Gazdaságfejlesztési Operatív program neve Jeremie típusú pénzügyi eszközök Akcióterv 1. Prioritás bemutatása 1.1. Prioritás tartalma Prioritás neve, száma Prioritás 4. Jeremie típusú pénzügyi eszközök Prioritás rövid tartalma (max. 3 mondat) Az intézkedés keretében azok a mikrovállalkozások kerülnek támogatásra, amelyek beruházásaik megvalósításához, valamint tevékenységük bővítéséhez szükséges forgóeszközök, szolgáltatások finanszírozáshoz szeretnének kis összegű hitelekhez jutni. A hitelgarancia intézményrendszerének javításával, támogatásként (garanciaként) a ténylegesen nyújtott összeg sokszorosát lehetséges piaci hitelek útján megmozgatni. Ezen kívül a tőkealapok számára társfinanszírozási lehetőséget biztosítunk. 1.2. A prioritás célkitűzései 1 Prioritás neve, száma Prioritás 4. Jeremie típusú pénzügyi eszközök Indikátor megnevezése A hitellel nem rendelkező mikro-, kis- és középvállalkozások arányának éves csökkenése a 4. prioritás hatására Indikátor mértékegysége Kiinduló érték Célértékek 2 2010 2015 %pont 76,8 4,3 12,8 1 az ÚMFT/GOP indikátorrendszer összeállítása során alkalmazott módszertani alapelv, hogy az adott GOPbeavatkozás célcsoportjának állapotában bekövetkezett változást oly módon mérjük, hogy az adott indikátor értékének relatív változását vizsgáljuk a célcsoporton belül, a kedvezményezettek körében a nem kedvezményezettekéhez képest. Az indikátor értékének megállapításához a kapott relatív változást általában az egész célcsoportra vetítve értelmezzük. Példa: a program hatására a vállalati szektor által megtermelt BHÉ növekedését úgy számítjuk, hogy a rendelkezésre álló adatbázis-állományt két csoportra bontjuk a GOP-ból kapott támogatás függvényében. A kontroll/baseline trend/támogatást nem kapó csoport keretében megfigyelhető BHÉ-növekedéshez képest vizsgáljuk a (meghatározott időtávon belül) kedvezményezettek körében megfigyelt BHÉ-növekedés többletét. Végül az indikátor százalékos formában kifejezett értékét e növekedési többletnek a teljes vállalati szektor (célcsoport) BHÉ-ének növekedéséhez képest vett arányaként állapítjuk meg. 2 Kumulált érték
1.3. A prioritás ütemezése kötelezettségvállalás Prioritás neve, száma Indikatív forrásallokáció (mrd Ft, folyó áron, 271 HUF/EUR árfolyamon) 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 Összesen Prioritás 4. Jeremie típusú pénzügyi eszközök 23,5 47,0 105,8 0 0 0 0 176,4 1.4. A prioritások ütemezése - kifizetés 3 Prioritás neve, száma Indikatív forrásallokáció (mrd Ft, folyó áron, 271 HUF/EUR árfolyamon) 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Összesen Prioritás 4. Jeremie típusú pénzügyi eszközök 23,5 46,9 0,0 0,0 0,0 70,5 2. A támogatási konstrukció bemutatása 4.1.1 2.1. A támogatási konstrukciók összefoglaló adatai (2007-2008) Hitelintézetek és nyújtott mikrohitelek Alkalmazott eljárás A holdingalap kezelője (HAK) által közzétett nyílt eljárás, tárgyalás, szerződésköt és Támogatás formája Visszatéríte ndő támogatás Támogatá s kerete 4 23,5 Kedvezményez ettek köre A Hpt. 5. -a szerinti hitelintézet. Az a pénzügyi vállalkozás (kivéve: pénzügyi holding társaság, hitelintézeti elszámolóház), amelyik hitel és pénzkölcsön nyújtására jogosult (Hpt. 5 3. (1)). A Hpt. 2. (1) h) pontja alapján kivételként Támogat ás minmax összege (millió Ft) Nem releváns Támogatás mértéke (%) A kedvezményez ettek számára biztosított hitelkeret várhatóan a refinanszírozá si rátához lesz követve Támog atott projekt ek száma 25 pénzügyi közvetítő 5500 végső kedvez ménye zett 3 A 2007-08 évi kötelezettségvállalásokra vonatkozóan 4 mrd Ft, folyó áron, 271 HUF/EUR árfolyamon 5 1996 évi CXII. törvény a hitelintézetekről és pénzügyi vállalkozásokról.
4.2.1 Portfóliagarancia 4.3.1 Közösen létrehozott kockázati tőkealapok Nyílt eljárás, tárgyalás, szerződésköt és Nyílt eljárás, tárgyalás, szerződésköt és Visszatéríte ndő támogatás Visszatéríte ndő támogatás 35,2 11,7 kezelt Magyar Vállalkozásfejle sztési Alapítvány Országos Mikrohitel Alapból történő pénzkölcsön nyújtási tevékenysége, valamint a megyei és fővárosi vállalkozásfejle sztési alapítványok mikrohitelezési tevékenysége. A Hpt. 5. -a szerinti hitelintézet (kereskedelmi bank; szakosított hitelintézet; szövetkezeti hitelintézet) Olyan hazai vagy külföldi bejegyzésű intézményesíte tt formában működő jogi személyiséggel rendelkező alapok, melyek kizárólagos tevékenysége részesedésszer zésen alapuló tőkebefektetés ek végrehajtása, a tulajdonosok által meghatározott befektetési politika alapján Nem releváns Nem releváns Korlátozott mértékű kockázatmego sztás. A Holdingalap részesedéséne k maximális mértéke az egyes alapokban maximum 70 %. 15 pénzüg yi közvetí tő 35 ezer végső kedvez ménye zett 3 pénzüg yi közvetí tő 20 végső kedvez ménye zett
2.2. A támogatási konstrukció indokoltsága, alátámasztottsága 6 röviden 4.1.1 Hitelintézetek és Indokoltság A hitelintézetek által nem finanszírozott mikrovállalkozások száma nagyon magas, mivel a magas relatív tranzakciós költségek miatt a hazai bankrendszer számára a mikrovállalkozások kis összegű hiteligényei nehezen kezelhetők. Ezt a vállalati kört legjobban a hitelintézetek és a mikrohitelezésre szervezetek tudják elérni. Ennek keretében támogatjuk hitelintézetek és szervezetek számára hitelkeret nyújtását. 4.2.1 Portfóliagarancia A magyarországi mikro-, kis-, és középvállalkozások piaci pozícióinak illetve versenyképességének javítása a portfolió (tömeges) garancia eszközének alkalmazásával, hiszen, a hitelgarancia a nemzetközi tapasztalatok szerint a legalkalmasabb eszköz a mikro-, kisvállalkozások hitelezésének előmozdítására, ezáltal csökkentve a bankok hitelezési kockázatát is 4.3.1 Közösen létrehozott A magyarországi kockázati tőke piac elemzése alapján látható, hogy a Magyarországon aktív magán kockázati tőke alapvetően az érettebb vállalati életszakaszokban lévő befektetési lehetőségeket keresi. Ugyanakkor éppen a korai (magvető és induló) életszakaszokban lévő kis- és középvállalatoknál jelentkezik a legintenzívebben a tőkehiány, hiszen ezek a vállalatok a legritkábban hitelképesek. Ahhoz, hogy ezek a vállalatok kockázati tőkealapokon keresztül tőke jellegű forrásokhoz jussanak és a finanszírozásukban a magán kockázati tőkések is részt vegyenek, szükséges a magán kockázati tőke ösztönzése céljából számukra kockázati tőke típusú támogatást biztosítani. 2.3. Támogatható tevékenységek köre 4.1.1 Hitelintézetek és Támogatható tevékenységek Hitelintézetek és szervezetek mikrovállalkozásoknak nyújtott mikrohitelei. 4.2.1 Portfóliagarancia Portfolió (tömeges) garancia. 4.3.1 Közösen létrehozott Tőkegarancia-nyújtás Közös alap, Parallel alap -, és Társbefektetési alap struktúrákban. 6 Kiemelt projektek esetében alkalmazandó, a projekt költségvetésének alátámasztottságát is meg kell jeleníteni
2.4. Támogatás célja 4.1.1 Hitelintézetek és Támogatás célja A bankokkal hitelviszonyban nem álló magyarországi székhelyű mikrovállalkozások fejlesztése ágazati megkötés nélkül - a hitelhez jutás lehetőségeinek javításával. Ennek érdekében célul tűzzük ki a fejlődésre képes mikrovállalkozások 7 piaci pozícióinak, illetve versenyképességének javítását, technológiai, infrastrukturális korszerűsítését, innovatív képességük növelését. A mikrovállalkozások beruházásainak, valamint a tevékenység bővítéséhez szükséges forgóeszközök, szolgáltatások finanszírozásának élénkítésére hitelintézetek és szervezetek bevonásával. 4.2.1 Portfóliagarancia A mikro-, kis-, és középvállalkozások banki finanszírozásának fejlesztése, a hitelgarancia intézményrendszerének javításával, támogatásként (garanciaként) a ténylegesen nyújtott összeg sokszorosa mozgatható meg piaci hitelek útján. A beavatkozás során az egyes tranzakciók és a kisvállalati hitelportfoliók után vállalt garanciák növeljék a banki kockázatkezelés hatékonyságát. A mikro-, kis-, és középvállalkozások beruházás, szolgáltatásvásárlás és forgóeszköz-finanszírozásának élénkítése. 4.3.1 Közösen létrehozott A magán kockázati tőkebefektetők ösztönzése, befektetéseik kiterjesztésére a magvető (seed) és korai szakaszban lévő KKV-k irányába. A hazai KKV szektor korai (magvető és induló) valamint növekedési életszakaszában lévő vállalatai tőkehelyzetének javítása évente maximum 1,5 millió eurónak megfelelő ügyletméretig, legfeljebb 3 évig. 2.5. Projekt kiválasztási szempontok 4.1.1 Hitelintézetek és Jogosultsági feltételek Projekt kiválasztási szempontok A hitelintézetek és mikrohitel folyósítására szervezet megfelel a holdingalap kezelője által közétett nyílt eljárásban (open call) rögzített feltételeknek. Nem nyújtható támogatás azon pályázó részére. aki nem rendelkezik hitelnyújtási jogosultsággal. aki nem rendelkezik megfelelő hitelezési, kockázatkezelési kapacitással. amelynek mikrofinanszírozási politikája nem felel meg a kiírásban foglaltaknak. Szakmai kritériumok Az elbírálásnál előnyt élveznek: mikrofinanszírozási gyakorlattal rendelkező, illetve mikrovállalkozó ügyfeleknek történő szolgáltatásnyújtásban gyakorlattal rendelkező szervezetek. 7 A hitellel finanszírozható induló vállalkozás is, a vállalkozás bejegyzésének költségeit nem mikrohitel, hanem kapcsolódó támogatási program finanszírozhatja, amennyiben ez szükséges.
Előnyben van az a pályázó, aki gazdaságosabb megoldást tesz lehetővé (kevesebb támogatásból több eredményt ér el. 4.2.1 Portfóliagarancia 4.3.1 Közösen létrehozott Jogosultsági feltételek A KKV hiteleket nyújtó hitelintézet (kereskedelmi bankok, szakosított hitelintézet; szövetkezeti hitelintézet) megfelel a holdingalap kezelője által (HAK) közétett nyílt eljárásban rögzített feltételeknek. Nem nyújtható támogatás azon pályázó részére, Akik, nem rendelkeznek megfelelő hitelezési, kockázatkezelési kapacitással. Szakmai kritériumok Pályázó minősítése. Társadalmi, gazdasági hasznosság. Előnyben van az a pályázó, aki gazdaságosabb megoldást tesz lehetővé (kevesebb támogatásból több eredményt ér el). Előny a pályázó szakmai, pénzügyi megalapozottsága. A létrejövő megoldásnak legyen kimutatható hatása az alábbiak közül minél többre: - ügyfelek számának növekedése, - új piaci szegmensek meghódítása. Jogosultsági feltételek A holdingalap szerződéses partnere kizárólag Magyarországon is bejegyzett, PSZÁF engedéllyel és megfelelő referenciával rendelkező kockázati tőkealap kezelő. Szakmai kritériumok Előnyt élvez a - vállalkozások korai szakaszábabefektetési tapasztalattal rendelkező pályázó. Társadalmi, gazdasági hasznosság; Előnyben van az a pályázó, aki gazdaságosabb megoldást tesz lehetővé (kevesebb támogatásból több eredményt ér el, Előny a pályázó szakmai, pénzügyi megalapozottsága. A létrejövő megoldásnak legyen kimutatható hatása az alábbiak közül minél többre: - ügyfelek számának növekedése, - új piaci szegmensek meghódítása;
2.6. A támogatási konstrukciók célértékei 4.1.1, száma Hitelintézetek és 4.2.1 Portfóliagarancia 4.3.1 Közösen létrehozott Célértékek Indikátor megnevezése 2007 2008 2010 2015 Hitelfelvevők száma, db Folyósított hitelek volumene, folyó áron, Mrd Ft Rossz hitelek aránya, % Pénzügyi közvetítők száma, db Hitelfelvevők száma, db Folyósított hitelek volumene, Mrd Ft Rossz hitelek aránya Pénzügyi közvetítők száma, db Befektetett tőke volumene Befektetett tőke hozama Összes en 300 2700 ---- ---- ---- 1,2 10,8 ---- ---- ---- 5 5 ---- ---- ---- 25 2 ---- ---- ---- 2000 33000 ---- ---- ---- 50 825 ---- ---- ---- 3 3 ---- ---- ---- 15 3 ---- ---- ---- 0,0 11,7 ---- ---- ---- - - ---- ---- ---- 2.7. A támogatási konstrukció indításának és zárásának dátuma 4.1.1 Konstrukció megnevezése, száma Hitelintézetek és szervezetek által Konstrukció indításának időpontja 2007. szept. (a pénzügyi eszköz elérhetősége: 2007. november) Konstrukció zárásának időpontja Folyamatos - A végső kedvezményezettek számára a támogatás 2007 végétől 2015-ig (és tovább) folyamatosan elérhető 4.2.1 Portfóliagarancia 2007. okt. (a pénzügyi eszköz elérhetősége: 2007. december) Folyamatos - A végső kedvezményezettek számára a támogatás 2007 végétől 2015-ig (és tovább) folyamatosan elérhető 4.3.1 Közösen létrehozott kockázati tőkealapok 2007. dec. (a pénzügyi eszköz elérhetősége: 2008. február) Folyamatos - A végső kedvezményezettek számára a támogatás 2007 végétől 2015-ig (és tovább) folyamatosan elérhető
2.8. A konstrukciók megvalósításával kapcsolatos kockázatok Sor- Konstrukció megnevezése, száma Kockázat Kockázat kezelésének szám módja 1. Minden konstrukciót érint Háttérjogszabályok változása Akcióterv, pályázati kiírások, támogatási szerződések módosítása 2. Minden konstrukciót érint Üzleti környezet kedvezőtlen változása (pl. adózás) Akcióterv, pályázati kiírások módosítása