Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 1

Átírás

1 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 1

2 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 2

3 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 3

4 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 4

5 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 5 TARTALOMJEGYZÉK 1. ÁLTALÁNOS RÉSZ A VÁLLALKOZÁS BEMUTATÁSA A SZÁMVITELI POLITIKA FŐ VONÁSAI ÉS VÁLTOZÁSA A Számviteli politika általános alapelvei MÉRLEG ÉRTÉKELÉSE ESZKÖZÖK Immateriális javak és tárgyi eszközök állományváltozása Befektetett pénzügyi eszközök Készletek Követelések Vevőkövetelések lejárat szerinti megoszlása, értékvesztése Kapcsolt vállalkozásokkal kapcsolatos követelések Egyéb követelések Pénzeszközök Aktív időbeli elhatárolás FORRÁSOK Saját tőke A tőkeszerkezet változását jellemző mutatók Céltartalékok Hosszú lejáratú kötelezettségek Rövid lejáratú kötelezettségek Rövid lejáratú hitelek Vevőktől kapott előlegek Szállítók, valamint kapcsolt és egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozásokkal szembeni kötelezettségek Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek Passzív időbeli elhatárolás CASH FLOW PÉNZÜGYI HELYZET ALAKULÁSA EREDMÉNYKIMUTATÁS ÉRTÉKELÉSE NETTÓ ÁRBEVÉTEL ALAKULÁSA Villamosenergia-beszerzés és értékesítés alakulása AKTIVÁLT SAJÁT TELJESÍTMÉNYEK EGYÉB BEVÉTELEK ÜZEMI EREDMÉNYT BEFOLYÁSOLÓ KÖLTSÉGEK, RÁFORDÍTÁSOK Anyagjellegű ráfordítások Személyi jellegű ráfordítások... 46

6 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt Bérgazdálkodás Az Igazgatóság és Felügyelő Bizottság évi járandósága Értékcsökkenési leírás Egyéb ráfordítások ÜZEMI (ÜZLETI) TEVÉKENYSÉG EREDMÉNYE Jövedelmezőségi mutatók PÉNZÜGYI MŰVELETEK EREDMÉNYE RENDKÍVÜLI EREDMÉNY ADÓFIZETÉSI KÖTELEZETTSÉG MÉRLEG SZERINTI EREDMÉNY KIEGÉSZÍTŐ INFORMÁCIÓK MÉRLEGFORDULÓNAP UTÁNI ESEMÉNYEK KAPCSOLT VÁLLALKOZÁSOK EGYMÁS KÖZÖTTI FORGALMA KÖRNYEZETVÉDELEM A MÉRLEGBEN NEM SZEREPLŐ JOGOK ÉS KÖTELEZETTSÉGVÁLLALÁSOK PERES ÜGYEK HATÓSÁGI ELLENŐRZÉSEK... 62

7 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt ÁLTALÁNOS RÉSZ 1.1. A VÁLLALKOZÁS BEMUTATÁSA Társaság neve: Társaság rövidített neve: Budapesti Elektromos Művek Nyilvánosan Működő Részvénytársaság (továbbiakban: Társaság) ELMŰ Nyrt. Társaság székhelye: 1132 Budapest, Váci út Társaság elektronikus elérhetősége: Cégbíróság: A Társaság jegyzett tőkéje: elmu@elmu.hu Fővárosi Bíróság, mint Cégbíróság Cégjegyzékszám: Bejegyzés időpontja: Ft Igazgatóság: Dr. Marie-Theres Thiell (elnök) Bernhard Lüschper Hans-Günter Hogg Dr. Kövesdi Zoltán Endre Felügyelő Bizottság: Emmerich Endresz (elnök) Dr. Szörényi Gábor től Dr. Börcsök Dezső ig Hermann Lüschen Dr. Martin Konermann Dr. Martin Herrmann Kunzer Ferenc Németh Lajos Audit Bizottság: Emmerich Endresz Hermann Lüschen Dr. Martin Konermann

8 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 8 Képviseletre jogosult személyek: Dr. Marie-Theres Thiell Bernhard Lüschper Hans-Günter Hogg Dr. Kövesdi Zoltán Endre Medveczky Tünde Könyvviteli szolgáltatást végzi: Budapesti Elektromos Művek Nyrt. Medveczky Tünde Adószakértői tevékenység regisztrációs száma: Mérlegképes könyvelői regisztrációs szám: Wilk Józsefné Mérlegképes könyvelői regisztrációs szám: Könyvvizsgáló: A Társaság könyvvizsgálatra kötelezett, könyvvizsgálója: PricewaterhouseCoopers Könyvvizsgáló Kft. Magyarország legnagyobb áramszolgáltatója, a Budapesti Elektromos Művek Nyrt. a magyar villamosenergia-szolgáltatás területén hosszú hagyományokra tekint vissza. A 80-as, 90-es évek politikai és gazdasági változásait követően a Társaság a Budapesti Elektromos Művek Vállalat átalakulásával jött létre december 31-i hatállyal. A lezajlott privatizáció után a Társaság az RWE AG és EnBW AG vállalatok érdekeltségi körébe került. A szervezet gazdasági formája: Nyilvánosan működő részvénytársaság. A Társaság legfőbb döntéshozó szerve a Közgyűlés, vezető és ellenőrző testületei: a négytagú Igazgatóság és a héttagú Felügyelő Bizottság. A Gazdasági társaságokról szóló évi IV. törvény (továbbiakban Gt.) 311. (1) bekezdése értelmében nyilvánosan működő részvénytársaságnál egy minimum három főből álló Audit Bizottságot kell létrehozni, amelynek tagjait a Közgyűlés a Felügyelő Bizottság független tagjaiból választja meg.

9 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 9 Tulajdonosok és tulajdoni arányuk, december 31-i állapot Tulajdonos neve Birtokolt darab Tulajdonosi hányad (%) RWE Energy Beteiligungsgesellschaft mbh ,25 EnBW Trust e.v.* ,94 EnBW Energie Baden-Württemberg AG ,31 Magyar Villamos Művek Zrt ,63 Magyar Nemzeti Vagyonkezelő Zrt. 1 0,00 Nemzeti Eszközgazdálkodási Zrt ,24 Számlavezetők ,02 Belföldi jogi személyek ,22 Külföldi jogi személyek ,03 Önkormányzatok ,26 Nem regisztrált kategória (Nem nevesített kategória) 500 0,01 Belföldi magánszemélyek ,99 Külföldi magánszemélyek ,04 Nem nevesített számlák (Nominee) ,06 Összesen ,00 * EnBW Trust e.v. tulajdonjog bejegyzése alatt A Társaság alaptőkéje db Ft névértékű névre szóló, azonos tagsági jogokat biztosító (törzs) részvényből áll. A részvények a Budapesti Értéktőzsdén B kategóriában jegyzettek. Az EnBW Trust e.v. (DE Karlsruhe, Durlacher Allee 93, nyilvántartási száma: VR 3737) december 20-án darab részvényt szerzett a Budapesti Elektromos Művek Nyilvánosan Működő Részvénytársaságban, így 24,94 %-os közvetlen befolyást szerzett. A pénzügyi tranzakció következtében az EnBW Energie Baden-Württemberg AG részvényeinek darabszáma lecsökkent birtokolt darabra, mellyel egyidőben a tulajdonosi hányad 2,31%. Tevékenységi kör A Társaság elsődleges feladata villamosenergia-értékesítés a fogyasztók részére. Ezen kívül tágabb értelemben mindazon kapcsolódó, kiegészítő és kiszolgáló melléktevékenységek végzése is a tevékenységi körébe tartozik, amelyek az elsődleges tevékenységek végzését valamilyen módon elősegítik. Társvállalatával, az ÉMÁSZ Nyrt.-vel együttműködve végzi azokat a Társaságcsoport működése szempontjából fontos alaptevékenységeket, amelyek a január 1-jével törvényi előírás alapján végrehajtott tevékenység szétválasztás (unbundling) során nem kerültek át a leányvállalatokhoz.

10 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 10 A tevékenységek egy része a stratégiához, illetve a Társaságcsoport irányításához kapcsolódik, mint például a vállalatfejlesztés, a jog és az ingatlangazdálkodás, a controlling és a belső ellenőrzés. A tevékenységek másik csoportjába tartoznak az olyan belső szolgáltatások, amelyeket a szervezeti egységek az ELMŰ Nyrt.-n túlmenően a Társaságcsoport valamennyi tagja számára nyújtanak. Ide sorolható többek között a humán erőforrás kezelése és fejlesztése, a pénzügy és számvitel, a beszerzés és a logisztika, valamint az IT és a facility management. Vannak olyan tevékenységek, amelyeket az ELMŰ Nyrt. szervezeti keretein belül működő egységek, a Társaságcsoport nevében és érdekében, főként külső ügyfelek irányába végeznek. Ilyenek például a kommunikáció, marketing és a környezetvédelem. A Társaság feladatai közé tartozik továbbá az unbundling kapcsán, illetve már azt megelőzően létrehozott leányvállalatok tulajdonosi irányítása. Piaci helyzet Az évek óta teljes mértékben liberalizált magyar villamosenergia-kereskedelem alapvető struktúrája 2013-ban nem változott. Az üzleti felhasználók többsége piaci kereskedőtől vásárolja a villamos energiát, a lakosság, valamint a közintézményi kör (főként oktatási-, kulturális-, egészségügyi-, közigazgatási és rendészeti intézmények), illetve a kisüzleti felhasználók egy hatóságilag meghatározott köre pedig az egyetemes szolgáltató partnere. A villamosenergia-engedélyek kialakult struktúrája szerint az ELMŰ Nyrt. egyrészt továbbra is egyetemes szolgáltatóként működik, másrészt az ELMŰ ÉMÁSZ MÁSZ kereskedői csoport részeként gondoskodik alapvetően a hagyományos érdekeltségi terület megbízható piaci villamosenergia-ellátásáról. Az ELMŰ Nyrt. a szabad piacon ugyanúgy, mint az egyetemes szolgáltatás területén aktív szerepet játszik. Az egyes piaci szegmensekben az alábbi tendenciák mutatkoztak: Egyetemes szolgáltatás A felhasználói kör belső arányait érzékelhetően módosította, hogy a Csoport saját kereskedője révén sikeres akvizíciós kampányt folytatott az egyetemes szolgáltatás üzleti felhasználói között. Számos kisvállalkozás, illetve közintézmény vált a Társaság versenypiaci partnerévé januárjától a kötelező villamos energia (KÁT) átvételéből eredő költségek nem terhelik az egyetemes szolgáltatás felhasználóit. A lakosság körében az év elején, illetve novemberben a hatóság által életbe léptetett 10% illetve 11,1%-os mértékű bruttó árcsökkentés-, valamint a média révén bejelentett várható további rezsicsökkentő intézkedések hatására gyakorlatilag megszűnt a piaci mozgás. A Csoport hagyományos ellátási területén működő konkurens kereskedők a fentiek következtében csökkentették aktivitásukat.

11 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 11 Az üzleti felhasználók hatósági árait a két ármódosítás csak kis mértékben érintette. Az egyetemes szolgáltatás elismert, engedélyezett árrés-hányada 1,928 Ft/kWh-ról 2013 januárjától egységesen 1,316 Ft/kWh-ra csökkent. Szabad piac A szabadpiaci ügyfelek köre a jellemző, 12 hónapos szerződési periódus következtében évről évre módosul. Az értékesítési portfólió szerkezete emiatt rendkívül változó. Folyamatos kihívást jelent a meglévő szerződésállomány megújítása, illetve a meglévő partneri kör bővítése. Sikerként könyvelhető el, hogy az egyetemes szolgáltatást elhagyó vállalkozások jelentős hányadát a Társaság illetve a társaságcsoport újra tudta szerződtetni. A Társaságcsoport méretnagyság tekintetében megerősítette piaci pozícióit. A versenypiaci szektor egészét érintette - az árszínvonalat emelte - a korábban egyetemes szolgáltatók által viselt KÁT-költség átterhelése. A villamos energia versenypiaci vásárlása területén egyre nagyobb jelentőségre tesz szert a hazai áramtőzsde (HUPX). Azonban sem a hazai termelői kapacitások, sem az import lehetőségek nem bővültek oly módon, hogy azok a kereskedelem lehetőségeit számottevően megváltoztatták volna. Az árak a versenypiaci körülmények között a kereslet- illetve a termelőkapacitások közti egyensúly módosulásait követték, enyhén csökkenve a korábbi évhez képest.

12 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt A SZÁMVITELI POLITIKA FŐ VONÁSAI ÉS VÁLTOZÁSA A Számviteli politika általános alapelvei Könyvvezetés módja, követelményrendszere A Társaság a könyvvezetésében a kettős könyvvitelt alkalmazza. A gazdasági események integrált, on-line vállalatirányítási rendszerrel (SAP) kerülnek feldolgozásra. Az éves beszámoló részét képező mérleget a Társaság a számviteli törvény 22. (1) bekezdése alapján az 1. számú melléklet A változatában előírtaknak megfelelő tagolásban, az eredménykimutatást is az A változat szerinti összköltség eljárással készíti. A Társaság a számviteli törvény 20. (1) bekezdése alapján az éves beszámolóját magyar nyelven készíti magyar számviteli szabályok szerint. Az üzleti év minden év január 1-jétől december 31-ig tart. A konszolidált beszámoló tekintetében, évtől kezdődően, kötelező az IAS/IFRS-ek alkalmazása a magyar tőzsdén jegyzett vállalkozások számára. Ennek megfelelően a Társaság december 31-i fordulónappal konszolidált éves beszámolóját az IAS/IFRS szabványoknak megfelelően készíti el. Az elfogadott beszámolóval lezárt üzleti év adatainak ellenőrzésekor feltárt jelentős összegű hibának minősül, ha a hiba feltárásának évében az adóhatósági ellenőrzés, önellenőrzés során az egy adott üzleti évet érintően megállapított hibák és hibahatások eredményt, saját tőkét növelő vagy csökkentő értékének együttes (előjeltől független) összege meghaladja a Társaság mérleg főösszegének 2%-át. Jelentős összegű hiba esetén a mérlegkészítés napjáig megismert és nem vitatott, nem fellebbezett, illetve jogerőssé vált, előző üzleti év(ek)re vonatkozó megállapítások miatti módosításokat a mérlegben és az eredmény-kimutatásban önálló oszlopban kell megjeleníteni. Mérlegkészítés napja a mérleg fordulónapját követő második munkanap.

13 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 13 Alkalmazott értékelési eljárások Az immateriális javak nyilvántartása a mérlegben az értékcsökkenési leírással csökkentett szükség szerint a terven felüli leírásként elszámolt értékcsökkenés visszaírásával növelt bekerülési értéken történik. A tárgyi eszközök értéke az éves mérlegben a tervszerinti és terven felüli értékcsökkenési leírással csökkentett szükség szerint az elszámolt terven felüli értékcsökkenés visszaírásával növelt bekerülési értéken történik. A Társaság Számviteli politikájának megfelelően, az immateriális javak és tárgyi eszközök értékelése nulla maradványérték figyelembe vételével történik. A Társaság értékhelyesbítés címén a befektetett eszközök könyv szerinti (nettó) értékét (a piaci érték változásának függvényében) évenként nem módosítja. A befektetett pénzügyi eszközöket a Számviteli törvénynek megfelelően a Társaság egyedileg értékeli az Eszközök és források értékelési szabályzatában részletezett módon. Az egyedi értékelést egyedenkénti nyilvántartásra építi. A gazdasági társaságban lévő tulajdoni részesedést jelentő befektetéseknél, valamint hitelviszonyt megtestesítő, egy évnél hosszabb lejáratú értékpapíroknál az értékvesztés és a visszaírás a Számviteli törvény 54. -ában foglalt szabályok szerint kerül meghatározásra és elszámolásra. A készletek tekintetében a Társaság folyamatos érték- és mennyiségi nyilvántartást vezet, súlyozott átlagáron. Az éves mérlegben a vásárolt készleteket értékvesztéssel csökkentett, illetve elszámolt értékvesztés visszaírásával növelt átlagos beszerzési értéken, a saját termelésű készleteket értékvesztéssel csökkentett, illetve elszámolt értékvesztés visszaírásával növelt tényleges előállítási költségen mutatja ki. A vevők által elismert követeléseket a Társaság a pénzügyi rendezés valószínűsége alapján értékeli. Egyedileg kerül minősítésre az olyan vevőkövetelés, amellyel kapcsolatban külön szerződés vagy megállapodás került megkötésre. Az éves mérlegben az értékvesztéssel csökkentett, visszaírással növelt számlakövetelés kerül kimutatásra. A Társaság valutában, illetve devizában felmerült eszközök és források tekintetében a Magyar Nemzeti Bank hivatalos devizaárfolyamát veszi alapul az évközi, és az év végi értékelés tekintetében. A Társaság devizában tartott pénzeszközeit év közben súlyozott átlagáron tartja nyilván. A Társaság él a Számviteli törvény 60. (5a) bekezdésében megfogalmazott lehetőséggel, mely szerint, azon gazdasági események esetén, amelyeknél az ellenérték külföldi pénzértékben kerül meghatározásra, a külföldi pénzértékre szóló követelés, illetve kötelezettség forintértékének meghatározásakor alkalmazza az általános forgalmi adóról szóló törvénynek az adóalap forintban történő megállapítására vonatkozó előírásai szerinti árfolyamot. A Társaság a Számviteli törvény 59/A (1) bekezdésében megfogalmazott valós értéken történő értékelés lehetőségét a pénzügyi instrumentumok egyetlen csoportjára sem alkalmazza.

14 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 14 Alkalmazott eljárások értékvesztés számítására Értékvesztést kell elszámolni a tulajdoni részesedést jelentő befektetés könyv szerinti értéke és piaci értéke közötti veszteség jellegű különbözet összegében, ha ez a különbözet tartósnak mutatkozik és jelentős összegű. Lehetőség van a leértékelt részesedés visszaértékelésére a pénzügyi műveletek ráfordításaival szemben, de csak a beszerzési értékig. A mérlegkészítés időpontjában a befektetés könyv szerinti értéke jelentős összegben akkor haladja meg a befektetés piaci értékét vagyis értékvesztést akkor kell elszámolni ha a befektetés egyedenkénti értékelésekor a részesedés arányos saját tőke legalább 2%-kal kisebb a részesedés könyv szerinti értékénél. A különbözet értékvesztés meghatározásakor, akkor minősül tartósnak, ha legalább egy évig folyamatosan kimutatható, illetve várhatóan a jövőben is fenn fog állni. A Társaság a vásárolt és a saját termelésű készletek értékvesztésének elszámolását és visszaírását a Számviteli törvény 56. -ában foglaltak szerint értelmezi, azzal a pontosítással, hogy egy adott készletcsoport piaci értéke és a könyv szerinti értéke közötti különbözet akkor jelentős, ha annak összege a könyv szerinti értéktől legalább 10 %-kal, de minimum 1 millió forinttal eltér, illetve akkor tartós, ha az legalább 1 éve fennáll. A követelések és követelés jellegű aktívák körében az értékvesztés elszámolását, illetve visszaírását a Számviteli törvény 55. -ában foglalt szabályok szerint kell elvégezni. A Versenypiaci Engedélyes fogyasztóinak értékelése egyedi minősítés alapján történik. A Társaság az e fogyasztói körben keletkezett számlatartozásokat abból a szempontból vizsgálja, hogy a múltban milyen volt a vevők fizetési hajlandósága és a tapasztalatok alapján az esedékességhez viszonyítva a pénzügyi teljesítés hogyan fog alakulni. A Versenypiaci Engedélyes Üzleti fogyasztók irányadó értékvesztési kulcsai a következők: nap 25 % nap 50 % nap 75 % 180 nap felett 100 % A Versenypiaci Engedélyes Kisfogyasztói körében az irányadó értékvesztési kulcsok a következők: nap 15 % nap 50 % nap 75 % 360 nap felett 100 %

15 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 15 Az Egyetemes Szolgáltatói Engedélyeshez kapcsolódó tartozásokra vonatkozóan annak keletkezésének időpontjától függetlenül %-os mértékű értékvesztés elszámolására kerül sor, a vevő fizetési magatartása alapján. Ennek részletes számítási metodikáját az értékelési szabályzat tartalmazza. A Számviteli törvény 55. (2) bekezdésében biztosított egyszerűsítés szerint, az egyetemes szolgáltatói körhöz kapcsolódó vevőkövetelések korosítás szerinti nyilvántartási értékének százalékában határozza meg az értékvesztés összegét: nap 10 % nap 50 % nap 75 % 360 nap felett 100 % Az egyéb vevő kategóriában korosítás alapján a követelés értékének %-ra csoportos minősítés alapján kerül értékvesztés elszámolásra: nap 25 % nap 50 % 360 nap felett 75 % A peresített követeléseknél a következő kulcsok alapján történik az értékvesztés számítása: Egyéb vevők 70% Villamosenergia-vevők 100% Felszámolás alá került vevők 100% A behajthatatlan követelések meghatározásakor a Számviteli törvény 3. (4) 10. pontjában részletezett szempontokat kell figyelembe venni. A behajthatatlan követelések elszámolására vonatkozó részletes előírásokat a Követelések Leírásának és Faktorálásának Szabályzata tartalmazza. A behajthatatlan követelések körébe tartoznak azok a követelések: amelyre az adós ellen vezetett végrehajtás során nincs fedezet, vagy a talált fedezet a követelést csak részben fedezi (amennyiben a végrehajtás közvetlenül nem vezetett eredményre és a végrehajtást szüneteltetik, az óvatosság elvéből következően a behajthatatlanság - nemleges foglalási jegyzőkönyv alapján - vélelmezhető), amelyet a hitelező a csődeljárás, a felszámolási eljárás, az önkormányzatok adósságrendezési eljárása során egyezségi megállapodás keretében elengedett, amelyre a felszámoló által adott írásbeli igazolás (nyilatkozat) szerint nincs fedezet, amelyre a felszámolás, az adósságrendezési eljárás befejezésekor a vagyonfelosztási javaslat szerinti értékben átvett eszköz nem nyújt fedezetet,

16 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 16 amelyet eredményesen nem lehet érvényesíteni, amelynél a fizetési meghagyásos eljárással, a végrehajtással kapcsolatos költségek nincsenek arányban a követelés várhatóan behajtható összegével (a fizetési meghagyásos eljárás, a végrehajtás veszteséget eredményez vagy növeli a veszteséget), amelynél az adós nem lelhető fel, mert a megadott címen nem található és a felkutatása igazoltan nem járt eredménnyel: lakossági és kisüzleti fogyasztók 58 EFt értékhatárig fennálló hátralékai, versenypiaci üzleti fogyasztók 74 EFt értékhatárig, a másodlagos számlázás (nem villamos energia) 49 EFt értékhatárig, a felszámolás alá került gazdálkodó szervezetek és az adósságrendezési eljárás alá vont önkormányzatok hátralékai hitelezői igény benyújtása nélkül 70 EFt-ig; amelyet bíróság előtt érvényesíteni nem lehet, amely a hatályos jogszabályok alapján elévült. peres eljárás esetében összeghatártól függetlenül behajthatatlan követelésként leírható az a követelés: amelyikre az ügyet eljáró jogi képviselő javaslatot tesz (valószínűleg nem nyerhető meg), és azt az indoklást az ügyvezetés elfogadja amelyiknél a bíróság a követelés megfizetését nem ítélte meg a javunkra, amelyiknél az adós igazoltan nem lelhető fel. A küszöbérték többek között magában foglalja a felszólítások, adatkérések költségeit, a megbízási díjat, a fizetési meghagyás illetékét, végrehajtási illetéket, ügyvédi díjat, behajthatatlansági nyilatkozat költségeit. A behajthatatlan követelések adótörvény által el nem fogadott, adóalapot növelő tételei körébe tartoznak azok a követelések: amelyet a bíróság előtt érvényesíteni nem lehet, amelyet ügyvédi javaslat, nyilatkozat alapján terjesztenek be, amely leírási javaslat az adószám felfüggesztésére hivatkozik, a bíróság a követelés megfizetését javunkra nem ítélte meg, amelyek a hatályos jogszabályok alapján elévültek. A mérlegbe állítás előtt a követeléseket egyeztetéssel ellenőrizni, majd értékelni kell, továbbá azokat az analitikus és szintetikus nyilvántartásokban szereplő értékekkel össze kell vetni.

17 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 17 A követelésekről fajtánként és azon belül egyedenként részletes kimutatást (mennyiségi felvételt nem igénylő leltárt) kell összeállítani. A részletes előírásokat a Leltárkészítési Szabályzat tartalmazza. A Társaság a Számviteli törvény 55. -a szerint villamosenergia-értékesítés aktív időbeli elhatárolására is elszámol értékvesztést a tárgyidőszaki behajthatatlan követelés és az előző időszak harmadik félnek értékesített energiaadóval növelt nettó árbevétele arányában, ha ez az arány a 0,5%- ot meghaladja. Amortizációs politika A Társaság az immateriális javak és a tárgyi eszközök értékcsökkenési leírásánál hasznos élettartam meghatározásával a lineáris elszámolási módszert alkalmazza. A 100 EFt alatti egyedi bekerülési értékű vagyoni értékű jogok, szellemi termékek és tárgyi eszközök használatba vételkor egy összegben leírásra kerülnek. Az amortizáció költségként való elszámolásának kezdete a használatba vételt (üzembe helyezést) követő hónap első napja. A tárgyi eszközök terven felüli értékcsökkenésének elszámolásánál és visszaírásánál a Számviteli törvény 53. és 57. (1) és (2) bekezdésében megfogalmazott szabályok szerint kell eljárni, azzal a kiegészítéssel, hogy a piaci érték és a könyv szerinti érték különbsége jelentősnek minősül, ha annak értéke a könyv szerinti értéktől legalább 10 %-kal, de minimum 10 millió Ft-tal eltér. A különbség a terven felüli elszámolás és a visszaírás szempontjából akkor minősül tartósnak, ha legalább egy évig folyamatosan kimutatható, illetve várhatóan a jövőben is fenn fog állni. Alkalmazott leírási kulcsok

18 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 18 Immateriális javak Vagyoni értékű jogok (kivéve ingatlanhoz kapcsolódó jog), szoftverek 20% Egyéb szellemi termékek % Tárgyi eszközök Ingatlanok - épületek, nem nyomvonalas jellegű építmények 2-6% - nyomvonalas jellegű építmények (lámpatestek) 8% Műszaki és egyéb berendezések, gépek, járművek - járművek 20% - műszerek, szerszámok 12,5-14,5;% - számítástechnikai eszközök 33% - ügyviteltechnikai eszközök, hírközlés, egyéb gépek 12,5-14,5;% - strukturált hálózat 10% - irányítástechnikai eszközök 33%

19 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 19 Villamosenergia-vásárlás és értékesítés időbeli elhatárolása A villamosenergiával kapcsolatos ráfordítás és árbevétel időbeli elhatárolásának összege a következőkben leírt elv alapján kerül meghatározásra. A villamosenergia-forgalmat tükröző ráfordítás és árbevétel főkönyvek zárására legkésőbb az aktuális hónap utolsó munkanapján kerül sor. A beszámolási időszakra vonatkozó számlák amelyek a villamosenergia-vásárlási értékeket tartalmazzák, illetve a villamosenergia-értékesítésről kiállított számlák eddig az időpontig még nem állnak teljes egészében a Társaság rendelkezésére. A Társaság saját mérési adatok alapján mind mennyiségi, mind értékbeni vásárlási és értékesítési prognózist készít. A prognózis adatait az adott időszakra vonatkozó villamosenergia-mérleg is tartalmazza. Az árbevétel ki nem számlázott részét számításokkal alátámasztott adatok alapján időbeli elhatárolásként a Társaság a megfelelő főkönyvekre könyveli. A számlázott érték a számlakészítéskor, a villamosenergia-vásárlás értéke a szállítói számla beérkezésekor kerül rögzítésre a főkönyvben, a korábbi időszakban elszámolt időbeli elhatárolás egyidejű feloldásával. Céltartalék-képzés A Társaság a számviteli törvény alapján céltartalékot képez az adózás előtti eredmény terhére megállapodásos bérre, vezetői részvényopcióra, jövőbeni és függő kötelezettségekre. A 78/2012. (XII.22.) sz. NFM rendelet - a villamosenergia-piaci egyetemes szolgáltatás árképzéséről, valamint az egyetemes szolgáltatás keretében nyújtandó termékcsomagokról tartalmazza az egyetemes szolgáltatás által elérhető árrés mértékét, amelyet 1,316 Ft/kWh-ban határoz meg. Ezt a mértéket a 116/2013 sz. MEKH Határozat az előző évi árrés-eltérés korrekciójaként -0,342 Ft/kWh-tal módosította. A 2013-as évben az elismert beszerzési költség és a tarifákban számlázott árbevétel közötti árrés a rendeletben, illetve a Határozatban meghatározottnál magasabb fajlagos árrést tartalmazott (+0,025 Ft/kWh többlet), ezért szükség volt a különbözet (83 ) céltartalékba helyezésére. A Villamos Energia Törvény (VET) számvitelre vonatkozó előírásai Az Európai Unió 54/2003 EK direktívája, valamint a villamos energiáról szóló évi CX. tv (VET) a és az ehhez kapcsolódó végrehajtási rendelet (Vh.r. 90. ) előírásainak megfelelően január 1. határidővel megtörtént az elosztói engedéllyel valamint a közüzemi engedéllyel összefüggő tevékenység társasági szétválasztása. Az elkülönült engedélyesi tevékenységet folytató gazdasági társaságok önálló mérleg és eredménykimutatása elkülönített, átlátható és ellenőrizhető módon biztosítja az egyes engedélyesi tevékenységhez kapcsolódó gazdálkodás eredményének megjelenítését.

20 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 20 Derivatívák értékelésére vonatkozó előírások A fedezeti ügylet célja az árkockázat mérséklése, amikor egy, a jövőben esedékes eladási vagy vételi tranzakciót egy határidős eladási, illetve vételi ügylettel biztosítanak, mérsékelve ezzel az árkockázatot. Az ilyen ügylet eredménye biztosítja a fedezett ügylet kockázata miatt várható árfolyamveszteséget, illetve kamatveszteséget. Fedezeti ügylet köthető emellett a jövőben teljesítendő pénzügyi kötelezettség biztos teljesítése érdekében is. A Társaság valós értékelést és fedezeti elszámolást nem alkalmaz.

21 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt MÉRLEG ÉRTÉKELÉSE 2.1. ESZKÖZÖK Immateriális javak és tárgyi eszközök állományváltozása december december Eszköztípus Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok Műszaki berend., gépek, járművek Egyéb berend., felszer., járművek Beruházások, felújítások Beruházásokra adott előlegek Összesen Immateriális javak Bruttó érték Időszaki növekedés üzembe helyezés Időszaki csökkenés aktiválás selejtezés értékesítés káresemény térítés nélküli átadás - Főkönyvi átsorolás Bruttó érték Eszköztípus Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok Műszaki berend., gépek, járművek Egyéb berend., felszer., járművek Beruházások, felújítások Beruházásokra adott előlegek Összesen Immateriális javak Halmozott értékcsökkenés Növekedés költség terven felüli Csökkenés selejtezés értékesítés káresemény Főkönyvi átsorolás Halmozott értékcsökkenés Nettó érték Nettó érték Az immateriális javak és tárgyi eszközök állományának nettó értéke a évhez viszonyítva 918 -tal ( 6,02 %) csökkent. Ezen belül az immateriális javak értéke tal (22,64 %) csökkent, a tárgyi eszközök értéke 178 -tal (1,71 %) növekedett. Az immateriális javak bruttó beszerzési értékének időszaki növekedése 691, melynek jelentős részét a számlázási rendszer fejlesztése határozta meg (303 ). Az immateriális javak bruttó értéknek időszaki növekedése 634. A tárgyi eszközöknél 2013-ban értékű beruházás történt, melynek meghatározó eleme az ingatlan korszerűsítés. Hazánkban is kiemelkedő korszerűsítést jelent az új irodaépület kialakítása, mely a Társaság környezetbarát elkötelezettsége mellett egy zöld ház megvalósítását irányozta elő, figyelembe véve és megőrizve az épület műemléki jellegét.

22 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 22 Az immateriális javak és tárgyi eszközök csökkenését az elszámolt értékcsökkenés, valamint a korszerűsítés következtében elavult eszközök miatti selejtezés, illetve a feleslegessé vált eszközök értékesítése okozta. Immateriális javak állományváltozása december december Eszköztípus Összesen Kísérleti fejlesztés aktivált értéke Vagyoni értékű jogok Szellemi termékek Bruttó érték Időszaki növekedés üzembe helyezés Időszaki csökkenés selejtezés Főkönyvi átsorolás Bruttó érték Eszköztípus Összesen Kísérleti fejlesztés aktivált értéke Vagyoni értékű jogok Szellemi termékek Halmozott értékcsökkenés Növekedés költség Csökkenés selejtezés Halmozott értékcsökkenés Nettó érték Nettó érték

23 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt Befektetett pénzügyi eszközök december december Megnevezés Index (%) Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban ,09 Egyéb tartósan adott kölcsön ,64 Összesen ,09 A befektetett pénzügyi eszközökön belül az egyéb tartósan adott kölcsönök között került kimutatásra a dolgozói lakáskölcsön hosszú lejáratú része. Tartós részesedések kapcsolt vállalkozásban Társaság megnevezése, székhelye I. Többségi részesedések Növekedés Csökkenés , december december Társasági szerződés alapján Jegyzett tőke Tulajdonosi hányad (%) Szavazati hányad (%) ELPÖFÖR Kft. v.a Budapest, Váci út ELMŰ Hálózati Elosztó Kft ,00 100, Budapest, Váci út ELMŰ-ÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft ,00 50, Budapest, Váci út 76. ELMŰ-ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft ,00 50, Budapest, Váci út II. Jelentős részesedések BDK Kft ,00 50, Budapest, Csepeli átjáró 1-3. Sinergy Kft ,00 50, Budapest, Váci út Magyar Áramszolgáltató Kft ,00 50, Budapest, Váci út III. Kisebbségi részesedések Részesedések analitika szerint I.+II.+III. Tartós részesedések összesen MINDÖSSZESEN A Társaság december 31-én hat vállalkozásban rendelkezett részesedéssel, összesen értékben. A december 31-i részesedésállományhoz viszonyítva tal csökkent a részesedések értéke. A változást elsősorban a befektetések értékelésének következményeként elszámolt értékvesztés, valamint az Elpöför Kft. könyv szerinti értékének kivezetése eredményezte. A Társaság leányvállalata, az ELMŰ Hálózati Kft. saját tőkéje a jegyzett tőkéje alá csökkent a csökkenés a jelenlegi ismereteink szerint a jövőben is tartósan fennáll, mely értékvesztés

24 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 24 elszámolását tette indokolttá. A leányvállalat tulajdonában lévő, elosztáshoz kapcsolódó, és a szabályozó által tarifaképzés során elismert eszközeinek jövedelem-termelő képesség alapján megállapított piaci értéke jelentősen és tartósan lecsökkent. Az érték meghatározása a diszkontált cash-flow módszerrel történt, figyelembe véve a jelenlegi regulációs szabályozást és a jövőbeni várakozásokat. Az alkalmazott diszkontráta pénzügyi statisztikai adatokra épül. Az Elpöför Kft. végelszámolása befejeződött, a cégbírósági határozat alapján a cég február 6.- án megszűnt. Tartós részesedések bemutatása A Társaság 100 %-os tulajdoni aránnyal megalapította az ELMŰ Hálózati Elosztó Kft.-t, melynek feladata a tulajdonában lévő elosztóhálózaton keresztül történő villamosenergia-továbbítás a fogyasztók felé, valamint az ezzel összefüggő szolgáltatások nyújtása. A jegyzett tőke értéke Megnevezés december 31-i auditált adatok () Jegyzett tőke Tőketartalék - Eredménytartalék - Mérleg szerinti eredmény Értékelési tartalék - Saját tőke Az ELMŰ Nyrt. az ELMŰ-ÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft.-t testvérvállalatával az ÉMÁSZ Nyrt.-vel közösen alapította. A vállalat törzstőkéje 3, melyből a Társaság 70 %-os tulajdoni aránnyal részesül, melyhez 50 %-os szavazati arány kapcsolódik. A társaság tevékenysége az ügyfélszolgálat, telecentrum, számlázás és adatfeldolgozás, valamint az ezekkel összefüggő szolgáltatások nyújtása. Megnevezés december 31-i auditált adatok (EFt) Jegyzett tőke Tőketartalék - Eredménytartalék - Mérleg szerinti eredmény - Értékelési tartalék - Saját tőke 3 000

25 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 25 Az ELMŰ-ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft.-t a Társaság és az ÉMÁSZ Nyrt. közösen alapította, mely jelenleg 35 %-ban az ÉMÁSZ Nyrt., 65 %-ban az ELMŰ Nyrt. tulajdonában van, ahol az ELMŰ Nyrt. szavazati hányada 50 %. A társaság főtevékenysége villamosenergia elosztóhálózat létesítése, karbantartása, ill. bővítése, valamint az ezekkel összefüggő szolgáltatások nyújtása. Megnevezés december 31-i auditált adatok (EFt) Jegyzett tőke Tőketartalék - Eredménytartalék - Mérleg szerinti eredmény - Értékelési tartalék - Saját tőke A Budapesti Dísz- és Közvilágítási Kft.-t a Társaság a Fővárosi Önkormányzattal közösen alapította %-os szavazati aránnyal. A vállalat fő tevékenysége a főváros köz- és díszvilágításának üzemeltetése, energiatakarékosságot szolgáló beruházások megvalósítása év során a BDK Kft.-ben lévő üzletrészre (a valós érték figyelembevételével) értékvesztést számolt el a Társaság. Megnevezés december 31-i nem auditált adatok (EFt) Jegyzett tőke Tőketartalék - Eredménytartalék Lekötött tartalék Mérleg szerinti eredmény Értékelési tartalék - Saját tőke

26 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 26 A Sinergy Kft.-t azzal a céllal hozták létre, hogy a tulajdonosok (ELMŰ Nyrt. 50 % és ÉMÁSZ Nyrt. 50 %) fő tevékenységükön, a villamosenergia-szolgáltatáson túl, a fogyasztók speciális, energetikához kapcsolódó igényeit is teljesíteni tudják. A vállalkozásnak tíz leányvállalata (a Kazinc- Therm Kft., a Tisza-Therm Kft., a Tisza-WTP Kft., az Ózdi Erőmű Kft., és a BC-Therm Kft., Tisza BioTerm Kft., Balassagyarmati Biogáz Erőmű Kft., Kazinc BioEnergy Kft., Tisza BioEnergy Kft., Sinergy Energiakereskedő Kft.) és egy társult vállalkozása (a Zugló-Therm Kft.) van. Megnevezés december 31-i auditált adatok (EFt) Jegyzett tőke Tőketartalék - Eredménytartalék Mérleg szerinti eredmény Értékelési tartalék - Saját tőke A Társaság a Magyar Áramszolgáltató Kft.-t testvérvállalatával, az ÉMÁSZ Nyrt.-vel közösen alapította, a tulajdonosi arány %. A vállalkozás fő tevékenysége a liberalizált energiapiacon történő kereskedelem, illetve a feljogosított fogyasztók villamosenergia-ellátása és a villamosenergia beszerzése. Megnevezés december 31-i auditált adatok (EFt) Jegyzett tőke Tőketartalék Eredménytartalék - Mérleg szerinti eredmény - Értékelési tartalék - Saját tőke

27 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt Készletek december december Megnevezés Nyitó készlet Záró készlet Záró készlet megoszlása (%) Alapanyagok ,14 Segédanyagok ,31 Egyéb anyagok 7 4 0,39 Anyagok összesen ,84 Közvetített szolgáltatások 8 5 0,49 Göngyölegek ,47 Kereskedelmi áruk 1 2 0,20 Áruk összesen ,16 Összesen ,00 A készletek záró állománya a december 31-i állapothoz képest 2,31 %-kal azaz 23 -tal nőtt, amely az anyagok értékének 17 -os növekedésével magyarázható. A havi készletértékek összességében kiegyensúlyozottan, a tervezett készletszint alatt alakultak, kiugró készletnövekedés, illetve csökkenés nem tapasztalható. Az anyagforgalom a beruházási munkák csökkenésének hatására mintegy 33%-kal csökkent az előző évhez képest. A készletek forgási sebessége az üzembiztonsági tartalékkal (ÜBT) 3,96 fordulat (2012. januárdecember: 6,12). ÜBT nélkül a forgási sebesség értéke 12,60 fordulat, amely kisebb emelkedést jelent a évi értékhez viszonyítva (2012. január-december: 20,33 fordulat). Készletek megoszlása A vásárolt készleteken belül importbeszerzés értéke közbeszerzés alá eső beszerzés Az összes készletértéken belül nem mozgó készletek értéke raktári készletek selejtezése 2 5 A 180 napon túl nem mozgó készletek értéke 22, az előző időszakhoz viszonyítva 15 -os a csökkenés.

28 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt Követelések december december Megnevezés Index (%) Villamosenergia-vevők ,65 Egyéb vevők ,26 Peres követelések ,44 Értékvesztés ,84 Vevőkövetelés összesen ,88 Követelések kapcsolt vállalkozással szemben ,25 Egyéb követelések ,70 Összesen ,83 Az előző évhez viszonyítva a követelések értéke együttesen tal (11,17 %) csökkent. Ezen belül a vevőkövetelések a december 31-i állományhoz képest összességében 22,12 %-kal csökkentek, mely elsősorban a villamosenergia-vevők záró értékének os csökkenésével, másrészt a peres követelések záró értékének 901 -os növekedésével és az erre a növekedésre elszámolt értékvesztés összegének emelkedésével magyarázható. További növekedést eredményezett a kapcsolt vállalkozásokkal szembeni követelés növekedése. Ennek oka, hogy a Magyar Áramszolgáltató Kft.-vel szemben fennálló pénzügyi követelés növekedett. Az egyéb követelések értéke csekély mértékben csökkent a bázis időszakhoz viszonyítva.

29 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 29 Vevőkövetelésre elszámolt értékvesztés december december Megnevezés Nyitó érték Tárgyidőszaki képzés Tárgyidőszaki visszaírás Záró érték Vevőkövetelésre elszámolt értékvesztés Összesen Vevőkövetelések lejárat szerinti megoszlása, értékvesztése Lejárat Vevő kintlevőség Értékvesztés csoportos minősítés %-a alapján számolva Csoportos minősítés alapján Fizetési határidőn belüli Fizetési határidőn túli 1-90 napig nap közötti nap közötti nap közötti napon túli Összesen Egyedi minősítés alapján Üzleti egyedi fogyasztók (Versenypiac) Lakossági és kisfogyasztók (Versenypiac) Összesen Peresített vevőkövetelések Összesen Vevő kintlévőség és értékvesztés összesen A vevőkövetelésekre elszámolt értékvesztés a Számviteli politikában meghatározott irányelvek szerint történt. A vevőkörökre együttesen értékvesztés került elszámolásra, mely 408 -tal magasabb az előző beszámolási időszaknál. Ezt a változást döntően a peresített vevőkövetelésre elszámolt értékvesztés növekedése (905 ), valamint a lakossági és kisüzleti fogyasztói csoportokra elszámolt értékvesztés csökkenése (515 ) eredményezi. A vevőkövetelések összes kintlévőségének összege ( ) megegyezik a vevőkövetelések ( ), valamint az értékvesztés (8 831 ) összegével.

30 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt Kapcsolt vállalkozásokkal kapcsolatos követelések december december Megnevezés Index (%) ÉMÁSZ Nyrt ,56 ÉMÁSZ Hálózati Kft ,00 RWE Service GmbH - 3 N/A RWE EAST s.r.o. - 5 N/A ELMŰ Nyrt. anyavállalatán keresztül kapcsolt vállalkozások összesen ,83 ELMŰ Hálózati Kft ,96 ELMŰ-ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft N/A ELMŰ-ÉMÁSZ Ügyfélszolgálati Kft ,13 Magyar Áramszolgáltató Kft ,52 Budapesti Dísz- és Közvilágítási Kft ,73 Sinergy Kft ,00 ELMŰ Nyrt. befektetésein keresztül kapcsolt vállalkozások összesen ,00 Összesen ,25 A Társaság a fölérendelt anyavállalat szempontjából minősíti a kapcsolt vállalkozásokat és ezen belül megkülönbözteti a saját befektetései alapján értékelt kapcsolt vállalkozásokat. A kapcsolt vállalkozással kapcsolatos követelések értéke a beszámolási időszak végén, mely 666 -tal (9,25 %) nőtt a bázisévhez képest. A változás meghatározó tényezője a Magyar Áramszolgáltató Kft-vel szemben fennálló pénzügyi (311 -os), valamint az ELMŰ-ÉMÁSZ Hálózati Szolgáltató Kft.-vel fennálló szolgáltatás nyújtásból eredő követelés (307 -os) növekedése. Kapcsolt vállalkozásokkal, valamint az egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozásokkal szembeni követelésekre a Társaság nem számol el értékvesztést a számviteli politika elveinek megfelelően, mivel ezen követelések behajtása nem kétséges.

31 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt Egyéb követelések december december Megnevezés Index (%) Dolgozói lakásépítési kölcsön (1 éven belüli rész) Munkavállalókkal szembeni követelések ,33 Költségvetéssel szembeni követelések ,70 Szállítóknak adott előlegek, letét ,30 Adott letét, ajánlati biztosíték ,33 Egyéb követelések ,14 Összesen ,70 Az egyéb követelések értéke 1 054, mely 83 -tal alacsonyabb a bázis időszakhoz viszonyítva. A változás egyik meghatározó tényezője a költségvetéssel szembeni követelések 210 -os csökkenése. A változás másik oka a szállítóknak adott előlegek, letétek 76 -os növekedése Pénzeszközök december december Megnevezés Index (%) Pénztár - 1 N/A Elszámolási betétszámla ,16 Elkülönített betétszámla ,33 Devizabetétszámla ,00 Átvezetési számla ,57 Összesen ,43 A pénzeszközök záró állománya december 31-én 3 017, mely tal emelkedett a bázis időszakhoz viszonyítva.

32 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt Aktív időbeli elhatárolás december december Megnevezés Index (%) Villamosenergia-árbevétel ,32 Egyéb nettó árbevétel ,80 Egyéb bevétel Kamatbevétel ,43 Bevételek időbeli elhatárolása összesen ,19 Igénybe vett szolgáltatások ,00 Személyi jellegű költségek ,09 Egyéb költségek Költségek, ráfordítások időbeli elhatárolása összesen ,60 Összesen ,83 Az aktív időbeli elhatárolások értéke 9 033, amely 656 -tal növekedett a bázisidőszakhoz viszonyítva. A bevételek elhatárolása a bázisidőszakhoz képest 678 -tal magasabb, ami több tényező együttes hatásának eredménye. A változás meghatározó tényezője a évi villamosenergiaárbevétel aktív időbeli elhatárolásának növekedése (680 ). A versenypiaci mozgások hatására a december havi ki nem számlázott villamos energia-értékesítés mennyiségi növekedése magyarázza az időbeli elhatárolás növekedését. A költségek, ráfordítások időbeli elhatárolása 22 -tal alacsonyabb az előző beszámolási időszakhoz képest, melynek oka a személyi jellegű költségek ezen belül elsődlegesen a lakáskafetéria költség elhatárolásának csökkenése.

33 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt FORRÁSOK Saját tőke Jegyzett tőke Tőketartalék Eredménytartalék december december Mérleg szerinti eredmény Saját tőke december Átvezetés Adózott eredmény Felhasználás osztalékfizetésre december A saját tőke nagysága az előző év záró egyenlegéhez viszonyítva tal csökkent. A Társaság részesedésére értékvesztést számolt el (lásd pont), mely jelentősen befolyásolta a mérleg szerinti eredmény változását. A Társaság visszavásárolt saját részvénnyel nem rendelkezik A tőkeszerkezet változását jellemző mutatók Megnevezés Képlet (%) Saját tőke aránya saját tőke / összes forrás 78,71 73,61 Kötelezettségek részaránya kötelezettségek / források 17,33 19,68 Befektetett eszköz fedezettsége saját tőke / befektetett eszközök 87,94 83,64 Befektetett eszköz finanszírozottsága (saját tőke + hosszú lejáratú hitel) / befektetett eszközök 88,65 83,65 Eladósodottság mértéke kötelezettségek / saját tőke 22,02 26,73 Nettó eladósodottság (kötelezettség - követelések) / saját tőke 13,05 16,94 Saját tőke növekedési mutató saját tőke / jegyzett tőke 406,73 331,05 A saját tőke aránya az összes forráshoz viszonyítva 73,61 %. Ez az arány az előző évhez képest 5,10 százalékponttal alacsonyabb. A kötelezettségek részaránya 2,35 százalékponttal nőtt, mely a kapcsolt

34 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt. 34 vállalkozásokkal szembeni rövid lejáratú kötelezettség, és egyéb kötelezettségek növekedésével magyarázható. A saját tőke értékének csökkenése a befektetett eszközök fedezettségének csökkenését eredményezte. Az eladósodottság mértékének változása az előzőekben leírt tényezők együttes hatásaként alakult ki. A nettó eladósodottság mértéke 3,89 százalékponttal nőtt, mely a saját tőke csökkenése mellett, a kötelezettségek kisebb mértékű csökkenésével magyarázható a követelések csökkenéséhez képest. A saját tőke növekedési mutató 75,68 százalékponttal csökkent, mely a mérleg szerinti eredmény os és az eredménytartalék os csökkenésével magyarázható. A saját tőke növekedési mutató közgazdasági értelemben akkor kedvező, ha nagysága 100 %-nál nagyobb Céltartalékok december december Megnevezés Változás az előző évhez képest Index (%) Megállapodásos bérre képzett ,00 Vezetői részvényopcióra képzett ,57 Függő kötelezettségre képzett ,02 Jövőbeni kötelezettségre képzett ,95 Összesen ,26 A Társaság adózás előtti eredménye terhére 985 -tal (88,74 %) alacsonyabb céltartalékot képzett várható kötelezettségeire a bázis időszakhoz viszonyítva. A hatósági szabályozások meghatározzák az egyetemes szolgáltatás árképzését és maximalizálják az elérhető árrés mértékét. Mivel a Társaság a rendeletben meghatározottnál magasabb fajlagos árrést ért el, ezért a különbözet pénzbeli megtérítésére várhatóan visszafizetési kötelezettsége keletkezik. A Társaság a bázis időszakban képzett céltartalékból felhasznált ot, valamint a tárgyidőszakban 83 céltartalékot képzett várható kötelezettségére. A függő kötelezettségekre képzett céltartalékok értéke 25, mely a Társaság ellen irányuló passzív perek várható kifizetéseire nyújt fedezetet.

35 Mérlegbeszámoló kiegészítő melléklete ELMŰ Nyrt Hosszú lejáratú kötelezettségek december december Hosszú lejáratra folyósított hitelek állománya Megnevezés Kötelezettségállomány Fedezet CIB Bank Zrt pari passu, negative pledge Pénzügyi lízing 13 7 Összesen Megjegyzés: negative pledge = teheralapítási tilalom, pari passu = követelések azonos rangsorolása Év Egyéb hosszú lejáratú kötelezettség Lejárat Megnevezés havi törlesztés pénzügyi leasing havi törlesztés pénzügyi leasing A bázisidőszakban fennálló os hitelállomány értéke rövid lejáratú kötelezettségek közé átsorolásra került, mert a folyósított hitel lejárata szerint, 2014 szeptemberében visszafizetésre kerül Rövid lejáratú kötelezettségek december december A rövid lejáratú kötelezettségek értéke a tárgyidőszakban , mely tal nőtt az előző időszakhoz képest Rövid lejáratú hitelek december december Bank megnevezése Lejárat ideje Fedezet CIB Hungária Bank Zrt Negatív pledge, pari passu CIB Hungária Bank Zrt. (rövidlejáratú) Negatív pledge, pari passu Deutsche Bank Zrt Negatív pledge, pari passu ING Bank Zrt Negatív pledge, pari passu MKB Zrt Negatív pledge, pari passu OTP Nyrt Negatív pledge, pari passu Rövid lejáratú hitelek összesen Megjegyzés: negative pledge = teheralapítási tilalom, pari passu = követelések azonos rangsorolása