ÉSZAK-MAGYARORSZÁGI ÁRAMSZOLGÁLTATÓ Nyrt. ÉVES GYORSJELENTÉS 2006
1. Általános cégadatok A társaság neve: Rövidített neve: Észak-magyarországi Áramszolgáltató Nyilvánosan Működő Részvénytársaság ÉMÁSZ Nyrt. Székhelye: 3525 Miskolc, Dózsa György u. 13 A társaság jogelődje: Észak-magyarországi Áramszolgáltató Az Alapszabály kelte: 1991. december 31. Cégbírósági bej. száma és helye: Cg. 05-10-000067 B-A-Z Megyei Bíróság mint Cégbíróság A társaság időtartama: Könyvvizsgáló: Tőzsdei bevezetés kezdőnapja: Hirdetmények közzététele: A társaság alaptőkéje: ISIN kód: határozatlan időtartamú az üzleti év január 1-től december 31-ig tart PricewaterhouseCoopers Kft. (1077 Budapest, Wesselényi u 16.) képviseletében: Puskás István, kamarai tagsági száma: 004106 1998. december 15. B kategóriában Népszabadság Magyar Tőkepiac 30 504 210 000 Ft HU0000074539 Az ÉMÁSZ Nyrt. 2006. éves gyorsjelentése a 2001. évi CXX. Tőkepiaci Törvény, a Budapesti Értéktőzsde Bevezetési és Forgalombantartási Szabályzata, valamint a Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardok (IFRS) elvei szerint készült. A gyorsjelentés a valóságnak megfelelő adatokat és állításokat tartalmaz, valamint nem hallgat el olyan tényt, amely a Kibocsátó helyzetének megítélése szempontjából jelentőséggel bír. A közölt adatok konszolidáltak és nem auditáltak. - 2 -
2. Összefoglalás Az ÉMÁSZ Nyrt. 2006-ban előkészítette, majd 2007. január 1-jei hatállyal végrehajtotta a vonatkozó jogszabályok által előírt, ún. jogi szétválasztást. Ennek lényege az elosztói tevékenység többi tevékenységtől történő jogi szétválasztása és egy önálló társaságba történő áthelyezése volt. Az ÉMÁSZ Nyrt. ezt a feladatot a korábbi évek gyakorlatának megfelelően társvállalatával az ELMŰ Nyrt-vel együttműködve hajtotta végre. Ennek eredményeként a két társaság olyan új, csoportszerű szervezeti struktúrát hozott létre, mely működésében nemcsak a jogszabályi előírások által támasztott feltételeket elégíti ki, hanem egyben kihasználja az új piaci körülmények között adódó szinergia lehetőségeket is. A fentieknek megfelelően az ÉMÁSZ Nyrt. korábbi feladatait az alábbi új struktúrában végzi: az ÉMÁSZ Nyrt., mint társasági központ továbbiakban felelős a társaságcsoport irányításáért, valamint központi szolgáltatásokat nyújt és mint közüzemi engedélyes az eddigi közüzemi szolgáltatói tevékenységet végzi, az ÉMÁSZ DSO Elosztóhálózati Szolgáltató Kft. 2007. január 1-től ellátja a villamosenergia-elosztási tevékenységet a Magyar Energia Hivatal 808/2006. sz. határozata alapján, az ELMŰ-ÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft. a legkorszerűbb ügyfélkezelési elveknek megfelelően az egykapus ügyintézés lehetőségét nyújtja mind az ÉMÁSZ mind az ELMŰ Nyrt. közüzemi fogyasztóinak, mind az elosztói engedélyesek ügyfeleinek, valamint a Magyar Áramszolgáltató Kft. versenypiaci ügyfeleinek. az ELMŰ-ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató és Szerelő Kft. mind az ÉMÁSZ DSO Elosztóhálózati Szolgáltató Kft. mind az ELMŰ DSO Elosztóhálózati Szolgáltató Kft. megbízásából hálózatüzemeltetési, karbantartási és hálózatépítési munkákat lát el. A versenypiacon a társaság továbbra sem közvetlenül, hanem testvérvállalatával az ELMŰ Nyrt.-vel közösen létrehozott Magyar Áramszolgáltató Kft. révén van jelen. Az elkövetkezendő 2007-es esztendő legnagyobb kihívása az új, immáron teljes mértékben az uniós előírásoknak megfelelő villamosenergia piaci modell kidolgozása. A társaság csoport tudományos műhelyekkel együttműködve kidolgozta a jövőre vonatkozó azon elképzeléseit, melyet nemcsak a szolgáltató szektor számára jelenthetnek a jelenleginél jobb működési feltételeket, hanem egyben a fogyasztók érdekeit és a fenntartható fejlődést szolgáló hazai alternatívát jelenthetnek. A társaság szakértői e bázison kezdték meg a törvényalkotóval a jövőre vonatkozó egyeztetéseket. Várható, hogy a piacnyitás folyamatának további kiteljesedése következtében a verseny a korábban kevésbé érintett közepes és kisfogyasztói szegmensekben is erősödik. A fokozódó versenyben a társaság újra gondolt értékesítési stratégiája - 3 -
remélhetően jelentős sikereket fog hozni. Egyben várhatóan meg fog szűnni az az anomália is, amit a jelenleg még érvényes piaci modellben a közüzembe visszatérő, feljogosított fogyasztók akár negatív árréssel történő ellátásának kötelezettsége okoz. Az immáron önálló hálózati terület tevékenységének középpontjában továbbra is a szolgáltatási minőség javítása, az eszközök kihasználtságának fokozása áll. Mind az értékesítési, mind a hálózati tevékenységre jótékony hatást gyakorolt a térségben meghatározó nehéziparnak a konszolidációja. Immáron érezhetőek a kedvező tendenciák is, amelyek az M3 autópálya Miskolcig történő meghosszabbításából adódnak. A Társaság részvényeinek száma a bázis időszakhoz képest nem változott, a kibocsátott részvények 3 050 420 db törzsrészvény és 1 db szavazatelsőbbségi részvény. Az ÉMÁSZ Nyrt. értesíti tisztelt részvényeseit, hogy a 2006. évi Éves Gyorsjelentése elkészült, amely megtekinthető a Társaság székhelyén, valamint honlapján a www.emasz.hu internet címen. - 4 -
3. A villamosenergia-gazdálkodás adatai Villamosenergia-mérleg Villamosenergia mérleg 2005 2006 Eltérés GWh GWh % Villamosenergia vásárlás 3 392 3 401 0,3% Villamosenergia értékesítés 2 907 2 907 0,0% Hálózaton átfolyó összes villamos energia 5 549 5 918 6,7% Piaci fogyasztók villamosenergia felhasználása 2 157 2 517 16,7% Hálózati veszteség 473 482 1,9% Hálózati veszteség % 8,5% 8,2% -4,5% Saját fogyasztás 12 12 6,4% Villamosenergia-vásárlás Villamosenergia vásárlás 2005 2006 Eltérés GWh GWh % MVM Rt. 2 612 2 437-6,7% Társ áramszolgáltatók 20 23 14,6% Egyéb 760 941 23,9% Összesen: 3 392 3 401 0,3% Villamosenergia-értékesítés alakulása fogyasztói csoportonként Villamosenergia értékesítés 2005 2006 Eltérés GWh GWh % Háztartási és alapdíjas fogyasztás 1 917 1 887-1,6% Teljesítménydíjas 861 884 2,7% Közvilágítás 44 47 7,1% Egyéb 85 88 4,0% Összesen: 2 907 2 907 0,0% - 5 -
Villamosenergia-piac A 2003-ban megkezdett villamosenergia-piaci liberalizáció elmúlt két évében a lakosságon kívül már valamennyi fogyasztó szabadon választhatott a közüzemi-, illetve a versenypiaci ellátás között. A jogi lehetőségek mind szélesebb körű kihasználását 2006-ban is főként a kínálati oldal kedvezőtlen adottságai hátráltatták. A termelői szektor felszabadítását hosszútávú megállapodások korlátozzák, a határkeresztező kapacitások szűkösek, erőművek a valódi verseny kialakulásához szükséges mértékben nem épülnek. A 2003/54-es uniós direktíva alapján változatlanul 2007-ben várható a további piacnyitás. A 2006-ban a fogyasztói piacra lépés korábbi üteme jelentősen lelassult, mert a versenypiaci árak év közben elérték-, sőt meg is haladták a közüzemieket. Ennek következtében kedvezőbb ajánlat hiányában több nagyfogyasztó visszatért a közüzemi ellátásra. A következő, 2007-es év árpolitikai döntéseinek függvénye a piaci szegmens további sorsa. 2006-ban a társasági terület teljes energiakereskedelmének 46,4 %-a bonyolódott a valódi piac keretei között. A Társaság alapvető céljának tekintette- és tekinti bármely piaci szegmenst választó fogyasztóinak kifogástalan kiszolgálását, igényeik felismerését, továbbá érdekeiknek leginkább megfelelő eligazításukat a változó energiapiaci helyzetben. Villamosenergia-értékesítés Az ÉMÁSZ Nyrt. villamosenergia-értékesítése a közüzemi piacon 2006-ban az előző évehez képest stagnált, változatlanul 2907 GWh-t tett ki. A Társaság ellátási területén az összesített (piac és közüzem) villamosenergia-igény igen jelentősen növekedett, mintegy 7,1 %-kal. - Míg a közüzem stagnált, a szabadpiaci értékesítés növekedési indexe jelentősen megemelkedett (16,7 %). Fogyasztói szegmensek Míg a háztartási fogyasztás lényegében stagnált, az alapdíjasoké kis mértékben csökkent. Az eredő változás 1,6 % csökkenés. A lakosság esetében további expanziós tartalékokat sejtet a terjedő (nyári) klimatizáció, a kisvállalkozóknál viszont a fogyasztás mérséklődése irányában hatott az átlagosnál enyhébb téli időjárás. A teljesítménydíjas fogyasztók körében néhány nagyfogyasztó visszatérése nyomán részleges visszarendeződés következett be, a fogyasztás egyenlege 2,7 %-os mértékű bővülés. A közvilágítás területén jelentős hálózati rekonstrukciókra került sor, és számos településen történt díszvilágítási célú fejlesztés. Ezeknek-, valamint a liberalizálódás megtorpanásának köszönhetően a fogyasztás érezhetően nőtt. - 6 -
4. Pénzügyi áttekintés 4.1. Bevezetés Az ÉMÁSZ Nyrt. 2006. éves konszolidált gyorsjelentése, a Budapesti Értéktőzsde Szabályzatában foglalt előírások figyelembe vételével, a Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardok (IFRS) alkalmazásával, nem auditált adatok alapján készült. A számviteli politika egységesen került alkalmazásra az érintett évekre vonatkozóan. A lezárt időszakot követően olyan lényeges esemény nem történt a Társaságnál, amelyet jelen gyorsjelentés ne tartalmazna. A gyorsjelentés a valóságnak megfelelő adatokat és állításokat tartalmaz, a Társaság nem hallgat el olyan tényt, amely a kibocsátó helyzetének megítélése szempontjából jelentőséggel bír. A Csoport az IFRS standardokat 2005. január 1-jén adaptálta. A jelen konszolidált pénzügyi beszámoló fordulónapja 2006. december 31. A konszolidált éves beszámoló az Európai Unió által elfogadott Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardokkal összhangban készült el. A konszolidációba bevont társaságok köre, és a bevonás módja (equity módszer) 2005. évhez viszonyítva nem változott. A Csoport IFRS konszolidált beszámolójába az alábbi befektetések kerültek equity módszer szerint bevonásra. - Sinergy Kft. és leányvállalatai - Magyar Áramszolgáltató Kft. - BC-Erőmű Kft. - TVK-Erőmű Kft. A Sinergy Kft.-t azzal a céllal hozták létre a tulajdonosok (ELMŰ Nyrt. 50 % és ÉMÁSZ Nyrt. 50 %), hogy fő tevékenységükön, a villamosenergia-szolgáltatáson túl, a fogyasztók speciális, energetikához kapcsolódó igényeit is teljesíteni tudják. A vállalkozásnak öt leányvállalata van, a Kazinc-Therm Kft., a Tisza-Therm Kft., a Tisza-WTP Kft., Ózdi Erőmű Kft. és a Zugló-Therm Kft. A Magyar Áramszolgáltató Kft.-t az ÉMÁSZ Nyrt. és az ELMŰ Nyrt. alapították, a tulajdonosi arány 50-50 %. A vállalkozás fő tevékenysége a liberalizált energiapiacon történő villamosenergia-kereskedelem, illetve a feljogosított fogyasztók részére történő villamosenergia-értékesítés. A társaság 2006. december 16-i taggyűlésén döntött a jegyzett tőke 100 MFt-tal történő felemeléséről. A törzstőke emelés fedezetét a tőketartalék - melynek összege 350 MFt - mint törzstőkén felüli vagyon biztosítja. Ezzel a Magyar Áramszolgáltató Kft. törzstőkéje 200 MFt-ra változik. A törzstőke felemelése a tagok törzsbetéteit a korábbi törzsbetéteik arányában növeli. A jegyzett tőke növelésének cégbírósági bejegyzése 2006. évben nem történt meg. A Sinegy Kft.-nél és a Magyar Áramszolgáltató Kft.-nél lévő tulajdoni arányok (50 %) megegyeznek a szavazati joggal, illetve a befolyás mértékével. - 7 -
A BC-Erőmű Kft. 1998. december 4-én alakult meg azzal a céllal, hogy a BorsodChem Nyrt. kazincbarcikai telephelyén földgáz-tüzelőanyag bázison, kogenerációs technológiára alapozva 160 t/h névleges gőztermelő kapacitású és kapcsolt 50 MW villamosenergia-termelésre alkalmas gázturbinás ipari erőművet létesítsen és üzemeltessen a BorsodChem Nyrt. ipari igényeinek kizárólagos kiszolgálására. A tulajdoni arányok: ÉMÁSZ Nyrt. 74 %, BorsodChem Nyrt. 26 %. A BC-Erőmű Kft. döntéshozatali struktúrája, szolgáltatási szerződései és a tőkeleszállításra vonatkozó megállapodás alapján, valamint az ÉMÁSZ Nyrt.-t terhelő kockázat és megillető ellenszolgáltatások figyelembe vételével megállapítható, hogy az ÉMÁSZ Nyrt.-nek nem ellenőrzési joga van ebben a Társaságban, hanem meghatározó befolyása, ezért társult vállalkozásnak minősül és tőkemódszerrel kerül bevonásra a konszolidációba. A TVK-Erőmű Kft. 2001. október 31-én alakult. A tulajdonosok a társaságot abból a célból hozták létre, hogy a TVK Nyrt. tiszaújvárosi telephelyén földgáz-tüzelőanyag bázison kombinált ciklusú erőműi technológiára alapozva a TVK Nyrt. hőigényének megfelelő névleges gőztermelő kapacitású és a hőigények kielégítéséhez optimalizált kapcsolt villamosenergia-termelésre alkalmas ipari erőművet létesítsenek. A tulajdoni arányok: ÉMÁSZ Nyrt. 74 %, TVK Nyrt. 26 %. Az ÉMÁSZ Nyrt.-nek a TVK Nyrt.-vel kötött szindikátusi szerződéséből eredően - amely a szavazati arányokból adódóan közös ellenőrzést von maga után - valamint a TVK-Erőmű Kft. döntéshozatali struktúrája, szolgáltatási szerződései alapján, továbbá az ÉMÁSZ Nyrt.-t terhelő kockázat és megillető ellenszolgáltatások figyelembe vételével megállapítható, hogy az ÉMÁSZ Nyrt.-nek nincs ellenőrzési joga ebben a Társaságban, ellenben közös vezetésű vállalkozásnak minősül és tőkemódszerrel kerül bevonásra a konszolidációba. Konszolidációs körbe nem bevont részesedések Az Anyavállalat az alábbi kapcsolt vállalkozásait nem vonta be a konszolidációs körbe, mert e vállalkozások hatása a konszolidált éves beszámolóra nem jelentős. A jogi szétválás előkészítéseként a beszámolás évében az ÉMÁSZ Nyrt. önállóan egy (ÉMÁSZ DSO Kft.), a testvérvállalatával, az ELMŰ Nyrt.-vel közösen pedig két új vállalatot hozott létre (ELMŰ-ÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft. és ELMŰ-ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató és Szerelő Kft.). Ezek a társaságok 2006. évben nem kerültek konszolidálásra, mert tevékenységüket 2007. január 1-jén kezdik meg. Az ÉMÁSZ DSO Elosztóhálózati Szolgáltató Kft.-t az ÉMÁSZ Nyrt. alapította 2006. augusztus 28.-án. A társaság feladata a tulajdonában lévő elosztóhálózaton keresztül történő villamosenergia-továbbítás a fogyasztók felé, valamint az ezzel összefüggő szolgáltatások nyújtása. A jegyzett tőke értéke 3 000 EFt, az ÉMÁSZ Nyrt. tulajdoni aránya 100%. Az ÉMÁSZ DSO Elosztóhálózati Szolgáltató Kft.-t a Cégbíróság 2006. október 11.-én bejegyezte, ezzel az előtársasági időszak lezárult. - 8 -
Az ELMŰ-ÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft.-t, az ÉMÁSZ Nyrt. testvérvállalatával az ELMŰ Nyrt.-vel közösen (50-50%-os tulajdoni aránnyal) alapította 2006. augusztus 30.-án. A társaság tevékenysége az ügyfélszolgálat, telecentrum, számlázás és adatfeldolgozás, valamint az ezekkel összefüggő szolgáltatások nyújtására terjed ki a legkorszerűbb ügyfélkezelési elveknek megfelelően (egykapus ügyintézés lehetősége). A jegyzett tőke értéke 3 000 EFt. Az ELMŰ-ÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft.-t a Cégbíróság 2006. október 26.-án bejegyezte, ezzel az előtársasági időszak lezárult. Az ÉMÁSZ Nyrt. 2006. december 20-án az ELMŰ-ÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft.-ben lévő 600 EFt értékű üzletrészét eladta az ELMŰ Nyrt.-nek. Ezáltal a tulajdoni arányok megváltoztak: ÉMÁSZ Nyrt. 30 %, ELMŰ Nyrt. 70 %. A tulajdoni arányok változásának cégbírósági bejegyzése folyamatban van. Az ELMŰ-ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató és Szerelő Kft.-t az ÉMÁSZ Nyrt. és az ELMŰ Nyrt. közösen (50-50%-os tulajdoni aránnyal) alapította 2006. augusztus 30- án. A társaság tevékenysége a villamosenergia elosztóhálózat tervezése, létesítése, üzemeltetése, karbantartása, illetve bővítése, valamint az ezekkel összefüggő szolgáltatások nyújtására terjed ki. A jegyzett tőke értéke 3 000 EFt. Az ELMŰ- ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató és Szerelő Kft.-t a Cégbíróság 2006. október 10-én bejegyezte, ezzel az előtársasági időszak lezárult. Az ÉMÁSZ Nyrt. 2006. december 20-án az ELMŰ-ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató és Szerelő Kft.-ben lévő 450 EFt értékű üzletrészét eladta az ELMŰ Nyrt.-nek. Ezáltal a tulajdoni arányok megváltoztak: ÉMÁSZ Nyrt. 35 %, ELMŰ Nyrt. 65 %. A tulajdoni arányok változásának cégbírósági bejegyzése folyamatban van. 4.2. Átalakulás Az uniós direktívák, valamint a Villamos Energia Törvény előírásai szerint 2007. július 1-jétől az elosztóhálózati tevékenységet az értékesítési tevékenységtől jogilag el kell választani. A fent említett időponttól kezdődően, ezek a tevékenységek a jövőben elkülönült gazdasági társaságokban végezhetők. Az ebből eredő tevékenyég-átruházásokkal a Társaság a villamosenergiáról szóló 2001. évi CX. törvénynek a 2005. évi LXXIX. törvény 63. -a által módosított 102. - ában foglalt kötelezettségének tesz eleget. Ezen kötelezettség, valamint a költséghatékonyság szem előtt tartása mellett új vállalati struktúra kialakítása vált szükségessé, melynek következtében három leányvállalat megalapítására került sor. A két társaság olyan új, csoportszerű szervezeti struktúrát hozott létre, mely működésében nemcsak a jogszabályi előírások által támasztott feltételeket elégíti ki, hanem egyben kihasználja az új piaci körülmények között adódó szinergia lehetőségeket is. A hatályos jogszabályi előírások alapján a Társaság két funkcióval folytatja tevékenységét. Egyrészt közüzemi szolgáltató marad, másrészt, mint anyavállalat tulajdonosa az újonnan alapított cégeknek, és felelős a társaságcsoport irányításáért és a központi szolgáltatási funkciók ellátásért. - 9 -
Az ÉMÁSZ Nyrt. rendkívüli közgyűlése határozatot hozott, mely szerint a Társaság adósemlegesen átruházza: az elosztó hálózati tevékenységét az ÉMÁSZ DSO Elosztóhálózati Szolgáltató Korlátolt Felelősségű Társaságra, az elosztóhálózati tevékenységhez szükséges eszközökkel együtt, hálózati szolgáltató tevékenységét az ELMŰ Nyrt.-vel közösen alapított ELMŰ-ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató és Szerelő Korlátolt Felelősségű Társaságra, és az ügyfélszolgálati tevékenységét szintén az ELMŰ Nyrt.-vel közösen alapított ELMŰ-ÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft.-re. A jogi szétválasztás 2007. január 1-i hatállyal került végrehajtásra. A csoport villamosenergia kereskedelmi engedélyes vállalata a Magyar Áramszolgáltató Kft. továbbra is szabadpiaci áramkereskedői tevékenységet folytat. A szétválás során megalapított új vállalkozások tulajdonosi struktúrája Részesedés értéke (Ft) ÉMÁSZ DSO Kft. Tulajdonosi hányad (%) ELMŰ-ÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft. Részesedés értéke (Ft) Tulajdonosi hányad (%) ELMŰ-ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató és Szerelő Kft. Részesedés értéke (Ft) Tulajdonosi hányad (%) ÉMÁSZ Nyrt. 3 000 000 100 900 000 30 1 050 000 35 ELMŰ Nyrt. - - 2 100 000 70 1 950 000 65 Összesen 3 000 000 100 3 000 000 100 3 000 000 100 2006. december 31-én a fenti részesedések könyv szerinti értéke megegyezik az új vállalkozások jegyzett tőkéjéből a társaságokra jutó összeggel. A tulajdoni hányad egyenlő a szavazati aránnyal. Mérleg fordulónap utáni események Az ÉMÁSZ Nyrt törvényi kötelezettségének megfelelően - 2007. január 1-jével az elosztóhálózati tevékenységét átruházta a 100%-os tulajdonú leányvállalatára (ÉMÁSZ DSO Elosztóhálózati Szolgáltató Kft.), melybe kedvezményezett eszközátruházással, piaci értéken kerültek át az elosztó hálózati üzletághoz kapcsolódó eszközök, kötelezettségek, céltartalékok, valamint az aktív és passzív időbeli elhatárolások. Az ÉMÁSZ Nyrt. és az ÉMÁSZ DSO Kft. között létrejövő vagyonátruházás egy komplex, többféle vagyonelem átadását magában foglaló ügylet. Ezek, a vagyonátruházási szerződésben foglaltaknak megfelelően a következők: Apport szolgáltatása: Az ÉMÁSZ Nyrt. az elosztó hálózati üzletághoz tartozó eszközállomány egy, Szerződésben meghatározott részét az ÉMÁSZ DSO Kft. részére apport formájában adta át, amelynek összegével az ÉMÁSZ DSO Kft. törzstőkéje felemelésre kerül. (Jogi eljárás folyamatban van.) - 10 -
Adásvétel: Az ÉMÁSZ Nyrt. ellenérték fejében az ÉMÁSZ DSO Kft.-re ruházza át az elosztó hálózati üzletághoz tartozó eszközállomány egy, a Szerződésben meghatározott részét. Ezen tranzakció vételárát az ÉMÁSZ DSO Kft. követelés-kötelezettség beszámítás keretében egyenlíti ki az anyavállalatnak. Engedményezés: Az ÉMÁSZ Nyrt. az elosztó hálózati rendszerhez kapcsolódó, a Szerződésben meghatározott követeléseit és az aktív időbeli elhatárolásokat ellenérték fejében 2007. január 1-jei hatállyal az ÉMÁSZ DSO Kft.-re engedményezte, melynek ellenértékét az ÉMÁSZ DSO Kft. követeléskötelezettség beszámítás keretében egyenlíti ki az anyavállalatnak. Tartozásátvállalás: Az ÉMÁSZ Nyrt. és az ÉMÁSZ DSO Kft. 2007. január 1- jével tartozásátvállalási megállapodást kötött, amelynek értelmében az ÉMÁSZ DSO Kft. ellenérték fejében átvállalta az ÉMÁSZ Nyrt.-től az elosztó hálózati tevékenységhez tartozó, a Szerződésben meghatározott hitelezői, szállítói és egyéb kötelezettségeket, céltartalékokat és a passzív időbeli elhatárolásokat. Az ÉMÁSZ Nyrt. a tartozásátvállalás ellenértékét követeléskötelezettség beszámítás keretében rendezi a leányvállalatával szemben. A fenti tranzakciók tényleges befejeződése és jogi lezárulása időben eltérhet egymástól, mivel a tőkeemelés cégbírósági bejegyzése is hosszabb időt vesz igénybe. 4.3. Mérleg Az ÉMÁSZ csoport befektetett eszközeinek értéke 54 683 111 EFt, amely a 2005. december 31-i bázis időszakhoz viszonyítva 2 998 256 EFt-tal (5,80 %) növekedett. A tárgyi eszközök nettó értéke 45 836 884 EFt, amely a bázis évhez viszonyítva 3 134 049 EFt-tal növekedett. Az ÉMÁSZ Nyrt. 2006-ban összesen 9 061 218 EFt-ot fordított hálózati beruházásokra. Ennek jelentős hányadát elsősorban az ellátás biztonságának további javítása érdekében a hálózat korszerűsítésére fordította, melynek eredményeként jelentős javulást ért el az üzemzavarok számának csökkenésében. A Társaság évek óta folytatja az elavult műszaki berendezések és alállomások cseréjét, felújítását. 2006 évben is folytatódott a lejárt hitelesítésű mérőórák gyorsított cseréje, valamint a piacnyitással kapcsolatosan a nagyfogyasztók fogyasztás-mérésének korszerűsítése. Az immateriális javak nettó értéke a bázis időszakhoz viszonyítva 523 182 EFt-tal (100,68 %) növekedett. Az immateriális javak nagymértékű növekedését az új számlázási rendszer második és harmadik fázisának bevezetéséhez kapcsolódó vagyoni értékű jogok aktiválása eredményezte. A társult és közös vezetésű vállalkozásokban lévő részesedések értéke 7 293 970 EFt, amely az előző üzleti évhez viszonyítva 315 565 EFt-tal (4,15 %) csökkent. A változás meghatározó tényezője, hogy 2006. évben a BC-Erőmű Kft.-nél tőkekivonással megvalósult jegyzett tőke leszállítás történt, amely a részesedések értékét 258 788 EFt-tal csökkentette. A változás további tényezője, hogy equity - 11 -
módszer szerint átértékelésre került a konszolidált vállalkozásokban lévő részesedések értéke (56 777 EFt). Értékesíthető pénzügyi eszközök értéke 17 640 EFt, amely a bázis időszakhoz viszonyítva 4 950 EFt-tal növekedett. Az ÉMÁSZ Nyrt. a beszámolás évében megalapította az ÉMÁSZ DSO Elosztóhálózati Szolgáltató Kft.-t (3 000 EFt), valamint az ELMŰ Nyrt.-vel közösen megalapította az ELMŰ-ÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft.-t (900 EFt) és az ELMŰ-ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató és Szerelő Kft.-t (1 050 EFt). Ezek a társaságok 2006. üzleti évben nem kerültek konszolidálásra, mert tevékenységüket 2007. január 1-jétől kezdik meg. A kölcsönök záró állománya az előző üzleti évhez viszonyítva 14 004 EFt-tal (21,80 %) csökkent, amelyet a dolgozók tárgyidőszaki kölcsöntörlesztése okozott. Az egyéb kölcsönök valós értéke 2005.12.31-én és 2006.12.31-én megközelítően azonos a könyv szerinti értékkel. Egyéb hosszú lejáratú követelések záró állománya 441 525 EFt (1 750 000 EUR), amely a bázis időszakhoz viszonyítva 334 356 EFt-tal (1 320 000 EUR) csökkent, mivel az Ózdi Acélművek Kft. pénzügyileg rendezte a 2006.évre esedékes (110 000 EUR/hó) törlesztő részleteket. A készletek záró állománya a 2005. december 31-i állapothoz képest 13,71 %-kal, azaz 134 085 EFt-tal növekedett, amely az anyagok értékének 13,78 %-os növekedésével, az áruk záró értékének 2,12%-os csökkenésével magyarázható. A készletérték növekedését az üzembiztonsági tartalék jelentős növekedése mellett a beszerzési árak változása is nagyban befolyásolta. Az áruszállításból és szolgáltatásból származó követelések értéke kapcsolt és egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozásokkal - együttesen 5 051 395 EFt-tal (45,59 %) növekedett az előző évhez képest. A hálózathasználati díjas vevők értéke 906 680 EFt-tal növekedett az előző üzleti évhez képest. Az új számlázási rendszer bevezetésével a számlázási, a fizetési felszólítói és a behajtási tevékenység átmenetileg leállításra került. A követelések ilyen mértékű emelkedése többek között ezekre vezethető vissza. A változást a feljogosított fogyasztók forgalmának, és a hatóságilag szabályozott díjtételek növekedése is befolyásolta. Egyéb vevőkkel kapcsolatos követelések záró értéke 1 227 745 EFt-tal magasabb a bázis időszakhoz képest, amit elsősorban a 2006. december hónapra vonatkozó átviteli díj visszatérítés (821 160 EFt) időbeli elhatárolása okozott. A változás másik meghatározó tényezője, hogy tulajdonosi változás következtében a SAG Hungária Kft. 2006.július 1-től nem tartozik a kapcsolt vállalkozások közé, ezért a belföldi egyéb vevők között került kimutatásra. A kapcsolt vállalkozással szembeni követelések 2 272 383 EFt-tal növekedtek 2005. évhez viszonyítva. A változás meghatározó tényezője a Budapesti Elektromos Művek Nyrt. részére adott kölcsön 2 000 000 EFt-os értéke. A vevőkörökre együttesen 1 750 963 EFt értékvesztés került elszámolásra, mely 474 339 EFt-tal haladta meg az előző üzleti év értékét. - 12 -
Az egyéb követelések értéke 1 952 631 EFt, amely 1 316 935 EFt-tal magasabb a bázis időszaki értéknél. Az egyéb követelések értékének meghatározó tényezője a rendszerirányítási és rendszerszintű szolgáltatásra adott december havi előleg értéke (1 514 658 EFt), amely az előző üzleti évhez viszonyítva 1 081 019 EFt-tal növekedett. Az egyéb követelések valós értéke 2005.12.31-én és 2006.12.31-én megközelítően azonos a könyv szerinti értékkel. A pénzeszközök záró állománya a 2005. december 31-i állapothoz képest 1 956 EFt-tal csökkent. A Társaság a bankszámlán lévő pénzkészletét a folyamatos pénzellátáshoz szükséges minimális szintre szorította le. A saját tőke nagysága az előző év záró egyenlegéhez viszonyítva 2 658 618 EFt-tal emelkedett. A változás a 2006. évben realizált eredmény (4 336 350 EFt) és a 2005. üzleti év után kifizetett osztalék (1 677 732 EFt) hatása. A Társaság részvényeinek száma a bázis időszakhoz képest nem változott, a kibocsátott részvények: 3 050 420 db törzsrészvény és 1 db szavazatelsőbbségi részvény. A hosszú lejáratú pénzügyi kötelezettségek záró értéke 2 119 320 EFt (8 400 000 EUR), amely a tárgy évi hiteltörlesztés miatt 306 888 EFt-tal (12,65 %) csökkent a bázisévhez képest. A működéshez szükséges tartós forgóeszközszükséglet finanszírozása érdekében a Társaság 2005.évben a CIB Bank Zrt.-vel kölcsönszerződést kötött, melynek összege: 12 000 000 EUR. Az elmúlt üzleti évben és a beszámolási időszakban összesen 2 400 000 EUR törlesztésre került. A 2007. évi törlesztő részlet 302 760 EFt (1 200 000 EUR), mely a rövid lejáratú hitelek közzé lett átsorolva. A látens adó követelés és kötelezettség egyenlegében kerül kimutatásra, amennyiben az ellentételezésre lehetőség van, és ha a látens adó követelés és kötelezettség azonos pénzügyi hatósággal kapcsolatos. A látens adókötelezettség tárgyidőszaki értéke 618 582 EFt. A kötelezettség mértékét befolyásoló jelentősebb tényezők a következők. Az adótörvény által megengedett értékcsökkenési leírás összege magasabb az IFRS által szabályozott hasznos élettartam alapján számított értékeknél. Az ebből adódó kötelezettség 669 218 EFt. A céltartalékok eltérő szabályozásából adódó látens adó követelés 50 636 EFt. 2006. évben a társasági adótörvényben történt változások miatt a vevőkövetelésekre elszámolt értékvesztés már nem képez látens adó alapot, ezért az ebből származó látens adó követelés 204 260 EFt-tal csökkent. A hosszú lejáratú céltartalékok záró állománya 77 964 EFt, amely az előnyugdíj egy évet meghaladó összegeit tartalmazza. A céltartalékok hosszú lejáratú része a várható jövőbeni pénzáramok diszkontált jelenértékén került kimutatásra. A halasztott bevételek között kerül kimutatásra a véglegesen átvett hálózatfejlesztési hozzájárulások, a térítésmentesen átvett és a többletként fellelt eszközérték elhatárolásának 8 372 964 EFt-os záró állománya, amely 259 867 EFttal (3,20 %) növekedett a bázisévhez viszonyítva. Ezt a változást a villamosenergia- - 13 -
fogyasztók által véglegesen átadott fejlesztési források és térítésmentesen átvett eszközérték elhatárolásának növekedése okozta. A rövid lejáratú kötelezettségek záró értéke 6 683 811 EFt-tal (41,05 %) növekedett 2005. évhez viszonyítva. A változást döntően a rövid lejáratú pénzügyi kötelezettségek és a szállítókkal kapcsolatos kötelezettségek növekedése okozta. A rövid lejáratú pénzügyi kötelezettségek értéke 10 796 537 EFt, amely az előző évi értékhez képest 42,49 %-kal növekedett. A hitelállomány ilyen volumenű emelkedését, a SAP IS-U projekt bevezetése miatt felfüggesztett behajtási tevékenység okozta. A pénzügyi kötelezettségek valós értéke 2005.12.31-én és 2006.12.31-én megközelítően azonos a könyv szerinti értékkel. A rövid lejáratú céltartalékok záró állománya 175 216 EFt, amely 208 116 EFt-tal csökkent a bázis időszakhoz viszonyítva. A változás meghatározó tényezői: Az előnyugdíjra képzett céltartalék hosszú és rövid lejáratú részének 2006. évi záró állománya az előző időszakhoz képest 249 556 EFt-tal csökkent, mivel a 2006. évre megképzett céltartalék a felhasználás mértékének megfelelően feloldásra került. A Csoport a környezetvédelmi programban szereplő feladatokat a beszámolási időszakban végrehajtotta, ennek megfelelően a 2005. évben környezetvédelemre képzett (85 000 EFt) céltartalék a tárgy évben felhasználásra (81 730 EFt), illetve a fel nem használt összeg feloldásra (3 270 EFt) került. A passzív perekre képzett céltartalék záró értéke 4 573 EFt, amely 5 564 EFt-tal csökkent a bázis időszakhoz képest. Az IAS 37 standard szerint a ki nem vett szabadságra képzett céltartalék záró állománya 6 570 EFt, amely 4 847 EFt-tal kevesebb, mint az előző üzleti évben. Az áruszállításból és szolgáltatásból származó kötelezettségek állománya kapcsolt és egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozásokkal együtt 3 792 093 EFt-tal (55,19 %) növekedett a bázis évhez képest. E csoporton belül az áruszállításból és szolgáltatásból keletkező kötelezettség - kapcsolt és egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozások nélkül 3 859 748 EFt-tal (70,33 %) növekedett. A változást döntően a villamosenergia-vásárlás és a fizetendő rendszerhasználati díjak elhatárolásának 2 522 641 EFt-os növekedése okozta. Az egyéb szállítói állomány növekedésének további meghatározó tényezője a SAG Hungária Kft-vel szemben fennálló 607 535 EFt értékű kötelezettség. E társaság végzi a hálózat korszerűsítését, karbantartását, mely a tárgyidőszakban is folytatódott. Tulajdonosi változás következtében a SAG Hungária Kft. 2006.július 1-től nem tartozik a kapcsolt vállalkozások közé, ezért a belföldi egyéb szállítók között került kimutatásra. A kapcsolt vállalkozásokkal szembeni kötelezettség értéke 1 308 231 EFt, mely 263 454 EFt-tal magasabb az előző időszaki értéknél. A 2006. évi záró állomány egyik meghatározó tényezője az ELMŰ Nyrt.-vel szembeni kötelezettség, amely az IS-U számlázási rendszer bevezetésével kapcsolatos fejlesztési- és licence-díjakat tartalmazza. - 14 -
Az egyéb rövid lejáratú kötelezettségek értéke 1 330 327 EFt, a bázisidőszakhoz viszonyítva 119 442 EFt-tal csökkent. A változás meghatározó tényezője a költségvetéssel szembeni kötelezettségek ( ÁFA, VPOP és TB elszámolások) 134 144 EFt-os csökkenése. A passzív időbeli elhatárolások záró állománya 272 959 EFt, amely 39 796 EFt-tal (12,72 %) csökkent a bázisévhez viszonyítva. Az elhatárolt késedelmi kamatok és ügyviteli költségek összege 76 402 EFt-tal csökkent, ugyanakkor a személyi jellegű kifizetések elhatárolása 22 733 EFt-tal, a fizetendő kamatok elhatárolása 13 873 EFttal emelkedett. 4.4. Eredménykimutatás Az üzemi (üzleti) tevékenység eredménye a tárgyidőszakban 573 335 EFt-tal, 4 518 838 EFt-ra növekedett. Alakulását a bázisidőszakhoz képest a következő tényezők befolyásolták. Az értékesítés nettó árbevétele 88 741 518 EFt, ami 11 676 389 EFt-tal (15,15 %) meghaladja a 2005. évi értéket. A nettó árbevétel 81,24 %-át a villamosenergia-értékesítés teszi ki, amely a bázis időszakhoz viszonyítva 5 068 549 EFt-tal (7,56 %) növekedett. A Csoport értékesítési tevékenysége a bekövetkezett piaci változásokra rugalmasan válaszolt. A közvetlen termelői ellátást választó fogyasztók és a versenypiaci árakkal jelentkező kereskedők megjelenése ellenére az energiakereskedelem árrés- illetve nyereségtermelő képessége javult. A beszámolási időszakban a szabad piac mozgásait követően a rendszerhasználati díj árbevétele 6 576 165 EFt-tal (74,35 %) emelkedett. A változást a rendszerhasználó (feljogosított) fogyasztók forgalmának emelkedése és a hatóságilag szabályozott díjtételek növekedése okozta. Az energiaértékesítéshez nem kapcsolódó egyéb árbevétel 81 853 EFt-tal (12,71 %) csökkent, míg az értékcsökkenéssel arányosan elszámolt hálózatfejlesztési hozzájárulás 100 953 EFt-tal (12,25 %) növekedett 2005. évhez viszonyítva. Az aktivált saját teljesítmények értéke 1 075 116 EFt, mely 242 998 EFt (18,44 %) csökkenést mutat. A változás elsődleges oka, hogy a beszámolás időszakában az alállomások és távvezetékek rekonstrukciójához kevesebb saját anyagfelhasználás történt, mint 2005. üzleti évben. Az egyéb üzemi bevételek az előző üzleti évhez viszonyítva 76 896 EFt-tal (1,98 %) csökkentek. A változás meghatározó tényezői a belföldi követelések értékvesztésének és visszaírásának 911 693 EFt-os csökkenése és az eladott áruk árbevételének 774 394 EFt-os növekedése. A belföldi követelések visszaírt értékvesztésének csökkenését elsősorban az okozta, hogy 2005. évben a Társaság egyik jelentős nagyfogyasztójával (ÓAM Kft.) szerződést kötött követelésének kiegyenlítésére, és a korábbi időszakokban megképzett értékvesztés feloldásra került. - 15 -
A beszámolás időszakában a belföldi követelésekre elszámolt értékvesztés összege meghaladta a visszaírás összegét (474 339 EFt), ezért az egyéb üzemi ráfordítások között került kimutatásra. Az eladott áruk beszerzési értékének árbevétele az egyéb üzemi bevételek állományának 81,95 %-át teszi ki. E tevékenység a Társaság kulcsanyagainak beruházási szállítók felé történő értékesítését foglalja magában. Az értékcsökkenési leírás 295 832 EFt-tal emelkedett. Az utóbbi évek jelentős beruházásai következtében az aktív eszközállomány értéke folyamatosan növekedett, ami az értékcsökkenési leírás emelkedéséhez vezetett. A Csoport tárgyévi anyagjellegű ráfordítása 73 332 847 EFt, amely 11 127 780 EFttal (17,89 %) magasabb az előző időszaknál. A változást elsősorban a fizetett rendszerhasználati díjak 9 893 671 EFt-os emelkedése okozta. Az eladott áruk beszerzési értéke a bázis időszakhoz viszonyítva 1 034 263 EFt-tal növekedett. Az eladott áruk beszerzési értékének 93,15%-át a villamosenergia beszerzési értéke (saját fogyasztás nélkül), 6,85%-át pedig az anyageladás kivezetett könyv szerinti értéke teszi ki. Az anyagköltség 183 192 EFt-tal (8,38%) csökkent 2005.évhez viszonyítva. A változás elsődleges oka, hogy 2006. évben az alállomások rekonstrukciójához kevesebb saját anyagfelhasználás került elszámolásra, mint a bázis időszakban. Az egyéb igénybevett szolgáltatások 383 038 EFt-tal (10,90 %)növekedtek az előző üzleti évhez képest. Jelentős mértékben meghatározta a költségek alakulását, hogy a karbantartási költségek emelkedtek. A személyi jellegű ráfordítások 2006. évben összesen 287 576 EFt-tal (5,64 %) növekedtek. A bérek és fizetések 187 657 EFt-tal (5,12 %) növekedtek, amely a 2006. évi bérfejlesztés és az 1,57 %-os átlaglétszám csökkenés együttes hatásával magyarázható. A személyi jellegű ráfordításokra képzett és felhasznált céltartalék (előnyugdíj, végkielégítés, ki nem vett szabadság, megállapodásos bér) nettó összegének változása a bázis időszakhoz viszonyítva 240 290 EFt-tal csökkentette a személyi jellegű ráfordítások értékét. Az egyéb üzemi ráfordítások az előző évhez képest 928 028 EFt-tal (20,08 %) csökkentek. A káreseményekkel kapcsolatos ráfordítások 106 224 EFt-os csökkenése az elszámolások változásával indokolható. A Társaság eszközeiben bekövetkezett káresemények helyreállítási, illetve kármentesítési költségei 2006. évben anyagjellegű ráfordításként jelennek meg. A beszámolás időszakában elszámolt behajthatatlan követelések hitelezési vesztesége és az elengedett követelések együttes összege 739 722 EFt, amely 163 082 EFt-tal alacsonyabb az előző időszaki értéknél. A céltartalék képzés és feloldás nettó összegének változása 175 075 EFt-tal csökkentette az egyéb üzemi ráfordítások értékét. A változás meghatározó tényezője, hogy az előző üzleti évben környezetvédelemmel kapcsolatos kötelezettségekre képzett (85 000 EFt) céltartalék a tárgy évben feloldásra került. A - 16 -
passzív perekre képzett céltartalék összege 5 564 EFt-tal csökkent a bázis időszakhoz képest. Az adók, illetékek, hozzájárulások értékének 372 500 EFt-os csökkenése az IFRS változásából adódik, melynek értelmében a helyi iparűzési adót (418 107 EFt) 2006. évtől a nyereségadók között kell kimutatni. A részesedési eredmény tárgy időszaki összege 1 495 909 EFt, amely az előző üzleti évhez viszonyítva 49 198 EFt-tal (3,40 %) növekedett. A konszolidációba bevont vállalkozásoktól (BC-Erőmű Kft., TVK-Erőmű Kft.) kapott osztalék 1 207 648 EFt-tal haladta meg a bázis időszaki értéket. A változás meghatározó tényezői, hogy a 2006. üzleti évben fizetett először osztalékot a TVK- Erőmű Kft. (1 013 158 EFt), valamint a BC-Erőmű Kft. 194 490 EFt-tal több osztalékot fizetett, mint 2005. évben. A beszámolás időszakában a BC-Erőmű Kft.-nél tőkekivonás útján megvalósult jegyzett tőke leszállítás történt, amely 30 348 EFt-tal csökkentette a részesedési eredmény tárgyévi összegét. Az equity módszer szerint átértékelt részesedések negatív eredményhatása 56 777 EFt. A pénzügyi műveletek eredménye a bázis időszakhoz képest 43 047 EFt-tal (7,92 %) javult. A változás elsősorban a kapott kamatok és kamatjellegű bevételek 39 357 EFt-os csökkenésével és a fizetendő kamatok és kamatjellegű ráfordítások 117 240 EFt-os csökkenésével magyarázható. Az adófizetési kötelezettség tárgy időszaki összege 1 177 945 EFt, mely 390 214 EFt-tal (49,54 %) magasabb a bázis időszakhoz képest. A változást meghatározza, hogy az IFRS változása miatt, a helyi iparűzési adót (418 107 EFt) 2006. évtől a nyereségadók között kell kimutatni. Az anyavállalat 433 793 EFt társasági és különadója mellett az IFRS konszolidált látens adó fizetési kötelezettség 326 045 EFt. Az ÉMÁSZ Csoport 2006. évi időszaki eredménye 4 336 350 EFt. - 17 -
4.5. Cash-Flow elemzés CASH FLOW kimutatás Eft 2006.12.31 2005.12.31 Változás (%) 1. Adózás elötti eredmény (+/- kompenzáló tételek) 5 514 295 4 848 715 13,7% 1/A Eredményt módosító tételek (+/-) - 1 585 813-377 795-319,8% 2. Elszámolt amortizáció (+) 6 685 346 6 389 514 4,6% 3. Vevőkövetelésre elszámolt értékvesztés (+) 474 339-911 693 152,0% 4. Céltartalék képzés és felhasználás különbözete (+/-) - 330 854-175 664-88,3% 5. Szállítói kötelezettség változása (+/-) 3 792 093-667 940 667,7% 6. Egyéb rövid lejáratú kötelezettség változás (+/-) - 79 646 80 603-198,8% 7. Passzív időbeli elhatárolás változása (-/+) - 39 796 61 418-164,8% 8. Vevőkövetelés változása (-/+) - 5 525 734-662 050-734,6% 9. Forgóeszköz változás (kivéve: vevő, pénzeszköz) (-/+) - 1 438 843 201 980-812,4% 10. Aktív időbeli elhatárolások változása (-/+) - 12 177 43 845-127,8% 11. Fizetett adó (nyereség után) (-) - 1 177 945-787 731-49,5% 12. Fizetett osztalék - 1 677 732 - I. Szokásos tevékenységből származó pénzeszköz változás (Működési CF) 4 597 533 8 043 202-42,8% 13/A. Befektetett eszközök változása (növekedés) (+/-) - 10 449 237-8 813 192-18,6% 13/B. Befektetett eszközök eladásából származó pénzeszközváltozás (+/-) 106 660 313 660-66,0% 14. Pénzügyi eszközök változása (-) 658 975-1 710 248 138,5% 15. Kapott osztalék (+) 1 585 813 377 795 319,8% II. Befektetési tevékenységből származó pénzeszköz változás - 8 097 789-9 831 985 17,6% 16. Hitelfelvétel változása (+/-) 19 098 295 23 606 655-19,1% 17. Hiteltörlesztés változása (+/-) - 15 599 995-21 804 036 28,5% III. Finanszírozásból származó pénzeszköz változás 3 498 300 1 802 619 94,1% IV. Pénzeszköz változása - 1 956 13 836-114,1% Pénzeszközök nettó növekedése Pénzállomány nyitó pénzkészlet Pénzállomány záró pénzkészlet - 1 956 13 836-114,1% 54 314 40 478 34,2% 52 358 54 314-3,6% 2006. évben az ÉMÁSZ csoport szokásos tevékenységből származó pénzeszköz változása 4 597 533 EFt, 3 445 669 EFt-tal volt alacsonyabb az előző időszakhoz képest. Ezt a változást elsősorban a 2006. évben fizetett 1 677 732 EFt osztalék okozta. A működő tőkén belül a tárgyidőszak során 5 525 734 EFt-tal növekedett a vevő követelések, 1 438 843 EFt-tal a forgóeszközök értéke, mely növelte a Csoport finanszírozási szükségletét. Továbbá a szállítói kötelezettségek állománya 3 792 093 EFt-tal csökkentette, míg az egyéb rövid lejáratú kötelezettségek értéke 79 646 EFttal növelte a készpénz és készpénz egyenértékesek állományát. A befektetési tevékenységből származó pénzeszköz változás egyik meghatározó eleme az ÉMÁSZ csoport beruházási tevékenysége, mely 10 449 237 EFt-tal növelte a pénzfelhasználást. A tárgyidőszakban kapott 1 585 813 EFt osztalék, valamint a befektetett pénzügyi eszközök 658 975 EFt pozitív változása kiegyensúlyozott befektetési tevékenységet mutat. A finanszírozási egyensúly fenntartásához 3 498 300 EFt külső finanszírozási forrást kellett bevonni, mely az ÉMÁSZ-Csoport hatékonyabb működését mutatja. - 18 -
Féléves gyorsjelentéshez mellékelt adatlapok 5. A részvénystruktúrához, a tulajdonosi körhöz kapcsolódó adatlapok RS1. Tulajdonosi struktúra, a részesedés és szavazati arány mértéke Tulajdonosi kör megnevezése Teljes alaptőke Tárgyév elején Időszak végén % Db % Db Belföldi intézményi/társaság 6,78% 206 855 6,67% 203 575 Külföldi intézményi/társaság 81,10% 2 473 791 81,53% 2 487 148 Belföldi magánszemély 9,13% 278 621 5,57% 170 030 Külföldi magánszemély 0,13% 3 824 0,13% 3 975 Munkavállalók, vezető tisztségviselők - - - - Saját tulajdon - - - - Államháztartás részét képező tulajdonos 2 2,78% 84 734 2,63% 80 091 Nemzetközi Fejlesztési Intézmények 3 - - - - Egyéb (nem regisztrált, nem nevesített, nem forgalomképes) 0,09% 2 596 3,46% 105 602 ÖSSZESEN 100% 3 050 421 100% 3 050 421 RS2. A saját tulajdonban lévő részvények (db) mennyiségének alakulása a tárgyévben Január 1. Március 31. Június 30. Szeptember 30. December 31. nincs nincs nincs nincs nincs RS3. Az 5%-nál nagyobb tulajdonosok felsorolása, bemutatása Név RWE Energy Beteiligungsgesellschaft mbh EnBW Energie Baden- Württemberg AG. Nemzetiség Tevék. Mennyiség (db) Részesedés (%) Szavazati arány (%) Megjegyzés K T 1 655 299 54,26% 54,26% szakmai K T 818 364 26,83% 26,83% szakmai Belföldi (B), Külföldi (K)Letétkezelő (L), Államháztartás (Á), Nemzetközi Fejlesztési Intézet (F), Intézményi (I),Társaság (T) Magán (M), Munkavállaló, vezető tisztségviselő (D) - 19 -
6. A Társaság szervezetéhez, működéséhez kapcsolódó adatlapok TSZ2. Teljes munkaidőben foglalkoztatottak számának alakulása (fő) Bázis időszak vége Tárgyév eleje Tárgyidőszak vége 1 074 1 074 1 048 TSZ3. Vezető állású tisztségviselők, stratégiai alkalmazottak Jelleg 1 Név Beosztás Megbízás kezdete Megbízás vége IT Emmerich Endresz elnök 2003.04.29. 2007.12.12. Saját részvény tulajdon (db) IT Dr. Marie-Theres Thiell tag 2005.10.01 2008.10.01 IT Dr. Konrad Mußenbrock tag 2003.05.01. 2009.05.01 IT Dr. Kövesdi Zoltán Endre tag 2005.05.01 2008.05.01 FB Dr. Andreas Radmacher elnök 2004.04.21 2007.04.21 FB Hermann Lüschen tag 2001.01.01. 2010.01.01. FB Takács János tag 2004.06.01. 2007.06.01. FB Nyers Sándor tag 2003.04.29 2009.04.29. FB Gembiczki Tibor tag 2001.04.25. 2007.06.01. FB Markus Quack tag 2005.04.24. 2008.04.24 1 Igazgatósági tag (IT), FB tag (FB) - 20 -
7. Pénzügyi kimutatásokhoz kapcsolódó adatlapok PK1. Általános információk a pénzügyi adatokra vonatkozóan Auditált Konszolidált Igen x Nem x Számviteli elvek Magyar x IAS x Egyéb (Egyedi beszámoló Magyar számviteli elv, Konszolidált beszámoló IAS számviteli elv) PK2. Konszolidációs körbe tartozó társaságok Teljes (L); Közös vezetésű (K); Társult (T) Név Törzs / Alaptőke Tulajdoni hányad (%) Szavazati arány Besorolás 1 Sinergy Kft. 1 707,5 MFt 50 50 K BC-Erőmű Kft. 2 389,9 MFt 74 74 T TVK-Erőmű Kft. 3 298 MFt 74 74 K Magyar Áramszolgáltató Kft. 100 MFt 50 50 K - 21 -
7.1. PK3. Konszolidált Mérleg (IFRS) MÉRLEG / ESZKÖZÖK EFt 2006.12.31 2005.12.31 Változás (%) Befektetett eszközök 54 683 111 51 684 855 5,8% Tárgyi eszközök 45 836 884 42 702 835 7,3% Immateriális javak 1 042 847 519 665 100,7% Részesedés társult és közös vezetésű vállalkozásban 7 293 970 7 609 535-4,1% Értékesíthető pénzügyi eszközök 17 640 12 690 39,0% Kölcsönök 50 245 64 249-21,8% Egyéb hosszú lejáratú követelések 441 525 775 881-43,1% Forgóeszközök 19 247 313 12 746 854 51,0% Készletek 1 111 757 977 672 13,7% Követelések szállításból és szolgáltatásból (vevők) 16 130 567 11 079 172 45,6% Egyéb követelések 1 952 631 635 696 207,2% Pénzeszközök 52 358 54 314-3,6% ESZKÖZÖK ÖSSZESEN 73 930 424 64 431 709 14,7% MÉRLEG / FORRÁSOK 2006.12.31 2005.12.31 Változás (%) Saját tőke 39 776 072 37 117 454 7,2% Jegyzett tőke 30 504 210 30 504 210 0,0% Eredménytartalék 4 935 512 2 552 260 93,4% Időszaki eredmény 4 336 350 4 060 984 6,8% Hosszú lejáratú kötelezettségek 11 188 830 11 032 544 1,4% Pénzügyi kötelezettségek 2 119 320 2 426 208-12,6% Látens adókötelezettség 618 582 292 537 111,5% Céltartalékok 77 964 200 702-61,2% Halasztott bevételek 8 372 964 8 113 097 3,2% Rövid lejáratú kötelezettségek 22 965 522 16 281 711 41,1% Pénzügyi kötelezettségek 10 796 537 7 577 261 42,5% Céltartalékok 175 216 383 332-54,3% Kötelezettségek szállításból és szolgáltatásból 10 663 442 6 871 349 55,2% Egyéb kötelezettségek 1 330 327 1 449 769-8,2% FORRÁSOK ÖSSZESEN 73 930 424 64 431 709 14,7% - 22 -
7.2. PK4. Konszolidált Eredménykimutatás (IFRS) EREDMÉNYKIMUTATÁS EFt 2006.12.31 2005.12.31 Változás (%) Értékesítés árbevétele 88 998 550 77 334 736 15,1% Direkt adó ( fizetett energiaadó ) - 257 032-269 607 4,7% Értékesítés nettó árbevétele 88 741 518 77 065 129 15,2% Saját termelésű készletek állományváltozása - 60-2 343 97,4% Saját előállítású eszközök aktivált értéke 1 075 176 1 320 457-18,6% Egyéb üzemi bevétel 3 803 443 3 880 339-2,0% Értékcsökkenés 6 685 346 6 389 514 4,6% Anyagjellegű ráfordítások 73 332 847 62 205 067 17,9% Személyi jellegű ráfordítások 5 388 611 5 101 035 5,6% Egyéb üzemi ráfordítások 3 694 435 4 622 463-20,1% Üzemi tevékenység eredménye 4 518 838 3 945 503 14,5% Részesedési eredmény 1 495 909 1 446 711 3,4% Pénzügyi műveletek eredménye - 500 452-543 499 7,9% Adózás előtti eredmény 5 514 295 4 848 715 13,7% Adófizetési kötelezettség 1 177 945 787 731 49,5% Adózott eredmény 4 336 350 4 060 984 6,8% Egy részvényre jutó nyereség (Ft/részvény) 1 422 1 331 6,8% - 23 -
7.3. PK4. Saját tőke változása (IFRS) EFt Megnevezés Jegyzett tőke Eredménytartalék Mérleg szerinti eredmény Saját tőke összesen Könyv szerinti érték 2005.12.31. 30 504 210 2 552 260 4 060 984 37 117 454 Időszaki eredmény átvezetése 4 060 984-4 060 984 - Könyv szerinti érték 2006.01.01. 30 504 210 6 613 244-37 117 454 Növekedés - - 4 336 350 4 336 350 Időszaki eredmény - - 4 336 350 4 336 350 Csökkenés - 1 677 732-1 677 732 Osztalékfizetés - 1 677 732-1 677 732 Könyv szerinti érték 2006.12.31. 30 504 210 4 935 512 4 336 350 39 776 072 7.4. PK6. Mérlegen kívüli jelentősebb tételek Megnevezés Bankgarancia Miskolc város közvilágításának korszerűsítésével kapcsolatban elnyert pályázatokra Bankgarancia működési engedéllyel kapcsolatban Magyar Energia Hivatal 71,7 MFt 500 MFt Érték 1 Azon pénzügyi kötelezettségek, amelyek a pénzügyi értékelése szempontjából jelentőséggel bírnak, de amelyek a mérlegben nem jelennek meg (pl. kezességvállalás, garanciavállalás, záloggal kapcsolatos kötelezettség, stb.) 8. Tájékoztatáshoz kapcsolódó adatlapok ST1. A tárgyidőszakban megjelent tájékoztatások Dátum Megjelenés helye Tárgy, rövid tartalom Népszabadság Magyar Tőkepiac BÉT honlapja Tulajdonosi névváltozás bejelentés 2006. 01. 09 2006. 01. 09 2006. 01. 06 2006. 02. 14 2006. 02. 14 2006. 02. 14 2006. 03. 27 2006. 03. 27 2006. 03. 24 Népszabadság Magyar Tőkepiac BÉT honlapja Népszabadság Magyar Tőkepiac BÉT honlapja 2005. éves Gyorsjelentés közzététel Közgyűlési közlemény közzététele 2006. 03. 31 BÉT honlapja Közgyűlés határozati javaslatok (részleges) 2006. 04. 24 BÉT honlapja Közgyűlés határozati javaslatok (részleges) - 24 -
2006. 04. 27 2006. 04. 27 2006. 04. 26 Magyar Tőkepiac Népszabadság BÉT honlapja ÉMÁSZ Rt közzétételi tájékoztató az éves beszámoló közzététel helyéről és idejéről 2006. 04. 26 BÉT honlapja Közgyűlés határozati javaslatok 2006. 05. 02 2006. 05. 02 2006. 04. 28 2006. 05. 02 2006. 05. 02 2006. 04. 28 2006. 05. 03 2006. 05. 03 2006. 04. 28 Népszabadság Magyar Tőkepiac BÉT honlapja Népszabadság Magyar Tőkepiac BÉT honlapja Népszabadság Magyar Tőkepiac BÉT honlapja Éves Rendes Közgyűlésnek határozatai Közlemény a 2005. évi osztalékfizetés rendjéről Éves Jelentés 2005 2006. 05. 05 BÉT honlapja Felelős Vállalatirányítási Nyilatkozat 2006. 05. 16 BÉT honlapja Közgyűlési jegyzőkönyv 2006. 05. 30 BÉT honlapja Éves Jelentés 2005 (Könyvvizsgálói jelentéssel és Felelősségvállalási nyilatkozattal kiegészítve)) 2006. 06. 07 BÉT honlapja Összefoglaló Jelentés 2006. 07. 26 2006. 07. 26 2006. 07. 25 2006. 08. 07 2006. 08. 07 2006. 08. 03 Népszabadság Magyar Tőkepiac BÉT honlapja Népszabadság Magyar Tőkepiac BÉT honlapja 2006. 08. 09 BÉT honlapja 2006. 08. 14 2006. 08. 25 2006. 08. 25 2006. 08. 24 2006. 09. 13 2006. 10. 02 2006. 09. 29 2006. 09. 28 Népszabadság Magyar Tőkepiac BÉT honlapja Népszabadság Magyar Tőkepiac BÉT honlapja Népszabadság Magyar Tőkepiac BÉT honlapja Népszabadság Magyar Tőkepiac BÉT honlapja Alapszabály módosításáról szóló közlemény Tájékoztatás GKM rendelet módosításáról A BÉT vezérigazgatójának határozata a Terméklista módosításáról az ÉMÁSZ Nyrt. névváltozás miatt Féléves Gyorsjelentés 2006 Rendkívüli Közgyűlés hirdetmény Rendkívüli Közgyűlés határozati javaslata Rendkívüli Közgyűlés határozata - 25 -
8.1. PK3. Egyedi Mérleg MÉRLEG Eszközök (aktívák) 2006. December 31. A tétel megnevezése Előző év 2005.12.31. Előző év(ek) módosításai adatok EFt-ban Tárgyév a b c d A. Befektetett eszközök 49 084 287-52 473 676 I. IMMATERIÁLIS JAVAK 519 665-1 042 847 1. Alapítás-átszervezés aktivált értéke - - 2. Kisérleti fejlesztés aktivált értéke - - 3. Vagyoni értékű jogok 67 560 605 870 4. Szellemi termékek 452 105 436 977 5. Üzleti vagy cégérték - - 6. Immateriális javakra adott előlegek - - 7. Immateriális javak értékhelyesbítése - - II. TÁRGYI ESZKÖZÖK 42 702 835-45 836 884 1. Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok 28 713 970 30 580 918 2. Műszaki berendezések, gépek, járművek 13 189 998 14 396 246 3. Egyéb berendezések, felszerelések, járművek 238 078 293 398 4. Tenyészállatok - - 5. Beruházások, felújítások 560 789 566 322 6. Beruházásokra adott előlegek - - 7. Tárgyi eszközök értékhelyesbítése - - III. BEFEKTETETT PÉNZÜGYI ESZKÖZÖK 5 861 787-5 593 945 1. Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban 5 797 538 5 543 700 2. Tartósan adott kölcsön kapcsolt vállalkozásban - - 3. Egyéb tartós részesedés - - Tartósan adott kölcsön egyéb részesedési viszonyban álló 4. - - vállalkozásban 5. Egyéb tartósan adott kölcsön 64 249 50 245 6. Tartós hitelviszonyt megtestesítő értékpapír - - 7. Befektetett pénzügyi eszközök értékhelyesbítése - - 8. Befektetett pénzügyi eszközök értékelési különbözete - - - 26 -