TECHNIKAI ELEMZÉS FORMÁCIÓK, ALAKZATOK, CHARTOK ELEMZÉSE

Méret: px

Mutatás kezdődik a ... oldaltól:

Download "TECHNIKAI ELEMZÉS FORMÁCIÓK, ALAKZATOK, CHARTOK ELEMZÉSE"

Virág Deák
5 évvel ezelőtt
Látták:

1 TECHNIKAI ELEMZÉS FORMÁCIÓK, ALAKZATOK, CHARTOK ELEMZÉSE

2 Japán gyertyák Mik is azok a japán gyertyák? A japán gyertyák a technikai elemzés alapját adják. Egy gyertya minden fontos információt tartalmaz az árfolyam alakulásának tekintetében. A gyertya színe megmutatja, hogy a vizsgált időszakban emelkedés, (zöld) vagy esés (piros) történt a piacon. Különleges figyelmet érdemlő gyertyák és gyertya alakzatok A gyertya alakzatok két csoportra oszthatók: 1. Trendfordulót előre jelző gyertyák 2. Meglévő trendet megerősítő gyertyák Ezek az alakzatok a piacon uralkodó aktuális trend végét és megfordulását vetítik előre. Az egyes alakzatok erőssége meglehetősen változó. A legerősebb jelzésű alakzatok közé tartozik a kalapács (emelkedést jelez) és az akasztott ember (csökkenést jelez), mint bika és medve formációk. TECHNIKAI ELEMZÉS I 1

3 1. Trendfordulót előre jelző gyertyák a. Doji Ez egy nagyon erős gyertya alakzat, ami azt jelzi, hogy a medvék és a bikák nem bírnak egymással. Éppen ezért sokszor tűnik fel piaci trendek végén, ami azt jelzi, hogy a piacon egyensúlyi helyzet alakult ki. A doji könnyen felismerhető, mivel a gyertya egy igen hosszú árnyékból és annak közepén egy nagyon vékony testből áll. b. Kalapács A kalapács a dojihoz hasonlóan a trendek végét jelzi előre. Ismertetőjelei a következőek: (1) Hosszú alsó árnyék, (2) rövid, vagy nem létező felső árnyék, (3) gyertyatest a minta felső részében található, aminek a színe nem lényeges. A kalapács ellentéte az úgynevezett fordított kalapács, vagy más néven a hullócsillag gyertya. A tulajdonságai ugyanazok, mint a kalapács gyertyának, az egyetlen különbség a kanócok fordított irányában van. TECHNIKAI ELEMZÉS I 2

be. A formáció azt mutatja, hogy egyértelműen a medvék uralják a piacot, valamint erős hangulatváltozás van folyamatban.

4 c. Elnyelő gyertyák Egy emelkedés vagy esés végét jelezheti a formáció. A lényege az, hogy egy emelkedő trend végén egy nagyobb és teli emelkedő gyertyát teljes egészében egy eső gyertya takar be. A formáció azt mutatja, hogy egyértelműen a medvék uralják a piacot, valamint erős hangulatváltozás van folyamatban. Természetesen egy eső trend végét ennek fordítottja is igazolja, vagyis egy eső gyertyát egy emelkedő gyertya kell, hogy eltakarjon. TECHNIKAI ELEMZÉS I 3

2. Meglévő trendet megerősítő gyertyák a. Három katona Amennyiben három egymást követő gyertya azonos trendben van, akkor további trendirányú gyertyák várhatóak az előző gyertya zárószintje környékén.

5 2. Meglévő trendet megerősítő gyertyák a. Három katona Amennyiben három egymást követő gyertya azonos trendben van, akkor további trendirányú gyertyák várhatóak az előző gyertya zárószintje környékén. b. Három fekete holló A három fekete holló egy eső trend folytatását jelző alakzat, normálisan a piac egy stabilabb időszaka után jelenik meg, vagy egy piaci korrekció után. Három egymást követő piros gyertya a meglévő trend folytatását jelzi előre. Egy három gyertyából álló alakzat jelenik meg, mivel további gyertyák megjelenése várható az előző gyertya záró szintjén, ami egyértelműen a piac gyengülését mutatja. TECHNIKAI ELEMZÉS I 4

6 Alakzatok, amikre érdemes figyelni! Ebben a részben bemutatjuk a fontosabb és a piacon sűrűn előforduló alakzatokat. Az alakzatok fontosak, hiszen segítségükkel rendszert tudunk vinni a kereskedésünkbe. Fontos megjegyezni, hogy az alakzatok minden idősíkon megjelennek, de általánosságként elmondható, hogy minél nagyobb idősíkon jelennek meg, annál megbízhatóbb jelzést adnak a jövőbeli piaci mozgásokra. Háromszögek A háromszögekből az alakjuk szerint három fajtát különböztetünk meg: 1. Szimmetrikus háromszög Jellemzők: Egymást folyamatosan követő egyre alacsonyabb csúcsok és egyre magasabb aljak együttese, így egy beszűkülést eredményez a piacon. A háromszögekre jellemző, hogy általában csökkenő forgalom mellett alakulnak ki. Előfordulási környezet: A háromszögeket meglévő hosszabb trendekben érdemes keresni, ugyanis a belőlük való árfolyamkitörés további trend irányú mozgás esélyét valószínűsíti. A háromszögek a piacon kialakult bizonytalanságot és egyensúlyi állapotot testesít meg, mivel mind a medvék mind a bikák támadásai meghiúsulnak, vagyis egyik fél sem tudja uralni teljes mértékben a piacot. TECHNIKAI ELEMZÉS I 5

7 2. Emelkedő háromszög Jellemzők: Egymással nagyjából egy árfolyamszinten elhelyezkedő csúcsokhoz egyre emelkedő aljak tartoznak. Előfordulási környezet: Az emelkedő háromszögeket egyértelműen emelkedő trendekben érdemes keresni és lekereskedni, mivel a folyamatosan növekvő aljak is emelkedésre utalnak. Az egy árfolyamszinten elhelyezkedő csúcsok igen erős ellenállást jelentenek, amely elbukása újra a bikák uralmát hozhatja el a piacon. Az emelkedő háromszög a szimmetrikus háromszöghöz hasonlóan egyensúlyi helyzetet testesít meg, a különbség csak annyi, hogy a medvék nem tudják új aljakra hajtani az árfolyamot. A bikák egyre erősebbé válnak, vagyis pontosan ezért érdemes csak a vételi irányba történő kitörést figyelni és lekereskedni. TECHNIKAI ELEMZÉS I 6

3. Csökkenő háromszög Jellemzők: A csökkenő háromszög pontosan az emelkedő háromszög ellentéte, vagyis egymással megközelítőleg egy árfolyamszinten elhelyezkedő aljak és egyre

Előfordulási környezet: A csökkenő háromszögeket egyértelműen eső trendben érdemes keresni és lekereskedni, mivel a folyamatosan csökkenő csúcsok is az eső trendet erősítik, valamint

8 3. Csökkenő háromszög Jellemzők: A csökkenő háromszög pontosan az emelkedő háromszög ellentéte, vagyis egymással megközelítőleg egy árfolyamszinten elhelyezkedő aljak és egyre csökkenő csúcsok jellemzik. Előfordulási környezet: A csökkenő háromszögeket egyértelműen eső trendben érdemes keresni és lekereskedni, mivel a folyamatosan csökkenő csúcsok is az eső trendet erősítik, valamint az egy árfolyamszinten elhelyezkedő aljak igen erős támaszt jelentenek, amely letörése újra a medvék uralmát hozhatja el a piacon. A csökkenő háromszög a másik két háromszöghöz hasonlóan egyensúlyi helyzetről árulkodik, így az aljak letörése megbízható jelzést ad a meglévő csökkenő trend folytatására. TECHNIKAI ELEMZÉS I 7

9 Zászlók Jellemzők: A zászlók kialakulásához két fajta piaci mozgás szükséges, az egyik egy erőteljes egyirányú mozgás, ami a zászló rúdját adja, a másik pedig egy oldalazó, általában alacsony forgalmú szakasz, ami magát a zászlót építi ki. Fontos, hogy a zászlórúd és a zászló egyenlő hosszúságú időszakok alatt alakuljon ki, valamint az oldalazó szakasznak nem szabad nagyobb visszatérést eredményeznie a zászlórúd 38,2%-ánál. Előfordulási környezet: A zászlók erős trend időszakok után szoktak kialakulni és a belőlük történő kitörés a meglévő trend folytatását vetíti előre. Általában egy trend felénél alakulnak ki a zászlók, amely tulajdonságok miatt könnyen számíthatunk célárat egy adott instrumentumban. Az elsődleges célárunkat így kereken egy zászlórúdnyi távolságra érdemes elhelyeznünk, a zászló alsó pontjától számítva. Fej-váll alakzat A fej-váll alakzat egy jól felismerhető trendfordulót jelző alakzat, ami két kisebb és egy nagyobb középső csúcs együtteséből alakul ki. A pszichológiája abban rejlik, hogy a piac a középső csúcs után nem tud új csúcsra futni, ami a gyengülés kezdetére utaló jel. Az úgynevezett nyakvonal ami az aljak összekötésével adódik erős támasz szintnek számít a piacon, így annak letörése, valamint az, hogy a piac nem tudott új csúcsra futni azt jelzi, hogy erős eső trend veheti kezdetét. A fej-váll alakzat alkalmas elsődleges célár meghatározására is, aminek számítási módja, hogy a letörési ponthoz hozzáadjuk a nyakvonal és a fejcsúcs közötti távolságot. Fontos megjegyezni, hogy az alakzatnak létezik az inverze is, ebben az esetben emelkedő trendet jelez előre a nyakvonal áttörése. TECHNIKAI ELEMZÉS I 8

10 Fordulópontok A fordulópontok, ahogy azt a nevük is sugallja trendváltozást jeleznek. A japán gyertyáknál már tárgyaltunk több fordulásra utaló formációt, így most csak két, a piacon elfogadott és tisztelt fordulást jelző alakzatot mutatunk be. 1. Kulcsforduló A kulcsfordulót igen könnyű felismerni, pont ezért rengeteg kereskedő figyeli, ami javítja a megbízhatóságát. Kulcsforduló emelkedő és eső trend végén egyaránt előfordulhat. Az alakzat lényege, hogy egy hosszabb emelkedés után a trend végén az árfolyammozgás felgyorsul, majd másnap egy réssel nyit felfele, az erős nyitás után viszont zuhanni kezd és a tegnapi árfolyamsáv alatt kell, hogy zárjon az ár. TECHNIKAI ELEMZÉS I 9

11 2. Szigetforduló A szigetforduló szintén jól felismerhető alakzat, viszont jóval ritkábban fordul elő, mint a kulcsforduló. A lényege, hogy az árfolyam réssel nyisson trendiránytól függetlenül -, majd az a rés betöltése előtt zárjon, vagyis ne töltse be azt. A meghatározó tényező ennek értelmében, hogy a betöltésre váró rést megközelítőleg a rés mértékének megfelelően az árfolyam ne töltse be, hanem szintén réssel átugorja azt. Gyakorlatilag a két, egymással szembenálló rés egy szigetet határol el a charton. TECHNIKAI ELEMZÉS I 10

Hasonló dokumentumok

7. Lépés: Technikai elemzés-japán gyertya alakzatok

7. Lépés: Technikai elemzés-japán gyertya alakzatok A Japán gyertya alakzatok 2 csoportra oszthatóak: 1. Trendfordulót előrejelző alakzatok 2. A meglévő trendet megerősítő alakzatok 1. Trendfordulót előrejelző