Gyorsjelentés A Danubius Hotels Rt. 2002. évi gazdálkodásáról Mint ahogyan részvényeseink előző gyorsjelentéseinkből is láthatták, a 2002-es év társaságunk életében a legnehezebb időszak volt. Mindezek ellenére ebben az évben is folytattuk a gyógy-idegenforgalmi szolgáltatásainkat javító regionális fejlesztéseket, melyről meggyőződésünk, hogy ez a megfelelő stratégia jövőbeni sikereinkhez. Az év utolsó negyedévére rányomta bélyegét a folyamatosan gyengülő német gazdaság, az erősödő nemzeti valuták bevételeinkre gyakorolt, további új szállodák nyitása Budapesten és másutt, valamint az az általános bizonytalanság, melyet az iraki háború fenyegető valószínűsége kelt. Mindazonáltal magyarországi és csehországi gazdálkodásunk megfelelt a javított és augusztus 14-én publikált előrejelzéseknek, azonban decemberben szlovák leányvállalatunk elmaradt a tervtől, főleg a közel-keleti és a német piac gyengeségei miatt. A fenti körülmények ellenére csupán kissé maradtunk el éves szinten a 2001-es évi nettó profittól, azonban rá kell mutatnunk, hogy ezek a számok USD-ben vagy EUR-ban kifejezve a nettó nyereség javulását mutatnák, a forint fent említett valutákhoz mért idei jelentős erősödésének következtében. Jóllehet profit előrejelzésünket 2003-ra csak később készítjük el, tényként szögezhetjük le, hogy az Irak elleni háború valószínűsége sötét felhőként lebeg az idegenforgalom alakulása felett. A helyzetet tovább súlyosbítja, hogy számos ország gazdasági nehézségekkel küzd. Ilyen bizonytalan időkben egyes vendégek lemondják foglalásukat, számos vállalat későbbre halasztja a konferenciaszervezést, és bizonyos piacokon, mint pl. a Közel-Kelet, Németország és az Egyesült Államok a gondok erősebben jelentkeznek, mint másutt. Mindezek továbbra is negatív hatással lesznek a szállodai bevételekre. A háború kitörése még súlyosabb következményekkel járhat, és az eredményekre gyakorolt potenciális hatás természetesen jelenleg felbecsülhetetlen. A vállalat vezetősége továbbra is minden lehető lépést megtesz annak érdekében, hogy elhárítsa a fenti kockázatokat. Évforduló 2002 a jubileumok éve volt társaságunk életében. Áprilisban ünnepeltük megalakulásunk 30. évfordulóját, s decemberben tíz éves jelenlétünket a Budapesti Értéktőzsdén. 30 évvel ezelőtt 400 szobát magában foglaló két szállodával, s 130 millió Ft. árbevétellel indultunk. Ma közel tízezer szállodai szobás nemzetközi lánc tulajdonosai vagyunk éves 37 milliárd Ft-os (145 millió EUR-os) árbevétellel. Ez alatt az idő alatt megteremtettük a magyar gyógyidegenforgalom hazai bázisát, s bevezettük szolgáltatásait a nemzetközi piacon. Fejlesztéseink során is koncentráltunk arra, hogy a környező/közeli országok privatizációs ajánlatai közül azokat válasszuk, amelyek a társaság gyógyszolgáltatási profilját erősítik. Örülünk, hogy ma már olyan nagyhírű gyógyhelyeken vásárolt szállodavállalatok eredményei is a Danubius Hotels Rt. profitját erősítik, mint Marienbad, Pöstyén és Szovata. 1
Jelentős részvényesi vagyongyarapodás Szlovákia Társaságunk ez évben is folytatta sikeres szereplését a szomszédos országok kínálta privatizációs pályázatokon, amelynek eredményeképpen májusban a 95,36%-os tulajdonunkban lévő cseh Lecebné Lázné Mariánské Lázné a.s. leányvállalatunkon keresztül pályázva birtokunkba került a Slovenské Liecebné Kúpele Piestany a.s. pöstyéni gyógyfürdőkomplexum részvényeinek 67%-a. Két további lépésben részesedésünk 87,66%- ra emelkedett az év végéig. A világhírű gyógyhely megvásárlásával három gyógyászati központ és közel 1500 szállodai szobával rendelkező társaság került a tulajdonunkba. A társaság adatainak 67%-át 2002. május 31-től, 69,84%-át szeptember 1-től, 87,66%-át pedig 2002 november 1-től konszolidáljuk. Romániában a privatizációs szerződésben vállalt első évre eső tőkeemelés végrehajtásával, valamint korábbi kisebbségi tulajdonosok részesedésének kivásárlásával a Salina Invest Rt.- ben a részvények 56,52%-át szereztük meg. A Salina 93,98%-os tulajdonosa a Balneoclimaterica Rt.-nek, amelynek szállodáit a Danubius üzemelteti, illetve fogja üzemeltetni a rekonstrukciók után. A társaság adatait 2002. szeptember 30-i dátummal vonjuk be a konszolidációba. Meg kell azonban jegyezni, hogy a legjelentősebb szállodát, a Hotel Sovatát 2002 novemberében rekonstrukciós munkálatok miatt bezártuk. Kedvezőtlen hatások és kilátások a magyar és a nemzetközi idegenforgalomban Hosszú idő után 2002-ben a magyar gazdaságban a turizmus elvesztette sikerágazati szerepét. Az elmúlt két évben a jelentősen megnövekedett szállodakapacitás csökkenő vendégszámmal párosult, amelyen belül is kedvezőtlen átrendeződések történtek a kevésbé költőképes vendégréteg irányába. A külföldi vendégéjszakák száma 6,7%-al csökkent 2002- ben. A helyzet komolyságát jellemzi, hogy az idegenforgalmat segítő kormányzati intézkedési tervek készülnek a szakma összefogásával ennek a tendenciának a megfordítására. A Magyar Turizmus Rt. 2003. évi marketing terve már pozitív változásokat vetít előre. A múlt évben azonban a nemzeti idegenforgalom alakulására rányomta bélyegét a 2001. szeptember 11-i eseményeket követő depresszió a tengerentúli forgalomban, a német vendégek csökkenő száma a német gazdaság gyengélkedése következtében és a megnövekedett kapacitásra jutó kevesebb vendég megnyerése érdekében kialakult árharc, csökkenő átlagár. Legvégül említést érdemel a turista szezont megrengető közép-európai árvíz, valamint a már említett bizonytalan nemzetközi helyzet. Erősödő nemzeti valuták negatív A forint- és cseh korona felértékelés (5,3 illetve 9,5% az euroval szemben) árbevételt érintő negatív a magyar társaságoknál 1,28 milliárd Ft, a cseh társaságoknál 522 millió Ft, amelyet a követeléseken, kötelezettségeken összesen elszámolt 603 millió Ft-os árfolyam nyereség csak részben tudott kompenzálni. 2
Kétheti bevételkiesés A Hotel Gellért szálloda mellett 2002. szeptember 10-én történt csőtörés következményeként a szállodát két hétig zárva kellett tartani az okozott károk részleges helyrehozataláig, valamint az elektromos áram hiánya miatt. Az elázott, súlyosan megrongálódott szobák rendbehozatala, az ezzel kapcsolatos kárfelmérés, valamint a kiesett forgalom kompenzálásáról a tárgyalásokat a Vízművek felelősségbiztosítása, valamint a cégcsoport minden szállodájára megkötött üzemszüneti biztosítás alapján megkezdtük. Ez azonban azt jelenti, hogy a 2002 éves eredményünkből hiányzik kétheti Hotel Gellért forgalom, s a mérlegben szereplő 110 millió Ft összegű kár fedezeteként 50 millió Ft előleget utalt át a biztosító. Konszolidált mérleg (IAS) Társaságunk az elmúlt egy év során 14,8 mrd Ft-al növelte a mérleg főösszeget, amelynek részletezése az alábbi táblázatokból követhető. A 2002-ben bekövetkezett 13,6 milliárd Ft-nyi befektetett eszköz érték növekedés közel 100%-a új beruházásból származik. millió Ft Eszközök Konszolidált tételek változása Sovata Ebből: SLKP (Pöstyén) Forgóeszközök 1 195 824 926 Megjegyzések, egyéb változások a 2001. dec. 31-i állapothoz mérten Befektetett eszközök 13 620 1 113 10 900 A magyarországi és cseh szállodák aktivált beruházás értéke Eszközök összesen változása 14 815 1 937 11 826 A kötelezettségek alakulása is a vagyongyarapodással van összefüggésben. 2002. december 31-én hitelállományunk csoport szinten 81,3 millió EUR (ebből Pöstyén 5,7 millió EUR) és 6,6 millió USD. Források Konszolidált tételek változása Sovata Ebből: SLKP (Pöstyén) millió Ft Megjegyzések, egyéb változások a 2001. dec. 31-i állapothoz mérten Kötelezettségek 9 363 688 2 150 Visszafizetett (8,3 millió EUR) és felvett (36 millió EUR) hitelek egyenlege Kisebbségi részesedés 2 244 130 Slovenské Liecebné Kúpele a.s. és a Salina Invest Rt. kisebbségi része Saját tőke 2 777 Éves eredmények Saját részvény átváltási árfolyam változás Átváltásból eredő tőkemozgás különbözet 3
Konszolidált eredmény (IAS) 2002-ben társaságunk IAS szerint számított 4,069 milliárd Ft eredményt ért el (az adó és kisebbségi részesedések levonása előtt), amely 308 millió Ft-al marad el az előző év hasonló időszakának teljesítményétől. A változásokat és azoknak okait az alábbi táblázatban foglaltuk össze. millió Ft Változás: Konszolidált szinten Sovata Ebből: SLKP (Pöstyén) Bevétel 4 597 72 3 942 Költségek 5 266 123 3 516 Ebből: Üzemeltetési 3 340 2 618 Adminisztrációs és általános 1 447 392 Kamatköltség 84 51 Árfolyam veszteség (nyereség) - 479-1 Értékcsökkenés 617 418 Egyéb költségek 257 38 Átalakítás költségei - 361 Eredmény (adó és kisebbségi rész. levonása előtt) - 308-51 426 Az eredményváltozás főbb összetevői: Az új szlovák társaság közel 3,9 mrd Ft-os bevétele valamint a Hotel Eger-Park eladásából származó egyéb bevétel növekmény játszott szerepet abban, hogy konszolidált szinten 14,3%-al, vagyis 4,6 milliárd Ft-al nőttek bevételeink a bázishoz mérten. (Ez az emelkedés a Hotel Eger-Park eladási ára nélkül 12,1%, 3,9 milliárd Ft.) A magyarországi szállodák bevétel kiesése elsősorban az átlagár csökkenésből ered (12 148 Ft-ról 11 274 Ft-ra) és csak másodsorban az elmaradt foglaltságból (59,6% a tavalyi 63%-al szemben). A cseh szállodák teljesítésében főként az átlagár növekedése játszott szerepet (10 469 Ftról 10 786 Ft-ra), s a 0,6%pontos foglaltság növekedés (a tavalyi 78,3%-hoz képest) csak kisebb mértékben módosította az árbevételt. Cseh koronában mintegy 2,1%-al emelkedett az összbevétel. A cseh idegenforgalmat is hasonlóan a magyarországi trendekhez sújtják a német gazdaság nehézségei, valamit a cseh korona ez évtől megindult felértékelődése az euróhoz, dollárhoz képest (9,5 illetve 13,9%). Fokozták az értékesítési nehézségeket a 2002. év főszezonját derékba törő közép-európai árvizek. A magyar és cseh társaságok üzemeléssel összefüggő költségei 723 millió Ft-al emelkedtek, amelyek nem tudták kompenzálni a bevételkiesést, így az üzemelésből származó eredmények alatta maradtak változatlan hálózaton is az elmúlt év azonos időszakában realizált eredménynek. Az új szlovák társaság konszolidálása üzemelési költségeinket 2 618 millió Ft-al, összes költségünket pedig 3 516 millió Ft-al növelte. 4
Társaságunk az elmúlt egy év során 799 millió Ft kamatot számolt el. A 2001. évi 858 millió Ft adókötelezettséggel szemben ez évben társaságunk élt az új számviteli törvény adta fejlesztési tartalék képzési lehetőséggel, amelynek adómegtakarítása 100 millió Ft, ugyanakkor a halasztott adó értéke ugyanekkora összeggel nőtt. Az eredményromlás miatti adócsökkenés pedig 250 millió Ft-ot tesz ki. Visszafogott rekonstrukció Társaságunk ebben az évben lényegében az üzemeltetés zavartalan biztosításához szükséges állagmegóvó felújításokat és beruházásokat végezte, kiegészítve a szükséges biztonságtechnikai fejlesztésekkel. Csoportszinten 1,581 mrd Ft-ot költöttünk az alább felsorolt kiemelt feladatokra, szemben a tavalyi 7 mrd Ft értékű átfogó szálloda-felújítási és rekonstrukciós munkálatokkal. A Pátria Szálloda nagykonyhájának befejező üteme elkészült. Az Erzsébet Szálloda három szobaszintjének 43 vendégszobát érintő rekonstrukciója folytatódott a kapcsolódó vendégfolyosói felújításokkal, a tűzjelző-rendszer bővítésével. A Grand Hotel Hungária szállodai halljának részleges felújítása és belsőépítészeti korszerűsítése befejeződött, így a korábban elkészített group check-in helyiséggel összekapcsolva költségtakarékos megoldásokkal kialakult egy, a mai igényeket kielégítő, a korábbinál lényegesen nagyvonalúbb közösségi vendégtér. A Gellért Szálloda parkolási problémáinak enyhítésére párhuzamosan a szálloda előtti terület rekonstrukciós munkáival kialakításra került egy 40 db gépkocsi befogadására alkalmas bérelt parkoló. A Stadion Szállodában a fűtési szezonra elkészült az önálló gázkazánház, megteremtve az épület korábbinál lényegesen gazdaságosabb hőellátásának feltételeit korszerű műszaki színvonalon. A Stadion Szállodában a főváros ez évi legnagyobb beruházásaként felépülő Budapest Aréna tőszomszédságában befejeződött a még felújítatlan 135 szoba rekonstrukciója az alsó három vendégszinten, a kapcsolódó vendégfolyosókkal együttesen. További felújítások: Befejeződött az Astoria Szálloda teljes történelmi épületszárnyának tetőhéjazat felújítása, valamint az épület 7 felvonójának főjavítása is A Rába Szállodában megnyitottuk az immár országos sörözőláncot képező Belga Söröző új egységét. A Hilton Szállodában sor került a mosodai fő gépegység és kapcsolódó berendezéseinek cseréjére. Ugyancsak ebben a szállodában a szabványos érintésvédelmi rendszer kialakításának érdekében folyik az EPH rendszer kialakítása. A Béke Szállodában befejeződtek a biztonságot szolgáló vészvilágítási rendszer felújítási munkái és megtörténtek a beütemezett légkezelő berendezés cserék is. A Budapest Szállodában a tűzgátló ajtók cseréje, a hűtőkamrák felújítása, továbbá a konyhai csatornahálózat gerincvezetékének cseréje került sorra. A Gellért Szállodában túlnyomó részben befejeződtek a szeptemberi vízbetörési esemény kármentési és helyreállítási munkái. A Marina Szállodában CATERPILLAR aggregátor szükség áramforráskénti telepítésére került sor és elkészültek a kazánház kiviteli tervei a gázüzemre történő átálláshoz. A Thermal Hotel Bük fedett teniszpályáján új gázüzemű sugárzó fűtésrendszert alakítottunk ki, és a szállodában új konferenciatermet képeztünk ki korábbi irodák helyén. A romániai Szovátán befejeződött a Sovata Szálloda és a gyógyászati kezelőközpont felújításának kiviteli tervezése, s megkezdődtek a szálloda rekonstrukciós munkálatai. 5
A csehországi Mariánské Lázné-ban a Berounka Szállodában befejeződött 8 nagyméretű szobaegység felújítása, a hozzá tartozó közösségi helyiség kialakításával együtt. A Nové Lázné Szállodában befejeződött a nagykonyha és az étterem áthelyezése és bővítése, 24 négycsillagos szintű szoba kiépítése és 7 rekonstrukciója, valamint a recepció, a lobby bár és a tető terasz kialakítása összesen 615 millió Ft értékben. Ennek eredményeképpen összesen kilencven 4-csillagos superior kategóriájú szoba várja a vendégeket. Befejeződött 11 szoba felújítása a Pacific szállodában. Az Oracle Financials vállalatirányítási rendszer bevezetése folyamatban van. A szlovákiai Pöstyén gyógyhelyen található Pro Patria nagykonyhájának teljes felújítása befejeződött. Tőzsdei kereskedés, tulajdonosi szerkezet 2002. december 31-én a 8 285 437 db törzsrészvényből álló jegyzett tőke 53,4%-a a CP Holdings bel- és külföldi befektetéseinek tulajdonában van. Ezen tulajdonosok 5%-ot meghaladó részesedése: Interag Rt. 29,38%, Kenyon Phillips Acquisition LLC 11,63%, Israel Tractors 6,12%, és a CP Holdings Ltd. 6,27%. A részvények további 32,76%-át külföldi pénzügyi befektetők birtokolják, amelyek közül a Citibank Rt. mint letétkezelő 18.44%-ban képvisel tulajdonosokat és a Bank Austria/HVB 8.33%-ban. A társaság alkalmazottainak részesedése 1,38%, a társaság saját részvény állománya változatlanul 4,52%. Belföldi magánszemélyek, intézmények és nyugdíjpénztárak tulajdonában a részvények 7.94%-a található. A Danubius Hotels Rt. részvényeivel 2002-ben 244 kereskedési napon 4 246 üzletkötés keretében 1 475 634 db részvénnyel kereskedtek 5 659 millió Ft árfolyamértékben, amely 3835 Ft/részvény éves átlagárat eredményezett. Társaságunk 2002-ben rendkívüli közleményben tájékoztatást tett közzé, hogy megvásárolta a pöstyéni Slovenské Liecebné Kúpele a.s. részvényeinek 67%-át, s hogy részesedését 87,66%-ra növelte, hogy saját részvényt vásárolt és adott el, amelynek következtében az állomány nem változott, s hogy a Salina Invest Rt.-ben tőkeemelés és további vásárlás következtében részesedése tovább nőtt. Tájékoztatást tettünk közzé továbbá arról, hogy a Danubius Hotels Rt. adásvételi szerződést írt alá az Eger-Park szálloda értékesítéséről, így annak eredménye 2002. október 1-től nem szerepel a társaság adatai között. A társaság igazgatósága mély megrendüléssel tudatta részvényeseivel október 10-én, hogy Cséti Gábor, a Danubius Hotels Rt. felügyelő bizottságának elnöke elhunyt. Az október 18-án megtartott felügyelő bizottsági ülésen a tagok Antalpéter Tibort választották elnökké. A tájékoztatási kötelezettségnek megfelelően megjelentettük két igazgatósági tag Danubius részvény eladását is. A társaság szervezete nem módosult az elmúlt év során, a vezető tisztségviselők körében, a felügyelő bizottsági elnök személyében a fent említett változás következett be. 6
A Danubius Hotels Rt. IAS szerint készült konszolidált, nem auditált mérlege 2002. év Eszközök 2001 2002 Bázis millió Ft dec. 31. dec. 31. index % Pénzeszközök 3 931 4 010 102.0% Követelések 1 340 1 659 123.8% Egyéb forgóeszközök 1 217 1 833 150.6% Készletek 321 502 156.4% Forgóeszközök összesen 6 809 8 004 117.6% Immateriális javak 1 561 1 500 96.1% Tárgyi eszközök 47 862 61 447 128.4% Egyéb befektetett eszközök 369 283 76.7% Halasztott adó 104 286 275.0% Befektetett eszközök összesen 49 896 63 516 127.3% Eszközök összesen 56 705 71 520 126.1% Források 2001 2002 Bázis millió Ft dec. 31. dec. 31. index % Szállítók 1 307 2 203 168.6% Vevőtől kapott előlegek 254 173 68.1% Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek 1 894 1 901 100.4% Rövid lejáratú hiteltartozások 2 408 4 396 182.6% Rövid lejáratú kötelezettségek 5 863 8 673 147.9% Hosszú lejáratú hitelek 11 328 15 587 137.6% Halasztott adó miatti kötelezettség 1 206 2 299 190.6% Negatív goodwill 2 761 3 962 143.5% Hosszú lejáratú kötelezettségek 15 295 21 848 142.8% Kötelezettségek összesen 21 158 30 521 144.3% Céltartalék 419 850 202.9% Kisebbségi részesedés 399 2 643 662.4% Jegyzett tőke 8 285 8 285 100.0% Tőketartalék 7 792 7 847 100.7% -Saját részvények -1 536-1 574 Átértékelési különbözet 458 82 17.9% Eredménytartalék 19 730 22 866 115.9% Saját tőke összesen 34 729 37 506 108.0% Források összesen 56 705 71 520 126.1% 7
A Danubius Hotels Rt. IAS szerint készült konszolidált, nem auditált eredménykimutatása 2002. év Konszolidált eredménykimutatás 2001 2002 Bázis millió Ft index % Bevételek Szobaárbevétel 16 652 16 774 100.7% Vendéglátás bevétele 9 437 10 566 112.0% Gyógyászat bevétele 3 375 5 090 150.8% Kamat bevétel 187 148 79.1% Egyéb bevételek 2 547 4 217 165.6% Bevételek összesen 32 198 36 795 114.3% Költségek és ráfordítások Szobakiadásból 2 849 3 772 132.4% Vendéglátásból 6 221 7 276 117.0% Gyógyászatból 911 2 273 249.5% Adminisztrációs és általános 12 230 13 677 111.8% Kamatokból 715 799 111.7% Árfolyam veszteség (nyereség) -124-603 486.3% Értékcsökkenés 2 916 3 533 121.2% Egyéb 1 742 1 999 114.8% Költségek és ráfordítások összesen 27 460 32 726 119.2% Szervezeti átalakítás költségei 361 Szokásos vállalkozási eredmény (kisebbségi részesedés és adó levonása előtt) 4 377 4 069 93.0% Társasági adó 858 515 60.0% Halasztott adó 246 358 145.5% Adózott eredmény (kisebbségi részesedés levonása előtt) 3 273 3 196 97.6% Kisebbségi részesedés 46 60 130.4% Nettó eredmény 3 227 3 136 97.2% 8