettség Nyitott portfóliókra elszámolt értékvesztés Benne szereplő eszközök cserélődhetnek. A várható veszteséget a portfólió teljes élettartama alatt kell elszámolni. Benne szereplő eszközök súlyozott átlaga. Belátható időn belül realizálódik Valós értéken értékelt kötelezettségek értékváltozásának elszámolása - Kereskedési célú pénzügyi kötelezettség - Származékos termék - Valós érték opcióval értékelt kötelezettség Eredménnyel szemben ÚJ! Hitelezési kockázat Változása miatt - OCI Fennmaradó az eredménnyel szemben
Egyéb témák Ellenőrző kérdés Származékos ügyletek Fedezeti ügyletek LEGKÖZELEBB! Mennyi lesz annak a 3000 eurós névértékű kötvénynek a bekerülési értéke, amit 10%-os diszkonttal bocsátottak ki,és 100 euró közvetítői jutalékot is ki kellett fizetni a tranzakcióhoz kapcsolódóan? Ha a)cf realizálása a cél? b)ki szeretné használni a valós érték változását, tehát értékesíteni szeretné? a) Amortizált bekerülési érték: 3000*0,9 + 100 = 2 800 euró b) Mivel FVTPL eszköz, a bekerülési érték 2 700 euró, a 100 pedig a bekerüléskor ráfordítás Köszönöm a megtisztelő figyelmet!