G I R O Z R T. B I S Z R T.

Átírás

1 G I R O Z R T. B I S Z R T. 2 5 É V E S J E L E N T É S A N N U A L R E P O R T

2 g i r o Z r t. É V E S J E L E N T É s / A N N U A L r e p o r t 2 5

3 TARTALOMJEGYZÉK TABLE OF CONTENTS TULAJDONOSI szerkezet (2005. december 31.) shareholders (31 december, 2005) TARTALOMJEGYZÉK TABLE OF CONTENTS Tartalomjegyzék Tulajdonosi szerkezet, irányító testületek Bevezetôk Üzleti beszámoló Szolgáltatásaink helyzete és fejlesztéseink Klíringszolgáltatás évi elszámolásforgalmi fejlesztések Egyéb szolgáltatásfejlesztési irányok GIRinfO szolgáltatás GIRinfO fejlesztési tervek Oktatás, arculat, ügyfélkapcsolat Informatikai beszámoló Pénzügyi Jelentés Gazdasági helyzet értékelése Könyvvizsgálói jelentés Pénzügyi kimutatások Bevezetô Üzleti beszámoló Pénzügyi Jelentés Gazdasági helyzet értékelése Table of Contents Shareholders, Management Bodies Introductions Business Report Position of Our Services, Recent Developments Clearing Services Clearing-System Development Projects of Other Service-Development Tracks GIRinfO Service GIRinfO s Development Plans Training, Corporate Image, Customer Relations IT Report Financial Report Assessment of the Company s Business Position Audit Report Financial Statements Introduction Business Report Financial Report Assessment of the Company s Business Position Tulajdonos neve/name of Shareholders db/unit % Általános Értékforgalmi Bank Rt. 16 0,641 BNP Paribas Hungária Bank Rt. 2,801 Budapest Bank Rt ,334 CIB Bank Zrt. 40 1,603 Citibank Zrt. 24 0,962 Commerzbank (Budapest) Rt. 2,801 CALYON Bank Magyarország Rt. 2,801 Deutsche Bank Rt. 2,801 Erste Bank Hungary Rt ,334 Hanwha Bank Magyarország Rt. 2,801 HVB Bank Hungary Rt. 40 1,603 IC BANK Rt. 2,801 ING Bank Rt. 2,801 Inter-Európa Bank Rt. 2,801 KDB Bank (Magyarország) Rt. 2,801 KELER Rt. 2,801 K&H Bank Rt ,994 Magyar Fejlesztési Bank Rt. 2,801 MKB Bank Rt ,196 Magyar Nemzeti Bank 182 7,292 Magyar Takarékszövetkezeti Bank Rt. 2,801 Magyarországi Volksbank Rt. 2,801 Merkantil Bank Rt. 2,801 Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Rt ,424 Porsche Bank Hungária Rt. 2,801 Raiffeisen Bank Rt. 2,801 WestLB Hungaria Bank Rt. 2,801 Összesen/Total ,0 irányító testületek (2005. december 31.) MANAGEMENT BODIES (31 december, 2005) AZ IGAZGATÓSÁG TAGJAI/MEMBERS OF THE BOARD OF DIRECTORS Barátossy, Györgyné Bolla, Csilla elnökhelyettes/deputy chairman Legeza, Péter elnök/chairman Beke, Lajos Braun, Péter Megyesiné Bese, Gabriella Boldis, Zoltán Kiss, Gábor Mohos, Zoltán A FELÜGYELÔBIZOTTSÁG TAGJAI/MEMBERS OF THE SUPERVISORY BOARD Kovács, Judit Sebôk, Sándor elnök/chairman Pap, Gyula elnökhelyettes/deputy chairman Kovács, Mária Tolnai, Lászlóné TULAJDONOSI SZERKEZET, IRÁNYÍTÓ TESTÜLETek shareholders, MANAGEMENT BODIES Könyvvizsgálói jelentés Audit Report Pénzügyi kimutatások Financial Statements

4 Bevezetô Introduction Bevezetô Introduction Tisztelt Hölgyeim és Uraim! Dear LADIES AND GENTLEMEN, Tisztelt Hölgyeim és Uraim! Dear LADIES AND GENTLEMEN, Bevezetô Introduction Elmúlt évi beszámolómban gondolataimat a szabályozási rendszerünk teljes körû megvalósítása és mûködési biztonságunk további javítása köré fûztem. A 2005-ös év igazolta korábbi elképzeléseinket, mely a megteremtett szilárd alapokra épülô szolgáltatások kiterjesztését jelenti ben tevékenységünk minden területen rekordokat döntött. Az elszámolásforgalom területén a legnagyobb, egy nap alatt feldolgozott tranzakciószám meghaladta a hárommillió darabot. Volt olyan nap, amikor a feldolgozott tranzakciók összértéke több mint 769 milliárd forint volt. Az egész éves munkát jól mutatja az, hogy 2005-ben összesen 222 millió tranzakciót, 55,6 billió forint értékben számoltunk el hibátlanul. A növekedés az elôzô évhez viszonyítva darabszámban 7,15%-os, értékben 8,36%-os volt. Az Európai Unió felé haladva Magyarországon is megvalósult a határokon átnyúló, kis összegû euróátutalási rendszerhez, az EBASTEP2-höz való csatlakozás, melyet a GIRO Zrt. az MNB-vel közösen végzett el. A március 7-i indulás óta eltelt idôszakban több ezer tranzakciót számolt el a rendszer fennakadás nélkül. A hitelintézetek folyamatosan csatlakoznak a szolgáltatáshoz, így mára már 41 ügyfelünk fogad, illetve küld rendszeresen euróutalásokat. A GIRinfO Adatszolgáltatásnál sikeresen végrehajtottunk egy korszerûbb platformra történô áttérést. A kiszolgált ügyfelek száma tovább nôtt, az év során megközelítette a 70-et. A hitelezési folyamatokba való beágyazódását jól mutatja az, hogy pl. november hónapban már 600 aktív ügylethez használták fel partnereink ezt a szolgáltatást. A korábbi okmány-, gépjármû- és ingójelzálog-nyilvántartás az év folyamán kiegészült a céginformációs nyilvántartásokkal is. Leányvállalatunknál, a BISZ Rt.-nél is a rekordok éve volt A lekérdezések száma a vállalkozói rendszernél 60%-kal, a lakossági rendszernél 40%-kal növekedve megközelítette a havi 4000 darabot. A tárolt adatok köre is dinamikusan nôtt, így immár vállalkozási bejegyzési és 4600 lakossági mulasztási adatot tart nyilván a rendszer. A cégcsoport szinten elért dinamikus volumennövekedés, a sikeres létszám- és költséggazdálkodás lehetôvé tette szolgáltatásaink árainak csökkentését is. Összefoglalva elmondhatjuk, hogy a 2005-ös év kiválóan sikerült a GIRO Zrt. számára, hiszen minden szolgáltatás vonatkozásában úgy döntöttünk meg rekordokat, hogy az a mûködés biztonságát, a kiszolgálás színvonalát nem veszélyeztette. Felméréseink szerint az ügyfél-elégedettség tovább növekedett, és a gazdálkodás területén is terv feletti eredményeket értünk el. Ezen eredmények eléréséért ezúttal is szeretném kifejezni köszönetemet kollégáimnak, a Társaság tisztségviselôinek és Ügyfeleinknek! Bízva abban, hogy 2006-ban is sikerül megvalósítani az Önök magas színvonalú kiszolgálását, kérem Önöket, olvassák el rövid jelentésünket! In my statement to you last year I set out my thoughts regarding the comprehensive implementation of the Company s regulatory system and the further enhancement of operational safety. These earlier theoretical assumptions of ours have been borne out by events in 2005, which saw a major extension of services built on the solid foundations that had been previously laid was a record year with respect to all areas of the Company s operations. With regard to payment clearing, the largest number of transactions processed in any one day was in excess of three million. There was one business day on which the total value of processed transactions amounted to over HUF 769 billion. As clear testimony to the quality of the Company s work, over the course of 2005 a total of 222 million transactions, in a combined value of HUF 55.6 trillion, were cleared and without any errors. The growth over the previous year was 7.15% in terms of the number of transactions and 8.36% in terms of total value. As we proceed towards full convergence with the European Union, so now in Hungary too the connection to the cross-border, small-value Euro transfer system, EBASTEP2, has been established, implemented jointly by GIRO Zrt. and the National Bank of Hungary. In the period since the launch of 7 March 2005, several thousand transactions have been processed by the system without any faults or downtime. The credit institutions are continuously connected to the service, and thus today no fewer than 41 of or our clients regularly use it to accept and send euro transfers. With respect to the GIRinfO Data Provision Service, we successfully implemented the switchover to a more modern platform. The number of clients served grew further, approaching 70 during the course of the year. The degree to which it has become an integral part of credit institutions lending systems is clearly evidenced by the fact that in the month of November, for example, our partners used this service for some 60,000 active transactions. The previous document, vehicle and chattel-mortgage records system was supplemented during the year by company information records. Our subsidiary BISZ Rt. also had a record year in The number of downloads grew by 60% in the case of the corporate system and 40% in the retail system, bringing the total number of monthly downloads to nearly 400,000. The range of stored data also grew considerably, and thus the system now has records comprising over 1,000,000 items of company registration data and 460,000 items of data related to consumer defaults. At the same time, the dynamic volume of growth and the successful headcount and cost rationalisation achieved at company-group level allowed us to reduce the prices we charge for our services. In summary, 2005 was an extremely successful year for GIRO Zrt., as we set records with regard to all our services without compromising operational safety and service standards. Our surveys indicate that customer satisfaction has improved further. For their respective roles in the achievement of these results I would like to thank our employees, the senior office-holders of the Company and, of course, our clients. I am fully confident that our Company will continue to provide you with a high quality of service in 2006, and I would appreciate it if you would now take a few minutes of your valuable time to read our brief report! A GIRO Zrt. mint Magyarország egyetlen hitelintézeti elszámolóháza, megalakulása óta együtt fejlôdött a magyar pénzforgalommal. Méltán és büszkén mondhatjuk, hogy szolgáltatásai megfelelnek a belföldi pénzforgalom résztvevôi elvárásainak, és nemzetközi összehasonlításban is Európa legjobbjai közé tartozik. A több mint egy évtizede hibátlanul végzett belföldi forint alapú elszámolásforgalom mellett Magyarországnak a 2005-ös EBASTEP2 rendszerhez való csatlakozásával a Társaság tevékenysége már a nemzeti határokon átnyúló, euróban bonyolított fizetésekre is kiterjed. A Társasággal szemben tulajdonosai és ügyfelei a pénzforgalom résztvevôi számos szakmai, informatikai és biztonsági elvárást fogalmaznak meg, így alapkövetelmény egy korszerû és biztonságos elszámolásforgalmi rendszer mûködtetése. A cég növekedése érdekében jogos igény az innovációs lehetôségek feltárása és a külvilág változásaira gyorsan reagáló üzletvitel. Elengedhetetlen a folyamatosan bôvülô szolgáltatási kör versenyképes áron történô nyújtása, amely a hatékonyság állandó javítását teszi szükségessé. Végül, de nem utolsósorban a Társaság eredményes gazdálkodása alapvetô tulajdonosi elvárás. Mindezen követelményeknek egyszerre megfelelni folyamatos kihívást jelent. A Felügyelôbizottság elsôsorban azon ôrködik, hogy ezen szempontok, elvárások harmóniája állandó legyen, és ezzel is a Társaság kiszámítható mûködését biztosítsa. A gyakorló bankszakemberekbôl álló Felügyelôbizottság a belsô ellenôr segítségével folyamatosan ellenôrzi és segíti a Társaság mûködésének legfontosabb aspektusait. A Felügyelôbizottság ülésein állandó napirendi pont a belsô ellenôri jelentések megvitatása, az esetlegesen szükséges intézkedések jóváhagyása, majd azok nyomon követése. Ez a munka garanciát jelent arra, hogy a GIRO Zrt. belsô fejlesztései, szolgáltatási körének bôvülései maximálisan kielégítsék a bankközösség elvárásait. A Felügyelôbizottság tehát továbbra is teljes mértékben eltökélt és elkötelezett abban, hogy a maga részérôl is hozzájáruljon a Társaság sikeres és eredményes mûködéséhez, további fejlôdéséhez. As Hungary s only credit institution clearing house, GIRO Zrt. has, since its inception, grown and developed together with the Hungarian payment system in general. It is, I believe, with justification and no small degree of pride that I say its services have so far met the expectations of the participants in the domestic payment system and by international standards too, it belongs firmly among the ranks of the best in Europe. In addition to its domestic forint-based clearing activities, which it has performed flawlessly for more than a decade, in the wake of Hungary s link-up to the EBASTEP2 system in 2005, the Company s operations are today expanding across international borders to include payments in euro. The shareholders and the clients of the Company the payment-system participants have expressed a number of expectations with regard to the Company in professional, IT and security-related matters, and our ability to continue operating a modern and secure payments-clearing system is, of course, of key importance if we are to satisfy these requirements. To ensure the firm s continued growth, there is a need to identify innovation opportunities and to have business processes in place that allow the Company to react rapidly to changes in its operating landscape. It is essential that we offer a constantly expanding range of services at competitive prices, which in turn makes the continuous improvement of efficiency levels vital. Last but certainly not least, a basic expectation of the owners is that the Company should operate profitably. Meeting all these requirements at once represents a continuous challenge. The Supervisory Board concerns itself first and foremost with ensuring that these objectives and expectations are fulfilled in a consistent and concerted manner, so that the Company is able to ensure the continuity and reliability of its operations. With the help of the internal auditor, the Supervisory Board, which itself is made up of practising bank professionals, constantly monitors and assists in the most important aspects of the Company s operation. A permanent item on the agenda of the Supervisory Board s meetings is the discussion of the internal auditor s reports, the approval of any measures that may be required in the light of these, and the monitoring of the implementation of such measures. This work provides assurance that GIRO Zrt. s internal developments and the expansion of its service range satisfy the expectations of the banking community to the greatest extent possible. The Supervisory Board continues to be determined and fully committed to ensuring it contributes effectively to the Company s successful and profitable operation and to its further development. Introduction Bevezetô Legeza Péter elnök-vezérigazgató Chairman and Chief Executive Officer Sebôk Sándor felügyelôbizottsági elnök Supervisory Board Chairman

5 KLÍRINgTAGOK NÉVSORA (2005. DECEMBER 31.) LIST OF CLEARING MEMBERS (31 DECEMBER, 2005) Általános Közlekedési Hitelszövetkezet K&H Bank Rt. Alsónémedi és Vidéke Takarékszövetkezet Magyar Államkincstár Általános Értékforgalmi Bank Rt. Magyar Cetelem Bank Rt. Bank of China (Hungária) Rt. Magyar Fejlesztési Bank Rt. BNP PARIBAS HUNGÁRIA BANK RT. MKB Bank Rt. Budapest Bank Rt. Magyar Nemzeti Bank CIB Bank Zrt. Magyar Takarékszövetkezeti Bank Rt. Citibank Zrt. Magyarországi Volksbank Rt. Commerzbank Rt. Mecsek és Vidéke Takarékszövetkezet CREDIGEN Bank Rt. Merkantil Bank Rt. Calyon Bank Magyarország Rt. Nagykáta és Vidéke Takarékszövetkezet Deutsche Bank Rt. Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Rt. Dresdner Bank AG Magyarországi Fióktelepe OTP Jelzálogbank Rt. ELLA Elsô Lakáshitel Kereskedelmi Bank Rt. Erste Bank Hungary Rt. Eximbank Zrt. FHB Földhitel- és Jelzálogbank Rt. OTP Lakás-Takarékpénztár Rt. Örkényi Takarékszövetkezet Pilisvörösvár és Vidéke Takarékszövetkezet Porsche Bank Hungaria Rt. ü z l e t i b e s z á m o l ó b u s i n e s s r e p o r t Fortis Bank SA/NV Magyarországi Fióktelepe Raiffeisen Bank Rt. Fundamenta-Lakáskassza Lakás-Takarékpénztár Rt. Siklós és Vidéke Takarékszövetkezet Füzesabony és Vidéke Takarékszövetkezet Soltvadkert és Vidéke Takarékszövetkezet Hajdúdorog és Vidéke Takarékszövetkezet Sopron Bank Rt. Hanwha Bank Magyarország Rt. Szarvas és Vidéke Körzeti Takarékszövetkezet HBW Express Takarékszövetkezet Széchenyi István Hitelszövetkezet HVB Bank Hungary Rt. Szegvár és Vidéke Takarékszövetkezet IC Bank Rt. Tiszaföldvár és Vidéke Takarékszövetkezet ING Bank Rt. Tiszántúli Elsô Hitelszövetkezet Inter-Európa Bank Rt. Turai Takarékszövetkezet KDB Bank (Magyarország) Rt. WestLB Hungaria Bank Rt. KELER Rt.

6 Business report üzleti beszámoló Szolgáltatásaink helyzete és fejlesztéseink Klíringszolgáltatás A Társaság klíringforgalma 2005-ben is dinamikusan nôtt. A feldolgozott klíring és non-klíring tranzakciószám 15 millió darabos növekedéssel meghaladta a 220 milliót, mely 7,15%-os emelkedést jelent a tavalyi évhez képest. A feldolgozott klíring tranzakciók értéke 8,36%-os növekedéssel 55,6 billió forint volt. Ezen fejlôdési ütemek az elmúlt évek során állandósultak, így támasztva alá az általános gazdasági növekedés mellett azt, hogy a magyar fizetési kultúra fokozatosan korszerûsödik, és tér át a készpénzrôl a banki átutalásra. Folyamatosan vizsgáljuk az egyedi és csoportos tranzakciók változási trendjeit. A korábbi években a csoportos tranzakciók számának dinamikusabb növekedése egyértelmûen azt mutatta, hogy a magyar lakosság körében növekedett a bankszámlahasználat, és folyamatos volt az áttérés a postai csekkekrôl a korszerûbb banki beszedésekre. A GIRO Zrt.-n belül a csoportos tranzakciók múltbeli markáns bôvülési üteme ebben az évben azonban megtorpant. A megtorpanás mögött a klíringtagonkénti elemzéseink alapján az húzódik meg, hogy egyes jelentôs lakossági ügyfélkörrel rendelkezô klíringtagok a közüzemi szolgáltatókat sikeresen akvirálták, és immár bankon belül végzik el a beszedéseket. A magyar elszámolásforgalom lakossági és vállalati ügyfélkörben elért kiváló megítélését az összes klíringtag összehangolt, hibátlan munkája teremti meg. Éppen ezért van jelentôsége annak, hogy klíringtagjainknál alkalmanként elôforduló késéseket, sorban állásokat idôben korrigálni tudjuk. A év során sorban állás 13 klíringtagnál összesen 18 alkalommal fordult elô, míg késôi küldési szakasz 3 klíringtagnál összesen 5 alkalommal volt. Ez utóbbi az elôzô évekhez képest jelentôs csökkenést mutat ennek valószínûsíthetô oka az ezért bevezetett extra díjban, illetve az ezzel kiváltott figyelmesebb munkában keresendô. A klíringtagok köre elsôsorban az új bankok megjelenése és a belsô átalakulások eredményeként változott 2005-ben is, így új klíringtagjaink a következôk: Hajdúdorog és Vidéke Takarékszövetkezet, Dresdner Bank AG Magyarországi Fióktelepe (a Dresdner Bank Hungaria helyett) és a Fortis Bank SA/NV Magyarországi Fióktelepe; ezáltal a klíringtagok létszáma az év végén 57 volt. Ezúton is köszöntjük új klíringtagjainkat! Position of our services, recent developments Clearing services The volume of payments cleared by the Company grew dynamically once again in The number of clearing and non-clearing transactions processed grew by 15 million, exceeding 220 million in total, which represents a growth of 7.15% over the previous year. The value of processed clearing transactions grew 8.36%, to reach HUF 55.6 trillion. These rates of growth have become the norm over the past few years evidence not only of the general growth of the economy, but also of the fact that the payment culture in Hungary is gradually becoming more modern, and shifting from cash to bank transfer as the principal method of payment. We continuously monitor changes in trends related to individual and bulk transactions. The more dynamic growth in the number of bulk transactions in the previous years clearly showed that the use of bank accounts was becoming more common among Hungarian consumers, and that there was a steady shift away from postal cheques in favour of the more modern direct debit form of payment. The considerable pace of growth in bulk transactions within GIRO Zrt. that was so evident in the past however, slowed in the year under review. Behind this slowdown according to analyses of ours conducted in respect of each clearing member lies the fact that certain clearing members with a large retail customer base successfully acquired utility service providers and now conduct collections within the bank itself. The excellent regard with which Hungary s clearing system is held among both retail and corporate customers is a result of the concerted and flawless work of all the clearing members. For precisely this reason it is important that we are able to correct in good time any occasional delays or incidents of queuing that occur at our clearing members. In 2005 queuing occurred at 13 clearing members on a total of 18 occasions, while there were 5 incidents of delay at the sending stage, involving 3 clearing members. This latter represents a significant fall compared to previous years with the likely reason being the additional fee that was introduced for this, and the more conscientious work that was performed as a result. A klíringtagok változásánál új jelenség az, hogy egyes nemzetközi bankok megszüntetik a magyar leányvállalatuk jogi önállóságát, és azt fiókként mûködtetik tovább (ilyen esetekben a klíringtag jogi értelemben is változik). Ez a folyamat a jövôben több hazai hitelintézetet is elérhet, mely számunkra nyilvánvalóan adminisztrációs munkát jelent, és elôre jelzi az euró magyarországi bevezetése után várható versenyhelyzetet. Az elszámolásforgalom egyik meghatározó képviselôje a Magyar Államkincstár a közel 800 közvetlen résztvevô/benyújtó intézményhálózatával együtt. Az intézményhálózat maradéktalan kiszolgálása szükségessé tette az ôket kiszolgáló szoftver korszerûsítését. A évi szakmai elôkészítés és szerzôdéskötés után 2006 második felében várható a korszerûbb rendszer bevezetése, mely több kincstárspecifikus megoldási lehetôséget is tartalmazni fog. A határon átnyúló kis összegû euróátutalási rendszert, az EBASTEP2-n keresztül biztosítja az MNB a GIRO Zrt. által kifejlesztett és mûködtetett platformon. A platform kialakításához a holland elszámolóház alapszoftverét vásárolta meg, és fejlesztette tovább a Társaság. A HUNSTEP2 szolgáltatás bevezetése jelentôs mérföldkô a magyar elszámolásforgalom életében, hiszen ez az európai pénzforgalomhoz történô csatlakozás elsô konkrét lépése volt. A HUNSTEP2 szolgáltatás ügyfélköre a március 7-ei bevezetés óta folyamatosan emelkedve az év végére elérte a 41-et. Az ügyfelek mindegyike fogadja, és egy része rendszeresen indítja is az eurós utalásokat. A havonta indított tranzakciók átlaga 843 darab volt, mely átlagosan 2,25 millió eurós forgalmat jelentett. Az új rendszer a tavalyi év folyamán hibátlanul teljesítette az elszámolást évi elszámolásforgalmi fejlesztések InterGIRO Az elmúlt pár évben jelentôsen felgyorsultak az egységes európai fizetési rendszer megteremtésével kapcsolatos elôkészületek, melyek egyik legfontosabb eredményeként a SEPA (Single Euro Payment Area) bevezetése várhatóan 2010-re lezárul. A megismert tervek birtokában már körvonalazható az európai elszámolás jövôje. A jelenleg mûködtetett elszámolómû (BKR) az egy évtizeddel ezelôtt ismert üzleti igények alapján, az akkori technikai adottságok között került kifejlesztésre. Az akkor alkalmazott informatikai megoldások a biztonságos mûködést garantálják, az elszámolómû jelentôsebb fejlesztését, módosítását azonban már nem lehet végrehajtani. Ezért a jelenlegi rendszer az újabb piaci igények és az egységes európai elszámolási követelmények támasztotta elvárásoknak már nem felel meg, így a teljes szoftver és hardver lecserélését elô kell készíteni. Once again, in 2005 the circle of clearing members changed as a result of the appearance of new banks and the completion of several internal transformations, with our new clearing members being as follows: Hajdúdorog & Environs Savings Co-operative, Dresdner Bank AG Hungary Branch (in place of the former Dresdner Bank Hungaria) and Fortis Bank SA/NV Hungary Branch. As a result of this, the number of clearing members at year-end was 57. We would like to take this opportunity to wish our new clearing members a warm welcome! A new phenomenon evident in the change in clearing members is that some international banks have chosen to put an end to the independence, in legal terms, of their subsidiaries, and will be operating them in the future as a branch (and in such cases the clearing member will change in a legal sense as well). This process may affect several credit institutions, and foreshadows the competitive situation that may arise after the introduction of the euro in Hungary. One of the defining representatives of the clearing system is the Hungarian State Treasury, together with the nearly 800 direct participant/initiator institutions that make up its network. Providing an impeccable service to this institutional network required the updating last year of the software on which this service is based. Following the technical preparations and the conclusion of the relevant contracts in 2005, the introduction of the new state-of-the-art system, which includes several Treasury-specific functions, is scheduled for the second half of The cross-border, small-value euro transfer system is provided by EBASTEP2 on a platform developed and operated by the National Bank of Hungary (MNB) and GIRO Zrt. In order to set up the platform, the Company purchased and upgraded the basic software of the Dutch clearing house. The introduction of HUNSTEP2 was a significant milestone in the history of Hungary s clearing system, since this was the first concrete step towards joining the European payments network. The number of customers using the HUNSTEP2 service rose steadily from its introduction on 7 March 2005, and reached 41 by the end of the year. All of these customers accept euro transfers, and some of them regularly initiate them as well. The average number of transactions initiated each month was 843, representing a monthly average turnover of 2.25 million. The new system executed settlements without a single error last year. Clearing-system development projects of 2005 InterGIRO Over recent years, preparations related to the creation of the Single Euro Payments Area (SEPA) have accelerated, and one of the most important results of this is that the introduction of SEPA is now expected to be completed by The future of the European payments settlement system can already be sketched out based on the known plans. The currently operated interbank clearing system (BKR) was developed ten years ago in accordance with business requirements and technologies that existed at the time. Although the IT solutions applied then still ensure secure operation, any major upgrade or modification of the interbank clearing software cannot now be implemented. Therefore, the present system is no longer capable of meeting expectations arising from the latest needs of the market and from the requirements of a single European payments system, and so preparations must be launched for the replacement of the entire existing software and hardware. üzleti beszámoló Business report

7 Business report üzleti beszámoló A GIRO Zrt. a nemzetközi megoldások megismerésével, az európai elszámolási folyamatok tanulmányozásával, a lehetséges szoftverbeszállítói és elszámolóházi termékkör elemzésével felkészült arra, hogy az új elszámolómû cseréjét 2006 és 2008 között elvégezze. A cél olyan új elszámolómû kialakítása, mely rugalmasan és folyamatosan képes alkalmazkodni az Európai Unió szabályaihoz és elvárásaihoz, a klíringtagok és azok hazai vagy külföldi leányvállalatainak igényeihez, a Kincstár intézményei és a takarékszövetkezeti csoportok elvárásaihoz, továbbá megteremti a lehetôséget a nagyvállalatok közvetlen csatlakozásához, valamint költséghatékonyan, megfelelô biztonsággal mûködtethetô. BKR Statisztikai Adatszolgáltatás azok szabályait és infrastruktúráját. A tagállamok feladata az EPC által meghatározott szabályok alkalmazása a hazai rendszerekben. Az EPC által 2002-ben elfogadott ún. Fehér Könyv (The White Paper) célja az, hogy minden SEPA-ban élô személy, vállalat és más gazdasági szereplô számára határon belül és határon kívül azonos feltételekkel legyen elérhetô az elektronikus credit transfer (ECT) és az elektronikus direct debit (EDD) szolgáltatás euróban, valamint egységes útmutatókat határoz meg a kártya- és készpénzforgalomra is. A SEPA a 25 EU-tagállamon kívül Izlandot, Norvégiát, Liechtensteint és Svájcot is magában foglalja, és irányelvei természetesen az eurózónán belül kötelezôen kerülnek bevezetésre. A SEPA-n belül, de az eurózónán kívüli tagországok részt vehetnek az euró alapú fizetésekben, és átvehetik a SEPA-szabványokat és annak gyakorlatát. A évben a klíringtagok egy kérdôíves felmérésre adott visszajel- In 2005, based on responses given to a questionnaire survey, we A 2004 decemberében elfogadott ún. Roadmap alapján az egységes ECT zései alapján alakítottuk ki a BKR Statisztikai Adatszolgáltatást. developed the BKR Statistical Data Provision Service. Besides setting out és EDD bevezetésének fô mérföldkövei a következôk: Az adatszolgáltatás a havi részletes forgalmán kívül megmutatja detailed monthly turnover data, the data service shows the particular Az egységes páneurópai elektronikus euró credit transfer (Credeuro T+2 a klíringtag részesedési arányát is a BKR teljes forgalmában. A szolgáltatás clearing member s share within the BKR s total turnover. The purpose of napos euróelszámolás) és direct debit kötelezô bevezetésének idôpontjai bevezetésének célja az volt, hogy segítséget nyújtsunk a klíringtagoknak introducing the service was to provide assistance to the clearing members az euróövezetbe tartozó tagállamok esetén a következôk (a többi tagállam Pursuant to the so-called Roadmap approved in December 2004, the a saját belsô kimutatásaik ellenôrzéséhez és a banki szektorban betöltött in checking their own internal statements, and in analysing their position esetén a csatlakozás opcionális): major milestones in the introduction of the uniform ECT and EDD service pozíciójuk elemzéséhez. within the banking sector : Rulebook, Mûködési szabályok elfogadása. are as follows: jan.: Bevezetés: az euró credit transfer és direct debit szolgáltatások The approximate dates set in respect of the mandatory introduction of A Kincstár és intézményeinek kiszolgálása Serving the Treasury and its institutions azonos feltételekkel érhetôek el minden euróövezetbe tartozó pan-european electronic euro credit transfer (Credeuro T+2 euro settlement) tagállam állampolgára számára. and of direct debit services in the case of member states belonging to the A Magyar Államkincstár és intézményeinek kiszolgálása során fogalmazódott meg az az igény, hogy a rendszerek korszerûsítése során olyan megoldásokat készítsünk elô, melyek nemcsak a mai tranzakciótípusokat kezelik, hanem automatizmusaikkal mélyebben beintegrálódnak a Kincstár rendszereibe, és további szükséges tranzakciótípusokat is képesek lesznek kiszolgálni. A korszerûsítéshez szükséges központi és intézményi igények felmérése és a fejlesztéssel kapcsolatos szerzôdéskötések 2005-ben megtörténtek. A konkrét informatikai fejlesztés a év során valósul meg a Cardinál Kft. bevonásával, a banki szektorban ismert Electra rendszer átalakításával. Elszámolásforgalmi irányelvek és tervek Nemzetközi tevékenységünk keretében egyik legfontosabb feladatunknak tekintjük azt, hogy aktívan részt vegyünk Magyarországnak az egységes európai fizetési rendszerhez való csatlakozásában. Ez egyrészt az új elszámolási rendszerünk (InterGIRO) bevezetését jelenti, hiszen a szükséges fejlesztések központi megvalósításával a GIRO Zrt. jelentôsen csökkentheti a bankok feladatait az üzleti és IT folyamatok területén. Ezen túlmenôen, igen nagy szerepet vállalunk az új és a módosuló fizetési módok bevezetésének szakmai elôkészítésében, a hazai igények felmérésében és a mûködési szabályok kialakításában. Az elkövetkezô évek egyik legnagyobb kihívása a SEPA-hoz (Single Euro Payment Area/Egységes Európai Fizetési Övezet) való csatlakozás. Az euró bevezetése megteremtette az egységes fizetôeszközt, azonban az euróövezetbe tartozó tagállamok pénzforgalmi szabályai közötti különbségek továbbra is fennmaradtak. A SEPA irányelvei ezeket a különbségeket hivatottak felszámolni egységes euró alapú pénzforgalmi folyamatok bevezetésével. A SEPA bevezetését az Európai Fizetési Tanács (European Payment Council, EPC) koordinálja, és ez utóbbi alakítja ki az egységes fizetési módokat: By familiarising itself with the solutions applied internationally, studying the trends in European payments clearing, and assessing potential software suppliers and clearing-house products, GIRO Zrt. is now fully primed to carry out the replacement of the old clearing system between 2006 and The aim is to create a new clearing system that is capable of adapting continuously and flexibly to the regulations and norms of the European Union, the requirements of the clearing members and their domestic or foreign subsidiaries, and the expectations of the State Treasury institutions and of the savings co-operatives, as well as to create the possibility for large corporations to join it directly, and to ensure that it can be operated cost-effectively and at an appropriate level of security. BKR Statistical Data Provision Service During the course of our work in serving the Hungarian State Treasury and its institutions, a requirement was formulated to the effect that, when modernising the systems, we should include solutions that do not simply handle today s transaction types but that, due to their standardised processes, are more substantially integrated into the Treasury s systems, and that will be capable of performing any additional types of transaction that may be required. The assessment required for purposeful modernisation of the Treasury s central and institutional needs, and the conclusion of the contracts related to the development projects, took place in The IT project will be implemented in 2006 with the assistance of Cardinál Kft., through the adaptation of the Electra system that is widely used in the banking sector. Clearing system guidelines and plans In terms of our international activities, we regard it as one of our most important duties that we should participate, through our active involvement, in Hungary s accession to the single European payments system. This will mean, for a start, the introduction of our new settlement system (InterGIRO), since through the implementation of the required developments centrally, GIRO Zrt. will be able to significantly reduce the tasks that the banks would otherwise have to perform in terms of business and IT processes. In addition to this, we have taken on a key role in the technical preparations required for introducing new and enhanced modes of payment, as well as in surveying domestic needs and in elaborating operational rules and procedures. One of the greatest challenges of the coming years will be joining the Single European Payments Area (SEPA). Although the introduction of the euro created the requisite single currency, the differences between the payments regulations of the various member states of the euro-zone remained. The SEPA guidelines are designed to do away dec.: Nemzeti rendszerek migrálása: a nemzeti forgalom kritikus tömege is SEPA-kompatibilis rendszeren keresztül bonyolódik. A T napos elszámolású Prieuro bevezetésének pontos idôpontja még nem ismert, azonban az eredeti terv szerinti évi bevezetés várhatóan késôbbi idôpontra tolódik. A mûködési szabályok kidolgozása és elfogadása az EPC feladata. A döntéseket a tagok által delegált képviselôkbôl álló Plenáris Ülés hozza, míg a végrehajtásért a Koordinációs Bizottság felel. A szakmai elôkészítést az egyes támogató munkacsoportok segítségével végzik. Jelenleg 6 támogató munkacsoport (lásd lenti ábra) munkájában a tagállamok által delegált tagok vesznek részt. Magyarországnak mind a Plenáris Ülésen, mind az EPC munkacsoportokban van képviselôje. A munkacsoportokban zajló folyamatokról ôk tájékoztatják a hazai bankközösséget. Társaságunk azon túl, hogy nyomon követi és szükség esetén véleményezi a szabályozási folyamatokat, a munkában közvetlenül is részt vesz, hiszen az EDD munkacsoportban egyik munkatársunk képviseli Magyarországot. Titkárság Jogi Támogató Csoport EPC Plenáris ülés EPC Koordinációs Bizottság Elektronikus DD munkacsoport Elektronikus CT munkacsoport Kártya munkacsoport Készpénz munkacsoport Szabványosítási támogató csoport with these differences, through the introduction of uniform, euro-based clearing procedures. The introduction of SEPA is being coordinated by the European Payments Council (EPC), which is also developing the uniform payment methods, including their respective rules and infrastructure. The task of the member states is to adopt the rules set by the EPC by integrating them into their domestic systems. The purpose of the White Paper approved by the EPC in 2002 is to ensure that for all private individuals, companies and other economic participants within the SEPA, the eurodenominated electronic credit transfer (ECT) and the electronic direct debit (EDD) services are available under identical conditions within and outside national borders, and it also stipulates uniform guidelines concerning card-based and cash payments. Besides the 25 EU member countries, the SEPA also includes Iceland, Norway, Lichtenstein and Switzerland, and its guidelines will naturally, within the euro-zone need to be introduced on a mandatory basis. Countries within the SEPA but outside the euro-zone may participate in euro-based payments, and may choose to adopt the SEPA standards and to practice them. euro-zone, are as follows (for the other member states, joining is optional): : Approval of Rule Book and Operating Procedures. January 2008: Introduction: euro credit transfer and direct debit services should be available under identical conditions for the citizens of euro-zone states. December 2010: Migration of national systems: a critical mass of the national payments turnover is transacted through a SEPA compatible system. Although the precise date for the introduction of the T-day settlement Prieuro system is not yet known, the originally planned launch date of 2008 is expected to be delayed. The elaboration and approval of the operating procedures is the task of the EPC. Decisions are made by the Plenary Session of the EPC, consisting of the representatives appointed by the members, while the Co-ordination Committee is responsible for implementation. The technical preparatory work is performed with the help of the various working groups. Currently, the members appointed by the member states are participating in the work of 6 working groups (see chart below). Secretariat Legal Support Group EDD Working Group EPC Plenary Session EPC Co-ordination Committee ECT Working Group WG Cards WG Cash OITS Support Group Business report üzleti beszámoló

8 Business report üzleti beszámoló Az Európai Unió jelentôs elszámolóházai által létrehozott szövetségnek (EACHA) szintén tagjai vagyunk, rendezvényein és szakértôi megbeszéléseiken rendszeresen képviseljük a Társaságot. Mindemellett különösen aktív kapcsolatot tartunk fenn több európai elszámolóházzal. A térségben Ausztriával és Lengyelországgal való szorosabb együttmûködés tovább erôsítheti pozícióinkat. Egyéb szolgáltatásfejlesztési irányok valamint a Magyar Országos Közjegyzôi Kamara (MOKK) ingójelzálog-nyilvántartásához való közvetlen csatlakozás. Az új platformra való átállás keretében korszerû, egységes megjelenésû és egyszerûen kezelhetô on-line felületen dolgozhatnak ügyfeleink felhasználói. A folyamatos rendszerfejlesztés következtében a hibás input adatokat már a felhasználónál kiszûrjük oly módon, hogy automatikus mezôellenôrzéseket illesztettünk be a településnév-mezô, valamint a keresztnév és nem kapcsolatát illetôen. Ügyfélszámunk növekedési dinamikája is megfelelt terveinknek, hiszen közel 70 pénzintézet használja szolgáltatásunkat. A lekérdezési volumen az elôzô évhez képest 38%-kal növekedett 2005-ben, így közel 4600 hiteldöntéshez nyújtott segítséget a GIRinfO szolgáltatás. A tranzakciók összetételében megmaradt a 2004-ben is tapasztalható tendencia, miszerint a gépjármû-információk lekérdezésének aránya 63%-os túlsúlyt képvisel a lízingcégek magas aktivitásának köszönhetôen. Tapasztalataink szerint a csatlakozást követô második évben jutnak el odáig ügyfeleink, hogy minden tervezett folyamatukba beépítik, és ezáltal folyamatosan, jelentôs volumenben használják is ezt a szolgáltatást ben a szolgáltatott adattípusok körei a következôk voltak: személyazonosítás (személyi okmányok adatai, arckép és aláírás, lakcím), vagyon/tulajdon (teljes körû gépjármû-információk és ingó jelzálog), pénzügyi információk (teljes körû céginformáció, egyéni vállalkozói nyilvántartás). GIRinfO Fejlesztési tervek A GIRinfO alaprendszer projekt keretében történt lecserélése a év végén lezárult, ez után az új adatszolgáltató (OPTEN) becsatlakoztatása, az idôközben jelentkezett felhasználói igények és a BAR lehetséges beintegrálásának elôkészítése történt meg. Így a rendszer teljesebbé, ügyfélbarátabbá és a hibás adatfelvitelt szûrô mechanizmusok beépítésével intelligensebbé vált. Az ügyféligények kielégítése érdekében 2006-ban tervezzük a BISZ Rt. KHR (korábbi elnevezés: BAR) adatbázisát beilleszteni a GIRinfO adatbázisai közé, valamint jövôbeni terveink között szerepel az APEH-jövedelemadóés tb-járulék-fizetési információinak, a TAKARNet ingatlan-nyilvántartás, a gépjármû-eredetiségvizsgálat információinak és az OEP TAJ-nyilvántartási adatainak beillesztése a rendszerbe. Thus GIRO Zrt. is examining the viability of all services that meet the above criteria, even if the Company would be the first in the market to introduce the service whether by relying on its own resources or by acquiring another company and integrating the acquired operations into its existing service structure. GIRinfO service We are also members of the association established by the major clearing With respect to the GIRinfO Data Provision Service, the dynamic growth A GIRO cégcsoport saját jövôjét tevékenységének minden területén houses of the European Union (EACHA), and regularly represent the that had characterised the previous years continued in 2005: növekedési pályán képzeli el. Ennek keretében minden meglevô Company at the association s events and professional conferences. Besides - The integration in May 2005 of OPTEN Kft. s company information database szolgáltatás vonatkozásában cél a hazai piac teljes lefedése, a régióban this, we maintain particularly active relations with several European clearing into the GIRinfO system represented a major step forward, as did mûködô minden magyar kötôdésû pénzintézet elérése, és a térségben houses. Closer co-operation with Austria and Poland could also help to the establishment of a direct connection to the chattel mortgage registry fennálló versenyhelyzetben további új ügyfelek megszerzése. further strengthen our position in the region. of the Hungarian National Chamber of Notaries (MOKK). A mindenkori ügyfélkörben valamennyi szolgáltatás vonatkozásában - Due to the changeover to the new platform, our customers users can a lehetséges maximális volumen elérését kiemelt üzleti feladatnak Other service-development tracks now have a modern, uniform and simple-to-operate online interface to tekintjük. A növekedés másik és jelentôsebb forrása az olyan új work with. As a result of our continuous systems development work, szolgáltatások megtalálása, melyek beillesztése a cégcsoport The GIRO company group sees all of its activities as remaining on a solid we are able to screen out errors in input data as soon as they are made szolgáltatásai közé szinergikus elônyökkel valósítható meg, ezáltal growth path in the future. Accordingly, the aim with respect to all existing on the user side, which we have achieved by installing automatic fieldchecks pénzügyileg gyorsabb megtérüléssel járnak, valamint a kialakult services is to achieve full coverage of the domestic market, to reach every in respect of the town/city field, as well as for detecting any ügyfélkör számára szükségesek, illetve hasznosak. financial institution that has ties with Hungary, and to continue acquiring possible inconsistencies between first name and sex. new customers in the face of what is an increasingly competitive situation - The pace of growth in the number of our customers was also in line with A GIRO Zrt. mint hazai hitelintézeti elszámolóház aktívan részt vesz in the region. As regards our existing clientele, with respect to all our our plans, and as close to 70 credit institutions are now using our service. az MNB által létrehozott Fizetési Rendszerek Tanácsának munkájában, services we regard achieving the highest possible volumes as being the - The volume of downloads increased by 38% in 2005 compared to the mely célul tûzte ki a hazai pénzforgalmi rendszer korszerûsítését. Minden albizottságba tagokat delegáltunk, illetve két munkacsoport munkáját munkatársaink vezetik. Az EBPP (elektronikus számlabemutatás és -kifizetés) szolgáltatás bevezethetôségét, a hitelintézetek és közüzemi szolgáltatók bekapcsolásának lehetôségét szintén megvizsgáltuk. Ennek kapcsán több egyeztetô megbeszélést tartottunk a bankok elektronikus termékfejlesztéséért felelôs vezetôivel és a piacon jelenleg mûködô két EBPP szolgáltatóval. Az eddigi számítások azt mutatják, hogy ez a tevékenység nyereségesen beilleszthetô a jelenlegi szolgáltatási és ügyfélstruktúránkba, sôt a csoportos beszedés és az ezzel kapcsolatos felhatalmazási folyamatok korszerûsítésére és a beszedési folyamatokban a banki szempontok érvényesítésére is döntô hatást gyakorolhat. A bevezethetôség részletes kidolgozása, majd döntésre történô elôkészítése a évben várható. A Társaság a biztonsági elôírásoknak megfelelôen továbbra is két telephellyel rendelkezik, így cél az, hogy a két különálló telephely elônyeit és biztonsági lehetôségeit kihasználva összetett, magas biztonsági követelményû szolgáltatásokat is folyamatosan keressünk. A GIRO Zrt. tehát minden, a fentieknek megfelelô szolgáltatási lehetôséget megvizsgál akkor is, ha azt a meglévô erôforrásaira támaszkodva a piacon elsôként vezetheti be, és akkor is, ha az adott szolgáltatás integrálását cégvásárlással végezheti el hatékonyabban. GIRinfO szolgáltatás A GIRinfO Adatfeldolgozási Szolgáltatás területén az elmúlt éveket jellemzô dinamikus növekedés 2005-ben is tovább folytatódott: Nagy elôrelépést jelentett 2005 májusában az OPTEN Kft. céginformációs adatbázisának integrálása a GIRinfO rendszerbe, Hungary has representatives both at the Plenary Session and in the EPC working groups. They inform the Hungarian banking community about the various processes underway in the working groups. Besides monitoring and if required, passing an opinion on the regulation processes, our Company is also participating directly involved in the work, since the person representing Hungary in the EDD working group is one of our employees. most urgent business task. The other and ultimately more important source of growth is to find new services that can be integrated into our existing service range in a way that will bring synergistic benefits, and will thus produce a financial return over a shorter period and that are, of course, necessary or at least useful for our customers. As a domestic credit-institution clearing house, GIRO Zrt. participates actively in the work of the Payment Systems Counsel established by the MNB, which has set itself the objective of modernising Hungary s money transfer and payments system. We appointed members to participate in all the related sub-committees, and two of the task groups are headed by employees of our Company. We also examined the feasibility of introducing an Electronic Bill Presentment and Payment (EBPP) service, and the possibility of having the credit institutions and public utility companies join such a system. In relation to this, we held several meetings with the managers of the banks who are responsible for e-product development and with the two EBPP service providers currently active in the market. Our calculations to date indicate that the activity can be profitably integrated into our current service and client structure, and indeed, that it could have a major impact in terms of the modernisation of multiple direct debits/collections and the related authorisation processes, and in terms of integrating the banks requirements into the collection processes. A more detailed feasibility study will be conducted in 2006, followed by the preparatory work required for making a final decision on the matter. In accordance with the security regulations, the Company continues to operate on two sites, with the aim being to continuously develop and refine complex services that meet the most exacting of requirements in terms of security, by exploiting the benefits and security potentials of having the two separate sites. previous year, and thus the GIRinfO service provided support for nearly 460,000 credit decisions. As regards the composition of transactions, the tendency witnessed in 2004 remained that is, due to the highly active operations of the leasing firms, vehicle-information downloads represented a substantial, 63%, overweight among total queries. - In our experience it is in the second year after joining our system that our clients begin building the service into all their planned processes, and thus using it continuously and in substantial volume. In 2005 the categories of information that we provided were as follows: personal identification data (personal document data, photograph and signature, and address, the Central Office of the Ministry of Interior), asset/ownership data (comprehensive vehicle information, and chattel mortgage details), financial information (comprehensive company information and the sole traders records). GIRinfO s development plans The project-based replacement of the GIRinfO mainframe system had been completed by year-end 2004, and after this the connection to a new data service provider (OPTEN) took place, and preparations were made for the integration of user needs that had surfaced in the meantime as well as for a possible link-up to the Interbank Debtor Information System (BAR). Thus the system was made more complete, more clientfriendly, and through the installation of erroneous-data-input screening mechanisms also more intelligent. In order to satisfy customer needs, we plan to integrate BISZ Rt. s Central Credit Information System (KHR), formerly called BAR, into the databases of GIRinfO, and our future plans also include the integration into our system of the income tax and social security contributions payment information of the tax authority (APEH), the real estate Business report üzleti beszámoló