AZ AEGON ATTICUS ALFA SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP (MINT JOGUTÓD ALAP)

Átírás

1 AZ AEGON ATTICUS ALFA SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP (MINT JOGUTÓD ALAP) PORTFOLIÓ JELENTÉSE ALAPKEZELİ AEGON MAGYARORSZÁG BEFEKTETÉSI ALAPKEZELİ ZRT. (1091 BUDAPEST, ÜLLİI ÚT 1.) FORGALMAZÓ AEGON MAGYARORSZÁG BEFEKTETÉSI JEGY FORGALMAZÓ ZRT. (1085 BUDAPEST, KÁLVIN TÉR ) LETÉTKEZELİ UNICREDIT BANK HUNGARY ZRT. (1054 BUDAPEST, SZABADSÁG TÉR 5-6.) A BEOLVADÁS HATÁRNAPJA: 2011 SZEPTEMBER 14.

2 AEGON Atticus Vision Származtatott Befektetési Alap Portfolió jelentése a május 11. és szeptember 14. közötti nyíltvégő mőködésrıl Az AEGON Magyarország Befektetési Alapkezelı Zrt. (1091 Budapest, Üllıi út 1.) a tıkepiacról szóló évi CXX. Törvény 262. (4) bekezdése rendelkezéseinek megfelelıen az alábbiakban összefoglalja az AEGON Atticus Vision Származtatott Befektetési Alap, AEGON Atticus Alfa Származtatott Befektetési Alapba való beolvadását és annak körülményeit.

3 1. Általános információk Alapkezelı: Letétkezelı: AEGON Magyarország Befektetési Alapkezelı Zrt Budapest, Üllıi út 1. UniCredit Bank Hungary Zrt Budapest, Szabadság tér 5-6. Vezetı Forgalmazó: AEGON Magyarország Befektetési Jegy Forgalmazó Zrt Budapest, Kálvin tér Könyvvizsgáló: Az AEGON Atticus Vision Befektetési Alap könyvvizsgálója, Deák Zsuzsanna, az Ernst & Young Kft. munkatársa. Az AEGON Atticus Alfa Származtatott Befektetési Alap könyvvizsgálója, Mészáros Péter, az Ernst & Young Kft. munkatársa Nyilvántartási számok Ernst & Young Kft Deák Zsuzsanna Mészáros Péter Székhelye 1132 Budapest, Váci út 20. Az AEGON Atticus Vision Származatott Befektetési Alap nyilvános, nyíltvégő befektetési alap, amely május 11-ével indult, határozatlan futamidıre. Az Alap elsı forgalmazási napján az induláskori saját tıkéje ,- forint volt, az egy befektetési jegyre jutó nettó eszközérték 1,- forint, a befektetési jegyek száma tehát ,- darab volt. Az Alapot a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete május 11-én vette nyilvántartásba, a lajstromszámon. A befektetési jegyek kibocsátását jóváhagyó engedély száma: E-III/ /2007, dátuma: május Az Alap beolvadásának körülményei Határozat a beolvadásról Az Alapkezelı Igazgatósága július 28-án kelt, 3/2011 számú Igazgatósági határozatával döntött az AEGON Atticus Vision Származtatott Befektetési Alap AEGON Atticus Alfa Származtatott Befektetési Alapba történı beolvadásáról. A beolvadás indoka Az Alapkezelı kezelésében két nagyon hasonló befektetési politikával rendelkezı befektetési alap található, az AEGON Atticus Vision és az AEGON Atticus Alfa Származtatott Befektetési Alap. Az utóbbi idı tapasztalata szerint, az Alfa alap dinamikus növekedést AEGON Magyarország Befektetési Alapkezelı Zrt. 3

4 mutat, felmérések szerint sok ügyfél egyik legkedveltebb alapja az AEGON alapok között. Ezzel szemben a Vision alap talán a magas vételi jutalékának is köszönhetıen (7%) nettó eszközértéke, a befektetık folyamatos tıkekivonása miatt, a töredékére csökkent. Az alap méretcsökkenését vizsgálva Társaságunk arra a következtetésre jutott, hogy beolvasztja az AEGON Atticus Vision alapot a hasonló befektetési politikával rendelkezı, AEGON Atticus Alfa Származtatott Befektetési Alapba, megelızve, hogy kis mérete miatt a befektetési politika megvalósítása veszélybe kerüljön. Ez lehetıséget biztosít arra is, hogy a rendelkezésre álló erıforrásokat hatékonyabban lehessen koncentrálni a fennmaradó (jogutód) alap kezelésére, mely ez által magasabb méretgazdaságossági érték mellett valósítható meg. A beolvadás határnapja Az AEGON Atticus Vision Származtatott Befektetési Alap AEGON Atticus Alfa Származtatott Befektetési Alapba történı beolvadásának határnapja: szeptember 14-e volt, amely napon a Felügyelet a beolvadó alapot törölte nyilvántartásából. A törléssel a beolvadó Alap megszőnt. A beolvadás határnapját követı elsı forgalmazási nap szeptember 15. egyben az AEGON Atticus Alfa Származtatott Befektetési Alap, mint jogutód befektetési alap összeolvadás utáni elsı forgalmazási napja. A beolvadás határnapja az alapok közötti átváltási arány alapjául szolgáló eszközértékek, valamint az átváltási arány meghatározásának napja is. Az alapok beolvadásának határnapjára, azaz szeptember 14-re vonatkozó alapadatai AEGON Atticus Vision Származtatott Befektetési Alap, mint beolvadó alap Összesített nettó eszközértéke: HUF Egy jegyre jutó nettó eszközértéke: 1, HUF Befektetési jegyek darabszáma: darab AEGON Atticus Alfa Származtatott Befektetési Alap, mint jogutód alap Összesített nettó eszközértéke: HUF Egy jegyre jutó nettó eszközértéke: 1, HUF Befektetési jegyek darabszáma: darab AEGON Magyarország Befektetési Alapkezelı Zrt. 4

5 Az alapok beolvadásának határnapjára, azaz szeptember 14-re vonatkozó portfoliói AEGON Atticus Vision Származtatott Befektetési alap, mint beolvadó alap portfoliója I. Kötelezettségek Összeg/Érték (%) I/1. Hitelállomány (összes): 0 0 I/2 Egyéb kötelezettségek (összes): Könyvvizsgálói díj ,58% Közzétételi díj ,10% Vagyonkezelıi díj ,00% Vezetı forgalmazó díja ,67% Letétkezelıi díj ,18% PSZÁF díj ,16% Bizományosi díj ,40% Elhatárolt vagyonkezelıi díj ,33% Elhatárolt letétkezelıi díj ,58% I/3. Céltartalékok (összes): 0 I/4 Passzív idıbeli elhatárolások (összes): 0 Kötelezettség össz.: II. Eszközök Összeg/Érték (%) II/1. Folyószámla, készpénz (összes): ,76% Folyószámla ,76% II/2. Egyéb követelés (összes): Osztalék követelés Banki kamat követelés II/3. Lekötött bankbetétek 0 II/3.1. Max 3 hó lekötéső (összes): 0 II/ hónapnál hosszabb lekötéső (összes): 0 II/4. Értékpapírok: Devizanem Névérték ,38% II/4.1. Állampapírok (összes): ,96% II/ Kötvények (összes): ,03% 2015B összesen HUF ,03% II/ Kincstárjegyek (összes): ,92% DKJ összesen HUF ,07% MNB összesen HUF ,85% II/ Egyéb jegybankképes ép. (összes): 0 AEGON Magyarország Befektetési Alapkezelı Zrt. 5

6 II/ Külföldi állampapírok (összes): 0 II/4.2. Gazdálkodói és egyéb hitelviszonyt megtestesítı ép.: ,49% II/ Tızsdére bevezetett (összes): 0 II/ Külföldi kötvények (összes): ,49% MFB 12/06 4,875% összesen EUR ,49% II/ Tızsdén kívüli (összes): 0 II/4.3. Részvények (összes): ,70% II/ Tızsdére bevezetett (összes): 0 II/ Külföldi részvények (összes): ,70% BANK OF AMERICA részvény összesen USD ,70% II/ Tızsdén kívüli (összes): 0 II/4.4. Jelzáloglevelek (összes): 0 II/ Tızsdére bevezetett (összes): 0 II/ Tızsdén kívüli (összes): 0 II/4.5. Befektetési jegyek (összes): ,23% II/ Tızsdére bevezetett (összes): ,12% CAC 40 ETF LYXOR befjegy összesen EUR ,37% DAX EX befjegy összesen EUR ,89% EWA - AUSTRALIA ETF befjegy összesen USD ,61% LYXOR ETF CHINA ENTERPRISE befjegy összesen EUR ,60% Lyxor ETF DAX befjegy összesen EUR ,74% LYXOR ETF INDIA befjegy összesen EUR ,14% LYXOR MIB ITALY ETF befjegy összesen EUR ,82% ISHARES CHINA A50 ETF befjegy összesen HKD ,96% II/ Tızsdén kívüli (összes): ,10% Praefinium Global SME összesen EUR 724, ,93% PRIMATUM FCP SIF-CROATIA összesen EUR ,97% Praefinium-CEE Opportunity Fund I HUF összesen HUF 412, ,78% PRIMATUM FCP SIF-HUNGARY TURNAROUND összesen HUF ,43% II/4.6. Kárpótlási jegy (összes): 0 II/5 Határidıs ügyletek (összes): Nyitott mennyiség ,14% II/5.1. Származtatott ügyletek (összes): ,14% II/5.1. Határidıs (összes): ,14% II/ Forward (összes): ,14% EUR/HUF Forward Eladás ,32% EUR/HUF Forward Eladás ,53% USD/HUF Forward Eladás ,78% USD/JPY Forward Vétel ,12% USD/HUF Forward Eladás ,38% II/ Futures (összes): 0 AEGON Magyarország Befektetési Alapkezelı Zrt. 6

7 II/6 Aktív idıbeli elhatárolások (összes): 0 0% Eszközök össz.: Az AEGON Atticus Alfa Származtatott Befektetési Alap, mint jogutód alap portfoliója I. Kötelezettségek Összeg/Érték (%) I/1. Hitelállomány (összes): 0 0 I/2 Egyéb kötelezettségek (összes): Könyvvizsgálói díj ,04% Közzétételi díj Vagyonkezelıi díj ,89% Vezetı forgalmazó díja ,14% Letétkezelıi díj ,03% PSZÁF díj ,06% Elhatárolt vagyonkezelıi díj ,86% Elhatárolt letétkezelıi díj ,06% Értékpapír vétel ,22% Bizományosi díj ,70% Befektetési jegy visszaváltás ,35% Átmenı befektetési jegy visszaváltás ,64% I/3. Céltartalékok (összes): 0 I/4 Passzív idıbeli elhatárolások (összes): 0 Kötelezettség össz.: II. Eszközök Összeg/Érték (%) II/1. Folyószámla, készpénz (összes): ,53% Folyószámla ,53% II/2. Egyéb követelés (összes): ,02% Repó miatti követelés ,73% Befektetési jegy forgalmazás ,06% Átmenı befektetési jegy forgalmazás ,22% Értékpapír eladás ,00% Osztalék követelés Banki kamat II/3. Lekötött bankbetétek 0 II/3.1. Max 3 hó lekötéső (összes): 0 II/ hónapnál hosszabb lekötéső (összes): 0 AEGON Magyarország Befektetési Alapkezelı Zrt. 7

8 II/4. Értékpapírok: Devizanem Névérték ,11% II/4.1. Állampapírok (összes): ,15% II/ Kötvények (összes): ,40% 2015B összesen HUF ,40% II/ Kincstárjegyek (összes): ,75% D összesen HUF ,02% D összesen HUF ,41% D összesen HUF ,68% D összesen HUF ,38% MNB összesen HUF ,27% MNB összesen HUF ,98% II/ Egyéb jegybankképes ép. (összes): 0 II/ Külföldi állampapírok (összes): 0 II/4.2. Gazdálkodói és egyéb hitelviszonyt megtestesítı ép.: ,23% II/ Tızsdére bevezetett (összes): ,56% MKB D összesen HUF ,56% II/ Külföldi kötvények (összes): ,67% MFB 12/06 4,875% összesen EUR ,67% II/ Tızsdén kívüli (összes): 0 II/4.3. Részvények (összes): ,20% II/ Tızsdére bevezetett (összes): 0 II/ Külföldi részvények (összes): ,20% Bank of America részvény összesen USD ,38% RIMM részvény összesen USD ,82% II/ Tızsdén kívüli (összes): 0 II/4.4. Jelzáloglevelek (összes): 0 II/ Tızsdére bevezetett (összes): 0 II/ Tızsdén kívüli (összes): 0 II/4.5. Befektetési jegyek (összes): ,53% II/ Tızsdére bevezetett (összes): ,68% CAC 40 ETF LYXOR összesen EUR ,69% DAX EX összesen EUR ,90% Euro Stoxx 50 ETF összesen EUR ,96% EWA - AUSTRALIA ETF összesen USD ,58% LYXOR ETF CHINA ENTERPRISE összesen EUR ,49% Lyxor ETF DAX összesen EUR ,60% LYXOR ETF INDIA összesen EUR ,14% LYXOR MIB ITALY ETF összesen EUR ,76% ISHARES CHINA A50 ETF összesen HKD ,56% II/ Tızsdén kívüli (összes): ,86% AEGON Magyarország Befektetési Alapkezelı Zrt. 8

9 Praefinium Global SME összesen EUR 1 448, ,19% PRIMATUM FCP SIF-CROATIA összesen EUR ,61% FirstFund Ing. BefJegy A összesen HUF ,13% Praefinium-CEE Opportunity Fund I HUF összesen HUF ,35% PRIMATUM FCP SIF-HUNGARY TURNAROUND összesen HUF ,57% II/4.6. Kárpótlási jegy (összes): 0 II/5. Határidıs ügyletek Nyitott mennyiség ,65% II/5.1. Származtatott ügyletek (összes): ,65% II/5.1. Határidıs (összes): ,65% II/ Futures (összes): ,50% WHEAT (MATIF) JAN12 Vétel Összesen WHEAT (MATIF) NOV11 Vétel Összesen ,01% WHEAT DEC 11 Vétel Összesen ,40% SILVER DEC 11 Vétel Összesen ,12% II/ Forward (összes): ,15% EUR/HUF Forward Eladás Összesen ,02% EUR/HUF Forward Eladás Összesen ,26% USD/HUF Forward Eladás Összesen ,67% USD/HUF Forward Eladás Összesen ,17% USD/JPY Forward Vétel Összesen ,04% II/6 Aktív idıbeli elhatárolások (összes): 0 Eszközök össz.: % Az átváltási árfolyam meghatározása A beolvadás határnapján, azaz szeptember 14-én az értékelési szabályoknak megfelelıen kiszámításra került az AEGON Atticus Vision Származtatott Befektetési Alap és az AEGON Atticus Alfa Származtatott Befektetési Alap nettó eszközértéke és egy jegyre jutó nettó eszközértéke. Ezen eszközértékek alapján, az alábbi képlet szerint, nyolc tizedesjegyre kerekítve kerül kiszámításra az alapok közötti átváltási arány: beolvadó alap befektetési jegyeinek a beolvadás határnapján érvényes egy jegyre jutó nettó eszközértéke Átváltási árfolyam = jogutód alap befektetési jegyeinek a beolvadás határnapján érvényes egy jegyre jutó nettó eszközértéke Tehát, a képlet számokkal való behelyettesítése után az átváltási árfolyam az alábbiak szerint alakul: Átváltási árfolyam = 1, , = 0, Az átváltási árfolyam 8 tizedes jegy pontossággal kerül megállapításra. A jogutód, illetve a beolvadó befektetési alapok befektetési jegyeinek névértéke megegyezik egymással, így az eltérı névértékbıl fakadó hatás nem merül fel az átváltás során. AEGON Magyarország Befektetési Alapkezelı Zrt. 9

10 Az átváltást követıen a befektetı értékpapír számláján jóváírásra kerülı jogutód alapok befektetési jegy darabszámának meghatározása az alábbiak szerint történik: A befektetı értékpapírszámláján jóváírásra kerülı jogutód alap befektetési jegy darabszáma = A befektetı értékpapírszámláján a beolvadás határnapján nyilvántartott beolvadó alap befektetési jegy darabszáma x Átváltási árfolyam, azaz 0, A befektetık értékpapírszámláján jóváírásra kerülı jogutód alap befektetési jegy darabszámának tört része felfelé kerekítésre kerül egész számra, így jóváírásra csak egész darabszámú befektetési jegy kerülhet. A beolvadás során alkalmazott felfelé kerekítési eljárás során esetlegesen keletkezı többlet befektetési jegyek értékének megfelelı saját tıkét az Alapkezelı pótolja a jogutód alap számára. A beolvadással kapcsolatban a befektetési jegy tulajdonosokat nem terheli tranzakciós költség. 3. Egyéb szeptember 14-én limitsértés állt fenn az AEGON Atticus Alfa és Atticus Vision alap esetén. A limitsértést a Praefinium CEE Opportunity Fund és a Praefinium Global SME Fund okozta. A limitsértés az Alapkezelın kívül álló okok miatt keletkezett, mivel az adott befektetések jogi státusza tisztázatlan volt (a két befektetés kibocsátási országának, Luxemburgnak a jogi szabályozását kellett értelmezni a magyar szabályozás tükrében). Az AEGON alapok letétkezelıje jogi állásfoglalást kért a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyeletétıl, mely állásfoglalás alapján az Alap nem tarthatta ekkora méretben a két megnevezett befektetést (a két befektetés nem nyílt, hanem zárt típusú kollektív befektetési forma). A jogi értelmezés megszületését követıen az Alapkezelı rögtön vizsgálni kezdte a törvényi szabályozásnak való megfelelés visszaállításának lehetıségeit. Ezt nagyban nehezítette, hogy a két szóban forgó befektetés ún. kockázati tıke - típusú, amelynek likviditása alacsony, lévén ezek a befektetési formák közvetlenül cégekbe fektetnek részesedés vásárlásával, ezért vagy nem, vagy csak nagymértékő veszteségek árán lehet ıket visszaváltani a kitőzött lejárati dátum elıtt. Az Alapkezelı visszaváltási kezdeményezésére válaszul az alapok kezelıje lehetıséget adott a Praefinium CEE Opportunity Fund bizonyos mértékő visszaváltására, amellyel az Alapkezelı április 21-i kötésnappal élt is. Ennek eredményeképpen az egy tızsdén kívüli kibocsátó papírjaira vonatkozó, a portfólió teljes nagyságához viszonyítva maximális 2%-os arány megsértése megszőnt a szóban forgó AEGON befektetési alapokban (Atticus Alfa és Vision) a Praefinium CEE Opportunity Fund esetén. A júniusi magánnyugdíjpénztári vagyonátadást követıen azonban az ÁKK az átadott magánnyugdíjpénztári portfóliókban található AEGON befektetési alapok visszaváltását kezdeményezte, mely az érintett befektetési alapok nettó eszközértékének nagy arányú csökkenését eredményezte, ezzel újra limitsértést elıidézve az AEGON Atticus Vision alapban a Praefinium CEE Opportunity Fund vonatkozásában. A Praefinium Global SME AEGON Magyarország Befektetési Alapkezelı Zrt. 10

11 Fund esetén nem adódott a fent leírthoz hasonló visszaváltási lehetıség, így annak státusza az AEGON Atticus Alfa és Atticus Vision alapokban változatlan maradt. Az AEGON Atticus Vision Alap beolvadása után a jogutód befektetési alapban a Praefinium CEE Opportunity Fund aránya a jogszabályi limitmaximum alá süllyed, azonban Praefinium Global SME Fund aránya még mindig a limit érték felett marad. Ezért az Alapkezelı az AEGON alap ügyfelei érdekeinek maximális figyelembe vételével, lehetıleg a veszteséget minimalizálva kívánja megszüntetni a limitsértést. 4. A portfoliójelentés aláírása A tıkepiacról szóló évi CXX. Törvény 262. (4) bekezdése rendelkezéseinek megfelelıen a Beolvadási jelentést az Alapkezelı, valamint a jogutód alap Letétkezelıje és könyvvizsgálója is aláírja. Budapest, szeptember 26. AEGON Magyarország Befektetési Alapkezelı Zrt. AEGON Magyarország Befektetési Jegy Forgalmazó Zrt. UniCredit Bank Hungary Zrt. letétkezelı Ernst & Young Kft. könyvvizsgáló Mészáros Péter bejegyzett könyvvizsgáló Ernst & Young Kft. Nyilvántartásba-vételi szám: Kamarai tagsági szám: AEGON Magyarország Befektetési Alapkezelı Zrt. 11