Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése viselkedési mikroszimulációs modell segítségével Benczúr Péter Kátay Gábor Kiss Áron MNB 2012 november 9
A projekt célja Az adó- és transzferrendszer változásainak hatáselemzése: statikus hatások (jövedelmi hatás, jövedelem-eloszlás ) munkakínálati reakció (nem fogyasztási hatás!) hosszú távú(!) általános egyensúlyi hatás (GDP, tőke, foglalkoztatottság ) fiskális hatás (statikus és dinamikus) Egy mikroszimulációs modell segítségével amelyik figyelembe veszi a munkakínálatot az extenzív és intenzív határon egyaránt összekapcsolva egy egyszerű neoklasszikus makro modellel Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 2
A módszer előnyei Tisztán makro megközelítéshez képest: figyelembe veszi az egyének heterogeneitását a változások különbözőképpen érintik az egyéneket ugyanakkora sokkra különbözőképpen reagálhatnak Tisztán mikroszimulációs megközelítéshez képest: viselkedési hatások általános egyensúlyi hatások Dinamikus mikroszimulációs modellekhez képest korai viselkedési mikroszimulációs modellek csak az intenzív határt vették figyelembe legtöbb kalibrált paraméterekkel dolgozik az információ gyakran csak az egyik irányba halad Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 3
Munkakínálati rugalmasságok Intenzív határ: BBB (2008), KM (2011) és BKM (2012) alacsony elaszticitás a teljes populáción (BBB: 0065, BKM: 0036) jóval magasabb a jövedelemeloszlás tetején (BBB: felső 20%: 035, BKM: felső 10-15%: 01, KM: felső 5%: 02) jövedelmi hatás is magas lehet a magasabb keresetűeknél (BBB: 027, BKM: 052, KM: magas, de nem szignifikáns) Extenzív határ: néhány csoportnál a transzferek a kötségvetési korlát jelentős részét teszik ki: idősek, alacsony végzettségűek, szülőképes korú nők Benczúr-Kátay-Kiss-Rácz (2012): a fenti csoportok érzékenyen reagálnak a munka relatív hasznának változására 25-54 éves ( prime age ) felsőfokú végzettek gyakorlatilag rugalmatlanok az extenzív oldalon Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 4
Adatok A modell a HKF-en fut 2008-as év, 19637 egyén 7650 háztartásban részletes jövedelem- és transzfer adatok, egyéni- és háztartás jellemzők szinte bármely adó- és transzferrendszer változás vizsgálható A béreloszlás előzetes korrekciója (magas keresetűek alulreprezentáltak) Indexálás (ha nem 2008-as baseline) Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 5
Extenzív oldali alkalmazkodás Reform előtti és utáni nettó jövedelem kiszámítása megfigyelt bruttó bér a foglalkoztatottakra becsült rezervációs bruttó bér a nem-foglalkoztatottakra Reform előtti és utáni potenciálisan elérhető (hipotetikus) nettó transzferek kiszámítása Reform előtti és utáni aktivitás/foglalkoztatottság valószínűség (P (a i = 1)) megbecslése az extenzív oldali viselkedési egyenlet segítségével A valószínűségek súlyozott átlagának változása ( i s ip (a i = 1)) adja az extenzív oldali aggregált kínálati sokkot Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 6
Intenzív oldali alkalmazkodás Reform előtti és utáni (1 MTR) és (1 ATR) kiszámítása reform előtti munkaintenzitást 1-re normáljuk, a reform utáni értéket (h i ) az adókulcsok változásaiból számítjuk az intezív oldali becslés segítségével figyelembe vesszük az egyén termelékenységét is (ω i ) Addig iteráltatjuk, míg nem konvergál Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 7
Makro modell az effektív aggregált munkakínálat eltolódása (extenzív + intenzív): s i P (a it = 1) ω i h i s i P (a it 1 = 1) ω i Az általános egyensúlyi hatásokról kicsi neoklasszikus makromodell gondoskodik határhaszon = határtermék tőkekínálat hosszú távon majdnem tökéletesen rugalmas bruttó bérek hosszú távon tökéletesen rugalmasak egyensúlyi állapotból újabb egyensúlyi állapotba jutunk statikus fiskális hatások is egyensúlyi állapotot tükröznek Mögöttes dinamika pozitív munkakínálati sokk esetén: 1 bruttó bér csökken, tőke hozama az elvárt hozam fölé emelkedik 2 tőke és így munkakereslet alkalmazkodik 3 bruttó bér fokozatosan zár vissza a kiinduló szintjéhez Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 8
Beárazott sokkok Három szja csökkentés (GDP 09%-a) általános (-35%p) egykulcsos (295%) + 0% egykulcsos (23%) adójóváírással (kb mint 2008-ban) Három adóátrendezés (GDP 09%-a) szja csökkentés + tőkeadó emelés szja csökkentés + korai nyugdíjazás szigorítása tőkeadó csökkentés + korai nyugdíjazás szigorítása Adójóváírás és munkahelyvédelmi program (hipotetikus) Adó- és transzfer változások 2008-10 és 2010-13 (augusztusi állapot szerint) Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 9
Hipotetikus szja csökkentés általános szja csökkentés kétkulcsos (0% + 295%) egykulcsos (23%) + adójóváírás statikus dinamikus statikus dinamikus statikus dinamikus Effektív munka 15% 18% 30% Foglalkoztatás 09% 01% 03% Tőkeállomány 12% 14% 24% GDP 14% 17% 28% Bruttó átlagbér -01% -01% -03% Rendelkezésre álló jövedelem 35% 36% 43% Személyi jövedelemadó -253-222 -234-193 -235-179 Munkavállalói járulék 0 16 0 18 0 30 Munkaadói járulék 0 36 0 43 0 74 Fogyasztási adók 46 58 42 58 43 71 Tőkét terhelő adók 0 9 0 11 0 18 Forgalmi jellegű adók 0 7 0 8 0 13 Transzferek 0 10 0 1 0 0 Költségvetési egyenleg -207-87 -191-54 -192 27 Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 10
Hipotetikus adóátrendezések tőkeadó emelés + szja csökkentés korai nyugdíjazás szigorítása + szja csökkentés korai nyugdíjazás szigorítása + tőkeadó csökkentés statikus dinamikus statikus dinamikus statikus dinamikus Effektív munka 07% 44% 37% Foglalkoztatás 01% 41% 39% Tőkeállomány -67% 36% 101% GDP -19% 41% 59% Bruttó átlagbér -32% -03% 28% Rendelkezésre álló jövedelem 13% 28% 14% Személyi jövedelemadó -253-318 -260-195 -7 146 Munkavállalói járulék 0-30 1 53 1 84 Munkaadói járulék 0-70 0 103 0 173 Fogyasztási adók 46 21 3 46-42 22 Tőkét terhelő adók 234 204 0 26-234 -178 Forgalmi jellegű adók 0-9 0 19 0 28 Transzferek 0 1 241 255 238 250 Költségvetési egyenleg 27-201 -14 307-44 523 Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 11
Adójóváírás és munkahelyvédelmi program 16%-os egykulcsoshoz viszonyítva adójóváírás (hipotetikus!) munkahelyvédelmi intézkedések statikus dinamikus statikus dinamikus Effektív munka 09% 06% Foglalkoztatás 20% 10% Tőkeállomány 07% 05% GDP 08% 06% Bruttó átlagbér -01% 16% Rendelkezésre álló jövedelem 24% 14% Személyi jövedelemadó 185 185 0 30 Munkavállalói járulék 0 9 0 35 Munkaadói járulék 0 19 185 142 Fogyasztási adók 35 44 0 26 Tőkét terhelő adók 0 5 0 4 Forgalmi jellegű adók 0 4 0 3 Transzferek 1 25 0 9 Költségvetési egyenleg 150 79 185 37 Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 12
2008-10 és 2010-13 2008-2010 2010-2013 nyugdíj nélkül nyugdíjjal nyugdíj nélkül nyugdíjjal statikus dinamikus statikus dinamikus statikus dinamikus Effektív munka 17% 48% 46% 79% Foglalkoztatás 23% 58% 26% 58% Tőkeállomány 19% 44% 37% 64% GDP 17% 47% 43% 74% Bruttó átlagbér 43% 42% 23% 21% Rendelkezésre álló jövedelem 36% 28% 17% 12% Személyi jövedelemadó -280-157 -119-405 -319-277 Munkavállalói járulék 132 214 260 136 205 255 Munkaadói járulék -501-363 -304-293 -164-113 Fogyasztási adók 135 198 184 404 504 493 Tőkét terhelő adók 0 12 31-103 -76-56 Forgalmi jellegű adók -24-17 -4 169 195 214 Transzferek 8 29 294 103 119 360 Költségvetési egyenleg -530-84 342-20 463 876 Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 13
Kockázati prémium sokkok 0 pp 05 pp 1 pp Effektív munka 46% 43% 30% Foglalkoztatás 26% 15% 09% Tőkeállomány 37% -55% -154% GDP 43% 09% -35% Bruttó átlagbér 23% -16% -54% Rendelkezésre álló jövedelem 17% -11% -45% Személyi jövedelemadó -319-374 -440 Munkavállalói járulék 205 141 67 Munkaadói járulék -164-257 -368 Fogyasztási adók 504 441 366 Tőkét terhelő adók -76-120 -170 Forgalmi jellegű adók 195 174 147 Transzferek 119 113 109 Költségvetési egyenleg 463 117-290 Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 14
Slovenia Slovakia Sweden Czech Republic Denmark Hungary Austria Finland Belgium Netherlands Luxembourg Malta Cyprus France Hungary (hypo) Ireland Germany EU-27 Estonia Italy Spain Poland Greece United Kingdom Lithuania Portugal Bulgaria Romania Latvia Bevezető Elosztási hatások 40 35 30 25 20 Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 15
Általános 1 MTR csökkentés az eloszlás tetején, ATR csökkentés pedig az alján ösztönzi az embereket (GDP vs fogl) 2 transzferek szigorítása ösztönző hatású (de lehetnek egyéb negatív hatások!) 3 tőke (és azon keresztül GDP) kis nyitott gazdaságban nagyon érzékenyen reagál a tőkeadóra és a kockázati prémiumra Specifikus 1 2008-2010 és 2010-2013 reformjai különbözőképpen hatnak 2 2010-2013: pozitív foglalkoztatási hatás kizárólag a munkanélküli ellátás szigorításából adódhat (de lehetnek egyéb negatív hatások!) 3 Munkahelyvédelmi akció olcsóbb, mint az adójóváírás, de a kettő egyenlege a foglalkoztatásra negatív 4 Már 80bp-os kockázati prémium sokk is lenullázhatja a pozitív növekedési hatást 5 Jelentős elosztási hatások Az adó- és transzferrendszer változásainak elemzése - Benczúr et al 16