Az OTP Alfa II. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Részvény Alap Rövidített Tájékoztatója A Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete nyilvános forgalombahozatali engedélyének száma és kelte: E-III/110.XXX/2007 (2007.XXXX.) A PSZÁF tőzsdei bevezetéshez adott engedélyének száma és kelte: Az Alap lajstromszáma:
TARTALOM 1. ÖSSZEFOGLALÁS... 4 2. BEFEKTETÉSI ALAP CÉLJA, A BEFEKTETÉSI POLITIKA ÁLTAL KITŰZÖTT BEFEKTETÉSI CÉL... 7 3. AZ ALAPKEZELŐ MEGNEVEZÉSE, BEMUTATÁSA... 7 3.1 CÉGNÉV, MEGALAKULÁS, MŰKÖDÉS IDŐTARTAMA, ALAPTŐKE, CÉGBEJEGYZÉS... 7 3.2 SZÉKHELY... 7 3.3 TEVÉKENYSÉGI KÖR... 8 3.4 TULAJDONOSI SZERKEZET... 8 3.5 ÜZLETI ÉV... 8 3.6 SZEMÉLYI FELTÉTELEK, VEZETŐ TISZTSÉGVISELŐ, A FELÜGYELŐ BIZOTTSÁG TAGJAI... 8 4. AZ OTP BANK NYRT. BEMUTATÁSA (AZ ALAP LETÉTKEZELŐJE ÉS A BEFEKTETÉSI JEGYEK FORGALMAZÓJA, A BEFEKTETÉSI JEGYEK TŐZSDEI BEVEZETÉSÉBEN KÖZREMŰKÖDŐ BEFEKTETÉSI SZOLGÁLTATÓ)... 9 4.1 CÉGNÉV, MEGALAKULÁS, MŰKÖDÉS IDŐTARTAMA, ALAPTŐKE, CÉGBEJEGYZÉS... 9 4.2 SZÉKHELY... 9 4.3 TEVÉKENYSÉGI KÖR... 9 4.4 TULAJDONOSI SZERKEZET... 9 4.5 ÜZLETI ÉV, ÜZLETI TEVÉKENYSÉG... 9 4.6 ALKALMAZOTTI LÉTSZÁM... 10 4.7 AZ OTP BANK NYRT. VEZETŐ TISZTSÉGVISELŐI... 10 5. A KÖNYVVIZSGÁLÓ MEGNEVEZÉSE... 10 6. AZ ALAP BEFEKTETÉSI POLITIKÁJÁVAL KAPCSOLATOS KOCKÁZATOK RÉSZLETES BEMUTATÁSA... 10 6.1 FIZETÉSI ÍGÉRET ÉS A TELJESÍTMÉNYRÉSZESEDÉS... 12 7. A BEFEKTETŐKET TERHELŐ KÖZVETLEN ÉS KÖZVETETT KÖLTSÉGEK... 14 7.1 AZ ALAP LÉTREHOZATALÁVAL KAPCSOLATOS KÖLTSÉGEK... 14 7.2 AZ ALAP MŰKÖDÉSE SORÁN FELMERÜLŐ KÖLTSÉGEK... 14 8. A BEFEKTETŐK ÉRDEKVÉDELME: GARANCIÁK ÉS BIZTONSÁGI ELEMEK... 15 9. TÁJÉKOZTATÓK ÉS KÖZLEMÉNYEK... 15 9.1 RENDSZERES TÁJÉKOZTATÁS... 15 9.2 RENDKÍVÜLI TÁJÉKOZTATÁS... 16 9.3 A HIRDETMÉNYEK MEGJELENTETÉSÉNEK HELYE... 17 10. AZ ALAP MÚLTBÉLI HOZAMA... 17 11. A FORGALMAZÁSI HELYEK LISTÁJA... 18 2
Jelen dokumentum az OTP Alfa II. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Részvény Alap ("Alap") Kezelési Szabályzatot is magában foglaló Tájékoztatója alapján a tőkepiacról szóló 2001. évi CXX. tv. ("Tpt.") 245. -ának megfelelően készített rövidített tájékoztató, amely a Tájékoztató azon fejezeteinek rövid tartalmi kivonata, melyeket a Tpt. 18. sz. melléklete a rövidített tájékoztató kötelező tartalmi elemeiként határoz meg. Ennek megfelelően javasoljuk tisztelt befektetőinknek, hogy az Alap által kibocsátott Befektetési Jegyek megvásárlására vonatkozó döntésüket valamennyi releváns, elérhető információ - köztük elsősorban az Alap Kezelési Szabályzatát is magában foglaló Tájékoztató - ismeretében hozzák meg. Ezúton is felhívjuk továbbá tisztelt befektetőink figyelmét arra, hogy az Alap származtatott ügyletekbe befektető alap, s a származtatott ügyletek általában a szokásostól eltérő (magasabb) kockázati szintet jelentenek. A származtatott ügyletekkel általában együttjáró magasabb kockázat bizonyos mértékig terjedő és meghatározott időpontra szóló kiküszöbölését célozza azonban az Alap nevében eljáró Alapkezelő Kezelési Szabályzat 3.2 pontjában meghatározott Fizetési Ígérete. A jelen rövidített tájékoztatóban használt fogalmak az azoknak a Tájékoztatóban tulajdonított jelentéstartalommal értendők. 3
1. ÖSSZEFOGLALÁS Az Alap neve: Az Alap rövid neve: Az Alapkezelő neve OTP Alfa II. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Részvény Alap OTP Alfa II. Alap OTP Alapkezelő Zrt. Az Alapkezelő székhelye: 1052 Budapest, Deák Ferenc u. 7-9. Az Alapkezelő cégjegyzékszáma: 01-10-043959 Az Alapkezelő befektetési alapkezelési tevékenységi engedélyének száma: 100.015/93. A Letétkezelő neve: OTP Bank Nyrt. A Letétkezelő székhelye: 1051 Budapest, Nádor u. 16. A Letétkezelő cégjegyzékszáma: 01-10-041585 A Letétkezelő letétkezelést is magában foglaló tevékenységi engedélyének száma: A Forgalmazó: Az Alap könyvvizsgálójának neve: 33/1993., 983/1997/7., 1998. jan.29. 41.003/1998., 2001. ápr. 27. III/41.003-18/2001., 2002., febr. 19. III/41.003-21/2002., 2002. dec. 20. III/41.003-22/2002 Lásd a Letétkezelőre vonatkozó fenti adatokat Deloitte Könyvvizsgáló és Tanácsadó Kft. A könyvvizsgáló székhelye: 1068 Budapest, Dózsa György út 84/C A könyvvizsgáló cégjegyzékszáma: 01-09-07-1057 A könyvvizsgálatért személyében felelős könyvvizsgáló neve: Horváth Tamás A könyvvizsgálatért személyében felelős könyvvizsgáló MKVK nyilvántartási száma: 003449 4
A forgalombahozatalról hozott alapkezelői határozat száma és kelte: A nyilvános forgalombahozatalt engedélyező PSZÁF határozat száma és kelte: Az Alap nyilvántartásba vételéről szóló PSZÁF határozat száma és kelte: A 2007. január 4-én kelt, 1/2007 (01.04.) sz. Igazgatósági Határozat E-III/110.XXX/2007.,. E-III/110.XXX-1/2007.,. Az Alap PSZÁF nyilvántartási száma (lajstromszáma): A tőzsdei bevezetésben közreműködő befektetési szolgáltató neve és székhelye: Az Alap fajtája: Az Alap fajtája a portfoliójába tartozó befektetési eszközök típusa szerint: Az Alap típusa: Az Alap Futamideje: Az Alap Futamidejének kezdőnapja: Az Alap futamidejének zárónapja (Lejárat napja): Az Alap befektetési politikája: Vásárlásra jogosultak köre: Lásd a Letétkezelőre vonatkozó fenti adatokat Zártvégű, a Befektetési Jegyek a Budapesti Értéktőzsdére történő bevezetést követően az Alap Futamideje során tőzsdei forgalomban, befektetési szolgáltató közreműködésével, piaci áron értékesíthetők Származtatott ügyletekbe befektető befektetési alap A származtatott ügyletek általában a szokásostól eltérő (magasabb) kockázati szintet jelentenek. Nyilvános Határozott futamidő Az Alap nyilvántartásba vételének napját követő Banki Nap 2010. június 30. Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek az amerikai, a japán, a fejlett európai, valamint a magyar és a lengyel részvénypiacokon egy jól diverzifikált, vezető részvényekből álló portfolióba történő befektetésen keresztül az Alap Futamideje alatt elérhető hozamokból. Nincs korlátozás (mindazok, amelyek/akik a 5
forgalmazás helye szerinti joghatóság szabályai szerint jogalanyisággal rendelkeznek és eleget tesznek a forgalmazási feltételekben meghatározott szabályoknak); azaz a magyarországi forgalmazás tekintetében a Tájékoztató megalkotáskor hatályos szabályok szerint a belföldi és külföldi természetes és jogi személyek, jogi személyiség nélküli gazdasági társaságok A Befektetési Jegy névértéke: A Befektetési Jegy sorozat megjelölése és értékpapírkódja: A befektetési jegyek előállításának módja: A befektetők részére szóló közlemények megjelentetésének helye: Alkalmazandó jog: 10.000 (tízezer) Ft A sorozat, HU0000XXXXXX Dematerializált értékpapír A Tpt. 34. (4) bekezdés b) pont szerinti közzétételi hely: az Alap nevében eljáró Alapkezelő honlapja (www.otpalap.hu), a Forgalmazó honlapja (www.otpbank.hu) ), valamint a Budapesti Értéktőzsde honlapja (www.bet.hu) (az utóbbi azon közlemények tekintetében, melyek közzétételét a Budapesti Értéktőzsde irányadó szabályzatai teszik kötelezővé) Magyar 6
2. BEFEKTETÉSI ALAP CÉLJA, A BEFEKTETÉSI POLITIKA ÁLTAL KITŰZÖTT BEFEKTETÉSI CÉL Az Alap célja hogy a Rögzített Hozam 1. Hozamfizetési Napon történő megfizetése mellett lehetőséget nyújtson a befektetőknek arra, hogy a Kibocsátó nevében eljáró Alapkezelő által tett Fizetési Ígérettel összhangban, a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően a 2. és 3. Hozamfizetési Napokon részesedjenek a nemzetközi részvénypiacokon az Alap Futamideje alatt elérhető hozamokból. A Fizetési Ígéret annak ígéretét jelenti, hogy a Tájékoztatóban meghatározott Hozamfizetési Napokhoz kapcsolódó Megfeleltetési Napokon Befektetési Jeggyel rendelkező tulajdonosok részére a Hozamfizetési Napokon kifizetésre kerülő összeg el fogja érni a tulajdonukban lévő Befektetési Jegyek névértékének az összes forgalomban lévő Befektetési Jegy névértékéhez viszonyított aránya alapján az alábbiak szerint meghatározott összegeket, figyelembe véve a Kezelési Szabályzat 3.2.1. pontjában meghatározott részletes feltételeket: az 1. Hozamfizetési Napon el fogja érni a Befektetési Jegyek névértékére vetített 10%- os nominális hozamnak megfelelő Rögzített Hozamot, a 2. Hozamfizetési Napon el fogja érni a 20 elemű Mögöttes Részvénykosár meghatározott időszakon belüli teljesítményének mérésére szolgáló, a Mögöttes Részvénykosár Változás Mutatóhoz igazodó, a Teljesítményrészesedés Mutató alapján számított Teljesítményrészesedés Befektetési Jegyek névértékére vetített értékét, a 3. Hozamfizetési Napon pedig el fogja érni a Befektetési Jegyek névértéke és a 20 elemű Mögöttes Részvénykosár meghatározott időszakon belüli teljesítményének mérésére szolgáló, a Mögöttes Részvénykosár Változás Mutatóhoz igazodó, a Teljesítményrészesedés Mutató alapján számított Teljesítményrészesedés Befektetési Jegyek névértékére vetített értékének összegét. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének egyik elemét képező, a Befektetési Jegyek névértékére vonatkozó ígéret Alap Lejáratakor történő teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így az OTP Bank Nyrt-nél elhelyezett bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének másik elemét képező, a Mögöttes Részvénykosár teljesítményétől függő Teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a Mögöttes Részvénykosárhoz kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. 3. AZ ALAPKEZELŐ MEGNEVEZÉSE, BEMUTATÁSA 3.1 Cégnév, megalakulás, működés időtartama, alaptőke, cégbejegyzés Az Alap alapkezelője az OTP Alapkezelő Zrt., amely 1998. szeptember 18-án, határozatlan időtartamra jött létre. Az OTP Alapkezelő Zrt-t a Fővárosi Bíróság, mint Cégbíróság a Cg. 01-10-043959 szám alatt jegyezte be. Az Alapkezelő jegyzett tőkéje 900 millió Ft. 3.2 Székhely Az Alapkezelő székhelye 1052 Budapest, Deák Ferenc u. 7-9. szám alatt található. 7
3.3 Tevékenységi kör Az Alapkezelő tevékenységi köre a 67.12 TEÁOR számú "értékpapír-ügynöki tevékenység, alapkezelés, amelyen belül kizárólagos tevékenységként befektetési alapkezelést, magánnyugdíjpénztárak, valamint önkéntes kölcsönös biztosító pénztárak vagyonkezelését, a Tpt. 81. (1) bekezdés c) pontjában meghatározott portfoliókezelést, a Tpt. 229. (1) bekezdésének g) pontjában meghatározott értékpapírkölcsönzést és a Tpt. 81. (2) bekezdésének f) pontjában meghatározott befektetési tanácsadást végez az Állami Értékpapír és Tőzsde Felügyelet 1993. augusztus 18-án kelt 100.015/93. sz. illetve a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete I-601/2000. sz., III/100.015-5/2002. sz., a III/100.015-6/2003. sz. határozataiban foglalt engedélyek alapján. Az Alapkezelő a Felügyelet E-III/1213/2005. sz. határozata értelmében a Tpt. 242/A-242/G. -ai szerinti európai alapkezelőnek minősül. 3.4 Tulajdonosi szerkezet A társaság tulajdonosai a Concordia-INFO Informatikai és Ingatlanhasznosító Zrt. 95%-os és az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. 5%-os részesedéssel. 3.5 Üzleti év Az Alapkezelő üzleti éve megegyezik a naptári évvel. 3.6 Személyi feltételek, vezető tisztségviselő, a Felügyelő Bizottság tagjai Az Alapkezelő 21 főállású munkatársat foglalkoztat. Az OTP Alapkezelő Zrt-nél az 1998. szeptember 18. napja és 2005. március 21. napja közti időszakban - a gazdasági társaságokról szóló 1997. évi CXLIV. tv. ( Gt. ) 244. - ában biztosított lehetőséggel élve - a vezérigazgató gyakorolta az igazgatóság Gt-ben meghatározott jogait, igazgatóság választására nem került sor. A társaság a 2005. március 21. napján tartott évi rendes közgyűlésén az Alapító Okirat módosítását és igazgatóság felállítását határozta el az OTP Alapkezelő Zrt-nél. A 2005. március 21-i hatállyal megválasztott első igazgatóság tagjai: Holtzer Péter, Szalai Sándor, Köves Benedek Balázs. Holtzer Pétert, aki a társaság vezérigazgatói tisztét 2002. márciusától 2005. március 21. napjáig töltötte be, az igazgatóság az elnökévé választotta, míg a vezérigazgatói tisztséget 2005. március 21. napjától kezdődő hatállyal Szalai Sándor látja el. Köves Benedek Balázs a társaság vezérigazgató-helyettese. A Felügyelő Bizottság tagjai: Dr. Spéder Zoltán (a Felügyelő Bizottság elnöke), Wolf László, Lantos Csaba, Dr. Ádámosi György 8
4. AZ OTP BANK NYRT. BEMUTATÁSA (AZ ALAP LETÉTKEZELŐJE ÉS A BEFEKTETÉSI JEGYEK FORGALMAZÓJA, A BEFEKTETÉSI JEGYEK TŐZSDEI BEVEZETÉSÉBEN KÖZREMŰKÖDŐ BEFEKTETÉSI SZOLGÁLTATÓ) 4.1 Cégnév, megalakulás, működés időtartama, alaptőke, cégbejegyzés Az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (rövid néven OTP Bank Nyrt.) az 1949-ben megalapított Országos Takarékpénztár jogutódjaként, 1990. december 31-én alakult meg, 23.000.000.000,- Ft, azaz huszonhárommilliárd forint alaptőkével, határozatlan időtartamra. A társaságot a Fővárosi Bíróság, mint Cégbíróság 1991. november 28-án, 01-10-041585 szám alatt jegyezte be. A megalakulás óta az alaptőke 28.000.001.000,-Ft-ra emelkedett. 4.2 Székhely Az OTP Bank Nyrt. székhelye: 1051 Budapest, Nádor u. 16. Telefonszám: 3-666-666 4.3 Tevékenységi kör Az OTP Bank Nyrt. tevékenységi köre az alábbi: TEÁOR szám tevékenység megnevezése 65.12 Egyéb monetáris tevékenység 65.21 Pénzügyi lízing 67.13 Máshová nem sorolt egyéb pénzügyi kiegészítő tevékenység 65.23 Máshová nem sorolt egyéb pénzügyi tevékenység 67.12 Értékpapír ügynöki tevékenység, alapkezelés 67.20 Biztosítást, nyugdíjalapot kiegészítő tevékenység 55.51 Munkahelyi étkeztetés 4.4 Tulajdonosi szerkezet Az OTP Bank Nyrt. részvénykönyvében 2006. szeptember 30-án az alábbi tulajdonosok szerepeltek: Állami tulajdon Részvényes Tulajdoni arány 1db szavazatelsőbbségi részvény Államháztartás részét képező tulajdonos 0,3% Vezetők és alkalmazottak 2,2% Egyéb hazai befektetők 14,4% Külföldi befektetők 76,9% Saját részvény 6,2% 4.5 Üzleti év, üzleti tevékenység Az OTP Bank Nyrt. üzleti éve megegyezik a naptári évvel. Az OTP Bank Nyrt. az ország legnagyobb bankja, mérlegfőösszege 4120 milliárd forintot ért el 2006. szeptember 30-án. A Bank forrásainak döntő többségét az ügyfelek betétei teszik ki, 2006. szeptember 30-án a forrásállomány 63,7%-át képviselték. Az ügyfélbetéteken belül a lakossági betétek 66,7%-ot, a vállalkozói betétek 24,9%-ot, az önkormányzati betétek 8,4%-ot képviseltek. A lakossági folyószámlák száma 2006. 9
szeptember 30-án 3016 ezer volt, a lakossági betéti bankkártyák száma meghaladta a 3748 ezret. Az ATM-ek száma az egy évvel korábbi 1465-ről 1830-ra emelkedett. A bank stabilitását tükrözi, hogy fizetőképességi mutatója 2006. szeptember 30-án a minimálisan előírt 8%-kal szemben 13,38%-ot tett ki. A bank adózás előtti eredménye 2006 harmadik negyedévének végéig 137,9 milliárd Ft-ot ért el, amely 13,4%-kal magasabb, mint az előző év hasonló időszakában. A bank saját tőkéje 2006. szeptember 30-án 528 milliárd forint volt, 13,6%-kal több, mint egy évvel korábban. 4.6 Alkalmazotti létszám Az OTP Bank Nyrt. összes foglalkoztatottainak létszáma 2006. szeptember 30-án 7844 fő volt. 4.7 Az OTP Bank Nyrt. vezető tisztségviselői Az OTP Bank Nyrt. igazgatóságának tagjai: Dr. Csányi Sándor - elnök-vezérigazgató, Dr. Spéder Zoltán alelnök, vezérigazgatóhelyettes, Baumstark Mihály igazgatósági tag, Dr. Bíró Tibor igazgatósági tag, Braun Péter igazgatósági tag, Dr. Gresa István vezérigazgató-helyettes, Dr. Kocsis István igazgatósági tag, Lantos Csaba - vezérigazgató-helyettes, Pap Gyula - vezérigazgatóhelyettes, Dr. Pintér Sándor igazgatósági tag, Dr. Pongrácz Antal igazgatósági tag, Dr. Utassy László igazgatósági tag, Dr. Vörös József igazgatósági tag, Wolf László vezérigazgató-helyettes. Az OTP Bank Nyrt. Felügyelő Bizottságának tagjai: Dr. Tolnay Tibor (a Felügyelő Bizottság elnöke), Dr. Nagy Gábor, Kovács Antal, Dr. Horváth Gábor, Vécsei Klára 5. A KÖNYVVIZSGÁLÓ MEGNEVEZÉSE Az Alap könyvvizsgálója a Deloitte Könyvvizsgáló és Tanácsadó Kft. (cégjegyzékszáma: Cg. 01-09-07-1057, székhelye: 1068 Budapest, Dózsa György út 84/C., MKVK nyilvántartási száma: 000083). A könyvvizsgálatért felelős személy Horváth Tamás (MKVK tagsági igazolvány száma: 003449). 6. AZ ALAP BEFEKTETÉSI POLITIKÁJÁVAL KAPCSOLATOS KOCKÁZATOK RÉSZLETES BEMUTATÁSA Az Alap portfoliójában szereplő befektetési eszközök értékének megváltozásából eredő kockázat: A gazdasági- és politikai környezetben, a jegybankok monetáris politikájában, a kibocsátók és bankbetétet elfogadó hitelintézetek üzleti tevékenységében, a kibocsátók és bankbetétet elfogadó hitelintézetek fizetőképességében és annak megítélésében, a kereslet-kínálat viszonyában bekövetkező változások hatására az Alap portfoliójában szereplő befektetési eszközök piaci árfolyama ingadozhat. Az árfolyam-ingadozások hatását az Alapkezelő a portfolió diverzifikálásával csökkentheti, de nem tudja teljesen kiküszöbölni, ezért előfordulhat, hogy az Alap egy jegyre jutó nettó eszközértéke egyes időszakokban csökken. Az egyes országok kormányai hozhatnak olyan intézkedéseket (pl. 10
adóterhek emelése, profit repatriálás korlátozása, stb.), amelyek az Alapra kedvezőtlen hatást gyakorolnak. Hitelkockázat: Az Alap portfoliójába tartozó egyes befektetési eszközök, így különösen a bankbetétek, hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok, részvények és tőzsdén kívüli forgalomban szereplő származtatott eszközök esetében a kibocsátók esetleges csődje az Alap portfoliójában szereplő ezen eszközök piaci értékének összeomlásához, illetve akár teljes megszűnéséhez vezethet, amely az Alap egy jegyre jutó nettó eszközértékének csökkenéséhez vezethet. Likviditási kockázat: Bizonyos értékpapírok, befektetési eszközök likviditása alatta marad a kívánatosnak, azaz viszonylag nehéz rájuk vevőt/eladót találni. Ennek következménye, hogy a portfolióban lévő, de abból eladni kívánt egyes értékpapírok értékesítése nehézségekbe ütközhet. Devizaárfolyam kockázat: Az Alapkezelő az Alap külföldi devizában denominált eszközeinek devizaárfolyam kockázatát fedezeti ügyletekkel kísérli meg csökkenteni, illetve lehetőség szerint megszüntetni, így az egyes devizaárfolyamok megváltozásának kockázata csak korlátozott mértékben befolyásolja az Alap egy jegyre jutó nettó eszközértékének alakulását. A befektetési alapokat és a befektetőket érintő adószabályok esetleges kedvezőtlen irányú megváltozása: A jövőben mind a magyar, mind az Alapot érintő külföldi adószabályok esetleg kedvezőtlen irányban is változhatnak (adóemelés, adó bevezetése, adókedvezmény csökkentése illetve eltörlése), ami miatt az Alapot illetve a befektetőt a későbbiekben a jelenleginél magasabb adó terhelheti. Előfordulhat, hogy az Alap a befektetéseiből származó jövedelmei után - olyan adók megfizetésére kényszerül, amelyekre az Alapkezelő a befektetés megszerzésekor nem számított, ezért a befektetés megszerzéséről hozott döntése során nem vett figyelembe. Származtatott ügyletekkel kapcsolatban felmerülő nemteljesítési kockázat: az Alap portfoliójában lévő származtatott ügyletek megkötésében részt vevő üzleti partnerek fizetőképességében, illetve gazdálkodásában beállt kedvezőtlen változás hátrányosan befolyásolhatja a származtatott ügyleteken képződő nyereség Alapnak történő kifizetését. A befektetésekkel kapcsolatos fenti kockázatokat csökkenti az Alap, mint kibocsátó képviseletében eljáró Alapkezelő Fizetési Ígérete. Aluljegyzés kockázata: A kibocsátás, s így az Alap létrejötte meghiúsul, ha az Alap minimális induló saját tőkéje, azaz legalább 200 millió Ft, a jegyzési időszak zárónapjáig nem kerül lejegyzésre. Teljesítményrészesedés meghatározásának kockázata: A Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedés számítási módját a Kezelési Szabályzat 3.2.3. pontja határozza meg részletesen. Előfordulhat, hogy az Alap Futamideje alatt a Mögöttes Részvénykosár összetevőinek kereskedését huzamosabb időre felfüggesztik, vagy megszüntetik. Szélsőséges esetben az értékpapírok kereskedését végző tőzsdék huzamosabb ideig zárva tarthatnak, illetve véglegesen be is zárhatnak. Ezekben az esetekben az Alapkezelő - a 11
Befektetési Jegy tulajdonosok érdekeinek szem előtt tartásával - a Teljesítményrészesedés számítására új módszert vezet be.. A Befektetési Jegyek névértéke és a Rögzített Hozam megfizetésének kockázata: A Befektetési Jegyek névértékének Alap Lejáratakor történő és a Rögzített Hozam 1. Hozamfizetési Napon történő kifizetését az Alap befektetési politikája biztosítja, azok megfizetésére harmadik személy garanciát nem vállal. A Befektetési Jegyek másodlagos forgalmazásának kockázatai: A Befektetési Jegyek az Alap Futamideje alatt befektetési szolgáltató közreműködésével, tőzsdei forgalomban szabadon átruházhatóak (másodlagos forgalmazás). A Befektetési Jegyek másodlagos forgalmazás során kialakuló árfolyamát az aktuális kereslet, illetve kínálat határozza meg, emiatt az adás-vételi ügylet árfolyama eltérhet az adott napra számított egy befektetési jegyre jutó nettó eszközértéktől. 6.1 Fizetési Ígéret és a Teljesítményrészesedés Az Alapkezelő az Alap, mint Kibocsátó képviseletében a következő Fizetési Ígéretet teszi: A Tájékoztatóban meghatározott Hozamfizetési Napokhoz kapcsolódó Megfeleltetési Napokon Befektetési Jeggyel rendelkező tulajdonosok részére a Hozamfizetési Napokon kifizetésre kerülő összeg el fogja érni a tulajdonukban lévő Befektetési Jegyek névértékének az összes forgalomban lévő Befektetési Jegy névértékéhez viszonyított aránya alapján az alábbiak szerint meghatározott összegeket: az 1. Hozamfizetési Napon el fogja érni a Befektetési Jegyek névértékére vetített 10%- os nominális hozamnak megfelelő Rögzített Hozamot, a 2. Hozamfizetési Napon el fogja érni a 20 elemű Mögöttes Részvénykosár meghatározott időszakon belüli teljesítményének mérésére szolgáló, a Mögöttes Részvénykosár Változás Mutatóhoz igazodó, a Teljesítményrészesedés Mutató alapján számított Teljesítményrészesedés Befektetési Jegyek névértékére vetített értékét, a 3. Hozamfizetési Napon el fogja érni a Befektetési Jegyek névértéke és a 20 elemű Mögöttes Részvénykosár meghatározott időszakon belüli teljesítményének mérésére szolgáló, a Mögöttes Részvénykosár Változás Mutatóhoz igazodó, a Teljesítményrészesedés Mutató alapján számított Teljesítményrészesedés Befektetési Jegyek névértékére vetített értékének összegét. A Teljesítményrészesedés Mutató a Mögöttes Részvénykosár Változás Mutató százalékos értékéből az alábbi korlátok figyelembe vételével képzett, a korlátot nem tekintve a Mögöttes Részvénykosár Változás Mutató X %-ával megegyező százalékos mutató, ahol X értéke legalább 60 és legfeljebb 100. Az X e határokon belüli pontos értékére vonatkozó információt az Alapkezelő az Alap Futamidejének kezdőnapját követő hat Banki Napon belül teszi közzé a Forgalmazási Helyeken és az Alap hirdetményi helyein. A Teljesítményrészesedés Mutató meghatározásához figyelembe vett korlát: legalacsonyabb lehetséges értéke 0% (amennyiben a Mögöttes Részvénykosár Változás Mutató értéke kisebb vagy egyenlő nullával); 12
legmagasabb lehetséges értéke 15% (amennyiben a Mögöttes Részvénykosár Változás Mutató értéke meghaladja a 15%-ot), egyébként értéke megegyezik a Mögöttes Részvénykosár Változás Mutató X %-ával. A Fizetési Ígéret egyik összetevőjét képező Teljesítményrészesedést meghatározó Teljesítményrészesedés Mutató alapjául szolgáló Mögöttes Részvénykosár Változás Mutató egy 20 elemű, jól diverzifikált nemzetközi részvényportfolió alábbiakban meghatározott súlyokkal vett átlagos teljesítményeként kerül meghatározásra. A Mögöttes Részvénykosár elemei, illetve az egyes elemek súlya a következő: Kibocsátó Ország Iparág Súly Piaci tőkeérték Mitsubishi Japán Pénzügyi szolgáltatás 5% 16,035 milliárd JPY Financial Group Toyota Motor Japán Autógyártás 5% 28,519 milliárd JPY Corp. Mizuho Financial Japán Pénzügyi szolgáltatás 5% 10,210 milliárd JPY Group Inc. Canon Inc. Japán Elektronikai ipar 5% 5,263 milliárd JPY Tokyo Electric Japán Energiaszolgáltatás 5% 8,707 milliárd JPY Power Co. Inc. Total SA Franciaország Olaj- és gázipar 5% 128,277 millió EUR Vegyipar Sanofi Aventis Franciaország Gyógyszeripar 5% 96,594 millió EUR ENI Olaszország Olaj- és gázipar 5% 99,934 millió EUR E.ON AG Németország Energiaszolgáltatás 5% 68,259 millió EUR Repsol Spanyolország Olaj- és gázipar 5% 31,938 millió EUR Iberdrola Spanyolország Energiaszolgáltatás 5% 29,391 millió EUR Exxon Mobil Egyesült Államok Olaj- és gázipar 5% 424,139 millió USD Corporation General Electric Egyesült Államok Gépgyártás 5% 389,131 millió USD Co. Pénzügyi szolgáltatás Microsoft Corp. Egyesült Államok Számítástechnika 5% 293,046 millió USD ConocoPhillipps Egyesült Államok Gáz- és olajipar 5% 108,736 millió USD Energiaszolgáltatás OTP Bank Magyarország Pénzügyi szolgáltatás 5% 2,393 milliárd HUF Magyar Telekom Magyarország Távközlés 5% 1,024 milliárd HUF MOL Magyarország Olaj- és gázipar 5% 2,226 milliárd HUF Vegyipar Telekommunikacia Lengyelország Távközlés 5% 32,592 millió PLN Polska (TPSA) Polski Koncern Naftowy (PKN) Lengyelország Olaj- és gázipar 5% 20,509 millió PLN A Mögöttes Részvénykosár összetevői tekintetében minden részvény esetén meghatározásra kerülnek a részvények kezdő- és záróárfolyamai az alábbi módszerek szerint: Részvények kezdőárfolyama: minden egyes részvény esetében az Alap Futamidejének kezdőnapját követő negyedik Banki Napra eső tőzsdei záróárfolyam. Részvények záróárfolyama: a 2. Hozamfizetési Nap esetében minden egyes részvényre vonatkozóan a 2009. június 25-én meghatározott tőzsdei záróárfolyam, a 3. Hozamfizetési Nap esetében minden egyes részvényre vonatkozóan a 2010. június 30-án meghatározott tőzsdei záróárfolyam. 13
Amennyiben a fenti napokra a részvények közül bármelyiknél nem kerül záróárfolyam meghatározásra, úgy ezen részvény(ek) tekintetében azon soronkövetkező napra vonatkozó záróárfolyam(ok) veendők figyelembe, amely napra ilyen záróárfolyam(ok) meghatározásra kerültek. A Mögöttes Részvénykosár Változás Mutató megegyezik a kosár részvényeinek kezdő árfolyamai és záró árfolyamai közötti százalékos változásoknak a jelen pontban meghatározott súlyokkal számított számtani átlagával, azzal a korlátozással, hogy a Mögöttes Részvénykosár Változás Mutató számítása során figyelembe vett százalékos emelkedés a Mögöttes Részvénykosár egyetlen eleme esetében sem haladhatja meg a 15%-ot. 7. A BEFEKTETŐKET TERHELŐ KÖZVETLEN ÉS KÖZVETETT KÖLTSÉGEK 7.1 Az Alap létrehozatalával kapcsolatos költségek Az Alap létrehozásával kapcsolatos költségeket az Alapkezelő viseli, azok nem terhelik az Alapot. 7.2 Az Alap működése során felmerülő költségek 7.2.1 Az Alapkezelőnek fizetendő díj Folyamatosan felszámított díj: Az Alapkezelő a Tájékoztató 7.7 pontjában meghatározott tevékenységek ellátásáért és a lent felsorolt közvetített szolgáltatásokért az Alap nettó eszközértékének évente legfeljebb 2,5%-át számolja fel az Alappal szemben, alapkezelői díj címén, oly módon, hogy az Alap Futamideje alatt felszámított alapkezelési díjak átlagos éves mértéke - az Alap Futamideje egészét tekintve - nem haladhatja meg az Alap átlagos nettó eszközértékének 2%-át. Az alapkezelői díj az alább felsorolt közvetített szolgáltatások költségeit már tartalmazza, ezért azok közvetlenül nem terhelhetők az Alapra: letétkezelés (kivéve a 7.2.3 pontban foglalt költségeket, amelyek az Alapot közvetlenül terhelik); könyvvizsgálat; az Alap, illetve az Alap által kibocsátott Befektetési Jegyek reklámozása, a befektetők tájékoztatása; a Befektetési jegyek nyilvános forgalomba hozatala. Az alapkezelői díj utolsó nettó eszközértékre vetített - időarányos része naponta kerül felszámításra, kifizetése a tárgyhónapot követő első naptól esedékes. Az Alapkezelő alapkezelési díjat nem terhelhet az Alapra, ha az Alap átlagos saját tőkéje legalább három hónapon keresztül nem érte el az indulásakor érvényes törvényi minimum ötven százalékát, mindaddig, ameddig az utolsó három hónapra számított átlagos saját tőke ismételten el nem éri az indulásakor érvényes törvényi minimum ötven százalékát. A mentes időszakban felmerülő alapkezelési díj utólagosan sem terhelhető az Alapra. 7.2.2 Az Alappal kapcsolatos felügyeleti díjak Az Alap a Felügyelet részére a vonatkozó jogszabályok szerinti folyamatos felügyeleti díjat köteles megfizetni. A folyamatos felügyeleti díj a Tájékoztató készítésekor negyedévente az Alap átlagos nettó eszközértékének 0,075 ezreléke, amely a negyedévet 14
követő 20. napig fizetendő meg. 7.2.3 Az Alap vagyonának befektetésével kapcsolatos költségek Az Alap ügyletei kapcsán felmerülő, a befektetési szolgáltatóknak, ügynököknek, illetve a letétkezelőnek fizetett költségek, díjak és jutalékok, elszámolóházak által felszámított költségek, valamint a bankköltségek az Alapot terhelik. Szintén az Alapot terhelik az Alap nevében felvett hitelek után fizetendő hiteldíjak és egyéb bankköltségek. 7.2.4 Az Alapot terhelő egyéb költségek és kiadások Az Alapot terheli minden egyéb kiadás és költség a 7.2.1 pontban felsorolt, az Alapot nem terhelő tételek kivételével-, amelyek az Alap kezelésével és befektetéseivel kapcsolatban merülnek fel, beleértve az adókat, valamint a jogerős bírósági/hatósági határozat alapján az Alapot terhelő fizetési kötelezettségeket is, az eljárási költségekkel és az eljárással kapcsolatban felmerülő minden egyéb kiadással és költséggel együtt; továbbá egyéb, az Alappal szembeni vagy az Alap általi esetleges igényérvényesítés költségeit is. 8. A BEFEKTETŐK ÉRDEKVÉDELME: GARANCIÁK ÉS BIZTONSÁGI ELEMEK Az Alapkezelő az Alap működtetése során a befektető érdekében a jogszabályoknak, működési szabályoknak és a mindenkor érvényes Kezelési Szabályzatnak megfelelően köteles eljárni. Az Alapkezelő az egyenlő elbánás elve alapján köteles eljárni a befektetők tekintetében. Az Alapkezelő a tevékenységének ellátása során közreműködőket vehet igénybe, akiknek eljárásáért, mint sajátjáért felel. Az Alapkezelő a tevékenysége során felmerülő esetleges károkért a hatályos Üzletszabályzatában foglaltak szerint felel. Az Alapkezelő és a befektető, illetve az Alap és a befektető közötti vitás ügyeket felek először megkísérlik békés úton, közvetlen egyeztetés útján rendezni. Az Alapkezelő a befektető által szóban vagy írásban benyújtott panaszt, amennyiben azt már a közléskor megalapozottnak találja, azonnal orvosolja. Amennyiben ez nem lehetséges, úgy arra a közléstől számított nyolc vagy ha az ügy bonyolult, illetve hosszabb vizsgálatot kíván harminc napon belül írásban válaszol. Arra az esetre, ha a jogviták békés úton való rendezésére tett törekvés bármely okból nem vezet eredményre, a felek jogvita esetére kikötik a Pesti Központi Kerületi Bíróság, illetve a Polgári Perrendtartás hatásköri szabályainak megfelelő figyelembevételével a Fővárosi Bíróság kizárólagos illetékességét. 9. TÁJÉKOZTATÓK ÉS KÖZLEMÉNYEK 9.1 Rendszeres tájékoztatás Az Alapkezelő legalább félévenként, a tárgyfélév (pénzügyi félév) lezárása után negyvenöt napon, tárgyév (pénzügyi év) lezárása esetén százhúsz napon belül köteles az Alapról féléves és éves jelentést készíteni, a Felügyeletnek megküldeni, s a Felügyeletnek 15
történő megküldéssel egyidejűleg közzétenni a Kezelési Szabályzat 13.3 pontjában meghatározott hirdetményi helyeken. Az Alapkezelő köteles havonta az Alap tekintetében, a hónap utolsó Tőzsdenapjára vonatkozóan megállapított nettó eszközérték alapján portfóliójelentést készíteni, a Felügyeletnek megküldeni és a megállapítás napját követő tizedik Banki Naptól a Forgalmazási Helyeken és saját székhelyén hozzáférhetővé tenni. A jelentésnek tartalmaznia kell a portfolióbefektetési eszközfajták, illetve a befektetési politikájában részletezett egyéb kategóriák szerinti bemutatását, a saját tőkét és az egy egységre jutó nettó eszközértéket. 9.2 Rendkívüli tájékoztatás Az Alapkezelő az Alap működésére vonatkozóan köteles a Felügyeletnek megküldeni, továbbá a Kezelési Szabályzat 13.3 pontjában meghatározott hirdetményi helyeken köteles közzétenni, és a Befektetési Jegyek forgalmazójánál hozzáférhetővé tenni: a) az átalakulási, beolvadási hirdetményt, legkésőbb harminc nappal az átalakulás, beolvadás hatálybalépése előtt; b) a befektetési szabályok változását, legkésőbb harminc nappal a hatálybalépés előtt; c) a futamidőnek határozottá alakítását, a határozott futamidő csökkentését, legkésőbb harminc nappal a hatálybalépés előtt; d) a Befektetési Jegy visszaváltásával kapcsolatos költség változását legkésőbb a hatálybalépés előtt öt nappal; e) a Kezelési Szabályzat egyéb módosítását legkésőbb a hatálybalépés napján; f) az Alapkezelő engedélyének visszavonását, két munkanapon belül; g) a befektetési alapkezelési tevékenység átadását, legkésőbb tizenöt nappal a hatálybalépés előtt; h) a tőke és a felosztott hozam (amennyiben a felosztott hozam kifizetése a Kezelési Szabályzat szerint nem automatikus) kifizetésének idejét, módját, legkésőbb az esedékesség napján; i) a Befektetési Jegyek forgalmazásának felfüggesztését, illetve újraindítását, két munkanapon belül; j) az Alapkezelővel szembeni felszámolás megindítását két munkanapon belül; k) az Alap megszűnésekor a megszűnési jelentést, annak a Felügyelet részére történő benyújtásával egyidejűleg; l) az egy jegyre jutó nettó eszközérték (hozamfizetés esetét kivéve) az előző nettó eszközértékhez képest, illetve napi számítás esetén három értékelési napon belül bekövetkezett jelentős (húsz százalékot meghaladó) mértékű csökkenésének okát, legkésőbb a felmerülést követő két munkanapon belül; m) a közzétételi kötelezettségek teljesítésére igénybe vett közzétételi helyet két munkanapon belül. n) a forgalmazási helyek felsorolásában bekövetkezett bármely változást, legkésőbb a változás napját megelőző munkanapon; és o) az ügynökök felsorolásában bekövetkezett bármely változást, a felsorolás bővülése esetén legkésőbb a változás napját megelőző munkanapon, a felsorolás szűkülése esetén a legkésőbb a változás napját követő két munkanapon belül. 16
9.3 A hirdetmények megjelentetésének helye Az Alap hirdetményei a Tpt. 34. (4) bekezdés b) pontja szerinti közzétételi helyen, azaz az Alap nevében eljáró Alapkezelő honlapján (www.otpalap.hu), valamint a vezető Forgalmazóként eljáró OTP Bank Nyrt. honlapján (www.otpbank.hu) jelennek meg, továbbá azon közlemények, amelyek közzétételére az Alapot mint Kibocsátót a Budapesti Értéktőzsde irányadó szabályzatai kötelezik, közzétételre kerülnek a Budapesti Értéktőzsde honlapján (www.bet.hu). 10. AZ ALAP MÚLTBÉLI HOZAMA A rövidített tájékoztató készítésekor az alap múltbéli hozammal még nem rendelkezik. Az Alap múltbéli hozama, teljesítménye nem jelent garanciát a jövőbeni teljesítményre, hozamra. 17
11. A FORGALMAZÁSI HELYEK LISTÁJA Az OTP Bank Nyrt. alábbi fiókjai: Ajka 8400 Szabadság tér 18. Bácsalmás 6430 Szt. János u. 32. Baja 6500 Deák F. u. 1. Balassagyarmat 2660 Rákóczi fejedelem u. 44. Balatonboglár 8630 Dózsa Gy. u. 1. Balatonfüred 8230 Petőfi Sándor u. 8. Balmazújváros 4060 Debreceni u. 2. Barcs 7570 Séta tér 5. Békés 5630 Széchenyi tér 2. Békéscsaba 5600 Szt. István tér 3. Békéscsaba 5600 Andrássy u. 29-33. Berettyóújfalu 4100 Oláh Zs. u. 1. Bicske 2060 Bocskai köz 1. Biharkeresztes 4110 Kossuth u. 4. Bonyhád 7150 Szabadság tér 10. Budakeszi 2092 Fő u. 181. Budaörs 2040 Szabadság u. 131/a. Budaörs 2040 Sport u. 2-4. (Auchan) Budapest 1013 Alagút u. 3. Budapest 1011 Iskola u. 38-42. Budapest 1027 Margit krt. 8-10. Budapest 1015 Széna tér 7. Budapest 1024 Fény u. 11-13. Budapest 1025 Törökvész út 1/a. Budapest 1021 Hüvösvölgyi út 138. (Stop Shop) Budapest 1033 Flórián tér 15. Budapest 1025 Szépvölgyi út 4/b. Budapest 1041 Erzsébet u. 50. Budapest 1042 Árpád út 63-65. Budapest 1052 Deák Ferenc u. 7-9. Budapest 1054 Báthory u. 9. Budapest 1051 Bajcsy-Zsilinszky út 24. Budapest 1051 Nádor u. 21. Budapest 1054 Szabadság tér 7-8. (Bank Center) Budapest 1051 Nádor u. 6. Budapest 1055 Szent István krt. 1. Budapest 1053 Ferenciek tere 11. Budapest 1051 Nádor u. 16. Budapest 1061 Andrássy út 23. Budapest 1062 Andrássy út 83-85. Budapest 1054 Széchenyi rkp. 19. 18
Budapest 1066 Oktogon tér 3. Budapest 1077 Király utca 49. Budapest 1073 Erzsébet krt. 41. Budapest 1075 Károly krt. 1. Budapest 1085 József krt. 33. Budapest 1085 József krt. 53. Budapest 1095 Tinódi u. 9-11. Budapest 1102 Kőrösi Csoma sétány 6. Budapest 1113 Bartók Béla u. 92-94. Budapest 1117 Móricz Zsigmond körtér 18. Budapest 1118 Gazdagréti tér 7. Budapest 1117 Hunyadi J. u. 19. (Savoya Park) Budapest 1124 Jagelló 20/a Budapest 1126 Böszörményi út 9-11. Budapest 1124 Apor Vilmos tér 11-12. Budapest 1136 Tátra u. 10. Budapest 1055 Nyugati tér 9. Budapest 1137 Pozsonyi út 38. Budapest 1131 Babér u. 9. Budapest 1148 Nagy Lajos király útja 19-21. Budapest 1149 Fogarasi út 15/b. Budapest 1146 Thököly út 102/b. Budapest 1152 Szentmihályi út 131. (Pólus Center) Budapest 1151 Fő utca 64. Budapest 1163 Jókai u. 3/b. Budapest 1173 Ferihegyi út 93. Budapest 1181 Üllői út 377. Budapest 1195 Üllői út 285. Budapest 1193 Csokonai u. 3. Budapest 1204 Kossuth Lajos u. 44-46. Budapest 1238 Grassalkovich u. 160. Budapest 1203 Bíró M. u. 7. Budapest 1211 Kossuth L. u. 99. Budapest 1221 Kossuth L. 31. Budapest 1222 Nagytétényi út 37-45 (Campona) Budapest 1052 Semmelweis u. 11. Bük 9737 Kossuth L. u. 1-3. Cegléd 2700 Szabadság tér 6. Celldömölk 9500 Kossuth L. u. 18. Csongrád 6640 Szentháromság tér 2-6. Csorna 9300 Soproni u. 58. Dabas 2370 Szt. István u. 68. Debrecen 4026 Harvan u. 2-4. Debrecen 4025 Piac u. 45-47. Debrecen 4027 Füredi u. 43. 19
Debrecen 4032 Egyetem tér 1. Derecske 4130 Köztársaság u. 111. Dombóvár 7200 Dombó Pál u. 3. Dorog 2510 Bécsi u. 48. Dunaföldvár 7020 Béke tér 11. Dunaharaszti 2330 Dózsa u. 67. Dunakeszi 2120 Barátság u. 29. Dunaújváros 2400 Dózsa Gy. u. 4. Edelény 3780 Tóth Á. u. 1. Eger 3300 Széchenyi u. 2. Érd 2030 Budai u. 24. Esztergom 2500 Rákóczi tér 2-4. Fehérgyarmat 4900 Móricz Zs. u.4. Fertőszentmiklós 9444 Szerdahelyi u. 2. Fonyód 8640 Ady E. u. 25. Füzesabony 3390 Rákóczi u. 77. Gödöllő 2100 Szabadság tér 12-13. Gyomaendrőd 5500 Fő u. 173-179. Gyöngyös 3200 Fő tér 1. Győr 9022 Teleki László 51. Győr 9024 Bartók B. u. 53/b. Győr 9024 Kormos I. u. 6. Gyula 5700 Bodoky u.9. Hajdúböszörmény 4220 Kossuth u. 14-16. Hajdúhadház 4242 Kossuth u. 2. Hajdúnánás 4080 Köztársaság tér 17-18. Hajdúszoboszló 4200 Szilfákalja u. 6-8. Hatvan 3000 Kossuth L. tér 8. Heves 3360 Hősök tere 4. Hévíz 8380 Erzsébet királyné u. 11. Hódmezővásárhely 6800 Andrássy u. 1. Izsák 6070 Szabadság tér 1. Jászberény 5100 Lehel vezér tér 28. Kalocsa 6300 Szt. István kir. u. 43-45. Kaposvár 7400 Széchenyi tér 2. Kaposvár 7400 Fő utca 12.(Ankerház) Kapuvár 9330 Szt. István kir. u. 4-6. Karcag 5300 Kossuth tér 15. Kazincbarcika 3700 Egressy u. 50. Kecel 6237 Császártöltési u. 1. Kecskemét 6000 Korona u.2. Kecskemét 6000 Szabadság tér 5. Keszthely 8360 Kossuth u. 38. Kisbér 2870 Városház tér 1. Kiskőrös 6200 Petőfi tér 13. 20
Kiskunfélegyháza 6100 Petőfi tér 6-7. Kiskunhalas 6400 Bokányi D. u. 8. Kiskunlacháza 2340 Dózsa Gy. u. 219. Kiskunmajsa 6120 Fő u. 56. Kistelek 6760 Kossuth u. 5-7. Kisújszállás 5310 Szabadság tér 6. Kisvárda 4600 Szt. László u. 30. Komárom 2900 Mártirok u. 23. Komló 7300 Kossuth L. u. 95/1. Körmend 9900 Vida J. u. 12. Kőszeg 9730 Kossuth L. u. 8. Kunszentmárton 5440 Kossuth u. 2. Lenti 8960 Dózsa Gy. u. 1. Letenye 8868 Szabadság tér 8. Lőrinci 3021 Szabadság tér 25/A Makó 6900 Széchenyi tér 14-16. Marcali 8700 Rákóczi u. 6-10. Mátészalka 4700 Szalkai L. u. 34. Mezőberény 5650 Kossuth tér 12. Mezőkovácsháza 5800 Hársfa u. 1-3. Mezőkövesd 3400 Mátyás kir. u. 149. Mezőtúr 5400 Szabadság tér 29. Miskolc 3530 Szemere u. 5. Miskolc 3525 Rákóczi út 1. Miskolc 3531 Győri kapu 51. Miskolc 3534 Árpád u. 2. Mohács 7700 Jókai u. 1. Monor 2200 Kossuth u. 88/b. Mór 8060 Deák F. u. 24. Mórahalom 6782 Szegedi u. 3. Mosonmagyaróvár 9200 Fő u. 24 Nádudvar 4181 Fő u. 119. Nagyatád 7500 Széchenyi tér 15. Nagykálló 4320 Árpád u. 12. Nagykanizsa 8800 Deák tér 15. Nagykáta 2760 István kir. u. 3-5. Nagykőrös 2750 Szabadság tér 2. Nyergesújfalu 2536 Kossuth u. 126. Nyírbátor 4300 Zrínyi u. 1. Nyíregyháza 4400 Rákóczi u. 1. Orosháza 5900 Kossuth u. 20. Oroszlány 2840 Rákóczi u. 84. Ózd 3600 Városház tér 1/a. Paks 7030 Dózsa Gy. u. 33. Pápa 8500 Fő u. 5. 21
Pásztó 3060 Nagymező u. 12. Pécs 7621 Rákóczi u. 1. Pécs 7621 Rákóczi út 44. Pécs 7632 Pécs-Kertváros, Diana tér 14. Pécs 7633 Pécs-Újmecsekalja, Ybl M. u. 7/3. Pilisvörösvár 2085 Fő u. 70. Polgár 4090 Barankovics tér 15. Putnok 3630 Kossuth u. 45. Püspökladány 4150 Kossuth u. 2. Ráckeve 2300 Szt. István tér 3. Rétság 2651 Rákóczi F. u. 30. Sajószentpéter 3770 Bethlen u. 1/a. Salgótarján 3100 Rákóczi u. 22. Sárbogárd 7000 Ady E. u. 170. Sárospatak 3950 Eötvös J. u. 2. Sárvár 9600 Batthyány u. 2. Sátoraljaújhely 3980 Széchenyi tér 13. Siklós 7800 Felszabadulás u. 60-62. Siófok 8600 Szabadság tér 10/a Solt 6320 Aranykulcs tér 6. Soltvadkert 6230 Szentháromság u. 4. Sopron 9400 Teleki u. 22./A Sopron 9400 Várkerület 96/a. Szarvas 5540 Kossuth tér 1. Százhalombatta 2441 Szent István tér 8. Szécsény 3170 Feszty Á. u. 1. Szeged 6720 Takaréktár u. 7. Szeghalom 5520 Tildy u. 4-8. Székesfehérvár 8000 Ősz u. 13. Szekszárd 7100 Szent István tér 5-7. Szentendre 2000 Dumtsa J. u. 6. Szentes 6600 Kossuth u. 26. Szentgotthárd 9970 Mártírok u. 2. Szerencs 3900 Kossuth tér 3/a. Szigetszentmiklós 2310 Losonci u. 1. Szigetvár 7900 Vár u. 4. Szolnok 5000 Szapáry u. 31. Szolnok 5000 Nagy I. krt. 2/a. Szombathely 9700 Fő tér 3-5. Szombathely 9700 Király u. 10. Tamási 7090 Szabadság u. 31. Tapolca 8300 Fő tér 2. Tata 2890 Ady E. u. 1-3. Tatabánya 2800 Fő tér 32. Tiszaföldvár 5430 Kossuth u. 191. 22
Tiszafüred 5350 Piac u. 3. Tiszakécske 6060 Béke tér 6. Tiszaújváros 3580 Kazinczy u. 9. Tiszavasvári 4440 Kossuth u. 12. Tolna 7130 Kossuth u. 31. Törökszentmiklós 5200 Kossuth u. 134-136. Túrkeve 5420 Táncsics M. u. 1/a. Vác 2600 Széchenyi u.3-7. Várpalota 8100 Újlaki u. 2. Vasvár 9800 Alkotmány u. 2. Vecsés 2220 Fő u. 170. Veszprém 8200 Budapest u. 4. Villány 7773 Baross G. u. 36. Zalaegerszeg 8900 Kisfaludy u. 15-17. Zalaszentgrót 8790 Batthyány u. 11. Zirc 8420 Rákóczi tér 15. Budapest, 2007. január...... Köves Benedek Garamvári Orsolya az OTP Alapkezelő Zrt. és az OTP Alfa II. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Részvény Alap mint Kibocsátó képviseletében eljárva... Takács András Nyitrai Győző az OTP Bank Nyrt. mint Forgalmazó képviseletében eljárva 23