PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP

Átírás

1 PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP Éves jelentés 2014.

2 Tartalomjegyzék I. FÜGGETLEN KÖNYVVIZSGÁLÓI JELENTÉS II. III. ÉVES JELENTÉS ÉVES BESZÁMOLÓ MÉRLEG EREDMÉNYKIMUTATÁS CASH FLOW KIMUTATÁS KIEGÉSZÍTŐ MELLÉKLET

3 Saldo-Minor Kiinywizsgdl6 6s Gazdasdgi Szak6rt6 Kft 1121 Budapest, Melinda utca 11 Cfgiegyzekszdm : MKVK nyilv. szdm: Fiiggetlen kiinywizsg:il6i jelent6s A Conco rde Alapkezeld Befektet6si Alapkezel6 Zrt r 6xz6r e! Elvegezttik a Platina Pi Szrirmaztatott Befektetesi Alap (tovdbbiakban,,az Alap") melldkelt evi 6ves jelent6sdnek I-XI. pontjaiban tal6lhat6 szrimviteli adatainak kcinywizsgfulatitt. A vezetds.felelsssdge az dves jelentdsdrt A Concorde Alapkezel6 Befektetesi Alapkezel$ Zrt figyvezet6se (tov6bbiakbat "vezetds") felel6s ennek az 6ves jelentdsnek a kollektiv befektetdsi formrikr6l 6s kezel6ikr6l, valamint egyes pdnzugyi titrgyit t6rv6nyek m6dositasrlr6l sz6l vi XVI. tdrvdnnyel cisszhangban tdrt6n6 elkeszit6sdert, k0ldnos tekintettel az eszkdztik 6s kdtelezettsegek lelt6nal val6 alitthmasztisfulrt, a kezeldsi ktiltsegeknek az Alap letdtkezeldj e hltal megadott ert6kel6se alapj6n trirt6n6 elsz6mol6si6rt, valamint az olyan bels6 kontrollok6rt, amelyeket a vezetds sziiks6gesnek tart abhoz, hogy lehet6vd viiljon az ak6r csal6sb6l, ak6r hib6b6l ered6lenyeges hibas 6lftesokt6l mentes eves jelentes elkeszitese. A konyvv iz s gdl 6 fe I el 5 s s 6ge A mi felel6ssegtink ennek az 6ves jelentesnek, kul<in<is tekintettel az 6ves jelentdsben bemutatott eszk<iztik 6s ktitelezetts gek id6szak vegi leltrirdnak, valamint az adott id6szakban elszdmolt kezel6si ktiltsegeknek a v6lem6nyez6se k<inywizsg6latunk alapjrin. Krinywizsg6latunkat a magyar Nemzeti K0nywizsgfilati Standardokkal 6s a k<inywizsgiiatra vonatkoz6 - Magyarorszilgon 6rv6nyes - torvdnyekkel 6s egyeb jogszab6lyokkal dsszhangban hajtottuk vegre. Ezek a standardok megkovetelik, hogy megfeleljiink az etikai kdvetelm6nyeknek, valamint hogy a k<inywizsgiiatot lf;gy tervezztrk meg 6s hajtsuk vdgre, hogy kell6 bizonyoss6got szerezztrnk arr6l, hogy az 6ves jelentes mentes-e a l6nyeges hibas 6llitasokt6l. A kdnywizsgillat magfuban foglalja olyan elj6rrisok v6grehajtrlsilt, amelyek celja kcinywizsgdlati bizonyitekot szerezni az 6ves jelentesben szerepl6 <isszegekr6l 6s kcizz6tdtelekr5l. A kiv6lasztott elj6rasok - beleertve az 6ves jelent6s akdr csalasb6l, akar hib6b61 ered6, l6nyeges hibds illitasai kockinatainak felm6r6s6t is - a mi megitel6stinkt6l ftiggnek. A kockrlzatok ilyen felmerdsekor az eves jelentes gazd6lkod6 egyseg 6ltali elkeszitdse 6s val6s bemutatilsa szempontj6b6l relev6ns bels6 kontrollt azert merlegeljtik, hogy olyan konywizsghlati eljinhsokat tervezzittk meg, amelyek az adott k0riilmenyek kriz<iu megfelel6ek, de nem a26rt, hogy a gazdillkodo egysdg bels6 kontrolljdnak hatekonysdg6ra vonatkozoan velem6nyt mondjunk. A k0nywizsgitlat magdban foglalja tovitbb az alkalmazott szdmviteli politikak megfelel6segdnek es a vezetds 6ltal k6szitett sz6mviteli becsl6sek esszenise gdnek 6rtekeles6t. Meggyilzbddstink, hogy a megszerzett ktinywizsgrilati bizonyitdk elegend6 es megfelel6 alapot nytjt k0nywizsg6l6i velemdnyiink megad6sdhoz.

4 Vdlemdny V6lem6nyiink szerint a Platina Pi Szirmaztatott Befektet6si Alap december 31-6ve1 vdgzodb 6vre vonatkoz6 6ves jelentdse minden ldnyeges szempontb6l a kollektiv befeklet6si formrikr6l 6s keze16ikr61, valamint egyes p6nztigyi tirwt tdrvdnyek m6dositrisrir6l sz6l6 2A14. evi XVI. t6rvennyel <isszhangban kdsztilt. Az eves jelent6sben szerepl6 eszk<izdk es kdtelezetts6gek leltanal alifihmasztottak. Az 6ves jelent6sben bemutatott kezel6si k0lts6gek az Alap let6tkezel6je 6ltal adott ert6kelds alapjin kertiltek elszdmoli{sra. Egtdb kdrddsek Krinywizsg6latunk kizbrillag a fent felsorolt sz6mviteli adatokra vonatkozott. Budapest, mdjus 15. qzw PalatitzLiszl6 tigyvezets kamarai tag kcinywizsgril6 MKYK tags. ig.sz6m l {a' - {0r-o - en3*ou r

5 ÉVES JELENTÉS A Platina Pí Származtatott Befektetési Alap Éves jelentése a évi XVI. törvény 6. számú melléklete alapján készült, melynek melléklete az Alap Éves Beszámolója. I. Vagyonkimutatás Portfólió jelentés értékpapíralapra (2013) Saját tőke A sorozat: 13,574,665,452 Saját tőke B sorozat: 38,934,653,235 Egy jegyre jutó számviteli NEÉ (Ft) A sorozat: Egy jegyre jutó számviteli NEÉ (Ft) B sorozat: Darabszám ("A"): 4,109,739,420 Darabszám ("B"): 10,714,039,138 I. KÖTELEZETTSÉGEK Összeg/Érték Deviza nem (%) I/1. Hitelállomány (összes): 0 Ft I/2. Egyéb kötelezettségek (összes): 15,536,502,652 Ft 99.69% Alapkezelői díj miatt 75,377,267 Ft 0.48% Letétkezelői díj miatt 2,982,879 Ft 0.02% Bizományosi díj miatt 42,876 Ft 0.00% Forgalmazói költség miatt 21,315,743 Ft 0.14% Közzétételi költség miatt 0 Ft Reklám költség miatt 676,956 Ft 0.00% Tranzakciós díj miatt 0 Ft Sikerdíj miatt 513,905,996 Ft 3.30% Költségként elszámolt egyéb tétel (PSZÁF díj) 2,754,000 Ft 0.02% Állományi díj 0 Ft Egyéb - nem költség alapú - kötelezettség 14,919,446,935 Ft 95.73% I/3. Céltartalékok (összes): 0 Ft I/4. Passzív időbeli elhatárolások (összes): 48,077,115 Ft 0.31% Könyvvizsgálat ,101 Ft 0.00% Könyvelés ,222 Ft 0.00% Alapkezelési díj 15,744,327 Ft 0.10% Bankköltség 2013.IV név 0 Ft Transzfer érkeztetett ép bek.ért. elhatárolása 0 Ft Forgalmazási díj 29,262,428 Ft 0.19% Deviza váltás eredménye Ft Borrowing coast 973,802 Ft 0.01% CFD Finance 1,737,235 Ft 0.01% Kötelezettségek összesen: 15,584,579,767 Ft % II. ESZKÖZÖK Összeg/Érték Deviza nem (%) II/1. Folyószámla, készpénz (összes): 1,016,073 Ft 0.00% Elszámolási betétszámla HUF 506,144 Ft 0.00% Devizabetétszámla-USD 133,354 Ft 0.00% Devizabetétszámla - EUR 357,706 Ft 0.00% Devizabetétszámla-RON 3,677 Ft 0.00% Devizabetétszámla-HKD 15,192 Ft 0.00% Devizabetétszámla-HRK 0 Ft

6 Valuta, deviza betétek értékelési különbözete -5,517 Ft 0.00% USD bank értékkülönbözete -6,937 Ft 0.00% EUR bank értékkülönbözete 2,327 Ft 0.00% RON bank értékkülönbözete -198 Ft 0.00% HKD bank értékkülönbözete -709 Ft 0.00% HRK bank értékkülönbözete 0 Ft II/2. Egyéb követelés (összes): 936,182,055 Ft 1.37% Concorde Rt ügyfélszámla -13 Ft 0.00% Devizapénzszámla-USD 890,549,131 Ft 1.31% Devizapénzszámla-EUR 45,632,937 Ft 0.07% Külföldi pénzértékre szóló követelések értékelési különbözete -15,357,291 Ft -0.02% USD Concorde értékkülönbözete -14,615,498 Ft -0.02% EUR Concorde értékkülönbözete -741,793 Ft 0.00% Követelések értékpapír kölcsönadásból 0 Ft Határidős ügyletek változó letét 0 Ft II/2.1. Származtatott ügyletek értékelési különb -152,028,817 Ft -0.22% II/3. Lekötött bankbetétek (összes): 0 Ft II/3.1. Max. 3 hó lekötésű (összes): 0 Ft II/ hónapnál hosszabb lekötésű (összes): 0 Ft Darabszám Összeg/Érték Deviza nem (%) II/4. Értékpapírok (összes): 11,276,715 67,324,091,952 Ft 98.87% II/4.1. Állampapírok (összes): 5,893,133 59,430,725,331 Ft 87.28% II/ Kötvények (összes): 2,632,731 26,389,804,151 Ft 38.76% II/ Kincstárjegyek (összes): 3,260,402 33,040,921,180 Ft 48.52% II/ Egyéb jegybankképes ép. (összes): 0 0 Ft II/ Külföldi állampapírok (összes): 0 0 Ft II/4.2. Gazdálkodói és egyéb hitelviszonyt megtestesítő 19,320 4,556,202,911 Ft 6.69% II/ Tőzsdére bevezetett (összes): 0 0 Ft II/ Külföldi kötvények (összes): 0 0 Ft II/ Tőzsdén kívüli (összes): 19,320 4,556,202,911 Ft 6.69% II/4.3. Részvények (összes): 5,364,262 3,337,163,710 Ft 4.90% II/ Tőzsdére bevezetett (összes): 5,364,262 3,337,163,710 Ft 4.90% II/ Külföldi részvények (összes): 0 0 Ft II/ Tőzsdén kívüli (összes): 0 0 Ft II/4.4. Jelzáloglevelek (összes): 0 0 Ft II/ Tőzsdére bevezetett (összes): 0 0 Ft II/ Tőzsdén kívüli (összes): 0 0 Ft II/4.5. Befektetési jegyek (összes): 0 0 Ft II/ Tőzsdére bevezetett (összes): 0 0 Ft II/ Tőzsdén kívüli (összes): 0 0 Ft II/4.6. Kárpótlási jegy (összes): 0 0 Ft II/5. Aktív időbeli elhatárolások (összes): 0 0 Ft ESZKÖZÖK ÖSSZESEN: 11,276,715 68,093,898,455 Ft % Portfólió jelentés értékpapíralapra (2014) Saját tőke A sorozat: 18,067,249,054 Saját tőke B sorozat: 46,855,505,881 Egy jegyre jutó számviteli NEÉ (Ft) A sorozat: Egy jegyre jutó számviteli NEÉ (Ft) B sorozat:

7 Darabszám ("A"): 5,366,664,155 Darabszám ("B"): 12,681,104,641 I. KÖTELEZETTSÉGEK Összeg/Érték Deviza nem (%) I/1. Hitelállomány (összes): 0 Ft I/2. Egyéb kötelezettségek (összes): 918,339,191 Ft 94.18% Alapkezelői díj miatt 152,975,997 Ft 15.69% Letétkezelői díj miatt Ft Bizományosi díj miatt Ft Forgalmazói költség miatt 33,666,572 Ft 3.45% Közzétételi költség miatt Ft Reklám költség miatt Ft Tranzakciós díj miatt Ft Sikerdíj miatt Ft Költségként elszámolt egyéb tétel (Felügyeleti díj) 4,210,000 Ft 0.43% Állományi díj 0 Ft Egyéb - nem költség alapú - kötelezettség 727,486,622 Ft 74.61% I/3. Céltartalékok (összes): 0 Ft I/4. Passzív időbeli elhatárolások (összes): 56,768,789 Ft 5.82% Könyvvizsgálat 208,164 Ft 0.02% Könyvelés 165,083 Ft 0.02% Alapkezelési díj Ft Bankköltség Ft Bizományosi díj 105,523 Ft 0.01% Forgalmazási díj 51,848,175 Ft 5.32% Forgalomban tartási díj 469,696 Ft 0.05% Borrowing coast Ft Forex eredmény Ft Letétkezelői díj 3,972,148 Ft 0.41% Kötelezettségek összesen: 1,019,795,023 Ft % II. ESZKÖZÖK Összeg/Érték Deviza nem (%) II/1. Folyószámla, készpénz (összes): 744,688,726 Ft 1.13% Elszámolási betétszámla HUF 141,843 Ft 0.00% Devizabetétszámla-USD 791,289 Ft 0.00% Devizabetétszámla - EUR 743,738,352 Ft 1.13% Devizabetétszámla-RON 2,860 Ft 0.00% Devizabetétszámla-HKD 14,382 Ft 0.00% Devizabetétszámla-HRK 0 Ft Valuta, deviza betétek értékelési különbözete 16,613,540 Ft 0.03% USD bank értékkülönbözete 11,063 Ft 0.00% EUR bank értékkülönbözete 16,600,379 Ft 0.03% RON bank értékkülönbözete 7 Ft 0.00% HKD bank értékkülönbözete 2,091 Ft 0.00% HRK bank értékkülönbözete 0 Ft II/2. Egyéb követelés (összes): 3,867,293,829 Ft 5.86% Concorde Rt ügyfélszámla 4,097 Ft 0.00% Devizapénzszámla-USD 1,033,682,247 Ft 1.57% Devizapénzszámla-EUR 45,597,342 Ft 0.07% Külföldi pénzértékre szóló követelések értékelési különbözete 37,394,410 Ft 0.06% USD Concorde értékkülönbözete 11,971,938 Ft 0.02%

8 EUR Concorde értékkülönbözete 1,323,456 Ft 0.00% Követelések értékpapír kölcsönadásból 2,788,010,143 Ft 4.23% Értékpapír kölcsönből származó követelések értékelési különbözete 24,099,016 Ft 0.04% Határidős ügyletek változó letét 0 Ft II/2.1. Származtatott ügyletek értékelési különb -764,516,631 Ft -1.16% II/3. Lekötött bankbetétek (összes): 0 Ft II/3.1. Max. 3 hó lekötésű (összes): 0 Ft II/ hónapnál hosszabb lekötésű (összes): 0 Ft Darabszám Összeg/Érték Deviza nem (%) II/4. Értékpapírok (összes): 9,636,857 61,990,403,814 Ft 94.01% II/4.1. Állampapírok (összes): 4,855,927 50,169,502,228 Ft 76.08% II/ Kötvények (összes): 234,242 2,289,087,781 Ft 3.47% II/ Kincstárjegyek (összes): 4,511,685 45,030,040,743 Ft 68.29% II/ Egyéb jegybankképes ép. (összes): 0 0 Ft II/ Külföldi állampapírok (összes): 110,000 2,850,373,704 Ft 4.32% II/4.2. Gazdálkodói és egyéb hitelviszonyt megtestesítő 29,957 8,575,069,207 Ft 13.00% II/ Tőzsdére bevezetett (összes): 0 0 Ft II/ Külföldi kötvények (összes): 0 0 Ft II/ Tőzsdén kívüli (összes): 29,957 8,575,069,207 Ft 13.00% II/4.3. Részvények (összes): 4,750,973 3,245,832,379 Ft 4.92% II/ Tőzsdére bevezetett (összes): 4,493,095 3,164,629,176 Ft 4.80% II/ Külföldi részvények (összes): 257,878 81,203,203 Ft 0.12% II/ Tőzsdén kívüli (összes): 0 0 Ft II/4.4. Jelzáloglevelek (összes): 0 0 Ft II/ Tőzsdére bevezetett (összes): 0 0 Ft II/ Tőzsdén kívüli (összes): 0 0 Ft II/4.5. Befektetési jegyek (összes): 0 0 Ft II/ Tőzsdére bevezetett (összes): 0 0 Ft II/ Tőzsdén kívüli (összes): 0 0 Ft II/4.6. Kárpótlási jegy (összes): 0 0 Ft II/5. Aktív időbeli elhatárolások (összes): 0 5,985,242 Ft 0.01% ESZKÖZÖK ÖSSZESEN: 9,636,857 65,897,862,930 Ft % II. Forgalomban lévő befektetési jegyek száma A sorozat: db B sorozat: db III. Egy Befektetési jegyre eső Nettó eszközérték A sorozat: 3, B sorozat: 3, IV. Befektetési alap összetétele Befektetési Alap Összetétele Megnevezés Nyitó állomány NAV százalékában (%) Záró állomány NAV százalékában (%)

9 Tőzsdén hivatalosan jegyzett értékpapírok 7,864,841, % 12,427,913, % Más szabályozott piacon forgalmazott átruházható értékpapírok 59,430,725, % 52,269,028, % A közelmúltban forgalomba hozott átruházható értékpapírok % % Egyéb átruházható értékpapírok -13,077, % % Hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok % 60,816, % Származtatott pozíciók értéke 30,058, % -654,813, % Nettó eszközérték A sorozat 13,574,670, % 18,066,920, % Nettó eszközérték B sorozat 38,934,668, % 46,854,652, % Az Alap befektetési politikájában, eszközeinek stratégiai összetételében jelentős változás nem történt. V. A befektetési alap eszközeinek alakulása a tárgyidőszakban a) befektetésből származó jövedelem Megnevezés Árfolyamnyereség értékpapír értékesítésből ebből: Pénzügyi bevételek 1,775,934,464 Államkötvények, diszkont 1,653,158,936 kincstárjegyek Gazdálkodói és egyéb hitelviszonyt 112,081,879 megtestesítő értékpapírok Részvények 10,693,649 Jelzáloglevelek 0 Befektetési jegyek 0 691,204,120 Értékpapírok után kapott kamat, osztalék Bankoktól kapott kamat 126,524 Értékpapír kölcsönzési díj 22,079,430 Adott óvadék kamata 0 Devizakészletek átváltásának árfolyamnyeresége 318,111,665 Pénzügyi ráfordítások Külföldi pénzért. eszközök, követelés - kötelezettség 94,525,581 árfolyamnyeresége Lezárt és lejárt határidős ügyletek árfolyamnyeresége 3,390,706,159 Opciós díjbevétel 96,904,270 Forgalmazási jutalék, büntető 3,500 jutalék bevétele Árfolyamveszteség értékpapír 244,291,327 értékesítésből ebből: Államkötvények, diszkont 94,349,465 kincstárjegyek Gazdálkodói és egyéb hitelviszonyt 0 megtestesítő értékpapírok Részvények 149,941,862 Jelzáloglevelek 0 Befektetési jegyek 0 Értékpapírok vételárában fizetett kamat, osztalék Banki kamat 1,547,511 Értékpapír kölcsönzési díj 956,249 Short hitel kamat 0 Devizakészletek átváltásának árfolyamvesztesége 91,540,028 Külföldi pénzért. eszközök, követelés - kötelezettség 6,396,209 árfolyamvesztesége Lezárt és lejárt határidős ügyletek árfolyamvesztesége 4,184,879,239 Fizetett opciós díj 249,880,276 Ft-ban Pénzügyi eredmény

10 Corporate action 12,253,483 Összesen 6,389,595,713 4,791,744,322 1,597,851,391 b) egyéb bevétel Megnevezés Ft-ban Egyéb bevételek Céltartalék felhasználás Egyéb bevétel/egyéb ráfordítás 1,502 Értékvesztések (AIH) 0 Céltartalék képzés Összesen 1,502 c) kezelési költségek d) Letétkezelő díja Megnevezés Ft-ban Tárgyévi működési ktg. összesen Alapkezelői díj 609,281,158 Letétkezelői díj 48,539,986 Bizományosi díj 5,360,511 Forgalmazói költség 350,897,638 Közzétételi költség 0 Reklám költség 0 Könyvelési díj 660,332 Könyvvizsgálói díj 416,328 Bankköltség 74,007 Határidős költség 6,975,524 Forgalomban tartási díj 1,466,169 Összesen 1,023,671,653 e) egyéb díjak, és adók Ft-ban Megnevezés Egyéb ráfordítások Céltartalék felhasználás Egyéb bevétel/egyéb ráfordítás 17,089,000 Értékvesztések (AIH) Céltartalék képzés Összesen 17,089,000 sorszám f) Nettó jövedelem A tétel megnevezése adatok E Ft-ban Tárgyév IX. TÁRGYÉVI EREDMÉNY 557,092 g) Felosztott és újra befektetett jövedelem Az Alap a kezelési szabályzatában meghatározottaknak megfelelően hozamot nem fizet, így az Alap összes realizált jövedelme újra befektetésre kerül.

11 h) Tőkeszámla változásai Az A sorozat saját tőkéjének és az egy jegyre jutó nettó eszközértékének változása Hónap Nettó eszközérték (Ft) Egy jegyre jutó nettó eszközérték (Ft) Jegyek száma ,574,670, ,109,739, ,842,795, ,473,863, ,020,407, ,533,530, ,989,424, ,808,663, ,402,108, ,900,636, ,906,318, ,020,158, ,498,526, ,165,856, ,910,946, ,294,603, ,205,883, ,383,428, ,253,562, ,098,867, ,968,923, ,016,279, ,438,354, ,114,638, ,066,920, ,337,378,673 A B sorozat saját tőkéjének és az egy jegyre jutó nettó eszközértékének változása Hónap Nettó eszközérték (Ft) Egy jegyre jutó nettó eszközérték (Ft) Jegyek száma ,934,668, ,714,039, ,341,809, ,708,429, ,069,265, ,750,502, ,018,823, ,518,219, ,420,689, ,814,736, ,055,073, ,904,874, ,595,082, ,980,283, ,611,346, ,739,216, ,214,434, ,646,176, ,827,156, ,273,431, ,774,869, ,732,595, ,596,179, ,317,428, ,854,652, ,681,104,641 i) A befektetések értéknövekedése, illetve értékcsökkenése adatok E Ftban Tárgyév sorszám A tétel megnevezése Előző év Előző év(ek) módosításai II. Értékpapírok 67,324, ,990, Értékpapírok 65,299,550 56,930,930

12 2. Értékpapírok értékelési különbözete 2,024, ,059,474 a) kamatokból, osztalékokból 172,923 90,776 b) egyéb 1,851,619 4,968,698 j) Minden olyan egyéb változás, amely hatást gyakorol a befektetési alap eszközeire és kötelezettségeire Egyéb befolyásoló változás nem volt. VI. Összehasonlító táblázat az Alap elmúlt három üzleti évéről Az A sorozat elmúlt három üzleti évének összehasonlítása Hónap Nettó eszközérték (Ft) Egy jegyre jutó nettó eszközérték (Ft) ,309,142, ,209,008, ,574,670, ,066,920, A B sorozat elmúlt három üzleti évének összehasonlítása Hónap Nettó eszközérték (Ft) Egy jegyre jutó nettó eszközérték (Ft) ,168,721, ,311,036, ,934,668, ,854,652, VII. A származtatott ügyletek részletes leírása Dátum Instrumentum Instrumentum típusa Mennyiség Eszközérték Árfolyam FDXH4-EURDAX EURDAX GLEN:XLON CFD CBA XASX CFD EURHUFF40310E DEVIZA FORWARD EURHUFF40207E DEVIZA FORWARD USDTRYF40415E DEVIZA FORWARD USDTRY FOREX GCJ4 - COMEX COMEX ZNH4-US T-NOTES US T-NOTES COMP EURHUF FOREX USDHUF FOREX

13 DAXOP140221P9450 DAX OPCIO USDTRYF40415E DEVIZA FORWARD EURHUFF40310E DEVIZA FORWARD CBA XASX CFD EURHUF FOREX ZNM4-US T-NOTES US T-NOTES COMP EURHUFF40307E DEVIZA FORWARD TSLA:XNAS CFD USDTRY FOREX ZNM4-US T-NOTES US T-NOTES COMP CBA XASX CFD USDTRYF40415E DEVIZA FORWARD USTRYF40415V DEVIZA FORWARD EURHUFF40616E311.6 DEVIZA FORWARD USDTRY FOREX CBA XASX CFD EURHUFF40616E311.6 DEVIZA FORWARD ZNM4-US T-NOTES US T-NOTES COMP FDXM4-EURDAX EURDAX ESM4-S&P 500 E-MINI S&P EURUSD FOREX CBA XASX CFD EURHUFF40616E311.6 DEVIZA FORWARD ESM4-S&P 500 E-MINI S&P ESU4-S&P 500 E-MINI S&P EURHUFF40915E DEVIZA FORWARD EURUSD FOREX FGBLU4 - EURO BUND EURO BUND (FGBL) CBA XASX CFD ESU4-S&P 500 E-MINI S&P FBU4 - SPANISH GB Spanish GB GBPUSDF40807E DEVIZA FORWARD EURHUFF40915E DEVIZA FORWARD GBPUSDF40807V DEVIZA FORWARD GBPUSDF40807V DEVIZA FORWARD CBA XASX CFD GBPUSDF40807E DEVIZA FORWARD GBPUSDF40807V DEVIZA FORWARD GBPUSDF40807E DEVIZA FORWARD EURHUFF40915E DEVIZA FORWARD FBU4 - SPANISH GB Spanish GB USDJPYOP140806P101.5 OTC OPCIÓ FGBLU4 - EURO BUND EURO BUND (FGBL) RTYOP140816C1150 RTY opció EURHUFF40915E DEVIZA FORWARD

14 CBA XASX CFD EURHUFF40915E DEVIZA FORWARD AA:XNYS CFD GTAT:XNAS CFD EEM CFD EEMOP140912P44.5 EEM Opció FBU4 - SPANISH GB Spanish GB FGBLU4 - EURO BUND EURO BUND (FGBL) EURHUFF41212E DEVIZA FORWARD EURHUFF141212E DEVIZA FORWARD NZDUSD41103V DEVIZA FORWARD EEM CFD NZDUSD41103V DEVIZA FORWARD FGBLZ4 - EURO BUND EURO BUND (FGBL) GTAT:XNAS CFD AA:XNYS CFD EURHUF FOREX CBA XASX CFD OTP:XBUD CFD FBZ4 - SPANISH GB Spanish GB ESZ4-S&P 500 E-MINI S&P NZDUSD41103V DEVIZA FORWARD NZDUSD41103E DEVIZA FORWARD EURHUFF41212E DEVIZA FORWARD NZDUSD41103V DEVIZA FORWARD EURHUFF141212E DEVIZA FORWARD EURHUF FOREX NZDUSD41103E DEVIZA FORWARD CBA XASX CFD FBZ4 - SPANISH GB Spanish GB BZF5 Brent Crude OIL EURUSD V DEVIZA FORWARD EURHUFOP41230C300 OTC OPCIÓ EURHUFOP50105C305 OTC OPCIÓ FGBLZ4 - EURO BUND EURO BUND (FGBL) USDCNHF50226V DEVIZA FORWARD EURHUFF141212E DEVIZA FORWARD USDHUFF141219E DEVIZA FORWARD USDCNHF50226V DEVIZA FORWARD EURHUFF41212E DEVIZA FORWARD USDCNHF50226V DEVIZA FORWARD CBA XASX CFD EURUSD V DEVIZA FORWARD USDCNHF50226V DEVIZA FORWARD EURHUF FOREX

15 USDCADOP41208P1.14 OTC OPCIÓ USDRUB FOREX FDXZ4-EURDAX EURDAX EURHUFOP41230C300 OTC OPCIÓ EURHUFOP50105C305 OTC OPCIÓ USDCNHOP41205V6.2 OTC OPCIÓ BZF5 Brent Crude OIL WBSF5-CRUDE OIL-WBS CRUDE OIL (WBS) HGG5-COMEX COPPER COMEX Copper Hig USDHUFF50312E248.1 DEVIZA FORWARD EURHUFF50312E DEVIZA FORWARD USDCNHF50226V DEVIZA FORWARD USDCNHF50226V DEVIZA FORWARD USDCNHF50226E DEVIZA FORWARD USDCNHF50226V DEVIZA FORWARD EURHUF FOREX FXXPH5 EURO STOXX UTI USDCNHF50226V DEVIZA FORWARD USDCNHF50226E DEVIZA FORWARD WBSH5-CRUDE OIL-WBS CRUDE OIL (WBS) CBA XASX CFD EURHUFOP50105C305 OTC OPCIÓ CLZ5OP51117P50 CLZ5opció FDXH5-EURDAX EURDAX USDHUFF50219E DEVIZA FORWARD VIII. A Befektetési Alapkezelő működésében bekövetkezett változások, a befektetési politikára ható tényezők Alapkezelő működésében bekövetkezett változások A Concorde Alapkezelő zrt. szervezeti felépítésében, apró változások történtek 2014-ben, összhangban a kollektív befektetési formákról és kezelőikről, valamint egyes pénzügyi tárgyú törvények módosításáról szóló évi XVI. törvénynek - továbbiakban Kbftv. - való megfeleléssel. Kinevezésre került egy Kockázatkezelési Vezető Mérész András személyében, valamint megalakult egy új Értékelési Bizottság, amely az Alapok értékelését felügyeli. A Kbftv.-nek való megfelelési eljárás során a Concorde Alapkezelő július 22-én megkapta az új törvény szerinti ÁÉKBV és ABA alapok kezeléséhez szükséges felügyeleti tevékenységi engedélyt ben az alábbi Alapok kezelését indította el a Concorde Alapkezelő: SUI GENERIS 1.1 Származtatott Befektetési Alap és a Superposition Származtatott Befektetési Alap decemberében a Concorde Alapkezelő átvette két Alap, a Concorde HOLD Alapok Alapja valamint a Concorde Euro PB3 Alapok Alapja kezelését a Hold Alapkezelő Befektetési Alapkezelő Zrt-től valamint a VM és VM Befektetési Alapkezelő Zrt.-től.

16 A Concorde Alapkezelő folytatta külföldi alapkezelési tevékenységének bővítését, és két, nem uniós, kajmán-szigeteki ABA kezelését kezdte meg. Befektetési politikára ható tényezők A reálgazdasági folyamatokat tekintve régiónk osztályelsőnek bizonyult Európában a 2014-es tanévben. Nem csak relatív, de abszolút értelemben is markáns GDP-növekedést produkált az országok többsége. Tették mindezt úgy, hogy a nagyítóval is alig látható eurózónabeli GDP-növekedés és az ukrán orosz konfliktus harapófogójában a feltételek korántsem voltak ideálisak. Hazánk az első három negyedévben, év/év alapon 3,6 százalékos átlagos GDP-bővülést ért el, míg Lengyelország 3,4, Csehország 2,5, Románia 3,1, Szlovénia pedig 2,7 százalékos GDP-gyarapodással büszkélkedhetett. Horvátország ugyanakkor zsinórban a 12. negatív előjelű negyedéves GDP-változásával 2014-ben is csalódást keltett. Az erőteljesen exportorientált közép-kelet-európai térség ezúttal kilépett az eurózóna és a német gazdaság árnyékából. Előbbi közel stagnált, utóbbi 1,7 százalékot növekedett 2014 első három negyedévében. Bár a reálgazdasági fundamentumok és a tőzsdei árfolyamok hosszabb távon követik egymást, 2014-re ez nem volt igaz és Romániát és Szlovéniát leszámítva a piacok csalódást okoztak. Ennek egyik oka, hogy az év során a befektetők hátra arcot mutattak Európának. Az öreg kontinens részvénypiacait követő tőzsdén kereskedett befektetési alapokból rekordméretű tőkekiáramlásnak lehettünk szemtanúi. Az alulteljesítés másik oka, hogy több régiós blue chip részvény számára külföldi leányvállalataikon keresztül jelentős kockázatokat hordoz az ukrán orosz konfliktus, ami a vállalatok szignifikáns értékvesztésében öltött testet. A gyengébb tőzsdei produktum számlájára harmadik okként a nyersanyagárak, különös tekintettel az olaj árának összezuhanása írható fel. Negyedik indokként nem hanyagolható el az sem, hogy a feltörekvő régiók iránti aggodalmak miatt, a globális befektetők redukálták kitettségüket a feltörekvő Európára. A CETOP 20 index 2014-ben 7 százalékot veszített értékéből euróban nézve. Saját devizában a BUX index bő 10, a cseh PX és a lengyel WIG 20 indexek közel 4 százalékos esést könyvelhettek el. A lengyel piac gyengélkedésében szerepet játszott a nyugdíjpénztárak visszaeső részvénykereslete. A becslések szerint az éveken át masszív részvénypiaci vevőként működő magánnyugdíjpénztárak az új status quo alapján, a jövőben már csupán erőtlen szereplői lesznek a részvénykönyvek vételi oldalának. A Schiller P/E ráta alapon a világ egyik alacsonyabb értékeltségű piaca, az osztrák börze ATX indexe 15 százalékot veszített értékéből után újra kimagasló hozamot érhettek el viszont a román piac hívei, a bukaresti BET index ugyanis 9 százalékkal boldogította befektetőit. A szép teljesítményt támogatta a piaci folyamatoknak szabadabb utat engedő és a külföldi tőkevonzást erősítő gazdaságpolitika. Az év végén a román pénzügyminiszter egy új tervet fogalmazott meg, mely a tőzsdei társaságok fokozódó transzparenciáját, tisztább vállalatirányítást, a kisbefektetők jogainak védelmét és egyes társaságokban a szavazati és tulajdoni limitek lazítását mozdítaná elő ben a szlovén piac közel 20 százalékos emelkedése volt még emlékezetes, melyet az állam tőzsdei társaságokban meglévő privatizációs tervei fűtöttek. Régiónk politikai folyamatait vizsgálva, hazánk és Románia érdemel említést. Itthon a Fidesz meggyőző magabiztossággal győzött az októberi önkormányzati választásokon. A választások után nem sokkal azonban az internetadó bevezetése nyomán kialakuló társadalmi elégedetlenség és kibontakozó tüntetéssorozat, melyet később az amerikai kitiltási botránnyal kapcsolatos korrupciós vádak is

17 fűtöttek, jelentős népszerűségvesztést eredményeztek a kormánypártnál. Romániában pedig a szintén kétharmaddal kormányzó Victor Ponta meglepetésre alulmaradt az elnökválasztáson. A gazdaság fundamentumait vizsgálva meg kell még említenünk, hogy a fejlett országok államkötvénypiacain 2014-ben lezajlott hozamcsökkenés szívó hatása, valamint a régiónk országaiban végrehajtott jegybanki kamatcsökkentések, a közép-kelet-európai térség államkötvényeinek hozamszintjeit is rekordmélységbe taszították. Ez a folyamat mind a privát, mind az állami adósság csökkenő kamatterhén keresztül növelheti a jövőbeni fogyasztást, beruházást. Hasonlóan ösztönözheti térségünk növekedését az olajár összeesése nyomán olcsóbbá váló üzemanyag és gáz. Végül, de nem utolsósorban a régiós export globális versenyképességét fokozhatja a devizák euróhoz képesti 2-8 százalékos, dollárral szembeni százalékos leértékelődése. A bankszektor eseménydús évet, negyedévet tudhatott maga mögött. Októberben napvilágot látott az Európai Központi Bank minden eddiginél szigorúbb (bár sokak szerint még mindig nem eléggé szigorú) stressztesztjének eredménye. A 25 elvérző bank közül régiónkban csupán egy, az osztrák Volksbank esetében állapítottak meg tőkehiányt. Az Erste és a Raiffeisen átment a rostán. A magyar lakossági jelzáloghitelek forintosítása elől azonban ők sem menekülhettek, a kormány ugyanis novemberben megszavazta az immáron sokadik deviza-adósmentést, mely 309 forintos euró és 256 forintos svájci frank árfolyamon konvertálta át a hiteleket, melyhez forrást a Magyar Nemzeti Bank biztosított a devizatartalékaiból. A legnagyobb bajt azonban nem ez, hanem az orosz ukrán konfliktus miatt csődközelbe kerülő Ukrajna és az összezuhanó olajár és széteső rubel hatására rendkívül nehéz helyzetbe kerülő orosz gazdaság okozta (okozza). E két országban jelentős kitettséggel rendelkező OTP és Raiffeisen piacán nem meglepően az eladók domináltak. Az OTP 9, a Raiffeisen pedig 27 százalékot esett az utolsó negyedévben, 2014-ben pedig mínusz 4 és mínusz 47 százalékot könyvelhettek el osztalékkal korrigálva. Az Erste részvényesei sem úszták meg és 23 százalék mínuszt szenvedtek el az év során még úgy is, hogy 6 százalékot emelkedett az utolsó negyedévben a papír. A lengyel bankoknak sem sikerült fényesre az évzárás. Az újabb kamatcsökkentések nyomán tovább zsugorodó kamatmarzs és a bankmentő alapba befizetendő éves díj növekedésének hatásaként a vártnál alacsonyabb jövőbeni eredményt lesznek képesek realizálni. A PKO 10, a Pekao pedig 8 százalékot zuhant a záró negyedévben. Éves szinten pedig előbbi mínusz 7, utóbbi plusz 5 százalékot produkált. Az ukrán orosz konfliktus és a leértékelődő rubel másik nagy vesztesei a jelentős posztszovjet exporttal rendelkező gyógyszercégek voltak. A Richter és a szlovén Krka is markáns profitcsökkenésről figyelmeztette a befektetőket. A Richter, mely termékterületein relatíve erősebb generikus verseny miatt nem tudta a rubelgyengülést áremeléssel kompenzálni, csalódást keltő harmadik negyedéves eredményt tett közzé. Mindkét társaság részvényei közel 9 százalékot estek a záró negyedévben, mely a Richter esetében mínusz 18, a Krka esetében pedig plusz 2 százalékos éves hozamot eredményezett. Az osztalékpapírként számon tartott és ezért az állampapírhozamokkal általában ellentétesen mozgó távközlési részvények papírjai csalódást okoztak az év során. Hiába süllyedtek rekord alacsonyra a hozamszintek és hiába támogatta fogyasztásbővülés e vállalatokat, a befektetők nem örülhettek. A Hrvatski Telekom 8 százalékos utolsó negyedévvel közel 10 százalékos mínuszban zárta az évet. Lengyelországban az Orange Polska részvényeitől szabadultak, ahogy tudtak a befektetők a kiéleződő árverseny miatti profitszűkülés következtében. A társaság papírjai közel 30 százalékot zuhantak az utolsó negyedévben, 10 százalékos éves veszteséget okozva a kitartó részvényeseknek. Itthon a Magyar Telekom köszönetet mondhat az internetadó bevezetése ellen tüntető tömegnek és a

18 kormány visszakozásának, a részvényesek pedig a társaságnak, mely a harmadik negyedéves riportjában várakozás feletti eredményszámokról tanúskodott. Úgy tűnik, hogy beértek a költségcsökkentő intézkedések és a fogyasztók is elkezdtek telefonálni, minek következtében gyakorlatilag megállt az eredmény csökkenése és stabilizálódott a vállalat cashflow-termelő képessége. Ennek ellenére a záró negyedévet mínusz 7, az évet viszont 8 százalék pluszban fejezte be a cég. A privatizációra váró Telekom Slovenije részvényei 28 százalékot hoztak 2014-ben. Az olajszektoron belül rendkívüli divergenciákat hozott az év. Az olaj a nyári magaslatokból az év végére közel felére esett, melynek következtében a kitermelő társaságok papírjait lemészárolták. Ugyanakkor a túlkínálat miatti áresésből átmenetileg biztosan profitáló olajfinomító és vegyipari társaságok örülhettek. A növekvő üzemanyag iránti kereslet és a csökkenő saját felhasználású energiaköltség következtében e társaságok kedvezőbb helyzetbe kerülhetnek, amennyiben a piaci verseny nem viszi el és juttatja a fogyasztók zsebébe a többletprofitot. A lengyel PKN 19 százalékot ralizott az év utolsó hónapjaiban és 23 százalék pluszban zárta az évet. Az integrált MOL sokáig rezisztens maradt az olaj esésére és csupán 4 százalék mínuszban zárta a negyedévet. Igaz, éves tekintetben 16 százalék veszteséget termelt a részvényeseinek. Az eredményének százalékát kitermelésből abszolváló OMV újabb vezérét vesztette el. A kitermelési üzletág igazgatója után a vezérigazgató is lemondott posztjáról, melyre valószínűsíthetően a nagy tulajdonosok stratégiát illető egyet nem értésének következtében került sor. A vállalat egy év alatt 33 százalékot veszített piaci értékéből ben is eredményesnek bizonyult a kisebb kapitalizációjú vállalatok piacán végzett célzott részvényszelekció. A hazai Állami Nyomda elsősorban a felfutó exportértékesítésnek köszönhetően jelentős eredménynövekedést könyvelhetett el, melyet a piac 60 százalékos árfolyam-emelkedéssel honorált. Örülhettek a Graphisoft Park részvényesei is. Az ingatlantársaság az utolsó negyedévben 86- ról 95 százalékra növelte a kihasználtsági rátáját és megteremtette további 14 ezer m2 iroda építésének lehetőségét. Az év során 64 százalékot száguldottak a társaság papírjai. Említést érdemel még a horvát dohány- és szállodaipari tevékenységet végző Adris 26 százalékos emelkedése. IX. Az ABAK ide nem értve a 2. (2) bekezdés szerinti ABAK-ot által az adott időszakra kifizetett javadalmazás teljes összege az ABAK alkalmazottainak kifizetett rögzített és változó javadalmazás szerinti bontásban, a kedvezményezettek száma és a kifizetett nyereségrészesedés, valamint a javadalmazás teljes összege az ABAK ügyvezetői és azon munkavállalói szerinti bontásban, akik az ABA kockázati profiljára tevékenységük révén lényeges hatást gyakorolnak Az ABAK a javadalmazási politikája alapján, az ABA teljesítményéhez köthető változó javadalmazás jogcímen kifizetést nem eszközölt. Az ABAK alkalmazottainak kifizetett rögzített javadalmazás összege ~ 250 millió Ft volt, ennek 30%-a került kifizetésre azon munkavállalók részére, akik az ABA kockázati profiljára tevékenységük révén lényeges hatást gyakorolnak. X. Az ABAK ide nem értve a 2. (2) bekezdés szerinti ABAK-ot által kezelt minden uniós ABA és minden, általa az EGT-államokban forgalmazott ABA tekintetében Az ABAK-ból javadalmazási kifizetés nem történt.

19 a) az ABA olyan eszközeinek aránya, amelyekre nem likvid jellegüknél fogva különleges szabályok vonatkoznak Nincs az Alapban olyan eszköz, amelynek likviditása miatt külön szabályozásra került volna sor. b) az ABA likviditáskezelésével kapcsolatos minden, az adott időszakban kötött új megállapodás Nincs az Alapban olyan eszköz, amelynek likviditása miatt külön szabályozásra került volna sor. c) az ABA aktuális kockázati profilja és az ABAK által e kockázatok kezelése érdekében alkalmazott kockázatkezelési rendszerek Az A sorozat szintetikus hozam/kockázati mutatója: 4. A B sorozat szintetikus hozam/kockázati mutatója: 3. Az Alapkezelő Kockázatkezelési Szabályzata alapján az alapkezelő által kezelt befektetési alapok kockázati mutatójaként a szintetikus hozam/kockázati mutató szolgál. A szintetikus hozam/kockázati mutató (Synthetic Risk Reward Indicator=SRRI) számításához az Alap elmúlt 5 évbeli heti hozamadatai szolgálnak alapul, így annak értéke minden évben változhat, mely így nem szükségszerűen megbízható mutatója az Alap jövőbeni kockázati profiljának. Ahol az Alapra nem állnak rendelkezésre az elmúlt teljes 5 évre hozamadatok, akkor az Alap által elfogadott kockázati limitek alapján számított évesített volatilitást használtuk. A skálán a legalacsonyabb (1-es) szint sem jelent kockázatmentes befektetést. XI. A tőkeáttételt alkalmazó uniós ABA-t kezelő, vagy a tőkeáttételt alkalmazó ABA-t az EGTállamokban forgalmazó ABAK által az ABA nevében alkalmazható tőkeáttétel mértékében bekövetkező változások, valamint a biztosíték vagy a tőkeáttételi megállapodás értelmében nyújtott garanciák újbóli felhasználási joga, és az adott ABA által alkalmazott tőkeáttétel teljes összege Alap neve Dátum Nettó összesített kockázati kitettség (tőkeáttétel) mértéke (%) PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP PLATINA PÍ SZÁRMAZTATOTT BEFEKTETÉSI ALAP A Fenti táblázat mutatja az ABA által alkalmazott tőkeáttétel mértékének változását a 2014 hó végi állapota alapján.

20 Az Alap Kezelési szabályzata alapján, az alap által felvehető maximális mértékű tőkeáttétel mérteke maximum 800%. Az ABAK nem kötött biztosíték és tőkeáttételi garancia megállapodást, a tőkeáttétel fedezetére az alapban lévő rövid lejáratú likvid állampapírok szolgálnak. Budapest, május 15. Hrehovszki Hedvig Folyamatszervezési és termék menedzsment Igazgatóként Concorde Alapkezelő zrt. Mérész András Folyamatszervező Concorde Alapkezelő zrt.

21 Platina Pí Származtatott Befektetési Alap címe: 1123 Budapest, Alkotás u. 50. Felügyeleti eng.: E-III/ /2006. ÉVES BESZÁMOLÓ MÉRLEG fordulónapja: december 31. sorszám A tétel megnevezése Előző év Előző év(ek) módosításai adatok E Ft-ban Tárgyév a b c d e A. Befektetett eszközök I. Értékpapírok Értékpapírok Értékpapírok értékkülönbözete a) kamatokból, osztalékokból 0 0 b) egyéb 0 0 B. Forgóeszközök I. Követelések Követelések Követelések értékvesztése (-) Külföldi pénztértékre szóló követelések értékelési különbözete Forint követelések értékelési különbözete 0 0 II. Értékpapírok Értékpapírok Értékpapírok értékelési különbözete a) kamatokból, osztalékokból b) egyéb III. Pénzeszközök Pénzeszközök Valuta, devizabetét értékelési különbözete C. Aktív időbeli elhatárolások a) aktív időbeli elhatárolás b) aktív időbeli elhatárolás értékvesztése (-) 0 0 D. Származtatott ügyletek értékelési különbözete ESZKÖZÖK ÖSSZESEN Kelt: Budapest, április Concorde Alapkezelő zrt.

22 Platina Pí Származtatott Befektetési Alap címe: 1123 Budapest, Alkotás u. 50. Felügyeleti eng.: E-III/ /2006. ÉVES BESZÁMOLÓ MÉRLEG fordulónapja: december 31. sorszám A tétel megnevezése Előző év Előző év(ek) módosításai adatok E Ft-ban Tárgyév a b c d e E. Saját tőke I. Induló tőke Kibocsátott befektetési jegyek névértéke Visszavásárolt befektetési jegyek névértéke (-) II. Tőkeváltozás (tőkenövekmény) Visszavásárolt befektetési jegyek bevonási értékkülönbözete Értékelési különbözet tartaléka Előző év(ek) eredménye Üzleti év eredménye F. Céltartalékok 0 0 G. Kötelezettségek I. Hosszú lejáratú kötelezettségek 0 II. Rövid lejáratú kötelezettségek III. Külföldi pénzértékre szóló kötelezettségek értékelési különbözete 0 H. Passzív időbeli elhatárolások FORRÁSOK ÖSSZESEN Kelt: Budapest, április Concorde Alapkezelő zrt.

23 Platina Pí Származtatott Befektetési Alap címe: 1123 Budapest, Alkotás u. 50. Felügyeleti eng.: E-III/ /2006. ÉVES BESZÁMOLÓ EREDMÉNYKIMUTATÁS Beszámolási időszak: év sorszám A tétel megnevezése Előző év Előző év(ek) módosításai adatok E Ft-ban Tárgyév a b c d e I. Pénzügyi műveletek bevételei Árfolyamnyereség értékpapír értékesítéséből Értékpapírok után kapott kamat, osztalék Bankoktól kapott kamat Értékpapír kölcsönzési díj Adott óvadék kamata 0 0 Devizakészletek átváltásának árfolyamnyeresége Külföldi pénzért. eszközök, követelés - kötetelezettség árfolyamnyeresége Lezárt és lejárt határidős ügyletek árfolyamnyeresége Opciós díjbevétel Forgalmazási jutalék bevétele 0 4 II. Pénzügyi műveletek ráfordításai Árfolyamveszteség értékpapír értékesítéséből Értékpapírok vételárában fizetett kamat, osztalék Banki kamat Értékpapír kölcsönzési díj Short hitel kamat 0 0 Devizakészletek átváltásának árfolyamvesztesége Külföldi pénzért. eszközök, követelés - kötetelezettség árfolyamvesztesége Lezárt és lejárt határidős ügyletek árfolyamvesztesége Fizetett opciós díj Értékpapírok után kapott osztalék kamata Pénzügyi műveletek eredménye III. Egyéb bevételek IV. Működési költségek V. Egyéb ráfordítások VI. Rendkívüli bevételek 0 0 VII. Rendkívüli ráfordítások 0 0 VIII. Fizetett, fizetendő hozamok 0 0 IX. TÁRGYÉVI EREDMÉNY Kelt: Budapest, április Concorde Alapkezelő zrt.

24 Platina Pí Származtatott Befektetési Alap címe: 1123 Budapest, Alkotás u. 50. Felügyeleti eng.: E-III/ /2006. ÉVES BESZÁMOLÓ CASH FLOW KIMUTATÁS Beszámolási időszak: év adatok E Ft-ban sorszám A tétel megnevezése Előző év Előző év(ek) módosításai Tárgyév a b c d e I. Szokásos tevékenységből származó pénzeszköz-változás Tárgyévi eredmény Céltartalék képzés és felhasználás különbözete Forgatási célú értékpapírok állományváltozása Rövid lejáratú kötelezettség változása Passzív időbeli elhatárolások változása Forgóeszközök (értékpapír és pénzeszköz nélkül) változása Aktív időbeli elhatárolások változása Fizetett adó (nyereség után) Fizetett osztalék, részesedés 0 0 II. Befektetési tevékenységből származó pénzeszköz-változás Befektetett eszközök beszerzése Befektetett eszközök eladása Kapott osztalék 0 0 III. Pénzügyi műveletekből származó pénzeszköz-változás Befektetési jegyek állománynövekedése (tőkebevonás) Tőkenövekmény értékelési különbözetből Hitelfelvétel Véglegesen kapott pénzeszköz Befektetési jegyek állománycsökkenése (tőkeleszállítás) Tőkecsökkenés értékelési különbözetből Hiteltörlesztés, -visszafizetés Véglegesen átadott pénzeszköz 0 0 IV. Pénzeszközök változása összesen Kelt: Budapest, április Concorde Alapkezelő zrt.

25 Kiegészítő Melléklet a évi Éves Beszámolóhoz I. Általános rész 1.1 A Befektetési Alap Az Alap elnevezése: Platina Pí Származtatott Befektetési Alap Felügyeleti engedély száma: PSZÁF E-III/ /2006. Lajstromozási száma: Az Alap székhelye: 1123 Budapest, Alkotás u. 50. Az Alap alakulása: augusztus 15. Alapkezelő: Concorde Alapkezelő zrt.(1123 Budapest, Alkotás u. 50.) Letétkezelő: UniCredit Bank Hungary Zrt. (1054 Budapest, Szabadság tér 5-6.) 1.2. Az Alap számviteli politikájának főbb elvei a hatályos 2000 évi C. törvény a számvitelről (továbbiakban: számviteli tv) és a Befektetési alapok beszámoló készítési és könyvvezetési kötelezettségének sajátosságairól szóló 215/2000 (XII.11.) sz. Kormányrendelet (továbbiakban: Rendelet) szerint: A mérlegkészítés időpontjának az Alap az üzleti évet követő év február 28. napját határozza meg. Az Alap beszámolója a Rendelet 1. számú melléklet I. pontja szerinti részletezettségű mérlegből, a Rendelet 2. számú melléklet I. pontja szerinti részletezettségű eredmény kimutatásból és Kiegészítő Mellékletből áll, melynek része a Portfoliójelentés. Az Alap Üzleti jelentése a évi XVI., a kollektív befektetési formákról és kezelőikről, valamint egyes pénzügyi tárgyú törvények módosításáról szóló törvény 6. mellékletében előírt Éves jelentésében található. A beszámoló előző és tárgyévi adatai összehasonlíthatóak. Az Alap kettős könyvvitelt vezet a Rendelet speciális elszámolási előírásainak alkalmazásával. Az értékpapírok minősítését az Alap a befektetés időtartama és a megszerzett részesedés aránya alapján együttesen végzi. Az értékpapírokat bekerülési értéken értékeli az Alap, míg az év végén meglévő állományt a Rendelet előírásai szerint - az ismert piaci értéken mutatja ki. Az egyes értékpapírok állományának részenkénti értékesítése esetében az árfolyam különbözetet FIFO elv szerint számolja el az Alap. Az értékvesztések összege évente a fordulónapon fennálló követelésállomány egyedi minősítése alapján kerül meghatározásra. 1

26 A kötelezettségek leltárral alátámasztott, partnerrel egyeztetett összegben a könyv szerinti értéken kerülnek beállításra. A főkönyvi könyvvezetés tételes elszámolásokat tartalmaz, amelynek egyes eszközökre és forrásokra jellemző sajátos csoportosítását az analitikus nyilvántartások tartalmazzák. Folyamatosan vezetett analitikus nyilvántartások: szállítók folyószámlái, értékpapírforgalmazó és egyéb partnerek követelései és kötelezettségei, értékpapírok állománya, befektetési jegyek állományváltozása. Az Alap jelentős összegű hibának az adott üzleti év mérlegfőösszegének 2 %-át meghaladó hibát tekinti, illetve ha ez kevesebb 1 millió Ft-nál, akkor az 1 millió Ft-ot. II. Speciális rész Az alapnál származékos ügyletek vannak, a nettó eszközértéken belüli arányuk 1,09 %. Az Alapnál kölcsönbe vett értékpapírok, származékos ügyletek, adott fedezetek, biztosítékok, óvadékok, garancia- és kezességvállalások az év végén vannak. A kölcsönbevett értékpapírok és fedezetül szolgáló óvadékok: Kölcsönbe adott Értékpapír neve Darabszáma Szerződés szerinti értéke (Ft) D Óvadékként kapott Értékpapír neve Darabszáma MÁK 2020/O MÁK 2020/R Kölcsönbe adott Értékpapír neve Darabszáma Szerződés szerinti értéke (Ft) D Óvadékként kapott Értékpapír neve Darabszáma MÁK 2020/R