CIG PANNÓNIA CSOPORT BIZTOSÍTÓK

CIG PANNÓNIA CSOPORT BIZTOSÍTÓK NEGYEDÉVES TÁJÉKOZTATÓ 2017. NEGYEDIK NEGYEDÉV 2018. február 20.

1. Összefoglaló Jelen tájékoztató célja, hogy a CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt. és a CIG Pannónia Első Magyar Általános Biztosító Zrt. (továbbiakban: EMABIT) magyar számviteli törvény szerint készített, nem auditált és nem konszolidált adatait nyilvánosságra hozza. A CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt. jelen tájékoztatótól elkülönülten hozza nyilvánosságra 2017. évi negyedik negyedéves jelentését. A jelentésben a jogszabályban megkövetelt, a nemzetközi pénzügyi beszámolási standardok (EUIFRS-ek) szerinti konszolidált, nem auditált 2017. évi negyedik negyedéves adatait publikálja. 2017. június 30-án a Fővárosi Törvényszék Cégbírósága bejegyezte a Pannónia Életbiztosító Zrt. beolvadását a CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt.-be, illetve a Pannónia Általános Biztosító Zrt. beolvadását a CIG Pannónia Első Magyar Általános Biztosító Zrt.-be. Az átalakulás időpontja 2017. június 30. A beolvadással a Pannónia Életbiztosító Zrt. megszűnt, vagyona a CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt.-re, mint általános jogutódra szállt át. A CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt. változatlan társasági formában, nyilvánosan működő részvénytársaságként működik tovább, a tisztségviselők személye és a társaság jegyzett tőkéje sem változik. A Pannónia Általános Biztosító Zrt. beolvadását követően szintén megszűnt, vagyona a CIG Pannónia Első Magyar Általános Biztosító Zrt.-re, mint általános jogutódra szállt át. A CIG Pannónia Első Magyar Általános Biztosító Zrt. változatlan társasági formában, zártkörűen működő részvénytársaságként működik tovább, a tisztségviselők személye és a társaság jegyzett tőkéje sem változik. Az átvevő társaságok jelen tájékoztatóban szereplő eredménykimutatásai tartalmazzák az átvevő társaságok 2017. 1-12. havi eredményét valamint a beolvadó társaságok tevékenységéből a beolvadást követően származó 7-12. havi eredményt. 2017. év négy negyedévének főbb eredményei, eseményei: CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt. A Biztosító legfontosabb eredményei (adatok millió forintban) 2017.12.31 (A) 2016.12.31 (B) Változás (A - B) Bruttó díjelőírás 15 898 13 535 2 363 Biztosítástechnikai eredmény (igazgatási költségek nélkül) 2 179 1 969 210 Igazgatási költségek -1 295-1 020-275 Biztosítástechnikai eredmény 884 949-65 Nem biztosítástechnikai eredmény 72-105 177 Kapott osztalék 222 251-29 Részesedés értékvesztés visszaírása 983 0 983 Adózás előtti eredmény 2 161 1 095 1 066 Adófizetési kötelezettség -82-30 -52 Adózott eredmény 2 079 1 065 1 014 CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 2

- A Biztosító bruttó díjbevétele az előző év hasonló időszakához viszonyítva, elsősorban a beolvadásnak köszönhetően 17 százalékkal nőtt A bruttó díjbevétel 2017-ben 15 898 millió forint, melynek meghatározó része rendszeres díj, 13 423 millió forint; emellett az eseti/egyszeri díjak összege 2 475 millió forint. A biztosítástechnikai eredmény 11 százalékkal növekedett az előző évhez képest. - A Biztosító adózott eredménye 95 százalékkal nőtt a megelőző évhez képest. Ennek fő oka, hogy a korábban az EMABIT részesedésre elszámolt értékvesztés teljes mértékben visszaírásra került, mivel a befektetés fordulónapra készített diszkontált cash-flow alapú értékelése szerint annak értéke jelentősen meghaladja a bekerülési értéket. Ezen egyszeri hatás nélkül az adózótt eredmény 3 százalékkal nőtt a megelőző évhez képest, mely eredmény tartalmazza a Pannónia Életbiztosító beolvadása során keletkező, szervezeti átalakításhoz kapcsolódó igazgatási többletköltségeket is. A Pannónia Biztosítók integrációja sikeresen lezajlott, a Biztosító a veszteségesen működő Pannónia Biztosítók beolvasztása mellett is növelni tudta eredményét. CIG Pannónia Első Magyar Általános Biztosító Zrt. A Biztosító legfontosabb eredményei (adatok millió forintban) 2017.12.31 (A) 2016.12.31 (B) Változás (A-B) Bruttó díjelőírás 8 744 5 934 2 810 Biztosítástechnikai eredmény (igazgatási költségek nélkül) 1 516 542 974 Igazgatási költségek -575-349 -226 Biztosítástechnikai eredmény 941 193 748 Adózott eredmény 439 203 236 - Az EMABIT 2017-ben 8 744 millió forint bruttó díjbevételt ért el, 47 százalékkal többet, mint a megelőző évben. 2017-ben az EMABIT jelenléte a külföldi piacokon stabil, így a tavalyi jelentős növekedés után, idén további 11%-ot növekedett. A bruttó díjelőírása a határon átnyúló tevékenységből megközelíti az 2,6 milliárd forintot. - Az Biztosító belföldi bruttó díjelőírása jelentősen, több mint 70 százalékkal megugrott. Ez egyrészt a féléves számokban megmutatkozó sikeres fúziónak köszönhető, mely során az új termékek 1,2 milliárd forinttal növelték az EMABIT díjelőírását a második félévben. Másrészt növekedés következett be a már működtetett termékeknél is (casco, vagyon, szállítmány, kezesség, kiterjesztett garancia és gap termékek), mellyel összesen több mint 2,5 milliárddal nőtt a belföldi díjelőírás. - Az akvizíció során beolvadt és megtartott portfólió közel 600 millió forinttal növelte az EMABIT biztosítástechnikai eredményét (igazgatási költségek nélkül) az állományértékesítés bevételével együtt. - Több, mint megkétszerezte adózott eredményét az EMABIT. Az eredményre jelentős hatása volt az Aegon Magyarország Általános Biztosító Zrt-nek értékesített portfolióból származó egyszeri eredménynek, valamint a költségek emelkedésének. A beolvadás során felmerült többletköltségek az Általános Biztosítónál is jelentősen megemelték az igazgatási költségeket. CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 3

További események: - A CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt. B és C sorozatú kamatozó részvényeinek törzsrészvényre történő átalakítása, valamint ehhez kapcsolódóan az új részvények kibocsátásásából származó részvények KELER általi keletkeztetésére 2017. október 26-án került sor. A Budapesti Értéktőzsde a megkeletkeztetett, összesen 8.012.370 darab, egyenként 40 forint névértékű, 320.494.800 forint össznévértékű dematerializált, névre szóló törzsrészvényt 2017. október 27. napjával vezette be a tőzsdei kereskedésbe. - Együttműködési keret-megállapodást kötött a CIG Pannónia Első Magyar Általános Biztosító Zrt. és a China Reinsurance Corporation. Az együttműködés keretében a felek a hazánkban működő kínai érdekeltségű nagyvállalatok és beruházások biztosítási és viszontbiztosítási igényeinek kiszolgálását kívánják közösen tovább fejleszteni. Mérlegfordulónap utáni események: - A CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt. a Társaság közgyűlése által 2017. szeptember 26-án elhatározott alaptőke leszállítást a cégbíróság 2018. január 11-i végzésével bejegyezte, a Társaság alaptőkéje összesen 13.333.320,- Ft összeggel csökkent. Az alaptőke-leszállítást a Társaság olyan módon hajtotta végre, hogy a Társaság tulajdonában álló, 333.333 db dematerializált, szavazati jogot biztosító, egyenként 40 Ft névértékű, névre szóló, "A" sorozatú törzsrészvényt bevonta. A részvények bevonásával a Társaság a kamatozó részvények átváltásával forgalomba kerülő törzsrészvények számát kívánja csökkenteni. Az alaptőke-leszállítás a Társaság részvényeseinek részvénytulajdonát nem érinti. A Társaság alaptőkéje a leszállítást követően 2.838.489.600 Ft. - A CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt. Igazgatósága 2018. január 30-án - a Közgyűlés döntését követően döntött arról, hogy a CIG Pannónia stratégiai együttműködési megállapodást köt a KONZUM Befektetési és Vagyonkezelő Nyrt.-vel. A Társaság 2018. január 30-i rendkívüli közgyűlésének döntése értelmében zárkörű alaptőke-emelést hajt végre. Az alaptőke-emelés célja, hogy a CIG Pannónia a KONZUM-mal való stratégiai partnerség kialakításán keresztül megerősítse tőkehelyzetét, továbbá újabb értékesítési csatornákat érjen el üzletszerzési kapacitásának növelése érdekében. Ez a CIG Pannónia stabilitásának, lehetséges akvizíciós terveinek, valamint a hosszú távú fejlődésnek is jelentős új forrása, illetve biztosítéka lehet. A kereszttulajdonlás az együttműködés lényeges feltételét jelenti. A kereszttulajdonláshoz szükséges tranzakciókat a felek a 2017. december 12.-én bejelentett részvényárfolyamon kívánják megvalósítani. A Társaság a zárkörű alaptőke-emelés során összesen 23.466.020 db egyenként 40 Ft névértékű és 350 Ft kibocsátási értékű, A sorozatú névre szóló, szavazati jogot biztosító, dematerializált törzsrészvényt bocsát ki. A kibocsátott új részvények jegyzésére kizárólag a KONZUM Befektetési és Vagyonkezelő Nyrt. jogosult, amely így 24,85 százalékos tulajdont szerez a CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt.-ben A stratégiai partnerség megvalósítása érdekében a közgyűlés felhatalmazásával a CIG Pannónia 3.000 forinton rögzített árfolyamon 1.368.851 darab egyenként 25 Ft névértékű részvényt vásárol a KONZUM PE Magántőkealaptól, ezáltal 6,16 százalékos tulajdonrészt szerezve a KONZUM Nyrt-ben. A stratégiai megállapodás értelmében a felek, mint a hazai nyilvános értékpapírpiac szereplői kölcsönösen elősegítik egymás gazdasági tevékenységét, sikeres és nyereséges működését, illetve piaci pozícióinak javítását. Elsődleges céljuk a részvényesi érték maximalizálása. A működés alapelveiként kölcsönösen elfogadják a magas színvonalú vállalatirányításon keresztül megvalósuló transzparens működést, a megfelelő likviditással és magas közkézhányaddal bíró tőzsdei jelenlét fenntartását, továbbá a fenntartható növekedés biztosítását. Budapest, 2018. február 20. CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 4

2. CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt. pénzügyi kimutatások A Biztosító eredménykimutatásának fő sorai millió forint Megnevezés 2017.12.31 (A) 2016.12.31 (B) Változás (A - B) Bruttó díjelőírás 15 898 13 535 2 363 Bruttó szerzési költségek -2 591-2 176-415 Elhatárolt szerzési költségek változása 204-68 272 Károk és szolgáltatások -11 572-8 000-3 572 Bruttó tartalékváltozások -4 792-5 734 942 Biztosítástechnikai befektetési eredmény 4 267 3 738 529 Igazgatási költségek -1 295-1 020-275 Viszontbiztosítási és egyéb biztosítástechnikai eredmény 765 674 91 Biztosítástechnikai eredmény 884 949-65 Nem biztosítástechnikai és befektetési eredmény 72-105 177 Kapott osztalék 222 251-29 Részesedés értékvesztés visszaírása 983 0 983 Adózás előtti eredmény 2 161 1 095 1 066 Adófizetési kötelezettség -82-30 - 52 Adózott eredmény 2 079 1 065 1 014 CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 5

A Biztosító mérlegének fő sorai Megnevezés 2017.12.31 (A) 2016.12.31 (B) millió forint Változás (A - B) Immateriális javak 792 746 46 Befektetések 14 703 6 446 8 257 A befektetési egységekhez kötött (unit-linked) életbiztosítások szerződői javára végrehajtott befektetések 72 721 60 317 12 404 Követelések 2 242 2 484-242 Egyéb eszközök 3 181 1 532 1 649 Aktív időbeli elhatárolások 1 356 991 365 Eszközök összesen: 94 995 72 516 22 479 Saját tőke 9 387 6 426 2 961 Biztosítástechnikai tartalékok 8 856 3 033 5 823 Meg nem szolgált díjak tartaléka 363 119 244 a) bruttó összeg 402 171 231 b) viszontbiztosítóra jutó tartalékrész (-) -39-52 13 Matematikai tartalékok 5 242 442 4 800 a) bruttó összeg 5 242 442 4 800 b) viszontbiztosítóra jutó tartalékrész (-) 0 0 0 Függőkár tartalékok 513 73 440 a) bruttó összeg 660 188 472 b) viszontbiztosítóra jutó tartalékrész (-) -147-115 -32 Díj-visszatérítési tartalékok 100 5 95 a) bruttó összeg 100 5 95 b) viszontbiztosítóra jutó tartalékrész (-) 0 0 0 Egyéb tartalékok 2 638 2 394 244 a) bruttó összeg 2 638 2 394 244 b) viszontbiztosítóra jutó tartalékrész (-) 0 0 0 Biztosítástechnikai tartalékok a befektetési egységekhez kötött (unit-linked) életbiztosítás szerződői javára 72 721 60 317 12 404 Céltartalékok 192 43 149 Kötelezettségek 2 003 1 032 971 Passzív időbeli elhatárolások 1 836 1 665 171 Források összesen: 94 995 72 516 22 479 CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 6

A beszámolási időszakban a Biztosító bruttó díjbevétele 15 898 millió forint volt, amely előző év időszaki teljesítményénél 2 363 millió forinttal jobb. Ebből 14 283 millió forint a befektetéshez kötött életbiztosítások díjbevétele (melyből 3 578 millió forint a nyugdíjbiztosítás), 1 356 millió forint a hagyományos életbiztosítások díjbevétele (melyből 425 millió forint a nyugdíjbiztosítás) és 259 millió forint egészségbiztosítási díjbevétel. Új értékesítés Új szerzések állománydíja (millió Ft) 2017.12.31 (A) 2016.12.31 (B) Változás (A - B) Változás % (A - B) / B Befektetéshez kötött életbiztosítások: 2 736 1 799 937 52% Hagyományos biztosítások: 213 182 31 17% Összes állománydíj (millió Ft): 2 949 1 981 968 49% A 2017-ben eladott életbiztosítási szerződések esetén a saját hálózat teljesítménye 48 százalékot, a független csatorna 40 százalékot, míg a banki csatorna 12 százalékot tett ki. Az értékesített szerződések első éves díjaiból származó bruttó díjbevétel 2 571 millió forint, mely 51 százalékos növekedés 2016-hoz (1 701 millió forint) képest. A portfolióban a korábbi években kötött szerződések megújítási díjai összességében 3 százalékkal növekedtek 2016-hoz képest. A megújításokból származó 2017. évi bruttó díjbevétel 10 851 millió forint, szemben a 2016-os év 10 515 millió forintjával. Az eseti/egyszeri díjak a 2016. évi eseti díjbevétel 188 százalékát, 2 475 millió forintot értek el. A teljes díjbevételen belül az eseti/egyszeri díjak aránya 10 százalékról 16 százalékra nőtt az előző évhez viszonyítva. A ráfordítások között az egyik legjelentősebb tétel a károk és szolgáltatások ráfordítása (11 572 millió forint), amelyből 9 965 millió forint a befektetéshez kötött életbiztosítások részleges- és teljes visszavásárlása és 280 millió forint ezen termékek lejárati kifizetése. Szintén jelentős hatással bír az eredményre a bruttó tartalékváltozások ráfordítása (4 792 millió forint). A befektetési egységekhez kötött életbiztosítási tartalékok (4 119 millió forint), a matematikai tartalékok (545 millió forint), az egyéb biztosítástechnikai tartalékok (204 millió forint) és az eredménytől függő díj-visszatérítési tartalékok (5 millió forint) növekedtek az év során. Míg a függőkár tartalékok (-2 millió forint), a törlési tartalékok (-5 millió forint) és a meg nem szolgált díjtartalékok (-74 millió forint) csökkentek. Az ügyfelek várható hűségbónusz kifizetésére képzett, korábbi években az eredménytől független díjvisszatérítési tartalékok között kimutatott számviteli tartalékot 2016 végétől a Biztosító az egyéb biztosítástechnikai tartalékok között mutatja ki. A biztosítástechnikai tartalékok mérlegbeli változása, illetve az eredménykimutatásban található tartalékváltozások a beolvadás hatására 2017-ben eltérnek egymástól. A Biztosító szerzési költsége (elhatárolt szerzési költségekkel együtt) 2017-ben összesen 2 387 millió forint volt, 6 százalékkal több, mint 2016-ban, ez elsősorban a növekvő új szerzéseknek köszönhető. Az igazgatási költségek soron növekedés mutatkozik, az előző évhez képest 275 millió forinttal (27 százalékkal) több igazgatási költség merült fel. A költségek növekedését a Pannónia Életiztosító Zrt. migrációja során felmerült egyszeri költségek, illetve az állománynövekedéssel együtt járó költségszint emelkedés okozza. A biztosítástechnikai befektetési eredmény 4 267 millió forint nyereség, mely az alábbiakban részletezett tényezők együttes eredménye. A unit-linked befektetési eredmény 4 119 millió forint nyereség. A negyedik negyedévben tovább emelkedtek a főbb eszközosztályok, míg a devizapiacon a CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 7

dollár újból gyengülésnek indult, ami negatívan érintette eszközalapjaink teljesítményét. Befektetőként a legjobb megtérülést ebben a negyedévben a globális nyersanyag piacokon lehetett elérni, ezt az eszközosztályt követték a globális részvénypiacok, valamint a kötvények is enyhe pluszokat produkáltak. Ennek megfelelően a legnépszerűbb eszközalapok a Warren Buffett Eszközalap mellett, a hazai részvénypiacon és a feltörekvő piacokon befektető termékek voltak, míg jelentősebb tőkekivonás érintette a likviditási eszközalapokat. A (hagyományos) biztosítástechnikai tartalékok befektetési eredménye 198 millió forint nyereség 2017-ben. A befektetési eredményre jelentős hatással volt a pénzügyi viszontbiztosítás kamatráfordítása -50 millió forint értékben. A Viszontbiztosítási és egyéb biztosítástechnikai eredmény soron elsősorban az eszközalapkezelési díjak bevételeit (861 millió forint), a függő díjelvonást (-4 millió forint), a viszontbiztosítás eredményét (-128 millió forint) valamint az egyéb biztosítástechnikai eredményt (36 millió forint) mutatja ki a Biztosító. A nem biztosítástechnikai és befektetési eredményből 41 millió forint saját befektetési hozam. Az egyéb eredmény 31 millió forint, melynek legjelentősebb tételei iparűzési adó, innovációs járulék ráfordítás (-60 millió forint), céltartalék képzés és feloldás (-84 millió forint), illetve bevétel oldalon az EMABIT-tól térítés nélkül kapott pénzeszközátadás (200 millió forint). A Biztosító 222 millió forint osztalékot kapott, mely az MKB-Pannónia Alapkezelő Zrt. 2016. évi eredményéből a biztosítói profitcentrumra jutó rész. A CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt. stratégiai partnerével, a Pannónia Nyugdíjpénztárral közösen alapított Pannónia CIG Alapkezelő Zrt. közgyűlésének 2017. július 31-i döntése értelmében a CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt. eddigi 50%-os részesedése 16%-ra csökkent az Alapkezelőben. A változás oka, hogy méretgazdaságossági és hatékonyságnövelési szándékkal, a Pannónia CIG Alapkezelő Zrt. tulajdonosi köre kibővült az MKB Bank Zrt-vel, az MKB Nyugdíjpénztárral, az MKB-Pannónia Egészség- és Önsegélyező Pénztárral, valamint a Gránit Bank Zrt-vel. A tulajdonosi kör bővülésével a Pannónia CIG Alapkezelő Zrt. neve MKB-Pannónia Alapkezelő Zrt.-re változott, alaptőkéje jelentősen megemelkedett, a korábbi 150 millió forintról 306 millió forintra. Az MKB-Pannónia Alapkezelő Zrt. eredményének tulajdonosok közötti felosztása nem a tulajdonosi arányok alapján történik, hanem a korábbi gyakorlatnak megfelelően a tulajdonosokhoz köthető portfolió eredményessége alapján. A hatékonyság várható növekedésének eredményeképp a CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt. az Alapkezelőből rá jutó eredmény növekedését várja. A Biztosító továbbá 983 millió forint értékvesztés visszaírást számolt a leányvállalata (az EMABIT) után korábban elszámolt értékvesztésekből. Az adózás előtti eredmény 2 161 millió forint, ami a 2016. évi adózás előtti eredményénél 1 104 millió forinttal magasabb, leginkább a részesedés visszaírásnak és az ingenyes pénzeszközátadásnak köszönhetően. Az adóráfordítás 82 millió forint. Mindezek eredményeképpen az adózott eredmény 2017-ben 2 079 millió forint nyereség, a saját tőkére jutó eredmény 22%. A Biztosító mérlegfőösszege 94 995 millió forint, pénzügyi helyzete stabil, kötelezettségeinek maradéktalanul eleget tett. A saját tőke nagysága 2017. december 31-én 9 387 millió forint. A Biztosító Szolvencia II szerinti tőkemegfelelése 2017. december 31-én 260 százalék, tehát jelentősen meghaladja a Felügyelet által elvárt - 50 százalékos volatilitási puffert is tartalmazó - 150 százalékos szintet. CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 8

3. CIG Pannónia Első Magyar Általános Biztosító Zrt. pénzügyi kimutatások A Biztosító eredménykimutatásának fő sorai Eredmény alakulása 2017.12.31 (A) 2016.12.31 (B) millió forint Változás (A-B) Bruttó írt díj 8 744 5 934 2 810 Meg nem szolgált díjtartalék változása (bruttó) (-/+) - 944-1 375 431 Bruttó megszolgált díj 7 800 4 559 3 241 Viszontbiztosítási díjak (-) - 5 759-3 213-2 546 Meg nem szolgált díjak tartaléka VB 982 789 193 Nettó megszolgált díj 3 023 2 135 888 Bruttó kárráfordítások - 2 829-1 792-1 037 Bruttó kárkifizetés - 2 590-1 379-1 211 Bruttó kártartalékváltozás - 239-413 174 Kárrendezési költségek - 150-94 - 56 Kárráfordítás VB része 2 587 1 423 1 164 Kárkifizetés VB része 2 350 1 215 1 135 Tartalékváltozás VB része 237 208 29 Nettó kárráfordítás - 392-463 71 Egyéb tartalékváltozás - 93 12-105 Szerzési költség - 3 259-2 353-906 Elhatárolt szerzési költség változása 391 566-175 VB jutalék és nyereségrészesedés 1 852 802 1 050 Egyéb biztosítástechnikai eredmény - 6-157 151 Biztosítástechnikai eredmény (működési költségek nélkül) 1 516 542 974 Működési költség - 575-349 - 226 Biztosítástechnikai eredmény 941 193 748 Befektetési eredmény 118 97 21 Egyéb eredmény - 585-78 - 507 Adózás előtti eredmény 474 212 262 Adófizetési kötelezettség - 35-9 - 26 Adózott eredmény 439 203 236 CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 9

A Biztosító mérlegének fő sorai Megnevezés 2017.12.31 (A) 2016.12.31 (B) millió forint Változás (A-B) Immateriális javak 104 80 24 Befektetések 4 290 2 280 2 010 Követelések 1 288 943 345 Egyéb eszközök 1 272 376 896 Aktív időbeli elhatárolások 1 972 1 340 632 Eszközök összesen: 8 926 5 019 3 907 Saját tőke 2 672 1 676 996 Biztosítástechnikai tartalékok 2 888 2 092 796 Meg nem szolgált díjak tartaléka 2 009 1 475 534 a) bruttó összeg 4 317 2 801 1 516 b) viszontbiztosítóra jutó tartalékrész (-) - 2 308-1 326-982 Matematikai tartalékok 4 0 4 d) felelősségbiztosítási járadéktartalék 4 0 4 1. bruttó összeg 6 0 6 2. viszontbiztosítóra jutó tartalékrész (-) - 2 0-2 Függőkár tartalékok 715 556 159 a) bruttó összeg 2 750 1 326 1 424 b) viszontbiztosítóra jutó tartalékrész (-) - 2 035-770 - 1 265 Díj-visszatérítési tartalékok 109-109 a) bruttó összeg 109-109 b) viszontbiztosítóra jutó tartalékrész (-) - - - Egyéb tartalékok 51 61-10 a) bruttó összeg 167 111 56 b) viszontbiztosítóra jutó tartalékrész (-) - 116-50 - 66 Céltartalékok 290-290 Kötelezettségek 2 735 1 005 1 730 Passzív időbeli elhatárolások 341 246 95 Források összesen: 8 926 5 019 3 907 CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 10

2017-ben a Biztosító 8 744 millió forint bruttó díjbevételt ért el 2017-ben, ebből a viszontbiztosítóknak átadott díj összege 5 760 millió forint, a meg nem szolgált díjak tartalékának változása 944 millió forint, míg annak viszontbiztosítói része 983 millió forint volt. Összességében a nettó megszolgált díj összege 3 023 millió forint. A bruttó megszolgált díj az állomány növekedése miatt 71 százalékkal (3 241 millió forinttal) nőtt, míg a nettó megszolgált díj 42 százalékkal (888 millió forinttal) nőtt az előző évhez képest. A díjbevételen belül az egyes termékek által képviselt rész az alábbiak szerint alakult 2017-ben. A casco a vezető termék (37 százalék), a kezesi és garancia biztosítások (18 százalék) a második legjelentősebb, illetve a szállítmány és fuvarozói biztosítás (17 százalék) a harmadik legnagyobb termékcsoport a bruttó díjbevételi részesedését tekintve. A ráfordítások közül jelentős tétel a nettó kárráfordítások összege (392 millió forint), mely kárkifizetésekből (240 millió forint), függőkárok tartalékának változásából (2 millió forint növekedés) és kárrendezési költségekből (150 millió forint) áll. A bruttó kárhányad 41 százalékáról 38 százalékra, míg a nettó kárhányad 22 százalékról 16 százalékra változott az előző évhez képest. A kárhányad jelentős csökkenését egy 2016-os jelentős egyszeri KGFB kár (2013-ban bekövetkezett, de korábban csak részben bejelentett nagyösszegű KGFB kár) okozza, ami a bázisév kárhányadára jelentős hatást gyakorolt. A Biztosító több viszontbiztosítási partnerrel áll kapcsolatban. A Biztosító a kockázatait a vagyon biztosítások, felelősségbiztosítások, fuvarozói felelősségbiztosítások, szállítmánybiztosítások, kezesi biztosítások illetve a gépjármű-biztosítások területén fedezi viszontbiztosítással. Ezekhez kapcsolódóan elszámolásra került 1 852 millió forint viszontbiztosítótól származó jutalék és nyereségrészesedés. Az összeg elsősorban az állomány növekedésből fakadóan 1 050 millió forinttal több, mint 2016-ban. A Biztosító költségeiből 2017-ben a legjelentősebb tétel a megszolgált szerzési költség (2 868 millió forint), illetve a működési költség (575 millió forint). A szerzési költségek (elhatárolással együtt) az előző évhez képest 1 081 millió forinttal (60 százalékkal) nőttek, amit elsősorban az magyaráz, hogy a bruttó megszolgált díjak 3 241 millió forinttal (71 százalékkal) nőttek. Az igazgatási költségek jelentős (226 millió forinttal, 65 százalékkal) növekedését a Pannónia Általános Biztosító Zrt. migrációja során felmerült egyszeri költségek, illetve az állománynövekedéssel együtt járó költségszint emelkedés okozza. Az egyéb biztosítástechnikai eredmény (6 millió forint ráfordítás) a biztosítási adó (- 300 millió forint), illetve a felügyeleti díj (- 6 millió forint) mellett a Pannónia Általános Biztosító Zrt.-től átvett állomány egy részének, az Aegon Magyarország Általános Biztosító Zrt.-nek történő átruházásáért kapott ellenértékét tartalmazza (+ 300 millió forint). A befektetési eredmény 118 millió forint nyereség. Az egyéb eredmény soron jelentősebb ráfordítás az anyavállalat részére történt térítés nélküli pénzeszközátadás (200 millió forint), a céltartalék képzés (290 millió forint), melynek jelentős része a beolvadással kapcsolatos IT költségekre képezett céltartalék (179 millió forint), illetve várható kötelezettségekhez kapcsolódó céltartalék képzés (77 millió forint). További jelentős egyéb ráfordítás még a helyi iparűzési adó és innovációs járulék (70 millió forint), és bírságok (20 millió forint). CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 11

Az adózott eredmény a fentiek eredményeképpen 439 millió forint nyereség, ami a 2016. évi eredménynél 236 millió forinttal, 218 százalékkal több. A saját tőkére jutó eredmény 17%. A Biztosító mérlegfőösszege 2017. december végén 8 926 millió forint, kötelezettségeinek maradéktalanul eleget tett. A saját tőke értéke 2017. december 31-én 2 672 millió forint. A Társaság Szolvencia II szerinti szavatolótőke megfelelése december 31-én 191 százalék. CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 12

I. számú melléklet (CIG Pannónia Életbiztosító Nyrt.) A Biztosító élet üzletág állományának bemutatása a tárgyidőszak végén (darab) Megnevezés Nyitó állomány 2017.01.01 Új üzlet* Záró állomány 2017.12.31 Haláleseti biztosítás 2 969 4 226 6 856 Vegyes életbiztosítás 773 3 962 4 658 Indexhez- vagy befektetési egységekhez kötött életbiztosítás 30 349 2 816 29 042 Egészségbiztosítás 885 692 1 424 Nyugdíjbiztosítás Szja tv. szerint 7 172 6 134 12 951 Hitelfedezeti záradékkal ellátott életbiztosítás 220 1 128 1 317 Csoportos hitelfedezeti életbiztosítás 1 2 3 Csoportos életbiztosítás 18 63 70 Folyamatos díjas szerződések részösszesen Indexhez- vagy befektetési egységekhez kötött életbiztosítás 42 387 19 023 56 321 242 2 079 2 300 Nyugdíjbiztosítás Szja tv. szerint 23 0 23 Egyszeri díjas szerződések részösszesen 265 2 079 2 323 Élet üzletág összesen 42 652 21 102 58 644 Életbiztosításokhoz kapcsolódó baleset és betegség kiegészítő biztosítás 10 371 6 992 15 631 *Az új üzletből 14 228 szerződés a Pannónia Életbiztosító beolvadása miatti többlet CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 13

A Biztosító élet üzletág állományának bemutatása a tárgyidőszak végén (ezer forint) Megnevezés Nyitó állomány ** 2017.01.01 Új üzlet* Záró állomány 2017.12.31 Haláleseti biztosítás 180 508 198 869 357 338 Vegyes életbiztosítás 120 151 836 314 943 915 Indexhez- vagy befektetési egységekhez kötött életbiztosítás 15 527 969 1 802 274 9 291 495 Egészségbiztosítás 161 734 82 719 218 349 Nyugdíjbiztosítás Szja tv. szerint 2 266 882 1 803 694 3 905 020 Hitelfedezeti záradékkal ellátott életbiztosítás 66 245 205 311 261 737 Csoportos hitelfedezeti életbiztosítás 565 42 817 42 834 Csoportos életbiztosítás 149 767 90 774 122 165 Élet üzletág összesen 18 473 822 5 062 772 15 142 854 Életbiztosításokhoz kapcsolódó baleset és 195 269 130 885 291 778 betegség kiegészítő biztosítás *Az új üzletből 2 027 720 ezer Ft a Pannónia Életbiztosító beolvadása miatti többlet ** Az Indexhez- vagy befektetési egységekhez kötött életbiztosítás életbiztosítás nyitó állománya még tartalmazza a szüneteltetett állományt, míg a záró érték nem A Biztosító díjbevétele biztosítási ágazatonként a tárgyidőszak végén (ezer forint) Megnevezés Díjbevétel összesen Egyszeri díjas díjbevétel Eseti díjas (topup) díjbevétel Haláleseti biztosítás 240 565 0 308 Vegyes életbiztosítás 425 481 0 2 074 Indexhez- vagy befektetési egységekhez kötött életbiztosítás 10 725 003 1 163 467 446 876 Egészségbiztosítás 200 106 0 0 Nyugdíjbiztosítás Szja tv. szerint 4 002 523 130 820 479 Hitelfedezeti záradékkal ellátott életbiztosítás 184 181 0-3 897 Csoportos hitelfedezeti életbiztosítás 23 283 0 0 Csoportos életbiztosítás 96 420 0 0 Élet üzletág részösszesen: 15 897 561 1 163 597 1 265 839 Életbiztosításokhoz kapcsolódó baleset és betegség kiegészítő biztosítás 199 992 0 0 CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 14

II. számú melléklet (CIG Pannónia Első Magyar Általános Biztosító Zrt.) A biztosító nem-élet üzletág állományának bemutatása a tárgy időszak végén (szerződés darabszám) Megnevezés Nyitó állomány 2017.01.01. Új üzlet Záró állomány 2017.12.31 Folyamatos díjas 30 657 72 255 59 775 Intézményi vagyonbiztosítás 70 37 97 Vállalati vagyonbiztosítás (kivéve KKV-k) 185 108 266 KKV-k vagyonbiztosítása 464 4 639 5 041 Általános felelősségbiztosítás 333 1 649 1 920 Szakmai felelősségbiztosítás 1 025 2 770 3 584 Szállítmány és fuvarozói biztosítás 11 302 3 372 11 795 Balesetbiztosítás 66 15 66 Betegségbiztosítás 16 2 12 Jármű felelősségbiztosítás 2 112 33 100 - Casco 15 040 26 530 36 923 Kezesi és garancia biztosítás 44 33 71 Egyszeri díjas 33 202 38 895 50 647 Intézményi vagyonbiztosítás - - - Vállalati vagyonbiztosítás (kivéve KKV-k) 28 14 - KKV-k vagyonbiztosítása 69 139 70 Egyéb vagyonbiztosítások 948 560 1 355 Általános felelősségbiztosítás 58 138 59 Szakmai felelősségbiztosítás 2 114 114 Hitelfedezeti biztosítás - 4 4 Szállítmány és fuvarozói biztosítás 16 838 14 172 17 543 Balesetbiztosítás 1 - - Casco 2 195 1 648 3 071 Kezesi és garancia biztosítás 5 286 4 786 6 729 Kiterjesztett garancia 7 777 17 320 21 702 Összesen 63 859 111 150 110 422 *Az új üzletből 26 557 szerződés a Pannónia Általános Biztosító beolvadása miatti többlet CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 15

A biztosító nem-élet üzletág állományának bemutatása a tárgyidőszak végén ezer forint Megnevezés Nyitó állomány 2017.01.01 Új üzlet Záró állomány 2017.12.31 Intézményi vagyonbiztosítás 84 282 10 598 89 119 Vállalati vagyonbiztosítás (kivéve KKV-k) 147 293 123 356 247 839 KKV-k vagyonbiztosítása 48 944 796 680 839 268 Általános felelősségbiztosítás 53 646 328 489 370 717 Szakmai felelősségbiztosítás 107 450 148 441 243 705 Hitelfedezeti biztosítás - 38 495 38 495 Szállítmány és fuvarozói biztosítás 345 051 104 146 369 251 Balesetbiztosítás 31 828 2 922 29 912 Betegségbiztosítás 4 824 1 180 2 241 Jármű felelősségbiztosítás 38 088 1 159 007 - Casco 1 763 678 2 444 961 3 601 865 Kezesi és garancia biztosítás 408 445 498 251 928 025 Összesen 3 033 529 5 656 526 6 760 437 *Az új üzletből 2 643 395 ezer Ft a Pannónia Általános Biztosító beolvadása miatti többlet A biztosító díjbevétele biztosítási ágazatonként a tárgyidőszak végén Megnevezés Díjbevétel összesen ezer forint Egyszeri díjas díjbevétel Intézményi vagyonbiztosítás 84 001 - Vállalati vagyonbiztosítás (kivéve KKV-k) 273 597 60 169 KKV-k vagyonbiztosítása 488 994 62 532 Egyéb vagyonbiztosítások 308 378 308 378 Általános felelősségbiztosítás 249 288 37 069 Szakmai felelősségbiztosítás 180 637 14 256 Hitelfedezeti biztosítás 19 216 - Szállítmány és fuvarozói biztosítás 1 444 692 1 090 045 Balesetbiztosítás 37 280 6 908 Betegségbiztosítás 2 220 - Jármű felelősségbiztosítás 34 - Casco 3 257 651 460 876 Kezesi és garancia biztosítás 1 549 313 1 040 497 Kiterjesztett garancia 848 749 848 749 Összesen 8 744 050 3 929 479 CIG Pannónia Biztosítók, 2017. negyedik negyedéves tájékoztató 16