TÁJÉKOZTATÓ. befektetési jegyeinek forgalomba hozatalához. Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete által kiadott engedély száma: H-KE-III-290/2012.

Átírás

1 TÁJÉKOZTATÓ a K&H nemesfém plusz 2 származtatott zártvégű alap befektetési jegyeinek forgalomba hozatalához Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete által kiadott engedély száma: H-KE-III-290/2012. Alapkezelő: K&H Befektetési Alapkezelő Zártkörűen Működő Részvénytársaság (1095 Budapest, Lechner Ödön fasor 9.) Letétkezelő: Kereskedelmi és Hitelbank Zártkörűen Működő Részvénytársaság (1095 Budapest Lechner Ödön fasor 9.) Vezető forgalmazó: Kereskedelmi és Hitelbank Zártkörűen Működő Részvénytársaság (1095 Budapest Lechner Ödön fasor 9.) Felügyeleti szerv: Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete (1013 Budapest Krisztina krt. 39.; Tel ; web: A Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete a Tájékoztató jóváhagyása során az abban szereplő adatok valódiságát nem vizsgálja és nem vállal felelősséget az abban foglalt információk valódiságáért.

2 tartalomjegyzék összefoglaló a kibocsátásra kerülő alap kockázati tényezői a kibocsátásra kerülő alap befektetési politikája a kibocsátásra kerülő alap hozamát befolyásoló kockázatok a másodpiaci értékesítést befolyásoló kockázat egyéb kockázatok a kibocsátásra vonatkozó általános rendelkezések a kibocsátásban szereplő felelős személyek alapkezelő alvállalkozó letétkezelő a Vezető forgalmazó könyvvizsgáló az Alapra vonatkozó általános információk az Alap főbb jellemzői a forgalomba hozatal módja, feltételei az alap további jellemzői a befektetési jegyek további jellemzői a Tőkevédelemre vonatkozó ígéret és az Elérhető hozam mértéke a Tőkevédelemre vonatkozó ígéret az Elérhető hozam mértéke a befektetési jegyekhez fűződő jogok a Tőkevédelemre vonatkozó ígéretre és az Elérhető hozam mértékére vonatkozó további rendelkezések adózási tudnivalók befektetési célkitűzések és politikák, befektetési korlátozások az eszközök értékelése a befektetők tájékoztatása a forgalombahozatal szereplőinek bemutatása az alapkezelő társaság bemutatása az alvállalkozó bemutatása a letétkezelő bemutatása a Vezető forgalmazó bemutatása a könyvvizsgáló összeférhetetlenség érdekütközés elkerülésére vonatkozó szabályok megtekinthető dokumentumok, a Tájékoztató érvényessége joghatóság, háttérszabályok jogviták rendezése számú melléklet -A K&H Bank Zrt. forgalombahozatalban részt vevő fiókjainak listája számú melléklet a Bizottság 809/2004/EK Rendelete egyes előírásainak értelmezése

3 A K&H Befektetési Alapkezelő Zártkörűen Működő Részvénytársaság (székhelye: 1095 Budapest, Lechner Ödön fasor 9.; a továbbiakban: Alapkezelő) és a Kereskedelmi és Hitelbank Zártkörűen Működő Részvénytársaság (székhelye: 1095 Budapest Lechner Ödön fasor 9.); a továbbiakban: Vezető forgalmazó) a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete július 31. napján kelt H-KE-III-290/2012. számú engedélye alapján nyilvános kibocsátás útján kívánja forgalomba hozni a K&H nemesfém plusz 2 származtatott zártvégű alap (rövidített neve: K&H nemesfém plusz 2 származtatott alap) (a továbbiakban: az Alap) darab, futamidő alatt vissza nem váltható, egyenként forint névértékű K&H nemesfém plusz 2 befektetési jegy elnevezésű dematerializált, névre szóló befektetési jegyét (a továbbiakban: befektetési jegy). összefoglaló Felhívjuk a figyelmet arra, hogy - jelen Összefoglaló a Tájékoztató bevezető része, - befektetési döntést a Tájékoztató és Kezelési Szabályzat egészének ismeretében lehet meghozni - ha a Tájékoztatóban és a Kezelési Szabályzatban foglalt információkkal kapcsolatban keresetindításra kerül sor, előfordulhat, hogy a tagállamok nemzeti jogszabályai alapján a felperes befektetőnek kell viselnie a bírósági eljárás megindítását megelőzően a Tájékoztató és Kezelési Szabályzat fordításának költségeit, - az összefoglaló tartalmáért felelősséget vállaló személyt, illetve az összefoglaló fordítását végző személyt kártérítési felelősség terheli a befektetőknek okozott kárért abban az esetben, ha az összefoglaló félrevezető, pontatlan, vagy nincs összhangban a Tájékoztató más elemeivel. A kibocsátó A kibocsátó neve A kibocsátó - székhelye - jogi formája - működésére irányadó jog - bejegyzés országa Csoport, melynek a kibocsátó a tagja Érdekeltség a kibocsátó tőkéjében vagy szavazati jogai tekintetében Kiemelt korábbi pénzügyi információk Kiemelt előzetes pénzügyi információk Nyereségelőrejelzés- vagy becslés Korábbi pénzügyi információkra vonatkozó könyvvizsgálói jelentésben jelzett fenntartások jellegének leírása - A kibocsátott befektetési jegyek száma - A befektetési jegy névértéke Az osztalékpolitika ismertetése K&H nemesfém plusz 2 származtatott zártvégű alap (rövidített neve: K&H nemesfém plusz 2 származtatott alap) 1095 Budapest, Lechner Ödön fasor 9. a Batv. alapján létrehozott befektetési alap - a befektetési alapkezelőkről és a kollektív befektetési formákról szóló évi CXCIII. törvény (továbbiakban Batv.), - a tőkepiacról szóló évi CXX. törvény (továbbiakban Tpt.) rendelkezései, - az Európai Közösségek Bizottsága 809/2004/EK Rendelete (2004. április 29.) Magyarország nem alkalmazható nem alkalmazható nem alkalmazható nem alkalmazható nem alkalmazható nem alkalmazható nem alkalmazható ,- HUF, azaz tízezer forint nem alkalmazható 3

4 A kibocsátóra jellemző sajátos kockázatokkal kapcsolatos alapvető információk A kollektív befektetési vállalkozás által követni szándékozott befektetési célkitűzés és befektetési politika ismertetése az igénybe vett eszközök bemutatásával, adott esetben kitérve a befektetési korlátozásokra is A kollektív befektetési vállalkozás hitelfelvételének és/vagy tőkeáttételének korlátai - a kollektív befektetési vállalkozás jogi státusának bemutatása, - a bejegyzése szerinti országban működő szabályozó hatóság megnevezése Azon tipikus befektetők rövid jellemzése, akiket a kollektív befektetési vállalkozás megcéloz. Amennyiben a tájékoztató fő szövege szerint a kollektív befektetési vállalkozás bruttó eszközeinek a) több mint 20%-a fektethető közvetlenül vagy közvetve egyetlen mögöttes eszközbe; vagy b) több mint 20%-a fektethető egy vagy több olyan kollektív befektetési vállalkozásba, amely saját bruttó eszközeinek több mint 20%-át fektetheti be más kollektív befektetési vállalkozásba; vagy c) több mint 20%-ának megfelelő kitettség áll fenn egy másik fél hitelképessége vagy fizetőképessége tekintetében, akkor a másik fél kilétére vonatkozó információk (pl. partnerkockázat), a kitettség leírása, továbbá azzal a piaccal kapcsolatos információk, ahová az értékpapírokat bevezetik Amennyiben a kollektív befektetési vállalkozás bruttó eszközeinek több mint 40%-át fektetheti be másik kollektív befektetési vállalkozásba: a) a kitettség jellege, a mögöttes kollektív befektetési vállalkozás kiléte, továbbá azon információk, amelyeket az adott kollektív befektetési vállalkozásnak közzé kellene tennie egy összefoglalóban; vagy b) amennyiben a mögöttes kollektív befektetési vállalkozás által kibocsátott értékpapírokat már bevezették szabályozott vagy azzal egyenértékű piacra, a mögöttes kollektív befektetési vállalkozás kiléte Az Alap szolgáltatói, a fizetendő díjak maximális összegeivel együtt A befektetési alap vagyonát pénzügyi eszközökbe fekteti. A befektetési alap ezért a következő kockázatokat futja: - betéti ügylet kockázata - származtatott ügyletek kockázata - partnerkockázat - kamatlábváltozás kockázata - alvállalkozó igénybevételének kockázata - a mögöttes termék(ek) ár(folyam) kockázata - a mögöttes termék(ek) ár(folyam)számításának kockázata - a deviza árfolyammozgás kockázata - hatósági korlátozások Az Alap célja, hogy lejáratkor visszafizesse a jegyzéskor befizetett tőkét, amely a mögöttes termékekből álló Kosár pozitív teljesítménye esetén kiegészül a Feltételes Minimum Hozammal vagy ha az magasabb a Kosár növekményéből való részesedéssel. Az Alap eszközeinek 10 százaléka erejéig vehet fel hitelt 3 hónapnál rövidebb futamidőre. Az Alap jogosult a hitelfelvételhez óvadékot nyújtani. Az Alap kötvényt, más hitelviszonyt megtestesítő értékpapírt nem bocsáthat ki. a Batv. alapján létrehozott befektetési alap Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete Az Alapot elsődlegesen dinamikus befektetőnek szánjuk, aki számára vonzó a magasabb hozam, ezért rövid- és középtávon is elfogadja a hozamingadozásokat Továbbá felhívjuk a figyelmet arra, hogy az Alap befektetési politikája alapján az egy adott intézmény által kibocsátott átruházható értékpapírokba vagy pénzügyi eszközökbe történő befektetésekből, az adott intézménynél elhelyezett betétekből, és az adott intézménnyel kötött OTC származtatott ügyletekből eredő összevont kockázati kitettség meghaladja az Alap eszközeinek 20 százalékát! Az ebből eredő speciális kockázatok (betéti ügyletek kockázata, partnerkockázat) az 2.6 fejezetben kerültek meghatározásra. nem alkalmazható - induláskori egyszeri alapkezelési díj: 2,40% - induláskori egyszeri forgalmazási díj: 3,60% - alapkezelési átalánydíj évente: 2,20% - letétkezelői díj évente: 0,10% - könyvvizsgálat: 2,00% - könyvelés: 0,50% - megszűnéskori vagy átalakulási egyszeri alapkezelési díj: 0,40% - megszűnési vagy átalakulási egyszeri forgalmazási díj:0,60% - Az Alapkezelő - K&H Befektetési Alapkezelő Zártkörűen Működő Részvénytársaság - az Alvállalkozó - KBC Asset Management N.V. Tájékoztatás a kollektív befektetési vállalkozás nettó A Letétkezelő minden munkanapra megállapítja az alap nettó eszközértéke meghatározásának gyakoriságáról, eszközértékét és egy jegyre jutó nettó eszközértékét. Az alap T napi nettó illetve arról, hogy a befektetők miként kapnak tájékoztatást a nettó eszközértékről. eszközértékét a Letétkezelő T+1 banki munkanapon számítja ki. Letétkezelő a T napra kiszámított eszközértéket legkésőbb T+3 banki munkanapon belül teszi közzé a közzétételi helyeken. Kollektív befektetési vállalkozásokba fektető vállalkozás esetén, a más kollektív befektetési vállalkozások eszközosztályai, illetve befektetései közötti esetleges kölcsönös kötelezettségekről szóló nyilatkozat. nem alkalmazható 4

5 A kiemelt korábbi pénzügyi információk kiegészítve az előző pénzügyi év azonos időszakára vonatkozó összehasonlító adatokkal, vagy amennyiben a kollektív befektetési vállalkozás a regisztrációs okmány dátumáig nem kezdte meg üzleti tevékenységét, és nem készített pénzügyi beszámolót, az erről szóló nyilatkozat. A kollektív befektetési vállalkozás portfóliójának bemutatása. A nettó eszközérték legfrissebb értéke értékpapíronkénti bontásban (ha alkalmazható) Befektetési jegyek fajtája és osztálya Értékpapír-azonosító (ISIN kód) A befektetési jegyek pénzneme A befektetési jegyek szabad átruházhatóságára vonatkozó korlátozások A befektetési jegyekhez kapcsolódó jogok és a jogok korlátozása A befektetési jegyek szabályozott vagy azzal egyenértékű piacra történő bevezetése forgalmazás céljából A mögöttes eszköz(ök) hatása a befektetése értékére A K&H Befektetési Alapkezelő Zártkörűen Működő Részvénytársaság nyilatkozik az Alap nevében, hogy az Alappal kapcsolatban pénzügyi beszámoló még nem készült. Az Alap vagyonának túlnyomó többségét bankbetétbe fekteti a befektetési politika kialakítása során, a futamidő kezdetén. A befektetési célban meghatározott piacok teljesítményéből (árfolyamváltozásából) történő részesedés biztosítása érdekében az alap származtatott ügylet(ek)et köt. nem alkalmazható Befektetési jegyek Futamidő vége (alap lejáratának napja) április 17. Elszámolási eljárás nyilvános, zártvégű, határozott futamidejű, ÁÉKBV irányelv alapján nem harmonizált értékpapír alap HU HUF (azaz forint)* Az Alap a befektetési jegyek forgalomba hozatali módja, tehát működési formája alapján nyilvános, így a befektetési jegyek szabad átruházhatósága nem korlátozott. A Befektetőnek az Alappal szemben fennálló követelését és egyéb jogait az Alap által forgalomba hozott befektetési jegy testesíti meg. - A Befektető jogosult a Kezelési Szabályzat szerint, az ott meghatározott feltételekkel a Tőkevédelemre vonatkozó ígéret és az Elérhető hozam mértéke című fejezetben foglalt kifizetésekre. - A Befektető jogosult arra, hogy a Kezelési Szabályzatban meghatározottak szerint a tőzsdén keresztül, másodpiaci forgalomban értékesítse a befektetési jegyét az adásvételt lebonyolító befektetési vállalkozás által alkalmazott jutalékkal csökkentett tőzsdei áron. - A Befektető jogosult arra, hogy az Alap megszűnésekor - pozitív saját tőke esetén - az Alap eszközeinek értékesítéséből befolyt ellenértékből az Alap tartozásai és kötelezettségei levonását követően rendelkezésre álló (pozitív összegű) tőkéből a tulajdonában lévő befektetési jegyek névértékének az összes kibocsátott befektetési jegy névértékéhez viszonyított arányának megfelelően részesedjen. Amennyiben az Alap negatív saját tőkével rendelkezik, a Befektető, mint hitelező követeléseit a Cstv. (1991. évi XLIX tv. a csődeljárásról és a felszámolási eljárásról) előírásai szerinti sorrendben, a rendelkezésre álló összeg erejéig kell kiegyenlíteni. - A Befektető jogosult a tulajdonában álló befektetési jegyekre vonatkozó, a Tpt. és a 24/2008 (VIII.15.) PM rendelet 1. és 2. melléklete szerinti rendszeres tájékoztatásra (féléves, éves jelentések formájában). Az Alap a rendszeres tájékoztatásait közzéteszi az Alapkezelő és a Vezető Forgalmazó honlapján ( a oldalon, elérhetővé teszi a forgalmazási helyeken, az Alapkezelő és a Letétkezelő irodáiban, továbbá ezek nyomtatott példányát kérésre ingyenesen rendelkezésre bocsátja a Befektetők számára. - A Befektető jogosult a tulajdonában álló befektetési jegyekre vonatkozó, a 24/2008 (VIII.15.) PM rendelet 4. melléklete szerinti rendkívüli tájékoztatásra. - A Befektető jogosult a tulajdonában álló befektetési jegyekre vonatkozóan a Batv.-ben és a Tpt.-ben meghatározott egyéb jogok gyakorlására. - A Tájékoztatót és Kezelési Szabályzatot a Befektetők számára az Alap közzétételi helyén folyamatosan elérhetővé kell tenni és azoknak egy példányát kérésre díjmentesen át kell adni. Az Alapkezelő az Alap nyilvántartásba vételét követő egy hónapon belül kezdeményezi az Alap befektetési jegyeinek szabályozott piacra, a Budapesti Értéktőzsdére történő bevezetését. A befektetés értékét az Alap által elhelyezett betétek kamatai valamint a Kezelési Szabályzat pontjában meghatározott mögöttes termék(ek) teljesítménye határozza meg. Az Alap által a futamidő során és lejáratkor teljesített kifizetések automatikusan kerülnek végrehajtásra az értékpapírszámlához kapcsolódó ügyfélszámlán történő jóváírással, az ügyfelek külön jognyilatkozata nélkül, azaz a kifizetésekkel kapcsolatban az ügyfeleknek külön teendője nincsen. 5

6 Hozam keletkezése Mögöttes eszköz átvételi árfolyama vagy végső referenciaára Mögöttes eszköz fajtája és a vonatkozó információ elérhetősége A befektetési jegyekre jellemző sajátos kockázatok Ajánlattétel oka és a bevétel felhasználása, ha az nem nyereségszerzés és/vagy egyes kockázatok fedezése Az Ajánlattétel feltételei A kibocsátás/ajánlattétel szempontjából lényeges érdekeltségek bemutatása, ideértve az összeférhetetlen érdekeltségeket is A kibocsátó vagy az ajánlattevő által a befektetőre terhelt költségek becsült összege A futamidő végén a befektetők a befektetési jegyek névértékén felül a Kosár pozitív teljesítménye esetén kézhez kapják hozamként - a befektetési jegyek névértékére vetített 16% feltételes minimum hozamot (továbbiakban: Feltételes Minimum Hozam, vagy FMH), - vagy a mögöttes termékekből összeállított Kosár (a továbbiakban: Kosár) növekményének 50%-át, ha az magasabb az FMH-nál, a befektetési jegyek névértékére vetítve, - de hozamként a névértéken felül legfeljebb a befektetési jegyek névértékének 30%-át. nem alkalmazható Az Elérető hozam alapjául szolgáló Kosár a következő 4 nemesfémből áll: arany, ezüst, palládium, platina. A kosárban használt árindexek az egyes nemesfémek londoni fizikai piacának áralakulását követik. Kockázatok Befektetési döntésük meghozatala során a befektetőknek saját maguknak kell felmérniük a befektetéshez kapcsolódó kockázatokat és lehetőségeket. - betéti ügylet kockázata - származtatott ügyletek kockázata - partnerkockázat - kamatlábváltozás kockázata - alvállalkozó igénybevételének kockázata - a mögöttes termék(ek) ár(folyam) kockázata - a mögöttes termék(ek) ár(folyam)számításának kockázata - a deviza árfolyammozgás kockázata - hatósági korlátozások A Tőkevédelmet és Elérhető hozam mértékét kizárólag az Alap pénzügyi eszközei és befektetési politikája biztosítják, arra harmadik személy garanciát nem vállal. A Tőkevédelemre vonatkozó ígéret és az Elérhető hozam mértéke teljes egészében kizárólag a futamidő végéig, azaz a lejárati napig megtartott befektetésekre érvényes. Azt a Befektetőt, aki az Alap futamideje alatt befektetési jegyét másodlagos forgalomban eladja, kizárólag a másodlagos forgalomban elérhető piaci ár illeti meg. Ajánlattétel nem alkalmazható Az Alap befektetési jegyeinek forgalomba hozatala nyilvános jegyzési eljárással történik. A befektetési jegyeket jegyezni személyesen, vagy meghatalmazott képviselő útján lehet a Vezető forgalmazó meghatározott fiókjaiban. Jegyzés csak olyan személytől fogadható el, aki a Vezető forgalmazóval értékpapír-számlavezetésre szerződést köt és a jegyzési íven értékpapírszámlája számát feltüntette. A jegyzés során a befektetőnek, vagy képviselőjének jegyzési ívet kell aláírnia. A jegyzés akkor minősül érvényesnek, ha a jegyzett befektetési jegyek kibocsátási ára a jegyzés pillanatában a befektető ügyfélszámláján rendelkezésre áll. A jegyző a jegyzési ív aláírásával hozzájárul ügyfélszámlájának a jegyzett befektetési jegyek ellenértékével történő megterheléséhez. Az elfogadott jegyzések alapján forgalomba hozatalra kerülő befektetési jegyeket a Vezető forgalmazó a befektető javára értékpapírszámlán tartja nyilván. Az Alap indulását követően az értékpapírok szabadon transzferálhatóak a Vezető forgalmazó mindenkor hatályos hirdetményében meghatározott díj megfizetése mellett. Az Alap nyilvántartásba történő bejegyzését követő egy hónapon belül az Alapkezelő kezdeményezi az Alap befektetési jegyeinek tőzsdei bevezetését. nem alkalmazható A teljes futamidőre vonatkozóan a költségek becsült mértéke az Alap induló Saját tőkéjére vetített 3%. *Jelen dokumentumban használt forint (HUF) megjelölés alatt Magyarország törvényes fizetőeszközét kell érteni. 6

7 a Tájékoztatóban használt fogalmak Alap: Alvállalkozó: ÁÉKBV: Bank Batv.: jelen Tájékoztató esetében a K&H nemesfém plusz 2 származtatott zártvégű alap jelen Tájékoztató esetében a KBC Asset Management N.V. a) olyan nyilvános nyílt végű befektetési alap, amely megfelel a Batv. felhatalmazása alapján kiadott, a befektetési alapok befektetési és hitelfelvételi szabályairól szóló kormányrendelet ÁÉKBV-kre vonatkozó előírásainak, vagy b) olyan nyilvános nyílt végű kollektív befektetési forma, amely az ÁÉKBVirányelv szabályainak más EGT-állam jogrendszerébe történő átvétele alapján jött létre; jelen Tájékoztató esetében a K&H Bank Zrt évi CXCIII. törvény a befektetési alapkezelőkről és a kollektív befektetési formákról; Befektetési alap, alap: befektetési jegyek nyilvános kibocsátásával létrehozott és a kockázatmegosztás elvén működtetett, jogi személyiséggel rendelkező vagyontömeg, amelyet a befektetési alapkezelő a befektetők általános megbízása alapján, azok érdekében kezel; Befektetési alapkezelés: Befektetési alapkezelő: a befektetési alap részére végzett kollektív portfoliókezelés; befektetési alapkezelési tevékenység végzésére vonatkozó engedéllyel rendelkező vállalkozás; jelen Tájékoztató esetében a K&H Alapkezelő Zrt. (a továbbiakban Alapkezelő); Befektetési alap letétkezelési tevékenység: az a Bszt. 5. (2) bekezdésének b) pontjában meghatározott kiegészítő befektetési szolgáltatási tevékenység, amely során a letétkezelő a befektetési alapkezelő megbízása alapján letéteményesként a befektetési alap tulajdonában lévő értékpapírok letéti őrzését és az ahhoz kapcsolódó kezelését, továbbá a befektetési alap bankszámlájának - ideértve az alap saját tőkéjének összegyűjtése céljából nyitandó letéti számlát is -, illetve értékpapír számlájának vezetését, valamint a befektetési jegyek eladásával, visszavásárlásával, a hozamok kifizetésével és a nettó eszközérték megállapításával kapcsolatos technikai tevékenységet és az alapkezelők sajátos ellenőrzését végzi; Befektetési alap letétkezelő: a befektetési alap letétkezelési tevékenységet végző hitelintézet; jelen Tájékoztató esetében a K&H Bank Zrt. (továbbiakban Letétkezelő); Befektetési alap saját tőkéje: a befektetési alap saját tőkéje induláskor a befektetési jegyek névértékének és darabszámának szorzatával egyezik meg, működése során a saját tőke a befektetési alap összesített nettó eszközértékével azonos; Befektetési eszköz: Befektetési jegy: Befektetési vállalkozás: Befektető: Bszt.: Dematerializált értékpapír: Értékpapírszámla: a Bszt. 6. -ában felsorolt pénzügyi eszközök közül mindazok, amelyekbe történő befektetést jelen Tájékoztató lehetővé teszi az alap számára; a Batv.-ben meghatározott módon és alakszerűséggel a befektetési alap, mint kibocsátó által sorozatban forgalomba hozott, a befektetési alappal szembeni, a befektetési alap kezelési szabályzatában meghatározott követelést és egyéb jogokat biztosító átruházható értékpapír; az, aki a Bszt. szerinti, tevékenység végzésére jogosító engedély alapján, harmadik személy részére, ellenérték fejében, rendszeres gazdasági tevékenysége keretében befektetési szolgáltatást nyújt vagy befektetési tevékenységet végez; a befektetési jegy vagy az egyéb kollektív befektetési értékpapír tulajdonosa; évi CXXXVIII. törvény a befektetési vállalkozásokról és az árutőzsdei szolgáltatókról, valamint az általuk végezhető tevékenységek szabályairól. a Tpt.-ben és külön jogszabályban meghatározott módon, elektronikus úton létrehozott rögzített, továbbított és nyilvántartott, az értékpapír tartalmi kellékeit azonosítható módon tartalmazó adatösszesség; a dematerializált értékpapírról és a hozzá kapcsolódó jogokról az értékpapír-tulajdonos javára vezetett nyilvántartás; 7

8 Felügyelet: Forgalmazó: Jegyzés: Kibocsátó: MNB: Nettó eszközérték: Nyilvános forgalomba-hozatal: Ptk.: Rendelet: Tpt.: Ügyfél: Ügyfélszámla: Vezető forgalmazó: Zártvégű befektetési alap: a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete, vagy felügyeleti hatáskörét gyakorló jogutódja; a kollektív befektetési értékpapír forgalomba hozatalában közreműködő, a Tpt. 23. (1) bekezdésében meghatározott szervezet; az értékpapír forgalomba hozatala során az értékpapírt megszerezni szándékozó befektetőnek az értékpapír megszerzésére irányuló, feltétetlen és visszavonhatatlan nyilatkozata, amellyel az ajánlatot elfogadja és kötelezettséget vállal az ellenszolgáltatás teljesítésére; a Tpt.-ben meghatározott fogalom, az a jogi személy, illetőleg jogi személyiség nélküli gazdasági társaság, amely az értékpapírban megtestesített kötelezettség teljesítését a maga nevében vállalja; jelen Tájékoztató esetében az Alap; Magyar Nemzeti Bank; a befektetési alap portfoliójában szereplő eszközök ideértve a kölcsönbe adásból származó követeléseket is értéke, csökkentve a portfoliót terhelő összes kötelezettséggel, beleértve a passzív időbeli elhatárolásokat is; értékpapírok, jelen esetben az adott Alap befektetési jegyeinek nem zártkörű forgalomba hozatala a Polgári Törvénykönyvről szóló évi IV. törvény; az Európai Közösségek Bizottsága 809/2004/EK rendelete (2004. április 29.) a 2003/71/EK európai parlamenti és tanácsi irányelvnek a tájékoztatóban foglalt információk formátuma, az információk hivatkozással történő beépítése, a tájékoztatók közzététele és a reklámok terjesztése tekintetében történő végrehajtásáról a Tőkepiacról szóló évi CXX. törvény; az a személy, aki a Batv. alapján a befektetési alapkezelőtől szolgáltatást vesz igénybe, jelen Tájékoztató esetében az Alap befektetési jegyét birtokló személy; az Ügyfél, illetve Befektető pénzeszközeinek nyilvántartására szolgáló, befektetési vállalkozás, hitelintézet, árutőzsdei szolgáltató, befektetési alapkezelő által vezetett számla; a kollektív befektetési értékpapír forgalomba hozatalában közreműködő, a Tpt. 23. (1) bekezdésében meghatározott szervezet, amely az értékpapír tulajdonosának a Tájékoztató félrevezető tartalmával és az információ elhallgatásával okozott kár megtérítéséért a kibocsátóval együtt egyetemlegesen felel, jelen Tájékoztató esetében a K&H Bank Zrt. (továbbiakban Vezető forgalmazó); a zárt végű befektetési alap befektetési jegyei az alap futamideje alatt a befektetők kezdeményezésére nem válthatók vissza, kivéve a Batv.-ben biztosított rendkívüli eseteket. 8

9 1. a kibocsátásra kerülő alap kockázati tényezői 1.1. a kibocsátásra kerülő alap befektetési politikája Az Alapkezelő a kibocsátásra kerülő jelen alap esetében határozott ígéretet tesz arra, hogy az alap futamidejének végén legalább milyen mértékű kifizetést biztosít a befektetési jegy tulajdonosoknak (a Tőkevédelemre vonatkozó ígéret és az Elérhető hozam mértéke; a Tájékoztató 5. fejezete szerint). Az Alapkezelő Tőkevédelemre vonatkozó ígéretét kizárólag az adott alap pénzügyi eszközei és befektetési politikája biztosítják, arra harmadik személy garanciát nem vállal a kibocsátásra kerülő alap hozamát befolyásoló kockázatok betéti ügylet kockázata Az Alapkezelő az Alap befektetési politikájának megvalósítása érdekében az összegyűjtött vagyon jelentős részét bankbetétekbe fekteti. A betéti konstrukciót biztosító pénzintézet kiválasztása előtt az Alapkezelő körültekintően tájékozódott a betéteket befogadó bank hitelkockázatairól. A betételhelyezés során az Alap a betéteket befogadó bank hitelkockázatát futja, azaz annak a kockázatát, hogy a kamatfizetések időpontjában illetve a betétek futamideje végén a betéteket befogadó bank nem képes, vagy csak részlegesen képes kifizetni a bankbetétek, illetve az azokra járó kamat összegét. származtatott ügyletek kockázata Az Alap a befektetési politika megvalósítása érdekében származtatott ügyleteket tartalmaz. Ezeknek az ügyleteknek a jellegéből adódóan a legnagyobb bizonytalansági tényezőt az üzleti partnerek fizetőképessége jelenti a származtatott ügyletek határidejének lejárati időpontjában. A származtatott ügyletek megkötésekor az Alapkezelő a partnerek kiválasztásakor körültekintően jár el. A származtatott ügyletek értéke a mögöttes termék(ek) árainak alakulásának függvénye. A származtatott ügylet által biztosított lejáratkori kifizetés emiatt jelentős kockázatokat hordoz mind a kifizetés nagysága mind esetenként a devizaneme tekintetében. partnerkockázat Az Alap a Tőkevédelemre vonatkozó ígéret megvalósítása érdekében származtatott ügyleteket köt. A származtatott ügylet futamideje alatt, illetve annak lejártakor az ügyletben részt vevő felek egymás felé kifizetéseket teljesíthetnek, a származtatott ügylet mögöttes termékeinek árfolyamalakulásától függően. Előfordulhat, hogy valamelyik fél nem képes a származtatott ügyletből fakadó kötelezettségei teljesítésére. Az Alapkezelő és az Alvállalkozó ezt a kockázatot rendszeresen figyeli és a rendelkezésére álló eszközökkel annak csökkentésére törekszik. kamatlábváltozás kockázata Az Alap futamideje alatt a vonatkozó pénzpiaci kamatlábak változhatnak. Az Alap indulásakor még vonzónak tűnő hozamszintek a futamidő alatt az esetleges kamatemelkedések következtében veszíthetnek attraktivitásukból. alvállalkozó igénybevételének kockázata Az Alapkezelő az Alap kezeléséhez Alvállalkozót vesz igénybe. Az alvállalkozóként igénybe vett alapkezelő kiválasztása előtt az Alapkezelő körültekintően tájékozódott a kiválasztott társaságról és annak működési feltételeiről. Ennek ellenére az összegyűjtött tőke befektetését átmenetileg befolyásolhatja a kiválasztott alapkezelő működési kockázata. Az Alvállalkozó tevékenységéért az Alapkezelő úgy felel, mintha az alvállalkozó tevékenységét maga végezte volna. a mögöttes termék(ek) ár(folyam) kockázata Minden mögöttes termék ár(folyam)alakulását több olyan tényező befolyásolhatja, amelyre az Alapkezelőnek nincs ráhatása. Ezek a tényezők az adott mögöttes termék(ek) megítélésében nagy hangsúllyal bírnak (a teljesség igénye nélkül: földrajzi elhelyezkedés, felvevő- és termelőpiacok, piaci koncentráció). Például politikai környezet, természeti csapások, gazdasági (de)konjunktúra, illetve jogi-adózási feltételek alakulása. 9

10 a mögöttes termék(ek) ár(folyam)számításának kockázata Az Alapkezelő az ígért hozam megállapításánál részletesen szabályozza a származtatott ügyletek mögöttes terméke(i) ár(folyam)változásából való részesedés módját. A mögöttes termék(ek) a Kezelési szabályzat 2.4 pontjában kerülnek meghatározásra. Előfordulhat, hogy az Alap futamideje alatt a megjelölt temék(ek) ár(folyam)ának számítási metódusa, közzétételi módja megváltozik. Szélsőséges esetben egy-egy releváns tőzsde huzamosabb ideig zárva lehet, sőt véglegesen be is zárhat, esetleg valamelyik mögöttes termék ár(folyam)ának közzétételét huzamosabb időre felfüggeszthetik, illetve megszüntethetik. Ezekben az esetekben az Alapkezelő kellő gondossággal eljárva a befektetési jegy tulajdonosok érdekeinek szem előtt tartásával - az ígért hozam számítására új módszert vezethet be. a deviza árfolyammozgás kockázata Azon befektetőknek, akik más devizában eszközölnek befektetést, mint amilyen devizában kimutatják befektetésük eredményét (pl. gazdasági társaságok) árfolyamkockázattal kell számolniuk. Mint minden nyilvántartási devizától eltérő devizában történő befektetésnél, a lejáratkor kifizetett (tőke+hozam) devizaösszeg nyilvántartási devizára aktuális árfolyamon átszámolt értéke a piaci árfolyamváltozás következtében kevesebb is lehet, mint a befektetett devizaösszegnek az induláskori árfolyamon nyilvántartási devizára átszámolt értéke. hatósági korlátozások Az Alap futamideje során, vagy még inkább a futamidejének végén nem zárhatók ki olyan hatósági intézkedések, amelyek korlátozhatják az egyes tőkepiaci tranzakciók megvalósulását, ami a befektetőknek részleges vagy akár jelentős veszteségeket okozhat a másodpiaci értékesítést befolyásoló kockázat értékelésből eredő kockázat Az Alapkezelő a törvényi előírások betartásával úgy határozza meg az eszközértékelés szabályait, hogy azok a lehető legpontosabban tükrözzék a portfolióban szereplő befektetési eszközök aktuális piaci értékét. Mivel a portfolióban lévő származtatott ügyletek egyediek, likviditásuk alacsony, a másodpiacon rá árat jegyző szereplők köre korlátozott. Ez a másodpiaci árak nominális értékének, valamint a vételi és eladási ár közötti árrés különbségének (spread) az ingadozását megnövelheti. Előfordulhat az is, hogy a másodpiaci árjegyzés időszakosan megszűnik. Ilyen helyzetben az értékelés a korábbi árak, vagy amennyiben a piaci információ régi elméleti alapon számított értékek alapján történik. Ezek a tényezők az eszközök átmeneti alul- vagy felülértékeltségét eredményezhetik. a befektetési jegyek tőzsdei árfolyamának alakulása Az alap kibocsátását követően az Alapkezelő kezdeményezi a befektetési jegyek tőzsdei bevezetését, azzal a céllal, hogy szükség esetén a befektetők az alap lejáratát megelőzően a tőzsdei forgalomban értékesíthessék a befektetési jegyeiket. A tőzsdei árfolyam alakulását a mindenkori kereslet és kínálat határozza meg. Előfordulhat, hogy nagyon csekély vételi érdeklődés esetén a tőzsdei ár az alap nettó eszközértékéhez képest jelentősen alacsonyabb lehet. Az ilyen típusú kockázat kivédésére az Alapkezelő azt javasolja, hogy csak azok a befektetők fektessenek pénzt az Alapba, akik a vásárlás időpontjában biztosan tudják, hogy képesek lesznek megőrizni befektetésüket az alap futamidejének végéig. a másodlagos forgalmazás során felmerülő árfolyamkockázatok Felhívjuk a Befektetők figyelmét, hogy a Budapesti Értéktőzsdén történő másodpiaci forgalmazás forintban történik. A forintban történő elszámolás esetén a tőzsdei ügyletek teljesülését garanciarendszer biztosítja, azonban a forintban történő kereskedés miatt a befektetőknek devizában denominált befektetési jegyek esetében deviza-árfolyamkockázattal számolniuk kell. A futamidő alatt a tőzsdei szabályok, vagy a devizajogszabályok esetleges változása miatt a másodpiaci forgalmazás elszámolásában bekövetkezhetnek változások. a tőzsdei kereskedés felfüggesztésének kockázata Az Alapkezelő a Tpt (1) és (2) bekezdése alapján a befektetők érdekeit szem előtt tartva kérelmezheti az Alap befektetési jegyei tőzsdei kereskedésének felfüggesztését legfeljebb 10 tőzsdenapra. A három tőzsdenapot meghaladó felfüggesztéshez a Felügyelet előzetes hozzájárulása szükséges. 10

11 1.4. egyéb kockázatok működési kockázatok A befektetési eszközök értékeléséhez, elszámolásához, könyveléséhez, nyilvántartási eljárásához, őrzéséhez illetve az elszámolásához szükséges megfelelő rendszerek esetleges hiányosságából eredő veszteségek kockázata fennáll. adózási kockázat A befektetési alapokra és befektetési jegyekre vonatkozó adózási szabályokat a mindenkor hatályos adózási jogszabályok tartalmazzák, melyek a jövőben változhatnak. jegyzési időszak korábbi lezárásának kockázata Mivel az Alapkezelő a jegyzést a meghirdetettnél korábban is lezárhatja, és a jegyzés csak akkor érvényes, ha a jegyzett összeg az értékpapírhoz kapcsolódó ügyfélszámlán rendelkezésre áll, ezért a befektetőnek átutalás esetén a jegyzés lezárásának kockázatát is viselnie kell. Amennyiben ugyanis a jegyzési szándék kinyilvánítása és a jegyzett összeg számlára érkezése között egy munkanapnál hosszabb idő telik el, és ezalatt az Alapkezelő a jegyzést érvényesen lezárja, úgy az ügyfélszámlára ez után érkezett összegeknek megfelelő jegyzések nem érvényesek. esetleges aluljegyzés kockázata Amennyiben a jegyzési eljárás során a befektetők nem jegyzik le a kibocsátásra meghirdetett értékpapír mennyiségét, a kibocsátás meghiúsul, az alap nem jön létre. 2. a kibocsátásra vonatkozó általános rendelkezések A jelen Tájékoztató Magyarország joga, különösen a befektetési alapkezelőkről és a kollektív befektetési formákról szóló évi CXCIII. törvény (továbbiakban Batv.), a tőkepiacról szóló évi CXX. törvény (továbbiakban Tpt.) rendelkezései és az Európai Közösségek Bizottsága 809/2004/EK Rendelete (2004. április 29.) alapján nyújt a befektetőknek információkat a K&H nemesfém plusz 2 származtatott zártvégű alapra vonatkozóan. A Batv. 82. (3) bekezdése alapján a zártvégű befektetési jegyek nyilvános forgalomba hozatalára a Tpt. Második Részének rendelkezései az irányadók. A jelen Tájékoztatót az Alapkezelő, mint a Kibocsátó törvényes képviselője a Vezető forgalmazóval együttműködve készítette el. A Tpt. a Kibocsátó, a Vezető forgalmazó és a befektetési jegy szabályozott piacra történő bevezetéséért felelős személy (Alapkezelő) felelősségéről a következőképpen rendelkezik (a Tpt. szövege): 26. (1) A tájékoztatónak tartalmaznia kell minden, a kibocsátó, illetőleg az értékpapírban foglalt kötelezettség teljesítésére kezességet (garanciát) vállaló személy piaci, gazdasági, pénzügyi, jogi helyzetének és annak várható alakulásának, valamint az értékpapírhoz kapcsolódó jogoknak a befektető részéről történő megalapozott megítéléséhez szükséges adatot. (2) A tájékozatóban, illetőleg az arról és az értékpapírról közzétett hirdetményben közölt adatnak, adatcsoportosításnak, állításnak, elemzésnek a valóságnak megfelelőnek, helytállónak, az (1) bekezdésben meghatározott cél elérésére alkalmasnak kell lennie. (3) A tájékoztató és a hirdetmény félrevezető adatot, téves következtetés levonására alkalmas csoportosítást, elemzést nem tartalmazhat, és nem hallgathat el olyan tényt, amely az (1) bekezdésben meghatározott cél elérését veszélyezteti. 29. (1) Az értékpapír tulajdonosának a tájékoztató félrevezető tartalmával és az információ elhallgatásával okozott kár megtérítéséért a kibocsátó és a forgalmazó (forgalmazási konzorcium esetében a vezető forgalmazó), az értékpapírban foglalt jogokért kezességet (garanciát) vállaló személy, az ajánlattevő vagy az értékpapír szabályozott piacra történő bevezetését kezdeményező személy felel. A tájékoztatóban pontosan, egyértelműen azonosítható módon meg kell jelölni annak a személynek a nevét/megnevezését, forgalomba hozatalban betöltött szerepét, valamint lakcímét/székhelyét, aki/amely a tájékoztató vagy annak valamely részének tartalmáért felel. A 11

12 tájékoztatóban foglalt minden információra, illetőleg az információ hiányára is ki kell terjednie valamely személy felelősségvállalásának. 57. (1) A szabályozott információk nyilvánosságra hozatalának elmaradásával, illetve félrevezető tartalmával okozott kár megtérítéséért a kibocsátó felel. A jelen dokumentum a K&H Alapkezelő Zrt. által szolgáltatott információ alapján készült. Ennek alapján a K&H Alapkezelő Zrt. mint a kibocsátó törvényes képviselője és a K&H Bank Zrt., mint Vezető forgalmazó jelen Tájékoztatóban foglaltakért egyetemleges felelősséget vállalnak, amit az Tájékoztató végén és külön nyilatkozatban aláírásukkal erősítenek meg. A K&H Alapkezelő Zrt., mint alapkezelő és a K&H Bank Zrt., mint letétkezelő társasággal szemben a befektetési jegyek eladásának megkezdését megelőző három naptári éven belül csődeljárást nem rendeltek el. 3. a kibocsátásban szereplő felelős személyek Alapkezelő: Vezető Forgalmazó: K&H Alapkezelő Zrt Budapest, Lechner Ödön fasor 9.; Tel.: K&H Bank Zrt Budapest, Lechner Ödön fasor 9.; Tel.: alapkezelő az Alapkezelő igazgatósága Gert Rammeloo ügyvezető igazgató, KBC Asset Management NV Havenlaan 2, B-1080 Brussels Johan Marcel R. Lema Végrehajtó Bizottság elnöke, KBC Asset Management NV Havenlaan 2, B-1080 Brussels Hendrik Scheerlinck vezérigazgató, K&H Bank Zrt Budapest, Lechner Ödön fasor 9. Dr. Bába Ágnes vezérigazgató-helyettes, K&H Bank Zrt Budapest, Lechner Ödön fasor 9. Frank Van De Vel szenior ügyvezető igazgató, K&H Bank Zrt Budapest, Lechner Ödön fasor 9. Gombás Attila pénzügyi igazgató, K&H Bank Zrt Budapest, Lechner Ödön fasor 9. Zobor Zsuzsanna vezérigazgató, K&H Alapkezelő Zrt Budapest, Lechner Ödön fasor 9. Peter Marchand ügyvezető igazgató, KBC Asset Management NV Havenlaan 2, B-1080 Brussels az Alapkezelő Felügyelő Bizottsága Németh Balázs Kontrolling vezetője, K&H Bank Zrt Budapest, Lechner Ödön fasor 9. Kovalovszki Tamás Számvitel és Jelentésszolgálat vezetője, K&H Bank Zrt Budapest, Lechner Ödön fasor 9. Dr. Varga Tiborné Varga Mária Betéti és Befektetési Termékmenedzsment Főosztály vezetője, K&H Bank Zrt Budapest, Lechner Ödön fasor 9. Dr. Barna János Gyula Integrált érték és Kockázatkezelés, K&H Bank Zrt Budapest, Lechner Ödön fasor 9. Dr. Józsa Krisztina Főosztályvezető jogtanácsod, K&H Bank Zrt Budapest, Lechner Ödön fasor alvállalkozó KBC Asset Management N.V., 1080 Brussels, Havenlaan 2, Belgium 3.3. letétkezelő K&H Bank Zrt., 1095 Budapest Lechner Ödön fasor 9. 12

13 3.4. a Vezető forgalmazó K&H Bank Zrt., 1095 Budapest Lechner Ödön fasor könyvvizsgáló Könyvvizsgáló neve KPMG Hungária Kft. Könyvvizsgáló címe 1139 Budapest, Váci út 99. Könyvvizsgáló regisztrációs száma Kijelölt könyvvizsgáló neve Varga-Molnár Mónika Kijelölt könyvvizsgáló regisztrációs száma az Alapra vonatkozó általános információk 4.1. az Alap főbb jellemzői az alap befektetési célja Az Alap célja, hogy a befektetőket úgy részesítse az árupiacokon elérhető hozamokból, hogy közben a befektetett tőke védelme is biztosítva legyen. A K&H nemesfém plusz 2 származtatott alap célja, hogy lejáratkor visszafizesse a jegyzéskor befizetett tőkét, amely a mögöttes termékekből álló Kosár pozitív teljesítménye esetén kiegészül a Feltételes Minimum Hozammal vagy ha az magasabb a Kosár növekményéből való részesedéssel alapadatok Kibocsátó (Alap) neve Alap rövid neve Forgalombahozatal módja Befektetési alap működési formája, fajtája, futamideje, harmonizáció típusa, elsődleges eszközkategória típusa Alap devizaneme Alap kibocsátását, valamint tőzsdei bevezetését jóváhagyó Alapkezelői - Igazgatósági határozat száma és időpontja - Termékbizottsági határozat száma és időpontja a Tájékoztatót és Kezelési szabályzatot jóváhagyó Felügyeleti határozat száma és dátuma a Kezelési szabályzatot jóváhagyó Alapkezelői határozat száma, dátuma az Alap nyilvántartásba vételéről szóló Felügyeleti határozat száma és dátuma közzétételi, megtekintési hely, idő alapadatok K&H nemesfém plusz 2 származtatott zártvégű alap K&H nemesfém plusz 2 származtatott alap nyilvános, jegyzési eljárás nyilvános, zártvégű, határozott futamidejű, ÁÉKBV irányelv alapján nem harmonizált értékpapír alap HUF (azaz forint)* 3/2012 (02.20); február 20. 2/06.04., június 04. H-KE-III-290/2012.; július 31. 2/06.04., június 04. H-KE-III-.../2012.., október az Alapkezelő és a Vezető forgalmazó honlapján ( a forgalmazási helyeken üzleti órákban; valamint a weboldalon Alapkezelő (a kibocsátó törvényes képviselője) K&H Alapkezelő Zrt. (1095 Budapest, Lechner Ödön fasor 9.) Letétkezelő K&H Bank Zrt. (1095 Budapest, Lechner Ödön fasor 9.) Vezető Forgalmazó K&H Bank Zrt. (1095 Budapest, Lechner Ödön fasor 9.) Könyvvizsgáló neve KPMG Hungária Kft. Könyvvizsgáló székhelye 1139 Budapest, Váci út 99. Könyvvizsgáló regisztrációs száma Kijelölt könyvvizsgáló neve Varga-Molnár Mónika 13

14 Kijelölt könyvvizsgáló regisztrációs száma Befektetési jegy neve K&H nemesfém plusz 2 befektetési jegy Befektetési jegy megjelenési módja dematerializált, névre szóló Befektetési jegy ISIN azonosítója HU Befektetési jegy devizaneme megegyezik az alap devizanemével Befektetési jegy névértéke ,- HUF, azaz tízezer forint Kibocsátásra meghirdetett értékpapír mennyisége db Túljegyzés a kibocsátásra meghirdetett értékpapír mennyiségét meghaladó jegyzést a Kibocsátó a jegyzés lezárásáig korlátozás nélkül elfogad Jegyzési időszak kezdő napja augusztus 21. Jegyzési időszak záró napja legkésőbb** szeptember 28. Jegyzők köre Jegyzési helyek Jegyzési ár Jegyzéskor fizetendő vételár Jegyzési alszámla száma Jegyzési ár fizetésének módja Minimum jegyezhető névérték Maximum jegyezhető névérték Futamidő kezdete (alap indulásának napja) október 08. Futamidő vége (alap lejáratának napja) április 17. Záró nettó eszközérték megállapításának devizabelföldi- és devizakülföldi magán- és jogi személyek, valamint jogi személyiséggel nem rendelkező gazdasági társaságok korlátozás nélkül vásárolhatják, kivéve az Egyesült Államokban lakhellyel/székhellyel rendelkező befektetőket. a K&H Bank Zrt. 1. számú mellékletben meghatározott fiókjai minden jegyzési napra külön kerül meghatározásra. A jegyzési ár a névértéknél alacsonyabb diszkontált ár, amely a névértékhez viszonyítva, forintra és felfelé kerekítve kerül megállapításra évi 4,75%-os kamat figyelembevételével. a jegyzett darabszám és a jegyzési ár szorzata átutalással a jegyzési helynél vezetett korlátozott rendeltetésű pénzforgalmi számlájára (ügyfélszámla), vagy készpénzbefizetéssel a jegyzési helyen, ahol az összegeket haladéktalanul a letéti számlára helyezik ,- HUF, azaz százezer forint egy befektető által jegyezhető összeg maximálva nincsen április 20. dátuma Megszűnési jelentés elkészítésének és a Felügyelethez történő benyújtásának dátuma április 27. Kifizetési nap április 28. *Jelen dokumentumban használt forint (HUF) megjelölés alatt Magyarország törvényes fizetőeszközét kell érteni. **Az Alapkezelő a Tőkepiacról szóló évi CXX törvény 49. (3) bekezdése alapján a kitűzött zárónap előtt is jogosult a jegyzési időszakot lezárni, ha a kibocsátásra meghirdetett értékpapír teljes mennyiségét a befektetők lejegyezték a forgalomba hozatal módja, feltételei a jegyzési eljárás Az Alap befektetési jegyeinek forgalomba hozatala nyilvános jegyzési eljárással történik. A befektetési jegyeket jegyezni személyesen, vagy meghatalmazott képviselő útján lehet a K&H Bank Zrt. (Vezető forgalmazó) jelen Tájékoztató 1. számú mellékletében meghatározott fiókjaiban. A meghatalmazást teljes bizonyító erejű magánokiratba, vagy közokiratba kell foglalni. A meghatalmazást a befektető ügyfélszámlája felett rendelkezésre jogosult(ak) aláírásával ellátva kell megadni, és abban részletesen meg kell határozni a meghatalmazott rendelkezési jogosultságának kereteit, a meghatalmazás időbeli hatályát, a befektető ügyfél-azonosító számlaszámát. A befektetési jegyek dematerializált értékpapírként kerülnek kibocsátásra, ezért jegyzés csak olyan személytől fogadható el, aki a Vezető forgalmazóval értékpapír-számlavezetésre szerződést köt és a jegyzési íven értékpapírszámlája számát feltüntette. A jegyzés során a befektetőnek, vagy képviselőjének jegyzési ívet kell aláírnia, amelyen a jegyzési kötelezettségvállalás mellett fel kell tüntetni a befizetett pénzösszeget, az igényelt befektetési jegyek számát és névértékét, valamint az értékpapír-számlavezető nevét, székhelyét, valamint az értékpapírszámla számát. A jegyzés akkor minősül érvényesnek, ha a jegyzett befektetési jegyek kibocsátási ára a jegyzés pillanatában a 14

15 befektető ügyfélszámláján rendelkezésre áll. A jegyző a jegyzési ív aláírásával hozzájárul ügyfélszámlájának a jegyzett befektetési jegyek ellenértékével történő megterheléséhez. Az elfogadott jegyzések alapján forgalomba hozatalra kerülő befektetési jegyeket a Vezető forgalmazó a befektető javára értékpapírszámlán tartja nyilván. Az Alap indulását követően az értékpapírok szabadon transzferálhatóak a Vezető forgalmazó mindenkor hatályos hirdetményében meghatározott díj megfizetése mellett. A Tájékoztató és a Kezelési Szabályzat, amelyek az Alapra és az Alap által kibocsátott befektetési jegyekre vonatkozó lényeges információkat és tényeket tartalmazzák, azok közzétételét követően a jegyzési időszak alatt hozzáférhetőek, nyomtatott formában rendelkezésre állnak a jegyzési helyeken, üzleti órákban, továbbá megtekinthetőek a megjelentetési helyeken. Az Alap nyilvántartásba történő bejegyzését követő egy hónapon belül az Alapkezelő kezdeményezi az Alap befektetési jegyeinek tőzsdei bevezetését a befektetési jegyek forgalomba hozatali ára, egyéb díjak A befektetési jegyek forgalomba hozatali ára (jegyzési ár) minden jegyzési napra külön kerül meghatározásra. A jegyzési ár a névértéknél alacsonyabb diszkontált ár, amely a névértékhez viszonyítva, forintra és felfelé kerekítve kerül megállapításra évi xx%-os kamat figyelembevételével. Az egyes forgalombahozatali napokra érvényes jegyzési ár a Kezelési szabályzat 1. számú mellékletében található. Jegyzéskor jegyzési jutalék nem kerül felszámításra a Vezető forgalmazó a Tájékoztató és Kezelési szabályzat aláírásának napján hatályos Befeketési szolgáltatásokra és értékpapírműveletekre vonatkozó hirdetménye szerint. A befektetési jegyek jegyzésével összefüggésben további díjak, jutalékok merülhetnek fel (pl. értékpapír transzfer, készpénzátutalás díja, értékpapírszámla-vezetési díj), melyek mértékét a Vezető forgalmazó mindenkor hatályos hirdetményei tartalmazzák. A díjak és jutalékok mértékéről a Befektető a Vezető forgalmazó mindenkor hatályos hirdetményeiből tájékozódhat. A Vezető forgalmazó díjait egyoldalúan változtathatja úgy, hogy annak tényét és a megváltozott kondíciókat 15 nappal a hatályba lépés előtt köteles hirdetményi helyein közzétenni Aluljegyzés A kibocsátás meghiúsul, ha a kibocsátásra meghirdetett ,- forint névértékű befektetési jegy a jegyzés zárónapjáig nem kerül lejegyzésre (aluljegyzés). Aluljegyzés vagy érvénytelen jegyzés miatt el nem fogadott jegyzés esetén a jegyzési időszak utolsó napját követő hét napon belül az Alapkezelő a Letétkezelőn keresztül a Vezető forgalmazó útján kötelezően kifizeti a Befektető által befizetett összeget a jegyzés helyén kamat- és levonásmentesen a jegyzési ív bemutatása ellenében a jegyzőnek vagy meghatalmazottjának. A befizetett összeget a Letétkezelő a Vezető forgalmazón keresztül a befektető ügyfélszámlájára térítésmentesen visszavezeti a jegyzés során befolyt összeg kezelése A Letétkezelő a jegyzés folyamán az Alap indulásának napjáig a jegyzés során befolyt összeget az elkülönített letéti számlán tartja, amely számlára az Alap nyilvántartásba vételéig a Letétkezelő az Alapkezelőtől terhelésre szóló megbízást nem fogad el. Diszkont áron történő jegyzés esetén az Alap indulásának napján a jegyzési árat a Letétkezelő az Alap letéti számláján a befektetési jegy névértékére kiegészíti. Névértéken történő jegyzés esetén a jegyzési árat a Letétkezelő az Alap letéti számláján őrzi. Sikeres jegyzés esetén a jegyzési hely az Alap indulását követő öt napon belül postai úton, írásban teljesítési igazolást küld a Befektetőknek. A nyilvános forgalomba hozatal eredményét az Alapkezelő az eljárás lezárását követően a Felügyeletnek haladéktalanul bejelenti, és honlapján ( valamint a Vezető forgalmazó honlapján ( nyilvánosságra hozza. 15

16 a jegyzési időszak záró napja, az Alap létrejötte A jegyzés záró napja alatt azt a napot értjük, amelyen a jegyzés korábbi lezárása hiányában utoljára lehet az Alap befektetési jegyeit jegyezni. Az Alapkezelő a Tpt. 49. (3) bekezdése alapján a kitűzött zárónap előtt is lezárhatja a jegyzési időszakot, ha a kibocsátásra meghirdetett értékpapír teljes mennyiségét a befektetők lejegyezték és a Törvény 49. (2) bekezdése alapján a jegyzési időszak kezdő napjától számítva három banki munkanap már eltelt. Az Alapkezelő az Alap közzétételi helyein és a forgalmazás helyein egy banki munkanappal megelőzően rendkívüli közleményben tájékoztatja az Alapból jegyző Befektetőket és a Felügyeletet a jegyzési időszak korábbi lezárásáról. A jegyzés lezárását követően az Alapkezelő haladéktalanul intézkedik az Alap nyilvántartásba történő bejegyzése iránt a Batv. 48. (4) bekezdés rendelkezései szerint. Az Alap jogi személy, amely a Felügyelet által a nyilvántartásba történő bejegyzéssel jön létre, és a nyilvántartásból való törléssel szűnik meg. Az Alap törvényes képviselője az Alapkezelő, aki az Alap nevében eljár. Az Alapkezelő az Alap nyilvántartásba történő bejegyzéséig is eljárhat az Alap javára. Az Alapkezelő a Befektetők érdekeit maximálisan szem előtt tartva az Alap nyilvántartásba vételét követő egy hónapon belül kezdeményezi az Alap befektetési jegyeinek szabályozott piacra (a Budapesti Értéktőzsdére) történő bevezetését érvénytelen jegyzés Érvénytelen a jegyzés, ha: - a jegyzési ív nem felel meg a jogszabályi formai és tartalmi követelményeknek, - a jegyzés ellenértéke a jegyzési időszak végéig a jegyzési íven megjelölt számlaszámon nem kerül jóváírásra, - a jegyző személy nem rendelkezik érvényes jegyzési ívvel, - a jegyzés nem a jegyzési időszak alatt, vagy nem a jegyzési helyen történik, - a jegyzés beleütközik a Tájékoztató vagy valamely jogszabály rendelkezéseibe jegyzési garancia A kibocsátásra meghirdetett értékpapír mennyiségének lejegyzésére harmadik személy jegyzési garanciát nem vállal az alap további jellemzői A Batv. 47. (1) bekezdése alapján az Alap az alábbi jellemzőkkel rendelkezik: működési forma nyilvános fajta zártvégű futamidő határozott futamidejű elsődleges eszközkategória típusa értékpapír harmonizáció típusa ÁÉKBV irányelv alapján nem harmonizált Az Alap üzleti éve a naptári évvel egyezik meg. A forgalomba hozott Alap zártvégű befektetési alap, ami a Batv. 47. (5) bekezdése értelmében azt jelenti, hogy a kibocsátott befektetési jegyek az Alap futamideje alatt a befektetők kezdeményezésére nem válthatók vissza, kivéve a Batv.-ben biztosított rendkívüli eseteket. Az Alapkezelő jogosult ugyanakkor a befektetőknek az Alap futamideje alatt is eseti jelleggel visszaváltási lehetőséget biztosítani. A befektetők érdekeit szem előtt tartva az Alapkezelő az Alap nyilvántartásba történő bejegyzését követő egy hónapon belül kezdeményezi a befektetési jegyek Budapesti Értéktőzsdére történő bevezetését. A befektetési jegyek másodlagos forgalmazásának szabályait a Kezelési Szabályzat 1.4. pontja tartalmazza. Az Alapot terhelő költségek tételes felsorolását a Kezelési szabályzat 5. pontja tartalmazza. 16

17 4.4. a befektetési jegyek további jellemzői a befektetési jegyek megjelenési formája Az Alap befektetési jegyei dematerializált értékpapírként kerülnek kibocsátásra. A dematerializált értékpapír olyan névre szóló értékpapír, amelynek nincs sorszáma, a tulajdonos nevét, és az egyértelmű azonosítására szolgáló adatokat pedig az értékpapírszámla tartalmazza. Az Alapkezelő az Alap Felügyelet általi nyilvántartásba vételét követően értékpapírnak nem minősülő okiratot állít ki a dematerializált értékpapírról, amit a Központi Elszámolóház és Értéktár (Budapest) Zrt-nél (székhely: 1075 Budapest, Asbóth u. 9-11, továbbiakban mint KELER Zrt.) helyez el. Ezt követően a befektetési jegyet az Alapkezelő a KELER Zrt-nél keletkezteti. A befektetési jegy fizikailag kinyomtatásra nem kerül, így az fizikai formában nem kérhető ki, és annak nyomdai úton történő előállításáról az Alapkezelő később sem rendelkezhet a befektetési jegyek nyilvántartása A dematerializált befektetési jegyek nyilvántartása a Befektető nevére nyitott értékpapírszámlán történik. A befektetési jegy tulajdonosa részére értékpapírszámlát a Vezető forgalmazó vezet. A Vezető forgalmazó tulajdonában álló értékpapírról értékpapírszámlát a KELER Zrt. vezeti (a továbbiakban együtt: számlavezető). Az értékpapírszámla értékpapír-számlaszerződéssel jön létre. Értékpapír-számlaszerződéssel a számlavezető kötelezettséget vállal arra, hogy a vele szerződő fél (számlatulajdonos) tulajdonában álló dematerializált értékpapírt a számlavezetőnél megnyitott értékpapírszámlán nyilvántartja és kezeli, a számlatulajdonos szabályszerű rendelkezését teljesíti, valamint a számlán történt jóváírásról, terhelésről és a számla egyenlegéről a számlatulajdonost értesíti. A dematerializált értékpapír megszerzésére és átruházására kizárólag értékpapírszámlán történő terhelés, illetve jóváírás útján kerülhet sor. Az értékpapír tulajdonosának - az ellenkező bizonyításáig - azt kell tekinteni, akinek számláján az értékpapírt nyilvántartják. Az értékpapírszámla feletti rendelkezésre a számla tulajdonosa, illetve az a személy jogosult, akit erre a számla tulajdonosa meghatalmazott. A számlavezető felé a meghatalmazás csak akkor hatályos, ha azt vele az üzletszabályzatában meghatározott módon és tartalommal írásban közölték külső befektetési vállalkozáshoz transzferált befektetési jegyekre történő kifizetések A K&H nemesfém plusz 2 származtatott zártvégű alap Vezető forgalmazója a K&H Bank Zrt. A Vezető forgalmazó fiókhálózatában a jegyzési eljárás során megvásárolt befektetési jegyek az Alap indulását követően szabadon transzferálhatók más befektetési vállalkozáshoz, mely ezt követően végzi a befektetési jegyek nyilvántartását. A befektetési jegyek transzferálásáért a Vezető forgalmazó a mindenkor hatályos hirdetményében meghatározott díjat számíthat fel. A külső befektetési vállalkozáshoz transzferált befektetési jegyekre történő futamidő alatti és lejáratkori kifizetések az adott befektetési jegyet nyilvántartó befektetési vállalkozáson, mint kifizetőn keresztül valósulnak meg az Alap Letétkezelőjének közreműködésével. Az egyes futamidő alatti és lejáratkori kifizetésekkel összefüggésben felmerülő kamatjövedelem után fizetendő adót a kifizetőhelyek kifizetéskor kötelesek levonni. 5. a Tőkevédelemre vonatkozó ígéret és az Elérhető hozam mértéke 5.1. a Tőkevédelemre vonatkozó ígéret Az Alapkezelő a Batv. 23. (2) bekezdése szerint az Alap nevében a következő pénzügyi eszközökkel és befektetési politikával alátámasztott Tőkevédelemre vonatkozó ígéretet teszi: az Alapadatok pontban meghatározott futamidő végén a befektetők kézhez kapják a befektetési jegyek névértékét. Az Alapkezelő Tőkevédelemre vonatkozó ígéretét kizárólag az adott alap pénzügyi eszközei és befektetési politikája biztosítják, arra harmadik személy garanciát nem vállal. 17

18 5.2. az Elérhető hozam mértéke Az Alapadatok pontban meghatározott futamidő végén a befektetők a befektetési jegyek névértékén felül a Kosár pozitív teljesítménye esetén kézhez kapják hozamként - a befektetési jegyek névértékére vetített 16% feltételes minimum hozamot (továbbiakban: Feltételes Minimum Hozam, vagy FMH), - vagy a mögöttes termékekből összeállított Kosár (a továbbiakban: Kosár) növekményének 50%-át, ha az magasabb az FMH-nál, a befektetési jegyek névértékére vetítve, - de hozamként a névértéken felül legfeljebb a befektetési jegyek névértékének 30%-át. A 5.2 fejezetben feltüntetett hozam a teljes futamidőre vonatkozó hozam. Az elérhető hozam mértéke a következő képlettel írható le: Hozam a Futamidő végén, ha a Kosár értéke magasabb mint 100% = Maximum [16% ; Minimum (50% * kosár hozama; 30%) ] Hozam a Futamidő végén, ha a Kosár értéke 100%, vagy 100% alatt van = 0% A Tőkevédelmet és Elérhető hozam mértékét kizárólag az Alap pénzügyi eszközei és befektetési politikája biztosítják, arra harmadik személy garanciát nem vállal. A Tőkevédelemre vonatkozó ígéret és az Elérhető hozam mértéke teljes egészében kizárólag a futamidő végéig, azaz a lejárati napig megtartott befektetésekre érvényes. Azt a Befektetőt, aki az Alap futamideje alatt befektetési jegyét másodlagos forgalomban eladja, kizárólag a másodlagos forgalomban elérhető piaci ár illeti meg. Az Alapkezelő Tőkevédelemre vonatkozó ígéretéből és az Elérhető hozam mértékéből származó fizetési kötelezettsége megszűnik abban az esetben, ha a befektetési politika megvalósítását, egyben a Tőkevédelemre vonatkozó ígéret teljesítését az Alapkezelőn és a Bankon kívül eső elháríthatatlan külső ok korlátozná vagy akadályozná. Az Alapkezelő a Tőkevédelemre vonatkozó ígéretre és az Elérhető hozam mértékére vonatkozó közleményét legkésőbb a jegyzés kezdő napján a közzétételi helyein a befektetők tájékoztatása érdekében nyilvánosságra hozza. (a továbbiakban: Tőkevédelemre vonatkozó ígéret és az Elérhető hozam mértéke) a befektetési jegyekhez fűződő jogok A Befektetőnek az Alappal szemben fennálló követelését és egyéb jogait az Alap által forgalomba hozott befektetési jegy testesíti meg. - A Befektető jogosult a Kezelési Szabályzat szerint, az ott meghatározott feltételekkel a Tőkevédelemre vonatkozó ígéret és az Elérhető hozam mértéke című fejezetben foglalt kifizetésekre. - A Befektető jogosult arra, hogy a Kezelési Szabályzatban meghatározottak szerint a tőzsdén keresztül, másodpiaci forgalomban értékesítse a befektetési jegyét az adásvételt lebonyolító befektetési vállalkozás által alkalmazott jutalékkal csökkentett tőzsdei áron. - A Befektető jogosult arra, hogy az Alap megszűnésekor - pozitív saját tőke esetén - az Alap eszközeinek értékesítéséből befolyt ellenértékből az Alap tartozásai és kötelezettségei levonását követően rendelkezésre álló (pozitív összegű) tőkéből a tulajdonában lévő befektetési jegyek névértékének az összes kibocsátott befektetési jegy névértékéhez viszonyított arányának megfelelően részesedjen. Amennyiben az Alap negatív saját tőkével rendelkezik, a Befektető, mint hitelező követeléseit a Cstv. (1991. évi XLIX tv. a csődeljárásról és a felszámolási eljárásról) előírásai szerinti sorrendben, a rendelkezésre álló összeg erejéig kell kiegyenlíteni. 18

19 - A Befektető jogosult a tulajdonában álló befektetési jegyekre vonatkozó, a Tpt. és a 24/2008 (VIII.15.) PM rendelet 1. és 2. melléklete szerinti rendszeres tájékoztatásra (féléves, éves jelentések formájában). Az Alap a rendszeres tájékoztatásait közzéteszi az Alapkezelő és a Vezető Forgalmazó honlapján ( a oldalon, elérhetővé teszi a forgalmazási helyeken, az Alapkezelő és a Letétkezelő irodáiban, továbbá ezek nyomtatott példányát kérésre ingyenesen rendelkezésre bocsátja a Befektetők számára. - A Befektető jogosult a tulajdonában álló befektetési jegyekre vonatkozó, a 24/2008 (VIII.15.) PM rendelet 4. melléklete szerinti rendkívüli tájékoztatásra. - A Befektető jogosult a tulajdonában álló befektetési jegyekre vonatkozóan a Batv.-ben és a Tpt.-ben meghatározott egyéb jogok gyakorlására. - A Tájékoztatót és Kezelési Szabályzatot a Befektetők számára az Alap közzétételi helyén folyamatosan elérhetővé kell tenni és azoknak egy példányát kérésre díjmentesen át kell adni a Tőkevédelemre vonatkozó ígéretre és az Elérhető hozam mértékére vonatkozó további rendelkezések a kifizetésekre jogosultak köre A Tőkevédelemre vonatkozó ígéretet és az Elérhető hozam mértékét kizárólag az Alap pénzügyi eszközei és befektetési politikája biztosítják, arra harmadik személy garanciát nem vállal. Ez a korlátozás nem érinti a Befektető-védelmi Alapnak, az Alapkezelő felszámolása esetén a Tpt. alapján fennálló kártalanítási kötelezettségét a befektető felé. A befektetett tőke védelmére és hozamra kizárólag az a Befektető jogosult, akinek az értékpapírszámláján az alap futamidejének utolsó napján az alap befektetési jegyeit a számlavezető nyilvántartja. Azt a Befektetőt, aki az alap futamideje alatt másodlagos forgalomban jutott az alap befektetési jegyeihez, és azokat a számlavezető a lejárat pillanatában az értékpapírszámláján nyilvántartja, úgyszintén a Tájékoztató 5. és a Kezelési Szabályzat 2.3 pontja szerinti kifizetés illeti meg. A kifizetés alapja ebben az esetben is a befektetési jegyek darabszámának és névértékének szorzata. Azt a Befektetőt, aki az adott alap futamideje alatt befektetési jegyét másodlagos forgalomban eladja, kizárólag a másodlagos forgalomban elérhető piaci ár illeti meg, Tőkevédelemre vonatkozó ígéret nélkül a befektetés értékét befolyásoló tényezők A befektetés értékét az Alap által elhelyezett betétek kamatai valamint a Kezelési Szabályzat pontjában meghatározott mögöttes termék(ek) teljesítménye határozza meg az Alap eszközeiből történő kifizetések A befektetési jegyek névértéke által megtestesített tőke és az alap eszközei által megtermelt hozamok kifizetésének szabályai jelen Tájékoztató , 5.2, illetve pontjában találhatók. 6. adózási tudnivalók A nyilvánosan forgalomba hozott befektetési jegynek a diszkont ár és a névérték közötti árkülönbözete és a Batv. szerinti hozama, - kivéve, ha tartós befektetésből származó jövedelem - a személyi jövedelemadóról szóló évi CXVII. (továbbiakban Szja.) törvény alapján kamatjövedelemnek minősül, mely után fizetendő adó mértéke 16 %, és amelyet a kifizető köteles a beváltáskor/visszaváltáskor történő kifizetéssel egyidőben levonni. Beváltásnak (visszaváltásnak) minősül a befektetési alap átalakulása, egyesülése, szétválása is. A tartós befektetési számlán és a nyugdíj előtakarékossági számlán elhelyezett befektetési jegyeken, továbbá az ellenőrzött tőkepiaci ügyletek során elért jövedelem (ideértve a tőzsdei értékesítésből származó jövedelmet) adózására speciális szabályok vonatkoznak. A tartós befektetési számlán és a nyugdíj előtakarékossági számlán elért jövedelemhez meghatározott feltételek teljesülése esetén kedvezmények kapcsolódnak, melynek részleteit az adózási jogszabályok tartalmazzák. A befektetési 19

20 jegyekre vonatkozó adózási szabályokat a mindenkor hatályos adótörvények, így különösen az Szja. törvény, a társasági adóról és az osztalékadóról szóló évi LXXXI. törvény, valamint devizakülföldiek esetében, abban az esetben, ha Magyarország és a befektetési jegy tulajdonos adózás szerinti honos országa között ilyen létrejött, a kettős adóztatás elkerüléséről szóló egyezmény rendelkezései tartalmazzák teljes körűen. Felhívjuk a figyelmet arra, hogy az adózással összefüggő következmények a jövőben változhatnak, és pontosan csak az ügyfelek egyedi körülményei alapján határozhatók meg. 7. befektetési célkitűzések és politikák, befektetési korlátozások A forgalomba hozott Alap befektetési célkitűzéseit, befektetési politikáját és a rá vonatkozóan jogszabályban előírt befektetési korlátozásokat a Kezelési Szabályzat 2. pontja tartalmazza. Amennyiben az Alapkezelő a befektetési korlátozásokat megszegi, arról haladéktalanul tájékoztatja a befektetőket az Alap közzétételi helyein és a befektetési korlátozás megsértését haladéktalanul megszünteti. 8. az eszközök értékelése A forgalomba hozott Alap nettó eszközértékének és az egy jegyre jutó nettó eszközérték kiszámításának szabályait a Kezelési Szabályzat 4. pontja tartalmazza. 9. a befektetők tájékoztatása Az Alapkezelő az Alapra vonatkozó rendszeres és rendkívüli tájékoztatási kötelezettségét a Batv (2) bekezdése, valamint a Tpt. V. fejezetében, illetve annak alapján a 24/2008 (VII.15) PM rendeletben foglaltaknak megfelelően teljesíti. Ennek alapján az Alapkezelő - a nyilvánosságot féléves és éves jelentéseken keresztül rendszeresen tájékoztatja az Alap vagyoni, jövedelmi helyzetének, működésének főbb adatairól; - elkészíti és közzéteszi a Tájékoztatót és a Rendelet 31. cikkében meghatározott hirdetményt (továbbiakban Hirdetmény), valamint a Batv. 52. (1) bekezdés szerinti Kezelési Szabályzatot, teljesítve ezzel a nyilvános forgalomba hozatal előfeltételét; - az Alappal kapcsolatos minden rendszeres és rendkívüli eseményről tájékoztatja a Befektetőket. Továbbá az Alapkezelő megbízása alapján a Letétkezelő minden tőzsdei kereskedési napra közzéteszi az Alap nettó eszközértékét és egy jegyre jutó nettó eszközértékét az Alapkezelő és a Vezető forgalmazó honlapján ( Az Alap Hirdetménye, Tájékoztatója, Kezelési szabályzata továbbá éves és féléves jelentései, nettó eszközértéke, valamint az Alappal kapcsolatos rendszeres és rendkívüli közlemények az Alapkezelő és a Vezető forgalmazó honlapján ( kerülnek közzétételre, azok ott folyamatosan megtekinthetők, valamint onnan letölthetők. A Hirdetményt az Alapkezelő fenti közzétételi helyeken túl legkésőbb a Tájékoztató közzétételét követő munkanapon a Napi Gazdaság című országosan terjesztett pénzügyi napilapban is közzéteszi. Az Alapkezelő a rendszeres és rendkívüli közleményeit a Felügyelet által üzemeltetett honlapon, ( továbbá a Budapesti Értéktőzsde honlapján is közzéteszi. A Befektetők a fenti dokumentumok megjelenéséről, a Tájékoztatóban és Kezelési Szabályzatban beállt változásokról kizárólag a fenti közzétételi helyeken megjelentetett közleményekből értesülhetnek, azokról külön értesítést nem kapnak. Felhívjuk a Befektetők figyelmét a közlemények folyamatos figyelemmel kísérésének szükségességére ahhoz, hogy teljes körű tájékozottsággal bírjanak befektetési döntéseik meghozatalához. 20

21 10. a forgalombahozatal szereplőinek bemutatása - Az Alapkezelő olyan részvénytársaság, amely befektetési alapkezelői tevékenységet végez. Ennek keretében az alap részére általa kialakított portfoliókat, a Kezelési Szabályzatban meghatározott befektetési politika alapján kezeli. - A Vezető forgalmazó az értékpapír értékesítésében részt vevő befektetési szolgáltató. - A Letétkezelő olyan hitelintézet, amely az alapkezelési tevékenységgel kapcsolatban felmerülő értékpapír- és pénzmozgásokat nyilvántartja, kiszámolja és közzéteszi az alapok nettó eszközértékét, valamint sajátos módon ellenőrzi az Alapkezelőt az alapkezelő társaság bemutatása Alapkezelő: K&H Alapkezelő Zrt. Jogi forma: zártkörűen működő részvénytársaság Alapkezelő székhelye, irodája: 1095 Budapest, Lechner Ödön fasor 9. Alapkezelő telefonszáma: Jegyzett tőke: ,-Ft, amely befizetésre is került Saját tőke: Ft ( ) Működésének időtartama: Az Alapkezelő határozatlan időre alakult. Az alapítás időpontja: október 10. Felügyeleti engedély száma: PSZÁF III./ /2002. Felügyeleti engedély időpontja: július 18. Bejegyzés helye: Magyarország, Hajdú-Bihar Megyei Bíróság, mint Cégbíróság a Cg számú cégjegyzékbe részvénytársaságként november 05. napján. Nyilvántartó bíróság: a Fővárosi bíróság, mint Cégbíróság a Cg cégjegyzékszámon Alkalmazotti létszám: 29 fő Alapkezelő könyvvizsgálója: Ernst & Young Kft., 1132 Budapest, Váci út 20. Alapkezelő közleményeinek megjelentetési helye: az Alapkezelő honlapja ( Az Alapkezelő székhelye az Alap székhelye szerinti tagállamban, Magyarországon található. Az Alapkezelő által kezelt további alapok listája a Kezelési szabályzat 2. sz. mellékletében található az alapkezelő üzleti tevékenységének múltja és fejlődése A K&H Alapkezelő Zrt. ABN AMRO (Magyarország) Vagyonkezelő Rt. néven őszén alakult kizárólag értékpapír portfolió-kezelési (asset management) tevékenység végzésére július 19-től a társaság K&H Vagyonkezelő Rt. néven működött tovább, mint önkéntes és magán-nyugdíjpénztári vagyonkezelésre, értékpapír portfoliók kezelésére szakosodott befektetési szolgáltató gazdasági társaság július 18-tól a K&H Vagyonkezelő Rt. neve és tevékenységi köre megváltozott, és mint K&H Értékpapír Befektetési Alapkezelő Rt. működött tovább. Jelenlegi tevékenységi körébe tartozik a befektetési alapkezelés, portfoliókezelés, önkéntes pénztári és magán nyugdíjpénztári vagyonkezelés, valamint befektetési tanácsadás. Jelenlegi nevét január 1-én vette fel. A nemzetközi befektetések menedzselésében a KBC Asset Management NV, mint Alvállalkozó nyújt az Alapkezelőnek segítséget elsősorban a termékfejlesztésben, az alapok befektetési politikájának kialakításában, elemzések és piaci információk átadása terén. A Társaság története során az egyik legnagyobb hazai befektetési alapkezelővé nőtte ki magát, eddig húsz nyíltvégű alapot és több mint száz zártvégű tőke- és hozamvédett szerkezetű alapot hozott létre. A Társaság által befektetési alapokban kezelt vagyon december végén 618 milliárd forintot tett ki, az összes kezelt vagyon pedig elérte a 740 milliárd forintot. 21

22 az alapkezelő üzleti tevékenysége Tevékenységi köre az Alapító Okirata alapján: Alapkezelés (főtevékenység) Értékpapír-, árutőzsdei ügynöki tevékenység Az Alapkezelő jelen Tájékoztató aláírásával nyilatkozik arról, hogy a PSZÁF III./ /2002 számú tevékenységi engedélye alapján fő tevékenységként kizárólag befektetési alapkezelési tevékenységet kiegészítő tevékenységként portfoliókezelést, befektetési tanácsadást, valamint a PSZÁF E- III/146/2008 számú tevékenységi engedélye birtokában a befektetési alapkezelő által kezelt befektetési alap befektetési jegyeire vonatkozóan megbízás felvétele és továbbítása tevékenységet végez az alapkezelő tulajdonosának bemutatása Az Alapkezelő 100%-os tulajdonosa a K&H Bank Zrt., bemutatását ld pontban. A K&H Bank Zrt. az Alap forgalmazójaként és letétkezelőjeként is eljár. Az Alapkezelő a K&H Bank Zrt-vel összevont felügyelet alá tartozó cégcsoport tagja. A cégcsoport további jelentősebb tagjai: K&H Equities Tanácsadó Zrt., K&H Csoportszolgáltató Központ Kft. és K&H Faktor Zrt. A K&H Csoport Magyarország egyik vezető pénzügyi szolgáltatója. Az ügyfelek pénzügyi igényeire banki és biztosítási megoldásokat egyaránt kínál. A K&H Csoport termékpalettája kiterjed a hagyományos lakossági és vállalati banki termékeken kívül (számlavezetés, befektetések, megtakarítások, hitelek, bankgaranciák, bankkártya szolgáltatások, letétkezelés, treasury, projektfinanszírozás, stb.) a prémium banki szolgáltatásra, a befektetési alapkezelésre, a lízingre, az életbiztosításra, a vagyon- és felelősségbiztosításra, az egészség- és nyugdíjpénztári szolgáltatásokra, valamint az értékpapír-kereskedelemre is. A K&H Bank 100%-os tulajdonosa a belga KBC Bank N.V., amely Európa egyik vezető pénzügyi csoportja. Többcsatornás bankbiztosítási csoport, melynek tevékenysége Európára koncentrálódik. A Csoport jelentős, több esetben vezető pozíciót foglal el elsődleges hazai piacain, Belgiumban és Közép-Kelet Európában (Csehországban, Szlovákiában, Magyarországon, Lengyelországban és Bulgáriában), ahol elsősorban lakossági ügyfeleket, kis- és közepes méretű vállalatokat és közepes tőzsdei kapitalizációjú helyi vállalatokat szolgál ki. A KBC Belgium egyik legjelentősebb vállalata, és a brüsszeli Euronext tőzsdén is jegyzik az alapkezelő szervezeti felépítésének ismertetése Az Alapkezelő stratégiai irányítását az Igazgatóság, tevékenységének ellenőrzését a Felügyelő Bizottság látja el. A vezető állású munkavállalókat a Tájékoztató pontja tartalmazza. Az Alapkezelő munkaszervezetének főbb egységei: termékfejlesztés és tudásmenedzsment, portfoliókezelés, intézményi értékesítés és middle office. Az Alapkezelő pénzügyi vezetőt, kockázatkezelőt, jogászt, megfelelési vezetőt, főkönyvelőt és belső ellenőrt foglalkoztat. A munkaszervezet a vezérigazgató közvetlen irányítása alatt áll az alapkezelő irányító és felügyelő szervei, vezető állású munkavállalók Igazgatóság tagjai: Gert Rammeloo: Belgiumban az antwerpeni Sint-Eligius Főiskolán végzett óta a KBC csoporton belül dolgozik ig különböző kereskedelmi feladatokat látott el a fiókhálózatban és 1992 között befektetési tanácsadóként dolgozott KBC bankfiókban, majd 1998-ig regionális kereskedelmi lakossági koordinátor volt ig fiók és klasztervezetői munkakört töltött be és 2009 között a lengyelországi Kredyt Bank Értékesítési és hálózati területének ügyvezető igazgatója volt, 2009-től a Kredyt Bank alelnöki pozícióját töltötte be, 2011 áprilisától a KBC Asset Management ügyvezető igazgatója. 22

23 Johan Marcel R. Lema: A Genti Egyetemen szerzett jogi diplomát 1996-ban. Ettől az évtől Brüsszelben a KBC Asset Management Termékfejlesztési és Jogi támogató osztályán dolgozott 3 évig, 1999-től szenior befektetési tanácsadóként dolgozott a KBC Private Equity-nél, 2004-től pedig 2 éven keresztül a KBC Group Corporate Development szenior tanácsadói munkakörét töltötte be. KBC Group Strategy and Corporate Developmenten 2006-tól a Corporate Development vezetője volt, tól pedig annak ügyvezető igazgatója elejétől a KBC Asset Management Végrehajtó Bizottságának elnöki pozícióját tölti be. Dr. Bába Ágnes: Egyetemi diplomáját a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen szerezte, majd ugyanitt között egyetemi doktori tanulmányokat folytatott ben számviteli és közgazdaságtudományi tanulmányokat folytatott, 1993-ban okleveles könyvvizsgálói minősítést szerzett a Missouri Egyetemen Kansas City-ben, az USA-ban. A Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen 1982-től tanársegéd, majd ig adjunktus től a Credit Lyonnais Bank Magyarország Rt-nél gazdasági igazgató, ügyvezető igazgató-helyettes, a Vezetői Bizottság tagja, majd később az Igazgatóság tagja is tól a Rabobank Magyarország Rt-nél ügyvezető igazgató, majd vezérigazgató-helyettes, az Igazgatóság tagja től a Kereskedelmi és Hitelbank Rt-nél senior ügyvezető igazgató, a Vezetői Bizottság tagja, majd 2004-től vezérigazgató-helyettes. Gombás Attila: A Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen 1994-ben szerzett diplomát pénzügy és EU tanulmányok szakon. Pénzügyi pályafutását a diploma megszerzése után a K&H Banknál kezdte junior kontrollerként. Egy évvel később a Kontrolling Módszertani Osztály vezetője tól szenior menedzserként tevékenykedett a Kontrolling Tervezési és Módszertani Fejlesztés osztályán, majd a K&H és az ABN Amro egyesülése után a Kontrolling Pénzügyi Tervezés és Elemzés osztályát vezette ben kinevezték Kontrolling Igazgatónak, majd 2005 októberétől a Pénzügyi Divízió vezetői posztját töltötte be májusától a Pénzügy és Kockázatkezelési Divízió vezetője. Frank Van de Vel: 1998-ban végzett az Antwerpeni Egyetemen kereskedelmi mérnökként, majd ben Master of Business képesítést szerzett a Vlerick Leuven Gent Management School-ban től a Kredietbank NV munkatársa, mint hiteltanácsadó, mint fiókigazgató, majd mint regionális stratégiai és üzleti támogató februárjától a KBC Bank N.V.-nél tevékenykedik klasztervezetőként áprilisától a CSOB Banknál IT projektvezető, 2007 júliusától kis- és középvállalati folyamatmenedzser, valamint működési kockázatmenedzser májusától a K&H Bank szenior ügyvezető igazgatója. Hendrik Scheerlinck: A Leuveni Katolikus Egyetemen szerzett jogi diplomát 1979-ben, majd közgazdasági diplomát 1980-ban. Szakmai pályafutását jogi képviselőként kezdte egy leuveni jogi irodában től a Kredietbanknál (később beolvadt a KBC Csoportba) tevékenykedik, kezdetben jogi és hiteltanácsadóként a Nemzetközi hitelek osztályon Brüsszelben, majd szenior hitel tanácsadóként New Yorkban, között Régióvezető Atlantában Vállalati hitelezés területen. Ezt követően a bank tajvani képviseleti irodájában dolgozott, majd Németországban a hitelekért és kontrollingért felelős igazgató től a Kredietbank igazgatóságának tagja és 2006 között a KBC New York vezérigazgatója, a KBC Észak-amerikai kereskedelmi banki tevékenységének szenior menedzsere augusztusától a cseh CSOB bank igazgató tanácsának tagja, pénzügyi igazgató és kockázatkezelési igazgató májusától a K&H Bank vezérigazgatója. Zobor Zsuzsanna: a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen 1985-ben szerzett közgazdász és szociológus diplomát, 1994-ben ugyanott bankmenedzseri posztgraduális diplomát. Pénzügyi pályafutását 1989-ben kezdte a Pénzügyminisztériumban között az Általános Értékforgalmi Bank Befektetési és Értékpapír Osztályán dolgozott től az ABN Amro Vagyonkezelő munkatársaként kezdetben befektetési alapok kezelésével foglalkozott, később a szervezet jogutódjánál, a K&H Befektetési Alapkezelő Rt-nél a termékfejlesztési és értékesítéstámogatási területet vezeti, majd 2004 őszétől vezérigazgatói tisztséget lát el. Peter Marchand: 1986-ban a brüsszeli Free University Brussels-en szerzett kereskedelmi mérnöki diplomát, majd a következő két évben részt vett az egyetem posztgraduális menedzsment képzésén. Ez idő alatt asszisztensként, majd projekt menedzserként dolgozott az egyetemen és részt vett az iskola Üzleti Központjának felállításában decemberében kezdte meg egyéves hadi szolgálatát. Szakmai pályafutását a KBC Bank Telebanking osztályán kezdte 1989-ben, először termékmenedzserként, majd projektmenedzserként, 1995-től pedig a Telebanking osztály vezetőjeként dolgozott ban a KBC Securities-nél ICT menedzserként folytatta pályafutását, majd 2004-ben visszatért a KBC Bankhoz, ahol a Folyamatmenedzsment, Lakossági Fiókhálózat és Biztosítási Ügynökségi Részleg vezetője lett januárjától az Értékpapír Feldolgozás Stratégiai és Támogatási Osztály élére állt, majd 2010 szeptembere óta a KBC Asset Management NV vezérigazgatója. 23

24 Felügyelő Bizottság: Németh Balázs: A Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen 1996-ban szerzett diplomát pénzügy és marketing szakon. Pénzügyi pályafutását a diploma megszerzése után az ABN AMRO (Magyar) Bank Rt.-nél kezdte, kontrolling és tervezés területen től a K&H Bankkal történő egyesülés után a Kontrolling igazgatóságon dolgozott, részt vett az egyesülés utáni integrált kontrolling rendszer kidolgozásában, az új vállalati üzletági stratégia kidolgozásában decemberétől a K&H Lízingcsoport Üzleti elemzés és stratégia területének helyettes vezetője, 2004 áprilisától a Kontrolling és IT területet vezeti májusától 2011 októberéig a K&H Bank Kontrolling igazgatóságának vezetője októberétől a K&H Bank Stratégia menedzsment igazgatóságát vezeti. Kovalovszki Tamás: 1987-ben végzett a Bukaresti Egyetemen, angol-orosz szakon. A Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetem nemzetközi kapcsolatok szakán 1992-ben szerzett közgazdász diplomát ben okleveles adótanácsadói, 1995-ben az ELTE Jogi Továbbképző Intézetében jogiszakokleveles közgazdász képesítést, 2001-ben okleveles könyvvizsgálói képesítést szerzett. Szakmai pályafutását az Arthur Andersen & Co.-nál kezdte, majd a Credit Lyonnais Bank Magyarország Rt-nél számviteli munkatárs, majd 1996-tól számviteli osztályvezető tól a Rabobank Magyarország Rt-nél kontrolling főosztályvezetőként tevékenykedett. A K&H Bank Számvitel és jelentésszolgálat igazgatóságát vezeti 2001-től 2011 októberéig októberétől a K&H Bank Kontrolling igazgatóságát vezeti. Dr. Varga Tiborné Varga Mária: Tanulmányait a Pénzügyi és Számviteli Főiskola Költségvetési pénzügyi, valamint a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetem Pénzügy szakán végezte és 1999 között a Budapest Bank munkatársa, 1992 és 1997 között a Treasury Igazgatóságon dolgozik, előbb mint osztályvezető helyettes, majd mint osztályvezető és 1999 között a lakossági betéti üzletág főosztályvezetője ben került a Kereskedelmi és Hitelbank Rt.-hez mint a Bankszámlák, betétek és értékpapírok főosztályának vezetője, majd 2004 márciusától a Betéti és Befektetés Támogatás Főosztály, majd a Betéti és Termékmenedzsment Főosztály vezetője. Jelenleg a bank befektetési szolgáltatási vezetője és továbbra is ellátja a Betéti és befektetési termékmanagement főosztály vezetését. Dr. Barna János Gyula: Egyetemi diplomáját 1981-ben a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen szerezte pénzügy szakon, 1984-ben ugyanitt doktori fokozatot szerzett. Pályafutását a KSH statisztikai módszertani osztályán kezdte ig egyetemi tanár a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetem matematika és informatika tanszékén től a K&H Általános Biztosító Zrt. pénzügyi igazgatója és egyben vezérigazgató-helyettese, között a K&H Életbiztosító pénzügyi vezetőjeként is dolgozik tól a K&H Biztosító vezérigazgató-helyettese, vezető kockázatkezelője áprilisától a K&H Bank Integrált Érték-és Kockázatkezelési főosztályának vezetője. Dr. Józsa Krisztina: Jogi diplomáját az Eötvös Lóránd Tudományegyetem, Állam-és Jogtudományi Karán szerezte ben ig a Budapest Bank, majd ig az IBUSZ Bank jogi osztályain volt jogi előadó. Ezt követően, ban szerezte meg jogi szakvizsgáját tól a K&H Bank jogi osztályán jogtanácsos, majd től a Társasági és lakossági jogi osztály osztályvezetője, ezt követően a K&H Bak Zrt. Jogi főosztályának főosztályvezető jogtanácsosa (igazgatója) ben az Eötvös Lóránd Tudományegyetem, Állam-és Jogtudományi Kar Továbbképző Intézetében Bankszakjogászi diplomát is szerzett. Az Alapkezelő a Rendelet I. számú melléklete és 14.2 pontja alapján nyilatkozik arról, hogy a társaság vezető tisztségviselőivel kapcsolatban jogszabályokban meghatározott körülmény, összeférhetetlenségi ok nem áll fenn, és nincs olyan információ, amelynek feltárását a Rendelet I. számú melléklete második fordulat b-d) pontjában előírja az alvállalkozó bemutatása Az Alvállalkozó neve: Az Alvállalkozó székhelye: Az Alvállalkozó alaptőkéje: A működés időtartama: Az Alvállalkozó üzleti éve: KBC Asset Management N.V Brussels, Havenlaan 2., Belgium 35,75 millió euró az Alvállalkozó határozatlan időre alakult. azonos a naptári évvel 24

25 Az alapítás időpontja: június 01. A bejegyzés helye: Brussels Trade Registry as számon A KBC Asset Management június 1-jén alakult, mint a belga KBC Bank N.V. portfoliókezelési (asset management) tevékenységre specializálódott leányvállalata. A KBC Asset Management tulajdonosa 48%-ban a KBC Csoport, 45%-ban a KBC Bank, 4,5%-ban a CBC Banque, 2,5%-ban a Centea és 1 darab részvénnyel a KBC Biztosító. Tevékenységi körébe tartozik a befektetési alapkezelés, vagyonkezelés intézményi befektetők részére, valamint portfoliókezelés cégek és magánszemélyek részére egyaránt. A KBC Asset Management a lakossági befektetési alapok piacán Belgiumban piacvezető. Vezértermékének az úgynevezett garantált típusú alapok számítanak, piaci részesedése e termék esetében 2010 szeptemberében Belgiumban meghaladta a 61%-ot. A KBC Asset Management által kezelt vagyon 2010 decemberében elérte a 160,2 milliárd eurót. Az Alvállalkozó igénybevételét szaktudása, piacismerete és a tőke- és hozamvédett típusú alapok piacán szerzett egyedülálló szakmai tapasztalata, valamint a forgalomba hozott Alap összetett befektetési politikája és hozamvédett szerkezete indokolják. Az Alvállalkozó tevékenységét kiszervezés keretében végzi. Az Alvállalkozó az Alapkezelő megbízása alapján a forgalomba hozott Alap portfoliójának kezelését végzi. Eljárása során mindig a saját nevében, de az Alap javára jár el a letétkezelő bemutatása Neve: Jogi formája: K&H Bank Zrt. zártkörűen működő részvénytársaság Irodája, székhelye: 1095 Budapest, Lechner Ödön fasor 9. Telefonszám: Jegyzett tőke: ,- Ft Saját tőke: 117 mrd Ft (2010. december 31.) A működés időtartama: határozatlan Az alapítás időpontja: február 20. A bejegyzés helye: A Fővárosi Bíróság, mint Cégbíróság a Cg számú cégjegyzékbe napján jegyezte be. Alkalmazotti létszám: fő (2010. december 31.) Tevékenységi kör: Egyéb monetáris közvetítés - főtevékenység Pénzügyi lízing Máshova nem sorolt egyéb pénzügyi közvetítő tevékenység Értékpapír, árutőzsdei ügynöki tevékenység Egyéb pénzügyi kiegészítő tevékenység Biztosítási ügynöki brókeri tevékenység A K&H Bank Zrt. zártkörűen működő részvénytársaság, mely a Hpt., a Tpt. és a Bszt. alapján tesz eleget tájékoztatási kötelezettségeinek. A K&H Bank Zrt. éves jelentési, évközi gyorsjelentési, és egyéb, rendes, valamint rendkívüli tájékoztatási kötelezettsége során közzétett hirdetményei elérhetőek a K&H Bank Zrt. honlapján ( A K&H Bank Zrt december 18. napjától zártkörű részvénytársaságként működik. Amennyiben a Letétkezelő bármely időben képtelenné válik arra, hogy továbbra is ellássa az alap letétkezelését, az Alapkezelő a Felügyelet jóváhagyásával megbízza a Letétkezelő jogutódját. A letétkezelő rövid története A K&H Bank Zrt. működését január 1-jén, a kétszintű bankrendszer kialakításának keretében kezdte. 25

26 2001. július 1-jével a Bank egyesült az ABN AMRO Magyar Bank Rt-vel. A Bank tulajdonosai az egyesülést követően 60 %-ban a KBC Bank and Insurance Group, 40 %-ban az ABN AMRO N.V ban a KBC Bank N.V. 99,96%-ra, majd 2007-ben 100%-ra növelte tulajdoni hányadát millió Ft, illetve millió euró mérlegfőösszegével és 10,5%-os piaci részesedésével (2009. júniusi adatok) a K&H Bank Magyarország egyik vezető bankja és pénzügyi szolgáltató csoportja országszerte mintegy 235 fiókkal. A K&H Csoport termékpalettája kiterjed a hagyományos lakossági és vállalati banki termékeken kívül (számlavezetés, befektetések, megtakarítások, hitelek, bankgaranciák, bankkártya szolgáltatások, letétkezelés, treasury, projektfinanszírozás, stb.) a prémium banki szolgáltatásra, a befektetési alapkezelésre, a lízingre, az életbiztosításra, a vagyon- és felelősségbiztosításra, az egészség- és nyugdíjpénztári szolgáltatásokra, valamint az értékpapírkereskedelemre is. A Letétkezelő többek között az alábbi társaságokban szerzett tulajdonosi részesedést: K&H Equities Tanácsadó Zrt., K&H Csoportszolgáltató Központ Kft. és K&H Faktor Zrt. A Letétkezelő vezető tisztségviselői Az Igazgatóság tagjai: Marko Voljč: a ljubljanai egyetemen szerzett közgazdasági diplomát és 1979 között a Szlovén Nemzeti Bank elemző osztályának volt vezetője és 1992 között Washingtonban dolgozott a Világbanknál től a Nova Ljubljanska Banka elnök-vezérigazgatója, 2004 februárjától a KBC Bank Közép-európai Igazgatóságának ügyvezető igazgatója, majd 2006 májusától 2010 májusáig a K&H Bank Zrt. vezérigazgatója, jelenleg a KBC közép-európai és oroszországi üzleti egységének vezérigazgatója. Dr. Bába Ágnes: Egyetemi diplomáját a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen szerezte, majd ugyanitt között egyetemi doktori tanulmányokat folytatott ben számviteli és közgazdaságtudományi tanulmányokat folytatott, 1993-ban okleveles könyvvizsgálói minősítést szerzett a Missouri Egyetemen Kansas City-ben, az USA-ban. A Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen 1982-től tanársegéd, majd ig adjunktus től a Credit Lyonnais Bank Magyarország Rt-nél gazdasági igazgató, ügyvezető igazgatóhelyettes, a Vezetői Bizottság tagja, majd később az Igazgatóság tagja is tól a Rabobank Magyarország Rtnél ügyvezető igazgató, majd vezérigazgató-helyettes, az Igazgatóság tagja től a Kereskedelmi és Hitelbank Rt-nél senior ügyvezető igazgató, a Vezetői Bizottság tagja, majd 2004-től vezérigazgató-helyettes. Ignace Gheysens: 1973-ban a Jogi tudományok Doktora címet szerezte meg ban Posztgraduális diplomát szerzett Gazdasági ismeretekből ben Gazdasági, Pénzügyi és Kereskedelmi Közigazgatás terén szerzett diplomát től 1984-ig a Regionális Gazdasági Fejlesztések Egyetemén projektfejlesztő volt től 1986-ig a Creatuft főtitkáraként tevékenykedett és 2003 között a Keramik Building Products főtitkára és igazgatósági tagja volt és 2003 között a Trust Capital Partners, 1998 és 2002 között a Wienerberger AG továbbá 2000 és 2003 között a Hukor NV igazgatósági tagja volt. Hendrik Scheerlinck: A Leuveni Katolikus Egyetemen szerzett jogi diplomát 1979-ben, majd közgazdasági diplomát 1980-ban. Szakmai pályafutását jogi képviselőként kezdte egy leuveni jogi irodában től a Kredietbanknál (később beolvadt a KBC Csoportba) tevékenykedik, kezdetben jogi és hiteltanácsadóként a Nemzetközi hitelek osztályon Brüsszelben, majd szenior hitel tanácsadóként New Yorkban között Régióvezető Atlantában Vállalati hitelezés területen. Ezt követően a bank tajvani képviseleti irodájában dolgozott, majd Németországban a hitelekért és kontrollingért felelős igazgató től a Kredietbank igazgatóságának tagja és 2006 között a KBC New York vezérigazgatója, a KBC Észak-amerikai kereskedelmi banki tevékenységének szenior menedzsere augusztusától a cseh CSOB bank igazgató tanácsának tagja, pénzügyi igazgató és kockázatkezelési igazgató májusától a K&H Bank vezérigazgatója. Singlovics Béla: felsőfokú tanulmányait 1973-ban fejezte be a Külkereskedelmi Főiskola áruforgalmi szakán. Hazai és nemzetközi bankszakmai tanfolyamok elvégzése mellett ig a Magyar Külkereskedelmi Bank Rt. Nemzetközi Osztályának, majd Devizafőosztályának vezető munkatársa ig a Citibank Budapest Rt. hitelezésért felelős ügyvezető igazgatója, később vezérigazgató helyettese ig ismét a Magyar Külkereskedelmi Bank Rt-nél a Belföldi Bankműveletek Igazgatóságának ügyvezető igazgatója, majd ig a Budapest Bank Rt. vezérigazgató-helyettese, majd vezérigazgatója ban az Állami Pénz- és Tőkepiaci Felügyelet felügyeleti biztosa, majd ig az Eximbank Rt-nél vezérigazgató-helyettes között vezérigazgatói tisztséget töltött be a Postabank és Takarékpénztár Rt-nél, majd 2004-től a Kereskedelmi és Hitelbank Rt-nél vezérigazgatói tanácsadó, majd április 26. óta a Bank Igazgatóságának elnöki pozícióját tölti be. Theo Roussis: 1977-ben végezte el oklevéllel az Athéni Egyetem biokémikus szakát ban az Élelmiszeripari biokémia mestere lett. Kezdetben, a családi vállalkozásukban termelési vezetői szerepet töltött be és 1982 között a lepetitei kutató vállalatnál dolgozott ben a Ravago Plastics-nál állapodott meg és 1988 között a Ravago Plastics termelési vezetője volt, 1988-tól 1993-ig befektetési vezető, majd 1993-ban a Ravago NV vezérigazgatója lett ben a Ravago SA vezérigazgatójává nevezték ki. Időközben, 1993-ban a KBC Investo, majd 1994-ben a KBC Bank igazgatósági tagja lett. Guy Libot: 1981 és 1986 között az University of Antwerp-en végzett tanulmányokat, ahol először alkalmazott közgazdaságtani, majd kereskedelmi mérnöki diplomát szerzett. Az egyetem után1987-ig kötelező katonai szolgálatot teljesített. Szakmai pályafutását 1987 szeptemberében a Kredietbank (későbbi KBC Bank) kétéves tréning programjában kezdte, majd 1989 szeptemberében a Bank New York-i részlegéhez került junior vállalati 26

27 banki kapcsolattartóként, majd 1990 februárjától szenior képviselőként novemberétől Rotterdamban, a bank holland részlegénél a vállalati banki hálózat fejlesztésével foglalkozott többek között az anyacéggel való együttműködés erősítésével és 2000 között a cég szingapúri részlegénél dolgozott, menedzserként részt vett a vállalati banki hálózat és a treasury tevékenységek fejlesztésében, a malajziai fióktelep kiépítésében júniusában kinevezték a KBC Bank (Nederland) N.V. vezérigazgatójának, majd 2003 márciusától a varsói Kredyt Bank helyettes vezérigazgatója lett tól a K&H Bank Vezetői Bizottságának tagja. A Felügyelő Bizottság tagjai: Kovács Zsuzsanna: 2000-ben végzett közgazdászként a szegedi József Attila Tudományegyetemen gazdálkodási szakán. Pályafutását tanárként kezdte az Európa 2000 Közgazdasági Szakközépiskolában. A K&H Bankban 2002 májusától dolgozik, kezdetben hitelelemzőként, majd vállalati ügyfél kapcsolattartóként óta üzemi tanácstag, valamint az Európai Üzemi Tanács tagja. Ronny Remi Alois Delchambre: Tevékenységét 1981-ben kezdte a Bank van Roeselare-nél ban került a KBC Csoporthoz, mint a Nyugat-flandriai provincia helyettes ügyvezető igazgatója közötti időszakban a Nyugat-flandriai provincia ügyvezető igazgatója volt a Roeselare/Izagem régióban tól 2006-ig a Flandriai terület ügyvezető igazgatójaként dolgozott előbb a Roeselare régióban, majd 2006 és 2009 között az Északflandriai régiót irányította től Ügyvezető igazgató, banki üzletág, üzleti osztály, Közép-Kelet-Európa és Oroszország, KBC Globális Szolgáltatások vezetője. Dirk Laureyns: a Ghent-i (Belgium) Egyetemen végzett közgazdászként 1998-ban, majd a Vlerick Vezetőképző számvitel szakát 1999-ben. Szakmai pályáját 1990-ben kezdte a Kredietbank belső ellenőreként, között számviteli rendszerelemző volt, 1998-tól 2003-ig a KBC Bank tervezési és ellenőrzési igazgatója lett a Vezetői Számviteli Főosztályon és eközben a terület európai koordinátora funkcióját is ellátta tól 2006 közepéig a KBC csoport közép-európai kontrolling igazgatója volt, áprilistól 2006 júliusig a KBC TFI (Varsó) Felügyelő Bizottságának is tagja volt közepétől a közép-európai üzleti egységben a program irányítási egység kinevezett igazgatója és ellátja a Közép-európai Irányítási Bizottság titkári funkcióit is a Vezető forgalmazó bemutatása A Vezető forgalmazó: K&H Bank Zrt. (Bemutatását lásd az pontban) A Vezető forgalmazó székhelye: 1095 Budapest Lechner Ödön fasor 9. A befektetési jegyek forgalomba hozatalában a Vezető forgalmazó fiókhálózata vesz részt, a fióklistát az 1. számú melléklet tartalmazza a könyvvizsgáló Az Alapkezelő könyvvizsgálót nevez ki az Alaphoz. A forgalomba hozott alap kijelölt könyvvizsgálójának adatait a 4.1. az Alap főbb jellemzői című pont tartalmazza. A könyvvizsgáló feladatai: - az alap éves pénzügyi beszámolójának auditálása; - annak figyelemmel kísérése és ellenőrzése, hogy az Alapkezelő az Alapot a Batv.-nek, a Tpt.-nek, egyéb vonatkozó jogszabályoknak és a Kezelési Szabályzatnak megfelelően kezeli; - a Törvényben meghatározott esetekben a Felügyelet tájékoztatása a fenti ellenőrzés eredményeiről. 27

28 11. összeférhetetlenség A Batv a szerint az érintett természetes személyek összeférhetetlenségére az alábbi rendelkezés vonatkozik: 11. (1) A befektetési alapkezelő vezető állású személye, illetve a befektetési döntéshozatalban, végrehajtásban résztvevő alkalmazottja, munkavégzésre irányuló egyéb jogviszonyban álló személye nem lehet közvetlenül a) a befektetési alapkezelő által megbízott Batv pont a) alpont szerinti letétkezelőnek; b) a befektetési alapkezelő által hozott befektetési döntések végrehajtásában közreműködő befektetési vállalkozásnak, hitelintézetnek, ingatlanértékelőnek, ingatlanforgalmazónak, valamint c) a befektetési alapkezelő ügyfelének a befektetési alapkezeléshez kapcsolódó területen tevékenykedő alkalmazottja, munkavégzésre irányuló egyéb jogviszonyban álló személye. (2) Az a személy, aki esetében az előzőekben meghatározott összeférhetetlenség merül fel, köteles azt haladéktalanul a Felügyeletnek bejelenteni és az összeférhetetlenséget haladéktalanul megszüntetni. Jelen Tájékoztató készítőinek legjobb tudása szerint a Tájékoztató készítésének időpontjában az érdekelt személyek vonatkozásában összeférhetetlenség nem állt fenn. 12. érdekütközés elkerülésére vonatkozó szabályok A befektetési alapkezelőkre vonatkozó szervezeti, összeférhetetlenségi, üzletviteli és kockázatkezelési követelményekről szóló 344/2011. (XII.29.) kormányrendelet 10. -a szerint az érdekütközés elkerülésére az alábbi szabályok vonatkoznak: (1) A befektetési alapkezelőnek a kollektív befektetési forma számára esetleg hátrányos érdekösszeütközések feltárása érdekében figyelembe kell vennie, hogy a befektetési alapkezelő, az érintett személy, vagy a befektetési alapkezelővel ellenőrző befolyás révén közvetlenül vagy közvetve kapcsolatban álló személy nem érintett-e az alábbiakban felsorolt esetek valamelyikben: a) a kollektív befektetési forma kárára pénzügyi nyereséghez jut, vagy pénzügyi veszteséget kerül el, b) a kollektív befektetési formának vagy más ügyfélnek nyújtott szolgáltatás eredményéhez vagy a kollektív befektetési forma vagy más ügyfél nevében teljesített ügylet eredményéhez a kollektív befektetési forma érdekétől eltérő érdeke fűződik, c) a kollektív befektetési forma érdekével szemben más ügyfél vagy ügyfélcsoport érdekét részesíti előnyben, d) ugyanazt a tevékenységet végzi a kollektív befektetési forma és más ügyfél számára, e) más személytől pénz, áru vagy szolgáltatás formájában olyan ösztönzőt kapott vagy fog kapni a kollektív befektetési forma részére nyújtott befektetési alapkezeléssel kapcsolatban, amely eltér az adott szolgáltatás szokásos jutalékától vagy díjától. (2) Az érdek-összeütközések feltárása érdekében figyelembe kell venni a befektetési alapkezelő a) érdekeit, ideértve a csoporttagságból, a szolgáltatások nyújtásából és a tevékenységek végzéséből származó érdekeket, az ügyfelek érdekeit, és b) adott esetben több kollektív befektetési formával szemben fennálló kötelezettségeit. 13. megtekinthető dokumentumok, a Tájékoztató érvényessége A Tájékoztató és Kezelési szabályzat közzétételét követően a jegyzési időszak alatt, valamint az Alap futamideje alatt a Befektetők által megtekinthető dokumentumok: Tájékoztató és Kezelési Szabályzat, az Alap éves és féléves jelentései, nettó eszközértékek, az Alap, az Alapkezelő és a Letétkezelő rendszeres és rendkívüli tájékoztatási kötelezettsége keretében közzétett közleményei. Felhívjuk a Befektetők figyelmét arra, hogy a Tpt. 31. (1) bekezdése szerint a Tájékoztató a közzétételtől számított 12 hónapig hatályos, azaz az értékpapírt a Tájékoztató közzétételét követő tizenkét hónapon belül, de legkésőbb a Tájékoztató hatályosságának időszaka alatt lehet nyilvánosan forgalomba hozni vagy szabályozott piacra bevezetni. 14. joghatóság, háttérszabályok A jelen Tájékoztató és a Kezelési Szabályzat alapján létrejövő bármely jogviszonyra Magyarország joga az irányadó. 28

29 Minden, a Tájékoztató és a Kezelési Szabályzat alapján létrejövő jogviszony, így különösen a befektetési jegyek jegyzését szabályozó jog- és egyéb nyilatkozatokban, szerződésekben nem szabályozott kérdések tekintetében a Tájékoztató, a Kezelési Szabályzat, a Batv., a Tpt., a Rendelet, a Bszt., a Ptk., továbbá az egyéb vonatkozó jogszabályok rendelkezései az irányadóak. 15. jogviták rendezése Minden, a befektetési jegyek jegyzésével és annak alapján létrejövő jogviszony tekintetében, az azok alapjául szolgáló jog- és egyéb nyilatkozatokkal, szerződésekkel kapcsolatban felmerülő vitás kérdéseket a jogviszonyban szereplők, így különösen a Befektetők, az Alapkezelő és a Letétkezelő egyeztetéses eljárás útján kívánják rendezni. Budapest, július 27. Matyasovszky Ildikó Horváth Barnabás K&H Alapkezelő Zrt. Alapkezelő Aláírva saját kezűleg és cégszerűen Kaszás Pál Gondán Mária K&H Bank Zrt. Vezető Forgalmazó Aláírva saját kezűleg és cégszerűen Jelen dokumentum sajátkezű aláírásképet biztonsági okokból nem tartalmaz, de tartalma az eredeti, cégszerű aláírással ellátott dokumentum tartalmával mindenben egyező és sajátkezű aláírás nélkül is cégszerűen aláírtnak és hitelesnek tekinthető. 29

30 felelősségvállaló nyilatkozat Alulírottak a K&H Alapkezelő Zrt., mint Alapkezelő, a kibocsátó törvényes képviselője (székhelye: 1095 Budapest, Lechner Ödön fasor 9.) és a K&H Bank Zrt., mint Vezető Forgalmazó, befektetési szolgáltatási engedéllyel rendelkező hitelintézet és mint a befektetési jegy szabályozott piacra történő bevezetésében közreműködő befektetési vállalkozás (székhelye: 1095 Budapest Lechner Ödön fasor 9.) jelen Felelősségvállaló nyilatkozattal kijelentik, hogy a tőkepiacról szóló évi CXX. számú törvény 29. alapján a befektetési jegy tulajdonosának a Tájékoztató félrevezető tartalmával és az információ elhallgatásával okozott kár megtérítéséért egyetemlegesen felelnek. Kijelentik, hogy a Tájékoztató a valóságnak megfelelő adatokat és állításokat tartalmazza, illetve nem hallgat el olyan tényeket és információkat, amelyek a befektetési jegyek és a Kibocsátó helyzetének megítélése szempontjából a Befektetők számára jelentőséggel bírnak. Budapest, július 27. Matyasovszky Ildikó Horváth Barnabás K&H Alapkezelő Zrt. Alapkezelő Aláírva saját kezűleg és cégszerűen Kaszás Pál Gondán Mária K&H Bank Zrt. Vezető Forgalmazó Aláírva saját kezűleg és cégszerűen Jelen dokumentum sajátkezű aláírásképet biztonsági okokból nem tartalmaz, de tartalma az eredeti, cégszerű aláírással ellátott dokumentum tartalmával mindenben egyező és sajátkezű aláírás nélkül is cégszerűen aláírtnak és hitelesnek tekinthető. 30

31 1. számú melléklet -A K&H Bank Zrt. forgalombahozatalban részt vevő fiókjainak listája Város Irsz. Utca Tel. Ács 2941 Fő út 9/5. 34/ Ajka 8400 Szabadság tér 8. 88/ Albertirsa 2730 Vasút út 4/11. 53/ Aszód 2170 Kossuth út / Bácsalmás 6430 Szent János utca / Baja 6500 Szentháromság tér / Balassagyarmat 2660 Rákóczi fejedelem út / Balatonalmádi 8220 Városház tér 5. 88/ Balatonboglár 8630 Dózsa György út 1. fszt / Balatonfüred 8230 Kossuth utca 5. 87/ Balmazújváros 4060 Kossuth tér 1. 52/ Barcs 7570 Bajcsy-Zsilinszky u / Békés 5630 Kossuth u / Békéscsaba 5600 Andrássy út 7. 66/ Békéscsaba 5600 Szent István tér 5. 66/ Berettyóújfalu 4100 Dózsa Gy. u / Berhida 8181 Veszprémi út 2. 88/ Biatorbágy 2051 Szabadság u / Bicske 2060 Szent István utca 2. 22/ Bonyhád 7150 Perczel Mór u / Budakeszi 2092 Fő út / Budaörs 2040 Liget utca 1. 23/ Budaörs 2040 Szabadság út / Budapest 1122 Magyar Jakobinusok tere Budapest 1016 Krisztina krt. 73. (alagút) Budapest 1024 Margit krt Budapest 1024 Margit krt. 5/a Budapest 1028 Hidegkúti út Budapest 1033 Flórián tér Budapest 1036 Bécsi út Budapest 1039 Heltai J. tér Budapest 1042 Árpád u Budapest 1042 Árpád u Budapest 1051 Arany J. u Budapest 1051 Október 6. utca Budapest 1052 Apáczai Csere János u Budapest 1053 Kálvin tér Budapest 1055 Kossuth L. tér Budapest 1055 Nyugati tér Budapest 1056 Fővám tér Budapest 1061 Andrássy út Budapest 1067 Teréz krt Budapest 1075 Károly krt Budapest 1085 József krt Budapest 1087 Baross tér Budapest 1094 Ferenc krt Budapest 1095 Lechner Ödön fasor Budapest 1193 Üllői út Budapest 1102 Liget tér Budapest 1115 Bartók Béla út Budapest 1117 Móricz Zsigmond körtér Budapest 1119 Fehérvári út Budapest 1124 Csörsz u. 43 (MOM Park) Budapest 1133 Váci út 76. (Capital Square) Budapest 1135 Béke út 9. fszt Budapest 1146 Ajtósi Dürer sor Budapest 1148 Örs vezér tere Budapest 1149 Róna u Budapest 1156 Nyírpalota u Budapest 1163 Veres P. u Budapest 1173 Ferihegyi út Budapest 1185 Üllői út 661. (Lőrinc Center) Budapest 1203 Kossuth L. u. 37/B Budapest 1211 Kossuth Lajos u Budapest 1221 Kossuth u Bük 9737 Petőfi u. 63. fszt / Cegléd 2700 Szabadság tér 1. 53/ Celldömölk 9500 dr. Géfin L. tér / Csongrád 6640 Hunyadi tér /

32 Csorna 9300 Soproni út / Dabas 2370 Szent I. tér 2. 29/ Debrecen 4024 Piac utca / Debrecen 4026 Kálvin tér 8. 52/ Devecser 8460 Petőfi S. tér 3. 88/ Dombóvár 7200 Hunyadi tér / Dorog 2510 Bécsi út / Dunaföldvár 7020 Béke tér / Dunaharaszti 2330 Dózsa György út / Dunakeszi 2120 Fő út / Dunaújváros 2400 Vasmű út / Edelény 3780 Antal György u / Eger 3300 Barkóczy u / Eger 3300 Széchenyi út 4. 36/ Encs 3860 Petőfi u / Enying 8130 Kossuth L. u / Érd 2030 Budai út / Esztergom 2500 Rákóczi tér / Fehérgyarmat 4900 Móricz Zsigmond u / Fertőszentmiklós 9444 Petőfi S. u / Fonyód 8640 Ady E. utca 7. 85/ Fót 2151 Dózsa György út / Füzesabony 3390 Rákóczi út / Gárdony 2483 Szabadság u / Göd 2131 Pesti út / Gödöllő 2100 Szabadság tér 6. 28/ Gyomaendrőd 5500 Fő út / Gyömrő 2230 Szent István u. 20/a. 29/ Gyöngyös 3200 Bugát Pál tér 6. 37/ Győr 9021 Szent István út / Győr 9021 Szent István út / Győr 9022 Rákóczi u / Gyula 5700 Városház u / Hajdúböszörmény 4220 Korpona u / Hajdúnánás 4080 Bocskai u / Hajdúszoboszló 4200 Szilfákalja u / Hatvan 3000 Grassalkovich út / Heves 3360 Fő út 8. 36/ Hévíz 8380 Rákóczi út / Hódmezővásárhely 6800 Kossuth tér 5. 62/ Jánoshalma 6440 Rákóczi út / Jánossomorja 9241 Szabadság u / Jászárokszállás 5123 Móczár Andor tér 9. 57/ Jászberény 5100 Szabadság tér 1. 57/ Jászfényszaru 5126 Szabadság út / Kalocsa 6300 Szent István király út / Kaposvár 7400 Széchenyi tér 8. 82/ Kapuvár 9330 Fő tér / Karcag 5300 Kossuth tér / Kazincbarcika 3700 Egressy B. u. 46/A. 48/ Kecel 6237 Vasút u. 3. fsz / Kecskemét 6000 Dobó krt / Kecskemét 6000 Nagykőrösi u.9/a 76/ Keszthely 8360 Fő tér / Kisbér 2870 Kossuth L. u / Kiskőrös 6200 Petőfi tér 2. 78/ Kiskunfélegyháza 6100 Petőfi tér 2. 76/ Kiskunhalas 6400 Bokányi Dezső utca 1. 77/ Kiskunlacháza 2340 Dózsa György út 148/a. 24/ Kiskunmajsa 6120 Fő út / Kistelek 6760 Kossuth L. u / Kisújszállás 5310 Szabadság út 1. fszt / Kisvárda 4600 Somogyi Rezső út / Klapka Gy. út 3. (Duna Komárom 2900 Áruház) 34/ Komló 7300 Városház tér 1. 72/ Körmend 9900 Vida utca 1./a. 94/ Kőszeg 9730 Fő tér 4. 94/ Kunszentmárton 5440 Kossuth Lajos utca 1/b. 56/ Lajosmizse 6050 Szabadság tér / Lenti 8960 Kossuth u / Letenye 8868 Szabadság tér 7. 93/ Makó 6900 Széchenyi tér / Marcali 8700 Rákóczi út / Martonvásár 2462 Fehérvár u. 1/a 22/ Mátészalka 4700 Kálvin tér 1. 44/

33 Mezőberény 5650 Kossuth tér 13. fsz / Mezőkovácsháza 5800 Árpád út / Mezőkövesd 3400 Mátyás király út / Mezőtúr 5400 Kossuth tér / Miskolc 3530 Széchenyi utca / Miskolc 3530 Széchenyi utca / Miskolc 3530 Szentgyörgy utca 19/a 46/ Mohács 7700 Szentháromság u / Monor 2200 Kossuth Lajos u. 71./a. 29/ Mór 8060 Bajcsy-Zsilinszky u / Mosonmagyaróvár 9200 Fő u / Nagyatád 7500 Bajcsy-Zsilinszky u. 1/a. 82/ Nagykanizsa 8800 Fő u / Nagykáta 2760 Dózsa György út / Nagykovácsi 2094 Kossuth Lajos u / Nagykőrös 2457 Deák tér 1. 53/ Nyergesújfalu 2536 Kossuth Lajos u / Nyírbátor 4300 Zrínyi Ilona út Nyíregyháza 4400 Luther utca 3. 42/ Orosháza 5900 Rákóczi u / Oroszlány 2840 Rákóczi út / Ócsa 2364 Szabadság tér 1. 29/ Ózd 3600 Vasvár u / Paks 7030 Dózsa György út / Pápa 8500 Kossuth L. u / Pásztó 3060 Kölcsey F. u / Pécs 7621 Irgalmasok utcája 2. 72/ Pécs 7626 Búza tér 6/a. 72/ Pilisvörösvár 2085 Fő u / Polgárdi 8154 Battyhyány u / Pomáz 2013 Huszár u / Püspökladány 4150 Kossuth utca / Ráckeve 2300 Móricz Zsigmond utca 7. 24/ Salgótarján 3100 Fő tér 4. 32/ Sárbogárd 7000 Ady E. u / Sárospatak 3950 Hild tér 3. 47/ Sárvár 9600 Batthyány utca / Sátoraljaújhely 3980 Petőfi utca 3. 47/ Siklós 7800 Felszabadulás utca / Siófok 8600 Kele utca / Solt 6320 Kossuth Lajos u / Soltvadkert 6230 Kossuth u / Solymár 2083 Mátyás Király u / Sopron 9400 Várkerület / Sülysáp 2241 Szent István tér 6. 29/ Sümeg 8330 Kossuth Lajos u / Szarvas 5540 Szabadság u / Szécsény 3170 Rákóczi út / Szeged 6720 Klauzál tér 5. 62/ Szeged 6720 Széchenyi tér 9. 62/ Szeghalom 5520 Szabadság tér 2. 66/ Székesfehérvár 8000 Ady Endre u / Székesfehérvár 8000 Dózsa György út 5. 22/ Székesfehérvár 8000 Liszt F. u / Szekszárd 7100 Széchenyi utca / Szentendre 2000 Fő tér / Szentes 6600 Kossuth Lajos utca 17/a. 63/ Szentgotthárd 9970 Széll Kálmán tér / Szerencs 3900 Kossuth tér 1. 47/ Szigetszentmiklós 2430 Ifjúság u / Szigetvár 7900 Széchenyi utca 4. 73/ Szikszó 3800 Pázmány Péter tér 4. 46/ Szolnok 5000 Szapáry utca / Szolnok 5000 Széchenyi krt / Szombathely 9700 Kőszegi utca / Tab 8660 Kossuth Lajos utca / Tamási 7090 Garai u / Tapolca 8300 Fő tér / Tata 2890 Ady E. u. 3. (Fényes Áruház) 34/ Tatabánya 2800 Szent Borbála tér 2. 34/ Tiszaföldvár 5430 Kossuth utca / Tiszafüred 5350 Örvényi út 1. 59/ Tiszakécske 6060 Béke tér 6. fsz / Tiszaújváros 3580 Szent I. u. 4/b. 49/ Tiszavasvári 4440 Kossuth L. u / Tolna 7130 Kossuth u /

34 Tótkomlós 5940 Kossuth u / Törökszentmiklós 5200 Kossuth L. út / Újfehértó 4244 Fő tér 1. 42/ Vác 2600 Köztársaság u / Vác 2600 Széchenyi u. 34. fszt / Várpalota 8100 Táncsis u / Vásárosnamény 4800 Szabadság tér / Vecsés 2220 Fő út / *a nyitás/költözés konkrét dátuma a hatósági engedélyek függvényében változhat Veresegyház 2112 Fő út / Veszprém 8200 Cserhát ltp / Veszprém 8200 Kossuth utca 6. 88/ Záhony 4625 Ady Endre út 37/b 45/ Zalaegerszeg 8900 Kossuth u / Zalakaros 8749 Gyógyfürdő tér 4. 93/ Zalaszentgrót 8790 Dózsa György út / Zirc 8420 Petőfi S. u /

35 2. számú melléklet a Bizottság 809/2004/EK Rendelete egyes előírásainak értelmezése a rendelet egyes előírásainak értelmezése Jelen Tájékoztató a Bizottság 809/2004/EK rendelete (2004. április 29.) alapján készült, amely a 2003/71/EK európai parlamenti és tanácsi irányelvnek a tájékoztatóban foglalt információk formátuma, az információk hivatkozással történő beépítése, a tájékoztatók közzététele és a reklámok terjesztése tekintetében történő végrehajtásáról szól. A befektetési alapokra vonatkozó európai és magyarországi jogi szabályozás eltérése miatt a Rendelet alább felsorolt pontjai az alap vonatkozásában nem, vagy csak részlegesen értelmezhetők. I. sz. Melléklet 3. Kiemelt pénzügyi információk 6. Üzleti tevékenység áttekintése 9. Az üzleti tevékenység és a pénzügyi helyzet áttekintése 10. Tőkeforrások 11. Kutatás és fejlesztés, szabadalmak és licenciák 12. Trendek 16. Testületi tagsággal kapcsolatos gyakorlat 17. Alkalmazottak 18. Fő részvényesek 19. Kapcsolt vállalkozásokkal folytatott ügyletek 20. A kibocsátó eszközeire, forrásaira és pénzügyi helyzetére és eredményére vonatkozó pénzügyi információk 21. Kiegészítő információk 22. Lényeges szerződések 23. Harmadik féltől származó információ, szakértői nyilatkozat és érdekeltségi nyilatkozat 25. Részesedések bemutatása XV. sz. Melléklet 7. Kölcsönös kötelezettségek 8. Pénzügyi információk 35

36 3. számú melléklet Jegyzési ár az egyes forgalombahozatali napokra Jegyzési nap Jegyzési ár (Ft)

37 4. számú melléklet az Alapkezelő által kezelt nyilvános befektetési alapok felsorolása Az Alapkezelő által kezelt nyilvános nyíltvégű alapok a Kezelési szabályzat aláírásának napján K&H tőkevédett forint pénzpiaci alap K&H tőkevédett forint pénzpiaci alap "I" sorozat K&H tőkevédett forint pénzpiaci alap "E" sorozat K&H tőkevédett euró pénzpiaci alap K&H tőkevédett dollár pénzpiaci alap K&H aranykosár alap K&H kötvény alap K&H navigátor indexkövető alap K&H közép-európai részvény alap K&H amerika alapok alapja K&H ázsia alapok alapja K&H feltörekvő piaci alapok alapja K&H ingatlanpiaci részvényalapok alapja K&H nyersanyag alapok alapja (HUF sorozat) K&H nyersanyag alapok alapja (USD sorozat) K&H öko alapok alapja K&H unió alapok alapja (HUF sorozat) K&H unió alapok alapja (EUR sorozat) K&H válogatott 1. alapok alapja K&H válogatott 2. alapok alapja K&H válogatott 3. alapok alapja K&H válogatott 4. alapok alapja K&H prémium vagyonvédett portfolió alapok alapja K&H euró nemzetközi vegyes alapok alapja K&H hozamoptimalizáló portfolió alapok alapja K&H fix plusz 11 származtatott alap K&H fix plusz 12 származtatott alap K&H fix plusz 13 származtatott alap K&H fix plusz 14 származtatott alap K&H fix plusz 15 származtatott alap K&H fix plusz 17 származtatott alap K&H fix plusz 19 származtatott alap K&H fix plusz 20 származtatott alap K&H fix plusz 21 származtatott alap K&H plusz ázsia származtatott alap K&H plusz mezőgazdasági származtatott alap K&H fix plusz öko származtatott alap K&H plusz élelmiszer származtatott alap K&H háromszor fizető emlékező 2 származtatott alap K&H plusz 3 származtatott alap K&H fix plusz Rajna származtatott alap K&H hozamváltó 2 származtatott alap K&H prémium BRIC 95 származtatott alap K&H tőkevédett nyersanyag 3 származtatott alap K&H prémium nagy esélyesek származtatott alap K&H előlegfizető származtatott alap K&H háromszor fizető euró 2 származtatott alap K&H havifix euró 3 származtatott alap K&H euró fix plusz 1 származtatott alap K&H euró fix plusz 2 származtatott alap K&H euró fix plusz 3 származtatott alap K&H euró fix plusz 6 származtatott alap 37

38 K&H euró plusz származtatott alap K&H négyszer fizető euró származtatott alap K&H dollár fix plusz 2 származtatott alap K&H dollár fix plusz 3 származtatott alap K&H háromszor fizető euró származtatott alap Az Alapkezelő által kezelt nyilvános zártvégű alapok a Kezelési szabályzat aláírásának napján K&H tőkevédett nyersanyag származtatott alap K&H tőkevédett nyersanyag 2 származtatott alap K&H tőkevédett gyógyszeripari származtatott alap K&H tőkevédett technológia származtatott alap K&H plusz 2 származtatott alap K&H háromszor fizető származtatott alap K&H háromszor fizető 2 származtatott alap K&H háromszor fizető 3 származtatott alap K&H háromszor fizető 4 származtatott alap K&H háromszor fizető 5 származtatott alap K&H háromszor fizető 6 származtatott alap K&H háromszor fizető 7 származtatott alap K&H háromszor fizető 8 származtatott alap K&H háromszor fizető 9 származtatott alap K&H háromszor fizető 10 származtatott alap K&H háromszor fizető 11 származtatott alap K&H háromszor fizető 12 származtatott alap K&H háromszor fizető emlékező származtatott alap K&H háromszor fizető emlékező 3 származtatott alap K&H háromszor fizető emlékező 4 származtatott alap K&H háromszor fizető emlékező 5 származtatott alap K&H szakaszos hozamú 5 származtatott alap K&H szakaszos hozamú 6 származtatott alap K&H prémium plusz származtatott alap K&H dupla visszapillantó származtatott alap K&H prémium hozamváltó származtatott alap K&H hozamváltó 3 származtatott alap K&H hozamváltó 4 származtatott alap K&H hozamváltó 5 származtatott alap K&H prémium tőkevédett Latin-Amerika származtatott alap K&H prémium tőkevédett orosz & török származtatott alap K&H négyszer fizető euró 2 származtatott alap K&H tőkét részben előrefizető származtatott alap K&H növekedés plusz származtatott alap K&H növekedés plusz 2 származtatott alap K&H hazai euró kötvény "HUF" alap K&H hazai euró kötvény "EUR" alap Az Alapkezelő által kezelt zártkörű alapok a Kezelési szabályzat aláírásának napján K&H Maximum Plusz 9. Zártkörű Zártvégű Értékpapír Befektetési Alap K&H maximum plusz 10. zártkörű zártvégű értékpapír befektetési alap K&H ugródeszka változó futamidejű zártkörű zártvégű értékpapír befektetési alap K&H maximum plusz 11 zártkörű zártvégű értékpapír befektetési alap K&H maximum plusz 12 zártkörű zártvégű értékpapír befektetési alap K&H szivárvány zártkörű zártvégű értékpapír befektetési alap K&H prémium maximum plusz ázsia zártkörű zártvégű értékpapír befektetési alap K&H maximum plusz Kelet-Európa zártkörű zártvégű értékpapír befektetési alap K&H ugródeszka 2 zártkörű zártvégű értékpapír befektetési alap K&H csúcstámadás zártkörű zártvégű értékpapír befektetési alap K&H szivárvány 2 zártkörű zártvégű értékpapír befektetési alap 38

39 5. számú melléklet - az Alapkezelő december 31-vel végződő 3 éves időszakra elkészített és könyvvizsgáló által hitelesített pénzügyi adatai (vagyonmérleg, eredménykimutatás, ezerft-ban) Eszközök Befektetett eszközök Immateriális javak Tárgyi eszközök Befektetett pénzügyi eszközök Forgóeszközök Készletek Követelések Értékpapírok Pénzeszközök Aktív időbeli elhatárolás Eszközök összesen Források Saját tőke Jegyzett tőke Jegyzett, de még be nem fizetett 0 0 tőke Tőketartalék Eredménytartalék Lekötött tartalék Értékelési tartalék Mérleg szerinti eredmény Céltartalékok Kötelezettségek Hosszú lejáratú kötelezettségek Rövid lejáratú kötelezettségek Passzív időbeli elhatárolások Források összesen EREDMÉNYKIMUTATÁS Értékesítés nettó árbevétele Egyéb bevételek Aktivált saját teljesítmények Anyagjellegű ráfordítások Személyi jellegű ráfordítások Értékcsökkenési leírás Egyéb ráfordítások Üzemi tevékenység eredménye Pénzügyi műveletek bevételei Pénzügyi műveletek ráfordításai Pénzügyi műveletek eredménye Szokásos vállalkozási eredmény Rendkívüli bevételek Rendkívüli ráfordítások Rendkívüli eredmény Adózás előtti eredmény Adófizetési kötelezettség Adózott eredmény ET igénybevétele osztalékra Jóváhagyott osztalék Mérleg szerinti eredmény

40 6. számú melléklet - a Letétkezelő december 31-vel végződő 3 éves időszakra elkészített és könyvvizsgáló által hitelesített pénzügyi adatai (vagyonmérleg, eredménykimutatás adatok millió forintban) Eszközök pénzeszközök állampapírok (& értékelési különbözet) hitelintézettel szembeni követelések (& értékelési különbözet) ügyfelekkel szembeni követelések (& értékelési különbözet) hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok, beleértve a rögzített kamatozásúakat is (& értékelési különbözet) részvények és más változó hozamú értékpapírok (& értékelési különbözet) részvények, részesedések befektetési célra (& értékelési különbözet) részvények, részesedések kapcsolt vállalkozásokban immateriális javak tárgyi eszközök egyéb eszközök (& értékelési különbözet) aktív időbeli elhatárolás Eszközök összesen Források Hitelintézetekkel szembeni kötelezettségek (& értékelési különbözet) Ügyfelekkel szembeni kötelezettségek (& értékelési különbözet) kibocsátott értékpapírok miatt fennálló kötelezettség Egyéb kötelezettségek (& értékelési különbözet) Passzív időbeli elhatárolás Céltartalék Hátrasorolt kötelezettségek Jegyzett tőke Tőketartalék Általános tartalék Eredménytartalék Mérleg szerinti eredmény Források összesen Eredménykimutatás Kapott kamatok és kamatjellegű bevételek Fizetett kamatok és kamatjellegű ráfordítások Nettó kamatbevétel bevétel értékpapírokból kapott (járó) jutalék és díjbevételek fizetett (fizetendő) jutalék- és díjráfordítások pénzügyi műveletek nettó eredménye egyéb bevételek üzleti tevékenységből általános igazgatási költségek értékcsökkenési leírás egyéb ráfodítások üzleti tevékenységből értékvesztés követelések után és kockázati céltartalékképzés a függő és biztos (jövőbeni) kötelezettségekre értékvesztés visszaírása követelések után és kockázati céltartalékképzés a függő és biztos (jövőbeni) kötelezettségekre általános kockázati céltartalék képzés és felhasználás különbözete értékvesztés a befektetési célú, hit.visz. megt. ép; kapcsolt- és egyéb rész. viszban lévő váll.-ban való részvények, részesedés után értékvesztés visszaírása a befektetési célú, hit.visz. megt. ép; kapcsolt- és egyéb rész. visz-ban lévő váll.-ban való részvények, részesedés után Szokásos üzleti tevékenység eredménye Rendkívüli eredmény Adózás előtti eredmény adófizetési kötelezettség Jóváhagyott osztalék és részesedés Mérleg szerinti eredmény

41 7. számú melléklet - az alapkezelő és a letétkezelő december 31-vel végződő 3 éves időszakra vonatkozó könyvvizsgálói jelentései

42

43