Worldselect One First Selection A Worldselect One részalapja, változó tőkéjű befektetési társaság (a Részalapok ) Létrejött 2004. július 21-én. EGYSZERŰSÍTETT TÁJÉKOZTATÓ 2010. MÁRCIUS Ez az egyszerűsített tájékoztató általános információkat tartalmaz a részalapról és a Részalapokról. További információ a teljes tájékoztatóban található illetve az éves és féléves beszámolókban, amelyek ingyenesen beszerezhetők a BNP Paribas Asset Management Luxembourgtól (33, rue de Gasperich, L-5826 Howald-Hesperange, Luxemburgi Nagyhercegség). Jogi forma: Pénzügyi év: Alapító: ÁLTALÁNOS INFORMÁCIÓK A Worldselect One részalapja, változó tőkéjű befektetési társaság, mely több részalapból áll, és amely a kollektív befektetési vállalkozásokra vonatkozó 2002 december 20-i törvény 1. részének hatálya alá tartozik. A Részalapok korlátlan időtartamra létesültek. Április 1-jén kezdődik és a következő naptári év március utolsó napján ér véget. BNP Paribas S.A. 16, boulevard des Italiens, F-75009 Párizs Befektetési alapkezelő: BNP Paribas Asset Management Luxembourg («BNPP AM Lux») 33, rue de Gasperich, L-5826 Howald-Hesperange, Luxemburgi Nagyhercegség A BNP Paribas Asset Management Luxembourg új neve BNP Paribas Investment Partners Luxembourg lesz. A Részalapok befektetőt értesíteni fogják a névváltoztatás időpontjáról. Letétkezelő: Könyvvizsgáló: Felügyelő hatóság: BNP Paribas Securities Services, Luxemburgi fióktelep 33, rue de Gasperich, L-5826 Howald-Hesperange, Luxemburgi Nagyhercegség. PricewaterhouseCoopers 400, route d Esch, L-1014 Luxembourg, Luxemburgi Nagyhercegség Commission de Surveillance du Secteur Financier (www.cssf.lu) BEFEKTETÉSI INFORMÁCIÓ Befektetési célkitűzés A Wordselect One First Selection a nettó eszközök maximális értéknövekedésére törekszik. Befektetési politika A Worldselect One First Selection nevű részalap többségében európai és nemzetközi értékpapírokba befektető kollektív befektetési formák ( KBF -k) befektetési jegyeibe fekteti be az eszközeit. A részalap a szükséges mértékben tarthat likvid pénzügyi eszközöket mind a referencia-devizanemében, mind minden más olyan devizában, amelyben befektetéseket eszközöl. Befektetési politikája keretei között valamint biztosítéki céllal a teljes tájékoztató 2. és 3. sz. függelékében leírt határidős ügyleteket is köthet. Felhívjuk a potenciális befektetők figyelmét arra, hogy a határidős ügyletekbe történő befektetés fokozott kockázattal járhat. A befektetési politika rendelkezéseitől a fentiekben meghatározott módon, el lehet térni a részalap megszűnését vagy összeolvadását megelőző két hónapban. 1
Referencia-devizanem A részalap devizaneme az euró. Kockázati profil A potenciális befektetőket kérjük, hogy figyelmesen olvassák el a tájékoztatót teljes egészében, mielőtt bármely befektetésbe fognának. Nem lehet szavatolni, hogy a Részalapok részalapjai elérik befektetési célkitűzéseiket, és a korábbi teljesítmény nem garantálja a jövőbeni eredményeket. A befektetéseket továbbá befolyásolhatják a devizakorlátozást vagy az adózást (beleértve a forrásadót is) szabályozó szabályok és rendeletekben történő változások, és a gazdasági vagy monetáris politikában történő változások. Végül tájékoztatjuk a befektetőket, hogy előfordulhat, hogy a részalapok teljesítménye nem éri el a kitűzött célt, és a befektető nem kapja vissza a befektetett tőke teljes összegét (levonva a befizetett jegyzési díjat). A konkrét kockázatok, amelyeknek a részalap ki van téve, az alábbiakban találhatók. Részvénykockázat: A részvénypiacok jelentősen ingadozhatnak nagymértékű árfolyamemelkedések vagy -csökkenések következtében, és ez közvetlen hatást gyakorol a részalap nettó eszközértékére. Ez azt jelenti, hogy amikor a részvénypiacok szélsőségesen volatilok, a részalap nettó eszközértéke lényeges ingadozást mutathat. A másik félhez kapcsolódó kockázat: Ez a kockázat arra vonatkozik, hogy a másik félnek, akivel az Alapkezelő üzletet köt, milyen a minősége, különös tekintettel a pénzügyi eszközök elszámolására/átadására vagy a pénzügyi határidős szerződések megkötésére. A kockázat azt tükrözi, hogy a másik fél milyen mértékben tudja tiszteletben tartani a kötelezettségvállalásait (kifizetés, átadás, visszafizetés stb.). Árfolyamkockázat: A részalap a referencia-devizanemtől különböző pénznemben meghatározott eszközökkel rendelkezik. Ezt befolyásolhatják a referencia-devizanem és az ezen más pénznemek közötti átváltási árfolyamban vagy a devizaellenőrző szabályokban történő változások. Ha annak a devizanemnek, amelyben az eszközt meghatározták, az értéke növekszik a részalap referencia-devizanemével szemben, az ennek megfelelő érték a referencia-devizanemben szintén növekszik. És viszont, a devizanem értékcsökkenésének eredménye az értékpapírral megegyező érték csökkenése a referencia-devizanemben. garancia arra, hogy az alapkezelő által az árfolyamkockázatok fedezése céljából kivitelezett tranzakciói 100%-an sikeresek lesznek. A derivatívákhoz kapcsolódó kockázatok A részalap, a tájékoztató 2. és 3. sz. függelékének feltételeit betartva határidős ügyleteket és módszereket alkalmazhat (különösen az értékpapírokra vonatkozó opciós utalványokat, értékpapírokat, kamatlábakat, pénznemet, inflációs és volatilitás-swapügyleteket és más derivatívákat, árfolyamkülönbözeti szerződéseket (CFD), nemteljesítési csereügyleteket (CDS), határidős ügyletek, és értékpapír-, kamatláb- és opciós ügyleteket stb.) a stabil portfóliólezelés és/vagy a diverzifikáltság javítása érdekében. A részalap viseli az ilyen befektetésekhez kapcsolódó kockázatokat és költségeket. Ha a részalap nem fedezeti célra alkalmazza a derivátumokat, az növelni fogja a volatilitás kockázatát és megteremtheti a másik félhez kapcsolódó kockázatot. Ezen túlmenően a részalap azonnali és határidős OTC-ügyleteket is végrehajthat indexekre vagy más pénzügyi eszközökre, továbbá swapügyleteket indexekre vagy egyéb pénzügyi eszközökre olyan vezető bankokkal vagy brókerekkel, akik másik félként működve erre a területre specializálódtak. Bár a kérdéses piacok nem feltétlenül tekinthetők volatilisebbeknek, mint az egyéb határidős piacok, a kezelő kevésbé védett az ezeken a piacokon való hibáktól, mert az e piacokon forgalmazott szerződésekért nem vállal garanciát elszámolási szerv. 2
A befektetési stratégiákhoz kapcsolódó kockázatok A részalap befektethet a BNP Paribas csoport vagy harmadik fél alapjaiba, és hozamuk a pénzügyi piacnak való kitettségük miatt ingadozhat. Befektetői profil A Worldselect One First Selection részalap befektetési jegyei mind lakossági, mind intézményi befektetők számára elérhető. A részalap olyan befektetők felé irányul, akik nemzetközi részvénypiacokba való befektetéseken keresztüli tőkenövekedést keresnek olyan kockázatmegosztásos portfólióval, amely nagyjából lefedi az egész befektetési spektrumot. KERESKEDELMI INFORMÁCIÓK Befektetési jegy kategóriák Kategória Hozamfizetési Jegyzésre jogosult személyek politika Tőkésítés Minden befektető Minimum befektetések Kategória Kezdeti minimum befektetés Későbbi minimum jegyzés Minimum részesedés 2,500 EUR kivétel a megtakarítási programba való kezdeti tőkejegyzés: 500 EUR 1 befektetési jegy 500 EUR Az Igazgatótanács saját belátása szerint bármikor határozhat úgy, hogy eláll a fenti minimum értékektől. Ha egy befektető részesedése a fent meghatározott minimumösszegek alatti, az Igazgatótanács úgy határozhat, hogy visszaváltja az adott befektető részesedését az alapító okirat 10. cikkében és a III. szakaszban leírt kötelező visszaváltási eljárásnak megfelelően. 3. A teljes tájékoztató A befektetési jegyek visszaváltása szakasza. Költségek és díjak a) A befektetőt terhelő jegyzési, átváltási és visszaváltási díjak A RÉSZALAPOT MEGILLETŐ DÍJAK Jegyzési jutalék (1) Visszaváltási jutalék (1) (2) KIVÉVE ha visszaváltás/átváltás nagyobb, mint az érintett alap eszközértékének 10 %-a az adott Értékelési Napon max. 1% (3) A FORGALMAZÓT MEGILLETŐ DÍJAK (4) Eladási jutalék max. 5% Visszaváltási jutalék Átváltási jutalék Egy adott részalapon belül, befektetési jegy osztályok vagy kategóriák között Részalapok között, egy adott kategórián belül vagy engedélyezett kategóriák között (a jegyzési és/vagy visszaváltási jutalékon felül) max. 1% (5) 3
(1) A jegyzési és visszaváltási jutalékok célja az, hogy fedezzék a befektetésekkel illetve azok megszüntetésével járó összes olyan költséget, amely az adott részalapot terheli, és amely az eladási és visszaváltási igényekből eredeztethető. (2) A visszaváltási jutalék ugyanolyan feltételek mellett fizetendő azon átváltási tranzakciók esetén is, amikor a befektetési jegy visszaváltása és eladása azonos időpontban történik. (3) Ezen százalékos tétel fizetendő minden visszaváltási és átváltási kérelem után, amely egy meghatározott Értékelési Napon beérkezik. (4) A BNPP AM Luxnak a forgalmazási funkciójáért történő díjazását az alábbi b) pontban felsorolt kezelési és forgalmazási díjak tartalmazzák. (5) Ez az összeg azonban magasabb is lehet, amennyiben az eredeti részalap eladási jutaléka kevesebb volt, mint a megadott maximális érték. Ilyen esetekben az átváltási jutalék nem haladhatja meg a maximális díj és a forgalomba hozatalkor alkalmazott díj különbségét. b) Éves költségek és díjak; teljes költséghányad Kategória Kezelési és forgalmazási díjak (1) Egyéb költségek (2) Összköltség A 2008-2009-es év hányada (3) max. 1,85% max. 0,35% 4,61% (1) Ez az BNPP AM Luxnak havi részletekben fizetendő maximális éves díj. Ezt minden egyes kategóriában alaponként számítják ki az előző hónap átlagos nettó eszközértéke alapján. Az alapkezelők, az al-alapkezelők és a fő forgalmazó díjazását a BNPP AM Luxnak fizetett díj tartalmazza. (2) Ez a tétel csak a Letétkezelő díjait (tranzakciós díjak és költségek nélkül), a BNPP AM Lux díjait a kezelési tevékenységéért és a regisztrációs adót ( taxe d abonnement ) tartalmazza 0,05%-os évi kamattal számítva. (3) A részalap nettó eszközei működési összköltségének hányada a pénzügyi év folyamán. c) Közvetett költségek Minden egyes részalapnak az ÁÉKBV és/vagy egyéb KBF-ek befektetési jegyeibe való befektetései megduplázhatják a befektető számára a költségeket, ilyenek lehetnek a forgalmazási, a visszaváltási, a letétkezelői, az ügyvezetési és az igazgatási díjak. Az olyan célalapok kezelési díjai, amelyeket harmadik személyek vagy a BNP Paribas csoport hoznak létre, és amelyekbe a Részalapok nettó eszközértékük 10%-át meghaladó mértékben fektethetnek be, nem haladhatják meg a 2,5%-ot (adók nélkül számítva). Ezen felül sem vásárlási, sem visszaváltási díj nem számítható fel akkor, ha a célalapokat közvetlenül vagy közvetve ugyanaz az alapkezelő vagy egy másik olyan társaság alapkezeli, amely az alapkezelő kapcsolt vállalkozása, valamilyen közös irányítás vagy ellenőrzés vagy lényeges közvetlen vagy közvetett tulajdonrészesedés miatt. Nettó eszközérték; a forgalmazásra, a visszaváltásra és az átváltásra vonatkozó információk A hét minden olyan napjának, amely Luxemburgban banki munkanap (a továbbiakban Értékelési Nap ) megfelel egy nettó eszközérték (NAV), amely ezen a napon érvényes, illetve ezen a napon kerül kiszámításra. A Wordselect One First Selection részalap befektetési jegyei az adott Értékelési Nap nettó eszközértékén vásárolhatók és adhatók el. A megbízások központosítása A megbízások végrehajtására vonatkozó NAV időpont A NAV közzétételének időpontja A kifizetés időpontja D 2, 12:00 óra. (1) (2) D (1) D (1) Az Értékelési Napot követő maximum három banki munkanap (D + 3) (1) 4
(1) D = Értékelési Nap (2) Luxemburgi idő. Nettó eszközértékek rendelkezésre állnak a Részalapok székhelyén, az Alapkezelőnél, adott esetben a kifizetőhelyként működő bankoknál vagy a következő vweboldalon: www.bnpparibas-ip.com. Az átváltási kérelmekre ugyanazok a feltételek vonatkoznak, mint a forgalmazásra és a visszaváltásra. A befektetési jegy átváltása nem más, mint egyidejű visszaváltás és eladás. Adózás Az érvényben lévő jogszabályok és rendelkezések alapján a Részalapokra kizárólag a regisztrációs adó (taxe d abonnement) vonatkozik, 0,05%-os évi kamattal számítva, amely negyedévenként fizetendő a Részalapoknak az adott negyedév végi nettó eszközértéke alapján számítva, továbbá a külföldi bevételeire vonatkozó forrásadó, amit a származási országában kell kifizetnie. 2005. július 1-je óta, amint azt a megtakarításokból származó kamatjövedelem adóztatásáról szóló 2003/48/EK 2003. június 3-i irányelvnek a luxemburgi jogszabályokba való 2005. június 21-i átültetése előírja, a forrásadó az olyan megtakarításokból származó kamatjövedelemre is vonatkozik, amely kamatkifizetés formájában luxemburgi kifizetőtől érkezett olyan tényleges kedvezményezettek útján, akik magánszemélyek, és akik adóilletőségi helye egy Luxemburgtól különböző uniós tagállam. Luxemburgban az ilyen bevételek forrásadójának adókulcsai a következők: 2008. június 30-ig 15%, 2011. június 30-ig 20%, és 2011. július 1-jétől 35%. Az érdeklődő ügyfeleknek azt tanácsoljuk, hogy kérjenek felvilágosítást azokkal a jogszabályokkal és rendelkezésekkel kapcsolatban (például adó- vagy devizajogszabályok), amelyek az ügyfél lakóhelye és/vagy székhelye szerinti országban a befektetési jegyek jegyzésére, vásárlására, tulajdonlására és eladására vonatkoznak. A befektetőknek saját adóbevallásukat az adózási szempontból vett illetőség szerinti országban kell benyújtaniuk. További információk Az érdeklődő ügyfelek további információkat a következő címen szerezhetnek: BNP Paribas Asset Management Luxembourg, 33, rue de Gasperich, L-5826 Howald-Hesperange, Luxemburgi Nagyhercegség. A RÉSZALAP HOZAMA Kategória 2006 2007 2008 2009 8,23% -3,91% -45,78% 30,74% A hozamadatokat a teljes naptári év alapján számolták ki, a költségeket levonva. Ezek a számadatok nem tartalmazzák a befektetési jegyek kibocsátásával és visszaváltásával kapcsolatosan kapott jutalékokat, díjakat és költségeket. A Részalapok befektetéseire hatással vannak a piaci ingadozások, ami azt jelenti, hogy előfordulhat, hogy a befektetők nem kapják vissza a teljes összeget, amelyet eredetileg befektettek. A korábbi hozamok nem garantálják a jövőbeli eredményeket. 5