C-QUADRAT Kapitalanlage AG Stubenring 2, 1010 Bécs

Átírás

1 C-QUADRAT Kapitalanlage AG Stubenring 2, 1010 Bécs a elszámolási évről C-Quadrat ARTS Total Return Balanced C-QUADRAT Kapitalanlage AG Közös tulajdonú alapja az InvFG. 20. a szerint

2 AKTUÁLIS SZERVEK C-QUADRAT Kapitalanlage AG, Bécs 1010 Bécs, Stubenring 2 Részvényes C-QUADRAT Investment AG Állami megbízottak Oberrat Mag. Michael Kortus Amtsdirektorin Christine Fruhstuck (Helyettes) Felügyelő Bizottsági tagok GD Dipl.-Vw. Helmut Geil (Elnök) Mag. Thomas Rieß (Elnökhelyettes) Mag. Andreas Wimmer Gerd Alexander Schütz Igazgatótanács Mag. Christian Jost Eric Samuiloff Dr. Heinrich Wohlfart Cégvezetők Mag. Peter Reisenhofer Eva Maria Prochazka Franz Wilhelm Mag. Markus A. Ullmer Mag. Wilhelm Schäfer ( tól) Letéti bank Vorarlberger Landes- und Hypothekenbank Aktiengesellschaft Bregenz Alapkezelő ARTS Asset Management GmbH Bécs Hites könyvvizsgáló Ernst & Young Wirtschaftsprüfungsgesellschaft m.b.h. Bécs C-Quadrat ARTS Total Return Balanced 2 / Január December 31.

3 BESZÁMOLÓ A C-Quadrat ARTS Total Return Balanced közös tulajdonú alapról az InvFG 20. szerint a január 1-től december 31-ig tartó elszámolási évre vonatkozóan ISIN thesaurierend: ISIN thesaurierend: AT (T-EUR) AT0000A06P08 (T-PLN) Tisztelt részesedési tulajdonos! A C-QUADRAT Kapitalanlage AG ezennel előterjeszti a C-Quadrat ARTS Total Return Balanced beszámolóját az eltelt elszámolási évről. Az elszámolási év kezdetén az alap vagyona ,39 EUR tett ki és az év végén ,03 EURvolt. A részesedési forgalom több visszavásárlás / alaptőke-emelés után az alábbiak szerint módosult. Számadási év eleje Számadási év vége EUR-Tranche: db db PLN-Tranche: 0 db db Az ötödik elszámolási év végre a számított érték 132,02 EUR-t és 474,41 PLN-t tett ki. A C-Quadrat Total Return Balanced i első árkalkulációja óta a számadási év végéig évi 7,39%- os értékmódosítást ért el a múltban (forrás: Österreichische Kontrollbank AG). A magában foglalt nem saját kezelésű alalapokat a mindenkori saját kezelő tőkebefektetési társasága 0,30 % és 2,50 % közti kezelési térítéssel számolta el a múltban. A részesedések vásárlására ezek az alapkezelő társaságok 0,00 % és 0,05 % közti kibocsátási felárat számítottak fel. 1. Az utolsó öt gazdasági év összehasonlító áttekintése Felhalmozási alapok Dátum Az alap vagyona összesen EUR Felhalmozási részesedésen kénti számított érték EUR Felhalmozási részesedésen kénti számított érték PLN KESt kifizetés az InvFG a szerint EUR Értéknövekedés (Performance) egy év %-ban ,503 98,68 0,64-1, , ,92 0,65 6, , ,14 0,81 17, , ,86 0,36 6, , ,02 474,41 1 0,29 1,16 Felhalmozási alaponkénti 0,29 EUR kifizetése 2008 április 30-ától az 5. sz. hozamjegy bevonása ellenében a letétkezelő hitelintézetek által történik. A kupon kifizető bank köteles a felhalmozási alapokból történő 0,29 EUR összegű kifizetéseket a tőkehozamadó befizetésére fordítani, amennyiben felmentési indok nem áll fenn. A C-QUADRAT Kapitalanlage AG az összes teljesítését az osztrák befektetési alapok ágazati minőségi szabványának figyelembevételével és betartásával valósítja meg. 1 A felhalmozási részjegyek első kibocsátása lengyel Zloty-ban szeptember 20-án történt. C-Quadrat ARTS Total Return Balanced 3 / Január December 31.

4 2. Az alap jellemzője és befektetési stratégiája A C-Quadrat ARTS Total Return Balanced rugalmas befektetési alapelvekkel rendelkezik. 50%-ig részvényalapokba és 100%-ig kötvény- és pénzpiaci alapokba fektethet be. A befektetési politika alkalmazásakor a Total Return szempontot fokozottan követik. Az alap kezelője egy technikai kereskedelmi programot használ középtávú trendkövető kiigazítással. Minden olyan alapot, amely rövid- és hosszú távon pozitív trendet mutat, a portfolióban felülsúlyozzák. A befektetési stratégia nem egy benchmarkot követ, sokkal inkább egy hosszú távú abszolút értéknövekedés elérése a cél minden piaci fázisban. A számadási év vége felé a C-Quadrat ARTS Total Return Balanced részvényhányada közel 35%-os volt, amikor is a C-Quadrat ARTS Total Return rendszer a németországi részvényeket súlyozta felül. További regionális ill. szektorális súlypont volt többek közt a szolgáltatások, Emerging Markets, valamint a fogyasztási cikkek. 3. A piac fejlődése Az amerikai jelzálogpiaci válság által előidézett nemzetközi részvénypiacokon bekövetkezett turbulencia ellenére az amerikai részvénypiacok a évet pozitív eredménnyel tudták zárni. Az S&P 500-nak +3,53 %-os nyeresége volt. Mindennek ellenére az amerikai technológiai tőzsdemutató a NASDAQ ,67 %-os jelentős többlettel zárt. Az USD a az EUR-val szemben a teljes elszámolási évet tekintve 10,09 %-nyi teret vesztett. Az USD/EUR átváltási árfolyam az év végén 1,464 volt. Az európai részvénypiacok a évet az amerikai részvénypiacokhoz hasonlóan ugyancsak pozitív eredménnyel zárták. A DJ Euro Stoxx 50 6,79 %-os jelentős pozitívumot mutatott. A német tőzsdeindex (DAX) a többi európai tőzsdékhez képest 22,29 % -al, átlag felett zárt. A japán NIKEI ,13 %-os vesztesége, és az eurózónával szembeni gyenge USD indokolta végül is azt, amiért az EUR-ban kifejezett MSCI World globális tőzsdeindex a évet mégis csak kismértékű, - 3,41 %-os veszteséggel tudta zárni. Government Bond Segment-ben 2007-ben az európai kötvények növekedésére mindenek előtt az EZB tartós kamatemelési ciklusa nyomta rá a bélyegét, amely az EUR-zónában az alapkamatot 4 %-ra emelte a tartósan erős gazdasági növekedés alapján. Az EUR-övezetben a tartósan emelkedő kamatok, és első sorban az USD-vel szembeni erős EUR alapján a év a részvények tekintetében nehéz évnek tekinthető. A JPMorgan Bond GBI globális részvényindex a Goverment EUR-ban jegyzett részvényekre vonatkozóan a évet -0,07 %-al zárta. C-Quadrat ARTS Total Return Balanced 4 / Január December 31.

5 4. Hozamszámítás és az alapok vagyonának növekedése 1. Az elszámolási év értéknövekedése (Fonds-Performance) Az OeKB-számítási módszere szerinti értékelés: Az alap valutájában való részesedés szerint (EUR) a kibocsátási felár figyelembe vétele nélkül Felhalmozott részesedés Részesedési érték az elszámolás év elején 130,86 A 0,36 EUR összegű KESt kifizetés megfelel 0,0027 részesedésnek 0,36 Részesedési érték az elszámolási év végén 132,02 Összérték a kifizetés által megszerzett részesedéseket beleértve 132,38 Egy részesedés értékének növekedése az elszámolási évben %-ban 1,16 Részesedésenkénti nettóhozam 1,52 Az alapok vagyonának növekedése Alapok vagyona az elszámolási év kezdetén ( felhalmozási részesedés) ,39 Levonva a felhalmozási alapok után án kifizetett KEStadót ,20 Eszközmódosítás Bizonylat forgalom ,06 Bizonylat visszavételek , ,86 Hozamok (árfolyamnyereség nélkül) ,26 Adószámla kamata ,79 Ráfordítások ,51 Árfolyamnyereség Értékpapírokból származó realizált nyereségek ,24 Értékpapírokból származó realizált veszteségek ,14 Realizált árfolyamnyereség ,10 A nem realizál árfolyamnyereség változása ,94 A befektetések értéktöbblete vagy értékcsökkenése ,84 Kifizetés jellegű hozamokból származó bekerülési érték növekedése Hozamkiegyenlítés ,23 Alap vagyona az elszámolási év végén ( ) felhalmozás részesedés) ,03 3. Az alap kifizethető eredménye Kamathozamok ,64 Adószámla kamata ,79 Forrásadók -336,38 Hozamok (árfolyamnyereség nélkül) ,47 Realizált nyereségek ,24 Az év folyamán az állományra (Substanz) átvitt nyereségek ,68 KAG-ra vonatkozó térítés ,93 Letéti bankra történő ráfordítás ,61 Könyvvizsgálói díjak ,17 Egyéb kezelési ráfordítások 1) ,07 Közzétételi költségek -595,94 Engedélyezési költségek Németország ,75 Engedélyezési költségek külföld ,18 Ráfordítások ,51 Hozamkiegyenlítés ,23 Az alap kifizethető eredménye ,75 4. A vagyon eredményének felhasználása KESt kifizetés án felhalmozott részesedésre, 0,29 EUR áron ,00 Az állományra történő eredményátvitel ,75 Az alap kifizethető eredménye ,75 1) Beleértve a kezelési költségek visszatérítését C-Quadrat ARTS Total Return Balanced 5 / Január December 31.

6 december 31-i vagyonkimutatás, beleértve a január 1-töl 2007 december 31-ig az értékpapírvagyonban történt változásokat Értékpapír megnevezése ISIN Vételek/ növeke dés Értékesí tés/ csökken és Állo mány Árfo lyam Árfolyam érték EUR-ban %-os részesedés az alap vagyonából Egyéb értékpapírok EUR-ra vonatkoztatva HYPO-RENT (T) AT , ,25 8,81 S3 MITEIGENTUMSANT.(T) AT , ,66 3,85 ERSTE-INTERBOND G1 (T) AT , ,38 8,73 ARTS TOTAL RET.DYN.II(T) AT0000A012N , ,08 6,59 ISHARES DIVDAX (DE) DE , ,12 7,66 DWS INTERVEST DE , , ,91 0,01 UNIDEUTSCHLAND DE , ,52 1,51 DJ ST.600 UTILITIES SWAP DE000A0F5UD , ,00 6,09 JANUS CAP.-GL.LI.SC.A1 EO IE , ,26 3,82 COMINVEST FUND GLOB.BD P LU , ,25 6,48 INVESCO EO INFL.-LIN.BD A LU , ,00 4,08 CS BD FD LUX-INFL.EURO. B LU , ,78 8,66 SISF EM.MK.DT A ACC E HD LU , ,54 4,49 FORTIS L-ABS.R.BD.EO P.CC LU , ,20 5,58 ABN AMRO-CONS.STAPL.INH.A LU , ,72 6,76 ABN AMRO-UTILITIES INH.A LU , ,92 2,54 JB M.-ABS.RET.B.F.PL B EO LU , ,59 6, ,18 91,86 AZ ALAP VAGYONÁNAK FELOSZTÁSA ÉRTÉKPAPÍROK ,18 91,86 Forgalomban lévő részesedések EUR Darab BANKI AKTÍVA ,24 7,20 Forgalomban lévő részesedések PLN Darab KAMATIGÉNYEK ,61 0,94 Részesedési érték EUR 132,02 Részesedési érték PLN 474,41 ALAP VAGYONA ,03 100,00 C-Quadrat ARTS Total Return Balanced 6 / Január December 31.

7 A beszámolási időszak alatt megkötött üzletek, amennyiben azok a vagyonkimutatásban nem jelennek meg: Értékpapír megnevezése ISIN WHG Vételek/ növekedés Értékesítés/ csökkenés SISF SWISS EQUITY A ACC LU CHF SISF SWISS S.M.CP A ACC LU CHF HYPO SOUTH EAS.EU.OP.(T) AT EUR A 96 MITEIGENTUMSANTEILE AT EUR CONSTANTIA SH-T.STR AT EUR FF AUSTRIAN SELECT (T) AT EUR RINGT.EURO CASH PLUS (T) AT EUR INVESCO EM. MIT.(T) AT EUR BONDPORTF. 3-5Y MIT. (T) AT EUR CONVERTINVEST MIT.THE (T) AT EUR ABERDEEN H.Y.BD.FD. (T) AT EUR SIEMENS/GLOB.-CORP.BD.(T) AT EUR PIA TELEMEDIA STOCK (T) AT EUR RAIFF.OSTEUR.-RENT T AT EUR PIA CENTRAL EUR.BOND (T) AT EUR KATHREIN CORP.BOND (T) AT EUR RAIFF.OK-RENT T AT EUR ESPA BOND EMERG-MARK (T) AT EUR ESPA BOND EURO-RENT (T) AT EUR GUTMANN INTL ANLEIHEFONDS AT EUR RT VORSORGE-RENTENFD. (T) AT EUR DWS RE-INRENTA DE EUR ALL.-DIT INFO.TECHN. A EO DE EUR DWS VARIO-RENT DE EUR DWS ZUER.INV.AKT.EUR.SEL. DE EUR DWS ZUER.INV.RENT.EUROLD DE EUR DWS EURO STRAT. (RENT.) DE EUR DEKA-TELEMEDIEN TF DE EUR DEKA-EUROPABOND TF DE EUR THREADN.-EUR.H.Y.BD T1 GB EUR JANUS CAP.-US TWENTY A1EO IE EUR MAGNA GL.EM.MKTS FD A IE EUR INVESCO EMERG.MKTS BD A H IE00B01VQC58 EUR TRAD.-T.R.HGH INCO.EO ACC IE00B040HD73 EUR UNIEURORENTA SEL.IDEAS A LU EUR MLIIF-EUROP.OPPORT.NAM.A2 LU EUR DWS EURO-CORP HGH YLD INH LU EUR FID.FDS-IBERIA FD A GL. LU EUR VONTOBEL-CE.EAS.EUR.EQ.A2 LU EUR KBC BDS HGH INTEREST CAP. LU EUR DWS ALPHA FONDS INH. LU EUR CS EQ.FD LUX SPAIN B LU EUR FID.FDS-EUR.SM.COS A GL. LU EUR MORG.ST.-EUR.CUR.H.Y.BD A LU EUR MORG.ST.-EUR.PROP. NAM.A LU EUR VONTOBEL-EAST.EUR.BD A2 LU EUR ROBECO HIGH YLD BDS D EO LU EUR FORTIS L-BD EU.EM. INH.C LU EUR EUROPART.M.I.PT IND.PL.BL LU EUR UNIEURORENTA GOVERN.INH.T LU EUR KBC BDS EO CANDIDATES CAP LU EUR CS BD FD LUX-HGH YLD EO B LU EUR SISF EU SHT TM BD A ACC LU EUR JPM INV-GL.HI.YI.A AC.EO LU EUR ING(L)INV.-EUR.SM.C.X CAP LU EUR FID.FDS-GL CONS.IND.A GL. LU EUR CAAM-EO HGH YLD BD CAP.CL LU EUR ABERD.GL.-EU.HGH YLD A2EO LU EUR SARASIN M.L.-N.ENERG.EO T LU EUR C-Quadrat ARTS Total Return Balanced 7 / Január December 31.

8 ING(L)RENTA-GL.H.Y. X CAP LU EUR FID.FDS-US H.YI.A EUR LU EUR FORTIS L-CRED.S.EM.INH.C LU EUR UNIEURORENTA EMERGGMKTS A LU EUR DEXIA BDS-EO CON.INH.KL.C LU EUR ING L RENTA-E.MKT D.HC XC LU EUR JPM INV-EUROPE RE.A A.EO LU EUR ABN AMRO-GL.EM.MK.BD EO A LU EUR DEXIA BDS-MORTGAGES KL.C LU EUR NORDEA 1-NORWEG.BD BP-EO LU EUR NORDEA 1-FAR E.VAL. BP-EO LU EUR JB MULTIP.-SAM SM.ENER.B LU EUR JB MULTIBD-ABS.RET.B.F.B LU EUR ROBECO EUR.MIDCAP EQ.D EO LU EUR ROBECO TELEC.SERV.EQ.D EO LU EUR JB MULTIBD-ABS FD B (EO) LU EUR SISF GL HGH YD E HD A ACC LU EUR PARVEST-US HGH YLD CL.HE. LU EUR SARASIN I.-REAL E.EQ.EO A LU EUR AM.EX.-EM.MKT DEPT EP.AEH LU EUR CAAM-EURO.BD FD CAP.CLAS. LU EUR COMINVEST SHT TERM PLUS P LU EUR AM.EX.W.E.-L.C.M.INC.AE LU EUR JPM-EUR. MICRO CAP A DIS LU EUR ROBECO-FLEX-O-RENTE D EUR LU EUR DWS INVEST-AS.S./M.CAP LC LU EUR UBS(LUX)S.-ROGERS EUR LU EUR THREADN.INV.-UK SM.COS E1 GB GBP KBC RENTA - NOKRENTA C1 LU NOK NORDEA 1-FAR E.VAL. BP-DL LU USD PARVEST-AS.CONV.BD CAP. LU USD CS BD FD LUX-HGH YLD DL B LU USD CAF-ASIAN INC. CAP.CLASS. LU USD DWS INVEST-USD RES.DL E2 LU USD SISF ASIAN SMALL.A ACC.DL LU USD C-QUADRAT Kapitalanlage AG Igazgatótanácsa részéről Mag. Christian Jost sk. Eric Samuiloff sk. C-Quadrat ARTS Total Return Balanced 8 / Január December 31.

9 6. Korlátozás nélküli igazolási megjegyzés A C-Quadrat ARTS Total Return Balanced közös tulajdonú alap január 1-től december 31-ig tartó elszámolási évéről szóló beszámolót a tőkebefektetésekről szóló Szövetségi Törvény (Befektetési alapokról szóló törv.) 12. (4) bek., valamint a Befektetési alapokról szóló törv. 20. szerint a könyvelés bevonásával ellenőriztük. Az ellenőrzés arra is kiterjedt, hogy figyelembe vették-e a befektetési alapokról szóló törvényt és az alapok meghatározásait. A könyvvitel, a napi értékelés, a levonandó adók kiszámítása és a beszámoló összeállítása, valamint a külön vagyon kezelése mindenkor a befektetési alapokról szóló törvénynek, az alapok meghatározásában feltüntetett kiegészítő szabályoknak és az adóelőírásoknak megfelelően a tőkebefektetési társaság törvényes képviselőinek és a letéti bank felelősségi körébe tartozik. Hites könyvvizsgálóként az a feladatunk, hogy az általunk elvégzett vizsgálatok alapján véleményt készítsünk a könyvelés adataiból levezetett számokról és a beszámoló általános kijelentéseiről, valamint meg kell állapítanunk, hogy a különvagyon kezelésekor figyelemmel voltak-e a befektetési alapokról szóló törvényre és az alapok meghatározására. Vizsgálatunkat a befektetési alapokról szóló törvény 12. (4) bek. szerint, valamint a szabályos zárási vizsgálatra vonatkozó osztrák alapelvek betartása mellett végeztük. Eszerint az ellenőrzést úgy kell megtervezni és végrehajtani, hogy a beszámolóra, a könyvelés szabályszerűségére, a törvények és az alapok meghatározásainak betartására alapvetően kiható szabálytalanságokat és vétségeket megfelelő biztonsággal felfedje. Vizsgálódásunk célkitűzésének meghatározásakor a különvagyon kezelésére vonatkozó ismereteinket, valamint a lehetséges hibákat érintő elvárásainkat vettük figyelembe. Az ellenőrzés keretében a könyvelési és a beszámoló adatairól szóló kimutatást szúrópróbaszerűen értékeltük. Az ellenőrzés magában foglalja továbbá a számviteli alapelveknek a beszámolóban alkalmazott értékelését. Meggyőződésünk, hogy ellenőrzésünk kielégítően biztos alapot nyújt véleményalkotásunkhoz. Ellenőrzésünk nem talált kifogásolnivalót. A vizsgálat során nyert ismereteink alapján megítélésünk szerint a beszámoló megfelel a törvényes előírásoknak. A tőkebefektetésekről (Befektetési alapokról) szóló szövetségi törvényt és az alapok meghatározását figyelembe vették. Bécs, február 29. Ernst & Young Wirtschaftsprüfungsgesellschaft m.b.h. Dr. Robert Wauschek s.k. könyvvizsgáló C-Quadrat ARTS Total Return Balanced 9 / Január December 31.

10 7. Adóeljárás Adózási alapelvek Elszámolási év Az alábbi fejtegetések kizárólag az Ausztriában korlátozás nélküli adóköteles befektetőkre (ausztriai székhellyel, lakcímmel rendelkező, vagy általános ausztriai tartózkodású befektetők) vonatkozik. Az egyéb befektetőknek a mindenkori hazai törvényeket kell figyelembe venniük. A. Adóbevallási adatok és egyéb adóhatósági beadványok Felhalmozási alapok AT EUR 1. Magánvagyonban történő részesedés a) Az alapból származó hozamok a KESt-levonásra (tőkehozamadó) vonatkozó opciós nyilatkozat megléte esetén teljes egészében végadózásúak, az adóbevallásban nem kell feltüntetni. A beszámításra, ill. a levont adó visszatérítésére vonatkozót 1.b. től az 1.f-g terjedő pontokat azonban figyelembe kell venni. (Megjegyzés: Adott esetben a Home Page-re lehet hivatkozni, ahol ezek a pontok megtalálhatók) b) Opciós nyilatkozat nem került leadásra Olyan tőkevagyonból származó jövedelmek, amelyek után nem vonnak le adót: 0,0000 c) Alacsony jövedelemadó-kulcs esetén a KESt adó (részleges) visszatérítés kezdeményezésére az alábbi 1) összegeket fel kell tüntetni az adóbevallásban: - Végadózásra alkalmas tőkebefektetésből származó tőkehozam teljes adókulccsal: Feltüntetendő értékek opciós nyilatkozattal bíró letéteknél: 1,1444 Feltüntetendő értékek opciós nyilatkozat nélküli letétek esetében: 2) 1, Végadózásra alkalmas tőkebefektetésből származó tőkehozamok fél adókulccsal: 0, Tőkehozamadó, amennyiben ez az adó a végadózásra alkalmas tőkehozamokat érinti, Feltüntetendő értékek opciós nyilatkozattal bíró letéteknél: 0,2900 Feltüntetendő értékek opciós nyilatkozat nélküli letéteknél: 0,2900 d) A DBA szerinti igény külföldi forrásadók (részbeni) beszámítására, az osztrák jövedelemadóra, ill. annak visszatérítésére, lásd a 11. pontot a B.:fejezetben Lásd a 3. pontot a B bekezdésben. Megjegyzés: A táblázati forma alkalmazásánál a 18-as pontra kell módosítani e) A DBA szerinti adómentes jövedelmek (részletesen lásd a B fejezetben): 0,0000 Beszámítási, ill. a visszatartott tőkehozamadó visszatérítésére von. igény a DBA szerint adómentes 0,0000 bevételekre: f) A DBA szerint külföldi pénzügyi kezelésekből visszakövetelhető, külföldön visszatartott külföldi forrásadók: Lásd a 11. pontot a B fejezetben g) Örökösödési adóérték Feltüntetendő értékek opciós nyilatkozattal bíró letéteknél: 0,00 Feltüntetendő értékek opciós nyilatkozat nélküli letéteknél: 0,00 2. Egyéni vállalatok vagy társvállalkozások üzemi vagyonában történő részesedés (mint közkereseti társaság, betéti társaság) a) Az alapokból származó hozamokat a KESt-levonásról szóló opciós nyilatkozat megléte esetén egyértelműen 3) 1,1634 végadózásúak, adózni csupán az állomány-nyereség (Substanzgewinn) esetén kell az alábbiakban megadott mértékben: A 2.b-től a 2.f. pontig, amelyek a levont adó beszámítására, ill. visszatérítésére vonatkoznak, azonban figyelembe kell venni. b) Ha nem került leadásra opciós nyilatkozat: az a.) pontban feltüntetett összeg helyett adó szempontjából figyelembe kell venni: Tőkevagyonból származó bevételek, amelyek nem esnek adólevonás alá: 1,1634 c) Alacsony jövedelemadó-kulcs esetén a végadózás ellenére a KESt-adó (részleges) visszatérítés 4) kezdeményezésére az alábbi összegeket fel kell tüntetni az adóbevallásban - Az a.) pontban (opciós nyilatkozattal), ill. a b.) pontban (opciós nyilatkozat nélkül) feltüntetett összegek 1,1634 helyett adókötelesként veszik figyelembe: - Ebben benne foglaltatik: az EStG 37. szerinti jövedelmek, amelyekre a fél adókulcsot igénybe vették: 0, Beszámítandó tőkehozam-adó Opciós nyilatkozattal rendelkező letétekre: 5) 0,2900 Opciós nyilatkozat nélküli letétekre: 5) 0,2900 d) A DBA szerinti igény külföldi forrásadók (részbeni) beszámítására, az osztrák jövedelemadóra, ill. annak visszatérítésére, Lásd a 11. pontot a B fejezetben e) A DBA szerinti adómentes jövedelmek (részletesen lásd a B fejezetben): 0,0000 Beszámítási, ill. a visszatartott tőkehozamadó visszatérítésére von. igény a DBA szerint adómentes 0,0000 bevételekre: f) A DBA szerint külföldi pénzügyi kezelésekből visszakövetelhető, külföldön visszatartott külföldi forrásadók: lásd a 11. pontot a B fejezetben C-Quadrat ARTS Total Return Balanced 10 / Január December 31.

11 3. Tőketársaságok üzemi vagyonában történő részesedések (Részvénytársaság, Kft.) 6) a) Beszámítások - Osztalékkifizetések (a külföldi alalapok ebben foglalt osztalék-kifizetés jellegű hozama nélkül) - Alapok rendes eredménye: 0, Külföldi adólevonások külföldi hozamok után: 0, Belföldi KESt-adó belföldi osztalékhozam után: 0, Külföldi alalapok rendes osztalék-kifizetés jellegű hozamai: 0, Külföldi alalapok osztalék-kifizetés jellegű állomány-nyeresége (Substanzgewinn): 1, Ingatlanalapok értéknövekedéséből származó adóköteles nyereség (80 %) 0, Hozamkiegyenlítés külföldi osztalékhozamok után: b) Levonások 7) - KStG-törv. 10. (1) bek. szerinti részesedési hozamok: 0, A DBA értelmében adómentes bevételek (részletes inf. a B. fejezetben): 0, Ingatlanalapokból származó, a korábbi években már adózott hozamok 0, Hozamkiegyenlítés külföldi osztalékbevételek után: 0,0000 c) Alapvetően a társasági adóban levonható belföldi tőkehozamadók: 8) 0,2900 (Figyelem: A tőkehozamadó beszámítása csak akkor megengedett, ha az levonásra, és az adóhatóságnál befizetésre került). Ebből mindenkor levonható: KESt-adó belföldi osztalékhozamok után 0,0000 d) A DBA szerinti igény a külföldi forrásadók (részbeni) levonására az osztrák társasági adó szerint: (Erre vonatkozó részletes információ a 11. pontban a B fejezetben található). 7) 0,0022 Ebben az összefüggésben az adóbevallásban fel kell tüntetni: Külföldi bevételek, Ausztriára az Adózási törvény vonatkozik: 0,0000 e) A külföldi pénzügyi hatóságoktól a DBA szerint visszakövetelhető, külföldön visszatartott forrásadók: lásd a 11. pontot a B fejezetben: 4. Magánalapítványok vagyonában történő részesedés a) Köztes adózás a KStG-törv. 13. (3) bek. szerint Jövedelmek a KStG-törv. 13. (3) bek. 1 pont szerint: 1,1444 b) A belföldi részesedési hozamok utáni KESt-adó megtérítésére von. igény: 0,0000 c) A DBA szerint, a külföldön levont forrásadók beszámítására vonatkozó igény a kötvények és alapok 0,0009 hozamai után: d) A DBA szerint külföldi pénzügyi kezelőktől visszakövetelhető, külföldön visszatartott külföldi forrásadók lásd a 11. pontot a B. fejezetben: 1) Abban az esetben, ha a levont tőkehozamadó magasabb, mint az a (szabály szerinti) jövedelemadó, ami a részesedés tulajdonosánál az adott jövedelmekre esik. 2) Kiegészítés az 1. b. pontban feltüntetett összeghez. 3) Adóbevallás céljára az alapok utáni osztalék-kifizetéseit, ill. az osztalék-kifizetés jellegű hozamait - amennyiben ezeket az üzemi eredménykimutatásnál figyelembe vették ebből törölni kell és az itt feltüntetett adóköteles összeggel kell helyettesíteni. 4) Abban az esetben, ha a tőkehozamadó magasabb, mint az a (szabály szerinti) jövedelemadó, ami a részesedés tulajdonosánál az adott jövedelmekre esik. 5) Amennyiben egy hiányzó bevallás miatt az állomány-nyereség utáni KESt-adó szempontjából adómentes letétre ezen KESt-adó mégis levonásra kerül, habár ez a letét az állomány-nyereség után KESt-adómentes, akkor pótlólag ezt a KESt-adót a adóhatóságtól vissza lehet követelni (lásd a 16. pontot a B fejezetben). Ez a lehetőség akkor is fennáll, ha egyébként adóbefizetés után tőkehozamadót nem lehet visszakövetelni 6) Ez az a.) pont alatt beszámított és a b.) pont szerint levont minden összeget tartalmaz, amit egy tőketársaság adóbevallásában az alapok eredményéből figyelembe kell venni. Amennyiben itt beszámításként feltüntetett összegeket a tőketársaság mérleg szerinti eredménye tartalmazza és ezáltal a tőketársaságok adóbevallásában más helyen szerepelnek (ami szokásos módon, legalább is az alapok osztalék-kifizetése tekintetében előfordul), ezeket az összegeket az adóbevallásban a beszámításoknál nem kell feltüntetni 7) Az adóköteles jövedelmek tételnél (lásd. 7. tétel) az vállalati befektetők, és jogi személyek rubrikában a külföldi részvénytársaságok osztalékai (lásd 13. c tétel) teljes egészében benne foglaltatnak, míg a belföldi részvénytársaságok osztalékai teljes egészében kimaradnak. Az EuGH (lásd C-446/04) aktuális joggyakorlatának alapul vételével nagymértékben kétségbe vonható, hogy az ide vonatkozó osztrák jogi helyzet az európai jogi meghatározásokkal összeegyeztethető-e. A külföldi osztalékok adómentességének érvényesítése esetén nem lehet eltekinteni attól, hogy a külföldi részvényhozamokra (lásd 11. a) eső külföldi forrásadóknak a belföldi társasági adóba történő beszámítása nem megengedett 8) Az EStG törv p. szerinti felmentési nyilatkozatok alapján a legtöbb tőketársaságnál a KESt-adónak a letéti bank általi levonása, valamint az adóhatóságnak történő befizetése elmarad és ezért nem megengedett a beszámítása. Abban az esetben, ha az alapvetően beszámítható KESt itt feltüntetett összege belföldi KESt-adóra, belföldi osztalék-kifizetésből származó hozamra vonatkozik (lásd a fenti a. pont alatti beszámításokat), akkor mindenképpen beszámítható a társasági adóba C-Quadrat ARTS Total Return Balanced 11 / Január December 31.

12 A C-Quadrat ARTS Total Return Balanced felhalmozási részesedésenkénti adózása Minden számszaki adat a zárási fordulónapon forgalomban lévő részesedésre és olyan belföldi befektetőre vonatkozik, aki korlátozás nélkül adóköteles Ausztrián kívüli székhellyel, lakhellyel vagy általános tartózkodással bíró befektetőknek a mindenkori nemzeti törvényeket kell figyelembe venniük. Elszámolási év: Magánbefektető Vállalti befektető Magánalapítvány Természetes személy Jogi személyek Tőkevagyonból Kifizetés: (KKt., Bt..is) származó opció- opció opció- opció jövedelmek ISIN: AT val nélkül val nélkül keretében EUR EUR EUR EUR EUR EUR 1. Az alapok rendes eredménye 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0, Hozzáadva: a) Visszatartott bel- és külföldi adólevonások 1) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 b) Külföldi alalapok adóköteles rendes osztalék-kifizetés jellegű hozamai 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 c) Külföldi alalapok adóköteles rendkívüli osztalék-kifizetés jellegű hozamai 0,1610 0,1610 1,1634 1,1634 1,1634 0,1610 d) Adóköteles állomány-nyereségek (Substanzgewinne) (20%) 0,9834 0,9834 0,0000 0,0000 0,0000 0,9834 e) Ingatlanalapokból származó adóköteles értéknövekedési nyereség (80 %) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0, Hozam 1,1444 1,1444 1,1634 1,1634 1,1634 1, Levonható: a) Az előző évi visszatérített külföldi forrásadó 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 b) DBA szerinti adómentes kamathozamok valamint ingatlanalapok hozamai 2) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 c) DBA szerinti adómentes osztalékok 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 d) KStG 10. (1) bek. szerint adómentes (belföldi osztalékok) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 e) KStG 13. (2) bek. szerint adómentes (külföldi osztalékok) 3) 4) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 f) Osztalékokra eső adószempontjából semleges hozamkiegyenlítés 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 g) Ingatlan alapokból származó a korábbi években már adózott hozamok 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0, Megmaradó hozam 1,1444 1,1444 1,1634 1,1634 1,1634 1, Ebből végadózású 1,1444 1,1444 0,0000 0,0000 0,0000 0, Adóköteles jövedelmek 4) 5) 0,0000 0,0000 1,1634 1,1634 1,1634 1, Elszámolási érték az elszámolási év végén 132,02 132,02 132,02 132,02 132,02 132,02 9. Örökösödési adó értéke 0,00 0,00 Részletes adatok 10.Külföldi jövedelmek, Ausztriára az adózási törvény vonatkozik 6) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0, Külföldön lerótt adókból a kettős adózás elkerülése érdekében: a) Beszámítható (matching credit beleértve, részleteket lásd 18. a.)-ban) 7) 8) 9) 10) Részvényekből (osztalékok) 4) 0,0013 0,0013 0,0013 0,0013 0,0013 0,0013 Kötvényekből (kamatok) 0,0009 0,0009 0,0009 0,0009 0,0009 0,0009 Alapokból 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 Összesen 0,0022 0,0022 0,0022 0,0022 0,0022 0,0022 b) Visszatéríthető (részleteket lásd 18. b.)-ben) 10) 11) Részvényekből (osztalékok) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 Kötvényekből (kamatok) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 Alapokból 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 Összesen 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 c) Sem nem beszámítható, sem nem visszatéríthető (részleteket lásd 18. c.)-ben)) 10) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0, EStG 37. (4) bek. / KStG 10. (1) bek. szerinti részesedési hozamok (belföldi osztalékok) 12) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0, Olyan hozamok, amelyek a belföldi KESt-levonás alá esnek 13) illetve magánalapítványokban köztes adózás a) Kamatok, kivéve DBA hozamokat 14) 15) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 b) A DBA szerint adómentes kamatok 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 c) Külföldi osztalékok 6) 14) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 d) Külföldi alalapok osztalék-kifizetései 14) 15) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 e) Külföldi alalapok rendes osztalék-kifizetés jellegű hozamai 14) 15) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 f) Ingatlanalapokból származó hozamok 14) 15) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 g) Ingatlanalapokból származó adóköteles értéknövekedési nyereség (80 %) 14) 15) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 h) Külföldi alalapok rendkívüli osztalék-kifizetés jellegű hozamai 14) 15) 0,1610 0,1610 0,1610 0,1610 0,1610 0,1610 i) Állomány-nyereség (Substanzgewinne) (20%) 14) 15) 0,9834 0,9834 0,9834 0,9834 0,9834 0, Osztrák KESt I (belföldi osztalékokra) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0, Osztrák KESt II a következőkre vonatkozóan 13) a) Kamatok, kivéve DBA hozamokat 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 b) A DBA szerint adómentes kamatok 2) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 c) Külföldi osztalékok 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 d) Külföldi alalapok osztalék-kifizetései 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 e) Külföldi alalapok rendes osztalék-kifizetés jellegű hozamai 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 f) Ingatlanalapokból származó hozamok 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 g) Ingatlanalapokból származó adóköteles értéknövekedési nyereség (80 %) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 Osztrák KESt II (összesen) 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0,0000 0, Osztrák KESt III az (állomány-nyereségre vonatkozóan) a) Külföldi alalapok rendkívüli osztalék-kifizetés jellegű kifizetései 0,0400 0,0400 0,0400 0,0400 0,0400 0,0400 b) Állomány-nyereség (Substanzgewinne) 0,2500 0,2500 0,2500 0,2500 0,2500 0,2500 Osztrák KESt III (összesen) 0,2900 0,2400 0,2900 0,2900 0,2900 0, Osztrák KESt II és III (összesen) 0,2900 0,2900 0,2900 0,2900 0,2900 0,2900 C-Quadrat ARTS Total Return Balanced 12 / Január December 31.