A magyar gázpiac elmúlt évének áttekintése

Átírás

1 A magyar gázpiac elmúlt évének áttekintése Kotek Péter Kutató főmunkatárs

2 Holland TTF spot, /MWh Holland TTF spot, /MWh TTF gázár-emelkedés évi árszinteken a spot gázár /MWh 5.7 /MWh Forrás: PEGAS, GASPOOL alapján REKK 2

3 Miről lesz szó? Globális gázpiaci fejlemények Európai gázpiaci fejlemények Magyar gázpiaci fejlemények 3

4 GLOBÁLIS GÁZPIAC 4

5 Globális LNG kereskedelem 2017, millió tonna LNG/év 12 ÉSZAK- AMERIKA 26 DÉL- AMERIKA 17 EURÓPA AFRIKA 41 OROSZ- ORSZÁG KÖZEL- KELET 210 ÁZSIA 60 Export Import 2 12 Forrás: GIIGNL 2018 alapján REKK 56 AUSZTRÁLIA 5

6 mt LNG/év LNG import, Mrd m3/év LNG kereskedelem fejlődése EURÓPA ÁZSIA Ázsia Közel-kelet Észak-Amerika Európa Dél-Ameria Európa Ázsia Forrás: GIIGNL alapján REKK 6

7 Millió tonna LNG/év LNG kínálat Cseppfolyósító kapacitás Újragázosító kapacitás Forrás: GIIGNL, IHS Markit 7

8 Földgázár, EUR/MWh Meghatározó földgázárak: Henry Hub, TTF, német határár, japán LNG Henry Hub TTF spot Orosz gáz a német határon Japán spot Forrás: PEGAS, METI JP, EIA, BAFA, REKK számítás 8

9 EURÓPAI GÁZPIAC 9

10 Erős árkonvergencia Európában Forrás: ACER Market Monitoring Report

11 Hatékony infrastruktúra használat, rövidebb távú lekötések Forrás: ACER Market Monitoring Report

12 Forrásszerkezet: a kitermelést orosz import váltja fel 100% 90% 80% 6% 7% 6% 6% 6% 7% 15% 12% 9% 9% 10% 10% 5% 5% 5% 5% 5% 5% 8% 8% 8% 8% 8% 8% 8% 9% 9% 9% 10% 10% 70% 17% 21% 20% 22% 24% 22% 17% 17% 17% 17% 17% 17% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 28% 28% 32% 31% 32% 34% 33% 33% 33% 32% 28% 27% 42% 43% 46% 45% 44% 44% 21% 18% 16% 16% 16% 16% 0% Kitermelés Oroszország Norvégia LNG Észak-Afrika Egyéb Forrás: IEA gas trade flows in Europe, Eurostat, REKK modellezés 12

13 13 IEA World Enegy Outlook 2018 Európa gázfogyasztása 2040-re évi 0,7%kal csökken Kieső termelés NO, Észak-Afrika nem várható növekedés Kaszpi régióból elhanyagolható mennyiség Dél-Európába LNG és orosz gáz Növekvő import- és orosz kitettség PCI, kereskedelmet elősegítő szabályozás, túlépített hálózat, alacsony kereslet

14 MAGYAR GÁZPIAC 14

15 A hazai gázkereslet alakulása 15

16 GWh/nap Magyar forrásszerkezet (GWh/nap) Nettó termelés Belépés a magyar rendszerbe Kitárolás tárolóból Kilépés a magyar rendszerből Betárolás tárolóba Belföldi felhasználás Forrás: MEKH földgázipari társaságok adatai 16

17 Magyar forrásszerkezet (TWh/év) TWh/év Nettó termelés Kitárolás tárolóból Kilépés a magyar rendszerből Belépés a magyar rendszerbe Betárolás tárolóba Forrás: MEKH földgázipari társaságok adatai 17

18 GWh/nap Be- és kilépések (GWh/nap) Beregdaróc (UA be) Mosonmagyaróvár (AT) Csanádpalota (RO) Kiskundorozsma (RS) Drávaszerdahely (HR) Beregdaróc (UA ki) Forrás: FGSZ alapján REKK 18

19 Be- és kilépések (TWh/év) % 77% 65% 35% % 46% 72% 28% % 34% 80% 20% BELÉPÉS TWh/év KILÉPÉS Beregdaróc (UA be) Mosonmagyaróvár (AT) Kiskundorozsma (RS) Beregdaróc (UA ki) Drávaszerdahely (HR) Csanádpalota (RO) Forrás: FGSZ alapján REKK 19

20 Töltöttség, % TWh, magyar tárolók A magyar tárolók töltöttsége 70% felett ESZ kötelezettség EU tárolók Magyar tárolók Forrás: AGSI+ és MEKH alapján REKK 20

21 21 Regionális infrastruktúra projektek DÉLI ÁRAMLAT

22 TS 2020 NS 2020 TS 2020 NS bcm/year TurkStream string 1 Nord Stream 2 Ukrán tranzit 2020 után? Forrás: Naftogaz, REKK modelling 22

23 Spot price, EUR/MWh TTF ártüske március CEEGEX (HU) TTF (NL) CEGH (AT) CZ VTP (CZ) ETF (DK) GPL (DE) NCG (DE) PEG Nord (FR) TRS (FR) ZTP (BE) REKK policy brief 2018/02 :A 2018 március eleji nagykereskedelmi gázártüske okai 23

24 MVM szerepvállalása a gázpiacon 24

25 Tulajdonosi csoportok részesedése a hazai gáz-kiskereskedelemben Forrás: MEKH OGY. Beszámoló

26 26 Román offshore jövője és fejlemények 2018 október a román parlament elfogadta az offshore törvény módosítását Stabilitási záradék: az adók és bányajáradékok mértéke nem fog változni a jelenlegi szabályozáshoz képest Bányajáradék: 3,5-13%, termeléstől függően Windfall tax: 15-70% árbevétel alapon, a beruházás értékével legfeljebb 30% csökkenthető Termelés 50%-a a román gáztőzsdén értékesítendő (bírság: árbevétel 10%-a) Munkaerőpiaci elvárások: 25 % román illetőségű vállalat OMV elhalasztotta beruházási döntést BRUA Bizottság véleménye és Transgaz elköteleződés

27 Nagy kereslet a magyar kapacitások iránt HUSKAT Alternatív Allokációs Mechanizmus Balassagyarmat exit (HU>SK), Baumgarten exit (SK>AT) felajánlott kapacitás 100%-a (4,29 milliárd m 3 /év) lekötve RO-HU binding open season RO>HU irányban ötszörös túljegyzés HU>RO irányban másfélszeres túljegyzés HU-SI non-binding open season HU>SI irány a tervezett kapacitás duplája SI>HU irány tervezett kapacitás harmada 27

28 28 Krk LNG Második körös open season, december 20-ig meghosszabbítva Nem történt lekötés CEF 101 M A horvát parlament megszavazta a beruházási döntést FSRU Golar Viking, 160 m 2,6 mrd m3/év 2021 REKK vélemény A magyar lekötés biztosítás a forrásdiverzifikáció mellett NS2, ukrán tranzit megszűnése esetén felértékelődik Ha a román offshore kitermelés nem realizálódik, felértékelődik

29 Kiszámítható koncessziók 29

30 Köszönöm a figyelmet! Kotek Péter peter.kotek@rekk.hu 30