A BEFEKTETÉSIJEGY-TULAJDONOSOK RÉSZÉRE SZÓLÓ, JÚLIUS 30-AI HIRDETMÉNY KIEGÉSZÍTÉSÉT KÉPEZŐ TOVÁBBI INFORMÁCIÓK

Átírás

1 PARVEST Société d Investissement à Capital Variable (Változó tőkéjű befektetési társaság) luxemburgi jog alapján létrejött társaság 33, rue de Gasperich, L 5826 Howald - Hesperange Luxembourg Trade Register number B A BEFEKTETÉSIJEGY-TULAJDONOSOK RÉSZÉRE SZÓLÓ, JÚLIUS 30-AI HIRDETMÉNY KIEGÉSZÍTÉSÉT KÉPEZŐ TOVÁBBI INFORMÁCIÓK Az alább kifejtett információk a befektetésijegy-tulajdonosok részére szóló, július 30-ai hirdetménnyel együtt értelmezendők. A hirdetmény a szeptember 1-én hatályba lépő és a szeptemberi tájékoztatóban rögzítésre kerülő változásokat részletezi. 1. AZ F. ÚJ, A BEFEKTETÉSI ALAPKEZELŐNEK FIZETENDŐ, MINDEN EGYÉB KÖLTSÉGRE KITERJEDŐ DÍJ BEVEZETÉSE CÍMŰ PONT KIEGÉSZÍTÉSE A részalaponkénti és kategóriánkénti Egyéb Költségek: Részalapok Kategóriák Classic (*) Institutions L Privilege és M PARVEST ABS 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST ABSOLUTE RETURN EUROPEAN BOND 0,20% 0,10% 0,20% 0,20% PARVEST ABSOLUTE RETURN EUROPE LS 0,20% 0,30% 0,20% 0,20% PARVEST ABSOLUTE RETURN GLOBAL BOND (USD) 0,20% 0,10% 0,20% 0,20% PARVEST ABSOLUTE RETURN CURRENCY 10 0,20% 0,15% 0,20% 0,20% PARVEST ABSOLUTE RETURN MULTI ASSETS 4 0,20% 0,10% 0,20% 0,20% PARVEST ABSOLUTE RETURN MULTI ASSETS 4 (USD) 0,20% 0,15% 0,20% 0,20% PARVEST AGRICULTURE 0,30% 0,30% 0,30% 0,30% PARVEST AGRICULTURE (USD) 0,30% 0,30% 0,30% 0,30% PARVEST ASIA 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST ASIAN CONVERTIBLE BOND 0,30% 0,20% 0,30% 0,30% PARVEST AUSTRALIA 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST BRAZIL 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST BRIC 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST CHINA 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST CONVERGING EUROPE 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST CORPORATE BOND OPPORTUNITIES 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST DIVERSIFIED (PRUDENT) 0,30% 0,20% 0,30% 0,30% PARVEST DIVERSIFIED (DYNAMIC) 0,30% 0,25% 0,30% 0,30% PARVEST EMERGING MARKETS 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EMERGING MARKETS BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST EMERGING MARKETS EUROPE 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST ENHANCED EONIA 0,15% 0,06% 0,15% 0,15% PARVEST ENHANCED EONIA 1 YEAR 0,15% 0,06% 0,15% 0,15% PARVEST ENHANCED EONIA 6 MONTHS 0,15% 0,06% 0,15% 0,15% PARVEST ENVIRONMENTAL OPPORTUNITIES 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EONIA PREMIUM 0,15% 0,06% 0,15% 0,15%

2 Részalapok Kategóriák Classic (*) Institutions L Privilege és M PARVEST EURO BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST EURO CORPORATE BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST EURO CORPORATE BOND SUSTAINABLE 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% DEVELOPMENT PARVEST EURO EQUITIES 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EURO GOVERNMENT BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST EURO INFLATION-LINKED BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST EURO LONG TERM BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST EURO MEDIUM TERM BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST EURO PREMIUM 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST EURO SHORT TERM BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST EURO SMALL CAP 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EUROPE ALPHA 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EUROPE DIVIDEND 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EUROPE FINANCIALS 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EUROPE FLEXIBLE EQUITIES 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EUROPE GROWTH 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EUROPE LS30 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EUROPE MID CAP 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EUROPE REAL ESTATE SECURITIES 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EUROPE SMALL CAP 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EUROPE SUSTAINABLE DEVELOPMENT 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EUROPE VALUE 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST EUROPEAN BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST EUROPEAN CONVERTIBLE BOND 0,30% 0,20% 0,30% 0,30% PARVEST EUROPEAN HIGH YIELD BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST EUROPEAN SMALL CONVERTIBLE BOND 0,30% 0,20% 0,30% 0,30% PARVEST FRANCE 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST GERMAN EQUITIES 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST GLOBAL BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST GLOBAL BRANDS 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST GLOBAL CORPORATE BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST GLOBAL ENVIRONMENT 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST GLOBAL EQUITIES 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST GLOBAL HIGH YIELD BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST GLOBAL INFLATION-LINKED BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST GLOBAL RESOURCES 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST GLOBAL TECHNOLOGY 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST INDIA 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST JAPAN 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST JAPAN SMALL CAP 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST JAPAN YEN BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST LATIN AMERICA 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST NEXT GENERATION 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST RUSSIA 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST SHORT TERM (CHF) 0,15% 0,06% 0,15% 0,15% PARVEST SHORT TERM (EURO) 0,15% 0,06% 0,15% 0,15% PARVEST SHORT TERM (DOLLAR) 0,15% 0,06% 0,15% 0,15% PARVEST SHORT TERM (STERLING) 0,15% 0,06% 0,15% 0,15% PARVEST SOUTH KOREA 0,35% 0,30% 0,35% 0,35%

3 Részalapok Kategóriák Classic (*) Institutions L Privilege és M PARVEST SWITZERLAND 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST STEP 90 EURO 0,30% PARVEST TARGET RETURN PLUS (EURO) 0,30% 0,25% 0,30% 0,30% PARVEST TARGET RETURN PLUS (USD) 0,30% 0,25% 0,30% 0,30% PARVEST TURKEY 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST UK 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST US DOLLAR BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST US HIGH YIELD BOND 0,25% 0,12% 0,25% 0,25% PARVEST US MID CAP 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST US SMALL CAP 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST US VALUE 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% PARVEST USA 0,35% 0,30% 0,35% 0,35% (*) továbbá, amennyiben irányadó, a Classic Hedged EUR kategóriák 2. A G. A BEFEKTETÉSI POLITIKÁKAT ÉRINTŐ VÁLTOZÁSOK Alább találhatók a részalapok új befektetési politikái. PARVEST ABS A részalap eszközeinek legalább kétharmadát eszközalapú értékpapírokba, kötvényekbe, kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, pénzpiaci eszközökbe, lekötött betétekbe és/vagy bármely pénznemben kifejezett készpénzbe, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. más, átruházható értékpapírokba vagy derivatívákba fektetheti, valamint az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. A fedezeti ügylettel nem fedezett, az EUR-tól eltérő devizanemekkel szembeni kitettség nem éri el a 15%-ot. PARVEST ABSOLUTE RETURN CURRENCY 10 A részalap eszközeit a Törvény által megengedett korlátok között átruházható értékpapírokba és/vagy készpénzbe, valamint derivatívákba fekteti be; illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe.

4 A részalap kiegyensúlyozott befektetési stratégiát alkalmaz, amely középtávú (6 hónapos) és rövid távú pozíciókon alapul. A részalap kvantitatív alapkezelési módszert alkalmaz annak érdekében, hogy (1) azonosítsa a főbb nemzetközi devizanemeket (USD, JPY, EUR, GBP, CHF, CAD, AUD stb.) érintő középtávú tendenciákat; (2) megragadja a rövid távú lehetőségeket a leglikvidebb devizákkal kapcsolatos taktikai pozíciók nyitásával; (3) kihasználja a jelentős devizapiaci mozgásokat; (4) stratégiai pozíciókat nyisson a globális feltörekvő piacok devizanemére vonatkozóan. PARVEST ABSOLUTE RETURN EUROPE LS A részalap eszközeinek legalább kétharmadát európai székhelyű, vagy üzleti tevékenységét jelentős részben ott végző cégek által kibocsátott bármilyen átruházható értékpapírokba, és/vagy derivatívákba fekteti be. más, átruházható értékpapírokba vagy pénzpiaci eszközökbe és/vagy készpénzbe fektetheti, valamint az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. A részalap európai részvényeket célzó long/short típusú befektetési stratégiát követ, és azt közvetlen befektetések vagy derivatívák útján valósítja meg. A stratégia lényege, hogy a részalap alulértékelt társaságok papírjaira hosszú ( long ), míg a túlértékelt társaságok papírjaira ezzel párhuzamosan rövid ( short ) pozíciót nyit, hogy így használja ki a két pozíció közötti esetleges kedvező változásokat. PARVEST ABSOLUTE RETURN EUROPEAN BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát a befektetésre ajánlott minősítésű EURalapú olyan kötvényekbe és/vagy azzal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba fekteti be, amelyek kibocsátójának székhelye valamely európai országban van, vagy üzleti tevékenysége jelentős részét ott végzi, és/vagy olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. Abban az esetben, ha a minősítési követelmény nem teljesül, az alapkezelő, a befektetésijegy-tulajdonosok érdekében, haladéktalanul módosítja a portfóliót.

5 más, átruházható értékpapírokba, derivatívákba, pénzpiaci eszközökbe vagy készpénzbe fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST ABSOLUTE RETURN GLOBAL BOND (USD) A részalap eszközeinek legalább kétharmadát bármilyen országban, bármilyen kibocsátó által kibocsátott kötvényekbe vagy kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, és/vagy derivatívákba fekteti. más, átruházható értékpapírokba, pénzpiaci eszközökbe vagy készpénzbe fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. A részalap kamatlábakra és árfolyamokra összpontosító befektetési stratégiákat alkalmaz. PARVEST ABSOLUTE RETURN MULTI ASSETS 4 A részalap eszközeit a Törvény által megengedett korlátok között átruházható értékpapírokba és/vagy készpénzbe, valamint derivatívákba fekteti be, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. A részalap olyan befektetési stratégiákat alkalmaz, amelyek révén kihasználhatja a piaci mozgásokból és/vagy volatilitásból eredő lehetőségeket, ideértve különösen az alábbi stratégiákat: (1) az értékelési különbözetek kihasználására nyitott rövid és hosszú pozíciókon alapuló, nem iránykövető és relatív érték stratégiák; (2) strukturált, ill. volatilitásra épülő termékekbe történő befektetésen alapuló dekorrelációs stratégiák; (3) a fejlett piacokon forgalmazott fő eszközosztályoknak (kamatláb, részvény, deviza stb.) és/vagy árutőzsdei indexeknek való kitettség megszerzésén alapuló iránykövető stratégiák. PARVEST ABSOLUTE RETURN MULTI ASSETS 4 (USD)

6 A részalap eszközeit a Törvény által megengedett korlátok között átruházható értékpapírokba és/vagy készpénzbe, valamint derivatívákba fekteti be, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. A részalap olyan befektetési stratégiákat alkalmaz, amelyek révén kihasználhatja a piaci mozgásokból és/vagy volatilitásból eredő lehetőségeket, ideértve különösen az alábbi stratégiákat: (1) az értékelési különbözetek kihasználására nyitott rövid és hosszú pozíciókon alapuló nem iránykövető és relatív érték stratégiák; (2) strukturált ill. volatilitásra épülő termékekbe történő befektetésen alapuló dekorrelációs stratégiák; (3) a fejlett piacokon forgalmazott fő eszközosztályoknak (kamatláb, részvény, deviza stb.) és/vagy árutőzsdei indexeknek való kitettség megszerzésén alapuló iránykövető stratégiák. PARVEST AGRICULTURE A részalap célja, hogy referenciaindexe (amely 50-50%-ban a Dow Jones-UBS Agriculture Subindex és az S&P GSCI Agriculture and Livestock Index mezőgazdasági áruindexekből áll) teljesítményét meghaladó hozamot érjen el. A részalap a Dow Jones-UBS Agriculture Subindexnek és/vagy az S&P GSCI Agriculture and Livestock Indexnek és/vagy bármilyen egyéb, az Európai Bizottság 2007/16/EK irányelvében meghatározott feltételeknek megfelelő mezőgazdasági áruindexnek való kitettséget szerezhet. Az indexeknek történő kitettség megszerzése szintetikus replikáció útján történik. Ennek érdekében a részalap indexalapú derivatívákba a fent említett indexekhez kötött csereügyletekbe (index-csereügylet), opciós, szabványosított határidős és határidős kontraktusokba fektet be szabályozott piacon, illetve tőzsdén kívüli kereskedelemben. Konkrétabban, a részalap index-csereügyleteket köthet, amelyek valamely változó vagy fix kamatláb és az indexek teljesítményének cseréjére jönnek létre. A bármely szektorban a mezőgazdasági áruk árainak globális változását mutató indexeknek a derivatívák révén történő kitettség a részalap nettó eszközei 0%-ától 100%-áig terjedhet. A részalap eszközeinek legalább kétharmadát kötvényekbe vagy kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba és/vagy pénzpiaci eszközökbe és/vagy mezőgazdasági áruindexekhez kötött átruházható értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. más átruházható értékpapírokba, derivatívákba és/vagy készpénzbe fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. A fedezeti ügylettel nem fedezett, az EUR-tól eltérő devizanemekkel szembeni kitettség 0.

7 PARVEST AGRICULTURE (USD) A részalap célja, hogy referenciaindexe (amely 50-50%-ban a Dow Jones-UBS Agriculture Subindex és az S&P GSCI Agriculture and Livestock Index mezőgazdasági áruindexekből áll) teljesítményét meghaladó hozamot érjen el. A részalap a Dow Jones-UBS Agriculture Subindexnek és/vagy az S&P GSCI Agriculture and Livestock Indexnek és/vagy bármilyen más, az Európai Bizottság 2007/16/EK irányelvében meghatározott feltételeknek megfelelő mezőgazdasági áruindexnek való kitettséget szerezhet. Az indexeknek történő kitettség megszerzése szintetikus replikáció útján történik. Ennek érdekében a részalap indexalapú derivatívákba a fent említett indexekhez kötött csereügyletekbe (index-csereügylet), opciós, szabványosított határidős és határidős kontraktusokba fektet be szabályozott piacon, illetve tőzsdén kívüli kereskedelemben. Konkrétabban, a részalap index-csereügyleteket köthet, amelyek valamely változó vagy fix kamatláb és az indexek teljesítményének cseréjére jönnek létre. A bármely szektorban a mezőgazdasági áruk árainak globális változását mutató indexeknek a derivatívák révén történő kitettség a részalap nettó eszközei 0%-ától 100%-áig terjedhet. A részalap eszközeinek legalább kétharmadát kötvényekbe vagy kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba és/vagy pénzpiaci eszközökbe és/vagy mezőgazdasági áruindexekhez kötött átruházható értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. más átruházható értékpapírokba, derivatívákba és/vagy készpénzbe fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST ASIA A részalap eszközeinek legalább kétharmadát ázsiai (kivéve Japánt) székhelyű és/vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ott végző cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. értékpapírba, valamint az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-

8 ekbe. PARVEST ASIAN CONVERTIBLE BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát átváltoztatható kötvényekbe és/vagy azzal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba fekteti be, amelyeknek az alapul szolgáló eszközeit olyan cégek bocsátják ki, amelyeknek székhelye és/vagy üzleti tevékenysége végzésének fő helye Ázsiában van, vagy tevékenységük jelentős részét Ázsiában végzik, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST AUSTRALIA A részalap eszközeinek legalább kétharmadát ausztráliai székhelyű, vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ott végző cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. PARVEST BRAZIL A részalap eszközeinek legalább kétharmadát brazíliai székhelyű, vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ott végző cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel

9 egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. értékpapírba, valamint az eszközállomány 10%-áig terjedő ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST BRIC A részalap eszközeinek legalább kétharmadát brazíliai, oroszországi, indiai, kínai, Hong Kong-i és/vagy tajvani székhelyű és/vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ott végző cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. A fentiek közül bizonyos piacok jelenleg nem minősülnek szabályozott piacnak, és az ilyen piacokon eszközölt közvetlen befektetések aránya legfeljebb a nettó eszközök 10%-áig terjedhet. Oroszország ilyen, nem szabályozott piac, kivéve az RTS-tőzsdét (Russian Trading System Stock Exchange, azaz RTS Stock Exchange ) és a MICEX-tőzsdét (Moscow Interbank Currency Exchange, azaz MICEX ), amelyek szabályozott orosz piacnak minősülnek, és az ezeken eszközölt közvetlen befektetések aránya meghaladhatja a nettó eszközök 10%-át. PARVEST CHINA A részalap eszközeinek legalább kétharmadát kínai, Hong Kong-i vagy tajvani székhelyű, illetve üzleti tevékenységük jelentős részét ott végző cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékű értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál.

10 PARVEST CONVERGING EUROPE A részalap eszközeinek legalább kétharmadát az Európai Unióhoz 1995 után csatlakozott országokban vagy EU-tagjelölt országokban székhellyel rendelkező, és/vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ezekben az országokban végző cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. A részalap az eszközök legalább 75%-át mindenkor olyan részvényekbe fekteti be, amelynek kibocsátójának székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve azon országokat, amelyek nem működnek közre a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben. PARVEST CORPORATE BOND OPPORTUNITIES A részalap eszközeinek legalább kétharmadát európai székhelyű, vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ott végző cégek által kibocsátott kötvényekbe vagy kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST DIVERSIFIED (DYNAMIC)

11 A részalap az eszközeit a Törvény által megengedett korlátok között átruházható értékpapírokba és/vagy készpénzbe, valamint derivatívákba fekteti be. A fentieken túl a részalap befektetési alapokon (ideértve az indexkövető alapokat is) keresztül több eszközosztályban is szerez kitettséget: - különféle részvények, bármely szektorban és földrajzi területen, - államkötvények, ideértve a feltörekvő országok hitelviszonyt megtestesítő értékpapírjait, - vállalati szektor kötvényei, - áruk, - tőzsdén jegyzett ingatlan-eszközök, - pénzpiaci eszközök. A részalap közvetett módon a piaci volatilitásnak is ki van téve. A befektetési céljai megvalósítása érdekében a részalap a fenti eszközosztályokat magában foglaló, rendkívül rugalmas és diverzifikált allokációs stratégiát alkalmaz. Az eszközallokációt szisztematikusan kezelik, és az állandó tervezett éves volatilitási célérték megközelíti a 7%- ot. Ezen túlmenően a részalap taktikai allokációs pozíciókat nyit az összteljesítmény növelése érdekében. A részalap befektetéseire más befektetési alapokon keresztül vagy közvetlenül kerül sor. A részalap közvetlenül nem szerez árut vagy ingatlantulajdont. PARVEST DIVERSIFIED (PRUDENT) A részalap az eszközeit a Törvény által megengedett korlátok között átruházható értékpapírokba és/vagy készpénzbe, valamint derivatívákba fekteti be. A fentieken túl a részalap befektetési alapokon (ideértve az indexkövető alapokat is) keresztül több eszközosztályban is szerez kitettséget: - különféle részvények, bármely szektorban és földrajzi területen, - államkötvények, ideértve a feltörekvő országok hitelviszonyt megtestesítő értékpapírjait, - vállalati szektor kötvényei, - áruk, - tőzsdén jegyzett ingatlan-eszközök, - pénzpiaci eszközök.

12 A részalap közvetett módon a piaci volatilitásnak is ki van téve. A befektetési céljai megvalósítása érdekében a részalap a fenti eszközosztályokat magában foglaló, rendkívül rugalmas és diverzifikált allokációs stratégiát alkalmaz. Az eszközallokációt szisztematikusan kezelik, és az állandó tervezett éves volatilitási célérték megközelíti a 4,5%-ot. Ezen túlmenően a részalap taktikai allokációs pozíciókat nyit az összteljesítmény növelése érdekében. A részalap befektetéseire más befektetési alapokon keresztül vagy közvetlenül kerül sor. A részalap közvetlenül nem szerez árut vagy ingatlantulajdont. PARVEST EMERGING MARKETS A részalap eszközeinek legalább kétharmadát az MSCI Emerging Markets vagy az MSCI Frontier Markets indexben szereplő, valamely feltörekvő országban székhellyel rendelkező, vagy üzleti tevékenysége jelentős részét ilyen országban végző cégek által kibocsátott részvényekbe vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. A fentiek közül bizonyos piacok jelenleg nem minősülnek szabályozott piacnak, és az ilyen piacokon eszközölt közvetlen befektetések aránya legfeljebb a nettó eszközök 10%-áig terjedhet. Oroszország ilyen, nem szabályozott piac, kivéve az RTS-tőzsdét (Russian Trading System Stock Exchange, azaz RTS Stock Exchange ) és a MICEX-tőzsdét (Moscow Interbank Currency Exchange, azaz MICEX ), amelyek szabályozott orosz piacnak minősülnek, és az ezeken eszközölt közvetlen befektetések aránya meghaladhatja a nettó eszközök 10%-át. PARVEST EMERGING MARKETS BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát az MSCI Emerging Markets vagy az MSCI

13 Frontier Markets indexben szereplő valamely feltörekvő ország, és az ilyen országban székhellyel rendelkező, vagy üzleti tevékenysége jelentős részét ilyen országban végző cégek által kibocsátott kötvényekbe és/vagy azokkal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. A fentiek közül bizonyos piacok jelenleg nem minősülnek szabályozott piacnak, és az ilyen piacokon eszközölt közvetlen befektetések aránya legfeljebb a nettó eszközök 10%-áig terjedhet. Oroszország ilyen, nem szabályozott piac, kivéve az RTS-tőzsdét (Russian Trading System Stock Exchange, azaz RTS Stock Exchange ) és a MICEX-tőzsdét (Moscow Interbank Currency Exchange, azaz MICEX ), amelyek szabályozott orosz piacnak minősülnek, és az ezeken eszközölt közvetlen befektetések aránya meghaladhatja a nettó eszközök 10%-át. PARVEST EMERGING MARKETS EUROPE A részalap eszközeinek legalább kétharmadát az MSCI Emerging Eastern Europe vagy a Russell Emerging Europe indexben szereplő valamely feltörekvő európai országban székhellyel rendelkező, vagy üzleti tevékenysége jelentős részét ilyen országban végző cégek által kibocsátott részvényekbe vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. A fentiek közül bizonyos piacok jelenleg nem minősülnek szabályozott piacnak, és az ilyen piacokon eszközölt közvetlen befektetések aránya legfeljebb a nettó eszközök 10%-áig terjedhet. Oroszország ilyen, nem szabályozott piac, kivéve az RTS-tőzsdét (Russian Trading System Stock Exchange, azaz RTS Stock Exchange ) és a MICEX-tőzsdét (Moscow Interbank Currency Exchange, azaz MICEX ), amelyek szabályozott orosz piacnak minősülnek, és az ezeken eszközölt közvetlen befektetések aránya meghaladhatja a nettó eszközök 10%-át. PARVEST ENHANCED EONIA

14 A legalább 18 hónapos befektetési időszak alatt az euró pénzpiacon érvényesülő hozamrátát megközelítő teljesítmény elérése. A részalap eszközeinek legalább kétharmadát kötvényekbe és/vagy kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, és/vagy EUR-alapú pénzpiaci eszközökbe, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. Az EUR-tól eltérő devizanemekkel szembeni kitettség nem éri el a 30%-ot. PARVEST ENHANCED EONIA 1 YEAR A legalább egyéves befektetési időszak alatt az euró pénzpiacon érvényesülő hozamrátát meghaladó teljesítmény elérése. A részalap eszközeinek legalább kétharmadát kötvényekbe és/vagy kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, és/vagy EUR-alapú pénzpiaci eszközökbe, és/vagy olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. Az EUR-tól eltérő devizanemekkel szembeni kitettség nem éri el a 20%-ot. PARVEST ENHANCED EONIA 6 MONTHS A legalább 6 hónapos befektetési időszak alatt az euró pénzpiacon érvényesülő hozamrátát meghaladó teljesítmény elérése. A részalap eszközeinek legalább kétharmadát kötvényekbe és/vagy kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, és/vagy EUR-alapú pénzpiaci eszközökbe, és/vagy olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe.

15 Az EUR-tól eltérő devizanemekkel szembeni kitettség nem éri el a 15%-ot. PARVEST ENVIRONMENTAL OPPORTUNITIES A részalap eszközeinek legalább kétharmadát olyan, a világ bármely országában működő cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba fekteti, amely cégek üzleti tevékenységük jelentős részét a környezetvédelmi piacokon fejtik ki (alternatív energiaforrások, energiamegtakarítás, víztisztítás és -szállítás, szennyezéskorlátozás, hulladékkezelés és kapcsolódó területek), és amelyek tiszteletben tartják az ENSZ Globális Megállapodásában ( United Nations Global Compact ) lefektetett, a társadalmi és környezeti felelősségvállalásra és a felelős vállalatirányításra vonatkozó alapelveket; valamint olyan derivatívákba, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. PARVEST EONIA PREMIUM A részalap eszközeinek rövidtávú értéknövelése. A részalap közvetve a pénzpiacon fektet be. A részalapot szintetikusan kezelik, és az eszközeinek legalább 60%-át olyan részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba fekteti be, amelyek teljes hozamára hozam-swap ügyletet kötnek a referenciaindex (Eonia) teljesítményével szemben. Ez azt jelenti, hogy a portfoliónak nincs a részvény piacoknak való kitettségből eredő kockázata. A derivatívák alkalmazása nem eredményez tőkeáttételi hatást, mivel az ezen eszközökből és kontraktusokból származó kötelezettségek felső határa soha nem haladja meg a részalap nettó eszközértékét. A részalap a fennmaradó eszközöket, tehát az eszközök legfeljebb 40%-át bármilyen más átruházható értékpapírokba, pénzpiaci eszközökbe és/vagy készpénzbe fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe lévő befektetések. A részalap EUR-tól eltérő devizanemekkel szembeni kitettsége 0.

16 PARVEST EURO BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát befektetésre ajánlott minősítésű, EUR-alapú kötvényekbe és/vagy azzal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. Abban az esetben, ha a minősítési követelmény nem teljesül, az alapkezelő, a befektetésijegy-tulajdonosok érdekében, haladéktalanul módosítja a portfóliót. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST EURO CORPORATE BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát európai székhelyű, vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ott folytató cégek által kibocsátott befektetésre ajánlott minősítésű, EURalapú kötvényekbe és/vagy kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. Abban az esetben, ha a minősítési követelmény nem teljesül, az alapkezelő, a befektetésijegy-tulajdonosok érdekében, haladéktalanul módosítja a portfóliót. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. A részalap társasági események (pl. adósság-átstrukturálás) miatt részvényeket vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokat is tarthat. PARVEST EURO CORPORATE BOND SUSTAINABLE DEVELOPMENT A részalap eszközeinek legalább kétharmadát olyan befektetésre ajánlott minősítésű,

17 bármilyen devizanemre szóló vállalati kötvényekbe és/vagy kötvénnyel egyenértékű értékpapírokba fekteti be, amelyek kibocsátójának székhelye az Európai Unióban van, vagy üzleti tevékenysége jelentős részét ott végzi, és tiszteletben tartja a társadalmi és/vagy környezeti felelősségvállalást és/vagy felelős vállalatirányítást is magában foglaló fenntartható fejlődés követelményeit, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. Abban az esetben, ha a minősítési követelmény nem teljesül, az alapkezelő, a befektetésijegy-tulajdonosok érdekében, haladéktalanul módosítja a portfóliót. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. A fenntartható és felelős befektetések vonatkozásában független szakértőkből álló bizottság ( Fenntartható és Felelős Befektetések Tanácsadó Bizottsága, SRI Tanácsadó Bizottság ) nyújt tanácsokat a befektetési kutatás folyamatával és módszereivel kapcsolatban. A Bizottság összetételéről bővebb információ a teljes Tájékoztató I. Részében található. Az SRI Tanácsadó Bizottság évente legalább egy alkalommal jelentést készít az SRI folyamatok megbízhatóságáról, alkalmazhatóságáról és teljességéről. PARVEST EURO EQUITIES A részalap az eszközeinek legalább 75%-át mindenkor olyan részvényekbe fekteti be, amelynek kibocsátójának székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve azon tagállamokat, amelyek nem működnek közre a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben. A részalap a fennmaradó eszközöket, tehát az eszközök legfeljebb 25%-át bármilyen más átruházható értékpapírokba, pénzpiaci eszközökbe vagy derivatívákba és/vagy készpénzbe PARVEST EURO GOVERNMENT BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát EU-tagállamok által kibocsátott vagy garantált, EUR-alapú kötvényekbe és kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba,

18 valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST EURO INFLATION-LINKED BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát az euróövezet inflációs rátájához kötött kamatozású, EUR-alapú kötvényekbe vagy kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST EURO LONG TERM BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát EUR-alapú kötvényekbe és azzal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, és/vagy államkötvényekbe, és/vagy EU-tagállamok által garantált kötvényekbe vagy azzal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba fekteti be, amelyeknek a lejáratig hátralévő átlagos futamideje meghaladja a tíz évet, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedő ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST EURO MEDIUM TERM BOND

19 A részalap eszközeinek legalább kétharmadát EUR-alapú kötvényekbe és kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba fekteti be, amelyeknek átlagos futamideje nem haladja meg a hat évet (az egyes befektetések lejáratig hátralévő futamideje nem haladja meg a tíz évet), valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. A változó kamatozású kötvények esetében a következő kamat-megállapítási időpont minősül a lejárat napjának. fektetheti, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST EURO PREMIUM A részalap közvetve a kötvénypiacon fektet be. A részalapot szintetikusan kezelik, és az eszközeinek legalább 60%-át olyan részvényekbe és részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba fekteti be, amelyek teljes hozamára hozam-swap ügyletet kötnek a referenciaindex (IBOXX Eurozone 3-5) teljesítményével szemben. Ez azt jelenti, hogy a portfoliónak nincs a részvény piacoknak való kitettségből eredő kockázata. A derivatívák alkalmazása nem eredményez tőkeáttételt, mivel az ezen eszközökből és kontraktusokból származó kötelezettségek felső határa soha nem haladja meg a részalap nettó eszközértékét. A részalap a fennmaradó eszközöket, tehát az eszközök legfeljebb 40%-át bármilyen más átruházható értékpapírokba, pénzpiaci eszközökbe, derivatívákba vagy készpénzbe A részalapnak nincs az EUR-tól eltérő devizanemekkel szembeni kitettsége. PARVEST EURO SHORT TERM BOND A részalap eszközeinek rövidtávú értéknövelése. A részalap eszközeinek legalább kétharmadát EUR-alapú kötvényekbe vagy kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. A portfolió lejáratig hátralévő átlagos futamideje nem haladja meg a három évet, és az egyes befektetések lejáratig hátralévő futamideje nem haladja meg az 5 évet.

20 más átruházható értékpapírokba, derivatívákba, pénzpiaci eszközökbe vagy készpénzbe fektetheti,, illetve az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST EURO SMALL CAP A részalap eszközeinek legalább kétharmadát olyan részvényekbe fekteti be, amelyet az Európai Unióban székhellyel rendelkező és az alacsony piaci tőkeértékű (kapitalizációjú) cégek referenciaindexeiben (HSBC European Smaller Companies, DJ Euro Stoxx Small, MSCI Europe SmallCap, FTSE Developed Europe SC (EUR)) szereplő, és/vagy olyan cég bocsátott ki, amelynek tőzsdei tőkeértéke alacsonyabb az említett indexekben szereplő legmagasabb tőzsdei tőkeértéknél (az egyes üzleti évek kezdetén végzett értékelés alapján). A részalap az eszközeinek legalább 75%-át mindenkor olyan részvényekbe fekteti be, amelyek kibocsátójának székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve azon tagállamokat, amelyek nem működnek közre a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben. PARVEST EUROPE ALPHA A részalap az eszközeinek legalább 75%-át mindenkor olyan részvényekbe fekteti be, amelyet a kibocsátó megfelelő értéknövekedési kilátásai miatt választottak ki, és amelynek kibocsátójának székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve azon tagállamokat, amelyek nem működnek közre a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben. A részalap a fennmaradó eszközöket, tehát az eszközök legfeljebb 25%-át bármilyen más átruházható értékpapírokba, pénzpiaci eszközökbe, derivatívákba és/vagy készpénzbe

21 PARVEST EUROPE DIVIDEND A részalap az eszközeinek legalább 75%-át mindenkor olyan részvényekbe fekteti be, amelynek osztalék-kilátásai az alapkezelő csapat véleménye szerint meghaladják az európai piacokon elérhető átlagos hozamot, és amelynek kibocsátójának székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben nem együttműködő országokat. A részalap a fennmaradó eszközöket, tehát az eszközök legfeljebb 25%-át bármilyen más átruházható értékpapírokba, pénzpiaci eszközökbe, derivatívákba és/vagy készpénzbe PARVEST EUROPE FINANCIALS A részalap eszközeinek legalább kétharmadát európai székhelyű, és üzleti tevékenységük jelentős részét a pénzügyi és valamely hasonló vagy kapcsolódó ágazatban végző cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvényekkel egyenértékű értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. A részalap az eszközök legalább 75%-át olyan részvényekbe fekteti be, amelyek kibocsátójának székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben nem együttműködő országokat. PARVEST EUROPE FLEXIBLE EQUITIES

22 A részalap az eszközeinek legalább 75%-át az alapkezelő csapat rugalmas allokációs politikája alapján mindenkor olyan cég által kibocsátott részvényekbe fekteti be, amelynek székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben nem együttműködő országokat.. A részalap a fennmaradó eszközöket, tehát az eszközök legfeljebb 25%-át bármilyen más átruházható értékpapírokba, derivatívákba vagy pénzpiaci eszközökbe és/vagy készpénzbe A részalap hatékony portfóliókezelési és/vagy fedezeti céllal a részvénypiacokhoz kötött derivatívákba (pl. swap, szabványosított határidős és opciós ügyletek) fektet. A részalap a befektetési céljai megvalósítása érdekében a következő befektetési folyamatokat valósítja meg, a volatilitás szabályozása mellett: * Rugalmas piaci allokáció: - célja a piacon megfigyelt volatilitástól függően az európai részvénypiacoknak való kitettség csökkentése vagy növelése. Magas volatilitás esetén, amikor a volatilitás csökken, a részalap növelheti a piaci kitettséget, és csökkentheti, amikor a volatilitás emelkedik, - az európai részvénypiaci indexre szóló határidős ügyleteket köt a portfolió európai részvényekkel szembeni érzékenységének csökkentésére vagy az azoknak való kitettség fokozására. * Védelmi mechanizmusok: - a vételi opciók eladására vonatkozó politika; - a részvénypiacok volatilitásának való rendszeres kitetteség volatilitásnak kitett alapokon (legfeljebb 10%), és/vagy volatilitásra szóló határidős ügyleteken, és/vagy volatilitásnak kitett alapok hozamára kötött swap-ügyleteken keresztül. PARVEST EUROPE GROWTH A részalap az eszközeinek legalább 75%-át mindenkor olyan cégek által kibocsátott részvényekbe fekteti be, amelyek az alapkezelő csapat véleménye szerint az átlagosnál magasabb értéknövekedési potenciállal rendelkeznek, és/vagy viszonylag stabil nyereségnövekedést tesznek közzé, és amelyek székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában található, kivéve a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben nem együttműködő országokat. A részalap a fennmaradó eszközöket, tehát az eszközök legfeljebb 25%-át bármilyen más átruházható értékpapírokba, pénzpiaci eszközökbe, derivatívákba és/vagy készpénzbe értékpapírba, valamint az eszközállomány 10%-áig ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe.

23 PARVEST EQUITY EUROPE LS30 A részalap az eszközeinek legalább 75%-át mindenkor olyan cégek által kibocsátott részvényekbe fekteti be, amelyek székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben nem együttműködő országokat. A részalap a fennmaradó eszközöket, tehát az eszközök legfeljebb 25%-át bármilyen más átruházható értékpapírokba, pénzpiaci eszközökbe, derivatívákba vagy készpénzbe Továbbá, normális piaci körülmények között a részalap részvényderivatívákba is fektethet a nagyobb kitettség érdekében mind a vételi, mind az eladási oldalon. Mindkét oldal bruttó kitettségi célja a nettó eszközérték 30%-a. Az alapkezelési cél az, hogy a teljes nettó kitettség 100%-os szintet érjen el. PARVEST EUROPE MID CAP A részalap eszközeinek legalább kétharmadát olyan cégek által kibocsátott részvényekbe fekteti be, amelyeknek székhelye Európában van, és szerepelnek a közepes piaci tőkeértékű (kapitalizációjú) cégek referenciaindexeiben (DJ Euro Stoxx MidCap, MSCI Europe Mid Cap, stb.), és/vagy amelyek tőzsdei tőkeértéke alacsonyabb, mint az említett indexekben szereplő legmagasabb tőzsdei tőkeérték, vagy magasabb, mint az említett indexekben szereplő legalacsonyabb tőzsdei tőkeérték (az egyes üzleti évek kezdetén végzett értékelés alapján). A részalap az eszközeinek legalább 75%-át mindenkor olyan cégek által kibocsátott részvényekbe fekteti be, amelyek székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben nem együttműködő országokat.

24 PARVEST EUROPE REAL ESTATE SECURITIES A részalap eszközeinek legalább kétharmadát ingatlantársaságok és/vagy az ingatlanszektorra specializálódott cégek által kibocsátott átruházható értékpapírokba, részvényekbe és részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba ( certificats de biens immobiliers, SICAFI, zártvégű REIT ingatlanalapok stb.), valamint ingatlantulajdont megtestesítő derivatívákba és egyéb pénzügyi eszközökbe fekteti be. A kibocsátók európai székhelyűek, vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ott végzik. A részalap az eszközeinek legalább 75%-át mindenkor olyan cégek által kibocsátott részvényekbe fekteti be, amelyek székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben nem együttműködő országokat. A részalap közvetlenül nem szerez ingatlantulajdont. PARVEST EQUITY EUROPE SMALL CAP A részalap eszközeinek legalább kétharmadát olyan cégek által kibocsátott részvényekbe fekteti be, amelyeknek székhelye Európában van, és szerepelnek az alacsony piaci tőkeértékű (kapitalizációjú) cégek referenciaindexeiben (HSBC European Smaller Companies, DJ Euro Stoxx Small, MSCI Europe SmallCap, FTSE Developed Europe SC (EUR)), és/vagy amelyek tőzsdei tőkeértéke alacsonyabb, mint az említett indexekben szereplő legmagasabb tőzsdei tőkeérték (az egyes üzleti évek kezdetén végzett értékelés alapján).

25 A részalap az eszközeinek legalább 75%-át mindenkor olyan cégek által kibocsátott részvényekbe fekteti be, amelyek székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben nem együttműködő országokat. PARVEST EUROPE SUSTAINABLE DEVELOPMENT A részalap az eszközeinek legalább 75%-át olyan cégek által kibocsátott részvényekbe fekteti be, amelyek székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben nem együttműködő országokat, és amelyek megfelelnek a társadalmi és/vagy környezeti felelősségvállalást, illetve a felelős vállalatirányítást is magában foglaló fenntartható fejlődés követelményeinek. A részalap a fennmaradó eszközöket, tehát az eszközök legfeljebb 25%-át bármilyen más átruházható értékpapírokba, pénzpiaci eszközökbe, derivatívákba és/vagy készpénzbe A fenntartható és felelős befektetések vonatkozásában független szakértőkből álló bizottság ( Fenntartható és Felelős Befektetések Tanácsadó Bizottsága, SRI Tanácsadó Bizottság ) nyújt tanácsokat a befektetési kutatás folyamatával és módszereivel kapcsolatban. A bizottság összetételéről bővebb információ a Tájékoztató I. Részében található. Az SRI tanácsadó bizottság évente legalább egy alkalommal jelentést készít az SRI folyamatok megbízhatóságáról, alkalmazhatóságáról és teljességéről. PARVEST EUROPE VALUE A részalap az eszközeinek legalább 75%-át olyan cégek által kibocsátott részvényekbe fekteti be, amelyeket az alapkezelő csapat alulértékeltnek tekint a megvásárlás napján az egyéb értékpapírok piaci árához képest, és amelyeknek székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben nem együttműködő országokat. A részalap a fennmaradó eszközöket, tehát az eszközök legfeljebb 25%-át bármilyen más átruházható értékpapírokba, pénzpiaci eszközökbe, derivatívákba és/vagy készpénzbe

26 PARVEST EUROPEAN BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát európai székhelyű, vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ott végző cégek által kibocsátott befektetésre ajánlott minősítésű, EURalapú vagy bármely más devizanemben kifejezett kötvényekbe és/vagy azokkal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. Abban az esetben, ha a minősítési követelmény nem teljesül, az alapkezelő, a befektetésijegy-tulajdonosok érdekében, haladéktalanul módosítja a portfóliót. fektetheti, valamint az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST EUROPEAN CONVERTIBLE BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát olyan átváltoztatható kötvényekbe és azokkal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba fekteti be, amelyek EUR-ban vannak kifejezve, és/vagy az alapul szolgáló eszközöket európai székhelyű, vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ott végző cégek bocsátják ki, valamint olyan derivatívákba, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. fektetheti, valamint az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST EUROPEAN HIGH YIELD BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát olyan a Moody s Baa3 vagy az S&P BBB-

27 alatti minősítésű, EUR-ban vagy más devizában kifejezett kötvényekbe és/vagy azzal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba fekteti be, amelyek kibocsátójának székhelye az Európai Unió valamely tagállamában van, vagy üzleti tevékenysége jelentős részét ott végzi, valamint olyan derivatívákba, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. Abban az esetben, ha a minősítési követelmény nem teljesül, az alapkezelő, a befektetésijegy-tulajdonosok érdekében, haladéktalanul módosítja a portfóliót. fektetheti, valamint az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. A részalap társasági események (pl. adósság-átstrukturálás) miatt részvényeket vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokat is tarthat. PARVEST EUROPEAN SMALL CONVERTIBLE BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát európai székhelyű és/vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ott végző cégek által egy 300 millió eurót nem meghaladó kezdeti kibocsátás során kibocsátott átváltoztatható kötvényekbe vagy azokkal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. fektetheti, valamint az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST FRANCE A részalap eszközeinek legalább kétharmadát franciaországi székhelyű, és/vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ott végző cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál.

28 A részalap az eszközeinek legalább 75%-át mindenkor olyan cégek által kibocsátott részvényekbe fekteti be, amelyeknek székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben nem együttműködő országokat. PARVEST GERMAN EQUITIES A részalap eszközeinek legalább kétharmadát németországi székhelyű, és/vagy üzleti tevékenységük jelentős részét ott végző cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. A részalap az eszközeinek legalább 75%-át mindenkor olyan cégek által kibocsátott részvényekbe fekteti be, amelyeknek székhelye az Európai Gazdasági Térség valamely tagállamában van, kivéve a csalás és adóelkerülés elleni küzdelemben nem együttműködő országokat. PARVEST GLOBAL BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát befektetésre ajánlott minősítésű, bármely devizanemben kifejezett kötvényekbe és/vagy azzal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. Abban az esetben, ha a minősítési követelmény nem teljesül, az alapkezelő, a befektetésijegy-tulajdonosok érdekében, haladéktalanul módosítja a portfóliót. fektetheti, valamint az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe.

29 PARVEST GLOBAL BRANDS A részalap eszközeinek legalább kétharmadát a világ bármely országában működő, üzleti tevékenyséük jelentős részét a fogyasztói cikkek piacán vagy a fogyasztói szolgáltatási szektorban és/vagy valamely hasonló vagy kapcsolódó ágazatban végző cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. PARVEST GLOBAL CORPORATE BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát befektetésre ajánlott minősítésű, a világ bármely országában működő cégek által kibocsátott kötvényekbe és/vagy azzal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. Abban az esetben, ha a minősítési követelmény nem teljesül, az alapkezelő, a befektetésijegy-tulajdonosok érdekében, haladéktalanul módosítja a portfóliót. fektetheti, valamint az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST GLOBAL ENVIRONMENT A részalap eszközeinek legalább kétharmadát olyan, a világ bármely országában működő cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba fekteti, amelyek üzleti tevékenységük jelentős részét a környezetvédelmi

30 piacokon fejtik ki (alternatív energiaforrások, energiamegtakarítás, víztisztítás és -szállítás, szennyezéskorlátozás, hulladékkezelés és kapcsolódó területek), illetve amelyek tiszteletben tartják az ENSZ Globális Megállapodásában ( United Nations Global Compact ) lefektetett, a társadalmi és/vagy környezeti felelősségvállalásra és a felelős vállalatirányításra vonatkozó alapelveket, valamint olyan derivatívákba, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. PARVEST GLOBAL EQUITIES A részalap eszközeinek legalább kétharmadát a világ bármely országában működő cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. PARVEST GLOBAL HIGH YIELD BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát a Moody s Baa3 vagy az S&P BBB- alatti minősítésével rendelkező, bármely devizanemben kifejezett kötvényekbe és/vagy kötvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. Abban az esetben, ha a minősítési követelmény nem teljesül, az alapkezelő, a befektetésijegy-tulajdonosok érdekében, haladéktalanul módosítja a portfóliót. fektetheti, valamint az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe.

31 PARVEST GLOBAL INFLATION-LINKED BOND A részalap eszközeinek legalább kétharmadát OECD-tagállamok által kibocsátott vagy garantált, bármely devizanemben kifejezett, az irányadó inflációs rátához kötött, kötvényekbe és/vagy azzal egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. más átruházható értékpapírokba, derivatívákba, pénzpiaci eszközökbe vagy készpénzbe fektetheti, valamint az eszközállomány 10%-áig terjedően ÁÉKBV-kbe vagy más KBF-ekbe. PARVEST GLOBAL RESOURCES A részalap eszközeinek legalább kétharmadát olyan, üzleti tevékenységük jelentős részét a tőzsdei árucikkek (különösen ásványi anyagok, olaj, földgáz és szén) és az alapvető termékek (különösen papír) piacán és/vagy valamely hasonló vagy kapcsolódó ágazatban végző cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel egyenértékűnek tekintett értékpapírokba, valamint olyan derivatívákba fekteti be, amelyek alapjául ilyen típusú eszköz szolgál. PARVEST GLOBAL TECHNOLOGY A részalap eszközeinek legalább kétharmadát a világ bármely országában működő, üzleti tevékenységük jelentős részét a modern technológiai szektorban (például IT, alternatív energiahordozók és/vagy energiahatékonysági ágazat) és/vagy valamely hasonló vagy kapcsolódó ágazatban végző cégek által kibocsátott részvényekbe és/vagy részvénnyel