DANUBIUS HOTELS GROUP

Átírás

1 DANUBIUS HOTELS GROUP ÉVES JELENTÉS

2 Tartalom Az Elnök Közgyűlési Beszéde 2 Középpontban a minőség Az igazgatóság tagjai 7 A felügyelőbizottság tagjai 8 Idegenforgalom 2011-ben 9 Az igazgatóság jelentése 12 A felügyelőbizottság jelentése 29 Független könyvvizsgálói jelentés 30 Konszolidált kimutatás a pénzügyi helyzetről (mérleg) 32 Konszolidált eredménykimutatás 33 Konszolidált átfogó jövedelemkimutatás 34 Kimutatás a konszolidált sajáttőke-változásokról 35 Konszolidált cash flow-kimutatás 36 Jegyzetek a konszolidált pénzügyi kimutatásokhoz 37 Üzleti terv

3 ÉVES JELENTÉS 2011 Az Elnök Közgyűlési Beszéde Tisztelt Részvénytulajdonosok! Nem meglepő, hogy 2011 újabb, rendkívüli erőpróbát jelentő évnek bizonyult, miközben a háttérben tovább folytatódott az euró-övezeti válság, illetve a gazdasági gondok Magyarországon. Mindazonáltal a Danubius Csoport növelte bevételeit, többet tett üzemi eredményének megőrzésénél és hitelfelvételeinek csökkentésénél; mindez tevékenységeink rendkívül szigorú irányításának következménye. Az elmúlt tíz évben folytatott befektetési politikánk, mely a földrajzi sokrétűség megteremtésére irányult egészségügyi-gyógyászati vállalkozások megszerzése révén a régióban, továbbra is alátámasztotta a csoport eredményeit. E politika ugyancsak fontos fejlődési lehetőségeket nyújt majd a jövőben. Magyarország részesévé vált az európai pénzügyi válságnak és jelenleg tárgyalásokat folytat az Európai Unióval és a Nemzetközi Valutaalappal egy sor kérdésről. Az idegenforgalmi iparág szemszögéből nézve, fontos, hogy Magyarország a lehető leghamarabb lezárja a pénzügyi segítségről folytatott tárgyalásait, mivel a bizonytalanság mindig kérdőjeleket vet fel a potenciális turisták és konferencia-szervezők elméjében. Ezzel együtt, negyedik negyedéve néhány pozitív jelet eredményezett miután a gyengébb forint segítségével, mind az értékesítési bevétel, mind az EBITDA lekörözte a tavalyi évit. Mindazonáltal a kereslet-kínálat Budapesten jelentkező egyensúlyhiányának alapproblémája tovább folytatta az elhúzódó és agresszív árháborút, amely nap, mint nap megkövetelte, hogy értékesítési emberink harcoljanak a piaci részesedés megőrzése érdekében. Ráadásul az emelkedő energiaárak erodálták egy részét azoknak az előnyöknek, melyeket az elmúlt három évben a vezetés által végrehajtott különböző költségcsökkentési programok eredményeként sikerült elérni, beleértve a nemrég, 2011-ben hozott intézkedéseket, melyek további létszámcsökkentéssel, Budapesten új klaszterek létrehozásával, valamint a Központban és egyes vidéki szállodákban szerkezeti racionalizálással jártak. Szemben e folyamatos, üzletünk hatékonyságának javítását célzó erőfeszítésekkel, különösen csalódást keltő volt, amikor 2012 februárjában értesültünk a MALÉV jobblétre szenderüléséről. Míg több fapados légitársaság gyorsan lépett és betömte a keletkezett űrt, az átmenet, amely egy menetrendszerinti nemzeti légitársaságtól indul ki, szükségszerűen fájdalmas és tovább bonyolítja majd Magyarország verseny-helyzetét a globális idegenforgalmi piacon. A MICE üzleti és szabadidős csoportokra biztosan kihatás lesz, azonban még most is túl korán van ahhoz, hogy bizonyosak legyünk teljes horderejében. Rátérve a évi üzemi eredményekre, Cégünk továbbra is rugalmasnak bizonyult a rendkívüli erőpróbát jelentő üzleti körülmények között és szeretném kiemelni a következő aspektusokat: õ õ õ õ A bevételek 2%-kal nőttek, ez több mint 1 milliárd Ft hoz viszonyítva, főként az erős negyedik negyedévnek és a gyengébb forintnak köszönhetően. Csoportszinten a foglaltság 0.7%-kal nőtt 2010-hoz viszonyítva, míg Magyarországon a foglaltság növekedése 1.1%-os volt, dacára a növekvő mértékben versenyképes piacnak. A Cseh Köztársaságbeli, Szlovákiai és Romániai leányvállalatok üzemi eredményei és cashflow-ja fontos szerepet játszott a magyarországi nehéz kereskedelmi körülmények ellensúlyozásában. Az átstrukturálás 260 millió forintos egyszeri költsége ellenére, csoportszinten az üzemi eredmény 37%-kal javult. 2

4 Az Elnök Közgyűlési Beszéde õ Az üzemi tevékenységeinkből származó nettó készpénz a évi 4.3 milliárd Ft.-ról 4.6 milliárd Ft.-ra nőtt 2011, nagymértékben a működőtőke hatékony menedzselése következtében. õ Csoportszinten a hitelfelvételek össz-szintje jelentősen, 7.7 millió euróval csökkent év elejétől kezdve, mindazonáltal a kamatköltségek nőttek a magas EURIBOR alapkamatlábak következtében. A vezetőség szigorú ellenőrzést gyakorolt a likviditás felett. õ A negyedik negyedévben tapasztalt rendkívüli forint-ingatagság következtében az éves, nagymértékben realizálatlan devizaveszteség 1.9 milliárd forintra rúgott, szemben a évi 0.5 milliárd forinttal. õ A pénzügyi eredmények eredményeként, adózás utáni veszteségünk a évi 1.0 milliárd forintról 2.3 milliárd forintra nőtt, azonban ennek ellenére, õ a részvényesi törzstőke valamivel több, mint 1%-kal nőtt, a leányvállalati befektetéshez kapcsolódó átváltási nyereségek következtében. E háttérrel szemben, szeretnék megemlíteni négy fejleményt, mely pozitív hatást gyakorolhat jövőbeni üzleti tevékenységünkre: õ Először is, a Cég eredményei tekintetében valódi fellendülést tapasztaltunk az elmúlt hónapokban, a gyengébb forint és cseh korona jóvoltából. Amennyiben ez folytatódik 2012-ben, ebből bevételeinknek és árréseinknek előnye származik majd. õ Másodszor, már említettem üzleti tevékenységünk diverzifikálását, s ennek jelentőségét néhány számmal szeretném illusztrálni ben a bevétel 42%-a a Magyarországon kívüli gyógyfürdőkben keletkezett és ez a szám 60% fölé emelkedik, ha hozzászámítjuk a magyarországi gyógyfürdőket. Természetesen a budapesti piac továbbra is központi helyet foglal el tevékenységeink szempontjából, de fontos előny, hogy a cég nem függ tőle oly mértékben, mint évekkel ezelőtt. Marienbad és Szováta különösen sikeres éveket élnek meg, és a magyar gyógyfürdő-üzletág szintén jobban teljesít, mint 2010-ben. Az élet nehezebb Pöstyénben, ahol Szlovákia Euró-tagsága felerősítette az üzleti verseny okozta nyomásokat. õ A harmadik tényező az, hogy nem minden piac lassú. Az orosz piac fellendülése folytatódott Marienbadban, ahol az orosz vendégek száma most már meghaladja a német vendégekét, és Magyarországon az orosz vendégéjszakák száma 39%-kal nőtt. Lengyelország és Törökország úgyszintén az egészségesebb európai gazdaságok élvonalában vannak és az ezekből az országokból származó vendégéjszakák aránya Magyarországon 27, illetve 16%-kal nőtt 2010-hez képest. Idővel meglátjuk, vajon a Kormány Kína irányában tett nyitó lépései gyümölcsözőek lesznek, de a kínai vendégéjszakák száma Magyarországon ugyancsak 37%-kal nőtt 2010-hez képest. Összességében, 2011-ben a foglaltság nőtt 2010-hez képest minden országban, kivéve Szlovákiát. Azonban, ha előre tekintünk, egyértelműen világos, hogy fel kell gyorsítanunk az új piacokra történő bejutásunkat. õ S végül óriási lehetőséget teremt a technológia állandó fejlődése. Nemcsak az internet és a társadalmi média, de az okostelefonok és egyéb mobilkészülékek, melyeket egyre nagyobb mértékben használnak kutatásokhoz, érdeklődésekhez és szállodai foglalásokhoz. Jóllehet a nagy márkáknak előnyük lehet ilyen fejlesztések terén, Magyarországon és gyógyászati üzletágunkban sok, nem márkás konkurrenciánk van, s nagy az esélyünk arra, hogy lépéselőnyben maradjunk. Annak érdekében, hogy teljes mértékben tőkét kovácsoljuk e lehetőségekből, továbbra is újabb beruházásra van szükség szállodáinkban. Jelentős projekteket tudtunk befejezni Marienbadban, az új Mária Fürdőben, és Pöstyénben, a felújított balneoterápiai részlegben, új wellness és gyógyászati teret alakítottunk ki Szovátán. 3

5 ÉVES JELENTÉS 2011 Az Elnök Közgyűlési Beszéde Magyarországon továbbra is rendkívül nehéz a légkör befektetési szempontból, és főként befektetésfinanszírozási szempontból. Továbbra is kitartóan keressük a megfelelő megoldásokat szállodáink beruházási szükségleteinek finanszírozásához, de elengedhetetlen marad, hogy amikor képesek leszünk beruházni, akkor azt bölcsen tegyük, s oly módon, amely a befektetés megfelelő megtérülését biztosítja. Tájékoztathatom Önöket, miszerint a tavalyi év során a CP Holdings a Cégben meglévő közvetlen és közvetett befolyását 81.40%-ról mára 81.72%-ra növelte, ami 78.3% szavazati jogot biztosít részére. Figyelembe véve a évi eredményeket és a megerőltető üzleti körülményeket, melyekkel továbbra is számolnia kell a Csoportnak, az Igazgatóság nem javasolja osztalék kifizetését az idén. Mint már jeleztem, arra számítok, hogy a nehéz üzleti viszonyok folytatódnak 2012-ben, különösen Magyarországon, ahol a gazdasági helyzet valószínűleg a belföldi kereslet további összeszűküléséhez vezet. Reménykedjünk, hogy Európa-szerte a politikusok képesek stabilizálni a gazdasági helyzetet, tehát csökkenteni a bizonytalanságot és megkezdeni a piacokba vetett hit újraépítésének folyamatát. Szeretnék köszönetet mondani a Danubius Csoport vezetőségének és minden dolgozójának a tavalyi év során végig tanúsított kitartásukért, kemény munkájukért és lojalitásukért. Magyarországon különösen hálásak vagyunk embereink folyamatos elkötelezettségéért egy olyan időszakban, amely a szervezeti változás időszaka. Sir Bernard unokája és egyik igazgatónk, Alexei Schreier, most kinevezést nyert, mint a CP Holdings Limited társ-vezérigazgatója és ez további jele a Schreier család és az egész CP Holdings őszinte elkötelezettségének a Danubius Szállodaipari Csoport, vezetősége és dolgozói mellett. Ahogy visszatekintünk 2011-re, különösképp büszkék vagyunk gyógyszállodáink eredményeire, kezeléseink, illetve vendégeink kiszolgálásának minőségére, amely lehetővé teszi számunkra, hogy tovább építsünk vezető európai gyógyszálloda-láncként betöltött pozíciónkra. Budapesten a csapatunk óriási lelkesedést mutatott egy rendkívül versenyképes piacon. Tudjuk, hogy az egész Vállalaton belül embereink továbbra is e kiemelkedő erőfeszítéseket fejtik ki 2012 során. Arra összpontosítunk majd, hogy javítsuk üzleti tevékenységünk mindazon aspektusait, melyek felett ellenőrzéssel bírunk és, mint sok más vállalkozás, már nagyon várjuk, hogy elkezdődjék a fokozatos gazdasági felépülés. Szerencsések vagyunk, hogy üzleti tevékenységünk támasza egyedülálló vagyoni alapunk, s ez segítségünkre lesz a jövőben. Sir Bernard Schreier Az igazgatóság elnöke 4

6 Középpontban a minoség Mission Statement õ õ õ Törekszünk arra, hogy vendégeink mindig érezzék: figyelmet tanúsítunk irántuk, és elvárásaiknak tökéletesen megfelelünk. Munkánkat a kifogástalan minőség iránti elkötelezettség határozza meg, mind a gyógy- és üdülőszállodáinkban, mind a városi szállodáinkban. Kiemelt figyelmet fordítunk arra, hogy munkatársaink személyes és szakmai fejlődését tréningekkel és továbbképzéssel biztosítsuk.

7 ÉVES JELENTÉS 2011 Középpontban a minoség Mission Statement õ õ Gyógy- és üdülőszállodák üzemeltetésében Európában vezető szerepre törekszünk. Küldetésünk, hogy innovatív nemzetközi befektetéseinkkel, vezetési módszereinkkel, eredményes munkánkkal, valamint a társadalom és a környezet iránti felelősségvállalással maradandó értéket hozzunk létre.

8 Az igazgatóság tagjai Sir Bernard Schreier Az igazgatóság elnöke; a CP Holdings Limitednek és leányvállalatainak elnöke; a Bank Leumi Plc-nek elnökhelyettese Alexei Schreier A CP Holdings Limited igazgatója Iris Gibbor A CP Holdings Limited igazgatója John Smith A Danubius Hotels Csoport elnök-helyettese 2007-től; a CP Holdings Limitednek és leányvállalatainak igazgatója Robert Levy A CP Holdings Limited vezérigazgatója 2007-től; a leányvállalatok igazgatója Betegh Sándor 1990-től 2006-ig a Danubius vezérigazgatója Dr. Deák Imre 1990-től a Danubius általános vezérigazgató-helyettese, 2006-tól vezérigazgatója Tóbiás János 1991-től a Danubius gazdasági vezérigazgató-helyettese Ing. Lev Novobilsky A Lécebné ˇ Lázne ˇ a.s. vezérigazgatója László József 35 éven át a Skandináv Légitársaság budapesti igazgatója, címzetes docens Dr. Fluck István A FEMTEC általános alelnöke, a Budapest Gyógyfürdői Zrt. igazgató főorvosa 7

9 ÉVES JELENTÉS 2011 A felügyelőbizottság tagjai Antalpéter Tibor A felügyelőbizottság elnöke 2002-től; között a Magyar Köztársaság Londonba akkreditált nagykövete Dr. Boér Gábor Az Investor Holding Zrt. és az Interag Holding Zrt. vezérigazgatója Polgár László Könyvvizsgáló, igazságügyi adó-, járulék és könyvszakértő Dr. Gálszécsy András Nyugalmazott miniszter 8

10 Idegenforgalom 2011-ben 2011-ben a kereskedelmi szálláshelyek enyhe visszaesést regisztráltak a csökkenő belföldi kereslet következtében. A vendégek száma kis mértékben, 1,5%-kal nőtt, de a vendégéjszakák száma 0,6%-kal csökkent az előző évhez képest. A belföldi vendégek száma 2,4%-kal volt kevesebb, mint tavaly, a vendégéjszakák pedig 4,3%-os visszaesést mutattak. A külföldi vendégek száma 6%-kal volt magasabb, mint 2010-ben, ugyanakkor a vendégéjszakák csak 3,2%-kal nőttek. A szálláshelyek árbevétele folyó áron 3%-kal nőtt. Szállodai szobakapacitás bővülése között 2000 Újonnan épült szobaszám Szállodai szobakapacitás bővülése között 2000 Újonnan épült szobaszám % % csillagos 4 - csillagos 3 - csillagos 2011-ben 3,7 millió külföldi vendég 9,9 millió vendégéjszakát töltött el a kereskedelmi szálláshelyeken. A legjelentősebb küldő országok közül a Németországból, Franciaországból és Olaszországból érkező vendégek éjszakáinak száma csökkent, miközben a Csehországból, az Egyesült Államokból, Ausztriából és az Egyesült Királyságból érkezők esetében nőtt. Az időszak folyamán a kereskedelmi szálláshelyek 3,9 millió belföldi vendéget és 9,5 millió belföldi vendégéjszakát jelentettek, a vendégek száma mintegy 3 ezerrel csökkent, az éjszakák száma pedig 157 ezerrel volt kevesebb, mint 2010-ben. A belföldivendég-forgalom 67%-át fogadó szállodákban 3%-os növekedés figyelhető meg az éjszakák számában 2010-hez viszonyítva, a panziók esetében viszont jelentős, 25%-os elmaradás következett be. A wellness-szállodák vendégforgalmának fellendülése meghatározó volt, mind a külföldiek, mind a belföldiek esetében. Kereskedelmi szálláshelyek vendégéjszakáinak megoszlása 2011-ben 51% 11% 4% 2% 3% Belföldi Németország 2% 1% Ausztria 26% Nagy-Britannia USA Olaszország Spanyolország Egyéb külföldi A szállodák szobakihasználtsága átlagosan 46,5%-os volt, ezen belül az ötcsillagos szállodák működtek a legmagasabb, 63,5%-os szobakihasználtsági aránnyal; a négycsillagos házak pedig 53,5%-os foglaltságot értek el ben a gyógyszállodák szobáinak igénybevétele 54%-os volt. A Balatonon eltöltött vendégéjszakák száma a vizsgált időszakban a külföldiek esetében 6,4%-kal, a belföldiek esetében pedig 9,1%-kal volt kevesebb, mint az előző évben. 9

11 ÉVES JELENTÉS 2011 Idegenforgalom 2011-ben Budapesten a balatoni üdülőkörzettel ellentétben zömében a visszatérőben lévő külföldi vendégeknek köszönhetően 4,5%-kal emelkedett a vendégéjszakák száma. A fő küldőországok vendégéjszakáinak alakulása (2011/2010) 15,4% 15% 10% 6,2% 7,3% 5% 1,3% 1,2% 0% -1% -0,6% 5% -4,3% 10% -6,6% 15% -20% Belföldi Ausztria USA Németország Nagy- Britannia Olaszország Spanyolország Egyéb külföldi Összesen A kereskedelmi szálláshelyek 2011-ben összesen 245 milliárd forint bruttó árbevételt értek el, ezen belül a szállásdíj bevétel 136 milliárd forint volt. Az összes bevétel 3%-kal emelkedett 2010-hez képest. A kiadott szállodai szobák bruttó átlagára , az egy kiadható szállodai szobára jutó árbevétel (bruttó REVPAR) pedig forint volt. A forint az egész év átlagában 4 forinttal volt gyengébb, mint 2010-ben. A turisztikai főidényben (július) a hazánkban működő kereskedelmi szálláshelyek száma 2892 volt, a kiadható férőhelyek száma összességében az előző évi szinten maradt. Turisztikai bevétel és egyenleg a folyó fizetési mérleg alapján (millió euróban) Bevétel: Bevétel: Egyenleg Kiadás Egyenleg: Egyenleg: forrás: Központi Statisztikai Hivatal 10

12 Idegenforgalom 2011-ben Idegenforgalom 2011-ben Csehország A Cseh Statisztikai Hivatal jelentése szerint 2011-ben a kereskedelmi szálláshelyeken eltöltött vendégéjszakák száma 3,5%-al, a vendégek száma 5,7%-al nőtt az előző évhez képest. A külföldről érkező vendégek száma 7,9%-kal, míg a külföldi vendégéjszakák száma 8,1%-al nőtt. A belföldi turisták száma 3,4%-al volt több 2010-hez képest, de a belföldi vendégéjszakák száma 1,1%-al csökkent. Az átlagos tartózkodási hosszútávú csökkenést mutat, ez sajnos érvényes volt 2011-ben is. A legtöbb külföldi vendég 2011-ben is Németországból érkezett, ugyanakkor nőtt az Oroszországból, a Franciaországból, Szlovákiából, Ukrajnából, Dél-Kóreából és Kínából érkezők száma is. A cseh gyógyszállókba látogató vendégek száma 2011-ben meghaladta a 700 ezret, ami tavalyi rekordnak számító 674 ezret is felülmúlta. Regionális szempontból a kereskedelmi szálláshelyekre látogató vendégek száma leginkább a fővárosban (Prága) és a Stredocesky régióban emelkedett (+8,2%), emellett csak a Parduibicei járásban csökkent a vendégek száma (-4,4%). A vendégéjszakák szempontjából a legjobb eredményt Prága és a Vysocina régió érte el (+ 9,0% az előző évhez képest), viszont 14-ből 5 régióban kimutathatóan csökkent az eltöltött vendégéjszakák száma. Forrás: Cseh Statisztikai Hivatal Idegenforgalom 2011-ben Szlovákia A Szlovák Statisztikai Hivatal adatai szerint az idegenforgalmi szektorból származó bevételek 3,6%-kal nőttek 2011-ben. A szálláshelyek száma 3,7%-al csökkent, a kapacitás 0,7%-kal bővült országos szinten az elmúlt évhez képest. A kereskedelmi szálláshelyek vendégeinek száma 5,3%-kal emelkedett. A külföldi kereslet 10,1%-os növekedést mutat, míg a belföldi vendégeknél, 2,2%-os növekedés mutatható ki. Szlovákiában a vendégek többsége (59%-a) hasonlóan az előző évekhez - belföldi ban a vendégéjszakák száma 1,5%-al nőtt az előző évhez képest. A külföldiek közül a legjelentősebb arányt továbbra is a szomszédos országokból érkezők képviselik (54,9%); a csehek aránya 33%, a lengyeleké 12%, a magyaroké és az osztrákoké egyenként 4%. A német kereslet újra enyhe növekedést mutat: 2011-ben német vendég érkezett Szlovákiába képest (2010-ben ez a szám volt), ugyanakkor nőtt az amerikai, kínai, dél-kóreai, orosz, finn és spanyol vendégek száma. Az Európából érkező idegenforgalom 9,5%-al nőtt, az Ázsiából érkező vendégek száma 14%-al bővült, míg az Amerikai kontinens országaiból 20%-al több vendéget fogadott Szlovákia az előző év adataihoz képest. 11

13 ÉVES JELENTÉS 2011 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről A jelentés a társaság vezetése által a Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardok, ahogyan azokat az EU befogadta (EU IFRS) szerint elkészített, december 31-ével végződő időszakra vonatkozó konszolidált pénzügyi kimutatásait tartalmazza. Az árbevétel 11%-kal nőtt a negyedik negyedévben, ami javuló EBITDA-t eredményezett mind a negyedévet, mind pedig az év egészét tekintve, a jelentős, 4. negyedévi létszámleépítés egyszeri hatása ellenére. ÁTTEKINTÉS Danubius Hotels Group (IFRS) Millió Ft Millió EUR év év Változás % év év Változás % Összes bevétel ,4 155,8 1 EBITDA ,6 17,6 0 Működési eredmény ,8 1,3 36 Pénzügyi eredmény ,1-4,8 113 Adózás előtti eredmény ,4-3,5 142 Működési cash flow ,4 15,5 6 CAPEX ,2 9,1 67 HUF/EUR átlagárfolyam 279,2 275,4 1 n.a. 1 A Csoport prezentációs pénzneme a magyar forint. A feltüntetett EUR összegek a vonatkozó időszak átlagárfolyamán kerülnek átszámításra õ õ õ õ õ õ õ Az összes működési és egyéb bevétel évben 44,0 milliárd Ft volt, ami 2% növekedést jelent az előző évhez képest, főként a magyar piacon a negyedik negyedévben tapasztalt intenzív növekedésnek köszönhetően, ami a cseh és román piac egész éves felfutásával párosult. Az euróban kimutatott bevétel 1%-os növekedést mutat csoport szinten. A csoportszintű foglaltság évben 60,7% volt, szemben a évi 60,0%-kal ben az EBITDA és az üzemi eredmény is javulást mutat, főleg a forint euro-hoz viszonyított gyengülése miatt ben a szegmensek teljesítménye az alábbiak szerint alakult: A magyarországi szegmens bevétele évben 25,3 milliárd Ft volt, ami 1%-os növekedést jelent, a szállodák foglaltsága 1,1% százalékponttal, 57,2%-ról 58,3%-ra nőtt, habár az átlagos szobaár 3%-kal csökkent. Az egyszeri létszámleépítés költségének ellenére az üzemelési veszteség éves szinten mérséklődött, a többi költségnél elért megtakarításnak köszönhetően. A cseh szállodák hozzájárulása jelentős, 10%-os bevétel növekedés volt 2011-ben. A 622 millió Ft-os működési nyereség 2011-ben, szintén 8%-os előrelépést jelent a tavalyi 574 millió Ft-tal szemben. A bevétel növekedés fele a forintnál átlagosan 4%-kal erősebb korona árfolyamhatásának tulajdonítható, amelynek egyben, Ft-ban kifejezve, költségnövelő hatása is volt. A szlovák szegmens működési bevétele kis mértékben emelkedve 9,0 milliárd Ft volt évben, a működési eredmény 2011-ben 134 millió Ft volt, ami megegyezik a évi eredménnyel. A román szegmens bevétele 11%-ot emelkedve 1,6 milliárd Ft-ot tett ki 2011-ben, tekintettel a foglaltság emelkedésére és az átlagárak növekedésére, ráadásul a működési eredmény 260 millió Ft nyereség volt szemben az előző év hasonló időszakában elért 203 millió Ft nyereséggel. 12

14 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről õ A pénzügyi eredmény 2011-ben 2,8 milliárd Ft veszteség volt, szemben a tavalyi 1,3 milliárd Ft veszteséggel, ami főleg a nem realizált árfolyamkülönbségekkel magyarázható ben 1,9 milliárd Ft árfolyamveszteség (többsége nem realizált) keletkezett a pénzügyi eszközök és kötelezettségek átértékelésével, míg ez az összeg 2010-ben 0,5 milliárd Ft volt. A kamatköltségek 2011-ben 18%-os növekedést mutatva 1,0 milliárd Ft-ot tettek ki, szemben a évi 0,85 milliárd Ft-tal, a növekvő 3 havi EURIBOR rátának köszönhetően. õ Az adózás előtti veszteség 2011-ben 2,3 milliárd Ft volt, a 2010 évi 1,0 milliárd Ft veszteséghez képest. õ A működésből származó nettó pénzeszköz 2011-ben 4,6 milliárd Ft volt, ami 7%-os javulás a 2010 évihez viszonyítva, a jobb üzemelési eredmény hatására. õ A beruházások és befektetések értéke a cseh, szlovák és romániai gyógyászati beruházások következtében 2011-ben 4,3 milliárd Ft-ot tett ki szemben a évi 2,5 milliárd Ft-tal. õ Mivel a Danubius a hatékonyság növelésének elkötelezettje, ami a jelenlegi és a jövőbeni siker záloga, a csoport átlagos létszáma 2011-ben tovább csökkent, fő volt, szemben a tavalyi munkavállalóval. 13

15 ÉVES JELENTÉS 2011 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről Szállodai gazdálkodási adatok 2011 Kiadható szobák számának megoszlása Szállodai bevételek megoszlása Magyarország 67% Magyarország 56% Csehország 10% Csehország 19% Szlovákia 21% Szlovákia 18% Románia 5% Románia 4% Magyarországi szállodák Csehországi szállodák Szlovákiai szállodák Romániai szállodák Szobák száma Szobafoglaltság 58,3% 78,8% 60,5% 57,7% Átlagár (Ft) Létszám Létszám / szobaszám 0,43 0,75 0,91 0,61 Szobakiadás eredménye (mft) Vendéglátás eredménye (mft) Gyógyászat eredménye (mft) Egyéb üzemrész eredménye (mft) Üzemrészek eredménye (mft) Üzemrészi eredményszint 51,3% 62,9% 58,8% 68,0% PÉNZÜGYI ÁTTEKINTÉS Magyar szegmens MAGYARORSZÁG Millió Ft Millió EUR év év Változás % év év Változás % Összes bevétel ,7 91,5-1 EBITDA ,1 5,3-4 Operatív eredmény ,9-2,0-6 Pénzügyi eredmény ,3-4,5 108 Adózás előtti eredmény ,2-6,5 72 CAPEX ,4 2,8 56 Az összes működési és egyéb bevétel 1%-ot emelkedve 25,3 milliárd Ft-ot tett ki 2011-ben, főként a negyedik negyedév magasabb bevételének köszönhetően, ami a forint euro-hoz viszonyított gyengüléséből származott. A magyarországi szállodák szobakiadási árbevétele 2011-ben 12,9 milliárd Ft volt, nincs lényeges változás 2010-hez képest, mindez a foglaltság 57,2%-ról 58,3%-ra történő növekedésének valamint az átlagos szoba árak 14

16 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről (ARR) csökkenésének együttes hatására, ez utóbbi Ft volt, amely 327 Ft csökkenést jelent. A jelentős budapesti szoba kapacitás többlet és az erősödő verseny mind a városi, mind a gyógy-wellness szállodák területén, továbbra is a nettó euró áraink csökkenését eredményezték, a piaci kereslet némi erősödése ellenére. Az átlagos tartózkodási idő 2011-ben, hasonlóan a tavalyi értékhez 2,8 nap volt. A vendégéjszakák száma 2011-ben ra nőtt ról, melyből a belföldi vendégéjszakák a tavalyihoz hasonlóan 19,5%-ot tesznek ki ben leginkább az Egyesült Államokból, Angliából és Japánból érkezett kevesebb vendég; azonban Oroszországból, Spanyolországból és Lengyelországból több vendégünk érkezett. A szobakiadás eredménye 2011-ben 1%-kal javult 2010-hez viszonyítva. A szállodák és éttermek vendéglátásból származó bevétele 2011-ben 7,6 milliárd Ft volt, amely mindössze 1%-os emelkedést jelent a tavalyi értékekhez képest, mivel a magasabb foglaltság miatti növekedést ellensúlyozta a kevesebb banquetting és konferenciából származó bevétel. Ez az enyhe bevétel növekedés, az infláció és Vendégéjszakák számának megoszlása magyarországi szállodáinkban Egyéb 9% Magyarország 19% Egyéb európai 38% Ausztria 5% Németország 15% Nagy-Britannia 4% Olaszország 6% USA 4% a mennyiségi növekedés következményeként az ELÁBÉ növekedésével párosult, amit ellensúlyozott az alacsonyabb bérköltség, így a vendéglátás eredménye 2011-ben az előző évi szinten maradt. A Gundel étterem éves bevétele 69 millió Ft-tal, 6%-kal nőtt, míg a működési eredmény 198 millió Ft-tal kedvezőbben alakult, további költségcsökkentő intézkedések hatására, valamint a tavalyi eredmény tartalmazott 145 millió Ft készlet értékvesztést. A gyógyászati bevétel 2011-ben 1,3 milliárd Ft volt, ez 4%-os növekedést jelent évhez viszonyítva. Az értékesített kezelések számának és az árak mérsékelt növekedéséneki együttes hatására. Ennek a bevételnövekménynek köszönhetően a gyógyászati részleg eredménye javult. A biztonság és védelmi szolgáltatásból származó bevétel 2011-ben 806 millió Ft volt, amely a tavalyi szinthez képest 4%-os növekedést jelent. A felhasznált alapanyagokat érintő magas infláció valamint a foglaltság növekedésének együttes hatása ellenére a szállodai összes anyagköltség csak 3%-kal növekedett és 5,2 milliárd Ft volt 2011-ben, ezen belül az energia költség 2,2 milliárd Ft-ot tett ki, a tavalyi évhez hasonlóan, mivel az első félévi megtakarításokat ellentételezte a 2011 második félévi energia áremelkedés. A szigorú költséggazdálkodás eredményeképpen az igénybevett szolgáltatások értéke 2011-ben további 5%-os csökkenés mellett 5,3 milliárd Ft volt, ezen belül a karbantartási munkálatokra költött összeg 3%-kal csökkenve 586 millió Ft volt, míg a marketing költségek 2%-os csökkenés mellett 490 millió Ft-ot tettek ki. A személyi jellegű ráfordítások összege 2011-ben 10,1 milliárd Ft volt, amely 2%-os növekedés, és magában foglalja a negyedik negyedévben végrehajtott egyszeri nagyarányú létszámleépítés 265 millió forintos költségét. 15

17 ÉVES JELENTÉS 2011 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről A 3 hónapos EURIBOR emelkedése és az időszak alatti átlagos hitelállomány változásának együttes hatására 2011-ben a kamatráfordítások összege 688 millió Ft-ról 780 millió Ft-ra növekedett. Elsősorban a 2011-ben tapasztalható forint euróval szembeni gyengülésének következtében - főként a hosszú lejáratú hiteleken, melynek döntő része euróban áll fent 1,8 milliárd Ft árfolyamveszteség került kimutatásra az eredményben (melynek többsége nem realizált), szemben a 2010-ben elszámolt 0,6 milliárd Ft veszteséggel. A forint jelenlegi gyengülése bizonytalansági tényező a nem realizált árfolyam veszteség és ez által az adózás utáni eredmények meghatározása terén. A beruházások értéke 1,24 milliárd Ft-ot tett ki 2011-ben, amely a Hilton Budapest, DHSR Aqua és a Hotel Marina beruházásait tartalmazza, szemben a évi 0,8 milliárd Ft-tal. Összességében a magyarországi szegmens adózás előtti eredménye 2011-ben 3,1 milliárd Ft veszteség volt, szemben a évi 1,8 milliárd Ft veszteséggel. Cseh szegmens CSEHORSZÁG Millió Ft év év Változás % Összes bevétel EBITDA Operatív eredmény Pénzügyi eredmény n.a. Adózás előtti eredmény CAPEX HUF/CZK átlagárfolyam 11,35 10,90 4 CZK/EUR átlagárfolyam 24,60 25,27-3 A működési és egyéb bevétel 10%-kal növekedve 8,0 milliárd Ft-ot tett ki 2011-ben az előző évhez képest. Ezen növekedés fele a forint cseh koronával szembeni gyengüléséből adódik. Az összes bevétel növekedésből a szobabevétel 8%-ot, a vendéglátás és gyógyászat bevétel pedig 15% és 10%-ot emelkedett. Vendégéjszakák számának megoszlása csehországi szállodáinkban Egyéb Egyéb európai Ukrajna 2% Kazahsztán 2% 1% 3% Izrael 3% Németország 38% Csehország 23% Oroszország 28% A marienbadi szállodák foglaltsága a legmagasabb a csoporton belül, amely 2011-ben jelentősen növekedett és ezáltal 78,8% volt, szemben a tavalyi 77,0%-kal, azonban a szoba átlagára (ARR) mérsékelten, CZK-ról CZK-ra csökkent, főként a korona euróval szembeni erősödésének következtében. Az átlagos tartózkodási idő 2011-ben 9,4 nap volt, nincs lényeges változás 2010-hez képest. A vendégéjszakák száma 2011-ben volt a tavalyi el szemben. A német és a belföldi piac elmaradását több mint ellensúlyozta az orosz piacról érkező vendégek számának növekedése. 16

18 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről 2011-ben az anyagköltség és igénybe vett szolgáltatás értéke 13%-os növekedés mellett, 3,6 milliárd Ft-ot tett ki, ami - kiszűrve a 4%-os árfolyam átváltási hatást - összhangban van a vendégek számának és az inflációnak a növekedésével. Ezen belül az energiaköltség 9%-kal növekedett és így 703 millió Ft volt, a karbantartási költségek értéke a Maria fürdő projekt kapcsán 36%-kal növekedett, amely így a 2011-ben 601 millió Ft volt. Az összes személyi jellegű ráfordítás 2011-ben 2,3 milliárd Ft volt, amely 7%-os növekedést mutat, amelyből 4%-os az árfolyam átváltási hatás. A cseh szállodák üzemi eredménye 8%-kal javult 2011-ben évhez viszonyítva. A 3 hónapos EURIBOR növekedése illetve hitelállomány csökkenése következtében a évi kamatráfordítások összege 51 millió Ft volt, szemben a tavalyi 46 millió Ft-tal. A 2011-ben tapasztalható cseh korona euróval szembeni kismértékű gyengülésének következtében 51 millió Ft árfolyamveszteség került az eredményben kimutatásra a pénzügyi eszközökön és kötelezettségeken, szemben a évi 49 millió Ft nyereséggel. A beruházások értéke a 2011-ben 1,6 milliárd Ft volt, amely 90%-kal magasabb a tavalyi értéknél, a Mária és a Vltava jelentős összegű gyógyászati beruházásai miatt. Összességében a csehországi adózás előtti nyereség, 2011-ben 521 millió Ft volt, amely 10%-os csökkenés az összehasonlító időszaki 578 millió Ft-tal szemben. Szlovák szegmens SZLOVÁKIA Millió Ft év év Változás % Összes bevétel EBITDA Operatív eredmény Pénzügyi eredmény Adózás előtti eredmény n.a. CAPEX HUF/EUR átlagárfolyam 279,21 275,41 1 Az összes működési és egyéb bevétel 2011-ben 9,0 milliárd Ft volt, nem változott lényegesen 2010-hez képest. A forintban számított szoba árbevétel 2%-os növekedést mutat 2011-ben, mivel az átlagos szobakiadási ár (ARR) 42,0 EUR-ról 44,0 EUR-ra növekedett, ugyanakkor a szobák foglaltsága 62,2%-ról 60,5%-ra csökkent. Vendégéjszakák számának megoszlása szlovákiai szállodáinkban Egyéb ázsiai 6% Szlovákia 43% Ausztria 2% Izrael 11% Egyéb 10% Csehország 8% Németország 20% 17

19 ÉVES JELENTÉS 2011 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről Az értékesített szobák száma ról ra csökkent 2011-ben. A vendégéjszakák száma 2011-ben volt szemben a tavalyi vendégéjszakával. Az átlagos tartózkodási idő 2011-ben 10,1 nap volt szemben a tavalyi 10,0 nappal. A német vendégek száma tovább csökkent, most hozzávetőleg 11%-kal 2010-hez viszonyítva, amely párosult a belföldi kereslet 5%-os csökkenésével is, bár ez a visszaesés részben kompenzálva volt az orosz, izraeli és bizonyos ázsiai országokból érkező vendégek növekvő számával ben az anyagköltség és igénybe vett szolgáltatás értéke 6%-kal volt magasabb a tavalyinál és 3,5 milliárd Ft-ot tett ki. Ezen belül az energiaköltség 740 millió Ft volt, 4%-kal magasabb az előző évinél, azonban így is hozzávetőleg 30%-kal alacsonyabb, mint az energia megtakarítást célzó fejlesztések üzembe helyezése előtt. A karbantartási költségek összege 249 millió Ft volt, ami 14%-al magasabb a évi értékhez képest. A személyi jellegű ráfordítások összege, tükrözve a létszám leépítési intézkedéseket, 2011-ben 3,4 milliárd Ft volt, ami nem mutat lényeges változást 2010-hez viszonyítva, tükrözve a létszám leépítési intézkedések hatását. A 3 hónapos EURIBOR növekedése következtében a kamatráfordítások összege 2011-ben 144 millió Ft volt, szemben a tavalyi 100 millió Ft-tal. A beruházások összege 2011-ben 947 millió Ft volt, tartalmazva a Balneotherapy gyógyászati létesítményeire fordított jelentős ráfordításokat, ezzel szemben 2010-ben a beruházások értéke 458 millió Ft volt. Összességében, a szlovákiai szegmens adózás előtti vesztesége 2011-ben 4 millió Ft volt, a tavalyi év 37 millió Ft-os nyereségével szemben. Román szegmens ROMÁNIA Millió Ft év év Változás % Összes bevétel EBITDA Operatív eredmény Pénzügyi eredmény Adózás előtti eredmény CAPEX HUF/RON átlagárfolyam 65,85 65,41 1 RON/EUR átlagárfolyam 4,24 4,21 1 Az összes forintban kifejezett működési és egyéb bevétel évben 2%-kal csökkent a tavalyi évhez viszonyítva, annak ellenére, hogy a évi foglaltság kis mértékben 56,7%-ra emelkedett, hiszen ez az átlagos szobakiadási ár (ARR) csökkenésével párosult, 107,3 RON-ról 105,3 RON-ra. A szobakiadás RON-ban kimutatott eredménye 2%-kal mérséklődött évben. A vendégek száma évben főről főre emelkedett. Az infláció valamint a jelentősebb felújítási munkálatok együttes hatása ellenére az anyagjellegű ráfordítás és igénybe vett szolgáltatás értéke 606 millió Ft-ot tett ki évben, szemben a tavalyi 605 millió Ft-tal. Ezen belül az energia költség évben 5%-ot növekedve 147 millió Ft volt, miközben a fenntartási költségek 71%-ot növekedve, 50 millió forintot tettek ki. A 3 hónapos EURIBOR csökkenése valamint az alacsonyabb időszaki átlagos hitelállomány együttes következtében a kamatráfordítások összege évben 17 millió Ft-ot tett ki a évi 23 millió Ft-tal szemben. 18

20 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről Vendégéjszakák számának megoszlása román szállodáinkban Moldávia 11% Magyarország 10% Németország 1% Egyéb 2% Románia 76% A beruházások értéke évben 425 millió Ft volt, szemben a tavalyi 50 millió Ft-tal, amelynek döntő része az új gyógymedencék létesítéséhez valamint a hotel szobák felújításához kapcsolódik. A fentiek eredményeként a romániai szegmens adózás előtti nyeresége évben 217 millió Ft volt, szemben a évben elért 212 millió Ft-os nyereséggel. Konszolidált mérleg Az összes konszolidált eszközállomány 90,5 milliárd Ft volt december 31-én, amely a év végi állományhoz képest 4%-os növekedés. A forgóeszközök magukban foglalják az értékesítésre szánt eszközt, mely egy magyarországi szállodai ingatlant tartalmaz az értékesítés költségeivel csökkentett könyv szerinti értéken. Ezen eszközt a Csoport az elkövetkezendő tizenkettő hónapban kívánja értékesíteni. A vevő követelés állomány 12%-kal növekedett 1,44 milliárd Ft-ról 1,62 milliárd Ft-ra, a novemberi és decemberi bevételek növekedése következtében, emellett a készletek értéke 14%-kal alacsonyabb volt év végén, mint december 31-én. Az egyéb követelések és forgóeszközök együttes összege 15%-kal nőtt a magasabb elhatárolásoknak köszönhetően. A tárgyi eszközök állománya 80,0 milliárd Ft volt december végén, amely 5%-os növekedést mutat az elmúlt 12 hónap alatt, a 4,1 milliárd Ft-os tárgyi eszköz beszerzés, az elszámolt 4,2 milliárd Ft amortizáció valamint hozzávetőleg 3,7 milliárd Ft, a külföldi leányvállalatok eszközeinek forintra történő átváltásának együttes hatására. Az összes kötelezettség állománya év végén 36,8 milliárd Ft volt, amely 8%-os növekedés december 31-hez viszonyítva, a bankhitelek állományának növekedése miatt, amely a forint euróval szembeni gyengülésének hatása. Ezen felül a szállítói állomány is növekedett, 0,2 milliárd Ft-tal. A csoportnak december 31-én összesen 83,3 millió EUR hosszú lejáratú hitele volt, beleértve az éven belül esedékes törlesztéseket is. A saját tőke értéke 1%-kal növekedett a december 31-i állapothoz viszonyítva, ami az elmúlt 12 hónap során keletkezett 2,4 milliárd Ft adózás utáni veszteség, az átváltási tartalék 2,7 milliárd Ft-os, valamint a kisebbségi részesedés 0,3 milliárd Ft-os növekedésének az együttes eredménye. Cash flow A működésből származó nettó pénzeszköz 2011-ben 4,6 milliárd Ft volt, amely a évi 4,3 milliárd Ft készpénztermeléshez képest 7%-os javulást mutat a kedvezőbb üzemelési eredmény hatására. A beruházások értéke 4,3 milliárd Ft volt 2011-ben, amely lényeges növekedés a évi értékhez viszonyítva, tükrözve a termék és szolgáltatás minőség javítását célzó cseh, szlovák és romániai gyógy komplexumokra fordított jelentős kiadásainkat. 19

21 ÉVES JELENTÉS 2011 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről 2011-ben 5,7 millió EUR hitellehívás történt általános vállalati, valamint projektfinanszírozási célokra, továbbá 13,4 millió EUR értékben történt hosszú lejáratú hitel visszafizetés. 1. számú MELLÉKLET Auditált KONSZOLIDÁLT MÉRLEG, IFRS SZERINT KÉSZÍTETT (millió Ft) december december 31. Eszközök Pénzeszközök Vevő- és egyéb követelések Készletek Értékesítésre tartott eszközök Társasági adó követelés 74 4 Forgóeszközök összesen Ingatlanok, gépek, berendezések Immateriális javak Egyéb befektetetések Halasztott adó követelések Befektetett eszközök összesen Eszközök összesen Források és saját tőke Szállítók Kapott előlegek vendégektől Nyereségadó-kötelezettség Egyéb kötelezettségek és elhatárolások Kamatozó hitelek és kölcsönök Céltartalékok Rövid lejáratú kötelezettségek összesen Kamatozó hitelek és kölcsönök Halasztott adó kötelezettségek Céltartalékok Hosszú lejáratú kötelezettségek összesen Források összesen Saját tőke Jegyzett tőke Tőketartalék Saját részvények Átváltási tartalék Fedezeti tartalék Eredménytartalék Anyavállalat részesedése Kisebbségi részesedés Saját tőke összesen Források és saját tőke összesen

22 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről 2. számú MELLÉKLET Auditált KONSZOLIDÁLT EREDMÉNYKIMUTATÁS, IFRS SZERINT KÉSZÍTETT (millió Ft) december 31-ével végződő év december 31-ével végződő év Szálloda bevétel Vendéglátás bevétel Gyógyászati bevétel Egyéb üzemegységi bevétel Borászati bevétel Biztonsági szolgáltatások bevétele Egyéb bevételek Összes működési és egyéb bevétel Eladott áruk beszerzési értéke Anyag jellegű ráfordítások Igénybe vett szolgáltatások Anyagjellegű és igénybevett szolgáltatások értéke Bérköltség Egyéb személyi jellegű ráfordítások Bérjárulékok Személyi jellegű ráfordítások Értékcsökkenés és amortizáció Egyéb ráfordítások Saját termelésű készletek állományváltozása Aktivált teljesítmények éréke Összes működési ráfordítás Működési eredmény Kamatbevételek Kamatráfordítások Árfolyamveszteség Pénzügyi eredmény Adózás előtti eredmény Adott időszakra vonatkozó adóköltség Halasztott adó ráfordítás / (bevétel) Adózás utáni eredmény Anyavállalatra jutó rész Kisebbségi részesedésre jutó rész Egy részvényre jutó alap és hígított eredmény (Ft/részvény)

23 ÉVES JELENTÉS 2011 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről 3. számú MELLÉKLET Auditált KONSZOLIDÁLT ÁTFOGÓ JÖVEDELEMKIMUTATÁS (millió Ft) december december 31. Adózás utáni eredmény Egyéb átfogó jövedelem Külföldi befektetések átváltási különbözete Fedezeti ügyletek piaci értékének változása Összes egyéb átfogó jövedelem Összes tárgyidőszaki átfogó jövedelem Ebből: Anyavállalatra jutó rész Kisebbségi részesedésre jutó rész Összes tárgyidőszaki átfogó jövedelem

24 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről 4. számú MELLÉKLET Auditált KONSZOLIDÁLT CASH FLOW KIMUTATÁS, IFRS SZERINT KÉSZÍTETT (millió Ft) december 31-ével végződő év december 31-ével végződő év Működési eredmény Értékcsökkenés és amortizáció Céltartalék változás Követelések és készletek értékvesztése Működő tőke változása Vevőkövetelések és forgóeszközök (növekedése) /csökkenése Készletek (növekedése)/csökkenése Szállítói és egyéb kötelezettségek (csökkenése) /növekedése Fizetett kamatok Fizetett társasági adó Működésből származó nettó pénzeszközök Tárgyi és immateriális eszközök vásárlása Kapott kamatok Befektetési tevékenységhez felhasznált nettó pénzeszközök Hosszú lejáratú bankhitelek lehívása Hosszú lejáratú bankhitelek visszafizetése Pénzügyi műveletekből származó nettó pénzeszközök Nettó pénzeszköz csökkenés Nyitó nettó pénzeszközök Árfolyamváltozás hatása pénzeszközökön Záró nettó pénzeszközök Pénzeszközök értéke csökkentve a folyószámlahitelek összegével. 5. számú MELLÉKLET FORDULÓNAPOT KÖVETŐ ESEMÉNYEK A beszámolási időszak fordulónapját követően nem történt olyan esemény illetve nem alakult ki olyan körülmény, amely jelentősen befolyásolta vagy befolyásolhatja a csoport működését, a működésből származó eredményeket illetve a csoport jövőbeni időszakokra vonatkozó helyzetét. 23

25 ÉVES JELENTÉS 2011 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről 6. számú MELLÉKLET TULAJDONOSI ÖSSZETÉTEL ÉS SZERVEZETI VÁLTOZÁSOK évben nem volt jelentős szervezeti változás a csoporton belül. Tulajdonos 1 Időszak végén IV. n. év I. n. év II. n. év III. n. év IV. n. év CP Holdings és befektetései 2 77,61% 77,72% 77,74% 77,94% 78,03% melyből: CP Holdings Ltd. 37,94% 37,94% 37,94% 37,94% 37,94% Interag Zrt. 31,45% 31,45% 31,45% 31,45% 31,45% Israel Tractors 6,12% 6,12% 6,12% 6,12% 6,12% Külföldi pénzügyi befektetők 8,95% 9,33% 9,36% 9,31% 8,96% Belföldi pénzügyi befektető 5,75% 5,45% 4,87% 5,02% 5,35% Belföldi magánszemély 3,17% 2,98% 3,51% 3,21% 3,14% Saját részvény 4,52% 4,52% 4,52% 4,52% 4,52% Összesen 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 1 A táblában az 5%-os tulajdonhányadot elérő vagy meghaladó részvényesek kerültek kiemelésre, a részvénykönyvnek megfelelően 2 A CP Holdings és befektetéseinek 78,03%-os részesedése 81,72%-os közvetlen befolyást eredményez a Danubius Hotels Nyrt.-ben, valamint tartalmazza Sir Bernard Schreier, a CP Holdings elnöke által tulajdonolt részvényeket is. 7. számú MELLÉKLET NYILATKOZAT A Danubius Hotels Nyrt. kijelenti, hogy a jelentésben közzétett, auditált konszolidált IFRS ahogyan azt az EU befogadta - szerint készült pénzügyi kimutatások ugyanazon számviteli szabályok, eljárások és becslések alapján készültek, mint az előző év végi és időközi IFRS pénzügyi kimutatások, ezért azokkal összehasonlítható. A pénzügyi kimutatások valós és megbízható képet adnak a kibocsátó és a konszolidációba bevont vállalkozások eszközeiről, kötelezettségeiről, pénzügyi helyzetéről, nyereségéről és veszteségéről, valamint ez a jelentés megbízható képet ad a kibocsátó és a konszolidációba bevont vállalkozások helyzetéről, fejlődéséről, teljesítményéről valamint kockázatairól. A pénzügyi kimutatások nem hallgatnak el olyan tényt vagy információt, amely a Társaság helyzetének megítélése szempontjából jelentőséggel bír. A Danubius Hotels Nyrt., mint kibocsátó a jelentések tartalmáért felelősséget vállal. A Danubius Hotels Nyrt. kijelenti, hogy a rendszeres és rendkívüli tájékoztatás elmaradásával, illetve félrevezető tartalmával okozott kár megtérítéséért, mint kibocsátó felel. Dr. Deák Imre Igazgatósági tag Tóbiás János Igazgatósági tag 24

26 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről 8. számú MELLÉKLET DANUBIUS HOTELS NYRT. A MAGYAR SZÁMVITELI TÖRVÉNY SZERINT KÉSZÜLT MÉRLEGE - Auditált adatok EFt-ban Sorszám A tétel megnevezése december december A. Befektetett eszközök ( sor) I. IMMATERIÁLIS JAVAK ( sorok) Alapítás-átszervezés aktívált értéke 04. Kisérleti fejlesztés aktívált értéke 05. Vagyoni értékű jogok 06. Szellemi termékek Üzleti vagy cégérték 08. Immateriális javakra adott előlegek 09. Immateriális javak értékhelyesbítése 10. II. TÁRGYI ESZKÖZÖK ( sorok) Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok Műszaki berendezések, gépek, járművek Egyéb berendezések, felszerelések, járművek Tenyészállatok 15. Beruházások, felújítások Beruházásokra adott előlegek 17. Tárgyi eszközök értékhelyesbítése 18. III. BEFEKTETETT PÉNZÜGYI ESZKÖZÖK ( sorok) Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban Tartósan adott kölcsön kapcsolt vállalkozásban Egyéb tartós részesedés Tartósan adott kölcsön egyéb rész. viszonyban álló váll-.ban 23. Egyéb tartósan adott kölcsön Tartós hitelviszonyt megtestesítő értékpapír 25. Befektetett pénzügyi eszközök értékhelyesbítése 26. B. Forgóeszközök ( sor) I. KÉSZLETEK ( sorok) Anyagok 29. Befejezetlen termelés és félkész termékek 30. Növendék-, hízó- és egyéb állatok 31. Késztermékek 32. Áruk Készletekre adott előlegek 34. II. KÖVETELÉSEK ( sorok) Követelések áruszállításból és szolgáltatásokból Követelések kapcsolt vállalkozással szemben Követelések egyéb rész. viszonyban lévő váll. szemben 38. Váltókövetelések 39. Egyéb követelések III. ÉRTÉKPAPÍROK ( sorok) Részesedés kapcsolt vállakozásban 42. Egyéb részesedés 43. Saját részvények, saját üzletrészek Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok 45. IV. PÉNZESZKÖZÖK ( sorok) Pénztár, csekkek Bankbetétek C. Aktív időbeli elhatárolások ( sorok) Bevételek aktív időbeli elhatárolása Költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolása Halasztott ráfordítások 52. ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) ÖSSZESEN ( sor)

27 ÉVES JELENTÉS 2011 Az igazgatóság jelentése a Danubius Csoport évi teljesítményéről Sorszám A tétel megnevezése december december D. Saját tőke ( sor) I. JEGYZETT TŐKE sorból: a) visszavásárolt tulajdonosi részesedés névértéken II. JEGYZETT, DE MÉG BE NEM FIZETETT TŐKE (-) 57. III. TŐKETARTALÉK IV. EREDMÉNYTARTALÉK V. LEKÖTÖTT TARTALÉK VI. ÉRTÉKELÉSI TARTALÉK 61. VII. MÉRLEG SZERINTI EREDMÉNY E. Céltartalékok ( sorok) Céltartalék a várható veszteségekre Céltartalék a várható kötelezettségekre Egyéb céltartalék 66. F. Kötelezettségek ( sor) I. HÁTRASOROLT KÖTELEZETTSÉGEK ( sorok) Hátrasorolt kötelezettségek kapcsolt vállakozással szemben 69. Hátrasorolt kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévő vállakozással szemben 70. Hátrasorolt kötelezettségek egyéb gazdálkodóval szemben 71. II. HOSSZÚ LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK ( sorok) Hosszú lejáratra kapott kölcsönök 73. Átváltoztatható kötvények 74. Tartozások kötvénykibocsátásból 75. Beruházási és fejlesztési hitelek 76. Egyéb hosszú lejáratú hitelek Tartós kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben 78. Tartós kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben 79. Egyéb hosszú lejáratő kötelezettségek 80. III. RÖVID LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (81. és sorok) Rövid lejáratú kölcsönök sorból: az átváltoztatható kötvények 83. Rövid lejáratú hitelek Vevőtől kapott előlegek 85. Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók) Váltótartozások 87. Rövid lejáratú kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Rövid lejáratú kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben 89. Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek G. Passzív időbeli elhatárolások ( sorok) Bevételek passzív időbeli elhatárolása 92. Költségek, ráfordítások passzív időbeli elhatárolása Halasztott bevételek 94. FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) ÖSSZESEN ( sor)