BUDAPESTI ELEKTROMOS MŐVEK NYRT. 2012 I. NEGYEDÉV IDİKÖZI VEZETİSÉGI BESZÁMOLÓ
1. Általános cégadatok A társaság neve: Rövidített neve: Budapesti Elektromos Mővek Nyilvánosan Mőködı Részvénytársaság ELMŐ Nyrt. Székhelye: 1132 Budapest, Váci út 7274. Az Alapszabály kelte: 1991. december 31. Cégbírósági bejegy. száma és helye: Cg.0110041827 Fıvárosi Bíróság mint Cégbíróság A társaság idıtartama: Könyvvizsgáló: Tızsdei bevezetés kezdınapja: Hirdetmények közzététele: A társaság alaptıkéje: ISIN kód: határozatlan idıtartamú az üzleti év január 1tıl december 31ig tart PricewaterhouseCoopers Kft. (1077 Budapest, Wesselényi u. 16.) képviseletében: Biczó Péter, kamarai tagsági száma: 004957 1998. december 15. B kategóriában (1998.11.17i 48/1998. sz. Budapesti Elektromos Mővek Nyrt. Igazgatósági ha tározata alapján) A társaság honlapja: http://www.elmu.hu 60 744 410 000 Ft HU0000074513 Az ELMŐ Nyrt. 2012. I. negyedév Idıközi Vezetıségi Beszámolója a 2001. évi CXX. Tıkepiaci Törvény, a Budapesti Értéktızsde Bevezetési és Forgalombantartási Szabályzata, valamint a Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardok (IFRS) elvei szerint készült. A jelentés a valóságnak megfelelı adatokat és állításokat tartalmaz, valamint nem hallgat el olyan tényt, amely a Kibocsátó helyzetének megítélése szempontjából jelentıséggel bír. A közölt adatok konszolidáltak, és nem auditáltak. 2
2. Összefoglalás 2012. elsı negyedévében a cégcsoport eredményét negatívan befolyásolta az értékesítési üzletágban tapasztalható jelentıs árrés romlás. Ennek oka az egyetemes szolgáltatási szegmensben részben a csökkenı fogyasztás, részben az engedélyezett árrés mértékének szabályozó hatóság általi csökkentése. A szabadpiacon pedig a rendkívüli módon megélénkült verseny vezetett a realizálható árrés jelentıs romlásához. Egyetemes szolgáltató szegmens A szegmens a szabályozó hatóság által a maximált árrésre, a rögzített végfelhasználói árakra és a szigorú minıségi követelményekre vonatkozó szabályozása miatt, valamint az értékesített villamosenergia mennyiség csökkenés együttes hatásainak köszönhetıen veszteséges. Árbevétel A villamosenergia értékesítésbıl adódó árbevétel visszaesésének két fı oka: csökkent az értékesített mennyiség, és a többszöri árváltozások hatására csökkent az értékesítési átlagár. Az energia árak 2011. februártól áremelkedést, majd 2011. július 1tıl 0,96 Ft/kWh árcsökkenést mutattak, ugyanakkor 2012. januártól ismét árcsökkenés volt tapasztalható. Az árrés összességében továbbra sem fedezi teljes mértékben a szabályozó hatóság által elismert költségeket. Költségek A beszerzési költségek a 2011. júliusi KÁT szabályozás változásának hatására fajlagosan csökkentek, azonban ez a költségcsökkenés nem tudta ellensúlyozni az árbevétel visszaesését. Szabadpiaci szegmens A szegmens eredményére negatívan hat a fokozódó piaci verseny és a kedvezıtlen makrogazdasági helyzet. Árbevétel A piaci ármozgások hatására magasabb fogyasztói értékesítési árak alakultak ki, de az intenzív piaci verseny miatti mennyiségi visszaesés ezt oly mértékben rontotta, ami az árbevétel jelentıs csökkenéséhez vezetett. Költségek A piaci villamosenergia beszerzési árak, valamint az EUR/HUF árfolyam emelkedésének hatására a beszerzési költségek fajlagosan jobban megemelkedtek, mint amekkora költségcsökkenést a mennyiségi visszaesés eredményezett. 3
Hálózat A hálózati árrés összességében nıtt a bázis idıszakhoz képest. A hálózathasználati díj tarifák 2012. januártól emelkedtek, viszont a rendelkezésre álló villamos energia mennyiség, valamint az elosztóhálózati vásárlás villamos energia mennyisége az 13. hónapban minimális csökkenést mutatnak. Mindez az enyhébb idıjárással magyarázható. A hálózati üzletág stabilan tartja a pozitív eredményét, amely eredmény a regulátor által is elismert hálózati beruházásokra nyújt fedezetet. Eredmény 2012. elsı negyedévében az ELMŐ Nyrt. magyar elıírások szerinti adózott egyedi eredménye 12 502 MFt, mely a magyar elıírás szerint osztalék meghatározás alapját képezi és tartalmazza a leányvállalatok 2011. évre vonatkozó osztalékát is. A társaságcsoport az IFRS elıírásainak megfelelıen készíti konszolidált beszámolóját. Az IFRSelıírások szerinti adózás utáni eredmény 2 611 MFt, mely alacsonyabb a bázis idıszakhoz képest. A Társaság részvényeinek száma a bázisidıszakhoz képest nem változott, azaz a kibocsátott törzsrészvények száma 6 074 441 db. Az ELMŐ Nyrt. értesíti tisztelt részvényeseit, hogy a 2012. I. negyedéves gyorsjelentése elkészült, mely megtekinthetı a Társaság székhelyén, valamint honlapján, a www.elmu.hu internet címen. 4
3. A villamosenergiagazdálkodás adatai Piaci helyzet Az ELMŐ Nyrt. ötödik éve rendelkezik egyetemes szolgáltatóként és szabadpiaci kereskedıként is a Magyar Energia Hivatal által kiadott mőködési engedélyekkel. 2012. I. negyedévében a Társaságunk által a végfelhasználók részére forgalmazott villamos energia 1208 GWh volt, mely így mintegy 16 %os mérséklıdést mutat az elızı év azonos idıszakához képest. A csökkenés hátterében alapvetıen a Társaságcsoportunkon belüli mozgások húzódnak meg, illetve a liberalizált piacon érvényesülı árverseny is folyamatos kihívást jelent. A hagyományos szolgáltatási területeken kívül az ELMŐ ÉMÁSZ MÁSZ (Magyar Áramszolgáltató Kft.) társaságcsoportot fıként az utóbbi képviseli aktív és dinamikus kereskedıként, országos, sıt, a határokon is túlnyúló (Románia) hatókörrel. Az ügyféligények rugalmasabb kiszolgálása érdekében a MÁSZ számos üzleti partnert vett, és vesz át az anyavállalatoktól (ELMŐÉMÁSZ) is. Az ELMŐ egyetemes szolgáltatóként összességében 9 %os fogyasztáscsökkenést regisztrált az elızı év azonos idıszakához képest, melynek hátterében elsısorban az üzleti felhasználói kör szabadpiacra lépése áll. A lakossági fogyasztás elızı évhez képest jelentkezı csekély mértékben változott (0,4 %). 2012. januárjától miniszteri rendelet módosította az egyetemes szolgáltatásban érvényesíthetı maximális energiadíjakat. Az intézkedésnek kettıs célja volt: egyrészt az árak viszonylagos stabilitásának, másrészt az egyes szolgáltatók mőködéséhez szükséges éves elismert árrésének biztosítása. Míg az ELMŐ átlagos energiaárcsökkentési indexe a korábbi árakhoz képest 3 % volt, a rendszerhasználati díjak emelése, és az új ÁFAkulcs (27%) bevezetése következtében a lakossági felhasználók mintegy 2,6%os bruttó áremelkedést érzékelhettek, a Magyar Energia Hivatal számításai szerint. Az üzleti felhasználók körében mutatkozó csaknem 40 %os összesített forgalmi csökkenés elsısorban a piaci mozgások (fıként a MÁSZ Kft.hez történı átszerzıdés) következménye, de emellett nem elhanyagolható a gazdasági válság okozta kereslethiány, a termelıszféra pangása, valamint a fokozott energiatakarékosság hatása sem. 5
Az ELMŐ Nyrt. összesített (egyetemes szolgáltatói és kereskedıi) villamosenergiaértékesítése a jelenlegi, illetve a bázisidıszakban: MWh 2011. 13 hó 2012. 13 hó index Lakossági felhasználók 860 604 856 982 0,4% Nemlakossági felhasználók 582 901 350 893 39,8% Összesen 1 443 505 1 207 875 16,3% 6
4. Pénzügyi áttekintés 4.1. Bevezetés Az ELMŐ Nyrt. 2012. I. negyedévi konszolidált idıközi vezetıségi beszámolója a Budapesti Értéktızsde Szabályzatában foglalt elıírások figyelembe vételével, a Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardok (IFRS) alkalmazásával, nem auditált adatok alapján készült. A számviteli politika egységesen került alkalmazásra az érintett idıszakokra vonatkozóan. A lezárt idıszakot követıen olyan lényeges esemény nem történt a Társaságnál, amelyet jelen gyorsjelentés ne tartalmazna. A gyorsjelentés a valóságnak megfelelı adatokat és állításokat tartalmaz, a Társaság nem hallgat el olyan tényt, amely a kibocsátó helyzetének megítélése szempontjából jelentıséggel bír. A Csoport az IFRS standardokat 2005. január 1jén adaptálta. A jelen konszolidált pénzügyi beszámoló fordulónapja 2012. március 31. A konszolidált beszámoló az Európai Unió által elfogadott Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardokkal összhangban készült el. A konszolidációba bevont társaságok köre és a bevonás módja a 2011. évhez viszonyítva nem változott. Leányvállalatok ELMŐ Hálózati Kft. Az ELMŐ Hálózati Kft.t az ELMŐ Nyrt. 100%os tulajdoni aránnyal alapította, melynek feladata a tulajdonában lévı elosztóhálózaton keresztül történı villamosenergiatovábbítás a fogyasztók felé, valamint az ezzel összefüggı szolgáltatások nyújtása. A jegyzett tıke értéke 261 270 MFt, amelybıl a 2007. január 1jén megvalósult kedvezményezett eszközátruházás apport értéke 261 267 MFt. Az IFRS elıírásának megfelelıen az ELMŐ Hálózati Kft. leányvállalatnak minısül, mivel az Anyavállalat ellenırzési joggal rendelkezik, és irányítani tudja a társaság pénzügyi és mőködési politikáját. Az ELMŐ Hálózati Kft.ben lévı tulajdoni arány (100 %) megegyezik a szavazati jog arányával. A leányvállalat mely tényleges tevékenységét 2007. január 1jén kezdte meg 2012. I. negyedévben, teljes mértékben konszolidálásra került (IAS 27). ELPÖFÖR Építési és Üzemeltetési Kft. Az ELPÖFÖR Építési és Üzemeltetési Kft.ben a Társaság 100 %os részesedéssel rendelkezik. A vállalat tevékenységi körébe tartozik a termelı és szolgáltató létesítmények építése, valamint az épületfenntartás és korszerősítés. Az 7
ELPÖFÖR Kft. 2012. I. negyedévben nem végzett tevékenységet. A Társaság a részesedését a konszolidációba teljes körően bevonta. Közös vezetéső vállalkozások A Csoport IFRS konszolidált beszámolójába az alábbi befektetések kerültek equity módszer szerint bevonásra. Sinergy Kft. és leányvállalatai Magyar Áramszolgáltató Kft. Budapesti Dísz és Közvilágítási Kft. ELMŐÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft. ELMŐÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft. Sinergy Kft. és leányvállalatai A tulajdonosok (ELMŐ Nyrt. 50 % és ÉMÁSZ Nyrt. 50 %) azzal a céllal hozták létre a Sinergy Kft.t, hogy fı tevékenységükön, a villamosenergiaszolgáltatáson túl a fogyasztók speciális, energetikához kapcsolódó igényeit is teljesíteni tudják. A Sinergy Kft. az alábbi tevékenységeket folytatja: villamos energia beszerzése, szolgáltatása és értékesítése, ipari és kommunális fogyasztók részére üzemi főtımővekben és ipari erımővekben saját célú áram és hıtermelés, valamint hőtés, illetve energiagazdálkodási szolgáltatások végzése, üzletviteli tanácsadás, mérnöki tevékenység, tanácsadás. A vállalkozásnak öt leányvállalata van: a KazincTherm Kft., a TiszaTherm Kft., a TiszaWTP Kft., az Ózdi Erımő Kft. és a BCTherm Kft., valamint egy társult vállalata a ZuglóTherm Kft. A KazincTherm Kft. kereskedelmi tevékenységét Kazincbarcika, a TiszaTherm Kft. Tiszaújváros, az Ózdi Erımő Kft. Ózd területén végzi. Fı tevékenységeik: gız és melegvízellátás, villamosenergiatermelés és elosztás, víztermelés, kezelés és elosztás. A TiszaWTP Kft. kereskedelmi tevékenységét Tiszaújváros területén végzi. Fı tevékenysége a víztermelés, kezelés és elosztás. A 2007es üzleti évben a Sinergy Kft. 3 MFt jegyzett tıkével megalapította a BC Therm Kft.t. A társaság fı feladata a BorsodChem Zrt., mint KözépkeletEurópa meghatározó vegyipari termelı vállalata, növekvı hıenergiaigényének kielégítése, illetve az ellátás biztonságának fokozása. Magyar Áramszolgáltató Kft. A Magyar Áramszolgáltató Kft.t az ELMŐ Nyrt. és az ÉMÁSZ Nyrt. alapították, a tulajdonosi arány 5050 %. A vállalkozás fı tevékenysége a liberalizált energiapiacon történı villamosenergiakereskedelem, illetve villamosenergiaértékesítés. 8
A Sinegy Kft.nél és a Magyar Áramszolgáltató Kft.nél lévı tulajdoni arányok (5050 %) megegyeznek a szavazati joggal, illetve a befolyás mértékével. Budapesti Dísz és Közvilágítási Kft. A Budapesti Dísz és Közvilágítási Kft. a Társaság és a Fıvárosi Önkormányzat közös vállalata 5050 %os tulajdonosi aránnyal. A Budapesti Dísz és Közvilágítási Kft. fıtevékenysége a fıváros köz és díszvilágításának üzemeltetése, az energiatakarékosságot szolgáló beruházások megvalósítása. A Budapesti Dísz és Közvilágítási Kft.ben lévı részesedésre 2004ben 1 060 MFt értékvesztést számolt el a Társaság. ELMŐÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft. Az ELMŐ Nyrt. az ELMŐÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft.t testvérvállalatával, az ÉMÁSZ Nyrt.vel közösen alapította. A vállalat törzstıkéje 3 MFt, melybıl a Társaság 65 %os tulajdoni aránnyal rendelkezik. A társaság tevékenysége a villamos energia elosztóhálózat tervezése, létesítése, üzemeltetése, karbantartása, illetve bıvítése, valamint az ezekkel összefüggı szolgáltatások nyújtása. ELMŐÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft. Az ELMŐ Nyrt. az ELMŐÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft.t testvérvállalatával, az ÉMÁSZ Nyrt.vel közösen alapította. A vállalat törzstıkéje 3 MFt, melybıl a Társaság 70 %os tulajdoni aránnyal rendelkezik. A társaság tevékenysége az ügyfélszolgálat, telecentrum, számlázás és adatfeldolgozás, valamint az ezekkel összefüggı szolgáltatások nyújtása. Az ELMŐ Nyrt. és az ÉMÁSZ Nyrt. 2007.06.25i taggyőlési határozata az ELMŐ ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft.ben és az ELMŐÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft.ben lévı szavazati arányt 5050%os mértékben állapította meg. Az IFRS elıírásának megfelelıen a szavazati arányok, valamint a szerzıdéses megállapodáson alapuló közös ellenırzés figyelembe vételével a Csoport közös vezetéső vállalkozásnak minısítette az ELMŐÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft.t és az ELMŐÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft.t, melyek tıkemódszerrel kerülnek bevonásra a konszolidációba. Konszolidációs körbe be nem vont részesedések Az Anyavállalat az alábbi részesedését nem vonta be a konszolidációs körbe, mert e vállalkozás hatása a konszolidált éves beszámolóra nem jelentıs. Hochtief Hungária Facility Management Kft. A Hochtief Hungária Facility Management Kft. biztosítja a Társaság ingatlanjainak hatékony üzemeltetését, mind mőszaki, mind infrastrukturális szempontból. A részesedés könyv szerinti értéke 1 MFt. Az ELMŐ Nyrt. tulajdoni része 25 %. A Csoport nem alkalmazta a tıkekonszolidációt a Hochtief Hungária Facility Management Kft. vonatkozásában, mivel annak hatása a konszolidált beszámoló szempontjából nem materiális. Ezen ok miatt az értékesíthetı pénzügyi eszközök között szerepel. 9
4.2. Mérleg Az ELMŐ Csoport befektetett eszközeinek értéke 160 622 MFt, amely a 2011.12.31i bázisidıszakhoz viszonyítva 4 041 MFttal (2,45 %kal) csökkent. A tárgyi eszközök állományának nettó értéke a 2011. évhez viszonyítva 741 MFttal (0,52 %kal) csökkent. A tárgyidıszaki beruházások értéke 2 275 MFt. Az ELMŐ Csoport 2012. I. negyedévben összesen 1 076 MFtot fordított hálózati beruházásokra. Ennek jelentıs hányadát elsısorban az ellátás biztonságának további javítása érdekében a hálózat korszerősítésére fordította, melynek eredményeként jelentıs javulást ért el az üzemzavarok számának csökkenésében. A tárgyidıszakban elszámolt amortizáció értéke 2 969 MFttal csökkentette a tárgyi eszközök értékét. A Csoport mérlegfordulónapon megvizsgálta, hogy vane objektív bizonyíték valamely tárgyi eszköz selejtezésére. A tárgyidıszakban elszámolt selejtezés összege (34 MFt) több, egyedileg nem jelentıs tételbıl tevıdik össze. A Csoport 2012. I. negyedévben 14 MFt nettó értékő tárgyi eszközt értékesített. Az immateriális javak nettó értéke a bázisidıszakhoz viszonyítva 543 MFttal (6,64 %kal) csökkent. A Csoport 2012. I. negyedévben összesen 36 MFtot fordított szoftverek vásárlására. Az elszámolt amortizáció értéke 579 MFttal csökkentette az immateriális javak értékét. A tárgyidıszakban immateriális javak selejtezésére nem került sor. A társult és közös vezetéső vállalkozásokban lévı részesedések értéke 10 023 MFt, amely a bázisidıszakhoz viszonyítva 2 755 MFttal (21,07 %kal) csökkent. A tıkemódszerrel konszolidált vállalkozások 2012. I. negyedéves eredményébıl a Csoportra jutó rész: 1 170 MFt (Sinergy Kft. és leányvállalatai 166 MFt, Magyar Áramszolgáltató Kft. 1 815 MFt, Budapesti Dísz és Közvilágítási Kft. 49 MFt, ELMŐÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft. 426 MFt, ELMŐÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft. 13 MFt). A tıkemódszerrel elszámolt ELMŐÉMÁSZ Hálózati Kft. és a teljes körően konszolidált ELMŐ Hálózati Kft. között lévı közbensı eredmény 9 MFttal csökkentette a részesedések záró értékét. A tárgyidıszakban kapott osztalék 1 585 MFttal csökkentette a részesedések értékét (Magyar Áramszolgáltató Kft.: 1 585 MFt). Az értékesíthetı pénzügyi eszközök záró értéke 1 MFt, amely a bázisidıszakhoz viszonyítva nem változott, és a Hochtief Hungária Facility Management Kft.ben lévı részesedés értékét tartalmazza. Ezen a mérlegsoron a konszolidációba be nem vont befektetések bekerülési értéke szerepel. A kölcsönök záró állománya a Csoport által hosszú távra nyújtott lakásépítési és vásárlási kölcsönök összegét tartalmazza, amely az elızı üzleti évhez viszonyítva 2 MFttal (10,53 %kal) csökkent. Az egyéb kölcsönök valós értéke 2011.12.31én és 2012.03.31én megközelítıen azonos a könyv szerinti értékkel. A készletek záró állománya a 2011.12.31i állapothoz képest 199 MFttal (18,24 % kal) nıtt, amely az anyagok záró értékének növekedésével magyarázható. 10
Az anyagok záró értékének növekedését elsıdlegesen a beruházási és karbantartási munkák folyamatos biztosítása érdekében beszerzett anyagok okozták. A vevıi követelések értéke 255 MFttal (0,82 %kal) nıtt a bázisévhez képest. A változás meghatározó tényezıje a villamosenergiavevık, valamint a rendszerhasználati díjas vevık együttes záró értékének 354 MFtos növekedése. Az egyetemes szolgáltatói szegmensben a válságot követıen fokozatosan és folyamatosan nı a hátralékok nagysága. A peres követelések záró értéke 37 MFttal növekedett. Az egyéb vevık záró értéke 224 MFttal nıtt. A vevıkre együttesen 9 767 MFt értékvesztés került elszámolásra, mely 360 MFttal magasabb az elızı idıszaki értéknél. A követelések valós értéke 2011.12.31én és 2012.03.31én megközelítıen azonos a könyv szerinti értékkel. A kapcsolt és egyéb részesedési viszonyban lévı vállalkozással szembeni követelések értéke 8 794 MFttal (157,85 %kal) növekedett a bázisévhez képest. A változás meghatározó tényezıje a Magyar Áramszolgáltató Kft.vel szembeni pénzügyi követelés (cash pool) 5 651 MFtos növekedése, valamint a kapcsolt vállalatoktól járó osztalék (Magyar Áramszolgáltató Kft.: 1 585 MFt), amely 2012.03.31ig nem került rendezésre. Az egyéb részesedési viszonyban lévı vállalkozással szembeni követelések értéke 1 MFttal nıtt a bázisidıszakhoz képest. Az egyéb követelések értéke 3 195 MFt, amely 356 MFttal alacsonyabb a bázisidıszaki értéknél. A változás legfontosabb tényezıje a költségvetéssel szembeni követelések 196 MFtos növekedése, ezen belül az ÁFA elszámolásából adódó követelés növekedése, valamint az önkormányzat által kivetett adók elszámolásából adódó követelés csökkenése. További meghatározó tényezı az aktív idıbeli elhatárolások 588 MFtos csökkenése, valamint a szállítóknak adott elılegek 47 MFtos növekedése. Az egyéb követelések valós értéke 2011.12.31én és 2012.03.31én megközelítıen azonos a könyv szerinti értékkel. A derivatív követelések értéke 644 MFt, amely az RWE AGval kötött devizavásárlási határidıs ügyletek valós értékelésébıl származó derivatív követelések értékét tartalmazza. A bázisidıszakhoz képest 495 MFttal növekedett. A visszaigényelhetı jövedelemadó záró értéke 1 265 MFt, amely a társasági adó, az energiaellátók jövedelemadója és a helyi iparőzési adó vonatkozásában a Csoport adófizetési kötelezettségét és visszaigényelhetı adókövetelését egyenlegében mutatja. A tárgyidıszakban a társasági adóból és az energiaellátók jövedelemadójából származó adókövetelés növekedése 276 MFt, míg a helyi iparőzési adóból adódó követelés növekedése 709 MFt. A pénzeszközök záró állománya a 2011.12.31i állapothoz képest 12 MFttal nıtt. A Csoport a bankszámlán lévı pénzkészletét a folyamatos pénzellátáshoz szükséges minimális szintre szorította le. 11
A saját tıke nagysága 133 806 MFt, amely az elızı idıszak záró egyenlegéhez viszonyítva 2 611 MFttal emelkedett. A változás a 2012. I. negyedévben realizált eredmény összege. A Társaság részvényeinek száma a bázisidıszakhoz képest nem változott, az alaptıke 6 074 441 db, 10 000 Ft névértékő névre szóló, azonos tagsági jogokat biztosító (törzs)részvénybıl áll. A hosszú lejáratra kapott hitelek és lízing záró értéke 2 011 MFt, amely a bázisidıszakhoz viszonyítva 1 MFttal csökkent. A változás a lízingkötelezettség rövid lejáratú részének, rövid lejáratra kapott hitelek és lízing sorra való átsorolásának hatása. A halasztott adókövetelés és kötelezettség egyenlegében kerül kimutatásra. A halasztott adókötelezettség tárgyidıszaki értéke 4 603 MFt. A kötelezettség mértékét meghatározó jelentısebb tényezık a következık. A hálózatfejlesztési hozzájárulás elszámolásával kapcsolatos halasztott adókövetelés 1 519 MFt, az értékvesztés elszámolásából származó halasztott adókövetelés 43 MFt, a céltartalékok miatt elszámolt halasztott adókövetelés 239 MFt, az elhatárolt veszteség miatti halasztott adókövetelés 836 MFt, a pénzügyi derivatívák elszámolásával kapcsolatos halasztott adókötelezettség 64 MFt. Az adótörvény által megengedett értékcsökkenési leírás összege magasabb az IFRS által szabályozott hasznos élettartam alapján számított értékeknél. Az ebbıl adódó kötelezettség 7 176 MFt. A hosszú lejáratú céltartalékok záró állománya 1 MFt, amely a bázisidıszakhoz viszonyítva 1 MFttal csökkent. A változás a vezetıi részvényopcióra képzett céltartalék 1 MFtos csökkenésbıl adódik. A halasztott bevételek között kerül kimutatásra a véglegesen átvett hálózatfejlesztési hozzájárulások és a térítésmentesen átvett eszközérték elhatárolásának 26 453 MFtos záró állománya, amely 356 MFttal csökkent a bázisévhez viszonyítva. A tárgyidıszakban a térítés nélkül átvett eszközök és hálózatfejlesztési források elhatárolt értéke 486 MFt. A térítés nélkül átvett eszközök és az átvett források felhasználásából megvalósult eszközök tárgyidıszaki értékcsökkenésével 842 MFt kivezetés történt. A rövid lejáratú kötelezettségek záró állománya 3 824 MFttal (9,05 %kal) növekedett a 2011. évhez viszonyítva. A változást döntıen a rövid lejáratra kapott hitelek és lízing és a kapcsolt vállalkozással szembeni kötelezettségek növekedése, valamint a rövid lejáratú céltartalékok és a szállítói kötelezettségek csökkenése okozta. A rövid lejáratra kapott hitelek és lízing 14 393 MFtos összege a rövid lejáratú hitelek tárgyidıszaki záró állományát (14 391 MFt) a hosszú lejáratú lízingkötelezettségek 1 éven belüli törlesztı részletét (2 MFt) mutatja. A rövid lejáratra kapott hitelek és lízing záró értéke 2 388 MFttal nıtt a bázisidıszakhoz viszonyítva. A Csoport eszközeit zálogjog vagy egyéb hasonló kötelezettség nem terheli. 12
A pénzügyi kötelezettségek valós értéke 2011.12.31én és 2012.03.31én megközelítıen azonos a könyv szerinti értékkel. A rövid lejáratú céltartalékok záró állománya 2 198 MFt, amely a bázisidıszakhoz viszonyítva 454 MFttal csökkent. A tárgyidıszakban a villamosenergiaárréstöbbletre képzett céltartalék feloldásának és felhasználásának értéke 184 MFt. A beszámolás idıszakában a korengedményes nyugdíjra, a megállapodásos bérre és a szabadságra képzett céltartalék a felhasználás mértékének megfelelıen (8 MFt) feloldásra került. A várható kötbérkifizetések és adóbírság miatt képzett céltartalék bázisidıszaki értéke (262 MFt) a tárgyidıszakban teljes egészében felhasználásra került. A szállítói kötelezettségek záró állománya 715 MFttal (6,02 %kal) csökkent a bázisidıszakhoz képest. A kapcsolt és egyéb részesedési viszonyban lévı vállalkozással szembeni kötelezettségek záró értéke 13 496 MFt, amely 2 782 MFttal (25,97 %kal) magasabb az elızı idıszaki értéknél. A változás meghatározó tényezıje a kapcsolt vállalkozással szembeni pénzügyi kötelezettségek 1 048 MFtos növekedése, ezen belül az ELMŐÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft.vel szembeni cash poolkötelezettség 27 MFtos és az ELMŐ ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft.vel szembeni cash poolkötelezettség 1 021 MFtos növekedése. További meghatározó tényezı az RWE Supply&Trading GmbHval szembeni szállítói kötelezettség 580 MFtos, az RWE IT Magyarország Kft.vel szembeni szállítói kötelezettség 313 MFtos, az ELMŐÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft.vel szembeni szállítói kötelezettség 235 MFtos csökkenése, valamint a Magyar Áramszolgáltató Kft.vel szembeni szállítói kötelezettség 3 079 MFtos és az RWE IT GmbHval szembeni szállítói kötelezettség 38 MFtos növekedése. Az egyéb kötelezettségek értéke 4 816 MFt, amely a bázisidıszakhoz viszonyítva 183 MFttal (3,66 %kal) csökkent. A változás legfontosabb tényezıje a költségvetéssel szembeni kötelezettségek 250 MFtos csökkenése, ezen belül az ÁFA elszámolásából adódó kötelezettség csökkenése, valamint az önkormányzat által kivetett adók elszámolásából adódó kötelezettség és a társadalombiztosítási elszámolásokból származó kötelezettség növekedése. További meghatározó tényezı a munkavállalókkal szembeni kötelezettségek 86 MFtos növekedése, valamint az egyéb elszámolásból eredı kötelezettségek 20 MFtos csökkenése. 13
4.3. Átfogó jövedelemre vonatkozó kimutatás Az üzemi tevékenység eredménye a tárgyidıszakban 304 MFttal, 4 904 MFtra nıtt. Alakulását a bázisidıszakhoz képest a következı tényezık befolyásolták. Az értékesítés árbevétele a beszámolási idıszakban 58 068 MFt, amely 6 042 MFttal (9,42 %kal) alacsonyabb 2011. I. negyedévhez képest. Az értékesítési árbevétel 93,21 %át a villamos energia üzletág (villamosenergiaértékesítés és rendszerhasználati díjak árbevétele energiaadó nélkül) árbevétele teszi ki, amely a bázisidıszakhoz viszonyítva 6 378 MFttal (10,54 %kal) csökkent. A villamosenergiaértékesítés árbevétele (energiaadót figyelembe véve) 9 060 MFttal csökkent az elızı üzleti évhez képest. Az egyetemes szolgáltatói szegmensnél az értékesítési átlagár és az értékesített mennyiség csökkenése a villamos energia árbevétel visszaesését eredményezte. A versenypiaci szegmensnél a piaci ármozgások hatására kialakult magasabb fogyasztói értékesítési árakat a mennyiségi visszaesés kompenzálta, ami az árbevétel jelentıs csökkenéséhez vezetett. Az elosztóhálózatra csatlakozó felhasználók által fizetett rendszerhasználati díjak árbevétele amelyeket a felhasználók az átvitelirendszerirányítási díj, rendszerszintő szolgáltatások díja és elosztói díjak formájában fizetnek meg 2 682 MFttal nıtt az elızı üzleti évhez képest, mivel 2012. januártól emelkedtek a HHDíj tarifák. A villamosenergiaárréstöbbletre képzett céltartalék feloldásának bázisidıszaki értéke (168 MFt) az értékesítési árbevétel része volt, míg tárgyidıszakban a villamosenergiaárréstöbbletre képzett céltartalék feloldása és felhasználása (184 MFt) az egyéb üzemi ráfordítások részét képezi. A fizetett energiaadó összege 104 MFt, amely a bázisidıszakhoz viszonyítva 68 MFttal (39,53 %kal) csökkent. A változást az értékesített villamos energia mennyiségének a csökkenése okozta. Az energiaértékesítéshez nem kapcsolódó egyéb árbevétel 504 MFttal növekedett a bázisidıszakhoz viszonyítva. A változás jelentıs részét a tagvállalatoknak nyújtott szolgáltatások árbevételének (piac és termékfejlesztés, informatikai szolgáltatás) növekedése, valamint a konszolidációs körbe tartozó vállalkozásoknak értékesített anyagok csökkenése okozta. Az aktivált saját teljesítmények értéke 204 MFt, mely a bázisidıszakhoz viszonyítva 147 MFttal növekedett, mivel a vizsgált idıszakban magasabb a saját rezsis beruházásokhoz felhasznált anyagérték. Ennek oka, döntıen a fıelosztóhálózati beruházások anyagbeszerzési folyamatának változása. Az egyéb üzemi bevételek az elızı üzleti évhez viszonyítva 3 MFttal (0,30 %kal) csökkentek. Az egyéb üzemi bevételek változását meghatározta a mőködésbıl származó árfolyamnyereség 646 MFtos növekedése, melynek döntı tényezıje a derivatív ügyletek értékelésébıl származó nem realizált árfolyamnyereség 495 MFtos értéke, 14
valamint a továbbszámlázásból származó árbevétel 611 MFtos csökkenése. Az egyéb üzemi bevételek változásának további tényezıi: míg az egyéb eredményt növelı tételek 34 MFttal, az immateriális javak és tárgyi eszközök értékesítésének bevétele 22 MFttal, a behajthatatlan követelésekre befizetett összeg 23 MFttal csökkent, addig a bérbeadásból származó bevétel 25 MFttal, káreseménnyel kapcsolatos bevételek 16 MFttal nıtt a bázis idıszakhoz viszonyítva. A tárgyidıszaki értékcsökkenési leírás összege 391 MFttal magasabb a bázisidıszaki értéknél, ami a beruházások aktiválásának többletébıl adódik. Az utóbbi évek jelentıs beruházásai következtében az aktív eszközállomány értéke folyamatosan növekedett, ami az értékcsökkenési leírás emelkedéséhez vezetett. Az anyagjellegő ráfordítások tárgyidıszaki értéke 47 444 MFt, amely 5 780 MFttal alacsonyabb a bázisidıszaki értéknél. A villamos energia beszerzési értéke 7 783 MFttal (20,12 %kal) csökkent a bázisidıszakhoz viszonyítva. Az egyetemes szolgáltatói szegmensnél a 2011. júliusi KÁTszabályozás változás hatására a beszerzési költség fajlagosan csökkent, ami a mennyiségi csökkenéssel együtt jelentıs költségvisszaesést okozott. A versenypiaci szegmens esetében a piaci energiaárak változásának hatására a beszerzési költség fajlagosan emelkedett, de a mennyiségi visszaesés a költségek jelentıs csökkenését eredményezte. A fizetett átviteli, rendszerirányítási, rendszerszintő szolgáltatási és elosztói díjak együttesen rendszerhasználati díjak az összehasonlítás alapjául szolgáló idıszakhoz képest 1 344 MFttal (16,86 %kal) növekedtek. Az értékesített anyagok beszerzési értéke 235 MFttal csökkent. Az anyagjellegő ráfordítások további változását az igénybe vett szolgáltatások 786 MFtos, valamint az anyagköltségek 108 MFtos növekedése okozta. A személyi jellegő ráfordítások értéke 8 MFttal (0,66 %kal) alacsonyabb, mint az elızı üzleti év azonos idıszakában. Az egyéb üzemi ráfordítások értéke 2 160 MFt, ami a bázisidıszakhoz képest 805 MFttal (27,15 %kal) csökkent. A változást befolyásoló jelentısebb tételek az alábbiak. Az egyéb üzemi ráfordítások értékének csökkenését elsısorban a belföldi követelésekre elszámolt értékvesztés és annak visszaírása, valamint a céltartalékképzésbıl és feloldásból származó eredmény változása határozta meg. A beszámolás idıszakában elszámolt behajthatatlan és elengedett követelések együttes összege 249 MFt, amely 45 MFttal magasabb az elızı idıszaki értéknél. A követelések értékvesztése és visszaírása a tárgyidıszakban 367 MFt, amely az elızı idıszakhoz viszonyítva 430 MFttal csökkent. A tárgyi eszközök és immateriális javak selejtezés miatti kivezetésének értéke 34 MFt, amely 25 MFttal magasabb a bázisidıszakhoz képest. A céltartalékképzésbıl és feloldásból származó eredmény összege 386 MFttal alacsonyabb az elızı idıszaki értéknél. A tárgyidıszakban a villamosenergiaárréstöbbletre képzett céltartalék feloldása és felhasználása (184 MFt) az egyéb üzemi ráfordítások részét képezi, míg bázisidıszaki értéke (168 MFt) az értékesítési árbevétel része volt. Az adóhatóság felé fizetendı hozzájárulások 118 MFttal csökkentek a bázisidıszakhoz viszonyítva, amelynek jelentıs részét a válságadó teszi ki (92 MFt). 15
Az egyéb eredményt csökkentı ráfordítások értéke 1 331 MFt, amely 59 MFttal nıtt 2011. I. negyedévhez képest. A tıkemódszerrel elszámolt vállalkozások eredményébıl számított részesedési eredmény tárgyidıszaki összege 1 170 MFt, ami 1 688 MFttal alacsonyabb a bázisidıszaki értéknél. Ez az eredménykategória a tıkemódszerrel konszolidált társaságoknak az ELMŐ Nyrt. tulajdoni hányadával számított idıszaki eredményét tartalmazza. A tıkemódszer szerint konszolidált közös és társult vállalkozások 2012. I. negyedéves eredményének hatása a Csoport konszolidált eredményére a következık szerint alakult: Sinergy Kft. és leányvállalatai 166 MFt, Magyar Áramszolgáltató Kft. 1 815 MFt, Budapesti Dísz és Közvilágítási Kft. 49 MFt, ELMŐ ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft. 426 MFt, ELMŐÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft. 13 MFt. A tıkemódszerrel elszámolt ELMŐÉMÁSZ Hálózati Kft. és a teljes körően konszolidált ELMŐ Hálózati Kft. között lévı közbensı eredmény 9 MFttal csökkentette a részesedések záró értékét. A pénzügyi mőveletek eredménye a bázisidıszakhoz képest 141 MFttal nıtt. A kapott kamatok és kamatjellegő bevételek 99 MFtos növekedésével ellentétben a fizetendı kamatok és kamatjellegő ráfordítások 42 MFttal csökkentek a bázisidıszakhoz képest. A változás egyrészt az azonos idıszakhoz képest kisebb mértékő hitelfelvétellel, másrészt a finanszírozás optimalizálásával magyarázható. A fenti tényezık hatására az adózás elıtti eredmény tárgyidıszaki értéke 3 610 MFt, amely 1 243 MFttal alacsonyabb a bázisidıszaki értéknél. A tárgyidıszakra számított nyereségadó 999 MFtos összegébıl a társasági adó 404 MFt, a helyi iparőzési adó 328 MFt, az IFRS szerinti konszolidált halasztott adó 267 MFt. Az ELMŐ Csoport 2012. I. negyedévi idıszaki eredménye 2 611 MFt. 16
5. CashFlow elemzés KONSZOLIDÁLT CASH FLOW KIMUTATÁS 2012.03.31 2011.03.31 Változás Változás % Adózás elıtti eredmény 3 610 4 853 1 243 25,61% Pénzügyi eredmény realizált árfolyamkülönbözeten kívül 124 261 137 52,49% Értékcsökkenési leírás és amortizáció 3 548 3 157 391 12,39% Elszámolt értékvesztés 361 789 428 54,25% Céltartalékképzés és felhasználás különbözete 455 189 266 140,74% Részesedés a tıkemódszerrel elszámolt vállalkozások eredményébıl 1 170 518 1 688 325,87% Egyéb eredményt módosító tételek 20 42 22 52,38% Módosított adózás elıtti eredmény 8 338 8 311 27 0,32% Szállítói kötelezettségek változása 715 2 056 1 341 65,22% Egyéb kötelezettségek változása 2 249 3 727 5 976 160,34% Vevıi követelések változása 616 1 821 1 205 66,17% Forgóeszközök (kivéve: vevı, pénzeszköz) 10 118 3 296 6 822 206,98% Kapott kamatok 507 409 98 23,96% Fizetett kamatok 631 670 39 5,82% Fizetett adó (nyereség után) 733 988 255 25,81% Fizetett osztalék Szokásos tevékenységbıl származó pénzeszközváltozás MFt 1 719 3 838 2 119 55,21% Befektetett eszközök beszerzésébıl adódó pénzkifizetés 2 264 3 551 1 287 36,24% Befektetett eszközök eladásából származó pénzeszköz 20 42 22 52,38% Adott kölcsönök kihelyezése / visszafizetése (/+) 2 2 4 200,00% Kapott osztalék 1 585 5 218 3 633 69,62% Befektetési tevékenységbıl származó pénzeszköz változás 657 1 707 2 364 138,49% Hitelfelvétel 4 450 6 584 2 134 32,41% Hiteltörlesztés 2 063 6 077 4 014 66,05% Finanszírozási tevékenységbıl származó pénzeszközváltozás 2 387 507 1 880 370,81% Pénzeszközök nem realizált árfolyamnyeresége / vesztesége (+/) 1 4 5 125,00% Pénzeszközök nettó növekedése 12 1 628 1 640 100,74% Pénzeszközök nettó növekedése Pénzeszköz nyitó állománya Pénzeszköz záró állománya 12 1 628 367 2 576 379 948 2012. I. negyedévben az ELMŐ Csoport szokásos tevékenységébıl származó pénzeszköz változása 1 719 MFt. Az idıszak negatív pénzáramlását az adózás elıtti eredmény 3 610 MFt értékben, míg az egyéb kötelezettségek változása 2 249 MFt értékben javította, a vevı követelések változása 616 MFt értékben, a forgóeszközök változása 10 118 MFt értékben, a szállítói állomány 715 MFt értékben rontotta. A befektetési tevékenységbıl származó pénzeszközváltozás egyik meghatározó eleme a csoportnak fizetett osztalék, amely 1 585 MFtal növelte, míg befektetett eszközök beszerzése 2 264 MFtal csökkentette a pénzeszközállományt. A finanszírozási egyensúly fenntartásához 2 387 MFtal több külsı pénzügyi forrás bevonására került sor. 17
6. Szegmensek szerinti jelentés MFt 2011.03.31 Megnevezés Hálózati tevékenység Konszolidált adatok Értékesítési tevékenység Egyéb tevékenység Összesen Eredménylevezetés Értékesítés bevétele 27 229 33 646 3 407 64 282 Szegmensek közötti értékesítés Energiaadó 172 172 Összes bevétel 27 229 33 474 3 407 64 110 Mőködési eredmény 5 028 76 352 4 600 Pénzügyi mőveletek eredménye 206 532 61 265 Részesedési eredmény 217 687 48 518 Ebbıl: a társult vállalkozások nettó nyereségébıl való részesedés 217 687 48 518 Adózás elıtti eredmény 5 017 79 243 4 853 Nyereségadók 811 72 18 901 Nettó nyereség 4 206 7 261 3 952 Megnevezés Eredménylevezetés Hálózati tevékenység Értékesítési tevékenység Egyéb tevékenység Összesen Értékesítés bevétele 29 009 25 654 3 509 58 172 Szegmensek közötti értékesítés Energiaadó 104 104 Összes bevétel 29 009 25 550 3 509 58 068 Mőködési eredmény 4 402 976 1 478 4 904 Pénzügyi mőveletek eredménye 304 361 67 124 Részesedési eredmény 417 3 234 1 647 1 170 Ebbıl: a társult vállalkozások nettó nyereségébıl való részesedés 2012.03.31 Konszolidált adatok 417 3 234 1 647 1 170 Adózás elıtti eredmény 5 123 4 571 3 058 3 610 Nyereségadók 849 305 155 999 Nettó nyereség 4 274 4 876 3 213 2 611 MFt 6.1. Mőködési szegmensek A 2008. évi szegmensek szerinti jelentéshez képest változást jelent, hogy a Csoport 2009. január 1jétıl már az IFRS 8 standard szerint készíti a szegmens beszámolót (a korábbi IAS 14 helyett). Ennek megfelelıen elkészült a hálózati, az értékesítési, az ügyfélszolgálati és az egyéb tevékenységek szétválasztását célzó modell, valamint kidolgozásra került a számviteli szétválasztás alapjául szolgáló elszámolási módszertan. Ezt alapul véve történik meg a tevékenységek közötti bevétel és ráfordítás, illetve eszköz és forrásmegosztás. A hálózati tevékenység magában foglalja a Villamos Energia Törvény által elosztói engedélyesként meghatározott tevékenységet (ELMŐ Hálózati Elosztó Kft.), valamint a Csoport által equity módon bevont ELMŐÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft.t, mely vállalat tevékenysége a villamos energia elosztóhálózat tervezése, létesítése, 18
üzemeltetése, karbantartása, illetve bıvítése, valamint az ezekkel összefüggı szolgáltatások nyújtására terjed ki. Az értékesítési tevékenység magában foglalja a Villamos Energia Törvény által egyetemes szolgáltatói és villamosenergiakereskedelmi engedélyesként meghatározott tevékenységet (ELMŐ Nyrt.), valamint a Csoport által equity módon bevont Sinergycsoportot és Magyar Áramszolgáltató Kft.t, mely vállalat fı tevékenysége a liberalizált energiapiacon történı kereskedelem, illetve a feljogosított fogyasztók villamosenergiaellátása és villamos energia beszerzése. Az egyéb tevékenységek szegmensen kerül kimutatásra az ELMŐ Nyrt. központi, irányítási tevékenysége, valamint a hálózati és értékesítési tevékenységhez nem hozzákapcsolható, equity módon bevont részesedések (ELMŐÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft, BDK Kft.). A szegmensenkénti IFRS beszámoló elkészítése a Csoport tagvállalatainak tevékenységenkénti beszámolója alapján történt. 6.2. Az átfogó jövedelemre vonatkozó kimutatás szétválasztásának elvei Árbevételelszámolás elvei Az engedélyes tevékenységekhez kapcsolódó árbevételek a tarifarendeletben szabályozott módon keletkeznek. A kapcsolódó és másodlagos, illetve egyéb tevékenységek árbevételei pedig a piaci feltételek szerint alakulnak. Az engedélyes tevékenységekbıl származó árbevételeket az 57/2002es GKM rendeletben rögzített feltételek szerint és bontásban könyveli a Csoport. Költségelszámolás elvei A tényköltségek rögzítése költségeredet szerint a számviteli nyilvántartással egy idıben kontrolling objektumokra, a költséghelyekre és a különbözı rendelésfajtákra történik. A tevékenységi költségszétválasztás gerincét az irányítási modellen alapuló, tagvállalatok közötti szerzıdéses kapcsolaton (SLA) alapuló tényleges elszámolások jelentik. Személyi jellegő ráfordítások A személyi jellegő ráfordítások megbontása a szegmensekhez rendelhetı létszám arányában történik. Értékcsökkenési leírás Az értékcsökkenés felosztása a tárgyi eszközök és immateriális javak szegmensek közötti megoszlásának arányában történik. 19
Egyéb és pénzügyi bevételek és ráfordítások elszámolásának elvei Az elszámolások a Magyar Energia Hivatal irányelve, egyéb és pénzügyi eredménytételek szétválasztására vonatkozó ajánlásainak megfelelıen történnek. A közvetlenül hozzárendelhetı egyéb és pénzügyi bevételek és ráfordítások ahhoz az engedélyes tevékenységhez kerülnek könyvelésre, amelyek tevékenységi mérlegében a kapcsolódó eszköz, illetve forrás szerepel. Amennyiben a közvetlen tevékenységhez rendelés nem valósítható meg, akkor vetítési alappal kerül a tevékenységek között megbontásra. 20
Jelentéshez mellékelt adatlapok 7. A részvénystruktúrához, a tulajdonosi körhöz kapcsolódó adatlapok RS1. Tulajdonosi struktúra, a részesedés és szavazati arány mértéke Teljes alaptıke Tulajdonosi kör megnevezése Tárgyév elején Idıszak végén % Db % Db Belföldi intézményi/társaság 15,91% 966 559 15,93% 967 701 Külföldi intézményi/társaság 82,52% 5 012 884 82,54% 5 013 884 Belföldi magánszemély 0,93% 56 299 0,93% 56 693 Külföldi magánszemély 0,03% 2 122 0,03% 2 122 Munkavállalók, vezetı tisztségviselık Saját tulajdon Államháztartás részét képezı tulajdonos 2 0,29% 17 565 0,27% 16 429 Nemzetközi Fejlesztési Intézmények 3 Egyéb (nem regisztrált, nem nevesített, nem forgalomképes) 0,31% 19 012 0,29% 17 612 ÖSSZESEN 100% 6 074 441 100% 6 074 441 RS2. A saját tulajdonban lévı részvények (db) mennyiségének alakulása a tárgyévben Január 1. Március 31. Június 30. Szeptember 30. December 31. Nincs nincs RS3. Az 5%nál nagyobb tulajdonosok felsorolása, bemutatása Név RWE Energy Beteiligungsgesellschaft mbh EnBW Energie Baden Württemberg AG. Nemzetiség Tevék. Mennyiség (db) Részesedés (%) Szavazatiarány (%) Megjegyzés K T 3 356 432 55,25% 55,25% szakmai K T 1 655 421 27,25% 27,25% szakmai MVM Zrt. B T 949 278 15,63% 15,63% pénzügyi Belföldi (B), Külföldi (K), Letétkezelı (L), Államháztartás (Á), Nemzetközi Fejlesztési Intézet (F), Intézményi (I), Társaság (T), Magán (M), Munkavállaló, Vezetı tisztségviselı (D) 21
8. A Társaság szervezetéhez, mőködéséhez kapcsolódó adatlapok TSZ2. Teljes munkaidıben foglalkoztatottak számának alakulása (fı) Bázis idıszak vége Tárgyév eleje Tárgyidıszak vége 367 367 377 TSZ3. Vezetı állású tisztségviselık, stratégiai alkalmazottak Jelleg 1 Név Beosztás IT IT IT Dr. MarieTheres Thiell Dr. Arndt Brandenberg Dr. Kövesdi Zoltán Endre Megbízás kezdete Megbízás Vége elnök 2005.10.01. 2014.09.30. Tag 2010.05.01. 2013.05.01. Tag 2005.05.01. 2014.05.01. IT HansGünter Hogg Tag 2008.07.01. 2014.06.30. Saját részvény tulajdon (db) FB Emmerich Endresz Elnök 2010.05.01. 2013.05.01. FB Hermann Lüschen Tag 2001.01.01. 2016.01.01. FB Kunzer Ferenc Tag 2001.04.25. 2013.04.28. 330 FB Dr. Börcsök Dezsı Tag 2003.04.30. 2015.05.01. 64 FB Martin Herrmann tag 2011.04.14. 2014.04.14. FB Dr. Martin Konermann Tag 2008.04.23. 2014.04.25. FB Németh Lajos Tag 2010.04.28. 2013.04.28. 1 Igazgatósági tag (IT), FB tag (FB) 22
9. Pénzügyi kimutatásokhoz kapcsolódó adatlapok PK1. Általános információk a pénzügyi adatokra vonatkozóan Auditált Konszolidált Igen x Nem x Számviteli elvek Magyar x IAS x Egyéb (Egyedi beszámoló Magyar számviteli elv, Konszolidált beszámoló IAS számviteli elv) PK2. Konszolidációs körbe tartozó társaságok Teljes (L); Közös vezetéső (K); Társult (T) Név Törzs / Alaptıke Tulajdoni hányad (%) Szavazati arány Besorolás 1 Sinergy Kft. 1 708 MFt 50 50 K Budapesti Dísz és Közvilágítási Kft. Magyar Áramszolgáltató Kft. 8 479 MFt 50 50 K 200 MFt 50 50 K ELPöför Kft. 101 MFt 100 100 L ELMŐ Hálózati Elosztó Kft. ELMŐÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft. ELMŐÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft. 261 270 MFt 100 100 L 3 MFt 65 50 K 3 MFt 70 50 K 23
9.1. PK3. Konszolidált Mérleg (IFRS) KONSZOLIDÁLT MÉRLEG / ESZKÖZÖK 2012.03.31 2011.12.31 Változás Befektetett eszközök 160 622 164 663 2,5% Tárgyi eszközök 142 652 143 393 0,5% Immateriális javak 7 629 8 172 6,6% Részesedés társult és közös vezetéső vállalkozásban 10 323 13 078 21,1% Értékesíthetı pénzügyi eszközök 1 1 0,0% Kölcsönök 17 19 10,5% Forgóeszközök 52 332 41 948 24,8% Készletek 1 290 1 091 18,2% Vevıi követelések 31 194 30 939 0,8% Kapcsolt vállalkozással szembeni követelések 14 363 5 570 157,9% Egyéb részesedési viszonyban lévı vállalkozással szembeni követelések 2 1 100,0% Egyéb követelések 3 195 3 551 10,0% Derivatív követelések 644 149 332,2% Visszaigényelhetı jövedelemadó 1 265 280 351,8% Pénzeszközök 379 367 3,3% ESZKÖZÖK ÖSSZESEN 212 954 206 611 3,1% MFt KONSZOLIDÁLT MÉRLEG / FORRÁSOK 2012.03.31 2011.12.31 0,2% Saját tıke 133 806 131 195 2,0% Jegyzett tıke 60 744 60 744 0,0% Felhalmozott eredmény 73 062 70 451 3,7% Hosszú lejáratú kötelezettségek 33 068 33 160 0,3% Hosszú lejáratra kapott hitelek és lízing 2 011 2 012 0,0% Halasztott adókötelezettség 4 603 4 337 6,1% Hosszú lejáratú céltartalékok 1 2 50,0% Halasztott bevételek 26 453 26 809 1,3% Rövid lejáratú kötelezettségek 46 080 42 256 9,0% Rövid lejáratra kapott hitelek és lízing 14 393 12 005 19,9% Rövid lejáratú céltartalékok 2 198 2 652 17,1% Szállítói kötelezettségek 11 171 11 886 6,0% Kapcsolt vállalkozással szembeni kötelezettségek 13 496 10 714 26,0% Egyéb részesedési viszonyban lévı vállalkozással szembeni kötelezettségek 6 Egyéb kötelezettségek 4 816 4 999 3,7% FORRÁSOK ÖSSZESEN 212 954 206 611 3,1% 24
9.2. PK4. Konszolidált Eredménykimutatás (IFRS) ÁTFOGÓ JÖVEDELEMRE VONATKOZÓ KONSZOLIDÁLT KIMUTATÁS MFt 2012.03.31 2011.03.31 Változás Értékesítés árbevétele 58 068 64 110 9,4% Saját elıállítású eszközök aktivált értéke 204 57 257,9% Egyéb üzemi bevétel 990 993 0,3% Értékcsökkenési leírás és amortizáció 3 548 3 157 12,4% Anyagjellegő ráfordítások 47 444 53 224 10,9% Személyi jellegő ráfordítások 1 206 1 214 0,7% Egyéb üzemi ráfordítások 2 160 2 965 27,2% Üzemi tevékenység eredménye 4 904 4 600 6,6% Részesedés a tıkemódszerrel elszámolt vállalkozások eredményébıl 1 170 518 325,9% Pénzügyi mőveletek bevétele 508 409 24,2% Pénzügyi mőveletek ráfordítása 632 674 6,2% Pénzügyi mőveletek eredménye 124 265 53,2% Adózás elıtti eredmény 3 610 4 853 25,6% Nyereségadó 999 901 10,9% Idıszaki eredmény 2 611 3 952 33,9% Egyéb átfogó jövedelem Egyéb átfogó jövedelem összesen Átfogó jövedelem összesen 2 611 3 952 33,9% Egy részvényre jutó és hígított egy részvényre jutó nyereség (Ft/részvény) 430 651 33,9% 9.3. PK4. Saját tıke változása (IFRS) MFt KONSZOLIDÁLT SAJÁT TİKE LEVEZETÉS Jegyzett tıke Felhalmozott eredmény Saját tıke összesen Könyv szerinti érték 2011.01.01. 60 744 62 391 123 135 Idıszaki eredmény 3 952 3 952 Átfogó jövedelem összesen 3 952 3 952 Osztalékfizetés Könyv szerinti érték 2011.03.31. 60 744 66 343 127 087 Idıszaki eredmény 14 434 28 868 Átfogó jövedelem összesen 14 434 14 434 Osztalékfizetés 10 326 10 326 Könyv szerinti érték 2011.12.31. 60 744 70 451 131 195 Könyv szerinti érték 2012.01.01. 60 744 70 451 131 195 Idıszaki eredmény 2 611 2 611 Átfogó jövedelem összesen 2 611 2 611 Osztalékfizetés Könyv szerinti érték 2012.03.31. 60 744 73 062 133 806 25
9.4. PK6. Mérlegen kívüli jelentısebb tételek Megnevezés Villamosenergia kereskedelemmel, vásárlással kapcsolatosan kiadott bankgaranciák ELMŐ Nyrt. által kibocsátott Komfortlevelek a konszolidációs körbe tartozó tagvállalatok részére Érték 817,9 MFt 2 076,5 MFt Azon pénzügyi kötelezettségek, amelyek a pénzügyi értékelés szempontjából jelentıséggel bírnak, de amelyek a mérlegben nem jelennek meg (pl. kezességvállalás, garanciavállalás, záloggal kapcsolatos kötelezettség, stb.). 26
10. Tájékoztatáshoz kapcsolódó adatlapok 10.1. PK3. Egyedi Mérleg 2011.12.31 Elızı év(ek) módosításai adatok MFtban 2012.03.31 Változás b c d e A. BEFEKTETETT ESZKÖZÖK 281 936 281 254 0,24% I. Immateriális javak 5 604 5 182 7,53% 1. Alapításátszervezés aktivált értéke 2. Kisérleti fejlesztés aktivált értéke 3. Vagyoni értékő jogok 5 193 4 820 7,18% 4. Szellemi termékek 411 362 11,92% 5. Üzleti vagy cégérték 6. Immateriális javakra adott elılegek 7. Immateriális javak értékhelyesbítése II. Tárgyi eszközök 10 608 10 350 2,43% 1. Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékő jogok 8 057 7 945 1,39% 2. Mőszaki berendezések, gépek, jármővek 1 506 1 396 7,30% 3. Egyéb berendezések, felszerelések, jármővek 1 045 966 7,56% 4. Tenyészállatok 5. Beruházások, felújítások 43 N/A 6. Beruházásokra adott elılegek 7. Tárgyi eszközök értékhelyesbítése III. Befektetett pénzügyi eszközök 265 724 265 722 0,00% 1. Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban 265 706 265 706 0,00% 2. Tartósan adott kölcsön kapcsolt vállalkozásban 3. Egyéb tartós részesedés 4. A tétel megnevezése Tartósan adott kölcsön egyéb részesedési viszonyban álló vállalkozásban 5. Egyéb tartósan adott kölcsön 18 16 11,11% 6. Tartós hitelviszonyt megtestesítı értékpapír 7. Befektetett pénzügyi eszközök értékhelyesbítése 8. Befektetett pénzügyi eszközök értékelési különbözete a 27
MÉRLEG Eszközök (aktívák) 2011.12.31 Elızı év(ek) módosításai adatok MFtban 2012.03.31 Változás b c d e B. FORGÓESZKÖZÖK 26 997 45 406 68,19% I. Készletek 1 029 1 290 25,36% 1. Anyagok 1 011 1 273 25,91% 2. Befejezetlen termelés és félkész termékek 3. Növendék, hízóés egyéb állatok 4. Késztermékek 5. Áruk 18 17 5,56% 6. Készletekre adott elılegek II. Követelések 25 603 43 742 70,85% 1. Követelések áruszállításból és szolgáltatásból (vevık) 19 550 19 296 1,30% 2. Követelések kapcsolt vállalkozással szemben 4 983 23 823 378,09% 3. 4. Váltókövetelések 5. Egyéb követelések 1 070 623 41,78% 6. Követelések értékelési különbözete 7. Származékos ügyletek pozitív értékelési különbözete III. Értékpapírok 1. Részesedés kapcsolt vállalkozásban 2. Egyéb részesedés 3. Saját részvények, saját üzletrészek 4. Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítı értékpapírok 5. Értékpapírok értékelési különbözete IV. Pénzeszközök 365 374 2,47% 1. Pénztár, csekkek 1 N/A 2. Bankbetétek 365 373 2,19% C. AKTÍV IDİBELI ELHATÁROLÁSOK 10 590 11 755 11,00% 1. Bevételek aktív idıbeli elhatárolása 10 458 11 661 11,50% 2. Költségek, ráfordítások aktív idıbeli elhatárolása 132 94 28,79% 3. Halasztott ráfordítások A tétel megnevezése a Követelések egyéb részesedési viszonyban lévı vállalkozással szemben ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) ÖSSZESEN 319 523 338 415 5,91% 28
MÉRLEG Források (passzívák) 2011.12.31 Elızı év(ek) módosításai adatok MFtban 2012.03.31 Változás a b c d e D. SAJÁT TİKE 249 026 261 527 5,02% I. Jegyzett tıke 60 744 60 744 0,00% Ebbıl: visszavásárolt tulajdonosi részesedés névértéken II. Jegyzett de még be nem fizetett tıke () III. Tıketartalék 4 886 4 886 0,00% IV. Eredménytartalék 182 244 182 244 0,00% V. Lekötött tartalék VI. Értékelési tartalék 1. Értékhelyesbítés értékelési tartaléka 2. Valós értékelés értékelési tartaléka VII. Mérleg szerinti eredmény 1 152 13 653 1085,16% E. CÉLTARTALÉKOK 2 613 2 370 9,30% 1. Céltartalék a várható kötelezettségekre 2 613 2 370 9,30% 2. Céltartalék a jövıbeni költségekre 3. Egyéb céltartalék A tétel megnevezése 29