Reálszisztéma Nyíltvégű Ingatlanbefektetési Alap Tájékoztatója és Kezelési Szabályzata

Átírás

1 Reálszisztéma Nyíltvégű Ingatlanbefektetési Alap Tájékoztatója és Kezelési Szabályzata Alapkezelő: Vezető forgalmazó: Forgalmazók: Globeserv Befektetési Alapkezelő Zrt Budapest, Váci út 1-3., C Torony 6. em. REÁLSZISZTÉMA Értékpapír-forgalmazó és Befektető Zrt Budapest, Kossuth Lajos u. 4. Raiffeisen Bank Zrt Budapest, Akadémia u. 6. Hungária Értékpapír Zrt Cegléd, Rákóczi út 30. SPB Befektetési Zrt Budapest, Vörösmarty tér 7-8. A Magyar Nemzeti Bank engedélyének száma: H-KE-III-462/2015 Dátuma: május 5. Hatályba lépés napja: május 11. 1

2 Tartalom Fogalmak... 9 TÁJÉKOZTATÓ I. A befektetési alapra vonatkozó információk A befektetési alap alapadatai A befektetési alap neve: A befektetési alap rövid neve: A befektetési alap székhelye: A befektetési alapkezelő neve: A Letétkezelő neve: A Forgalmazó neve: A befektetési alap működési formája: Az befektetési alap fajtája: Az befektetési alap futamideje: A befektetési alap típusa: A befektetési alap által kibocsátott sorozatok száma: A befektetési alap elsődleges eszközkategória típusa: A befektetési alap tőke-, illetve hozam-védelme: Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információ A befektetési alappal kapcsolatos határozatok A befektetési alap kezelési szabályzata, a tájékoztatója, a kiemelt befektetői információ és a hirdetmény alapkezelő általi elfogadásának, megállapításának időpontja, az alapkezelői határozat száma A befektetési alap kezelési szabályzata, a tájékoztatója, a kiemelt befektetői információ és a hirdetmény jóváhagyásáról, valamint a nyilvános forgalomba hozatal engedélyezéséről hozott felügyeleti határozat száma, kelte A befektetési alap Felügyelet általi nyilvántartásba vételéről hozott határozat száma, kelte A befektetési alap nyilvántartási száma (lajstromszáma) a Felügyelet által vezetett nyilvántartásban: A befektetési alap kezelési szabályzata, a tájékoztatója és a kiemelt befektetői információ módosításáról szóló alapkezelői határozatok száma, kelte A kezelési szabályzat módosításának jóváhagyásáról szóló felügyeleti határozatok száma, kelte Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információ A befektetési alap kockázati profilja A befektetési alap célja Annak a jellemző befektetőnek a profilja, akinek a befektetési alap befektetési jegyeit szánják Azon eszközkategóriák, amelyekbe a befektetési alap befektethet, külön utalással arra vonatkozóan, hogy a befektetési alap számára engedélyezett-e a származtatott ügyletek alkalmazása Figyelemfelhívás a befektetési alap kezelési szabályzatának azon pontjára vonatkozóan, mely a befektetési alap kockázati tényezőinek bemutatását tartalmazza A származtatott ügyletek alkalmazásának célja (fedezeti vagy a befektetési célok megvalósítása), lehetséges hatása a kockázati tényezők alakulására Amennyiben a befektetési alap befektetési politikája alapján egy adott intézménnyel szembeni, az adott intézmény által kibocsátott átruházható értékpapírokba vagy pénzpiaci eszközökbe történő befektetésekből, az adott intézménynél elhelyezett betétekből, és az adott intézménnyel kötött tőzsdén kívüli származtatott ügyletekből eredő összevont kockázati 2

3 kitettsége meghaladhatja a befektetési alap eszközeinek 20 százalékát, figyelemfelhívás az ebből fakadó speciális kockázatokra Amennyiben a befektetési alap alapvetően nem az átruházható értékpapírok vagy pénzügyi eszközök közé tartozó eszközkategóriákba fektet be, vagy leképez egy meghatározott indexet, figyelemfelhívás a befektetési alap befektetési politikájának ezen elemére Amennyiben a befektetési alap nettó eszközértéke a portfólió lehetséges összetételénél vagy az alkalmazható kezelési technikáinál fogva erőteljesen ingadozhat, az erre vonatkozó figyelemfelhívás Amennyiben a befektetési alap - a Felügyelet engedélye alapján - eszközeinek akár 100 százalékát fektetheti olyan, különböző átruházható értékpapírokba és pénzpiaci eszközökbe, amelyeket valamely EGT-állam, annak önkormányzata, harmadik ország, illetve olyan nemzetközi szervezet bocsátott ki, amelynek egy vagy több tagállam is tagja, az erre vonatkozó figyelemfelhívás Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információ A befektetők részére szóló tájékoztatás elérhetősége Annak a helynek a megnevezése, ahol a befektetési alap tájékoztatója, kezelési szabályzata, a kiemelt befektetői információ, a rendszeres tájékoztatás célját szolgáló jelentések, valamint a rendkívüli tájékoztatás célját szolgáló közlemények - ezen belül a befektetők részére történő kifizetésekkel, a befektetési jegyek visszaváltásával kapcsolatos információk hozzáférhetőek Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információ Adózási információk A befektetési alapra alkalmazandó adózási rendszer befektetők szempontjából releváns elemeinek rövid összefoglalása A befektetők részére kifizetett hozamot és árfolyamnyereséget a forrásnál terhelő levonásokra vonatkozó információ II. A forgalomba hozatallal kapcsolatos információk A befektetési jegyek forgalomba hozatala A befektetési jegyek forgalomba hozatalának módja, feltételei A forgalomba hozatali mennyiség maximum, illetve minimum mértéke Az allokáció feltételei A befektetési jegyek forgalomba hozatali ára A befektetési jegyek forgalomba hozatalával kapcsolatban felszámított költségek III. A közreműködő szervezetekre vonatkozó részletes információk A befektetési alapkezelőre vonatkozó információk Az Alapkezelő neve, cégformája: A befektetési alapkezelő székhelye: A befektetési alapkezelő cégjegyzékszáma: A befektetési alapkezelő alapításának dátuma, határozott időtartamra alapított társaság esetén az időtartam feltüntetése: Az Alapkezelő által kezelt más befektetési alapok Egyéb kezelt vagyon nagysága A befektetési alapkezelő munkaszervezetének operatív vezetését ellátó, ügyvezető és felügyelő szerveinek tagjai és beosztásuk, azon társaságon kívüli főbb tevékenységeik megjelölése mellett, ahol ezek az adott társaságra nézve jelentőséggel bírnak A befektetési alapkezelő jegyzett tőkéjének összege, jelezve a már befizetett részt A befektetési alapkezelő saját tőkéjének összege A befektetési alapkezelő alkalmazottainak száma

4 Azon tevékenységek és feladatok megjelölése, amelyekre a befektetési alapkezelő harmadik személyt vehet igénybe 21 A befektetés-kezelésre igénybe vett vállalkozások megjelölése A letétkezelőre vonatkozó információk A letétkezelő neve, cégformája: A Letétkezelő székhelye: A letétkezelő cégjegyzékszáma: A letétkezelő fő tevékenysége: A letétkezelő tevékenységi köre: A letétkezelő alapításának időpontja: A letétkezelő jegyzett tőkéje: A letétkezelő utolsó független könyvvizsgálói jelentéssel ellátott számviteli beszámolója szerinti saját tőkéje A letétkezelő alkalmazottainak száma: A könyvvizsgálóra vonatkozó információk A könyvvizsgáló társaság neve, cégformája: A könyvvizsgáló társaság székhelye: A könyvvizsgáló társaság kamarai nyilvántartási száma: Természetes személy könyvvizsgáló neve: Természetes személy könyvvizsgáló címe: Természetes személy könyvvizsgáló kamarai nyilvántartási száma: Olyan tanácsadókkal kapcsolatos információk, amelyek díjazása a befektetési alap eszközeiből történik A tanácsadó neve, cégformája, székhelye, cégjegyzékszáma, a cégjegyzéket vezető bíróság vagy más szervezet neve, az Alapkezelővel kötött szerződés lényeges rendelkezései, a tanácsadó díjazására vonatkozók kivételével, amelyek fontosak lehetnek a befektetőkre nézve, a tanácsadó egyéb lényeges tevékenységei A forgalmazóra vonatkozó információk (forgalmazónként) A forgalmazók neve, cégformája: A forgalmazó székhelye: A forgalmazó cégjegyzékszáma A forgalmazó tevékenységi köre A forgalmazó alapításának időpontja A forgalmazó jegyzett tőkéje A forgalmazó utolsó, független könyvvizsgálói jelentéssel ellátott számviteli beszámolója szerinti saját tőkéje A befektetőkre, illetve képviselőikre vonatkozó, a forgalmazó által felvett adatoknak a befektetési alapkezelő felé történő továbbításának lehetősége Az ingatlanértékelőre vonatkozó információk Az ingatlanértékelő neve: Az ingatlanértékelő székhelye: Az ingatlanértékelő cégjegyzékszáma, egyéb nyilvántartási száma: Az ingatlanértékelő tevékenységi köre: Az ingatlanértékelő alapításának időpontja: Az ingatlanértékelő jegyzett tőkéje: Az ingatlanértékelő saját tőkéje: Az ingatlanértékelő alkalmazottainak száma:

5 13 Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információk NYILATKOZAT KEZELÉSI SZABÁLYZAT I. A befektetési alapra vonatkozó alapinformációk A befektetési alap alapadatai: A befektetési alap neve: A befektetési alap rövid neve: A befektetési alap székhelye: A befektetési alap nyilvántartásba vételének időpontja, nyilvántartási száma: Az befektetési alapkezelő neve: A Letétkezelő neve: A Forgalmazó neve: Vezető Forgalmazó: További Forgalmazók: A befektetési alap működési formája, lehetséges befektetők köre: A befektetési alap fajtája: A befektetési alap futamideje: A befektetési alap típusa: Az alap által kibocsátott sorozatok száma: Az alap elsődleges eszközkategória típusa: Az Alap tőke- illetve hozamvédelme: A befektetési alapra vonatkozó egyéb alapinformációk A befektetési alapkezelésre, továbbá a befektetési jegyek forgalomba hozatalára és forgalmazására vonatkozó, valamint az alap és a befektető közötti jogviszonyt szabályozó jogszabályok felsorolása A befektetés legfontosabb jogi következményeinek leírása, beleértve a joghatóságra, az alkalmazandó jogra és bármilyen olyan jogi eszköz meglétére vagy hiányára vonatkozó információkat, amelyek az ABA letelepedése szerinti országban hozott ítéletek elismeréséről és végrehajtásáról rendelkezne II. A befektetési jegyre vonatkozó információk A befektetési jegy ISIN azonosítója: A befektetési jegy névértéke: A befektetési jegy devizaneme: A befektetési jegy előállításának módja, a kibocsátásra, értékesítésére vonatkozó információk: A befektetési jegyre vonatkozó tulajdonjog igazolásának és nyilvántartásának módja: A befektetőnek a befektetési jegy által biztosított jogai, annak leírása, hogy az ABAK hogyan biztosítja a befektetőkkel való tisztességes bánásmódot, és amennyiben valamely befektető kivételezett bánásmódban részesül, vagy erre jogot szerez, a kivételezett bánásmód leírása, a kivételezett bánásmódban részesülő befektetőtípusok azonosítása, valamint adott esetben ezek az ABA-hoz vagy az ABAK-hoz fűződő jogi és gazdasági kötődésének leírása; az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információk III. A befektetési alap befektetési politikája és céljai, a befektetési politika és stratégia módosítására vonatkozó eljárások A befektetési alap befektetési céljainak, specializációjának leírása, feltüntetve a pénzügyi célokat is (pl. tőkenövekedés vagy jövedelem, földrajzi vagy iparági specifikáció) Befektetési stratégia, a befektetési alap céljai megvalósításának eszközei: Azon eszközkategóriák megjelölése, amelyekbe a befektetési alap befektethet, külön utalással arra vonatkozóan, hogy a befektetési alap számára engedélyezett-e a származtatott ügyletek alkalmazása Az egyes portfólióelemek maximális, illetve minimális vagy tervezett aránya

6 15 A befektetési politika minden esetleges korlátozása, valamint bármely olyan technika, eszköz vagy hitelfelvételi jogosítvány, amely a befektetési alap kezeléséhez felhasználható, ideértve a tőkeáttétel alkalmazására, korlátozására, a garanciák és eszközök újbóli felhasználására vonatkozó megállapodásokat és az alkalmazható tőkeáttétel legnagyobb mértékét, utalva arra, hogy ABA esetében az éves és féléves jelentés tartalmazza a 6. melléklet XI. pontjának megfelelő információkat A portfólió devizális kitettsége Ha a tőke-, illetve hozamígéret a befektetési alap befektetési politikájával van alátámasztva, akkor a mögöttes tervezett tranzakciók leírása Hitelfelvételi szabályok Azon értékpapírokat kibocsátó vagy garantáló államok, önkormányzatok vagy nemzetközi szervezetek, amelyeknek az értékpapírjaiba az alap eszközeinek több mint 35 százalékát fekteti A leképezett index bemutatása és az egyes értékpapírok indexbeli súlyától való eltérésének maximális nagysága Azon befektetési alap befektetési politikája, amelybe a befektetési alapba fektető befektetési alap eszközeinek legalább 20 százalékát meghaladó mértékben kíván befektetni A cél-áékbv, illetve részalapjának megnevezése, a cél-aba megnevezése, letelepedésére vonatkozó információk Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információk, így pl. a mögöttes alapok letelepedésére vonatkozó információk, amennyiben az ABA alapok alapja Származtatott ügyletekkel kapcsolatos információk Származtatott ügyletek alkalmazása esetén arra vonatkozó információ, hogy a származtatott ügyletek alkalmazására fedezeti célból vagy a befektetési célok megvalósítása érdekében van lehetőség A származtatott termékek, illetve a származtatott ügyletek lehetséges köre Azon jogszabályhely megjelölése, amelynek alapján a befektetési alap eltérési lehetőséggel élt A származtatott ügylettel kapcsolatos befektetési korlátok Az egyes eszközökben meglévő pozíciók nettósítási szabályai Az indexekben, egyéb összetett eszközökben meglévő pozíciók kezelése Az értékeléshez felhasználni kívánt árinformációk forrása Amennyiben azon származtatott ügylet jellemzői, amelybe a befektetési alap befektet, különböznek a jogszabály által a származtatott ügyletekre vonatkozóan meghatározott általános jellemzőktől, az erre vonatkozó figyelemfelhívás, meghatározva az adott számaztatott ügylet jellemzőit és kockázatát Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információk Ingatlanalapra vonatkozó speciális rendelkezések Annak megjelölése, hogy hozamtermelő vagy értéknövekedési céllal kiválasztandó ingatlanokba fektet az ingatlanalap Annak megjelölése, hogy milyen funkciójú (lakás, kereskedelmi, ipari stb.) ingatlanokba fektet az ingatlanalap Annak megjelölése, hogy mely országokban fektet be az ingatlanalap Egy ingatlan, illetve ingatlanhoz kapcsolódó vagyoni értékű jog értékének maximuma összegszerűen Egy ingatlan, illetve ingatlanhoz kapcsolódó vagyoni értékű jog értékének maximuma az összes eszközhöz viszonyítottan Az építés alatt álló ingatlanok maximum aránya Az ingatlanalapra háruló kockázatok Az ingatlanalapra háruló kockázatok kezelésének módja, a kockázatkezelés stratégiája és megvalósításának főbb elvei Az alap nyilvántartásba vételét megelőző forgalomba hozatal kapcsán történt apportálás esetén az apportálandó ingatlanok részletes bemutatása IV. A kockázatok

7 26 A kockázati tényezők, valamint annak bemutatása, hogy az ABAK hogyan felel meg a 16. (5) bekezdésben előírt feltételeknek ABA likviditási kockázatának kezelése, visszaváltási jogok és a befektetőkkel kötött visszaváltási megállapodások leírása, utalva arra, hogy ABA esetében az éves és féléves jelentés tartalmazza a 6. melléklet X. pontjának megfelelő információkat V. Az eszközök értékelése A nettó eszközérték megállapítása, közzétételének helye és ideje, a hibás nettó eszközérték számítás esetén követendő eljárás A portfólió elemeinek értékelése, az értékelési eljárásnak és az eszközök értékelése során használt árképzési módszernek a leírása, beleértve a nehezen értékelhető eszközök értékelése során a 38. -nak megfelelően alkalmazott módszereket A származtatott ügyletek értékelése Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információk VI. A hozammal kapcsolatos információk A hozam megállapításának és kifizetésének feltételei, illetve eljárása, hozamfizetési napok Hozamfizetési napok Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információk VII. A befektetési alap tőkéjének megóvására, illetve a hozamra vonatkozó ígéret és teljesítésének biztosítása A tőke megóvására, illetve a hozamra vonatkozó ígéret A tőke megóvására, illetve a hozamra vonatkozó ígéret teljesülését biztosító hitelintézet által vállalt garancia vagy kezesi biztosítás (tőke-, illetve hozamgarancia) Nem alkalmazandó A tőke megóvására, illetve a hozamra vonatkozó ígéretet alátámasztó befektetési politika (tőke-, illetve hozamvédelem) Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információk VIII. Díjak és költségek A befektetési alapot terhelő díjak, költségek mértéke és az alapra terhelésük módja A befektetési alap által az alapkezelő társaság részére fizetendő díjak, költségek összege, kiszámításának leírása, az alapra terhelésük és kiegyenlítésük módja Amennyiben azt a befektetési alap közvetlenül fizeti, a befektetési alap által a letétkezelő részére fizetendő díjak, költségek összege, kiszámításának leírása, az alapra terhelésük és kiegyenlítésük módja Amennyiben azt a befektetési alap közvetlenül fizeti, a befektetési alap által egyéb felek, harmadik személyek részére fizetendő díjak, költségek összege, kiszámításának leírása, az alapra terhelésük és kiegyenlítésük módja A befektetési alapot és a befektetőket terhelő egyéb lehetséges költségek vagy díjak (ez utóbbiak legmagasabb összege), kivéve a 36. pontban említett költségeket Ha a befektetési alap eszközeinek legalább 20 százalékát más kollektív befektetési formákba fekteti, a befektetési célként szereplő egyéb kollektív befektetési formákat terhelő alapkezelési díjak legmagasabb mértéke A részalapok közötti váltás feltételei és költségei Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információk IX. A befektetési jegyek folyamatos forgalmazása A befektetési jegyek vétele A vételi megbízások felvétele, elszámolása, teljesítése, felvételének napon belüli határideje A vételi megbízásokra vonatkozó forgalmazás-elszámolási nap A vételi megbízásokra vonatkozó forgalmazás-teljesítési nap A befektetési jegyek visszaváltása Visszaváltási megbízások felvétele, elszámolása, teljesítése, felvételének napon belüli határideje

8 A visszaváltási megbízásokra vonatkozó forgalmazás-elszámolási nap A visszaváltási megbízásokra vonatkozó forgalmazás-teljesítési nap A befektetési jegyek folyamatos forgalmazásának részletszabályai A forgalmazási maximum mértéke A forgalmazási maximum elérését követő eljárás, az értékesítés újraindításának pontos feltételei A befektetési jegyek vételi, illetve visszaváltási árának meghatározása A fenti árak kiszámításának módszere, gyakorisága A befektetési jegyek vételével, visszaváltásával kapcsolatban felszámított forgalmazási jutalékok maximális mértéke és annak megjelölése, hogy ez - részben vagy egészben - a befektetési alapot vagy a forgalmazót vagy a befektetési alapkezelőt illeti meg Azoknak a szabályozott piacoknak a feltüntetése, ahol a befektetési jegyeket jegyzik, illetve forgalmazzák Azoknak az államoknak (forgalmazási területeknek) a feltüntetése, ahol a befektetési jegyeket forgalmazzák Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információk X. A befektetési alapra vonatkozó további információ Befektetési alap múltbeli teljesítménye Amennyiben az adott alap esetében mód van a befektetési jegyek bevonására, ennek feltételei A befektetési alap megszűnését kiváltó körülmények, a megszűnés hatása a befektetők jogaira Minden olyan további információ, amely alapján a befektetők kellő tájékozottsággal tudnak határozni a felkínált befektetési lehetőségről XI. Közreműködő szervezetekre vonatkozó alapinformációk A befektetési alapkezelőre vonatkozó alapinformációk A letétkezelőre vonatkozó alapinformációk, feladatai A könyvvizsgálóra vonatkozó alapinformációk, feladatai Az olyan tanácsadóra vonatkozó alapinformációk, amelynek díjazása a befektetési alap eszközeiből történik A forgalmazóra vonatkozó alapinformációk, feladatai (forgalmazónkként) Az ingatlanértékelőre vonatkozó alapinformációk A prime brókerre vonatkozó információk A prime bróker neve Az ABA prime brókerrel kötött megállapodása lényegi elemeinek, a felmerülő összeférhetetlenségek kezelésének leírása A letétkezelővel kötött esetleges megállapodás azon elemének leírása, amely az ABA eszközei átruházásának és újrafelhasználásnak lehetőségére vonatkozik, továbbá a prime brókerre esetlegesen átruházott felelősségre vonatkozó információ leírása Harmadik személyre kiszervezett tevékenységek leírása, az esetleges összeférhetetlenségek bemutatása Jelen kezelési szabályzat módosítása

9 FOGALMAK A Tájékoztatóban előforduló, gyakrabban használt rövidítések, kifejezések ABA: Alternatív befektetési alap, azaz ÁÉKBV-nek nem minősülő kollektív befektetési forma a részalapokat is beleértve; ABAK: Alternatív befektetési alapkezelő, azaz rendszeres gazdasági tevékenységként egy vagy több ABA-t kezelő befektetési alapkezelő ABAK-irányelv: Az Európai Parlament és a Tanács június 8-i 2011/61/EU irányelve az alternatív befektetési alapkezelőkről, valamint a 2003/41/EK és a 2009/65/EK irányelv, továbbá az 1060/2009/EK és az 1095/2010/EU rendelet módosításáról; ABAK-rendelet: A Bizottság december 19-i 231/2013/EU felhatalmazáson alapuló rendelete a 2011/61/EU európai parlamenti és tanácsi irányelvnek a mentességek, az általános működési feltételek, a letétkezelők, a tőkeáttétel, az átláthatóság és a felügyelet tekintetében történő kiegészítéséről; ABAK letelepedése szerinti tagállam: Az az EGT-állam, amelyben az ABAK létesítő okirat szerinti székhelye található, illetve a nem uniós ABAK esetében a referencia-tagállam; Alap Alapkezelő Reálszisztéma Nyíltvégű Ingatlanbefektetési Alap Globeserv Befektetési Alapkezelő Zrt Budapest, Váci út 1-3., C Torony 6. em. ÁÉKBV-irányelv Az Európai Parlament és a Tanács július 13-i 2009/65/EK irányelve az átruházható értékpapírokkal foglalkozó kollektív befektetési vállalkozásokra (ÁÉKBV) vonatkozó törvényi, rendeleti és közigazgatási rendelkezések összehangolásáról. ÁÉKBV Olyan nyilvános nyílt végű befektetési alap, amely megfelel a Kbftv. felhatalmazása alapján kiadott, a kollektív befektetési formák befektetési és hitelfelvételi szabályairól szóló 78/2014. (III. 14.) kormányrendelet ÁÉKBVkre vonatkozó előírásainak, vagy olyan nyilvános nyílt végű kollektív befektetési forma, amely az ÁÉKBVirányelv szabályainak más EGT-állam jogrendszerébe történő átvétele alapján jött létre.; Államkötvény Az egy évnél hosszabb kibocsátáskori futamidejű állampapír. Állampapír A magyar vagy külföldi állam, az MNB, az Európai Központi Bank vagy az Európai Unió más tagállamának jegybankja által kibocsátott hitelviszonyt megtestesítő értékpapír. Banki munkanap Minden olyan munkanap, amely sem a Letétkezelő, sem a Forgalmazó szempontjából nem szünnap, illetve amely nem munkaszüneti nap az Alap portfóliójában az adott napon szereplő befektetési eszközök piacán. Befektetési alap A Kbftv-ben törvényben meghatározott feltételekkel létrehozott kollektív befektetési forma Befektetési alapkezelés A kollektív befektetési forma számára végzett befektetéskezelési tevékenység, valamint a kollektív befektetési forma létrehozatalához, működtetéséhez kapcsolódó feladatok ellátása; Befektetési alapkezelő befektetési alapkezelési tevékenység végzésére vonatkozó engedéllyel rendelkező ABAK, illetve ÁÉKBValapkezelő 9

10 Befektetési alap saját tőkéje A a befektetési alap indulásakor a befektetési jegyek névértékének és darabszámának szorzatával megegyező tőke, amely az alap működése során a befektetési alap nettó eszközértékével azonos; Befektetési jegy a Kbftv-ben meghatározott módon és alakszerűséggel a befektetési alap mint kibocsátó által sorozatban forgalomba hozott, a befektetési alappal szembeni, a befektetési alap kezelési szabályzatában meghatározott követelést és egyéb jogokat biztosító, átruházható értékpapír; BÉT Budapesti Értéktőzsde Bszt. A befektetési vállalkozásokról és az árutőzsdei szolgáltatókról, valamint az általuk végezhető tevékenységek szabályairól szóló évi CXXXVIII. Törvény Dematerializált értékpapír A Tpt.-ben és külön jogszabályban meghatározott módon, elektronikus úton létrehozott, rögzített, továbbított és nyilvántartott, az értékpapír tartalmi kellékeit azonosítható módon tartalmazó adatösszesség. ETF Az ETF (Exchange Traded Fund) gyakorlatilag egy nyíltvégű befektetési alap, amelynek árfolyama mindig egy meghatározott termék árát, vagy árfolyamát követi. Értékpapírszámla A dematerializált értékpapírról és a hozzá kapcsolódó jogokról az értékpapír-tulajdonos javára vezetett nyilvántartás. Felügyelet A pénzügyi közvetítőrendszer felügyeletével kapcsolatos feladatkörében eljáró MNB. Forgalmazás: valamely befektetési alapkezelő kezdeményezésére vagy annak nevében valamely, az adott befektetési alapkezelő kezelésében lévő kollektív befektetési forma kollektív befektetési értékpapírjaira vonatkozó közvetlen vagy közvetett ajánlattétel az Európai Unióban lakóhellyel vagy székhellyel rendelkező befektetők számára, vagy azok ilyen befektetőkhöz történő kihelyezése; Forgalmazás-elszámolási nap Az a nap, amelyre vonatkozóan megállapított nettó eszközérték alapján a leadott kollektív befektetési értékpapír vételi és visszaváltási megbízásokat elszámolják, meghatározva a teljesítéskor a befektetőknek járó ellenértéket. Ez a nap vételi megbízásoknál a vétel napja (T nap), visszaváltási megbízásoknál a T naphoz képest 90 forgalmazási nappal később van. (T+90) Forgalmazás-teljesítési nap Az a nap, amelyen az elszámolt vételi és visszaváltási megbízások ellenértékét a befektetők felé teljesítik, jóváírják. Ez a nap vételi megbízásoknál a vétel napja (T nap), visszaváltási megbízásoknál a T naphoz képest 90 forgalmazási nappal később (T+90) van. Forgalmazási nap Minden olyan nap, amely az alap Forgalmazójánál nem szünnap, azaz amelyen az adott alap befektetési jegyeinek tényleges forgalmazása folyik. Forgalmazó A kollektív befektetési értékpapír forgalomba hozatalában közreműködő, a Tpt. 23. (1) bekezdésében meghatározott szervezet. Vezető forgalmazó Reálszisztéma Értékpapír-forgalmazó és Befektető Zrt Budapest, Kossuth L. u

11 Az Alap további forgalmazói SPB Befektetési Zrt Budapest, Vörösmarty tér 7-8. Raiffeisen Bank Zrt Budapest, Akadémia u. 6. Hungária Értékpapír Zrt Cegléd, Rákóczi út 30. Ingatlanértékelő Euro-Immo Expert Ingatlanértékelő és Szolgáltató Kft Budapest, Nagymező u. 4. Intézményi befektető A hitelintézet, a pénzügyi vállalkozás, befektetési vállalkozás, a kollektív befektetési forma, befektetési alapkezelő, a kockázati tőkealap, a kockázati tőkealap-kezelő, a biztosító, az önkéntes kölcsönös biztosító pénztár, a magánnyugdíjpénztár, az egészségbiztosítási szerv és a Nyugdíj-biztosítási Alap kezeléséért felelős nyugdíjbiztosítási szerv. Kbftv.: a kollektív befektetési formákról és kezelőikről, valamint egyes pénzügyi tárgyú törvények módosításáról szóló évi XVI. törvény Kezelési Szabályzat A Kbftv. 3. számú melléklete szerint összeállított, az Alap működése során követendő eljárásokat rögzítő szabályzat, mely a jelen Tájékoztató elválaszthatatlan részét képezi. Kiemelt befektetői információ Az egyéb nyilvános nyílt végű befektetési alapról készített, a befektetőknek adandó legfontosabb információkat tartalmazó rövid dokumentum. Kincstárjegy Egy éves, vagy annál rövidebb kibocsátáskori futamidejű állampapír. Kollektív befektetési forma: minden olyan kollektív befektetés, amely több befektetőtől gyűjt tőkét abból a célból, hogy meghatározott befektetési politikának megfelelően befektesse a befektetők javára (ÁÉKBV, ABA); Letétkezelő az ÁÉKBV vonatkozásában: a) a Bszt. 5. (2) bekezdés b) pontjában meghatározott letétkezelési szolgáltatásra vonatkozó engedéllyel rendelkező magyarországi székhelyű befektetési vállalkozás vagy hitelintézet, b) olyan vállalkozás, amely az ÁÉKBV-irányelv letétkezelőre vonatkozó szabályainak más EGT-állam jogrendszerébe történő átvétele alapján jogosult letétkezelői feladatokat ellátni, az ABA vonatkozásában: a) magyarországi székhelyű hitelintézet illetve az Európai Parlament és a Tanács a hitelintézetek és a befektetési vállalkozások prudenciális felügyeletéről, a 2002/87/EK irányelv módosításáról, a 2006/48/EK és a 2006/49 /EK irányelv hatályon kívül helyezéséről szóló 2013/36/EU irányelv EGT-állam jogrendszerébe történő átvétele alapján engedélyezett, EGT-államban székhellyel rendelkező hitelintézet, b) a Bszt. 5. (2) bekezdésének b) pontjában meghatározott letétkezelési szolgáltatásra vonatkozó engedéllyel rendelkező magyarországi székhelyű befektetési vállalkozás, illetve az Európai Parlament és a Tanács a pénzügyi eszközök piacairól, a 85/611/EGK és a 93/6/EGK tanácsi irányelv és a 2000/12/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv módosításáról, valamint a 93/22/EGK tanácsi irányelv hatályon kívül helyezéséről szóló 2004/39/EK irányelv EGT-állam jogrendszerébe történő átvétele alapján engedélyezett, EGT-államban székhellyel rendelkező befektetési vállalkozás, amely az irányelv I. melléklete B. szakaszának 1. pontjával összhangban meghatározott szolgáltatás nyújtására jogosult; vagy c) egyéb intézmény, amelyre prudenciális szabályozás vonatkozik, és folyamatos felügyelet alatt áll, továbbá amely július 21-én az ÁÉKBV-irányelv 23. cikke (3) bekezdésének tagállami jogrendszerbe történő átvétele alapján letétkezelési tevékenység folytatására jogosult; 11

12 Az Alap letétkezelője: Erste Bank Hungary Zárkörűen Működő Részvénytársaság (1138 Budapest, Népfürdő utca ) Likvid eszköz A pénz, a hitelintézettel állampapírra kötött, felmondhatóságában nem korlátozott repó, az átruházhatóságában nem korlátozott, nyilvános árjegyzéssel rendelkező állampapír, a felmondhatóságában nem korlátozott betét, továbbá az átruházhatóságában nem korlátozott, nyilvános árjegyzéssel rendelkező, legfeljebb egyéves hátralévő futamidejű, nyilvánosan forgalomba hozott hitelviszonyt megtestesítő értékpapír. MNB Magyar Nemzeti Bank MTS Hungary Platform Elektronikus és multilaterális kereskedési rendszer, mely január 2-án indult. Az államkincstár a magyar államkötvényeket és kincstárjegyeket erre a piacra vezeti be másodpiaci kereskedés céljából. Nettó eszközérték A befektetési alap vagyonában szereplő eszközök értéke - ideértve az aktív időbeli elhatárolásokat és a kölcsönbe adásból származó követeléseket is - csökkentve az azt terhelő összes kötelezettséggel, beleértve a passzív időbeli elhatárolásokat is. Nyilvános forgalomba-hozatal Az értékpapír nem zártkörű (egyedileg előre meg nem határozott befektetők részére történő) forgalomba hozatala. Nyíltvégű befektetési alap Az olyan befektetési Alap, amelynél az Alap futamideje alatt a kezelési szabályzatban foglalt szabályok szerint visszaváltható befektetési jegyek kerülnek folyamatos forgalmazásra. OECD Gazdasági Együttműködés és Fejlesztés Szervezete től működő nemzetközi szervezet Prime bróker: olyan hitelintézet, befektetési vállalkozás vagy prudenciális szabályozás és folyamatos felügyelet alá tartozó más vállalkozás, amely szerződő félként szolgáltatást kínál a szakmai befektetők számára elsősorban pénzügyi eszközökre vonatkozó ügyletek finanszírozása vagy végrehajtása érdekében, és amely más szolgáltatásokat is nyújthat, például a Tpt. szerinti elszámolást és teljesítést, valamint letéti őrzést, letétkezelést, értékpapír-kölcsönzést, igényekre szabott technológiaés működéstámogatási szolgáltatásokat; RMAX Index A három hónapnál hosszabb, de egy évnél rövidebb futamidejű nyilvánosan kibocsátott fix kamatozású Magyar Állampapírokból képzett, az Államadósság Kezelő Központ (ÁKK) által elfogadott hivatalos index. Devizanem: HUF. Részvény Tagsági jogokat megtestesítő értékpapír. T-nap A nettó eszközérték vonatkozási napja, vagyis a T napi eszköz-záróárfolyamok figyelembe vételével kerül a nettó eszközérték meghatározásra. Az Alap nettó eszközértékének megállapítása tekintetében T nap az eszközérték számítását megelőző Forgalmazási nap. T+2 nap Az összesített nettó eszközérték és az egy jegyre jutó nettó eszközérték alkalmazásának napja. Tájékoztató A Kbftv. 5. számú melléklete szerint összeállított jelen dokumentum. Tőkenövekmény Az egy jegyre jutó nettó eszközérték és a befektetési jegy névértéke közötti különbség, amennyiben az pozitív. Tpt. A tőkepiacról szóló évi CXX. törvény 12

13 TÁJÉKOZTATÓ I. A BEFEKTETÉSI ALAPRA VONATKOZÓ INFORMÁCIÓK 1 A befektetési alap alapadatai 1.1 A befektetési alap neve: REÁLSZISZTÉMA Nyíltvégű Ingatlanbefektetési Alap 1.2 A befektetési alap rövid neve: REÁLSZISZTÉMA Ingatlanalap 1.3 A befektetési alap székhelye: 1062 Budapest, Váci út 1-3., C Torony 6. em. 1.4 A befektetési alapkezelő neve: Globeserv Befektetési Alapkezelő Zártkörűen működő részvénytársaság 1.5 A Letétkezelő neve: Erste Bank Hungary Zártkörűen működő részvénytársaság A Forgalmazó neve: Vezető Forgalmazó: További Forgalmazók: A befektetési alap működési formája: REÁLSZISZTÉMA Értékpapír-forgalmazó és Befektető Zrt. SPB Befektetési Zrt. Raiffeisen Bank Zrt. Hungária Értékpapír Zrt. Nyilvános 1.8 Az befektetési alap fajtája: Nyílt végű 1.9 Az befektetési alap futamideje: Határozatlan futamidejű befektetési alap 1.10 A befektetési alap típusa: Az ÁÉKBV irányelv szerint nem harmonizált alap, az ABAKirányelv alapján harmonizált alap A befektetési alap által kibocsátott sorozatok száma: Egy sorozat áll rendelkezésre 1.12 A befektetési alap elsődleges eszközkategória típusa: Ingatlanalap 1.13 A befektetési alap tőke-, illetve hozam-védelme: Az Alapkezelő a befektetési jegyek tulajdonosainak hozamot nem fizet, az Alapnál nincs tőke- illetve hozam megóvására vonatkozó ígéret és garancia Nem alkalmazandó. Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információ 13

14 2 A befektetési alappal kapcsolatos határozatok 2.1 A befektetési alap kezelési szabályzata, a tájékoztatója, a kiemelt befektetői információ és a hirdetmény alapkezelő általi elfogadásának, megállapításának időpontja, az alapkezelői határozat száma Az Alapkezelő által hozott kezelési szabályzat és tájékoztató, illetve a kiemelt befektetői információ módosítására vonatkozó határozatok nem kerülnek írásban rögzítésre. 2.2 A befektetési alap kezelési szabályzata, a tájékoztatója, a kiemelt befektetői információ és a hirdetmény jóváhagyásáról, valamint a nyilvános forgalomba hozatal engedélyezéséről hozott felügyeleti határozat száma, kelte Felügyeleti Határozat száma: III/ /2000. Felügyeleti Határozat kelte: A befektetési alap Felügyelet általi nyilvántartásba vételéről hozott határozat száma, kelte III/ / A befektetési alap nyilvántartási száma (lajstromszáma) a Felügyelet által vezetett nyilvántartásban: A befektetési alap kezelési szabályzata, a tájékoztatója és a kiemelt befektetői információ módosításáról szóló alapkezelői határozatok száma, kelte Az Alapkezelő által hozott kezelési szabályzat módosítására vonatkozó határozatok nem kerülnek írásban rögzítésre. 2.6 A kezelési szabályzat módosításának jóváhagyásáról szóló felügyeleti határozatok száma, kelte Felügyeleti Határozat száma: Határozat kelte: III/ / egyéb változás III/ / egyéb változás III/ / egyéb változás III/ / egyéb változás III/ / egyéb változás III/ / egyéb változás III/ / egyéb változás III/ / egyéb változás III/ / egyéb változás III/ / egyéb változás III/ / egyéb változás EN-III/TTE-295/ egyéb változás KE-III-332/ egyéb változás E-III/ / egyéb változás Módosítás oka 14

15 2.7 Nem alkalmazandó. KE-III-163/ egyéb változás H-KE-II-571/ egyéb változás H-KE-III-909/ egyéb változás H-KE-III-704/ egyéb változás Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információ 3 A befektetési alap kockázati profilja 3.1 A befektetési alap célja A Reálszisztéma Nyíltvégű Ingatlanbefektetési Alap befektetési politikájának legfőbb irányelve a biztonságra és egyúttal a reális hozamra való törekvés. Az Alapkezelő célja, hogy kihasználja az ingatlanbefektetés előnyeit, ugyanakkor annak hátrányait minimálisra csökkentse és tőkéjének jelentős részét igyekszik stabil jövedelmet biztosító ingatlanokba befektetni. A Befektetők befektetési jegyeik révén közvetve részesei az Alap ingatlanvagyonának, ugyanakkor tényleges tennivalójuk nem merül fel az ingatlanokkal kapcsolatban. 3.2 Annak a jellemző befektetőnek a profilja, akinek a befektetési alap befektetési jegyeit szánják Az Alap befektetési jegye kisösszegben is vásárolható, alapcímlete 1 HUF, így kisbefektetőknek is megfelelő befektetési megoldás. A befektetési jegyeket devizabelföldi és devizakülföldi természetes és jogi személyek, valamint jogi személyiség nélküli gazdasági társaságok, illetve intézményi befektetők is megvásárolhatják. Az egy befektető által megvásárolható befektetési jegy mennyisége nem korlátozott, így folyamatosan bármilyen összegben megvásárolható és bármilyen részösszegre beadható visszaváltási megbízás. A Reálszisztéma-Nyíltvégű Ingatlanbefektetési Alap befektetési jegy visszaváltásának határideje miatt a befektetési jegy vásárlásakor ajánlott figyelembe venni a visszaváltási megbízás teljesítésének 90 forgalmazási nappal későbbi határidejét. 3.3 Azon eszközkategóriák, amelyekbe a befektetési alap befektethet, külön utalással arra vonatkozóan, hogy a befektetési alap számára engedélyezett-e a származtatott ügyletek alkalmazása A befektetési alap tárcájában szereplő eszközök körét részletesen szabályozza a befektetési alapok éves beszámoló készítési és könyvvezetési kötelezettségének sajátosságairól szóló 215/2000. (XII. 11.) Korm. rendelet, a kollektív befektetési formák befektetési és hitelfelvételi szabályairól szóló 78/2014. (III. 14.) Korm. rendelet és a Kbftv., Az Alap számára a 78/2014. Kormányrendelet 37. -ának e) pontja és 41. -ának (4) bekezdése szerint engedélyezett a származtatott ügyletek alkalmazása. 3.4 Figyelemfelhívás a befektetési alap kezelési szabályzatának azon pontjára vonatkozóan, mely a befektetési alap kockázati tényezőinek bemutatását tartalmazza Részletesen lásd a Kezelési Szabályzat IV. A Kockázatok c. fejezetében. 3.5 A származtatott ügyletek alkalmazásának célja (fedezeti vagy a befektetési célok megvalósítása), lehetséges hatása a kockázati tényezők alakulására A 78/2014. Kormányrendelet 41. (4) bekezdése szerint a Nyilvános ingatlanalap származtatott ügyletet kizárólag. fedezeti (kockázatcsökkentési) célból köthet. A fedezeti célú ügyletek kötése az Alap portfóliójában lévő eszközök devizakockázatának csökkentését szolgálhatja. 15

16 3.6 Amennyiben a befektetési alap befektetési politikája alapján egy adott intézménnyel szembeni, az adott intézmény által kibocsátott átruházható értékpapírokba vagy pénzpiaci eszközökbe történő befektetésekből, az adott intézménynél elhelyezett betétekből, és az adott intézménnyel kötött tőzsdén kívüli származtatott ügyletekből eredő összevont kockázati kitettsége meghaladhatja a befektetési alap eszközeinek 20 százalékát, figyelemfelhívás az ebből fakadó speciális kockázatokra A 78/2014. Kormányrendelet 29. -nak megfelelően az Alapkezelő ezúton felhívja a Befektetők figyelmét, hogy az Alap befektetési politikája alapján az alábbiakban felsorolt intézményekkel szembeni, az adott intézmény által kibocsátott átruházható értékpapírokba vagy pénzpiaci eszközökbe történő befektetésekből, az adott intézménynél elhelyezett betétekből, és az adott intézménnyel kötött tőzsdén kívüli származtatott ügyletekből eredő összevont kockázati kitettsége meghaladhatja a befektetési alap eszközeinek 20 százalékát, melyből adódóan speciális kockázatok merülhetnek fel: - MKB Bank Zrt. (1056 Budapest, Váci utca 38.) - Reálszisztéma Értékpapír-forgalmazó és Befektető Zrt. (1053 Budapest, Kossuth L. u. 4) - Erste Bank Hungary Zárkörűen Működő Részvénytársaság (1138 Budapest, Népfürdő utca ) 3.7 Amennyiben a befektetési alap alapvetően nem az átruházható értékpapírok vagy pénzügyi eszközök közé tartozó eszközkategóriákba fektet be, vagy leképez egy meghatározott indexet, figyelemfelhívás a befektetési alap befektetési politikájának ezen elemére Az Alap tevékenysége során alapvetően ingatlanokba, átruházható értékpapírokba, vagy pénzügyi eszközök közé tartozó eszközkategóriákba fektet be, ezáltal nem kíván leképezni semmilyen meghatározott indexet. 3.8 Amennyiben a befektetési alap nettó eszközértéke a portfólió lehetséges összetételénél vagy az alkalmazható kezelési technikáinál fogva erőteljesen ingadozhat, az erre vonatkozó figyelemfelhívás A befektetésből származó haszon és a befektetés eredeti értéke a portfólió lehetséges összetételénél vagy az alkalmazható kezelési technikáknál fogva ingadozhat, ami által a befektetők tulajdonában lévő eszközök, amennyiben azok értékesítésére sor kerül, többet vagy kevesebbet érhetnek, mint a befizetett összeg. 3.9 Amennyiben a befektetési alap - a Felügyelet engedélye alapján - eszközeinek akár 100 százalékát fektetheti olyan, különböző átruházható értékpapírokba és pénzpiaci eszközökbe, amelyeket valamely EGT-állam, annak önkormányzata, harmadik ország, illetve olyan nemzetközi szervezet bocsátott ki, amelynek egy vagy több tagállam is tagja, az erre vonatkozó figyelemfelhívás Az Alapkezelő ezúton felhívja a Befektetők figyelmét, hogy az Alap befektetési politikája alapján eszközeinek akár 100 százalékát fektetheti olyan, különböző átruházható értékpapírokba és pénzpiaci eszközökbe, amelyeket valamely EGT-állam, annak önkormányzata, harmadik ország, illetve olyan nemzetközi szervezet bocsátott ki, amelynek egy vagy több tagállam is tagja, ebből adódóan speciális kockázatok merülhetnek fel. Az Alapkezelő az Alap portfólióját a törvényi szabályozás betartásával és az Alap befektetési politikáját követve saját belátása szerint állítja össze. Annak ellenére, hogy az Alapkezelő minden befektetést részletes elemzést követően hajt végre, nincs garancia arra, hogy az Alap nem szenved el árfolyamveszteséget. A befektetési jegy tulajdonosoknak tudomásul kell venniük, hogy valamennyi befektetés kockázattal jár és az Alapkezelőnek nem áll módjában garantálni az Alap teljesítményét, vagy jövőbeni hozamát. 16

17 3.10 Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információ Az Alappal kapcsolatos valamennyi tájékoztatónál, kereskedelmi kommunikációs dokumentumban - az ide vonatkoztató Felügyeleti ajánlást felhasználva - az Alapkezelő a következő figyelemfelhívó szöveget szándékozik megjelentetni: Az oldalon megjelenő valamennyi információ kizárólag tájékoztatásul szolgál. Javasoljuk, hogy a Felügyelet által jóváhagyott Kezelési szabályzatot és Tájékoztatót - mely egyéb információkat is tartalmaz - figyelmesen olvassa át, óvatosan mérlegelje a befektetés tárgyát, kockázatát, díjait és a befektetésből származó esetleges károkat, mielőtt meghozza befektetési döntését. A kockázatokról szóló részletes ismertetés a Kezelési Szabályzat IV. A Kockázatok című szakaszában található. 4 A befektetők részére szóló tájékoztatás elérhetősége 4.1 Annak a helynek a megnevezése, ahol a befektetési alap tájékoztatója, kezelési szabályzata, a kiemelt befektetői információ, a rendszeres tájékoztatás célját szolgáló jelentések, valamint a rendkívüli tájékoztatás célját szolgáló közlemények - ezen belül a befektetők részére történő kifizetésekkel, a befektetési jegyek visszaváltásával kapcsolatos információk hozzáférhetőek Az Alap Kezelési szabályzata és Tájékoztatója, a Kiemelt Befektetői Információ, a rendszeres tájékoztatás célját szolgáló jelentések - a mindenkor érvényes kondíciós listákkal együtt megtekinthető a Forgalmazó helyeken, valamint a Kibocsátó székhelyén illetve az Alapkezelő és a Vezető Forgalmazó hivatalos honlapján a és a weboldalakon, továbbá a Felügyelet által üzemeltetett honlapon. Az Alappal kapcsolatos rendkívüli tájékoztatók, valamint hirdetmények a Kbftv ának megfelelően az Alapkezelő és a Vezető Forgalmazó hivatalos honlapján, a a oldalakon, illetve a Felügyelet által üzemeltetett honlapon kerülnek közzétételre. A rendkívüli tájékoztatók és a hirdetmények közzétételének időpontjára, módjára a Tpt. és a Kbftv. előírásai érvényesek. 4.2 Nem alkalmazandó. Az adott tárgykörre vonatkozó egyéb információ 5 Adózási információk A jelen pont alatt közölt információk a Kezelési Szabályzat Felügyelet általi jóváhagyásának időpontjában érvényes jogszabályok szerint kerültek meghatározásra, amelyek a vonatkozó jogszabályok és azok bírósági, illetve hatósági értelmezése változásának kapcsán a későbbiek folyamán módosulhatnak. Ezért felhívjuk a befektetők figyelmét arra, hogy a Befektetési jegyek megvásárlása előtt konzultáljanak befektetési tanácsadójukkal és tájékozódjanak az aktuális adójogi szabályokról. A jelen tájékoztató konkrét pénzügyi eszközre és ügyletre vonatkozó adó- vagy befektetési tanácsnak, befektetési elemzésnek, befektetési ajánlásnak, vagy ajánlattételnek, illetve hirdetésnek és reklámnak nem minősül. A befektetési szolgáltatásokkal kapcsolatban további fontos adójogi információk érdekében javasoljuk a és a oldalakon történő tájékozódást. A hatályos magyar jogszabályok aktuális szövegét a oldalon találhatják meg a befektetők, amelyeknek áttanulmányozása minden ügylet előtt fokozottan ajánlott. Az Alapkezelő nem vállal felelősséget azon károk vonatkozásában, amelyeket a befektető az adójogi szabályok hiányos ismerete miatt szenved el. 5.1 A befektetési alapra alkalmazandó adózási rendszer befektetők szempontjából releváns elemeinek rövid összefoglalása Az Alapot a hatályos jogi szabályozás értelmében Magyarországon nem terheli adófizetési kötelezettség nyeresége után. 17

18 5.2 A befektetők részére kifizetett hozamot és árfolyamnyereséget a forrásnál terhelő levonásokra vonatkozó információ Magánszemélyek adózása A befektetési jegy tulajdonos magánszemélyek a befektetési jegy hozama után a kifizetéskor érvényes jogszabályok szerint kötelesek adót fizetni. A befektetési jegy tulajdonosa a Kezelési Szabályzat Felügyelet általi jóváhagyásának időpontjában hatályos jogszabályok szerint - a személyi jövedelemadóról szóló évi CXVIII. törvény (továbbiakban: Szja tv.) 65. -a értelmében 16 %-os adót (kamatadó) köteles fizetni a törvényi feltételek teljesülése esetén a befektetési jegyek beváltásakor, visszaváltásakor, valamint az átruházásukkor, a magánszemélyt megillető bevételből az Szja. tv. alapján az árfolyamnyereségre irányadó rendelkezések szerint megállapított része után; - az egészségügyi hozzájárulásról szóló évi LXVI. törvény (továbbiakban: EHO tv.) 3/A.-a alapján augusztus 1. napjától 6 % mértékű egészségügyi hozzájárulás terheli az Szja tv a szerinti kamatjövedelem adóalapként meghatározott összegét. Az Szja tv. hatályos szabályai szerint, amennyiben a hozam kifizetésére a törvény szerinti kifizetők keresztül kerül sor, a kifizető az adót ügyletenként a megszerzés időpontjára állapítja meg, vonja le és fizeti meg, amelyet a magánszemélynek az adóbevallásban nem kell feltüntetnie. A hosszú távú megtakarítások ösztönzése céljából a hatályos jogszabályok a tartós befektetési számlaszerződés megteremtésével és a nyugdíj-előtakarékossági számla változatlan fenntartásával lehetőséget nyújtanak a kamatadó mértékének csökkentésére vagy a teljes kamatadó-mentesség elérésére. Ennek megfelelően a befektetési szolgáltatóval megkötött tartós befektetési szerződéssel történő lekötés (tartós befektetési számlára helyezett befektetési jegyek) esetében az adó mértéke nulla százalék az ötéves befektetési időszak utolsó napján megállapított hozam után. A hozam után 10%-os mértékű az adó, ha a magánszemély a hároméves befektetési időszak után, de még az ötéves befektetési időszak letelte előtt befektetési jegyét visszaváltja, vagy a lekötést megszakítja. A hozam után 16%-os mértékű az adó, ha a magánszemély a lekötést az elhelyezést követő a hároméves befektetési időszak letelte előtt szakítja meg. A befektető a 6 %-os egészségügyi hozzájárulást tartós befektetési szerződés esetén kizárólag abban az esetben köteles fizetni, amennyiben a lekötés megszakítására (visszaváltás, megszüntetés) a hároméves befektetési időszak utolsó napját megelőzően kerül sor. Belföldi jogi személyek és jogi személyiség nélküli társaságok adózása A társasági adóról és az osztalékadóról szóló többször módosított évi LXXXI. törvény hatálya alá tartozó adóalanyok esetén az Alapkezelő adólevonást nem eszközöl, a befektetési jegy adásvételéből származó árfolyamnyereséget/- veszteséget az adóalanyoknak bevételként kell elkönyvelniük, amely után társasági adót kötelesek fizetni (az így lekönyvelt bevétel előjelétől függően az adóalapot növelő/ csökkentő tényező). II. A FORGALOMBA HOZATALLAL KAPCSOLATOS INFORMÁCIÓK 6 A befektetési jegyek forgalomba hozatala 6.1 A befektetési jegyek forgalomba hozatalának módja, feltételei A Kbftv 107. (1) bekezdésének megfelelően, a nyílt végű befektetési Alap által forgalomba hozott befektetési jegyek befektetők részére történő folyamatos forgalmazására az Alapkezelő által megbízott Vezető forgalmazó, illetve a jelen Tájékoztató III. fejezetének 10. pontjában meghatározott forgalmazók jogosultak. A folyamatos forgalmazás során leadott vételi és visszaváltási megbízások teljesítéséért a befektetők felé a forgalmazást végző felel. A Vezető forgalmazó tájékoztatja az Alapkezelőt az általa és a forgalmazók által értékesített befektetési jegyek darabszámáról, valamint a befektetők és képviselőik forgalmazó által felvett adatairól. Az Alapkezelő a jelen bekezdés alapján a részére átadásra kerülő adatokat kizárólag az értékpapírtitokra vonatkozó rendelkezések keretében, a befektetési alapkezelési tevékenységéhez szükséges célra, különösen a befektetők tájékoztatása, a befektetési alapkezelő vagy a befektetési alapok kereskedelmi kommunikációja céljára használja fel. 18

19 A Kbftv (1) bekezdésének megfelelően az Alap befektetési jegyeire - a forgalmazás felfüggesztésének és szünetelésének eseteit, továbbá az érintett forgalmazó vonatkozásában a forgalmazó ügyfélfogadásának szünetelését kivéve a befektetési alap futamideje alatt a Vezető forgalmazó és a további forgalmazók minden munkanapon elfogadnak a befektetési jegyre vonatkozó vételi és visszaváltási megbízásokat. A befektetési jegyek forgalmazója a befektetési jegyek értékesítésére, illetve visszaváltására közvetítőt vehet igénybe. A közvetítőre alkalmazni kell a Bszt aiban foglaltakat. A forgalmazó az általa igénybe vett közvetítő tevékenységéért a befektetők felé, mint a sajátjáért felel. A befektetési jegyek forgalmazása a Vezető Forgalmazó központi irodájában, a további forgalmazók irodáiban, illetve a függő ügynök irodáiban történik. Az Alap Befektetési jegyei forgalomba hozatalának általános feltételeit a Kbftv a tartalmazza. 6.2 Nem alkalmazandó. 6.3 Nem alkalmazandó. A forgalomba hozatali mennyiség maximum, illetve minimum mértéke Az allokáció feltételei Nem alkalmazandó Nem alkalmazandó Nem alkalmazandó. 6.4 A jegyzési maximum elérését követő allokáció módja A jegyzési maximum elérését követő allokáció lezárásának időpontja Az allokációról való értesítés módja A befektetési jegyek forgalomba hozatali ára Az Alap befektetési jegyeinek forgalomba hozatali ára, azaz az egy jegyre jutó nettó eszközérték (eladási/visszaváltási árfolyam) az alap eszközeinek az alap kötelezettségeivel csökkentett és követeléseivel növelt piaci értéke, elosztva a befektetési jegyek darabszámlával. Az alapba történő befektetések aktuális értéke az egy jegyre jutó nettó eszközérték és a befektető által vásárolt illetve visszaváltott befektetési jegyek darabszámának szorzata. A Kbftv (1) bekezdése szerint a nyílt végű befektetési alap nettó eszközértékét és az egy befektetési jegyre jutó nettó eszközértéket minden forgalmazás-elszámolási napra, de legalább hetente egyszer meg kell állapítani A fenti ár közzétételének módja A Kbftv (1) bekezdése szerint a befektetési alapkezelő vagy megbízása alapján a letétkezelő köteles az általa kezelt nyilvános befektetési alapok egy befektetési jegyre jutó nettó eszközértékét a befektetési alap kezelési szabályzatában meghatározott módon közzétenni minden olyan napra, amelyre megállapításra kerül, a megállapítást követő 2 munkanapon belül. A befektetési alapkezelő a nyilvánosság számára biztosítja a befektetési alap múltbeli 5 éves működési időszakra vonatkozó egy jegyre jutó nettó eszközérték adatainak elérhetőségét A fenti ár közzétételének helye Az Alapkezelő és a Vezető Forgalmazó hivatalos honlapja a és a weboldal. 6.5 A befektetési jegyek forgalomba hozatalával kapcsolatban felszámított költségek A Kbftv (2) bekezdése szerint a folyamatos forgalmazás során a befektető terhére forgalmazási (vételi, illetve visszaváltási) díj, jutalék számítható fel, amely - részben vagy egészben, a kezelési szabályzatban foglaltak szerint - a befektetési alapot, a folyamatos forgalmazásban közreműködő forgalmazót vagy a befektetési alapkezelőt illeti. A folyamatos forgalmazásra vonatkozó további információkat lásd a Kezelési Szabályzat IX. A befektetési jegyek folyamatos forgalmazása c. fejezetben. 19

20 III. A KÖZREMŰKÖDŐ SZERVEZETEKRE VONATKOZÓ RÉSZLETES INFORMÁCIÓK 7 A befektetési alapkezelőre vonatkozó információk Az Alap neve: Az Alap neve: Az Alap neve: Az Alapkezelő neve, cégformája: A befektetési alapkezelő székhelye: A befektetési alapkezelő cégjegyzékszáma: A befektetési alapkezelő alapításának dátuma, határozott időtartamra alapított társaság esetén az időtartam feltüntetése: Az Alapkezelő által kezelt más befektetési alapok Globeserv Befektetési Alapkezelő Zártkörűen működő részvénytársaság 1062 Budapest, Váci út 1-3.; C Torony 6. em. Cg Az Alapkezelő határozatlan időre alakult. Globeserv-Marco Polo Nemzetközi Részvény Alap Reálszisztéma-Mont Blanc Nemzetközi Kötvény Alap Amston Zártkörű Ingatlanbefektetési Alap 7.6 Egyéb kezelt vagyon nagysága Reálszisztéma-Marco Polo Nemzetközi Részvény Származtatott Alap nettó eszközértéke december 31-én Reálszisztéma-Mont Blanc Nemzetközi Kötvény Alap nettó eszközértéke december 31-én Amston Zártkörű Ingatlanbefektetési Alap nettó eszközértéke december 29-én (nem auditált) EFt E Ft E Ft 7.7 A vezérigazgató: Veczel Zoltán Árpád A befektetési alapkezelő munkaszervezetének operatív vezetését ellátó, ügyvezető és felügyelő szerveinek tagjai és beosztásuk, azon társaságon kívüli főbb tevékenységeik megjelölése mellett, ahol ezek az adott társaságra nézve jelentőséggel bírnak A Felügyelő Bizottság tagjai Olti Kálmán - Elnök A felügyelő bizottsági tagság mellett az alábbi tisztségeket tölti be: BNP Paribas Magyarországi Fióktelepe kockázatkezelési igazgató Berki István A felügyelő bizottsági tagság mellett az alábbi tisztségeket tölti be: Reálszisztéma Dabasi Nyomda Zrt. igazgatósági tag és elnök Magyar Építő Zrt. igazgatósági tag. Müller Krisztina A felügyelő bizottsági tagság mellett az alábbi tisztségeket tölti be: Gránit bank Zrt. belső ellenőr 7.8 A befektetési alapkezelő jegyzett tőkéjének összege, jelezve a már befizetett részt A társaság jelenlegi jegyzett tőkéje: Ft, azaz százmillió forint, mely teljes összegben befizetésre került. 20